Nghiên cứu Áp dụng chuẩn mực báo cáo tài chính quốc tế tại các doanh nghiệp hàng không việt nam

Đi cùng với tính chất toàn cầu hóa của ngành, các biến động về tỷ giá hối đoái, công tác quản lý tính toán giá trị tài sản cũng tác động rất lớn đến BCTC và chỉ có áp dụng IFRS mới có th

TỔNG QUAN TÌNH HÌNH NGHIÊN CỨU VÀ CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ MỘT SỐ CHUẨN MỰC BÁO CÁO TÀI CHÍNH QUỐC TẾ 8 1.1 Tổng quan tình hình nghiên cứu

Tổng quan các công trình nghiên cứu

Xuất phát từ tầm quan trọng của việc đánh giá ảnh hưởng của IFRS lên BCTC của các DNHK; đồng thời đây một trong những vấn đề rất mới nên các luận văn thạc sỹ trong nước gần như chưa đề cập đến Thêm vào đó, việc nghiên cứu khả năng áp dụng là bước nền tảng để đánh giá khả năng các DNHK Việt Nam khi áp dụng IFRS trong tương lai Một trong những lý do các nghiên cứu trong nước có phần rất hạn chế là do IFRS vẫn chưa được yêu cầu áp dụng bắt buộc tại Việt Nam, đồng thời các DNHK tại Việt Nam cũng chưa nhiều cũng bởi lý do ngành này khá đặc thù với nhiều điều kiện chặt chẽ đi kèm

Luận văn thạc sỹ “Đánh giá các nhân tố ảnh hưởng đến việc áp dụng Chuẩn mực Báo cáo tài chính quốc tế (IFRS) tại Việt Nam” năm 2014 của tác giả Nguyễn

Thị Thu Phương, Trường Đại học Kinh tế TP HCM đã nghiên cứu các thuyết về các nhân tố ảnh hưởng đến áp dụng IFRS tại Việt Nam như thuyết hành vi dự định và thuyết định chế; đồng thời tác giả cũng sử dụng mô hình hồi quy với bảy biến số để đánh giá khi áp dụng IFRS thì từng nhân tố có tác động như thế nào Tuy vậy, luận văn này có nhược điểm là chỉ đánh giá một số ít DN tại TP HCM, đồng thời chỉ đánh giá, nhìn nhận một cách chung chung và chưa đánh giá được thực sự ảnh hưởng của việc áp dụng IFRS tại một DN hoặc một ngành nghề cụ thể

Luận văn thạc sỹ “Lần đầu chuyển đổi BCTC Tập đoàn Tân Tạo từ Chuẩn mực

Kế toán Việt Nam sang Chuẩn mực Báo cáo Tài chính Quốc tế” năm 2013 của tác giả Đinh Minh Tuấn, Trường Đại học Kinh tế TP HCM đã nghiên cứu về việc chuyển đổi BCTC từ VAS sang IFRS của một DN cụ thể Trong luận văn này, tác giả đã nêu bật được các điểm khác biệt giữa việc VAS và IFRS cho từng báo cáo trong Bộ BCTC theo quy định; đồng thời so sánh được khác biệt của từng khoản mục cụ thể trong BCĐKT, BCKQKD, BCLCTT và Thuyết minh BCTC Ngoài ra, tác giả cũng đánh

9 giá những thuận lợi và khó khăn khi chuyển đổi BCTC từ chuẩn mực quốc gia sang chuẩn mực quốc tế Tuy vậy, luận văn này tiếp cận từ góc độ BCTC, tức là tác giả chủ yếu chỉ đi so sánh các khác biệt giữa các chỉ tiêu được trình bày trên BCTC theo VAS và IFRS chứ chưa đi sâu phân tích và làm rõ được đối với Tập đoàn Tân Tạo, khác biệt chính nằm ở chuẩn mực nào, quy định nào

Luận văn thạc sỹ “Ảnh hưởng của IFRS 16 – Thuê tài sản lên báo cáo tài chính của doanh nghiệp hàng không” năm 2017 của Tác giả Jia You, trường Đại học Công nghệ Auckland (New Zealand) Luận văn đã trình bày khái quát về tổng quan của chuẩn mực IFRS 16 lên báo cáo tình hình tài chính, báo cáo kết quả kinh doanh đồng thời phân tích các ảnh hưởng của các chỉ tiêu tài chính lên các chỉ số tài chính, chủ yếu là khoản mục tài sản thuê tài chính Tuy nhiên, nhược điểm của luận văn này chưa phân tích được các khác biệt của các chuẩn mực khác, đặc biệt là IFRS 15 Luận văn thạc sỹ “Giá trị thích hợp của thông tin khoản mục tài sản cố định vô hình và lợi thế thương mại – Áp dụng cho lĩnh vực hàng không” năm 2021 của Tác giả Ricki Topias Hiltunel, trường Đại học VAAAA (Phần Lan) đã đánh giá khá toàn diện, có mô hình phân tích định lượng về giá trị các hãng hàng không mà dựa vào khoản mục tài sản cố định vô hình, các đánh giá suy giảm giá trị và lợi thế thương mại trên báo cáo tài chính Tác giả đã lựa chọn các doanh nghiệp hàng không đang áp dụng IFRS với cỡ mẫu đủ lớn để đánh giá Tuy nhiên, hạn chế của luận văn này chưa phân tích ảnh hưởng của chuẩn mực IFRS 16 – Thuê tài sản đến báo cáo tài chính của doanh nghiệp hàng không bởi lẽ theo đánh giá của Công ty Kiểm toán PwC năm 2016 thì IFRS 16 ảnh hưởng đến ngành hàng không rất rõ ràng chỉ sau ngành bán lẻ

Nhìn chung, những đề tài trên đã nghiên cứu được những ảnh hưởng khi áp dụng hệ thống kế toán quốc tế theo chuẩn IFRS đến BCTC của các doanh nghiệp Tuy nhiên, việc nghiên cứu, đánh giá sâu sắc hơn sự khác biệt các chuẩn mực, giải thích cặn kẽ bản chất và đi sâu vào đánh giá tác động lên đối tượng sử dụng thông tin tài chính đa dạng vẫn chưa được nghiên cứu đầy đủ và còn tạo ra khoảng trống nghiên cứu trong lĩnh vực này, đặc biệt ở Việt Nam Vì vậy, trong luận văn này tác giả tập

10 trung nghiên cứu, đánh giá và phản ảnh sự khác biệt của một số chuẩn mực báo cáo tài chính được IASB ban hành; đồng thời đánh giá các khác biệt đó ảnh hưởng đến báo cáo tài chính và các chỉ số phân tích báo cáo tài chính của các DNHK Việt Nam

Từ đó đưa ra các khuyến nghị có tính chất thực tiễn, khả thi và góp phần vào việc hoàn thiện các quan điểm của các nhà quản trị DNHK Việt Nam để tạo tiền đề, nguồn lực giúp các DN có thể nghiên cứu, vận dụng hợp lý các quy định này trong tương lai theo đúng lộ trình áp dụng IFRS của Bộ Tài chính nước ta đã ban hành.

Khoảng trống của đề tài

Hiện tại, các công trình nghiên cứu liên quan đến việc áp dụng IFRS cho DNHK ở trong nước hầu như chưa có, đề tài quốc tế thì còn khá ít và chưa đề cập đến tác động của các nhóm chuẩn mực ảnh hưởng lớn nhất như IFRS 16 và IFRS 15

Ngoài ra, DN tham gia vận tải hàng không là một trong những loại hình DN rất đặc thù với nhiều điều kiện chặt chẽ, đòi hỏi vốn cực kỳ lớn và còn khá ít doanh nghiệp hoạt động tại Việt Nam nên việc đánh giá áp dụng IFRS cho công tác kế toán còn hạn chế Chính vì lẽ đó đã tạo ra khoảng trống nghiên cứu cho tác giả thực hiện luận văn này

Luận này này sẽ đi sâu phân tích ảnh hưởng của áp dụng các chuẩn mực IFRS

16 và IFRS 15 trong việc lập và trình bày BCTC; đồng thời đánh giá khả năng sẵn sàng áp dụng tại các DNHK Việt Nam Trên cơ sở đó, tác giả chỉ ra các điểm mạnh, điểm yếu khi áp dụng và đề xuất các khuyến nghị nhằm hoàn thiện để DNHK, cụ thể là VNA và VJA có thể áp dụng thành công được IFRS trong tương lai.

PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU

Các nguồn dữ liệu nghiên cứu

Chương 1: Tổng quan tình hình nghiên cứu và cơ sở lý luận về một số Chuẩn mực Báo cáo tài chính quốc tế

Chương 2: Phương pháp nghiên cứu

Chương 3: Kết quả nghiên cứu

Chương 4: Đề xuất các khuyến nghị nhằm nâng cao khả năng áp dụng IFRS cho các Doanh nghiệp Hàng không Việt Nam

CHƯƠNG 1 TỔNG QUAN TÌNH HÌNH NGHIÊN CỨU VÀ CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ MỘT SỐ CHUẨN MỰC BÁO CÁO TÀI CHÍNH QUỐC TẾ

1.1 Tổng quan tình hình nghiên cứu

1.1.1 Tổng quan các công trình nghiên cứu

Xuất phát từ tầm quan trọng của việc đánh giá ảnh hưởng của IFRS lên BCTC của các DNHK; đồng thời đây một trong những vấn đề rất mới nên các luận văn thạc sỹ trong nước gần như chưa đề cập đến Thêm vào đó, việc nghiên cứu khả năng áp dụng là bước nền tảng để đánh giá khả năng các DNHK Việt Nam khi áp dụng IFRS trong tương lai Một trong những lý do các nghiên cứu trong nước có phần rất hạn chế là do IFRS vẫn chưa được yêu cầu áp dụng bắt buộc tại Việt Nam, đồng thời các DNHK tại Việt Nam cũng chưa nhiều cũng bởi lý do ngành này khá đặc thù với nhiều điều kiện chặt chẽ đi kèm

Luận văn thạc sỹ “Đánh giá các nhân tố ảnh hưởng đến việc áp dụng Chuẩn mực Báo cáo tài chính quốc tế (IFRS) tại Việt Nam” năm 2014 của tác giả Nguyễn

Thị Thu Phương, Trường Đại học Kinh tế TP HCM đã nghiên cứu các thuyết về các nhân tố ảnh hưởng đến áp dụng IFRS tại Việt Nam như thuyết hành vi dự định và thuyết định chế; đồng thời tác giả cũng sử dụng mô hình hồi quy với bảy biến số để đánh giá khi áp dụng IFRS thì từng nhân tố có tác động như thế nào Tuy vậy, luận văn này có nhược điểm là chỉ đánh giá một số ít DN tại TP HCM, đồng thời chỉ đánh giá, nhìn nhận một cách chung chung và chưa đánh giá được thực sự ảnh hưởng của việc áp dụng IFRS tại một DN hoặc một ngành nghề cụ thể

Luận văn thạc sỹ “Lần đầu chuyển đổi BCTC Tập đoàn Tân Tạo từ Chuẩn mực

Kế toán Việt Nam sang Chuẩn mực Báo cáo Tài chính Quốc tế” năm 2013 của tác giả Đinh Minh Tuấn, Trường Đại học Kinh tế TP HCM đã nghiên cứu về việc chuyển đổi BCTC từ VAS sang IFRS của một DN cụ thể Trong luận văn này, tác giả đã nêu bật được các điểm khác biệt giữa việc VAS và IFRS cho từng báo cáo trong Bộ BCTC theo quy định; đồng thời so sánh được khác biệt của từng khoản mục cụ thể trong BCĐKT, BCKQKD, BCLCTT và Thuyết minh BCTC Ngoài ra, tác giả cũng đánh

9 giá những thuận lợi và khó khăn khi chuyển đổi BCTC từ chuẩn mực quốc gia sang chuẩn mực quốc tế Tuy vậy, luận văn này tiếp cận từ góc độ BCTC, tức là tác giả chủ yếu chỉ đi so sánh các khác biệt giữa các chỉ tiêu được trình bày trên BCTC theo VAS và IFRS chứ chưa đi sâu phân tích và làm rõ được đối với Tập đoàn Tân Tạo, khác biệt chính nằm ở chuẩn mực nào, quy định nào

Luận văn thạc sỹ “Ảnh hưởng của IFRS 16 – Thuê tài sản lên báo cáo tài chính của doanh nghiệp hàng không” năm 2017 của Tác giả Jia You, trường Đại học Công nghệ Auckland (New Zealand) Luận văn đã trình bày khái quát về tổng quan của chuẩn mực IFRS 16 lên báo cáo tình hình tài chính, báo cáo kết quả kinh doanh đồng thời phân tích các ảnh hưởng của các chỉ tiêu tài chính lên các chỉ số tài chính, chủ yếu là khoản mục tài sản thuê tài chính Tuy nhiên, nhược điểm của luận văn này chưa phân tích được các khác biệt của các chuẩn mực khác, đặc biệt là IFRS 15 Luận văn thạc sỹ “Giá trị thích hợp của thông tin khoản mục tài sản cố định vô hình và lợi thế thương mại – Áp dụng cho lĩnh vực hàng không” năm 2021 của Tác giả Ricki Topias Hiltunel, trường Đại học VAAAA (Phần Lan) đã đánh giá khá toàn diện, có mô hình phân tích định lượng về giá trị các hãng hàng không mà dựa vào khoản mục tài sản cố định vô hình, các đánh giá suy giảm giá trị và lợi thế thương mại trên báo cáo tài chính Tác giả đã lựa chọn các doanh nghiệp hàng không đang áp dụng IFRS với cỡ mẫu đủ lớn để đánh giá Tuy nhiên, hạn chế của luận văn này chưa phân tích ảnh hưởng của chuẩn mực IFRS 16 – Thuê tài sản đến báo cáo tài chính của doanh nghiệp hàng không bởi lẽ theo đánh giá của Công ty Kiểm toán PwC năm 2016 thì IFRS 16 ảnh hưởng đến ngành hàng không rất rõ ràng chỉ sau ngành bán lẻ

Nhìn chung, những đề tài trên đã nghiên cứu được những ảnh hưởng khi áp dụng hệ thống kế toán quốc tế theo chuẩn IFRS đến BCTC của các doanh nghiệp Tuy nhiên, việc nghiên cứu, đánh giá sâu sắc hơn sự khác biệt các chuẩn mực, giải thích cặn kẽ bản chất và đi sâu vào đánh giá tác động lên đối tượng sử dụng thông tin tài chính đa dạng vẫn chưa được nghiên cứu đầy đủ và còn tạo ra khoảng trống nghiên cứu trong lĩnh vực này, đặc biệt ở Việt Nam Vì vậy, trong luận văn này tác giả tập

10 trung nghiên cứu, đánh giá và phản ảnh sự khác biệt của một số chuẩn mực báo cáo tài chính được IASB ban hành; đồng thời đánh giá các khác biệt đó ảnh hưởng đến báo cáo tài chính và các chỉ số phân tích báo cáo tài chính của các DNHK Việt Nam

Từ đó đưa ra các khuyến nghị có tính chất thực tiễn, khả thi và góp phần vào việc hoàn thiện các quan điểm của các nhà quản trị DNHK Việt Nam để tạo tiền đề, nguồn lực giúp các DN có thể nghiên cứu, vận dụng hợp lý các quy định này trong tương lai theo đúng lộ trình áp dụng IFRS của Bộ Tài chính nước ta đã ban hành

1.1.2 Khoảng trống của đề tài

Hiện tại, các công trình nghiên cứu liên quan đến việc áp dụng IFRS cho DNHK ở trong nước hầu như chưa có, đề tài quốc tế thì còn khá ít và chưa đề cập đến tác động của các nhóm chuẩn mực ảnh hưởng lớn nhất như IFRS 16 và IFRS 15

Ngoài ra, DN tham gia vận tải hàng không là một trong những loại hình DN rất đặc thù với nhiều điều kiện chặt chẽ, đòi hỏi vốn cực kỳ lớn và còn khá ít doanh nghiệp hoạt động tại Việt Nam nên việc đánh giá áp dụng IFRS cho công tác kế toán còn hạn chế Chính vì lẽ đó đã tạo ra khoảng trống nghiên cứu cho tác giả thực hiện luận văn này

Luận này này sẽ đi sâu phân tích ảnh hưởng của áp dụng các chuẩn mực IFRS

16 và IFRS 15 trong việc lập và trình bày BCTC; đồng thời đánh giá khả năng sẵn sàng áp dụng tại các DNHK Việt Nam Trên cơ sở đó, tác giả chỉ ra các điểm mạnh, điểm yếu khi áp dụng và đề xuất các khuyến nghị nhằm hoàn thiện để DNHK, cụ thể là VNA và VJA có thể áp dụng thành công được IFRS trong tương lai

1.2 Cơ sở lý luận về một số chuẩn mực Báo cáo tài chính quốc tế IFRS

1.2.1 Tổng quan về IFRS a Quá trình hình thành và phát triển của IFRS

Hệ thống Chuẩn mực báo cáo tài chính quốc tế (IFRS) được ra đời dựa trên cơ sở kế thừa các Chuẩn mực kế toán quốc tế (IAS) Đây là tên gọi của một hệ thống các chuẩn mực kế toán do Ủy ban Chuẩn mực kế toán quốc tế (IASB), một cơ quan trực thuộc IFRS Foundation (Quỹ IFRS) ban hành với mục đích tạo ra một “ngôn ngữ” toàn cầu chung về kế toán, giúp các BCTC được trình bày nhất quán, minh bạch, tin

11 cậy và dễ dàng so sánh được với nhau không phân biệt lĩnh vực; ngành nghề; quốc gia, vùng lãnh thổ

IFRS và tổ chức Ủy ban Chuẩn mực Kế toán Quốc tế (IASC)

Với việc kinh tế bùng nổ sau thế chiến thứ 2, cùng với sự lớn mạnh của các tập đoàn đa quốc gia trên thế giới, đã dẫn đến nhu cầu phải có một ngôn ngữ kế toán toàn cầu được áp dụng chung Điều này tạo tiền đề cho sự thành lập của Ủy Ban Chuẩn mực kế toán quốc tế (IASC) vào năm 1973

