Sách chuyên khảo: Đảm bảo an toàn tài chính của hệ thống ngân hàng Việt Nam

AN TOÀN TÀI CHÍNH VÀ ĐẢM BẢO AN TOÀN TÀI CHÍNH CỦA HỆ THỐNG NGÂN HÀNG

An toàn tài chính của hệ thống ngân hàng

1.1.1 Khái niệm an toàn tài chính của hệ thống ngân hàng

Các tổ chức quốc tế như IMF và WB 1 ; Ngân hàng Trung ương các nước; các nhà nghiên cứu hiện nay vẫn chưa có một khái niệm thống nhất về an toàn tài chính mà thường sử dụng các khái niệm như ổn định tài chính hay lành mạnh tài chính Đây là trạng thái mà hệ thống tài chính có thể thực hiện được các chức năng của mình nhằm phân bổ nguồn tiết kiệm đến các cơ hội đầu tư có hiệu quả nhất, hỗ trợ trao đổi hàng hóa…một cách có hiệu quả, an toàn và bền vững

Trong trường hợp có những cú sốc thì hệ thống tài chính vẫn có khả năng chống đỡ các cú sốc đó và phục hồi ở mức độ cao để có thể thực hiện chức năng của mình mà không bị gián đoạn trong quá trình hoạt động

Ngược lại, mất an toàn tài chính là tình huống mà hệ thống tài chính không thể thực hiện được chức năng của mình một cách có hiệu quả và an toàn, bắt đầu có những ảnh hưởng tiêu cực đến nền kinh tế thực Có hai trường hợp của mất an toàn tài chính là:

(i) Bất ổn tài chính diễn ra khi việc cung cấp các dịch vụ tài chính bị tác động tiêu cực

1 IMF and World Bank, (2005), Financial Sector Assessment: A Handbook

(ii) Khủng hoảng tài chính diễn ra khi chức năng bình thường của hệ thống không thể hoạt động và là trạng thái nghiêm trọng nhất của hệ thống tài chính Khủng hoảng tài chính bao gồm khủng hoảng tiền tệ, khủng hoảng ngân hàng và khủng hoảng nợ

Theo Nghị định 156/2013/NĐ-CP Nghị định chức năng, nhiệm vụ, quyền hạn và cơ cấu tổ chức của NHNN Việt Nam thì nhiệm vụ ổn định hệ thống tiền tệ, tài chính gồm: (i) Tổng hợp, phân tích, dự báo tình hình tiền tệ, tài chính; đề xuất các biện pháp ngăn ngừa rủi ro có tính hệ thống trong lĩnh vực tiền tệ, tài chính; (ii) Xây dựng chính sách, biện pháp ứng phó với khủng hoảng, đảm bảo ổn định hệ thống tiền tệ, ngân hàng, tài chính

Nghị định mới nhất của Chính phủ quy định về chức năng, nhiệm vụ, quyền hạn và cơ cấu tổ chức của NHNN Việt Nam là Nghị định số 16/2017 ban hành ngày 17/2/2017 Nhiệm vụ ổn định hệ thống tiền tệ, tài chính gồm: (i) Tổng hợp, phân tích, dự báo tình hình tiền tệ, tài chính; đề xuất các biện pháp ngăn ngừa rủi ro có tính hệ thống trong lĩnh vực tiền tệ, tài chính;

(ii) Xây dựng chính sách, biện pháp ứng phó với khủng hoảng, đảm bảo ổn định hệ thống tiền tệ, ngân hàng, tài chính; (iii) Kiểm tra, thanh tra, giám sát ngân hàng; kiểm tra, thanh tra đối với hoạt động ngoại hối, hoạt động kinh doanh vàng, hoạt động phòng, chống rửa tiền; kiểm soát tín dụng; xử lý các hành vi vi phạm pháp luật trong lĩnh vực tiền tệ, hoạt động ngân hàng, ngoại hối và phòng, chống rửa tiền theo quy định của pháp luật

Khủng hoảng tiền tệ là trạng thái mà ở đó một cuộc tấn công vào đồng tiền nội tệ làm sự suy giảm mạnh nguồn dự trữ ngoại tệ và làm đồng tiền nội tệ mất giá nhanh chóng, buộc các cơ quan quản lý phải có các biện pháp phòng vệ bằng cách sử dụng một lượng dự trữ ngoại tệ lớn để bình ổn tỷ giá hoặc nâng mức lãi suất lên cao” Khủng hoảng tiền tệ có thể diễn ra cùng lúc hoặc kéo theo các dạng khủng hoảng khác

Khủng hoảng ngân hàng liên quan đến khả năng thanh khoản (ngân hàng không còn đủ nguồn tài chính để đáp ứng nhu cầu rút tiền của chủ nợ hoặc người cho vay) và khả năng trả nợ của hệ thống ngân hàng (giá trị hiện tại của nợ lớn hơn giá trị hiện tại của tài sản) và hệ quả là ngân hàng có thể bị phá sản

Khủng hoảng nợ là tình trạng một quốc gia phải đề nghị thương thảo lại về các thỏa thuận vay nợ, hoãn trả lãi và vốn gốc do không có khả năng trả nợ nước ngoài, bao gồm cả các khoản nợ của chính phủ hay của khu vực tư nhân

Theo Tào Hữu Phùng (2004), An ninh tài chính Quốc gia - Lý luận-Cảnh báo - Đối sách đã đưa ra khái niệm an ninh tài chính tiền tệ được hiểu một cách tổng thể là tình trạng tài chính ổn định, an toàn, vững mạnh và không bị khủng hoảng Trong đó, ổn định được hiểu là duy trì hoạt động bình thường, không có những biến động đột ngột, bất ngờ; ổn định trong sự vận động và phát triển Khái niệm này tương đồng với khái niệm ổn định tài chính của quốc tế

Theo IMF (2013) Hướng dẫn xây dựng Bộ chỉ tiêu lành mạnh tài chính Ổn định tài chính là khả năng của hệ thống tài chính trong việc:

(i) Nâng cao hiệu quả phân bổ các nguồn lực kinh tế cũng như hiệu quả của các tiến trình kinh tế khác (tích lũy của cải, tăng trưởng kinh tế, giải quyết phúc lợi xã hội);

(ii) Đánh giá, quản lý các “rủi ro mang tính hệ thống”;

(iii) Duy trì được năng lực thực hiện chức năng chính nêu trên ngay cả khi bị ảnh hưởng bởi cú sốc bên ngoài và/hoặc bởi sự hình thành những mất cân đối lớn trong nền kinh tế

Theo ECB (2013) định nghĩa ổn định tài chính là tổng hòa các điều kiện mà theo đó hệ thống tài chính, gồm các trung gian tài chính, thị trường và cơ sở hạ tầng của thị trường, có khả năng chịu được các cú sốc và giảm thiểu nguy cơ gây gián đoạn chu trình trung gian tài chính nhằm đảm bảo sự phân bổ nguồn lực một cách hợp lý tới các cơ hội đầu tư có khả năng sinh lời

Từ những phân tích trên, nhóm tác giả đưa ra quan điểm: An toàn tài chính của ngân hàng được hiểu là trạng thái ổn định về tài chính của ngân hàng và khả năng chống đỡ hữu hiệu các biến cố xảy ra (Nghiên cứu này của nhóm tác giả không đề cập đến khía cạnh lừa đảo và gian lận như làm tiền giả, rửa tiền hay trốn thuế…)

1.1.2 Vai trò an toàn tài chính đối với hệ thống ngân hàng

Thứ nhất: An toàn tài chính góp phần ổn định hoạt động ngân hàng Ổn định hoạt động ngân hàng được thể hiện trên hai góc độ:

Đảm bảo an toàn tài chính của hệ thống ngân hàng

1.2.1 Quan điểm về đảm bảo an toàn tài chính của ngân hàng Đảm bảo an toàn tài chính của ngân hàng được dựa trên quan điểm là: Ổn định; An toàn; Bền vững

Thứ nhất: Ổn định hoạt động ngân hàng

Theo Ngân hàng thế giới (WB) định nghĩa: “Ngân hàng là tổ chức tài chính nhận tiền gửi chủ yếu dưới dạng không kỳ hạn hoặc tiền gửi được phép rút ra với một thông báo ngắn hạn, trong đó các NHTM chỉ tham gia nhận tiền gửi và cho vay ngắn hạn, trung hạn” Tiền gửi là bộ phận quan trọng nhất trong tài sản Nợ của từng ngân hàng, trạng thái và động thái của tiền gửi là một trong những biểu hiện rõ rệt nhất cho tình trạng huy động vốn của ngân hàng Sự ổn định của tiền gửi được biểu hiện ở tốc độ tăng tiền gửi, biến động của cơ cấu tiền gửi

Nhân tố quyết định đến ổn định tiền gửi là tỷ lệ tiết kiệm, niềm tin của người gửi và khả năng tiếp cận dịch vụ ngân hàng Bên cạnh đó, tốc độ tăng tiền gửi còn bị chi phối bởi khả năng lựa chọn của người gửi tiền và tập quán tiết kiệm trong dân cư Các nước đang phát triển trong đó có Việt Nam với nền tài chính còn yếu kém, công cụ tài chính còn đơn giản với tâm lý tiết kiệm chi tiêu cho những khoản mua sắm lớn trong điều kiện thu nhập còn thấp nên tiền gửi ngân hàng thường tăng ở mức cao

Tốc độ tăng tiền gửi luôn luôn phải đồng hành với tốc độ cho vay trong một ngân hàng Nếu lượng tiền gửi tăng nhanh mà không được sử dụng cho vay thì có thể đẩy ngân hàng vào tình thế dư thừa vốn trong khi vẫn phải trả chi phí cho những khoản tiền gửi Hệ quả là ngân hàng buộc phải giảm tốc độ tăng tiền gửi bằng cách giảm lãi suất hay tăng tín dụng thông qua nới lỏng các điều kiện cho vay Cả hai biện pháp đều có khả năng làm mất uy tín, niềm tin hay tăng rủi ro của ngân hàng Cho vay một mặt là hoạt động cơ bản tạo lợi nhuận của ngân hàng một mặt là yếu tố quyết định đầu tư và tăng trưởng kinh tế Tốc độ cho vay tăng chủ yếu phụ thuộc vào tốc độ tăng trưởng kinh tế, nền kinh tế phát triển càng cao thì nhu cầu về việc vay vốn càng lớn Đối với các nước đang phát triển trong đó có Việt Nam, các doanh nghiệp thường có xu hướng vay vốn đầu tư từ các ngân hàng, bên cạnh đó có sự can thiệp trực tiếp của Chính phủ đối với hoạt động cho vay cũng là nhân tố thúc đẩy tăng trưởng tín dụng

Tốc độ cho vay và tăng tiền gửi phải đều đặn, không có đột biến và khoảng cách lớn giữa hai tốc độ này làm đảm bảo cho sự ổn định hoạt động ngân hàng

Thứ hai: An toàn hoạt động ngân hàng

An toàn tiền gửi là khả năng ngân hàng có khả năng thanh toán ngay lượng tiền cần thiết khi người cho vay cần Để đảm bảo cho việc sẵn sàng chi trả khách hàng, các ngân hàng cần phải duy trì mức dự trữ bắt buộc và cả dự trữ quá mức

An toàn cho vay thể hiện ở việc các khoản cho vay đã, đang và sẽ thường xuyên được hoàn trả đúng hạn với lãi suất theo đúng hợp đồng tín dụng mà công cụ then chốt là quản lý rủi ro, đa dạng hóa và bảo đảm tiền vay

Việc cho vay luôn đồng nghĩa với rủi ro nhưng nếu biết quản lý rủi ro thì sẽ đem lại lợi nhuận lớn, doanh thu cao cho ngân hàng Kinh doanh chỉ có lãi khi ngân hàng chấp nhận và giám sát được rủi ro nhưng điều này cũng đồng nghĩa với việc có thể dẫn đến khủng hoảng hệ thống ngân hàng khi các khách hàng không có khả năng chi trả dẫn đến tình trạng nợ quá hạn, nợ xấu đối với ngân hàng Để đo lường mức độ an toàn cho vay các NHTM áp dụng các biện pháp quản lý tài sản có trên cơ sở đánh giá mức độ rủi ro của từng khoản vay

