Phân Công Nhóm Quản Lý Tài Chính Quốc Tế.pdf

Tuy nhiên, các khoảnmục doanh thu và chi phí liên quan đến tài sản hoặc nợ phải trả dài hạn, chẳng hạn nhưchi phí khấu hao, được dịch theo tỷ lệ lịch sử áp dụng cho khoản mục bảng cân đố

ĐẠI HỌC FPT 

CƠ SỞ QUY NHƠN

PHÂN CÔNG NHÓM Tên khóa học: Quản lý tài chính quốc tế

Bài giảng : Quản lý phơi nhiễm bản dịch Nhóm : 3

Lớp : IB17C

Quy Nhơn, 2023

CHỦ ĐỀ:

Tiếp xúc với dịch thuật đề cập đến khả năng báo cáo tài chính hợp nhất của công ty có thể bị ảnh hưởng bởi sự thay đổi tỷ giá hối đoái

I Phương pháp dịch thuật

1 Phương pháp hiện tại / không hiện tại

2 Phương pháp tiền tệ / phi tiền tệ

3 Phương pháp tạm thời

4 Phương pháp tỷ giá hiện tại

II Tuyên bố của Hội đồng Chuẩn mực Kế toán Tài chính 8

III Tuyên bố của Hội đồng Chuẩn mực Kế toán Tài chính 52

1 Cơ chế của quá trình dịch FASB 52

2 Các nền kinh tế lạm phát cao

IV Chuẩn mực kế toán quốc tế

Trường hợp áp dụng: Hợp nhất các tài khoản theo FASB 52: Tập đoàn Centralia

V Quản lý phơi nhiễm dịch thuật

1 Tiếp xúc với bản dịch so với tiếp xúc giao dịch

2 Bảo hiểm rủi ro tiếp xúc với bản dịch

3 Hàng rào bảng cân đối kế toán

4 Hàng rào phái sinh

5 Tiếp xúc với bản dịch so với Tiếp xúc hoạt động

VI Phân tích thực nghiệm về sự thay đổi từ FASB 8 sang FASB 52

GIỚI THIỆU

Liên hệ dịch thuật, còn được gọi là rủi ro kế toán, đề cập đến tác động của sự thay đổikhông lường trước được về tỷ giá hối đoái sẽ xuất hiện trên báo cáo tài chính hợp nhấtcủa MNC Khi tỷ giá hối đoái thay đổi, giá trị tài sản và nợ phải trả của các công ty connước ngoài bằng ngoại tệ thay đổi khi nhìn từ góc độ của công ty mẹ.

I Phương pháp dịch thuật

1 Hiện tại / Không hiện tại

Phương pháp này dựa trên nguyên tắc tài sản và nợ phải trả phải được chuyển đổi dựatrên thời gian đáo hạn của chúng

 Tài sản ngắn hạn và nợ phải trả (có kỳ hạn từ một năm trở xuống) được chuyểnđổi theo tỷ giá hối đoái hiện tại

 Tài sản dài hạn và nợ phải trả (có kỳ hạn từ một năm trở lên) được dịch theo tỷgiá giao dịch lịch sử có hiệu lực tại thời điểm tài sản hoặc nợ phải trả lần đầutiên được ghi nhận trên sổ sách

Phương pháp này nói rằng một công ty con nước ngoài có tài sản hiện tại vượt quá nợngắn hạn sẽ phải chịu lãi (lỗ) chuyển đổi nếu đồng nội tệ tăng giá (mất giá) Ngược lại,nếu vốn lưu động ròng của công ty con nước ngoài bằng nội tệ thấp hơn nợ ngắn hạn,công ty con nước ngoài sẽ bị lỗ

Hầu hết các khoản mục trong báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh theo phương phápnày được quy đổi theo tỷ giá giao dịch bình quân trong kỳ kế toán Tuy nhiên, các khoảnmục doanh thu và chi phí liên quan đến tài sản hoặc nợ phải trả dài hạn, chẳng hạn nhưchi phí khấu hao, được dịch theo tỷ lệ lịch sử áp dụng cho khoản mục bảng cân đối kếtoán hiện tại

2 Phương pháp tiền tệ / phi tiền tệ

Theo phương pháp tiền tệ / phi tiền tệ:

 Tất cả các tài khoản bảng cân đối kế toán tiền tệ (ví dụ: tiền mặt, chứng khoánthị trường, các khoản phải thu, ghi chú phải trả, các khoản phải trả) của mộtcông ty con nước ngoài được dịch theo tỷ giá hối đoái hiện tại.