IASC đã thành lập nên Ủy ban hướng dẫn thường trực (SIC) - Ủy ban hướng dẫn thường trực là một bộ phận của IAS nhằm hướng dẫn thực hiện IAS trong những trường hợp cụ thể Năm 1997, tổ chức này nhận thấy để tiếp tục thực hiện tốt sứ mệnh của mình một cách hiệu quả hơn, họ đã phải tìm cách để hợp nhất giữa các chuẩn mực, các thông lệ kế toán tại các quốc gia với chuẩn mực kế toán quốc tế

IFRS và Ủy ban Chuẩn mực Kế toán Quốc tế (IASB)

KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU

Giới thiệu về ngành nghề và các doanh nghiệp nghiên cứu

3.1.1 Tổng quan về ngành hàng không dân dụng trên thế giới

Ngành công nghiệp hàng không đóng một vai trò quan trọng trong hệ thống vận tải toàn cầu Với sự nghiên cứu và phát triển không ngừng của các nhà sản xuất máy bay như Airbus, Boeing; các chuyên cơ có thể bay với hiệu quả nhiên liệu thấp hơn hay mang lại giá thành thấp và lợi nhuận cao hơn Ngành này có tính cạnh tranh cao và vì vậy các hãng luôn không ngừng tạo ra sự khác biệt với nhất có thể Đồng thời, ngành này cũng nhất nhạy cảm với các cuộc khủng hoảng khác nhau như khung khoảng tài chính hay dịch bệnh a) Lịch sử phát triển

Máy bay được coi là một trong những phát minh vĩ đại nhất thế kỷ XX, được anh em nhà Wright đã bay thành công trên chiếc máy bay tự thiết kế năm 1903 Một thập niên sau, máy bay được trang bị động cơ đã được sử dụng trong Thế chiến I Những năm 1920 – 1930 với sự tiến bộ của khoa học, chuyến bay xuyên Đại Tây Dương với thành công phi cơ Douglas DC-3 trở thành máy bay dân dụng loại lớn đầu tiên chở hành khách Tới Thế chiến II, nhiều nơi đã xây dựng sân bay, huấn luyện phi công điều này mang tới sự cách tân cho ngành

Tổ chức Hàng không dân dụng Quốc tế (ICAO) được thành lập cuối 1944 với

52 thành viên trực thuộc và có trách nhiệm soạn thảo quy định hàng không toàn thế giới Sau Thế chiến II, đã có sự bùng nổ ở lĩnh vực hàng không Tới thập niên 1960, vật liệu composite đã được ứng dụng để làm thân máy bay giúp cho các phi cơ hoạt động hiệu quả, hiệu suất cao hơn

Trong quá khứ đã từng xuất hiện rất nhiều hãng chế tạo máy bay dân dụng, tuy vậy hiện nay, một trong hai hãng sản xuất máy bay lớn nhất trên thế giới là Boeing (Mỹ) và Airbus (châu Âu) Có thể nói đây là thế “độc quyền lưỡng cực” bởi rào cản gia nhập thị trường là cực kỳ lớn Hai hãng này cũng là nguồn cung cấp toàn bộ máy bay cho các Hãng hàng không tại Việt Nam b) Đặc trưng của ngành hàng không dân dụng

50 Được coi là một ngành áp dụng KHCN với kỹ thuật hiện đại vào loại bậc nhất nên đòi hỏi trình độ quản lý tiên tiến, quy mô rất lớn về vốn, hoạt động với phạm vi toàn cầu; có sự gắn kết chặt chẽ giữa đào tạo, phát triển KHCN song song cùng hoạt động kinh doanh

Hiện nay, với sự phát triển vô cùng mạnh mẽ và các tiến bộ của cuộc Cách mạng công nghiệp 4.0 đã cho ra đời nhiều thế hệ máy bay mới hiện đại, tiện nghi, an toàn Điều này cũng đòi hỏi trình độ quản lý và hàm lượng vốn cũng gia tăng theo Một chiếc máy bay cỡ lớn của Boeing như Boeing 787-10 dreamliner có giá gần 338 triệu USD (trên 7.963,2 tỷ đồng, tính theo tỷ giá bán ra VCB ngày 01/07/2023)

Ngoài ra, vận tải hàng không là hoạt động mang tính chất toàn cầu và có tính quốc tế cao Việc khai thác bay cũng phải tổ chức rất công phu, liên kết với nhiều hãng bay và các cơ quan quản lý hạ tầng bay khác Chính vì thế nên hoạt động này đòi hỏi các hãng đẩy mạnh công tác nghiên cứu kết hợp với công tác đào tạo, huấn luyện cho đội ngũ như phi công, thợ kỹ thuật, tiếp viên, kiểm soát không lưu c) Vai trò của ngành hàng không dân dụng

Thuộc một trong những ngành công nghiệp logistics nằm trong hệ thống vận tải quốc gia, vận tải hàng không có vai trò quan trọng trong công tác phát triển, phân bố các nguồn lực, thực hiện sứ mệnh như một hệ tuần hoàn trong nền kinh tế quốc dân, đảm bảo sự liên hệ mật thiết với các ngành, các lĩnh vực khác của toàn bộ hệ thống kinh tế - xã hội Trong thời đại hiện nay hầu hết các ngành, lĩnh vực của mỗi đất nước và toàn thể cộng đồng quốc tế đều chịu sự chi phối của hoạt động vận tải hàng không, không nhiều thì ít ở một mức độ nào đó, trực tiếp hoặc gián tiếp Do đó, có thể tóm tắt các vai trò của ngành hàng không đến mỗi quốc gia và quy mô toàn cầu như sau:

Thứ nhất, ngành hàng không giúp mở rộng các hoạt động kinh doanh trên phạm vi toàn cầu Đây chính là tính lãnh thổ của lĩnh vực này

Thứ hai, ngành hàng không giúp gia tăng thêm sức mạnh của nền kinh tế quốc dân, tăng trưởng kinh tế và thúc đẩy đầu tư Ngành này đòi hỏi một hệ thống yếu tố đi kèm như hệ thống hải quan, kiểm dịch, vận chuyển hành khách - hàng hóa, các

51 cảng hàng không, dịch vụ mặt đất, sản xuất bảo dưỡng động cơ tàu bay và các kết cấu điện tử trên tàu bay nên tạo ra một lượng việc làm lớn Vì thế, ngành này tạo ra nhiều giá trị gia tăng cho nền kinh tế quốc dân

Thứ ba, ngành hàng không giúp thúc đẩy du lịch toàn cầu, là cầu nối quan trọng để hội nhập kinh tế quốc tế của mỗi quốc gia bởi thông qua hai khía cạnh quan trọng là ngành mũi nhọn của nền kinh tế quốc dân và thúc đẩy các ngành kinh tế khác cũng hội nhập theo

3.1.2 Tổng quan lịch sử và phát triển ngành hàng không dân dụng Việt Nam

Ngành hàng không Việt Nam đánh dấu sự ra đời kể từ khi miền Bắc được giải phóng khỏi cuộc chiến với Thực dân Pháp Đầu năm 1956, Chính phủ đã thành lập Cục Hàng không Dân dụng Ngành hàng không nước ta, về cơ bản, có thể chia làm ba giai đoạn:

Giai đoạn 1 – Từ khi thành lập đến năm 1975: Khi đó Cục HKDD trực thuộc

Bộ Quốc phòng Bộ này đồng thời thực hiện 3 chức năng đồng thời gồm quốc phòng, quản lý nhà nước và kinh doanh vận tải hàng không Thời gian này có nhiệm vụ chính của ngành là phục vụ quốc phòng, kinh doanh vận tải chỉ là thứ yếu

Giai đoạn 2 - Từ 1976 đến 1989: Nhu cầu sau thống nhất, năm 1976, Tổng cục HKDD Việt Nam được thành lập , trực thuộc Hội đồng Chính phủ; tuy vậy thực tế vẫn chịu sự lãnh đạo của Quân ủy Trung ương, thuộc Bộ Quốc phòng Đội bay đã được bổ sung thêm một số máy bay cỡ lớn hơn và có các đường bay quốc tế đi một số quốc gia Đông Nam Á và Trung Quốc Tuy vậy, hiệu quả kinh doanh vận tải giai đoạn này là khá thấp do vẫn thuộc cơ chế bao cấp nên thị trường hạn hẹp Tháng 4/1980, Việt Nam chính thức trở thành thành viên của ICAO

Giai đoạn 3 từ 1990 đến nay: Giai đoạn này đánh dấu sự chuyển mình mạnh mẽ cả về tổ chức và sản xuất kinh doanh trong bối cảnh đổi mới kinh tế của Đảng và Nhà nước Về mặt tổ chức và cơ chế quản lý có sự thay đổi nhiều lần để phù hợp với đường lối phát triển của đất nước trong tình hình mới Tháng 08/1989 : Tổng Công ty Hàng không được thành lập theo Quyết định của Hội đồng Bộ trưởng, là một đơn vị kinh tế của nhà nước chịu sự quản lý của Tổng cục HKDD Việt Nam Tháng

04/1993 : Chính phủ thành lập Hãng hàng không Quốc gia Việt Nam (Vietnam

Kết quả nghiên cứu

3.3.1 Khái quát tình hình tài chính từ 2017 – 2022 các DNHK Việt Nam

Việc đánh giá khái quát tình hình tài chính của các doanh nghiệp trong ngành hàng không sẽ giúp cho bạn đọc có những cái nhìn chung nhất về quy mô tài chính, năng lực tài chính của ngành và cấu trúc tài chính của ngành