Hệ quả của việc không giám sát được rủi ro cho vay là tình trạng nợ quá hạn Các chỉ tiêu nợ quá hạn/ tổng cho vay hay nợ quá hạn/ vốn ngân hàng phản ánh rõ nhất tình trạng an toàn cho vay của từng ngân hàng Khủng hoảng cho vay hay khủng hoảng nợ xảy ra khi tỷ lệ nợ quá hạn cao khiến cho các ngân hàng mất khả năng thanh toán, lâm vào tình trạng phá sản Theo thông lệ quốc tế, tỷ lệ nợ quá hạn tối đa là 3-5% tổng dư nợ cho vay Vượt qua giới hạn này, ngân hàng đứng trước nguy cơ khủng hoảng và phá sản Để giảm tỷ lệ nợ quá hạn xuống mức tiêu chuẩn, làm lành mạnh hóa tình hình tài chính của ngân hàng chúng ta cần phải giảm nợ quá hạn thông qua cơ cấu lại nợ, dùng quỹ dự phòng rủi ro bù đắp hoặc tăng cường cho vay Tuy nhiên nếu nới lỏng tín dụng mà chưa cải thiện được các điều kiện đảm bảo an toàn cho vay thì ngân hàng sẽ rơi vào vòng luẩn quẩn Bên cạnh đó chúng ta còn sử dụng tỷ lệ vốn tối thiểu, tỷ lệ về khả năng thanh toán, tỷ lệ vốn ngắn hạn tối đa được sử dụng để cho vay trung và dài hạn để đảm bảo an toàn cho hoạt động ngân hàng

Thứ ba: Bền vững của ngân hàng

Một ngân hàng bền vững biểu hiện rõ nét nhất thông qua năng lực tài chính của ngân hàng Năng lực tài chính của ngân hàng càng lớn thì uy tín càng cao và khả năng đổ vỡ càng được hạn chế do có năng lực tài chính để đối phó với các rủi ro, có điều kiện để đa dạng hóa các hoạt động trong ngân hàng nhằm hạn chế rủi ro

Bền vững của ngân hàng còn được biểu hiện ở chỉ tiêu lợi nhuận Ngân hàng chỉ hoạt động hiệu quả khi tạo ra lợi nhuận lớn, lợi nhuận sau đó được dùng để tiếp tục đầu tư và bù đắp lại các chi phí hoạt động của ngân hàng Việc đánh giá qua các chỉ tiêu ROA để biết hiệu quả sử dụng tài sản có và ROE để biết hiệu quả sử dụng vốn cổ phần là cần thiết của mỗi ngân hàng

Bên cạnh các chỉ tiêu định lượng (ROA, ROE…) thì bền vững của ngân hàng còn thể hiện qua các chỉ tiêu định tính như: Uy tín và thương hiệu của ngân hàng ngày càng cao, có đội ngũ nhân sự trình độ, tâm huyết với ngân hàng, được nhiều ngân hàng nước ngoài lựa chọn mở ngân hàng đại lý…

1.2.2 Các chỉ tiêu đánh giá đảm bảo an toàn tài chính của ngân hàng

Theo IMF (2013) 2 , bộ FSI (FSI: Financial soundness indicators) chủ yếu bao gồm 25 chỉ số phản ánh tình hình tài chính của khu vực ngân hàng Trong

25 chỉ số của khu vực ngân hàng thì 12 chỉ số được coi là cốt lõi, 13 chỉ số còn lại là khuyến khích áp dụng Lưu ý rằng các định nghĩa chỉ tiêu như vốn điều lệ, vốn cấp 1, vốn và quỹ dự phòng đều thống nhất với những định nghĩa của Basel

Ngoài ra, FSI cũng theo đúng cách tiếp cận khung khổ CAMELS (chỉ số

1, 2, 3 tương ứng với chỉ tiêu an toàn vốn; chỉ số 4, 5 tương ứng với chỉ tiêu chất lượng tài sản; chỉ số 6, 7, 8, 9 tương ứng với chỉ tiêu lợi nhuận; chỉ số 10,

11 tương ứng với chỉ tiêu tính thanh khoản)

Hiện nay có nhiều chỉ tiêu để đánh giá đảm bảo an toàn tài chính của hệ thống ngân hàng Song, trong nghiên cứu này lựa chọn chỉ số cốt lõi FSI của IMF (2013) áp dụng cho khu vực ngân hàng được thể hiện qua Bảng 1.1 như sau:

Bảng 1.1 Chỉ số cốt lõi FSI áp dụng cho khu vực ngân hàng

STT Chỉ tiêu Nội dung đánh giá

11 Vốn điều lệ/ Tài sản điều chỉnh theo trọng số rủi ro

KINH NGHIỆM CỦA THẾ GIỚI VỀ XÂY DỰNG MÔ HÌNH GIÁM SÁT TÀI CHÍNH VÀ ỨNG PHÓ VỚI BẤT ỔN TÀI CHÍNH - BÀI HỌC CHO VIỆT NAM

Kinh nghiệm xây dựng mô hình giám sát tài chính trên thế giới và bài học

Tổng quan về xây dựng mô hình giám sát tài chính trên thế giới

Trong những thập niên gần đây, thế giới đã trải qua cuộc khủng hoảng tài chính lớn, và điểm chung của các cuộc khủng hoảng này đều bắt nguồn từ lỗ hổng trong hệ thống tài chính Cuộc khủng hoảng năm 2008 bắt nguồn từ

Mỹ và nguyên nhân sâu xa của cơn địa chấn tài chính này chính là sự giám sát tài chính lỏng lẻo, dễ dãi, “tạo điều kiện” làm bong bóng bất động sản ngày càng phình to, dẫn tới khủng hoảng tín dụng và nhà đất trầm trọng Còn cuộc khủng hoảng gần đây bắt nguồn từ nền kinh tế Hy Lạp, do tình trạng chi tiêu công quá mức, vay nợ nước ngoài lớn, thiếu sự kiểm soát của Chính phủ, dẫn đến rủi ro mất khả năng thanh toán và trả nợ Từ thực tế các cuộc khủng hoảng này, thế giới nhận ra sự thiếu vắng của “giám sát an toàn vĩ mô” vì sự mất cân xứng vĩ mô không được giám sát chặt chẽ như: chính sách đầu tư xã hội hoạch định không hợp lý, việc quản lý tín dụng không được kiểm soát chặt chẽ,…Lỗ hổng này đang được các quốc gia, các khu vực trên thế giới tích cực lấp đầy thông qua việc thành lập các cơ quan giám sát an toàn tài chính

Mô hình giám sát tài chính trên thế giới đã có những thay đổi đáng kể qua nhiều thập niên, đặc biệt là sau cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu năm

2008 Những rủi ro mới phát sinh đã đặt ra yêu cầu hoàn thiện các chuẩn mực, phương thức giám sát hệ thống tài chính theo hướng tăng cường giám sát thận trọng vĩ mô, nâng cao năng lực thể chế của hệ thống giám sát nhằm đảm bảo tính ổn định và sức chịu đựng của hệ thống trước các cú sốc

 Xu hướng lựa chọn và điều chỉnh mô hình giám sát

Cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu năm 2008 đã làm bộc lộ những yếu kém trong hệ thống giám sát tài chính thế giới, khi mô hình quản lý và giám sát tài chính chủ yếu tập trung giám sát riêng lẻ các định chế tài chính theo hướng giám sát tuân thủ, thiếu những giải pháp giám sát rủi ro, toàn hệ thống

Do vậy, sau khủng hoảng tài chính này, các nền kinh tế lớn đã tích cực cải cách hệ thống giám sát tài chính nhằm tăng cường hiệu quả giám sát, kịp thời phát hiện rủi ro và ngăn ngừa việc tái diễn khủng hoảng trong tương lai

Giám sát tài chính hợp nhất 3 là mô hình được nhiều nước hướng đến nhiều hơn trong số 4 mô hình giám sát (giám sát theo định chế, giám sát theo chức năng, giám sát hợp nhất, giám sát lưỡng đỉnh), với tỷ lệ các nước lựa chọn mô hình này tăng từ 20% vào năm 1996 lên 31% năm 2011 Số nước lựa chọn mô hình cũng tăng từ 13 nước (năm 1996) lên 36 nước vào năm 2006,

42 nước (năm 2009) và lên 55 nước (năm 2012) Trong đó, các nước tiêu biểu cho lựa chọn mô hình này là: Đức, Thụy Điển, Đan Mạch, Canada, Nauy, Anh (từ năm 1997 đến tháng 3/2013), Ba Lan ( từ năm 1997), Hàn Quốc (từ năm 1999), Hungary (từ năm 2000)

Lý giải cho xu hướng này có thể kể đến các nguyên nhân sau: (i) Đảm bảo sự linh hoạt, chủ động và kịp thời việc trao đổi thông tin giám sát giữa các cơ quan giám sát chuyên ngành, đảm bảo yêu cầu nhận diện sớm những rủi ro vĩ mô có nguy cơ gây ra khủng hoảng; (ii) Nâng cao hiệu quả giám sát

3 Giám sát tài chính hợp nhất: NHTW giám sát toàn bộ hệ thống tài chính trên các lĩnh vực: ngân hàng, chứng khoán và bảo hiểm trong bối cảnh các tập đoàn tài chính được thành lập ngày càng nhiều, và những tập đoàn này có hoạt động kinh doanh ngày một rộng lớn và phức tạp do tham gia cùng nhiều lĩnh vực của thị trường tài chính là ngân hàng, chứng khoán, bảo hiểm; (iii) Mô hình giám sát phân tán không thể ứng phó kịp thời và hiệu quả trước những tác động tiêu cực từ các cú sốc bên ngoài đến khu vực tài chính trong nước

 Xu hướng tăng cường các chuẩn mực giám sát

Sau khủng hoảng tài chính năm 2008, xu hướng chung trên thế giới là tăng cường các chuẩn mực giám sát theo hướng đảm bảo an toàn, lành mạnh tài chính của các định chế tài chính Với việc nâng cao các chuẩn mực an toàn này, hệ thống giám sát tài chính các nước sẽ được cải cách theo hướng tăng cường khả năng chống đỡ của hệ thống tài chính trước các “cú sốc” vĩ mô từ bên ngoài

Các chuẩn mực giám sát hệ thống tài chính tiếp tục phát triển dựa trên các chuẩn mực quốc tế được khuyến nghị bởi các tổ chức quốc tế như: Ủy ban Basel của Ngân hàng Thanh toán quốc tế (BIS) với các nguyên tắc về giám sát ngân hàng; Ủy ban Chứng khoán quốc tế (IOSCO) với các nguyên tắc về giám sát chứng khoán và Hiệp hội Cơ quan giám sát Bảo hiểm quốc tế (IAIS) với các nguyên tắc về giám sát bảo hiểm

Trong đó, hiện nay các chuẩn mực giám sát hệ thống ngân hàng được đặc biệt chú trọng tăng cường mạnh mẽ hơn khi khủng hoảng tài chính toàn cầu 2008 đã cho thấy những tổn thương của hệ thống tài chính xuất phát chủ yếu từ những yếu kém trong hệ thống ngân hàng cũng như sự buông lỏng trong quản lý giám sát hệ thống ngân hàng

Chính vì vậy, Ủy ban Basel cùng các nhà lãnh đạo của các nước G20 đã thống nhất áp dụng Basel III từ tháng 1/2013 với những quy định mới về khái niệm và các tiêu chuẩn tối thiểu cao hơn cùng với phương pháp giám sát an toàn vĩ mô hiệu quả hơn, theo lộ trình từ 2014 đến 2019

Nhằm đảm bảo an toàn về vốn (với 3 trụ cột chính: dự phòng rủi ro, quản lý và giám sát rủi ro, kỷ luật thị trường) và an toàn thanh khoản, Basel III tăng cường các chuẩn mực giám sát theo các hướng sau: (i) Nâng cao chất lượng vốn nhằm giúp các ngân hàng có khả năng bù đắp các khoản lỗ tốt hơn, từ đó tăng khả năng chống đỡ tốt hơn những cú sốc; (ii) Yêu cầu các ngân hàng bổ sung thêm vốn, theo đó, tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu vẫn là 8% nhưng tỷ lệ của loại vốn có chất lượng cao được nâng lên (tỷ lệ vốn cấp 1 tăng từ 4% lên 6%, tỷ lệ vốn của cổ đông thường cũng được tăng từ 2% lên 4,5%; (iii) Quy định về tiêu chuẩn thanh khoản cũng yêu cầu các ngân hàng nắm giữ các tài sản có tính thanh khoản cao và có chất lượng cao để đáp ứng nhu cầu chi trả và thanh toán trong những trường hợp khó khăn

 Điều chỉnh phương thức giám sát

Kinh nghiệm ứng phó với bất ổn tài chính trên thế giới và bài học cho Việt Nam

2.2.1 Kinh nghiệm của Liên minh Châu Âu

Cuộc khủng hoảng nợ công ở khu vực đồng Euro bắt đầu khi những thành viên không thể tự ứng phó với vấn đề mất cân bằng tài khóa trong nước Những dấu hiệu đầu tiên của cuộc khủng hoảng nợ công đã bắt đầu từ năm

2009 Đến tháng 11, sau khủng hoảng nợ ở Đu-bai, quan ngại về tình hình nợ công ở các nước châu Âu bắt đầu lớn dần lên Dấu hiệu khủng hoảng bắt đầu rõ hơn sau khi Hy Lạp thừa nhận (vào tháng 12) tổng dư nợ lên tới 300 tỷ Euro (tương đương 113% GDP), dù bác bỏ việc mất khả năng thanh toán các khoản nợ này Đến năm 2010, diễn biến nợ công xấu dần Vào tháng 1/2010, EU chỉ ra những sai lệch trong quy trình hạch toán kế toán ở Hy Lạp Thâm hụt ngân sách của Hy Lạp năm 2009 được điều chỉnh lên 12,9% (thay vì 3,9% như công bố trước đó), cao hơn 4 lần so với mức cho phép của EU EU cũng bác bỏ khả năng Hy Lạp sẽ rời khỏi khu vực đồng Euro