 Tất cả các tài khoản bảng cân đối kế toán (phi tiền tệ) khác, bao gồm cả vốnchủ sở hữu của cổ đông, được dịch theo tỷ giá hối đoái lịch sử có hiệu lực khitài khoản được ghi nhận lần đầu tiên

So với phương pháp hiện tại / không hiện tại, phương pháp này khác biệt đáng kể đốivới các tài khoản như hàng tồn kho, các khoản phải thu dài hạn và nợ dài hạn

Phương pháp này dựa trên nguyên tắc tài khoản tiền tệ có sự tương đồng vì giá trị củachúng đại diện cho một số tiền có đơn vị tiền tệ tương đương sau khi dịch mỗi khi tỷ giáhối đoái thay đổi Nó phân loại các tài khoản trên cơ sở sự giống nhau về các thuộc tínhhơn là sự giống nhau về thời gian đáo hạn

Theo phương pháp này, hầu hết các tài khoản báo cáo thu nhập được dịch theo tỷ giáhối đoái trung bình trong kỳ Tuy nhiên, các khoản mục doanh thu và chi phí liên quanđến các tài khoản phi tiền tệ, chẳng hạn như giá vốn hàng bán và khấu hao, được dịchtheo tỷ giá lịch sử liên quan đến tài khoản bảng cân đối kế toán

3 Phương pháp tạm thời

Theo phương pháp tạm thời, các tài khoản tiền tệ như tiền mặt, các khoản phải thu và phải trả (cả hiện tại và không hiện tại) được chuyển đổi theo tỷ giá hối đoái hiện tại Các tài khoản bảng cân đối kế toán khác được dịch theo tỷ giá hối đoái hiện hành, nếu chúng được ghi nhận trên sổ sách theo giá trị hiện tại; nếu Chúng được ghi theo giá gốc và đượcdịch theo tỷ giá hối đoái vào ngày Mục đã được đặt trên sổ Bởi vì tài sản cố định và hàngtồn kho thường được giữ trong chi phí lịch sử, phương pháp thời gian và phương pháp tiền tệ / phi tiền tệ thường sẽ được cung cấp các bản dịch tương tự

Theo phương pháp tạm thời, hầu hết các khoản mục trong báo cáo thu nhập được dịchtheo tỷ giá hối đoái trung bình trong kỳ Tuy nhiên, khấu hao và giá vốn hàng bán đượctính theo nguyên giá nếu các tài khoản bảng cân đối kế toán có liên quan được trình bàytheo nguyên giá.

4 Phương pháp tỷ giá hiện tại

Theo phương pháp tỷ giá hiện tại, tất cả các tài khoản bảng cân đối kế toán được dịchtheo tỷ giá hối đoái hiện tại, ngoại trừ vốn chủ sở hữu của cổ đông Đây là phương phápđơn giản nhất trong tất cả các phương pháp dịch thuật để áp dụng Tài khoản cổ phiếuphổ thông và bất kỳ vốn thanh toán bổ sung nào được thực hiện theo tỷ giá hối đoái cóhiệu lực vào ngày phát hành tương ứng Thu nhập giữ lại cuối năm bằng số dư ban đầucủa thu nhập giữ lại cộng với bất kỳ khoản bổ sung nào trong năm Một tài khoản tích lũyvốn chủ sở hữu "cắm" có tên là điều chỉnh dịch thuật (CTA) được sử dụng để tạo số dưbảng cân đối kế toán, vì lãi hoặc lỗ dịch thuật không đi qua báo cáo thu nhập theo phươngpháp này

Ví dụ minh họa cho Phương pháp dịch thuật trên Báo cáo tài chính

So sánh ảnh hưởng của các phương pháp dịch thuật đối với việc lập báo cáo tàichính sau khi khấu hao từ SF3.00 đến SF4.00 = $1.00 (tính bằng 000 đơn vị tiền tệ.