Bảng 3.2 Một số chỉ tiêu chủ yếu của các đơn vị theo BCTC năm 2022 Đơn vị tính: tỷ đồng Đơn vị Mã CK Sàn Tổng tài sản Vốn chủ sở hữu

Vietravel Airlines Là công ty con của Vietravel Holding nên không công bố báo cáo riêng

Nguồn: Tác giả tổng hợp dựa trên BCTC và các Báo cáo khác

Về kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh được tổng hợp từ năm 2017 đến năm 2022 như sau:

Bảng 3.3: Chỉ tiêu doanh thu về bán hàng và cung cấp dịch vụ

(đơn vị tính tỷ đồng) Đơn vị Năm 2017 Năm

BBA Không có số liệu

Nguồn: Tác giả tổng hợp dựa trên BCTC và các báo cáo khác

Bảng 3.4: Chỉ tiêu về lợi nhuận sau thuế chưa phân phối

(đơn vị tính tỷ đồng) Đơn vị Năm

BBA Không có số liệu

Nguồn: Tác giả tổng hợp dựa trên BCTC và các báo cáo khác

DT thực hiện của các DNHK Việt Nam có sự tương đồng nhau rõ rệt ở hai giai đoạn trước và sau đại dịch Covid – 19 Đầu năm 2020 khi đại dịch bùng phát, thời gian giãn cách xã hội kéo dài, ngành hàng không là một trong những ngành chịu ảnh hưởng nặng nề nhất, khiến DT sụt giảm nhanh chóng Năm 2020, so với năm

2019 thì VNA, VJA giảm lần lượt 59% và 64% Cùng với xu hướng giảm DT là

LNST giảm mạnh, thậm chí âm rất lớn như VNA với 11.178 tỷ đồng VJA tuy không lỗ nhưng lợi nhuận đạt rất thấp lần lượt 69 tỷ và 80 tỷ đồng ở các năm 2020, 2021

Bảng 3.5 Tốc độ tăng trưởng (%) về DT và LNST của các DNHK so với năm liền trước, giai đoạn 2017 - 2022 Đơn vị Năm 2017 Năm 2018 Năm 2019 Năm 2020 Năm 2021 Năm 2022 Doanh thu

Nguồn: Tác giả tổng hợp dựa trên BCTC và các báo cáo khác

Kết thúc năm 2022, khi Việt Nam chính thức mở cửa lại nền kinh tế sau đại dịch thì hoạt đông hàng không cũng dần phục hồi, cụ thể DT đã tăng trưởng trở lại nhưng vẫn kém xa năm trước đại dịch 2019 Dù dịch bệnh đã kết thúc nhưng tình hình kinh doanh của các DNHK vẫn rất u ám Lợi nhuận sau thuế của các DNHK Việt Nam vẫn lỗ rất lớn: VNA lỗ 10.369 tỷ đồng, vốn chủ sở hữu âm 10.199 tỷ đồng và là năm lỗ thứ 3 liên tiếp dù năm 2022 doanh thu đã gấp 2,5 lần so với năm 2021 Theo quy định của Nghị định 155/2020/NĐ-CP hướng dẫn thi hành Luật Chứng khoán nếu sản xuất kinh doanh bị thua lỗ trong 3 năm liên tiếp hoặc tổng lỗ vượt quá vốn điều lệ thực góp hoặc vốn chủ âm trong BCTC kiểm toán gần nhất sẽ bị hủy niêm yết Nếu áp dụng đúng quy định thì lẽ ra cổ phiếu của HVN thuộc diện phải hủy niêm yết nhưng hiện tại HOSE mới xếp cổ phiếu HVN vào diện hạn chế giao dịch

Về thị phần các DNHK, VNA và VJA luôn chiếm đến trên 80% bình quân trong nhiều năm qua Trong hai DN chiếm thị phần lớn nhất thì tỷ lệ cũng không chênh lệch quá nhiều và luôn có những sự hoán đổi vị trí dẫn đầu trong giai đoạn

Hình 3.4 Thị phần các DNHK Việt Nam giai đoạn 2017 – 2022

Nguồn: Tác giả tổng hợp từ báo cáo tài chính

Vietjet air Vietnam Airlines Pacific Airlines

Bảng 3.6 Tổng hợp khái quát tình hình tài chính các DNHK Việt Nam 2017 - 2022 Đơn vị/ Chỉ tiêu/ Năm 2017 2018 2019 2020 2021 2022

Tổng nguồn vốn (tỷ đồng) 31.658 39.086 48.859 45.197 51.654 68.037

Tổng luân chuyển thuần (Doanh thu thuần + DT tài chính + Thu nhập khác)

Lợi nhuận sau thuế (tỷ đồng) 5.074 5.335 3.807 69 80 -2.262

Lưu chuyển tiền thuần trong kỳ (Tỷ đồng) 4133 237 -1728 -2434 -1041 -32

Hệ số tự tài trợ = Vốn chủ/Tổng tài sản 33,5% 35,9% 30,5% 33,1% 32,6% 21,9%

Hệ số tự tài trợ tài sản dài hạn = Vốn chủ/Tài sản dài hạn 75,7% 70,2% 61,1% 75,6% 68,0% 43,2%

Hệ số đầu tư dài hạn = Tài sản dài hạn/Tổng tài sản 44,2% 51,2% 49,9% 43,8% 48,0% 50,6%

Hệ số khả năng thanh toán tổng quát Tổng tài sản/Nợ phải trả 1,50 1,56 1,44 1,50 1,48 1,28

Tổng nguồn vốn (tỷ đồng) 88.550 82.390 76.455 62.562 63.058 60.636

Tổng luân chuyển thuần (Doanh thu thuần + DT tài chính + Thu nhập khác)

Lợi nhuận sau thuế (tỷ đồng) 2.659 2.599 2.537 -11.178 -13.279 -11.223

Lưu chuyển tiền thuần trong kỳ (Tỷ đồng) 4.768 -3.934 -647 -1.304 62 746

Hệ số tự tài trợ = Vốn chủ/Tổng tài sản 19,7% 22,7% 24,3% 9,7% 0,8% -18,2%

63 Đơn vị/ Chỉ tiêu/ Năm 2017 2018 2019 2020 2021 2022

Hệ số tự tài trợ tài sản dài hạn = Vốn chủ/Tài sản dài hạn 25,9% 30,1% 32,6% 11,2% 1,0% -22,9%

Hệ số đầu tư dài hạn = Tài sản dài hạn/Tổng tài sản 76,1% 75,3% 74,8% 86,8% 82,0% 79,7%

Hệ số khả năng thanh toán tổng quát Tổng tài sản/Nợ phải trả 1,25 1,29 1,32 1,11 1,01 0,85

Tổng nguồn vốn (tỷ đồng) - - - - 26.857 18.008

Tổng luân chuyển thuần (Doanh thu thuần + DT tài chính + Thu nhập khác)

Lợi nhuận sau thuế (tỷ đồng) - - - - -2.281 -17.619

Lưu chuyển tiền thuần trong kỳ (Tỷ đồng) - - - - 229 -1.034

Hệ số tự tài trợ = Vốn chủ/Tổng tài sản - - - - 62,5% -4,6%

Hệ số tự tài trợ tài sản dài hạn = Vốn chủ/Tài sản dài hạn - - - - 188% -11%

Hệ số đầu tư dài hạn = Tài sản dài hạn/Tổng tài sản - - - - 33% 42%

Hệ số khả năng thanh toán tổng quát Tổng tài sản/Nợ phải trả - - - - 2,67 0,96

Nguồn: Tác giả tổng hợp theo website https://finance.vietstock.vn/

3.3.2 Kết quả nghiên cứu ảnh hưởng của chuẩn mực IFRS 16

Tại Việt Nam, các hãng hàng không là không nhiều, đồng thời toàn bộ đều chưa áp dụng IFRS và có tỷ lệ việc sử dụng các hợp đồng thuê hoạt động đều trên 70% (Theo Bảng 3.7) Do đó, có thể nói các DNHK nước ta đang có một khoản mục trọng yếu không được thể hiện trên BCĐKT Để tính toán ảnh hưởng của IFRS 16 việc cần thiết đầu tiên là phải đo lường và vốn hóa các trị giá tài sản thuê, các nợ thuê tài chính không được ghi nhận trên BCTC theo quy định mới Sau đó, trị giá tài sản thuê hoạt động đủ điều kiện vốn hóa được ghi nhận bổ sung vào trị giá của tài sản và nợ thuê tài chính IFRS 16 định nghĩa trị giá tài sản thuê bằng giá trị hiện tại của các khoản thanh toán tiền thuê tối thiểu tại thời điểm trị giá tài sản thuê bằng khoản nợ phải trả về thuê tài chính tại thời điểm khởi đầu thuê tài sản (at lease inception)