Tuy nhiên, quan ngại tiếp tục tăng mạnh đối với các nước vay nợ nhiều như Bồ Đào Nhà, Ai-len, Hy Lạp và Tây Ban Nha Đồng Euro tiếp tục sụt giảm so với các đồng tiền chủ chốt

Trước khi khủng hoảng nợ công chính thức bắt đầu vào năm 2009, các quốc gia Tây Ban Nha, Hy Lạp, Ailen, Italy, Bồ Đào Nha luôn trong tình trạng thâm hụt ngân sách và phải vay nợ khác nhiều để bù đắp bội chi

Trong bối cảnh ấy, khủng hoảng nợ công ở khu vực đồng Euro xảy ra do một số nguyên nhân chính Về nguyên nhân chủ quan, việc kiểm soát vay nợ của nhiều thành viên EU không chặt chẽ, thiếu nghiêm túc trong việc tuân thủ an toàn của nợ công

Bên cạnh đó, một số thành viên EU sử dụng nợ công kém hiệu quả, dẫn đến tình trạng mất khả năng trả nợ Yếu kém trong kiểm soát, giám sát thị trường tài chính cũng làm bùng phát bong bóng bất động sản, rõ nhất là ở Ailen

Trên một phương diện khác, các nguyên tắc tài chính đã bị lấn át bởi các mục tiêu chính trị, nhất là trường hợp của Hy Lạp Bản thân thể chế, tổ chức và vận hành của định chế EU cũng hạn chế khả năng phòng ngừa, ứng phó với các rủi ro nợ công

Thứ nhất, sự hạn chế trong cơ chế phối hợp điều hành trong khu vực sử dụng đồng tiền chung Euro

Thứ hai, mức độ tự chủ của từng nước thành viên vẫn bị hạn chế

Thứ ba, các chế tài của đối với vi phạm còn thiếu, lỏng lẻo, thiếu hiệu lực

Về nguyên nhân chủ quan, khủng hoảng nợ công tại khu vực đồng Euro có phần do tác động tiêu cực của khủng hoảng tài chính thế giới và suy thoái kinh tế toàn cầu trong nhiều thành viên trong khu vực trên các lĩnh vực, phương diện khác nhau (kể cả tăng trưởng GDP, thất nghiệp và ngân sách nhà nước

Lê Xuân Sang và cộng sự (2015) đã tóm tắt những hệ quả do khủng hoảng tài chính thế giới 2007 - 2008 kéo theo khó khăn ở khu vực đồng Euro

Thứ nhất, tình hình hình suy thoái kinh tế trong nước, chính phủ nhiều nước thành viên EU đã tung ra các gói kích thích kinh tế khác nhau Nguồn lực cho các gói cứu trợ này phần lớn từ việc vay trong và ngoài nước Hậu quả tất yếu là tăng tỷ lệ nợ công do nguồn thu ngân sách giảm

Thứ hai, nhiều ngân hàng lớn của châu Âu sụp đổ hoặc gặp nhiều khó khăn tài chính buộc Chính phủ các nước phải đứng ra gánh chịu để bảo đảm lợi ích cho người dân gửi tiền

Thứ ba, tác động của khủng hoảng tài chính toàn cầu và suy thoái kinh tế trong nước đến hoạt động xuất khẩu, luồng tiền, …

Bảng 2.1: GDP, Ngân sách chính phủ, Nợ công của một số nước EU Đơn vị: %

Nguồn: Refinitiv Datastream Để đối phó với cuộc khủng hoảng, dưới sợ hỗ trợ trực tiếp từ EU và Quỹ Tiền tệ quốc tế (IMF), các thành viên EU đã phải thực hiện hàng loạt chính sách thắt chặt chi ngân sách, “thắt lưng buộc bụng”, hết sức khắc khổ nhằm nỗ lực giảm thâm hụt ngân sách xuống chỉ còn 3% GDP và nợ công dưới mức 60% GDP Nhìn chung, các biện pháp ứng phó chỉ thiên về chống chọi với những khó khăn tài chính trước nhằm tránh tác động lây lan ở cả khu vực sử dụng đồng Euro

Biểu đồ 2.1 GDP của Euro zone giai đoạn 2010-2020 Đơn vị: %

Việc hỗ trợ trực tiếp thông qua việc thành lập Quỹ bình ổn tài chính Châu Âu (EFSF), EU yêu cầu các thành viên được cứu trợ phải tự mình có những biện pháp nhằm cắt giảm mức thâm hụt ngân sách hiện có Những chính sách này phải có lộ trình rõ ràng và được công bố chi tiết

Bảng 2.2: Tác động của khủng hoảng kinh tế toàn cầu tới thất nghiệp, lạm phát ở EU giai đoạn 2010-2020

Biểu đồ 2.2 GDP, Lạm phát, Lãi suất của UK năm 2020

Nguồn: Refinitiv Datastream 2.2.2 Kinh nghiệm của Hoa Kỳ

Cuộc khủng hoảng ngân hàng ở Hoa Kỳ giai đoạn 2007-2008 đã nhanh chóng lây lan thành cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu Cuộc khủng hoảng này còn được gọi là khủng hoảng cho vay dưới chuẩn, kéo theo khủng hoảng kinh tế tại một số nước, khu vực trên thế giới và có tác động khác nhau (về cấp độ và kênh lan tỏa) lên hầu hết các nền kinh tế trên thế giới, nhất là các nước phát triển ở khu vực châu Âu

Cuộc khủng hoảng lần này ở Hoa Kỳ xuất phát từ một số nguyên nhân chính

Thứ nhất, những mất cân đối vĩ mô toàn cầu, giữa một bên là mức thâm hụt thương mại nặng nề và khoảng cách tiết kiệm – đầu tư quá lớn của Mỹ với thặng dư cả về thương mại, cán cân thanh toán quốc tế và tiết kiệm của nhiều nền kinh tế mới nổi, nhất là ở Đông Á, dẫn đến sự “dư thừa” thanh khoản và vốn trên thế giới Những mất cân đối vĩ mô toàn cầu khiến lãi suất giảm trong thập niên vừa qua, làm trầm trọng hơn rủi ro và gây nên bong bóng tài sản trên phạm vi toàn cầu

Thứ hai, sự phát triển nhanh chóng các công cụ tài chính mới (như chứng khoán hoá các khoản cho vay thế chấp bất động sản, trong đó một tỷ lệ lớn là cho vay nợ “dưới chuẩn” để đầu tư bất động sản 4 đi cùng các công cụ phái sinh) để hấp thụ vốn dư thừa, tạo ra rủi ro toàn cầu, song lại được che lấp bởi tăng trưởng và các kỹ thuật đánh giá rủi ro và xếp hạng tín nhiệm (đôi khi thiếu chính xác và khách quan); những thay đổi trong cấu trúc của ngành tài chính và việc quản trị rủi ro không theo kịp với những đổi mới tài chính trong hai mươi năm qua đã khiến hệ thống tài chính trở nên bất ổn định.Việc sử dụng những công cụ/sản phẩm tài chính tinh vi một cách tràn lan, lại được hỗ trợ bởi chính sách tiền tệ và tài khóa nới lỏng khiến nguy cơ xảy ra khủng hoảng càng lớn

THỰC TRẠNG ĐẢM BẢO AN TOÀN TÀI CHÍNH CỦA HỆ THỐNG NGÂN HÀNG VIỆT NAM THÔNG QUA CHỈ SỐ LÀNH MẠNH TÀI CHÍNH (FSIs)

Công cụ chính sách an toàn vĩ mô của Việt Nam

3.1.1 Xây dựng khuôn khổ chính sách an toàn vĩ mô của Việt Nam

Việt Nam đang nỗ lực phát triển nền móng khuôn khổ ổn định tài chính Nghị định 16/2017/NĐ-CP ngày 17/2/2017 “Nghị định quy định chức năng, nhiệm vụ, quyền hạn và cơ cấu tổ chức của NHNN Việt Nam” của Chính phủ đã giao NHNN Việt Nam nhiệm vụ ổn định hệ thống tiền tệ, tài chính thông qua xây dựng chính sách đảm bảo ổn định hệ thống tiền tệ, tài chính và thực hiện các biện pháp ngăn ngừa rủi ro có tính hệ thống trong lĩnh vực tiền tệ, tài chính Trên cơ sở đó, NHNN đã thành lập Vụ Ổn định tiền tệ-tài chính để giúp Thống đốc triển khai nhiệm vụ này Một trong những nhiệm vụ của Vụ ổn định thị trường tài chính là xây dựng chính sách an toàn vĩ mô và bộ công cụ chính sách an toàn vĩ mô

Chính sách này sẽ không thay thế mà hỗ trợ chính sách tiền tệ, chính sách an toàn vi mô và các chính sách kinh tế vĩ mô khác nhằm mục tiêu ổn định tài chính, ổn định kinh tế vĩ mô của Việt Nam, góp phần tích cực vào quá trình phát triển kinh tế toàn diện, cân đối, hài hòa và bền vững Việc đánh giá hiệu quả của khuôn khổ chính sách an toàn vĩ mô thường dựa trên các tiêu chí: (i) khả năng xác định và theo dõi các rủi ro tài chính ở cấp độ hệ thống; (ii) việc thiết kế các công cụ phục vụ mục đích an toàn vĩ mô; và (iii) việc xây dựng thể chế, quản lý chính sách an toàn vĩ mô đặt trong mối tương quan với các chính sách khác trong nước và trong khu vực

Khuôn khổ chính sách an toàn vĩ mô cho hệ thống tài chính Việt Nam được xây dựng nhằm thực hiện mục tiêu ổn định tài chính (nhiệm vụ của NHNN được giao theo Nghị định 16/2017/NĐ-CP) cần phải đảm bảo những yêu cầu sau:

- Tính pháp lý: cần xác định rõ ràng nhiệm vụ thực thi chính sách an toàn vĩ mô được giao cho NHNN một cách rõ ràng và cụ thể tại văn bản pháp luật (ví dụ như Nghị định), xác định rõ những quyền hạn và trách nhiệm của các Bộ/ngành trong vấn đề phối hợp với NHNN để thực thi chính sách an toàn vĩ mô để đạt được mục tiêu ổn định tài chính (tương tự như Nghị định 82/2007/NĐ-CP về việc cung cấp thông tin phục vụ xây dựng và điều hành chính sách tiền tệ quốc gia) Bên cạnh đó, NHNN cũng cần có quy định rõ ràng về sự phối hợp của các Bộ/ngành có liên quan đến việc thực thi chính sách an toàn vĩ mô

- Tính đầy đủ và toàn diện: khuôn khổ chính sách an toàn vĩ mô phải giải quyết được những vấn đề như xác định vai trò và cơ chế phối hợp hiệu quả giữa các đơn vị thuộc NHNN cũng như giữa NHNN và các Bộ/ngành liên quan nhằm hướng tới mục tiêu ổn định tài chính Ngoài ra, khuôn khổ này còn phải đề cập đến các công cụ của chính sách an toàn vĩ mô, cơ chế ra quyết định đối với các quyết định chính sách, trách nhiệm giải trình và những vấn đề khác

- Tính khả thi: khuôn khổ được xây dựng sẽ phải đưa ra các giải pháp phù hợp và tối ưu khi thực thi chính sách an toàn vĩ mô để đạt được mục tiêu ổn định tài chính

Các công cụ nằm trong khuôn khổ chính sách an toàn vĩ mô bao gồm 2 nhóm: (i) nhóm công cụ điều hành và (ii) nhóm công cụ phân tích Đối với nhóm công cụ điều hành

Về cơ bản, nhóm công cụ điều hành của chính sách an toàn vĩ mô của Việt Nam sẽ dựa trên các công cụ được đề xuất trong các nghiên cứu của IMF và WB cộng thêm một số công cụ khác phù hợp với đặc điểm của hệ thống tài chính Việt Nam Đa số các công cụ này thuộc thẩm quyền hiện hành của NHNN Điều khác biệt là sự phối hợp áp dụng hợp lý (số lượng công cụ, liều lượng và thời điểm bắt đầu và kết thúc) tập trung vào nguồn gây rủi ro hệ thống Đối với nhóm công cụ phân tích Để đưa ra các quyết định về chính sách như lựa chọn công cụ sử dụng, thời điểm sử dụng cũng như thực hiện hiệu chỉnh các công cụ điều hành, cần phải có sự nghiên cứu, phân tích sâu sắc về sự cần thiết cũng như liều lượng sử dụng của từng công cụ điều hành của chính sách an toàn vĩ mô mà NHNN có thể sử dụng Hiệu chỉnh các công cụ hiện có, trên cơ sở xem xét lợi ích và chi phí của các công cụ đó và xây dựng kênh truyền thông cho các chính sách an toàn vĩ mô Để phục vụ yêu cầu nói trên, cần sử dụng các công cụ phân tích như Stress test, hệ thống cảnh báo sớm (EWS), khung phân tích mức độ tổn thương tài chính (Vulnerability Exercise-VE) trên cơ sở phát triển các công cụ nói trên của các tổ chức quốc tế cho phù hợp với điều kiện thực tế của Việt Nam