II Tuyên bố của Hội đồng Chuẩn mực Kế toán Tài chính 8

FASB 8 có hiệu lực từ ngày 1 tháng 1 năm 1976 Mục tiêu của nó là đo lường bằng đô

la Tài sản, nợ phải trả, doanh thu hoặc chi phí của doanh nghiệp được tính bằng ngoại tệtheo nguyên tắc kế toán được chấp nhận chung FASB 8 về cơ bản là phương pháp dịchthời gian như đã định nghĩa trước đây, nhưng có một số phức tạp

Trong thực tế, các MNC chuẩn bị báo cáo hàng tháng Những gì được thực hiện làcộng các số liệu hàng tháng để có được tổng số trong năm FASB 8 đã gặp phải các vấn

đề về sự chấp nhận từ thế giới kế toán và từ các MNC ngay từ đầu Phương pháp tạm thờiyêu cầu tính toán lãi hoặc lỗ ngoại hối thông qua báo cáo thu nhập, như thể hiện trong Ví

nếu công ty mang hàng tồn kho theo giá trị lịch sử, như hầu hết đã và đang làm Người tacảm thấy rằng nó sẽ đơn giản hơn nhiều để dịch với tốc độ hiện tại.

III Tuyên bố của Hội đồng Chuẩn mực Kế toán Tài chính 52

Các công ty đa quốc gia được yêu cầu thông qua tuyên bố cho các năm tài chính bắt đầuvào hoặc sau ngày 15 tháng 12 năm 1982 Vào tháng 9 ngày 15 tháng 1 năm 2009, Bộluật Chuẩn mực Kế toán FASB (ASC) có hiệu lực

Các mục tiêu đã nêu của FASB 52 là:

 Cung cấp thông tin thường tương thích với hiệu quả kinh tế dự kiến của mộtngười, thay đổi tỷ giá hối đoái đối với dòng tiền và vốn chủ sở hữu của doanhnghiệp

 Được phản ánh trong báo cáo hợp nhất, kết quả tài chính và các mối quan hệ cánhân Các thực thể hợp nhất được đo bằng đơn vị tiền tệ chức năng của họ theocác quy định chung của Hoa Kỳ được chấp nhận các nguyên tắc kế toán.Phương pháp dịch thuật nào được quy định bởi FASB 52 phụ thuộc vào loại tiền tệchức năng được sử dụng bởi công ty con nước ngoài Các tuyên bố sẽ được dịch Tiền tệchức năng được định nghĩa trong FASB 52 là "tiền tệ của môi trường kinh tế cơ bản mà

tổ chức hoạt động" Hình 10.2 tóm tắt phương pháp xác định đơn vị tiền tệ chức năng.Đơn vị tiền tệ báo cáo được định nghĩa là đơn vị tiền tệ mà MNC lập báo cáo tài chínhhợp nhất Đồng tiền đó thường là đơn vị tiền tệ được sử dụng bởi công ty mẹ

Công ty giữ sổ sách của riêng mình, thường bằng tiền tệ của quốc gia nơi công ty mẹđặt trụ sở và tiến hành hầu hết hoạt động kinh doanh Tuy nhiên, đơn vị tiền tệ được báocáo có thể là đồng tiền thứ ba Đối với các mục đích của chúng tôi trong chương này, cácthuật ngữ báo cáo tiền tệ và tiền tệ principa sẽ được sử dụng đồng nghĩa và sẽ được coi là

đô la Mỹ

1 Cơ chế của quá trình dịch FASB 52

Quá trình dịch thuật thực tế theo quy định của FASB 52 là một quá trình hai giai đoạn.Đầu tiên, cần xác định loại tiền tệ mà thực thể nước ngoài ghi sổ sách của mình Nếungười dân địa phương đơn vị tiền tệ mà thực thể nước ngoài ghi nhận không phải là tiền

tệ chức năng (và, như thể hiện trong Hình 10.3, không nhất thiết phải như vậy), việc đolường lại đồng tiền chức năng là yêu cầu Đo lường lại nhằm "tạo ra kết quả tương tựnhư thể sổ sách của đơn vị đã được duy trì bằng một loại tiền tệ chức năng." 3 Phươngpháp dịch dựa trên thời gian được sử dụng để thực hiện đo lường lại Thứ hai, khi tiền tệchức năng của thực thể nước ngoài Không giống như đơn vị tiền tệ của công ty mẹ, sổsách của pháp nhân nước ngoài được dịch từ đơn vị tiền tệ chức năng tiền tệ sang đơn vịtiền tệ báo cáo bằng phương pháp tỷ giá hối đoái hiện tại