Bảng 3.7: Tổng hợp tỷ lệ thuê tài sản của các DNHK Việt Nam tại 31/12/2022

Hãng hàng không VNA VJA Bamboo Jetstar

Tổng cộng Tổng tàu bay trong đó,

Hình thành từ mua sắm 2 3 - - - 5

Hình thành từ hợp đồng thuê tài chính 24 - - - - 24

Hình thành từ hợp đồng thuê hoạt động 68 72 21 4 4 169

Tỷ lệ hợp đ ng thuê hoạt động 72% 96% 100% 100% 100% 85%

Tỷ lệ hợp đ ng thuê tài chính 26% 0% 0% 0% 0% 12%

Nguồn: Tổng hợp của tác giả dựa vào BCTC và Báo cáo thường niên

Theo Bảng trên có thể nhận thấy bình quân khoảng 85% số máy bay bị ảnh hưởng khi áp dụng IFRS 16, đặc biệt là VJA và BBA là các đơn vị có số lượng tàu bay lớn với hợp đồng thuê hoạt động với lần lượt tương ứng là 96% và 100% Nói cách khác, có đến 85% số tàu bay đang đi thuê không được phản ánh trên BCTC của các DNHK Việt Nam

Ngoài ra, IFRS 16 yêu cầu rất cần thiết để đo lường lãi suất chiết khấu để đánh giá chi phí đi vay ở từng DN cụ thể Tuy vậy, các công ty đều không công bố thông

65 tin về lãi suất thuê tài chính, bao gồm cả lãi suất ngầm định trong hợp đồng thuê Có hai cách để giải quyết vấn đề này Lựa chọn đầu tiên là sử dụng lãi suất đi vay ngắn hạn cho tất cả các DNHK Thứ hai là việc tính toán chi phí sử dụng vốn bình quân cho các ngành dựa trên dữ liệu được cung cấp bởi Trường Đại học New York có hiệu chỉnh theo quy định của Luật Tổ chức tín dụng Việt Nam Trong phạm vi luận văn này, tác giả sử dụng cách lựa chọn thứ hai Đó là sử dụng dữ liệu về chi phí sử dụng vốn bình quân cho ngành hàng không do Đại học New York công bố; điều chỉnh dựa trên thực tế về lãi suất cho vay trung, dài hạn theo Luật Tổ chức tín dụng 2010 và các văn bản bổ sung, điều chỉnh; và cả lãi suất cho thuê tài chính tại một số Công ty cho thuê tài chính tại Việt Nam Theo đó, tỷ lệ lãi suất chiết khấu được lựa chọn dùng để tính toán là 8.98%

Khi lập và trình bày BCTC theo chuẩn mực IFRS phải trình bày thông tin liên quan đến hợp đồng thuê tài sản IFRS 16, đoạn 56 yêu cầu các DN có nghĩa vụ bắt buộc phải trình bày các khoản thanh toán tiền thuê tối thiểu trong tương lai theo cấu trúc: Trong vòng một năm mới, cho năm thứ 2 đến năm thứ 5 và sau năm năm Tuy vậy, tại Việt Nam không phải DN nào cũng công bố đầy đủ các thông tin theo yêu cầu Qua tìm hiểu, chỉ có VNA và VJA là công bố đầy đủ thông tin này Vì vậy, tác giả chỉ tính toán cho hai đơn vị hàng không tiêu biểu này; đồng thời cũng là hai DN có thị phần vận chuyển hàng không chiếm đến trên 80% của các nước Có một vài cách để tính toán tiền thuê tối thiểu hàng năm trong tương lai cho mỗi kỳ Phương pháp của Bennett, Bradbury được chọn lựa Theo đó, giả định tất cả các khoản thanh toán tiền thuê theo thời hạn thuê là bằng nhau, vì vậy khoản thanh toán tiền thuê hàng năm được tính toán bằng cách chia tổng số tiền thuê tối thiểu hàng năm cho khoảng từ năm 2 đến 5 năm là chia cho 4 lần

Bước tiếp theo là xem xét chuyển dịch chi phí lãi vay được tính toán theo lãi suất ngầm định từ chi phí vận hành (operating expenses) vào chi phí tài chính Việc xác định chi phí lãi vay theo giá trị ghi sổ của khoản nợ thuê nhân với lãi suất 8.98% Việc tính toán chi phí khấu hao đến từ giả định thời gian sử dụng hữu ích của máy bay là 20 năm, việc giả định thời gian sử dụng hữu ích của phi cơ cũng tương tự như

66 việc giả định của lãi suất ngầm định Phần lớn DNHK Việt Nam không cũng công bố chính xác mà chỉ công bố khoảng thời gian cho mỗi danh mục tài sản

Cách tiếp cận mới sẽ ảnh hưởng đến một vài khoản mục trên BCĐKT, báo cáo thu nhập và cả một số các chỉ số tài chính mà cách tính toán dựa trên các khoản mục bị ảnh hưởng IFRS 16 khi áp dụng sẽ ảnh hưởng phần lớn đến tổng tài sản, nợ dài hạn, vốn chủ sở hữu, chi phí khấu hao, chi phí lãi vay, EBIT, EBITDA và các chỉ số tài chính khác

Bảng 3.8: Tổng số tiền thuê tối thiếu trong tương lai của hợp đồng thuê hoạt động không hủy ngang theo các thời hạn của VNA và VJA

(đơn vị tính: tỷ đồng)

Hãng / Năm Năm 2022 Năm 2021 Năm 2020 Năm 2019 Vietnam Airlines

Nguồn: Tác giả tổng hợp từ BCTC hàng năm

Thông qua Bảng tổng hợp trên, hai DNHK của Việt Nam đã công bố chi tiết số tiền thuê hoạt động tối thiểu trong tương lai không thể hủy ngang Dựa vào thông tin này, có thể tính toán được trị giá hiện tại nghĩa vụ thuê và ghi nhận ban đầu tương ứng của tài sản cố định thuê tài chính Bảng dưới đây thể hiện sự tính toán và dự phóng cho trị giá hiện tại thuần (NPV)

Bảng 3.9: Tính toán và dự phóng NPV cho VNA và VJA theo số liệu tại ngày

(đơn vị tính: tỷ đồng)

Năm/hãng/trị giá VNA VJA VNA VJA

Giá trị tương lai Giá trị hiện tại

Nguồn: Tính toán của tác giả (*) Vì trong TMBCTC cho giai đoạn 2 đến 5 năm; do đó, giả định trị giá được phân bổ đều cho giai đoạn này

ĐỀ XUẤT KHUYẾN NGHỊ NHẰM NÂNG CAO KHẢ NĂNG ÁP DỤNG IFRS CHO CÁC DOANH NGHIỆP HÀNG KHÔNG DÂN DỤNG VIỆT NAM

Mục tiêu và chiến lược phát triển ngành hàng không dân dụng Việt Nam

Ngành hàng không dân dụng là một ngành có tầm đặc biệt quan trọng, bởi cùng với hệ thống giao thông vận tải nói chung, là huyết mạch của Việt Nam không chỉ trong phát triển kinh tế, mà còn đóng vai trò quan trọng đối với vấn đề an ninh quốc phòng, chủ quyền quốc gia Khi ngành hàng không phát triển sẽ kéo theo các ngành khác phát triển theo Theo phân tích của nhiều chuyên gia quốc tế, hàng không tăng trưởng 2,5% sẽ góp phần kích thích GDP tăng trưởng 1% Đây là động lực để thúc đẩy phát triển kinh tế sau đại dịch và vượt qua các thử thách trong bối cảnh kinh tế toàn cầu đang có nhiều biến số bất ổn như hiện nay

Trong năm 2024 và tầm nhìn đến năm 2030, ngành hàng không Việt Nam nhanh chóng thích nghi với các khó khăn, đẩy mạnh các hoạt động khai thác; xây dựng cơ sở hạ tầng bay (dự án sân bay Long Thành dự kiến đưa vào khai thác vào năm 2026); cắt giảm các chi phí nhằm tối đa hóa hiệu quả hoạt động; đồng thời phát triển ngành hàng không bền vững, tăng trưởng xanh gắn trách nhiệm DN với xã hội, với môi trường theo Chiến lược quốc gia đến năm 2050 phát thải dòng bằng không đã được Thủ tướng Chính phủ phê duyệt

Cụ thể hơn, dựa vào Báo cáo thường niên của DNHK thì đối với VNA, trọng tâm giai đoạn tới là đảm bảo an toàn khai thác; đổi mới bộ máy, nâng cao năng lực và hiệu quả lãnh đạo, thực hiện tái cơ cấu toàn diện, đồng bộ hoạt động kinh doanh; gia tăng năng lực cạnh tranh, kết hợp khai thác phương thức giá rẻ và truyền thống; phát triển dựa trên hạ tầng công nghệ tiên tiến, nâng cao hoạt động đổi mới sáng tạo; đảm bảo phát triển gắn với trách nhiệm xã hội của DN…từ đó để hướng đến mục tiêu trở thành tập đoàn hàng không hàng đầu khu vực Về VJA, mục tiêu chủ yếu gồm tăng hiệu quả hoạt động và duy trì vị thế dẫn đầu tại Việt Nam; thực hiện công tác chuyển

110 đổi số để tăng cường nhận diện thương hiệu và trải nghiệm khách hàng; củng cố phát triển nguồn nhân lực chất lượng cao gắn với hiệu quả kinh doanh Mục tiêu này thông qua các trụ cột về mô hình kinh doanh, con người và gắn với áp dụng công nghệ vào hoạt động kinh doanh.