Ngoài ra, cần triển khai xây dựng bộ chỉ số an toàn vĩ mô (MPIs) để phân tích sức khỏe của toàn hệ thống tài chính Việt Nam với lộ trình tăng dần số lượng các chỉ số song song với kế hoạch hoàn thiện cơ sở dữ liệu Các bước triển khai tiếp theo như sau:

- Đề xuất cách tính với từng chỉ số (dựa trên hướng dẫn của các tổ chức quốc tế),

- Xác định ngưỡng an toàn cho các chỉ số, có điều chỉnh cho Việt Nam

- Xác định tỷ trọng của từng (nhóm) chỉ số trong bộ chỉ số,

- Đề xuất các nhóm chỉ số để đánh giá đối với từng loại rủi ro đặc thù của hệ thống tài chính

- Xác định các chỉ số quan trọng hàng đầu (leading indicators) để đánh giá nhanh thực trạng của hệ thống tài chính

- Đề xuất lộ trình áp dụng các chỉ số trong việc đánh giá thực trạng của hệ thống tài chính Việt Nam

3.1.2 Các chỉ số an toàn tài chính vĩ mô của Việt Nam

Giai đoạn 2010-2020, Kinh tế vĩ mô ổn định, lạm phát được kiểm soát ở mức thấp, các chỉ số kinh tế vĩ mô của nền kinh tế được cải thiện đáng kể

Chất lượng tăng trưởng được cải thiện; Hiệu quả đầu tư và năng suất lao động được nâng lên Tăng trưởng kinh tế giảm dần phụ thuộc vào khai thác tài nguyên, mở rộng tín dụng; từng bước dựa vào ứng dụng khoa học, công nghệ và đổi mới sáng tạo Thị trường tiền tệ, ngoại hối cơ bản ổn định; bảo đảm vốn tín dụng cho nền kinh tế, tập trung cho lĩnh vực sản xuất, nhất là các ngành ưu tiên

Cơ cấu thu, chi NSNN chuyển biến tích cực theo hướng tăng tỷ trọng thu nội địa, tăng tỷ trọng chi đầu tư phát triển và giảm tỷ trọng chi thường xuyên Bội chi NSNN giảm từ mức bình quân 5,4% GDP giai đoạn 2011 -

2015 xuống còn 3,5% GDP giai đoạn 2016 - 2019; năm 2020 tỷ lệ bội chi là 4,99% GDP Tỷ lệ nợ công so với GDP tăng từ 51,7% cuối năm 2010 lên

63,7% năm 2016, do huy động thêm nguồn lực để thực hiện đột phá chiến lược về kết cấu hạ tầng Tỷ lệ nợ công đến năm 2019 giảm còn 55% GDP, năm 2020 nợ công tăng lên 56,8%, nhưng vẫn giữ được ổn định kinh tế vĩ mô và cải thiện hệ số tín nhiệm quốc gia Các cân đối lớn của nền kinh tế về tích luỹ - tiêu dùng, tiết kiệm - đầu tư, năng lượng, lương thực… tiếp tục được bảo đảm, góp phần củng cố vững chắc nền tảng kinh tế vĩ mô Tỷ lệ tiết kiệm so với GDP giai đoạn 2011 - 2020 bình quân đạt khoảng 29%

Bảng 3.1: Các chỉ số an toàn tài chính vĩ mô của Việt Nam Đơn vị: %

Tăng trưởng Dự trữ ngoại hối (%)

Tỷ lệ Nợ nước ngoài/GDP(%)

Tỷ lệ Nợ công/GDP(%)

Nguồn: Bộ Tài chính, Ngân hàng nhà nước

Huy động các nguồn lực cho đầu tư phát triển được đẩy mạnh, đầu tư khu vực ngoài nhà nước tăng nhanh và chất lượng, hiệu quả được cải thiện Vốn đầu tư phát triển giai đoạn 2010- 2020 đạt gần 15 triệu tỷ đồng (tương đương 682 tỷ USD), tăng bình quân 10,6%/năm, trong đó vốn ngân sách nhà nước và trái phiếu chính phủ là 3,1 triệu tỷ đồng (144 tỷ USD), chiếm 20,8%; Vốn đầu tư của khu vực ngoài nhà nước trong nước chiếm 45,7% năm 2020 Vốn đầu tư trực tiếp nước ngoài chiếm 22,8% tổng vốn đầu tư toàn xã hội

Nợ công gia tăng đang trở thành một mối quan ngại đối với Chính phủ

Nợ công gia tăng chủ yếu do nhu cầu bù đắp thâm hụt ngân sách, phần lớn huy động từ nguồn vốn nội địa Tổng dư nợ công và nợ được bảo lãnh công là 50,43% GDP tính đến cuối năm 2010, tăng lên 56,8 % năm 2020 Nghĩa vụ nợ dự phòng trong khu vực ngân hàng và doanh nghiệp nhà nước đang gia tăng áp lực đối với sự bền vững nợ công

Thực trạng cơ sở pháp lý về đảm bảo an toàn tài chính của hệ thống ngân hàng Việt Nam

Các Nghị định của Chính phủ về an toàn tài chính, các Thông tư của NHNN, của Bộ tài chính về thực hiện an toàn tài chính, một số Quy định do NSNN, Ngân hàng, Doanh nghiệp ban hành Có thể kể đến các văn bản như sau:

Nghị định 16/2017 của Chính phủ “Quy định về chức năng, nhiệm vụ, quyền hạn và cơ cấu tổ chức của NHNN Việt Nam” ban hành ngày 17/2/2017 Nhiệm vụ ổn định hệ thống tiền tệ, tài chính gồm: (i) Tổng hợp, phân tích, dự báo tình hình tiền tệ, tài chính; đề xuất các biện pháp ngăn ngừa rủi ro có tính hệ thống trong lĩnh vực tiền tệ, tài chính; (ii) Xây dựng chính sách, biện pháp ứng phó với khủng hoảng, đảm bảo ổn định hệ thống tiền tệ, ngân hàng, tài chính; (iii) Kiểm tra, thanh tra, giám sát ngân hàng; kiểm tra, thanh tra đối với hoạt động ngoại hối, hoạt động kinh doanh vàng, hoạt động phòng, chống rửa tiền; kiểm soát tín dụng; xử lý các hành vi vi phạm pháp luật trong lĩnh vực tiền tệ, hoạt động ngân hàng, ngoại hối và phòng, chống rửa tiền theo quy định của pháp luật

Nghị định 156/2013/NĐ-CP “Nghị định quy định chức năng, nhiệm vụ, quyền hạn và cơ cấu tổ chức của NHNN Việt Nam” ban hành ngày 11/11/2013 đã giao NHNN Việt Nam nhiệm vụ ổn định hệ thống tiền tệ, tài chính thông qua xây dựng chính sách đảm bảo ổn định hệ thống tiền tệ, tài chính và thực hiện các biện pháp ngăn ngừa rủi ro có tính hệ thống trong lĩnh vực tiền tệ, tài chính Trên cơ sở đó, NHNN đã thành lập Vụ Ổn định tiền tệ- tài chính để giúp Thống đốc triển khai nhiệm vụ này Một trong những nhiệm vụ của Vụ Ổn định tiền tệ - tài chính là xây dựng chính sách an toàn vĩ mô và bộ công cụ chính sách an toàn vĩ mô

Chính sách này sẽ không thay thế mà hỗ trợ chính sách tiền tệ, chính sách an toàn vĩ mô và các chính sách kinh tế vĩ mô khác nhằm mục tiêu ổn định tài chính, ổn định kinh tế vĩ mô của Việt Nam, góp phần tích cực vào quá trình phát triển kinh tế toàn diện, cân đối, hài hòa và bền vững Việc đánh giá hiệu quả của khuôn khổ chính sách an toàn vĩ mô thường dựa trên các tiêu chí:

(i) Khả năng xác định và theo dõi các rủi ro tài chính ở cấp độ hệ thống;

(ii) Việc thiết kế các công cụ phục vụ mục đích an toàn vĩ mô;

(iii) Việc xây dựng thể chế, quản lý chính sách an toàn vĩ mô đặt trong mối tương quan với các chính sách khác trong nước và trong khu vực

Quyết định số 398/1999/QĐ-NHNN ngày 9/11/1999 của NHNN về việc “Ban hành Quy chế giám sát từ xa đối với các TCTD hoạt động tại Việt Nam” Trong đó nêu rõ: “Hoạt động giám sát từ xa là hoạt động mà bộ phận giám sát từ xa của Thanh tra ngân hàng căn cứ vào các báo cáo cân đối tài khoản kế toán, các chỉ tiêu báo cáo thống kê ngoài cân đối và các loại báo cáo khác do NHTM gửi theo chế độ báo cáo thống kê đối với các TCTD và tiến hành xử lý số liệu, tổng hợp và phân tích tình hình hoạt động đối với từng NHTM và toàn bộ hệ thống ngân hàng… Kết quả giám sát từ xa là một trong những căn cứ để xếp loại các NHTM” Theo đó, nội dung giám sát từ xa đối với các TCTD hoạt động tại Việt Nam tập trung vào đánh giá các tiêu chí: diễn biến về cơ cấu nguồn vốn, tài sản; chất lượng tài sản; tình hình thu nhập, chi phí và kết quả kinh doanh; vốn tự có; việc đảm bảo khả năng chi trả; phân tích một số chỉ số tài chính chủ yếu của TCTD

Ngoài ra, các quy định và văn bản quy phạm pháp luật cũng đã được ban hành phục vụ cho công tác thanh tra, giám sát ngân hàng nhằm đảm bảo an toàn hệ thống như Quyết định 493/2005/QĐ-NHNN ngày 22/4/2005 và Quyết định 18/2007/QĐ-NHNN ngày 25/4/2007 về việc sửa đổi, bổ sung một số điều của Quy định về phân loại nợ, trích lập và sử dụng dự phòng để xử lý rủi ro tín dụng trong hoạt động ngân hàng của TCTD (hiện nay đã được thay thế bằng Thông tư 02/2013/TT-NHNN ngày 21/1/2013 và Thông tư

09/2014/TT-NHNN ngày 18/3/2014 về việc sửa đổi, bổ sung một số điều của Thông tư 02/2013/TT-NHNN về phân loại tài sản có, mức trích, phương pháp trích lập dự phòng rủi ro và việc sử dụng dự phòng để xử lý rủi ro trong hoạt động của TCTD); Quyết định 457/2005/QĐ-NHNN ngày 19/4/2005 quy định về các tỷ lệ bảo đảm an toàn trong hoạt động của TCTD và được thay thế bằng Thông tư 13/2010/TT-NHNN ngày 20/5/2010 và Thông tư 19/2010/TT- NHNN về sửa đổi, bổ sung một số điều của Thông tư 13/2010/TT-NHNN quy định về các tỷ lệ đảm bảo an toàn trong hoạt động của TCTD Ngày 20/11/2014, NHNN đã ban hành Thông tư số 36/2014/TT-NHNN về quy định các giới hạn, tỷ lệ bảo đảm an toàn trong hoạt động của các TCTD, chi nhánh ngân hàng nước ngoài để thay thế các Thông tư 13 và 19, với mức độ bao quát hơn và phù hợp với thông lệ quốc tế Thông tư số 41/2016/TT- NHNN ngày 30 tháng 12 năm 2016 của Thống đốc Ngân hàng Nhà nước Việt Nam quy định tỷ lệ an toàn vốn đối với ngân hàng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài và các văn bản sửa đổi, bổ sung, thay thế NHNN Việt Nam đã ban hành Thông tư 19/2017/TT-NHNN sửa đổi, bổ sung một số điều của Thông tư số 36/2014/TT-NHNN của Thống đốc NHNN quy định các giới hạn, tỷ lệ bảo đảm an toàn trong hoạt động của tổ chức tín dụng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài Thông tư này có hiệu lực thi hành kể từ ngày 12/02/2018 Và Thông tư số 22/2019/TT-NHNN Quy định các giới hạn, tỷ lệ bảo đảm an toàn trong hoạt động ngân hàng, chi nhánh Ngân hàng nước ngoài