10.3 FASB 52 Quy trình dịch hai giai đoạn

2 Các nền kinh tế lạm phát cao

Trong các nền kinh tế có lạm phát cao, FASB 52 yêu cầu báo cáo tài chính của tổ chứcnước ngoài được tính toán lại từ nội tệ "như thể đồng tiền chức năng là đơn vị tiền tệ báocáo tiền tệ" bằng phương pháp dịch thời gian Việc đo lường lại này sẽ được thực hiệntheo đơn vị tiền tệ chính khi giả định, như chúng tôi, đơn vị tiền tệ báo cáo là đơn vị tiền

tệ chính Một nền kinh tế lạm phát cao được định nghĩa là "một nền kinh tế có lạm pháttích lũy ở mức xấp xỉ 100 phần trăm trở lên trong khoảng thời gian ba năm." Mục đíchcủa yêu cầu này là để ngăn chặn các tài khoản bảng cân đối kế toán chính, được ghi nhậntheo giá trị lịch sử, là giá trị không đáng kể khi được chuyển đổi sang đơn vị tiền tệ báocáo theo tỷ giá hối đoái hiện tại Chúng ta biết rằng theo ngang giá sức mua tương đối,một loại tiền tệ có tỷ lệ lạm phát cao hơn, nền kinh tế sẽ mất giá so với tiền tệ của nềnkinh tế với lạm phát thấp hơn xấp xỉ chênh lệch tỷ lệ lạm phát giữa hai nước Do đó, ví

dụ, tài khoản tài sản cố định của một thực thể nước ngoài trong nền kinh tế lạm phát cao,được ghi nhận trên sổ sách bằng nội tệ, sẽ sớm mất giá trị so với báo cáo và chuyển tiền

tệ thành một số tiền tương đối không đáng kể so với giá trị sổ sách thực tế của nó

IV Chuẩn mực kế toán quốc tế

1 Trường hợp áp dụng: Hợp nhất các tài khoản theo FASB 52: Tập đoàn Centralia

HỒ SƠ VỤ ÁN:

lãm 10.4 của Tập đoàn Centralia cho thấy bảng cân đối kế toán chưa hợp nhất cho

Centralia Corporation, một công ty mẹ của Hoa Kỳ và hai chi nhánh thuộc sở hữu hoàntoàn của nó đặt tại Mexico và Tây Ban Nha Centralia Corporation là nhà sản xuất thiết bịđiện nhà bếp nhỏ ở Trung Tây Chi nhánh sản xuất Mexico đã được thành lập để phục vụcho thị trường Mexico, dự kiến sẽ mở rộng nhanh chóng theo NAFTA Tương tự, chinhánh sản xuất của Tây Ban Nha được thành lập để xử lý nhu cầu ở Liên minh châu Âu

Tiền tệ chức năng của chi nhánh Mexico là peso và euro là tiền tệ chức năng cho chinhánh Tây Ban Nha Đơn vị tiền tệ báo cáo là đô la Mỹ.

Tỷ giá hối đoái ban đầu được giả định trong ví dụ là:

1,00 USD = CD1,3333 = Ps10,00 = €1,10 = SF1,50

a) Công ty mẹ có khoản tiền gửi 200.000 CD tại một ngân hàng Canada Số tiền nàyđược ghi trên sổ sách của công ty mẹ ở mức 150.000 đô la, được dịch ở mứcCD1.3333 / $ 1.00

b) Công ty mẹ đang nợ Ps3,000,000 bởi chi nhánh Mexico Số tiền này được baogồm trong các khoản phải thu của cha mẹ là 300.000 đô la Phần còn lại của cáckhoản phải thu của công ty mẹ (chi nhánh Mexico) (phải trả) được tính bằng đô la(peso)

c) Chi nhánh Mexico thuộc sở hữu hoàn toàn của công ty mẹ Nó được ghi trên sổsách của công ty mẹ ở mức 2.200.000 đô la Điều này đại diện cho tổng số cổ

phiếu phổ thông (Ps16,000,000) và thu nhập giữ lại (Ps6,000,000) trên sổ sách củachi nhánh Mexico, được dịch tại Ps10.00 / $ 1.00.

d) Chi nhánh Tây Ban Nha thuộc sở hữu hoàn toàn của công ty mẹ Nó được ghi trên

sổ sách của công ty mẹ ở mức 1.660.000 đô la Điều này đại diện cho tổng số cổphiếu phổ thông (€ 1,320,000) và thu nhập giữ lại (€ 506,000) trên sổ sách của chinhánh Tây Ban Nha, được dịch ở mức € 1,10 / $ 1,00

e) Chi nhánh Tây Ban Nha có các ghi chú chưa thanh toán phải trả là SF375.000 (÷SF1.3636 / € 1.00 = € 275.000) từ một ngân hàng Thụy Sĩ Khoản vay này đượcghi trên sổ sách của chi nhánh Tây Ban Nha như một phần của € 1,210,000 = €275,000 + € 935,000