Một số khuyến nghị nhằm nâng cao khả năng áp dụng IFRS tại các doanh nghiệp hàng không Việt Nam

4.2.1 Khuyến nghị đối với các doanh nghiệp hàng không Việt Nam Đối với nhân tố sở hữu : Ban lãnh đạo của VNA và VJA cần nhận thức được những lợi ích của việc áp dụng IFRS mang lại Theo IASB, việc áp dụng IFRS 16 sẽ cải thiện được chất lượng của BCTC, mang lại lợi ích cho các NĐT và các nhà phân tích tài chính IASB kết luận việc ghi nhận tài sản và nợ phải trả cho các hợp đồng thuê, về bản chất sẽ cung cấp một bản trình bày trung thực tình hình tài chính và mức độ trung thực tốt hơn về đòn bẩy tài chính cũng như vốn đầu tư; ngoài ra IFRS 16 cũng cải thiện đáng kể tính so sánh giữa các DNHK với nhau, cải thiện khả năng so sánh với chính khoản mục TSCĐ với nhau trên BCĐKT Đối với IFRS 15, IASB coi đây là bước tiến độ quy định ghi nhận DT đúng bản chất giao dịch, hạn chế được mô hình ghi nhận DT cũ đã gây nên các vụ bê bối kế toán trước đây Với các lợi ích nêu trên, việc áp dụng một hệ thống chuẩn mực chung sẽ giúp DNHK tiết kiệm được chi phí tiếp cận vốn; đồng thời minh bạch hóa các thông tin tài chính và nghĩa vụ công bố thông tin sẽ giúp DNHK có thể dễ dàng thu hút được các NĐT nước ngoài Đối với trình độ của cán bộ trong Ban TCKT : Khi đã nhận thức được các lợi ích mà IFRS mang lại, Ban lãnh đạo cũng cần phải có kiến thức về IFRS bên cạnh các kế toán người trực tiếp lập và trình bày BCTC DNHK cần xây dựng lộ trình đào tạo, tuyển dụng các chuyên gia có trình độ về chuyển đổi IFRS Thực tế hiện nay, việc chuyển đổi theo IFRS chủ yếu được cung cấp bởi các DN kiểm toán lớn dẫn đến chi phí chuyển đổi cao; đồng thời việc kiểm toán viên lập BCTC theo IFRS rồi lại kiểm toán chính BCTC của mình lập dẫn đến chưa phù hợp với quy định về kiểm toán BCTC Do đó, DNHK có thể thiết lập bộ máy kế toán có trình độ, được đào tạo bài bản về IFRS để có thể đánh giá, tham mưu cho ban giám đốc nhằm tìm ra được lộ trình phù hợp gắn với chiến lược phát triển của DN

111 Đối với việc hỗ trợ của nhà quản trị trong việc áp dụng IFRS : Ban quản trị có vai trò quan trọng trong công tác lập và trình bày BCTC theo chuẩn mực quốc gia nói chung và chuẩn mực quốc tế nói riêng Các DNHK Việt Nam đều là loại hình công ty cổ phần nên cần thiết lập một hệ thống quản trị công ty hiệu quả theo chuẩn quốc tế để minh bạch hóa và nâng cao ý thức tuân thủ của Ban Lãnh đạo Khi có được sự đồng thuận của Hội đồng quản trị và Ban Lãnh đạo; đồng thời họ hiểu được rõ bản chất, quy định của IFRS thì việc hành động sẽ diễn ra sớm hơn Các DNHK cần phải đánh giá toàn diện ảnh hưởng, trong khuôn khổ luận văn này tác giả chỉ đưa ra hai chuẩn mực được cho là ảnh hưởng nhất, bên cạnh đó cần đánh giá khác biệt của các chuẩn mực về giá trị hợp lý, đánh giá suy giảm giá trị…để có bức tranh tổng thể nhằm lập kế hoạch thực hiện và giám sát quá trình thực thi Đối với với các khác biệt lớn khi áp dụng IFRS: Nói chung, mức độ ảnh hưởng của việc áp dụng IFRS cho từng ngành nghề sẽ khác nhau; có những ngành nghề ít bị ảnh hưởng, thậm chí có lợi và cũng có những ngành nghề bị ảnh hưởng rất lớn Đối với ngành hàng không, áp dụng IFRS lại mang đến những thay đổi rất đáng kể đối với BCTC mà chủ yếu là các tác động khá tiêu cực trong giai đoạn đầu áp dụng điều mà các DNHK rất khó khăn để công bố cho các đối tượng sử dụng thông tin BCTC Kết quả phân tích ảnh hưởng của các Chuẩn mực IFRS 16 và IFRS 15 đã cho thấy điều đó Để hạn chế các cú sốc cho người sử dụng thông tin BCTC, các VNA và VJA cần lập đề án, xây dựng định hướng và đưa ra lộ trình cho việc áp dụng IFRS Việc tuyên bố về lộ trình áp dụng, phân tích các ảnh hưởng của từng chuẩn mực để có cơ sở đưa ra khuyến nghị phù hợp với các đối tượng sử dụng thông tin BCTC trước khi áp dụng chính thức là điều vô cùng cần thiết Để được sự đồng cảm của các NĐT hiện hữu và thu hút các NĐT tương lai, DNHK luôn phải minh bạch hóa thông qua việc công bố đầy đủ thông tin về các chính sách kế toán Áp dụng IFRS đòi hỏi các DNHK áp dụng đầy đủ các Chuẩn mực theo phương pháp phù hợp được quy định tại IFRS 01 – Lần đầu áp dụng các chuẩn mực BCTC quốc tế; do đó, việc làm này là hết sức cần thiết Ngoài ra, VNA và VJA cũng cần hoàn thiện hơn nữa hệ thống quản trị

DN Việc giảm thiểu các xung đột lợi ích giữa HĐQT và Ban Điều hành sẽ giúp cho hai bộ phận này có tiếng nói chung trong việc xây dựng kế hoạch áp dụng IFRS Cuối

112 cùng, VNA và VJA cần nâng cao xếp hạng tín nhiệm trên thị trường chứng khoán thông qua các chỉ tiêu khắt khe của thị trường như thanh khoản cổ phiếu, thu hút NĐT nước ngoài, quản trị DN tốt, giao dịch cổ phiếu tốt, công bố thông tin đầy đủ…Theo kết quả từ Chương trình IR Award 2023 – Bình chọn DN niêm yết hoạt động quan hệ NĐT (IR) tốt nhất do Vietstock và một số đối tác tổ chức nhằm vinh danh các DN niêm yết tốt nhất hàng năm cho thấy hai DNHK của Việt Nam có dù có giá trị vốn hóa thị trường lớn nhưng lại chất lượng về công bố thông tin không lọt vào top 45 Chính vì thế, hai DNHK lớn của Việt Nam cần nâng cao mức tín nhiệm thị trường chứng khoán để từ đó có thể có được niềm tin của NĐT trước khi áp dụng IFRS Hành trình áp dụng IFRS là một xu hướng tất yếu cho các DNHK Việt Nam và các khác biệt là không thể tránh khỏi nên hơn lúc nào hết đã đến lúc họ cần nâng hạng niềm tin để khi áp dụng IFRS các khác biệt giữa VAS và IFRS sẽ được thừa nhận và được xử lý một cách suôn sẻ và hiệu quả

4.2.2 Khuyến nghị đối với các cơ quan ban hành chính sách Đối với nhân tố cơ cấu sở hữu: Bộ Tài chính đã ban hành QĐ 345 về Đề án áp dụng IFRS với lộ trình rõ ràng nhằm tiến tới hội tụ với kế toán quốc tế Tuy nhiên, lộ trình này ban hành đúng vào tâm điểm dịch bệnh Covid-19; ngoài ra, sau đại dịch suy thoái kinh tế toàn cầu và các cuộc khủng hoảng địa chính trị đã ảnh hưởng rất lớn đến nền kinh tế Việt Nam nói chung và các DNHK nói riêng; từ đó dẫn đến độ trễ và khó đảm bảo được tính khả thi theo QĐ đã phê duyệt Trong Hội thảo gần đây của CLB Kế toán trưởng toàn quốc, ông Trịnh Đức Vinh – Phó Cục trưởng Cục QLGS

Kế toán, Kiểm toán – Bộ Tài chính cho rằng giai đoạn áp dụng bắt buộc từ năm 2025 theo QĐ 345 sẽ vô cùng khó khăn để đạt được Do đó, Bộ Tài chính dự kiến sẽ kéo dài thời gian áp dụng tự nguyện để Bộ đánh giá tình hình thực tế của giai đoạn tự nguyện nhằm điều chỉnh giai đoạn bắt buộc vào thời điểm thích hợp Điều đó sẽ giúp cho VNA và VJA có nhiều thời gian để chuẩn bị và xây dựng lộ trình chuyển đổi sang áp dụng IFRS

Với Ủy ban Chứng khoán Nhà nước: Cơ quan này thực hiện chức năng quản lý Nhà nước về chứng khoán các DN và thị trường chứng khoán Với chức năng tham mưu của Bộ Tài chính, thời gian qua đã ban hành nhiều các quy định như Thông tư