Nhằm tăng cường và củng cố mô hình thanh tra, giám sát ngân hàng, ngày 27/5/2009 Thủ tướng Chính phủ đã ban hành Quyết định số 83/2009/QĐ-TTg về việc quy định chức năng, nhiệm vụ, quyền hạn và cơ cấu tổ chức của Cơ quan Thanh tra, giám sát ngân hàng Theo Quyết định này, thông qua hoạt động giám sát ngân hàng, trong trường hợp phát hiện các vi phạm quy định an toàn hoạt động ngân hàng và quy định của pháp luật có dấu hiệu mất an toàn hoạt động, Cơ quan Thanh tra, giám sát ngân hàng áp dụng ngay các biện pháp ngăn chặn và xử lý theo thẩm quyền hoặc kiến nghị cơ quan Nhà nước có thẩm quyền xử lý theo quy định của pháp luật Gần đây nhất, Chính phủ đã ban hành Nghị định số 26/2014/NĐ-CP về tổ chức và hoạt động của thanh tra, giám sát ngân hàng và Quyết định số 35/2014/QĐ-TTg về việc quy định chức năng, nhiệm vụ, quyền hạn và cơ cấu tổ chức của Cơ quan Thanh tra, giám sát ngân hàng thay thế Quyết định số 83/2009/QĐ-TTg, Nghị định số 43/2019/NĐ-CP ngày 17 tháng 5 năm 2019 của Chính phủ sửa đổi, bổ sung một số điều của Nghị định số 26/2014/NĐ-CP ngày 07 tháng 4 năm

2014 của Chính phủ về tổ chức và hoạt động của Thanh tra, giám sát ngành Ngân hàng, Nghị định số 43/2019/NĐ-CP ngày 17 tháng 5 năm 2019 của Chính phủ sửa đổi, bổ sung một số điều của Nghị định số 26/2014/NĐ-CP ngày 07 tháng 4 năm 2014 của Chính phủ về tổ chức và hoạt động của Thanh tra, giám sát ngành Ngân hàng, Nghị định số 16/ VBHD- NHNN Nghị định về tổ chức và hoạt động của thanh tra, giám sát ngành ngân hàng, ngày 27 tháng 5 năm 2019 của NHNN Quyết định số 20/2019/QĐ-TTg Quy định chức năng, nhiệm vụ, quyền hạn và cơ cấu tổ chức của cơ quan thanh tra, giám sát ngân hàng trực thuộc ngân hàng nhà nước Việt Nam

Ngoài ra, Luật NHNN năm 2010 và Luật NHNN được sửa đổi và ban hành năm 2017 tiếp tục khẳng định: “Hoạt động giám sát ngân hàng là một khâu rất quan trọng trong hoạt động của Thanh tra, giám sát ngân hàng trên cơ sở thực hiện theo nguyên tắc thanh tra, giám sát toàn bộ hoạt động của tổ chức tín dụng và phải đảm bảo kết hợp thanh tra, giám sát việc chấp hành chính sách, pháp luật về tiền tệ và ngân hàng với thanh tra, giám sát rủi ro trong hoạt động của đối tượng thanh tra, giám sát ngân hàng”

Việc ban hành Luật NHNN năm 2010 và Luật NHNN được sửa đổi không chỉ được xem làm một bước tiến lớn đối với các hoạt động của NHNN nói chung mà còn của thanh tra, giám sát của NHNN nói riêng, đây được xem là tiền đề và định hướng cho hoạt động thanh tra, giám sát ngân hàng

Phương pháp giám sát ngân hàng cũng từng bước được chuyển đổi từ phương pháp giám sát truyền thống (giám sát tuân thủ) sang phương pháp giám sát trên cơ sở rủi ro Quy trình giám sát ngân hàng (bao gồm quy trình giám sát an toàn vi mô và quy trình giám sát an toàn vĩ mô) đã được nghiên cứu, xây dựng phù hợp với thông lệ quốc tế và dự kiến ban hành trong thời gian tới Ngoài ra, hệ thống các công cụ định lượng phục vụ công tác giám sát an toàn hệ thống đã và đang được cơ quan thanh tra giám sát ngân hàng nghiên cứu và ứng dụng phục vụ công tác giám sát an toàn vi mô và giám sát an toàn vĩ mô tại NHNN Việt Nam như: Mô hình dự báo tài chính; Mô hình đánh giá khả năng chịu đựng hệ thống; Mô hình đánh giá hiệu quả hoạt động ngân hàng; Mô hình xếp hạng các TCTD.

Thực trạng chỉ tiêu an toàn tài chính của hệ thống ngân hàng Việt Nam

3.3.1 Tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu

Năm 2005 Quyết định 457 của Chính phủ được ban hành nhằm sửa đổi những bất hợp lý trong quan niệm về vốn tự có, trong Điều 3 của Quyết định thì “Vốn tự có bằng vốn cấp 1 cộng vốn cấp 2 trừ khoản giảm trừ”, việc làm này đã đưa khái niệm về Vốn tự có về đúng nội dung của nó, tách biệt được Vốn tự có với Vốn chủ sở hữu

Năm 2006, Chính phủ ban hành thêm Nghị định 141 (Nghị định xoá bỏ hoàn toàn khái niệm NHTM CP đô thị và NHTM CP nông thôn) quy định về vốn pháp định của NHTM với mức tối thiểu 3000 tỷ vào năm 2010 và tăng dần theo thời gian Những quy định này là những bước tiến để việc quản lý trong hoạt động ngân hàng được gần hơn với những chuẩn mực quốc tế, trong đó việc thực thi tăng vốn điều lệ và bảo đảm đủ vốn tối thiểu CAR được thực hiện khá nghiêm túc

Thông tư số 41/2016/TT-NHNN ngày 30 tháng 12 năm 2016 của Thống đốc Ngân hàng Nhà nước Việt Nam quy định tỷ lệ an toàn vốn đối với ngân hàng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài Thông tư này quy định Ngân hàng không có công ty con, chi nhánh ngân hàng nước ngoài phải thường xuyên duy trì tỷ lệ an toàn vốn xác định trên cơ sở báo cáo tài chính của ngân hàng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài tối thiểu 8%

Thông tư 22/2019/TT-NHNN, Quy định các giới hạn, tỷ lệ bảo đảm an toàn trong hoạt động của ngân hàng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài Thông tư này quy định Tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu riêng lẻ: Từng ngân hàng phải duy trì tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu riêng lẻ 9%

Tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu phản ánh mức đủ vốn của ngân hàng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài trên cơ sở giá trị vốn tự có và mức độ rủi ro trong hoạt động của ngân hàng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài Ngân hàng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài phải thường xuyên duy trì tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu theo quy định.( Mục 1, Điều 9 Tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu Thông tư 22/2019/TT-NHNN)

Thông tư 22/2019/TT-NHNN Được ban hành ngày 15/11/2019 nhằm thay thế Thông tư 36/2014/TT-NHNN quy định về các giới hạn, tỷ lệ bảo đảm an toàn trong hoạt động của ngân hàng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài (hiệu lực từ 1/1/2020) có một số điểm khác biệt cơ bản:

Thứ nhất, nhằm kiểm soát rủi ro thanh khoản, đảm bảo an toàn hệ thống ngân hàng, NHNN quy định lộ trình áp dụng tỷ lệ tối đa của nguồn vốn ngắn hạn được sử dụng để cho vay trung - dài hạn

Thứ hai, tỷ lệ dư nợ cho vay so với tổng tiền gửi của các ngân hàng thương mại được nâng từ 80% lên 85%

Thứ ba, về tỷ lệ an toàn vốn (áp dụng đối với các ngân hàng chưa thực hiện theo Thông tư 41/2016/TT-NHNN) được quy định nhằm kiểm soát, hạn chế cho vay kinh doanh bất động sản, chuyển dòng tiền cho vay vào các kênh sản xuất - kinh doanh khác và phân khúc ít rủi ro hơn như nhà ở xã hội, và quan trọng hơn là giúp các ngân hàng có lộ trình hướng đến áp dụng Thông tư 41/2016 vào năm 2023 Đặc biệt, cơ quan quản lý còn tăng hệ số rủi ro khi kinh doanh bất động sản từ 150% lên 200%, bên cạnh áp dụng hệ số rủi ro từ 50-150% với các khoản vay cá nhân phục vụ mua nhà Cụ thể, các khoản phải đòi được đảm bảo toàn bộ bằng nhà ở (bao gồm cả nhà ở hình thành trong tương lai), quyền sử dụng đất, công trình xây dựng gắn với quyền sử dụng đất của bên vay và đáp ứng một trong các điều kiện sau sẽ có hệ số rủi ro 50% Đối với các khoản phải đòi khác như đối với cá nhân phục vụ đời sống mà tổng số tiền thỏa thuận cho vay/mức cho vay tại các hợp đồng tín dụng của khách hàng đó từ 4 tỷ đồng trở lên (sau khi trừ đi khoản phải đòi của khách hàng đó đã áp dụng hệ số rủi ro 50%) sẽ bị áp hệ số rủi ro 120%, có hiệu lực từ ngày 1/1/2020 đến hết ngày 31/12/2020 và sau đó sẽ nâng lên 150% kể từ ngày 1/1/2021

Các ngân hàng Việt Nam trước năm 2010 đã tăng trưởng nhanh về số lượng, qui mô tài sản, có 100 ngân hàng và chi nhánh ngân hàng nước ngoài, tuy nhiên chỉ có 11/42 (26.2%) ngân hàng trong nước có vốn điều lệ trên 5.000 tỷ đồng Có nhiều ngân hàng có qui mô nhỏ với xuất phát điểm là ngân hàng nông thôn nhưng được chuyển đổi thành ngân hàng đô thị trong thời gian ngắn nên đã tạo ra tốc độ tăng trưởng tài sản và danh mục cho vay phát triển nóng, kèm theo đó là hệ thống quản lý rủi ro và kỹ năng quản lý hoạt động ngân hàng, ảnh hưởng tiêu cực đến sự lành mạnh của ngân hàng

Bảng 3.2: Tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu của ngân hàng Việt Nam Đơn vị tính: %

Năm NHTM NN NHTM CP Toàn Hệ thống

Nguồn: Ngân hàng nhà nước

Năm 2010, Việt Nam nằm trong danh sách 10 quốc gia có tốc độ tăng trưởng tài sản ngành ngân hàng nhanh nhất trên thế giới Mặc dù tổng tài sản tăng trưởng nhanh, qui mô của các ngân hàng Việt Nam vẫn nhỏ hơn so với các nước trong khu vực Tính đến 31/12/2010, mới chỉ có 27/37 NHTM Cổ phần có vốn điều lệ trên 3.000 tỷ đồng, 10 ngân hàng còn lại có vốn điều lệ từ 1.500 - 2.800 tỷ đồng và không thể tăng vốn đúng thời hạn Các ngân hàng đều chịu áp lực phải tăng cường qui mô nguồn vốn nhằm đảm bảo các chỉ số an toàn hoạt động

Giai đoạn 2010-2020 các ngân hàng Việt Nam đều đạt trên 9% về hệ số đảm bảo an toàn vốn tối thiểu Như vậy, chiếu theo qui định tối thiểu 9% của Việt nam, mức độ an toàn vốn của các TCTD đã được đáp ứng khá tốt Xét về hình thức các ngân hàng Việt Nam có thể đạt được các chuẩn mực của Basel I với mức an toàn vốn tối thiểu 8% do (i) Vốn điều lệ và vốn tự có của hầu hết các ngân hàng tăng, (ii) Tài sản Có rủi ro của các ngân hàng giảm do chủ yếu đầu tư vào Trái phiếu chính phủ thay vì cho vay (iii) các ngân hàng bán nợ xấu cho VAMC 6

Mặc dù các ngân hàng đã đáp ứng tốt những yêu cầu vốn tối thiểu, nhưng đã xuất hiện một số vấn đề cần lưu ý:

(i) Những ngân hàng có quy mô lớn nhất hệ thống lại có mức an toàn vốn nhỏ nhất (CAR của ngân hàng nhà nước thường thấp hơn 3% so với toàn hệ thống, 2% so với các NHTM cổ phần, thấp hơn rất nhiều so với các ngân hàng nước ngoài, chiếm đến hơn 40% thị phần huy động và cho vay toàn thị trường), đây là tiềm ẩn không nhỏ đe dọa an toàn của cả hệ thống ngân hàng

(ii) Xu hướng giấu nợ để giúp CAR tăng lên Về nguyên lý, nếu trích lập đầy đủ dự phòng rủi ro tín dụng thì ngay lập tức CAR phải giảm xuống nhưng thực tế cho thấy CAR của các ngân hàng tăng đều qua các năm Như vậy có

6 VAMC ( Vietnam Asset Management Company)- Công ty trách nhiệm hữu hạn một thành viên quản lý tài sản của Tổ chức tín dụng Việt Nam, được thành lập và hoạt động theo Nghị định 53/2013/NĐ-CP của Chính phủ, Quyết định số 843/QĐ-TTg của Thủ tướng Chính phủ và Quyết định số 1459/QĐ-NHNN ngày 27/06/2013 của Thống đốc NHNN Vốn điều lệ ban đầu của công ty là 500 tỷ đồng.Công ty này do Nhà nước sở hữu 100% vốn điều lệ và chịu sự quản lý của nhà nước, được thanh tra, giám sát bởi NHNN dấu hiệu các ngân hàng giấu nợ, hoặc đảo nợ bằng cách đưa vào hạng mục