Phụ lục 10.5 cho thấy quá trình hợp nhất bảng cân đối kế toán cho Centralia Corp và các

chi nhánh Điều quan trọng cần lưu ý là cả nợ nội bộ công ty và đầu tư ròng trong việchợp nhất Đó là, Ps3,000,000 nợ của chi nhánh Mexico cho công ty mẹ không được phảnánh trong các khoản phải thu hợp nhất cũng như trong các khoản phải trả Khi khoản nợnày cuối cùng được thanh toán, trên thực tế, nó sẽ giống như lấy tiền ra khỏi túi của mộtcông ty và đưa nó vào một công ty khác Tương tự, khoản đầu tư của cha mẹ vào mỗi chinhánh sẽ hủy bỏ với giá trị ròng của mỗi chi nhánh Công ty mẹ sở hữu các chi nhánh, vàđến lượt nó, khoản đầu tư của cổ đông đại diện cho quyền sở hữu của công ty mẹ

Tổng tài sản = Tổng nợ phải trả + giá trị ròng

Tỷ giá hối đoái hiện tại được sử dụng giống như tỷ giá hối đoái được sử dụng khi các chinhánh được thành lập ban đầu; Đó là, họ đã không thay đổi từ thời điểm đó

 Để xác định ảnh hưởng của những thay đổi tỷ giá hối đoái đối với bảng cân đối kếtoán hợp nhất của MNC, rất hữu ích khi chuẩn bị một báo cáo tiếp xúc với bản dịch.Một báo cáo tiếp xúc với bản dịch cho thấy, đối với mỗi tài khoản được bao gồmtrong bảng cân đối kế toán hợp nhất, số tiền tiếp xúc ngoại hối tồn tại cho mỗi ngoại

tệ mà MNC đã tiếp xúc

Chẳng hạn:

Tập đoàn Centralia và các chi nhánh của nó, chúng tôi biết rằng MNC có tiếp xúc ngoạihối từ peso Mexico, euro, đô la Canada và franc Thụy Sĩ Sự thay đổi trong bất kỳ tỷ giáhối đoái nào trong số này so với đơn vị tiền tệ báo cáo sẽ có ảnh hưởng đến bảng cân đối

kế toán hợp nhất nếu tồn tại rủi ro dịch ròng cho loại tiền tệ đó

Báo cáo cho thấy, đối với mỗi loại tiền tệ, số lượng tài sản và nợ phải trả được tính bằngloại tiền tệ đó và chênh lệch ròng hoặc rủi ro ròng Đối với đồng đô la Canada, mức tiếp

xúc ròng là 200.000 CD; đối với peso Mexico 25.000.000 Ps; đối với đồng euro, nó là €2,101,000 dương; và đồng franc Thụy Sĩ âm 375.000 SF.

Rủi ro ròng dương có nghĩa là rủi ro ròng đối với tài sản nhiều hơn nợ phải trả vàngược lại với rủi ro ròng âm Khi trao đổi tỷ lệ của đồng tiền rủi ro giảm giá sang đồngtiền báo cáo, rủi ro giảm giá của việc tăng giá tài sản chuyển thành số nợ lớn hơn (ít hơn)nếu có rủi ro ròng dương (trừ) và ngược lại

Khi một loại tiền tệ được hiển thị để tăng giá so với đơn vị tiền tệ báo cáo, tài sản đượcbáo cáo sẽ tăng giá trị với số tiền nhỏ hơn (lớn hơn) so với nợ phải trả nếu có số âm(dương) và ngược lại

Do đó, quá trình hợp nhất sẽ không dẫn đến bảng cân đối kế toán hợp nhất cân bằngsau khi thay đổi tỷ giá hối đoái

10.6: Báo cáo tiếp xúc với bản dịch cho Centralia Corporation và các chi nhánh Mexico và Tây Ban Nha, ngày 31 tháng 12 năm 2019 (bằng 000 đơn vị tiền tệ)

Triển lãm 10.6 Xác suất rang ròng dương là € 2,101,000 Điều này có nghĩa là sau khi

khấu hao 7,145% từ € 1,10 / $ 1,00 xuống € 1,1786 / $ 1,00, số lượng tài sản được tiết lộbằng euro sẽ giảm giá trị chuyển đổi nhiều hơn $ 127,377 so với giá trị nợ phải trả bằngeuro