96/2020/TT-BTC về nghĩa vụ công bố thông tin của các DN niêm yết Ngoài ra, Ủy ban cũng cần phải có cơ chế giám sát chặc chẽ, phối hợp với các cơ quan quản lý nhà nước khả để xử lý các vi phạm đối với các DN không tuân thủ quy định Cuối cùng, cơ quan này cũng cần có cơ chế khuyến khích các DN áp dụng và công bố BTCT theo IFRS nhằm nâng hạng của TTCK Việt Nam Một trong những điều kiện tiên quyết để nâng hạng TTCK nước ta là các DN áp dụng IFRS Đối với nhân tố chuyên môn người làm kế toán : Sau khi QĐ 345 được ban hành, Bộ Tài chính cũng xác định được trọng tâm công tác đào tạo kiến thức IFRS cho cán bộ của Bộ, của các DN cũng như khuyến khích các Hiệp hội, tổ chức tích cực mở nhiều chuyên đề nhằm nâng cao trình độ chuyên môn của kế toán trong các

DN Tuy nhiên dễ nhận thấy hiện nay các hội thảo chuyên đề còn rời rạc, mang nặng tính lý thuyết nên người được đào tạo chưa có một hệ thống kiến thức và tính ứng dụng không cao Do đó, Bộ Tài chính cần phối hợp chặt chẽ với các tổ chức nghề nghiệp, IASB…để có thể đưa ra được khung chương trình đào tạo dài hạn với đầy đủ, toàn diện về kiến thức, kỹ năng cho người làm công tác chuyển đổi IFRS trong các DN nói chung và DNHK nói riêng Đối với các cơ sở giáo dục: Thực tế hiện nay các trường đại học, cao đẳng đang đào tạo ngành tài chính kế toán chủ yếu theo VAS; một số trường có đào tạo kế toán quốc tế nhưng lại tập trung vào US GAAP Do đó, các cơ sở giáo dục cần thay đổi chương trình đào tạo, phối hợp cùng các tổ chức nghề nghiệp, với Bộ Tài chính nhằm đào tạo được đội ngũ kế toán có thể thích nghi trong tình hình mới hiện nay Đối với nhân tố hệ thống quy phạm pháp luật: Hiện nay, Bộ Tài chính đã đưa ra các phân tích về khác biệt trọng yếu của từng chuẩn mực VAS so với IFRS; đồng thời cũng đang có lộ trình xây dựng VFRS nhằm thay thế hệ thống VAS Tuy nhiên, trong hệ thống quy phạm pháp luật của Việt Nam còn đang rất thiếu các quy định hướng dẫn như về giá trị hợp lý, đánh giá suy giảm giá trị tài sản…Do đó, dù cho nhiều DN vẫn muốn áp dụng sớm nhưng hệ thống pháp luật chưa hoàn thiện khiến cho DN còn rất lúng túng gây trở khi áp dụng Do đó, kèm theo với QĐ 345, các cơ quản quản lý nhà nước về kế toán, kiểm toán, thuế, thị trường chứng khoán

114 cần rà soát, đánh giá và ban hành các quy định nhằm hạn chế các xung đột, chồng chéo trong thực thi pháp luật Có như thế thì quá trình hội tụ giữa VAS và IFRS mới gần nhau hơn, đảm bảo khuyến khích các DN tham gia vào tiến trình này Đối với nhân tố hỗ trợ của ban lãnh đạo và yếu tố môi trường văn hóa : Bộ

Tài chính, UBCKNN cần ban hành các chính sách khuyến khích các DN niêm yết tích cực tham gia vào công tác tài chính kế toán, đặc biệt là các cán bộ điều hành Đã đến lúc cần nhấn mạnh đến vai trò, ý thức tuân thủ pháp luật của Ban Lãnh đạo vì chỉ có ý thức tuân thủ của ban lãnh đạo mới có thể giúp tiến trình áp dụng IFRS của DN được dễ dàng hơn Ngoài ra, các cơ quan quản lý cần xây dựng các chương trình để các Hiệp hội doanh nghiệp khuyến khích các đơn vị thành viên tuân thủ, xây dựng văn hóa tuân thủ trong từng DN

4.2.3 Khuyến nghị đối với nhà đầu tư

Nhà đầu tư cần xây dựng cho mình khẩu vị đầu tư phù hợp, đặc biệt là đối với các DN có dự định áp dụng IFRS NĐT cần so sánh, phân tích và nhận diện rõ các khác biệt khi so sánh các kỳ kế toán, các DN trong cùng một ngành nghề Việc so sánh, phân tích giữa trước và sau khi áp dụng IFRS hoặc các DN cùng ngành nghề nhưng có DN áp dụng VAS, có DN áp dụng IFRS để có một bức tranh tổng thể nhằm có danh mục đầu tư hiệu quả hơn Ngoài ra, NĐT cũng cần yêu cầu các DN mà mình dự định đầu tư sớm thúc đẩy việc áp dụng IFRS, bởi lẽ những khác biệt lớn giữa VAS và IFRS, nhất là trong bối cảnh số liệu trước và sau kiểm toán của các DN niêm yết Việt Nam luôn “nhảy múa” Quan điểm của NĐT là một trong những động lực để áp dụng IFRS cho các DN nói chung và DNHK nói riêng Cuối cùng, NĐT cũng cần có một cái nhìn thiện cảm với các khác biệt trong giai đoạn đầu áp dụng bởi khác biệt giữa hai hệ thống chuẩn mực là không thể tránh khỏi Khi NĐT có niềm tin với các BCTC được áp dụng theo IFRS thì trong tương lai họ có thể an tâm với các khoản đầu tư trong danh mục đầu tư của mình.

Các hạn chế của luận văn

Đề tài nghiên cứu khả năng áp dụng IFRS cho các DNHK Việt Nam là một đề tài mới lạ và thiết thực trong bối cảnh Việt Nam đã ban hành được lộ trình áp dụng

IFRS gần 4 năm nay; đồng thời DNHK được cho là sẽ ảnh hưởng rất lớn bởi các chuẩn mực như IFRS 16 và IFRS 15 Kết quả nghiên cứu trong luận văn này là một minh chứng có căn cứ khoa học kết hợp với nhiều phân tích đa chiều từ quan điểm của cơ quan ban hành chuẩn mực IASB, Bộ Tài chính, các DN kiểm toán lớn Tuy vậy, yếu tố về thời gian hạn chế nên đề tài này vẫn còn tồn tại một số hạn chế nhất định, cụ thể như sau:

Thứ nhất, về yếu tố lãi suất chiết khấu trong các hợp đồng thuê tài chính hiện nay tác giả căn cứ vào lãi suất theo chi phí sử dụng vốn bình quân do Đại học New York cung cấp và hiệu chỉnh theo lãi suất của một số Công ty cho thuê tài chính tại Việt Nam mà tác giả tham khảo Tuy nhiên, tỷ suất này sẽ đáng tin cậy hơn nếu DNHK công bố thông tin này bởi các tổ chức cho thuê tài chính mà VNA và VJA hợp tác phần lớn là các tổ chức cho thuê tài chính nước ngoài

Thứ hai, đối với phương pháp áp dụng phù hợp là hồi tố toàn phần hay hồi tố có hiệu chỉnh Mỗi mô hình tiếp cận đều có những ưu điểm và nhược điểm riêng Do phạm vi về thời gian nên tác giả chưa đánh giá từng phương pháp áp dụng IFRS 16 và IFRS 15 theo quy định tại IFRS 01

Cuối cùng, về các chuẩn mực khác như giá trị hợp lý và đánh giá suy giảm giá trị Các DNHK như VNA và VJA có danh mục tài sản rất lớn và đều là các DN cổ phần nên khi áp dụng IFRS thì rất nhiều khoản mục trên BCTC cần phải đánh giá theo giá trị hợp lý cũng như đánh giá suy giảm giá trị tài sản; mặc dù các chuẩn mực này không phải là chuẩn mực ảnh hưởng lớn nhất Tuy nhiên, do hạn chế về văn bản quy phạm pháp luật hướng dẫn và khả năng tiếp cận số liệu nên tác giả chưa thể đánh giá được theo giá trị hợp lý cũng như đánh giá suy giảm giá trị tài sản.

Hướng nghiên cứu tiếp theo

Với mục tiêu nghiên cứu đã nêu ở phần đầu luận văn đã được tác giả thực hiện, các câu hỏi nghiên cứu cũng đã có câu trả lời thỏa đáng thông qua việc phân tích, đánh giá ảnh hưởng của IFRS 16 và IFRS 15 đến hai DNHK lớn nhất của Việt Nam Tuy nhiên, luận văn vẫn còn những khoảng trống nhất định cần được khắc phục trong các nghiên cứu tiếp theo, cụ thể như sau:

Thứ nhất, phương pháp nghiên cứu và công cụ nghiên cứu cần được mở rộng hơn về phạm vi như chuẩn mực IFRS 13 – Đo lường giá trị hợp lý, IAS 36 – Suy giảm giá trị tài sản Cần mở rộng hơn về không gian nghiên cứu và thời gian nghiên cứu để đánh giá toàn diện hơn

Thứ hai, cần thực hiện phỏng vấn, đánh giá của Ban Lãnh đạo VNA và VJA, cán bộ phụ trách công tác TCKT của các DN này để đưa ra cái nhìn rõ hơn về nhận thức, lộ trình áp dụng IFRS bởi lẽ hai DN này trước sau cũng sẽ là đối tượng bắt buộc áp dụng IFRS theo quy định của Bộ Tài chính