“tài sản khác” làm cho Tài sản Có rủi ro giảm xuống;

Những dấu hiệu (i) (ii) có thể được nghiên cứu thông qua trường hợp của Navibank Cuối năm 2011, tỉ lệ nợ xấu và CAR của Navibank lần lượt ở mức 2.92% và 17.18%, cuối năm 2012 hai con số này lần lượt là 5.64% và 19.09% (Stoxplus.vn, 2012) Như vậy, nợ xấu tăng mạnh nhưng hệ số an toàn vốn cũng tăng trong khi lợi nhuận của Navibank chỉ có 2.4 tỉ đồng và tài sản rủi ro giảm không nhiều

Đánh giá thực trạng đảm bảo an toàn tài chính của các ngân hàng Việt

3.4.1 Những kết quả đạt được

Thứ nhất : Các ngân hàng Việt Nam đã đảm bảo được về vốn và chất lượng tài sản: Vài năm gần đây, cạnh tranh thực sự là động lực cho cải cách và đổi mới mạnh mẽ trong hoạt động ngân hàng Chính sự cạnh tranh này đã tác động đến quản trị ngân hàng theo hướng minh bạch, lành mạnh hơn Thị trường tín dụng ngân hàng đã hiện diện đầy đủ các loại hình TCTD: NHTM nhà nước, NHTM cổ phần, NHTM liên doanh, chi nhánh ngân hàng nước ngoài, NHTM 100% vốn nước ngoài và các TCTD khác (Tính đến 31/12/2020, hệ thống TCTD tại Việt Nam gồm 04 NHTM do Nhà nước nắm giữ trên 50% vốn điều lệ; 03 ngân hàng mua bắt buộc; 01 ngân hàng Chính sách xã hội; 01 ngân hàng Phát triển; 28 NHTMCP; 02 ngân hàng liên doanh;

09 ngân hàng 100% vốn nước ngoài; 49 chi nhánh ngân hàng nước ngoài; 26 công ty tài chính, cho thuê tài chính; 01 ngân hàng Hợp tác xã; 1.182 QTDND và 04 tổ chức tài chính vi mô)

Năm 2013 đến nay, NHNN đã quản lý chặt chẽ việc mở rộng mạng lưới và hoạt động của các NHTM, gắn việc phát triển mạng lưới với việc tăng vốn điều lệ và hiệu quả kinh doanh của các chi nhánh/phòng giao dịch (CN/PGD) hiện có (Thông tư số 21/2013/TT-NHNN ngày 9/9/2013 Qui định về mạng lưới hoạt động của NHTM) Với qui định về mức vốn điều lệ tối thiểu theo lộ trình, các NHTM đã có sự bứt phá về năng lực tài chính thông qua huy động vốn của các cổ đông, trong đó có các cổ đông chiến lược trong và ngoài nước Đến nay 14 NHTM đã có vốn điều lệ từ 8.000 tỷ đồng trở lên Trong hoạt động ngân hàng vốn điều lệ và vốn tự có lớn, phản ánh thực lực của mỗi ngân hàng, là tấm nệm bảo vệ người gửi tiền trước các rủi ro, đồng thời là căn cứ để mở rộng hoạt động huy động vốn và các hoạt động kinh doanh ngân hàng Mặc dù vốn điều lệ của các NHTM Việt Nam được cải thiện, song vẫn còn cách biệt rất lớn với mức vốn điều lệ của một số NHTM trong khu vực (Qui mô vốn điều lệ năm 2010 của các NHTM Malayssia: Maybank: 4.102 triệu USD; Public bank: 2.382 triệu USD, Bangkok (Thái lan): 3.178 triệu USD; Siam commercial bank: 2.189 triệu USD…

Thứ hai : Tỷ lệ an toàn vốn của các NHTM Việt Nam được cải thiện trong thời gian qua: Khi vốn tăng lên, quy mô tài sản được mở rộng, đặc biệt là sự tăng trưởng của những tài sản có khả năng sinh lời cao Vốn điều lệ tăng, tỷ lệ an toàn vốn của từng ngân hàng cũng như cả hệ thống được cải thiện Năm 2020 tỷ lệ an toàn vốn của hệ thống là 11,95%, trong đó hệ số CAR của nhóm NHTM Nhà nước là 10,19%, nhóm các NHTM Cổ phần là 10,52% Tuy nhiên, nếu tính đúng, đủ các loại rủi ro hoạt động, rủi ro thị trường…và xác định chính xác vốn tự có thực (loại bỏ vốn ảo do sở hữu chính) của các NHTM theo yêu cầu của Basel II thì hệ số CAR của các

NHTM thấp hơn nhiều so với số liệu công bố Điều này cho thấy sự phát triển thiếu bền vững của các ngân hàng Việt Nam Có ba loại tài sản chính chiếm tỷ trọng lớn nhất trong các NHTM, đó là (i) cho vay và ứng trước cho khách hàng; (ii) tiền gửi và cho vay các TCTD khác và (iii) chứng khoán đầu tư Sự tăng trưởng số dư tiền gửi của khách hàng càng cao, thì sự phụ thuộc vào thị trường liên ngân hàng trong các hoạt động cho vay sẽ thấp và ngược lại Ở

Việt Nam, khoản mục cho vay có tỷ trọng lớn nhất, tỷ lệ tăng trưởng hàng năm cũng rất cao

Giai đoạn 2010 – 2010, tốc độ tăng trưởng tín dụng bình quân ở mức trên 10%/năm Xét về mối quan hệ giữa tăng trưởng tín dụng và tăng trưởng

GDP cho thấy, tăng trưởng tín dụng là một cấu phần trọng yếu của tăng trưởng GDP Thực tế tốc độ tăng trưởng tín dụng so với tốc độ tăng GDP thế nào là hợp lý, lại tùy thuộc vào thực trạng từng nước Ở Việt Nam giai đoạn

2007 – 2010, tăng trưởng tín dụng thường gấp 5-6 lần tốc độ tăng GDP, đó là điều không hợp lý, thể hiện hiệu quả đồng vốn tín dụng thấp, tăng trưởng

GDP chủ yếu dựa vào tăng vốn Từ năm 2012 đến nay tăng trưởng tín dụng thường chỉ gấp khoảng 2 lần tốc độ tăng GDP, bước đầu có thể thấy một sự hợp lý hơn trong mối quan hệ này Nhưng để thấy rõ mối quan hệ giữa tăng trưởng tín dụng và tăng GDP một cách hợp lý, rất cần có sự phân tích sâu sắc với những số liệu được cập nhật đầy đủ và chuẩn xác từ cơ quan quản lý nhà nước có liên quan

Thứ ba : Hiệu quả kinh doanh của NHTM có vốn hóa lớn có xu hướng không ngừng tăng cao An toàn trong hoạt động ngân hàng còn thể hiện ở chỉ tiêu hiệu quả kinh doanh ngân hàng Mặc dù lợi nhuận sau thuế của ngành ngân hàng từ năm 2012 đến nay giảm, một phần do nền kinh tế gặp nhiều khó khăn, các doanh nghiệp vay vốn cũng đối mặt với nhiều thách thức, nhiều doanh nghiệp không trả được nợ vay đến hạn, dẫn đến danh mục khoản vay suy giảm, nợ xấu gia tăng, các ngân hàng phải trích dự phòng rủi ro nhiều hơn, trong khi chi phí hoạt động và chi phí quản lý tăng, dẫn đến thu nhập ròng từ lãi giảm Nhưng đi sâu phân tích chỉ tiêu này ở một số ngân hàng có giá trị vốn hóa lớn thì tỷ lệ này vẫn ở mức cao trong giai đoạn 2012 – 2014.

Thứ tư : Trong giai đoạn 2010-2020, hoạt động của các ngân hàng Việt

Nam tương đối ổn định, có những đóng góp quan trọng vào thúc đẩy tăng trưởng kinh tế Sự đảm bảo an toàn tài chính của các ngân hàng Việt Nam đã giúp cho các ngân hàng ổn định, an toàn và hoạt động hiệu quả, từ đó uy tín và thương hiệu của các ngân hàng Việt Nam được nâng cao, đây sẽ là một lợi thế của các ngân hàng Việt Nam khi hội nhập thị trường tài chính thế giới

Thứ năm: Tăng trưởng tín dụng gắn với nâng cao chất lượng tín dụng, phù hợp với chủ trương kiểm soát tín dụng, góp phần kiểm soát lạm phát và hỗ trợ tăng trưởng kinh tế

Năm 2019, Tín dụng đối với nền kinh tế tăng 13,65% so với cuối năm

2018 (2018: 13,89%); trong đó, tín dụng VND tăng 14,44% và tín dụng ngoại tệ tăng nhẹ 2,33% Tín dụng ngoại tệ được kiểm soát phù hợp với chủ trương hạn chế đô-la hóa nền kinh tế của Chính phủ; tỷ lệ tín dụng ngoại tệ trên M2 giảm mạnh từ 18,09% năm 2011 xuống 6,74% năm 2016 và 4,55% năm

2019 Tín dụng đối với nền kinh tế được TCTD tập trung phân bổ chủ yếu vào các lĩnh vực sản xuất kinh doanh, góp phần hỗ trợ kiểm soát lạm phát và thúc đẩy tăng trưởng kinh tế bền vững Cơ cấu tín dụng đối với nền kinh tế có xu hướng tăng nhẹ đối với khối TCTD khác trong khi giảm ở khối NHTM Nhà nước và Ngân hàng Chính sách xã hội: Dư nợ tín dụng của nhóm NHTM Nhà nước chiếm 47,4% dư nợ toàn hệ thống (2018: 48,3%); Ngân hàng Chính sách xã hội chiếm 2,52% (2018: 2,6%); nhóm các TCTD khác chiếm 50,07% (2018: 49,09%)

Thứ sáu: Năng lực tài chính của các TCTD tiếp tục được củng cố, quy mô hoạt động tiếp tục tăng Năm 2020, hệ thống TCTD tiếp tục đạt kết quả tích cực: năng lực tài chính, chất lượng tài sản và xử lý nợ xấu đều được nâng cao; thanh khoản hệ thống được duy trì ổn định; ý thức tuân thủ pháp luật và chất lượng quản trị, điều hành có nhiều cải thiện; tình trạng sở hữu chéo, cấp tín dụng vượt giới hạn được cơ bản xử lý, kết quả kinh doanh của các TCTD cải thiện

3.4.2 Những hạn chế và nguyên nhân

Thứ nhất : Thanh khoản của các ngân hàng vẫn tồn tại một số rủi ro

Các ngân hàng đã cho vay vượt ngưỡng cho phép an toàn và ảnh hưởng trực tiếp tới tính thanh khoản của hệ thống Khả năng đáp ứng nhu cầu chi trả của các ngân hàng cũng đang suy giảm, tỷ lệ tối đa của nguồn vốn ngắn hạn được sử dụng để cho vay trung và dài hạn của các ngân hàng cũng vượt ngưỡng cho phép

Thứ hai : Khả năng sinh lời của các ngân hàng Việt Nam không ổn định Mặc dù các chỉ tiêu cơ bản phản ánh quy mô của các ngân hàng đều gia tăng qua các năm nhưng khả năng sinh lời lại không ổn định và suy giảm Nguyên nhân chủ yếu là do chất lượng danh mục cho vay suy giảm nghiêm trọng, các ngân hàng phải trích lập dự phòng rủi ro tín dụng nhiều hơn vì nợ xấu gia tăng, chi phí hoạt động cũng tăng mạnh

Mục tiêu và định hướng hoạt động thanh tra, giám sát trong ngân hàng tầm nhìn đến năm 2030

Xác lập rõ ràng hơn địa vị pháp lý, vai trò của Cơ quan Thanh tra giám sát ngân hàng phù hợp với chức năng, nhiệm vụ được giao; tiếp tục đổi mới công tác thanh tra, giám sát ngân hàng; chú trọng hơn nữa đến công tác bồi dưỡng cán bộ, xây dựng đội ngũ cán bộ thanh tra có đức, có tài, có trách nhiệm, từng bước hướng tới chuyên nghiệp hóa; hoàn thành xuất sắc nhiệm vụ hàng năm, góp phần ổn định và phát triển nền kinh tế thị trường xã hội chủ nghĩa, thực hiện Hiến pháp 2013 và hội nhập kinh tế quốc tế

Tập trung (i) kiện toàn tổ chức bộ máy của Cơ quan Thanh tra giám sát ngân hàng, nâng cao tính chủ động của Thanh tra NHNN chi nhánh tỉnh, thành phố; tăng cường hơn nữa vai trò của Cơ quan Thanh tra giám sát ngân hàng trong chỉ đạo về chuyên môn, nghiệp vụ thanh tra trong toàn hệ thống; (iii) nâng cao năng lực, trình độ, trách nhiệm, đạo đức của cán bộ, công chức trong cơ quan; (iv) thực hiện có hiệu quả các quy định của pháp luật về công tác thanh tra, giám sát ngân hàng; (v) bước đầu xây dựng cơ sở vật chất, kỹ thuật, hệ thống kho thông tin, dữ liệu của NHNN (Cơ quan Thanh tra giám sát ngân hàng); (vi) triển khai thực hiện có hiệu quả hệ thống đánh giá rủi ro theo chuẩn Basel II đối với 10 TCTD được lựa chọn

Cơ quan Thanh tra giám sát ngân hàng hướng đến (i) xây dựng hệ thống Thanh tra ngân hàng thống nhất, chuyên nghiệp, hiện đại; (ii) đảm bảo cơ sở vật chất, kỹ thuật theo hướng hiện đại, đồng bộ, hoàn thiện hệ thống kho thông tin, dữ liệu của NHNN (Cơ quan Thanh tra giám sát ngân hàng); (iii) mở rộng triển khai thực hiện đánh giá rủi ro đối với TCTD theo chuẩn Basel II đối với toàn hệ thống các TCTD, từng bước hướng tới Basel III.

Vai trò công tác thanh tra, giám sát trong đảm bảo an toàn hệ thống ngân hàng

Thực tiễn phát triển hệ thống tài chính trên thế giới cho thấy, ngân hàng là một trong những tổ chức tài chính quan trọng nhất của nền kinh tế, ngân hàng là người cho vay chủ yếu đối với hàng triệu hộ tiêu dùng (cá nhân, hộ gia đình) và với hầu hết các cơ quan Chính quyền địa phương (tỉnh, thành phố…) Theo các nhà kinh tế học, ngân hàng được xem là loại hình tổ chức trung gian tài chính hay còn gọi là loại hình tổ chức tín dụng, được thực hiện toàn bộ hoạt động ngân hàng và các hoạt động kinh doanh khác có liên quan Theo tính chất và mục tiêu hoạt động, các loại hình ngân hàng gồm ngân hàng thương mại, ngân hàng phát triển, ngân hàng đầu tư, ngân hàng chính sách, ngân hàng hợp tác xã và các loại hình ngân hàng khác Với chức năng là tổ chức trung gian tài chính, ngân hàng đóng vai trò quan trọng đối với quá trình phát triển của các tổ chức kinh tế thông qua hình thức cung cấp tín dụng cơ bản phục vụ cho hoạt động sản xuất Trong mọi thời kỳ hay giai đoạn phát triển của nền kinh tế, ngân hàng còn là một thành viên quan trọng nhất trên thị trường tín phiếu và trái phiếu do Chính quyền Trung ương và địa phương phát hành để tài trợ cho các công trình công cộng

Peter S.Rose (2004) khái quát về ngân hàng thương mại: “Ngân hàng là loại hình tổ chức tài chính cung cấp một danh mục các dịch vụ tài chính đa dạng nhất, đặc biệt là tín dụng, tiết kiệm và dịch vụ thanh toán, và thực hiện nhiều chức năng tài chính nhất so với bất kỳ một tổ chức kinh doanh nào trong nền kinh tế” Tại Việt Nam, Nghị định 49/2000/NĐ-CP ban hành ngày

12/9/2000 về tổ chức và hoạt động ngân hàng thương mại khái quát về hoạt động ngân hàng thương mại như sau: “Ngân hàng thương mại là ngân hàng được thực hiện toàn bộ hoạt động ngân hàng và các hoạt động kinh doanh khác có liên quan vì mục tiêu lợi nhuận, góp phần thực hiện các mục tiêu kinh tế của nhà nước Hoạt động của ngân hàng thương mại là hoạt động kinh doanh tiền tệ và dịch vụ ngân hàng với nội dung thường xuyên là nhận tiền gửi, sử dụng số tiền này để cấp tín dụng và cung ứng các dịch vụ thanh toán”

Có thể nhận thấy ngân hàng là một loại hình tổ chức có vai trò quan trọng đối với mọi nền kinh tế nói chung và đối với từng tổ chức kinh tế và cá nhân nói riêng

Tuy nhiên, cùng với sự phát triển của nền kinh tế thị trường, hoạt động ngân hàng ngày càng mở rộng và phát triển mạnh mẽ làm cho các ngân hàng thương mại (NHTM) đóng vai trò quan trọng đối với nền kinh tế nói chung và đối với từng tổ chức kinh tế và cá nhân nói riêng Thực tiễn cho thấy, khi tiến hành hoạt động kinh doanh, NHTM luôn phải đối đầu với rủi ro, do vậy, chấp nhận mở rộng và phát triển hoạt động ngân hàng luôn đồng nghĩa với việc phải chấp nhận sự xuất hiện thêm các loại rủi ro có thể xảy ra Với mục tiêu tối đa hóa lợi nhuận, các NHTM có thể sẵn sàng chấp nhận mức độ rủi ro để đạt được mục tiêu đề ra của mình Tuy nhiên, khi rủi ro xảy ra thì cũng đồng nghĩa với việc NHTM phải đối mặt với những hậu quả và tổn thất lớn như phá sản hay đóng cửa hoạt động Việc một ngân hàng mất khả năng thanh khoản hay phá sản mang lại hậu quả cho nền kinh tế là rất nghiêm trọng, nên mọi hoạt động kinh doanh ngân hàng phải cần được giám sát chặt chẽ bởi các cơ quan quản lý nhà nước về tiền tệ, ngân hàng để ngăn chặn các nguy cơ đổ vỡ, đảm bảo sự an toàn lành mạnh cho toàn hệ thống Theo đó, để một nền kinh tế thị trường phát triển bền vững thì hệ thống ngân hàng luôn phải đảm bảo hoạt động an toàn, lành mạnh và kỷ cương pháp luật trong lĩnh vực ngân hàng được duy trì Một hệ thống ngân hàng được coi là an toàn nếu nó thực hiện một cách có hiệu quả chức năng vốn có của nó (phân bổ nguồn vốn tiết kiệm, cung cấp phương tiện thanh toán cho các hoạt động kinh tế, thương mại) đối với nền kinh tế, có khả năng hạn chế hoặc xử lý các rủi ro trước khi các rủi ro này đe dọa đến hệ thống

Dưới góc độ của cơ quan quản lý trong lĩnh vực tiền tệ - ngân hàng,

“đảm bảo an toàn hệ thống ngân hàng” được nhìn nhận là “đảm bảo cho hệ thống ngân hàng là không xảy ra khủng hoảng, đổ vỡ ngân hàng mang tính hệ thống” Theo đó, cơ chế đảm bảo an toàn hệ thống ngân hàng được áp dụng theo hai cơ chế là:

(ii) Xử lý khủng hoảng để giảm nguy cơ lây lan thành khủng hoảng hệ thống

Quá trình áp dụng cơ chế đảm bảo an toàn là một quá trình liên tục với các biện pháp hoặc công cụ khác nhau, bao gồm:

- Các quy định an toàn cho hoạt động của hệ thống ngân hàng:

+ Các quy định an toàn hoạt động của tổ chức tín dụng (TCTD) gồm: tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu để đảm bảo khả năng bù đắp các tổn thất không định trước bằng vốn tự có; tỷ lệ khả năng chi trả để đảm bảo cho ngân hàng có đủ thanh khoản khi xảy ra rủi ro xuất phát từ sự mất cân đối về kỳ hạn, nguồn vốn và sử dụng vốn; giới hạn cấp tín dụng cho một khách hàng và người có liên quan để hạn chế rủi ro do việc tập trung tín dụng; giới hạn góp vốn, mua cổ phần để đảm bảo tránh ngân hàng mở rộng hoạt động sang các lĩnh vực phi tài chính

+ Quy định về phân loại nợ, trích lập dự phòng rủi ro để đánh giá chất lượng tài sản “Có”, có bổ sung quản lý, điều chỉnh cơ cấu danh mục đầu tư hợp lý; đảm bảo trích lập dự phòng đầy đủ nguồn tài chính để bù đắp các tổn thất, xác định năng lực, mức độ lành mạnh về tài chính của các TCTD

+ Quy định về quản lý rủi ro nhằm đưa các các yêu cầu về quản lý các rủi ro chính (rủi ro tín dụng, rủi ro thanh khoản, rủi ro hoạt động và rủi ro thị trường) đối với các TCTD, trong đó yêu cầu về tránh nhiệm của bộ máy quản trị, điều hành đối với các rủi ro; quy trình quản lý rủi ro, các công cụ đo lường rủi ro và các biện pháp quản lý rủi ro

+ Quy định về quản trị, điều hành gồm các quy định về cơ cấu tổ chức, quyền hạn và trách nhiệm của HĐQT/HĐTV, BKS, Ban điều hành (Tổng giám đốc) của TCTD để hạn chế sự lạm quyền, tập trung quyền lực quá mức trong việc quản trị, điều hành TCTD Bên cạnh đó, còn có các quy định định về kiểm toán nội bộ và hệ thống kiểm soát nội bộ theo các nguyên tắc đảm bảo an toàn, tránh hiện tượng thông tin không cân xứng, xung đột lợi ích và hành vi gây tổn hại cho hoạt động của TCTD

+ Các chuẩn mực kế toán nhằm đảm bảo việc hạch toán kế toán, lập báo cáo tài chính phản ánh trung trực tình hình tài chính, chất lượng tài sản và kết quả kinh doanh của TCTD Các báo cáo tài chính phải được kiểm toán bởi tổ chức kiểm toán độc lập đáp ứng các điều kiện theo quy định Bên cạnh đó, quy định về chế độ báo cáo, công khai thông tin nhằm đảm bảo có đầy đủ thông tin, số liệu để phục vụ cho việc thanh tra, giám sát cũng như phân tích hoạt động của các TCTD nói riêng và toàn hệ thống TCTD nói chung

- Thanh tra, giám sát một cách hiệu quả đảm bảo an toàn ở phạm vi vĩ mô (gọi là an toàn vĩ mô – macro prudential) và an toàn ở phạm vi vi mô (gọi là an toàn vi mô – micro prudential) gồm:

+ Giám sát an toàn vĩ mô nhằm đảm bảo sự an toàn cho toàn hệ thống

TCTD, tránh những bất ổn định tài chính, tránh tác động tiêu cực đến tăng trưởng của nền kinh tế (GDP); theo đó giám sát sự tương tác giữa các TCTD và thị trường; tập trung vào các rủi ro chung của hệ thống của TCTD (top- down) theo các biến động kinh tế gây nên sự mất an toàn, đổ vỡ đối với toàn hệ thống TCTD

+ Thanh tra, giám sát an toàn vi mô nhằm đảm bảo an toàn cho sự an toàn trong hoạt động của từng TCTD, bảo vệ quyền lợi của người tiêu dùng (gồm người gửi tiền, nhà đầu tư vào TCTD) trên cơ sở kết hợp thanh tra trên cơ sở rủi ro và thanh tra tuân thủ; tập trung vào các rủi ro của từng TCTD (bottom-up)

+ Đánh giá tổng thể mức độ an toàn hệ thống TCTD trên cơ sở kết hợp giữa giám sát an toàn vĩ mô và giám sát an toàn vi mô Xây dựng và phát triển hệ thống cảnh báo sớm về mức độ an toàn của toàn hệ thống TCTD nhằm mục đích hỗ trợ thực thi các biện pháp phòng tránh khủng hoảng.