Chương 4 là chương cuối cùng của Luận văn Trong Chương này, tác giả đã đưa ra các định hướng, chiến lược phát triển của ngành hàng không dân dụng Việt Nam nói chung và hai DN VNA và VJA nói riêng; đồng thời đưa ra các khuyến nghị nhằm nâng cao khả năng áp dụng Chuẩn mực Báo cáo tài chính quốc tế (IFRS) tại VNA và VJA Các khuyến nghị này dựa trên cơ sở kết quả phân tích, thảo luận ở Chương 3

Căn cứ vào những thuận lợi và khó khăn của các DNHK khi áp dụng IFRS, đặc biệt là IFRS 16, IFRS 15 và kết quả nghiên cứu, đánh giá có liên quan của trong nước như Bộ Tài chính, các công ty kiểm toán lớn, các chuyên gia trong và ngoài nước, cơ quan ban hành Chuẩn mực IASB, các học giả chuyên về IFRS; tác giả đã đề xuất nhóm các khuyến nghị nhằm hiện thực hóa khả năng áp dụng IFRS tại VNA và VJA

KẾT LUẬN Áp dụng Chuẩn mực BCTC quốc tế (IFRS) hiện nay đã được rất nhiều nước lựa chọn áp dụng triển khai, ngay cả đối với một số nền kinh tế còn chưa phát triển trên thế giới cũng như trong khu vực, cho mọi lĩnh vực trong nền kinh tế, bao gồm cả lĩnh vực hàng không dân dụng Nguyên nhân là do các quốc gia này nhận diện được việc đưa vào áp dụng sẽ thu hút được các nhà đầu tư khi hệ thống BCTC được lập theo một chuẩn chung sẽ giúp họ thuận lợi hơn trong việc nhận diện cơ hội đầu tư Thêm nữa, áp dụng IFRS giúp cho chính bản thân các DN có hệ thống thông tin quản lý nhằm thực hiện quản trị nội bộ tốt hơn

Là thành viên của WTO gần 18 năm, Việt Nam không thể đứng ngoài cuộc chơi của thị trường tài chính quốc tế, bao gồm cả lĩnh vực hàng không dân dụng – môi trường có tính quốc tế hóa cao QĐ 345 với chiến lược từ Bộ Tài chính nhằm hội tụ giữa VAS và IFRS, đồng thời đảm bảo nhiều DN thực hiện áp dụng IFRS Trong đó, DNHK có thể là được coi là đối tượng bắt buộc áp dụng theo Đề án này

Tuy vậy, Chuẩn mực kế toán Việt Nam và Chế độ kế toán Việt Nam còn tồn tại nhiều khác biệt mang tính trọng yếu và nhiều Chuẩn mực chưa được ban hành hoặc hướng dẫn thi hành Điều này làm ảnh hưởng mạnh mẽ đến BCTC các ngành nghề trong nền kinh tế, đặc biệt là lĩnh vực hàng không như Chuẩn mực IFRS 16, IFRS 15 như tác giả đã trình bày trong luận văn này Do đó, sẽ còn tồn tại rất nhiều bất cập, khó khăn cho các lĩnh vực kinh tế của Việt Nam nói chung, các đơn vị thành viên trong ngành nghề đó nói riêng khi thực hiện chuyển đổi từ VAS sang IFRS

Từ kết quả nghiên cứu thực hiện trong luận văn cho thấy các ảnh hưởng của Chuẩn mực IFRS 16 và IFRS 15 đối với lĩnh vực hàng không dân dụng Việt Nam; đồng thời phân tích các thuận lợi, khó khăn của VNA và VJA khi áp dụng IFRS cho công tác lập và trình bày BCTC Do đó, để công tác chuyển đổi BCTC vừa VAS sang IFRS của các DNHK đúng lộ trình, kế hoạch theo yêu cầu, cần thiết các DNHK, các cơ quan quản lý nhà nước cần có các bước đi phù hợp trong bối cảnh hiện nay Tác giả kỳ vọng luận văn này sẽ là một tài liệu có ích để giúp DNHK Việt Nam thuận lợi hơn trong việc đánh giá khác biệt nhằm hoàn thiện công tác kế toán, công tác quản trị để áp dụng thành công IFRS

DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO

TÀI LIỆU THAM KHẢO TIẾNG VIỆT

1 Bộ Tài chính 2002 – 2005 26 Chuẩn mực Kế toán Việt Nam, NXB Tài chính

2 Bộ Tài chính 2014 Chế độ Kế toán doanh nghiệp theo Thông tư 200/2014/TT-BTC

3 Bộ Tài chính 2020 Hướng dẫn công bố thông tin trên thị trường chứng khoán theo Thông tư 96/2020/TT- BTC

4 Bộ Tài chính 2020 Phê duyệt đề án áp dụng Chuẩn mực BCTC Quốc tế tại Việt Nam theo QĐ số 345/QĐ-BTC

5 Công ty Cổ phần Tài Việt (Vietstock), 2023 Báo cáo khảo sát về hoạt động công bố thông tin trên thị trường chứng khoán năm 2023 (IR Award 2023)

6 Công ty Cổ phần Hàng không Viejet, 2017 - 2022 Báo cáo thường niên năm từ 2017 – 2022

7 Công ty TNHH Kiểm toán Deloitte Việt Nam, 2020 Báo cáo kết quả khảo sát mức độ sẵn sàng áp dụng IFRS của DN tại Việt Nam

8 Phan Thanh Hải, 2017 Bàn về giao dịch bán tái thuê và ảnh hưởng của nó đối với

BCTC Tạp chí Phát triển kinh tế, tháng 11/2017, 19 – 23

9 Lê Thị Thanh Huệ, 2020 IFRS 16 – thuê tài sản và những ảnh hưởng đến BCTC Tạp chí Kế toán và Kiểm toán, 05/2020, 113 – 117

10 Phạm Thái Hùng, 2019 IFRS 15 và tác động tới doanh nghiệp địa ốc Báo Đầu tư tháng 01/2019, 40 – 42

11 Nguyễn Ngọc Hiệp, 2018 Chuyển đối BCTC từ Chuẩn mực Kế toán Việt Nam sang

Chuẩn mực BCTC Quốc tế - Nghiên cứu thực nghiệm tại các DN Việt Nam Luận án tiến sỹ kinh tế, Trường Đại học Kinh tế TP HCM

12 Đỗ Khánh Ly, 2022 Các nhân tố tác động đến mức độ sẵn sàng Áp dụng Chuẩn mức

BCTC Quốc tế đối với các DN tại Việt Nam Luận án tiến sỹ kinh tế, Trường Đại học

13 Nguyễn Diệu Linh, 2019 Kinh nghiệm công bố thông tin về DT của DN viễn thông quốc tế khi áp dụng IFRS 15 Tạp chí Kế toán và Kiểm toán, tháng 8/2019, 53 – 56

14 Trần Xuân Nam, 2010 Kế toán tài chính, NXB Thống kê, 457 – 460

15 Quốc hội Khóa 13 2015 Luật Kế toán theo Luật số 88/2015/QH1

16 Đỗ Đức Tài, 2018 Nghiên cứu các nhân tố ảnh hưởng đến sự khác biệt về BCTC theo Chuẩn mực Kế toán Việt Nam và Quốc tế của các DN FDI Luận án tiến sỹ kinh tế, Trường Đại học Kinh tế Quốc dân

17 Trịnh Lê Tân & Đào Thị Đài Trang, 2018 Chuẩn mực BCTC quốc tế số 15 và vấn đề đặt ra với DN Việt Nam Tạp chí Tài chính 12/2018, 37 – 38

18 Tổng Công ty Hàng không Việt Nam – Công ty Cổ phần, 2017 – 2022 Báo cáo thường niên năm từ 2017 – 2022

TÀI LIỆU THAM KHẢO TIẾNG ANH

1 Alzbeta, 2019 IFRS 16 and its impacts on Aviation industry, number 5, 2019, volum

67, University of ACTA, Czech Republic

2 Deloitte, 2016 IFRS industry insights: Aviation sector – Implication of the new leasing stardard Reseach of Deloitte

3 Frances, 1954 Some features of Airline Accounting NewYork Chapter ASWA

4 Hilltunel, 2021 The value relevance of Intangible Assets and Goodwill: Evidence from the Airline industry MSc thesis, University of VAASA, Finland

5 IATA organization, 2022 IATA Industry Accounting Working Group Guidance – IFRS 15, Revenue from contracts with customers Journal of IATA, 15

6 IASB, IFRS 1, 2003 & 2008 First-time Adoption of International Financial Reporting Standards London, England

7 IASB, IFRS 15, 2014 Revenue from Contracts with Customers London, England

8 IASB, IFRS 16, 2016 Leases London, England

9 IFRS Foundation, 2016 Effects Analysis International Financial Reporting Standard, IFRS 16 – Lease

10 Jia, 2017 The impact of IFRS 16 Leases on Financial Statements of Airline Companies MSc thesis, University of Auckland Technology

11 Kieso, Weygandt & Warfield, 2020 Intermediate Accounting 4 th IFRS edition, published by Wiley

12 KPMG, 2017 Airlines – IFRS 15 Revene – Are you good to go? Research of KPMG

13 KPMG, 2020 Airlines – Financial Reporting implications of Covid – 19 Research of KPMG

14 Nguyen Thi Hai Ha, Dinh Thi Xuan Thuy, Tran Thi Hang & Nguyen Thi Thuy Trang, 2022 Applying International Financial Reporting Standards (IFRS) and