Hoạt động thanh tra, giám sát ngân hàng

Theo Khoản 2 Điều 6 Luật NHNN 2010 và sửa đổi năm 2017 “Thanh tra, giám sát ngân hàng nhằm góp phần bảo đảm sự phát triển an toàn, lành mạnh của hệ thống các TCTD và hệ thống tài chính; bảo vệ quyền và lợi ích hợp pháp của người gửi tiền và khách hàng của TCTD; duy trì và nâng cao lòng tin của công chúng đối với hệ thống các TCTD; bảo đảm việc chấp hành chính sách, pháp luật về tiền tệ và ngân hàng; góp phần nâng cao hiệu quả và hiệu lực quản lý nhà nước trong lĩnh vực tiền tệ và ngân hàng

Theo Nghị định số 26/2014/NĐ-CP ngày 07 tháng 4 năm 2014 của Chính phủ về tổ chức và hoạt động của Thanh tra, giám sát ngành Ngân hàng, Nghị định số 43/2019/NĐ-CP ngày 17 tháng 5 năm 2019 của Chính phủ sửa đổi, bổ sung một số điều của Nghị định số 26/2014/NĐ-CP ngày 07 tháng 4 năm 2014 của Chính phủ về tổ chức và hoạt động của Thanh tra, giám sát ngành Ngân hàng Hoạt động thanh tra, giám sát ngân hàng gồm: (i) Hoạt động thanh tra; (ii) Hoạt động giám sát; (iii) Hoạt động xây dựng chính sách, văn bản quy phạm pháp luật; cấp phép

Nội dung thanh tra ngân hàng bao gồm:

Thanh tra việc chấp hành pháp luật về tiền tệ và ngân hàng, quy định khác của pháp luật có liên quan, việc thực hiện các quy định trong giấy phép do Ngân hàng Nhà nước cấp;

Xem xét, đánh giá mức độ rủi ro, năng lực quản trị rủi ro và tình hình tài chính của đối tượng thanh tra ngân hàng; xem xét, đánh giá các rủi ro tiềm ẩn, chất lượng và hiệu quả hệ thống quản trị, điều hành, hệ thống kiểm toán, kiểm soát nội bộ, hệ thống kiểm trị rủi ro của TCTD, chi nhánh ngân hàng nước ngoài, bao gồm cả việc nhận dạng rủi ro, đo lường rủi ro, giám sát rủi ro, kiểm soát và giảm thiểu, xử lý rủi ro thông qua việc xem xét các yếu tố tác động đến an toàn hoạt động, chất lượng, hiệu quả quản trị rủi ro, khả năng chống đỡ rủi ro của TCTD, chi nhánh ngân hàng nước ngoài;

Kiến nghị cơ quan nhà nước có thâm quyền sửa đổi, bổ sung, hủy bỏ hoặc ban hành Văn bản quy phạm pháp luật đáp ứng yêu cầu quản lý nhà nước về tiền tệ và ngân hàng;

Kiến nghị, yêu cầu đối tượng thanh tra ngân hàng có biện pháp hạn chế, giảm thiểu và xử lý rủi ro để đảm bảo an toàn hoạt động ngân hàng và phòng ngừa, ngăn chặn hành vi dẫn đến vi phạm pháp luật;

Phát hiện, ngăn chặn và xử lý theo thẩm quyền; kiến nghị cơ quan nhà nước có thẩm quyền xử lý vi phạm pháp luật

Hình thức thanh tra ngân hàng:

Thanh tra theo kế hoạch được tiến hành theo kế hoạch đã được cấp có thẩm quyền phê duyệt;

Thanh tra đột xuất được tiến hành khi phát hiện đối tượng thanh tra ngân hàng có dấu hiệu vi phạm pháp luật, phát sinh rủi ro, nguy cơ đe dọa sự an toàn, lành mạnh của đối tượng thanh tra ngân hàng, theo yêu cầu của việc giải quyết khiếu nại, tố cáo, phòng, chống tham nhũng, phòng, chống rửa tiền, phòng, chống tài trợ khủng bố hoặc do Thủ trưởng cơ quan quản lý nhà nước có thẩm quyền giao

(ii) Hoạt động giám sát:

Nội dung giám sát ngân hàng bao gồm:

Thu thập, tổng hợp và xử lý các tài liệu, thông tin, dữ liệu của đối tượng giám sát ngân hàng theo yêu cầu giám sát; kết hợp giám sát an toàn toàn bộ hệ thống các TCTD với giám sát an toàn của từng TCTD, chi nhánh ngân hàng nước ngoài;

Xem xét, theo dõi tình hình chấp hành các quy định về an toàn hoạt động ngân hàng và các quy định khác của pháp luật có liên quan; việc thực hiện kết luận, kiến nghị, quyết định xử lý về thanh tra và khuyến nghị, cảnh báo về giám sát ngân hàng;

Phân tích, đánh giá thường xuyên tình hình tài chính, hoạt động, quản trị, điều hành và mức độ rủi ro của TCTD, chi nhánh ngân hàng nước ngoài, rủi ro mang tính hệ thống; thực hiện xếp hạng các TCTD hằng năm theo mức độ an toàn;

Phát hiện, cảnh báo các yếu tố tác động, xu hướng biến động tiêu cực, rủi ro gây mất an toàn hoạt động đối với từng TCTD, chi nhánh ngân hàng nước ngoài và hệ thống các TCTD; các rủi ro, nguy cơ dẫn đến vi phạm pháp luật về tiền tệ và ngân hàng;

Kiến nghị, đề xuất biện pháp phòng ngừa, ngăn chặn và xử lý các rủi ro, vi phạm pháp luật của đối tượng giám sát ngân hàng theo quy định của pháp luật

Hoạt động giám sát ngân hàng được thực hiện theo nguyên tắc tập trung thống nhất từ Trung ương đến địa phương, kết hợp chặt chẽ giữa giám sát việc chấp hành chính sách pháp luật về tiền tệ, ngân hàng với giám sát trên cơ sở rủi ro Đến nay, nội dung giám sát không chỉ dừng ở việc giám sát việc tuân thủ pháp luật, chấp hành các tỷ lệ, giới hạn an toàn hoạt động mà còn chú trọng đánh giá, cảnh báo rủi ro trong hoạt động của TCTD Bên cạnh giám sát vi mô đối với từng TCTD, các hệ thống giám sát an toàn vĩ mô từng bước được nghiên cứu, triển khai như mô hình dự báo tài chính FPM, bộ chỉ số lành mạnh tài chính FSIs và các mô hình kiểm tra sức chịu đựng của hệ thống và mô hình đánh giá hiệu quả hoạt động của các ngân hàng thương mại (DEA)

(iii) Hoạt động xây dựng chính sách, văn bản quy phạm pháp luật; cấp phép Hoạt động xây dựng chính sách, văn bản quy phạm pháp luật

Cơ quan TTGSNH tham mưu, giúp Thống đốc Ngân hàng Nhà nước trong việc xây dựng, ban hành theo thẩm quyền hoặc để Thống đốc Ngân hàng Nhà nước trình cấp có thẩm quyền ban hành chính sách, VBQPPL về tổ chức, hoạt động, an toàn hoạt động ngân hàng, thanh tra, giám sát ngân hàng, bảo hiểm tiền gửi và về phòng, chống rửa tiền, phòng, chống tài trợ khủng bố thuộc phạm vi trách nhiệm quản lý của Ngân hàng Nhà nước

Cơ quan TTGSNH tham mưu, giúp Thống đốc Ngân hàng Nhà nước và Thanh tra, giám sát Ngân hàng Nhà nước chi nhánh tham mưu, giúp Giám đốc Ngân hàng Nhà nước chi nhánh (trong trường hợp Giám đốc Ngân hàng

Nhà nước chi nhánh được Thống đốc Ngân hàng Nhà nước phân cấp, ủy quyền) thực hiện:

Một số chỉ tiêu giám sát an toàn tài chính của hệ thống ngân hàng

Một trong những mô hình phổ biến nhất để phân tích sức khoẻ tài chính của một định chế đơn lẻ là khuôn khổ CAMELS, dựa trên việc đánh giá 6 tiêu chí quan trọng gồm: Mức độ an toàn vốn (Capital Adequacy), Chất lượng tài sản (Assets Quality), Trình độ quản lý (Management Capabilities), Lợi nhuận (Earnings Sufficiency), khả năng thanh khoản (Liquidity Position) và Mức độ nhạy cảm đối với rủi ro thị trường (Sesitivity to market risks) Được chính thức đưa vào sử dụng bởi Cục Quản lý các TCTD Hoa Kỳ NCUA (National Credit Union Administration) từ tháng 10 năm 1987, mô hình CAMELS nhanh chóng trở thành công cụ hiệu quả trong việc đánh giá mức độ lành mạnh của một định chế tài chính dựa trên các tiêu chí mức độ an toàn, khả năng sinh lời và tính thanh khoản

Những chỉ tiêu an toàn vi mô được khuyến nghị bởi IMF cũng chủ yếu dựa vào khuôn khổ CAMELS để đánh giá và giám sát vi mô các tổ chức tín dụng ngân hàng

Theo IMF (2000, 2001a) đưa ra các chỉ tiêu giám sát trong khu vực ngân hàng bao gồm:

 An toàn vốn tối thiểu

 Chất lượng tài sản gồm: Cho vay theo lĩnh vực; Cho vay theo loại hình đồng tiền; Cho vay theo kỳ hạn; Cho vay các DNNN làm ăn thua lỗ; Cho vay bất động sản; Nợ xấu và dự phòng

 Chỉ tiêu về lợi nhuân gồm: Lợi nhuận/ Tài sản (ROA); Lợi nhuận/ Vốn tự có (ROE)

 Thanh khoản gồm: Tín dụng NHNN cho các tổ chức tín dụng; Tiền gửi/ Tổng cung ứng tiền tệ; Cho vay/ Tiền gửi; Cơ cấu thời hạn của tài sản có và tài sản nợ

 Mức nhạy cảm đối với rủi ro thị trường gồm: Rủi ro ngoại hối; Rủi ro lãi suất; Rủi ro giá cổ phiếu; Rủi ro giá hàng hóa

 Các chỉ số dựa trên thị trường gồm: Giá thị trường của các công cụ tài chính; Xếp hạng tín dụng.

Đánh giá thực trạng thanh tra, giám sát ngân hàng Việt Nam

4.6.1 Những kết quả đạt được

- Coi trọng công tác giám sát, tiến dần tới giám sát rủi ro, khai thác triệt để thông tin và tính hữu ích từ các báo cáo giám sát; kết hợp với thông tin kiểm toán độc lập Đây cũng là cơ sở quan trọng cung cấp thông tin cho VAMC trong quá trình xử lý nợ xấu; cung cấp thông tin ban đầu rất quan trọng, cụ thể từng khách hàng, hỗ trợ tích cực cho các Đoàn Thanh tra trực tiếp (từ Trung ương đến địa phương) trong việc lựa chọn mẫu thanh tra, xây dựng kế hoạch thanh tra chi tiết và thực hiện thanh tra pháp nhân các TCTD, góp phần tăng năng suất, hiệu quả công tác thanh tra tại chỗ, rút ngắn thời gian thanh tra tại chỗ tại đơn vị, góp phần tiết kiệm thời gian và công sức

- Đổi mới về phương pháp thanh tra: Công tác thanh tra ngân hàng chuyển từ thanh tra đơn lẻ sang thanh tra toàn diện pháp nhân TCTD (đặc biệt là đối với các TCTD trong nước) Theo đó, các cuộc thanh tra được mở rộng cả về quy mô và phạm vi, các đoàn thanh tra triển khai thanh tra tại chỗ từ Hội sở chính đến các chi nhánh và phòng giao dịch của mỗi đối tượng thanh tra, từ đó kết quả thanh tra có thể đánh giá tổng thể về pháp nhân TCTD Đồng thời, Cơ quan TTGSNH luôn kiên trì theo đuổi mục đích chuyển đổi phương pháp thanh tra - kết hợp yếu tố truyền thống và hiện đại, quán triệt tinh thần đổi mới phương pháp thanh tra trên cơ sở từng bước kết hợp thanh tra chấp hành chính sách pháp luật với thanh tra rủi ro; bám sát vào quy định của pháp luật Việt Nam song song với tiếp thu những nguyên tắc, thông lệ quốc tế tốt trong lĩnh vực thanh tra, giám sát ngân hàng nhưng không trái với quy định của pháp luật Việt Nam và phù hợp với thực tế phát triển của các TCTD

- Hình thức triển khai thanh tra cũng được thay đổi phù hợp với đổi mới trong phương pháp thanh tra Giai đoạn 2012-2020 đã đánh dấu một bước tiến quan trọng trong công tác thanh tra ngân hàng: Lần đầu tiên thanh tra ngân hàng đã thực hiện được chỉ đạo mang tính hệ thống xuyên suốt, thực hiện thống nhất từ Trung ương xuống các NHNN chi nhánh tỉnh, thành phố

Ngoài ra, Cơ quan TTGSNH còn chỉ đạo các đoàn thanh tra tại chỗ có kết luận rõ ràng về các vi phạm pháp luật (nếu có) và xác định rõ trách nhiệm của tập thể, cá nhân liên quan trong từng vụ việc cụ thể, đồng thời đề xuất các biện pháp xử lý, cơ cấu lại TCTD và kiến nghị chỉnh sửa, bổ sung cơ chế, chính sách (nếu có) Đến thời điểm hiện tại, công tác thanh tra đang dần đi vào nề nếp, phát huy vai trò tích cực trong việc đảm bảo an toàn hoạt động hệ thống ngân hàng

- Nội dung thanh tra được mở rộng, tập trung một số vấn đề trọng tâm, trọng điểm về thực trạng tài chính của từng TCTD, xác định cụ thể số lãi (lỗ), nguyên nhân lỗ; trách nhiệm của tập thể, cá nhân có liên quan; bản chất của các khoản ủy thác, các khoản phải thu, tài sản có khác

- Tổ chức tốt việc theo dõi, giám sát và xử lý kiến nghị sau thanh tra nhằm tăng cường hiệu lực, hiệu quả của công tác thanh tra, giám sát, góp phần nâng cao trật tự, kỷ cương trên thị trường tiền tệ - ngân hàng

- Công tác thanh tra ngân hàng được đổi mới theo hướng minh bạch hoạt động thanh tra, tạo điều kiện cho NHNN chi nhánh tỉnh, thành phố chủ động hơn trong công tác thanh tra trên địa bàn, tạo lòng tin đối với xã hội Trước hết là kế hoạch thanh tra chuyên ngành hàng năm được công khai và công bố ngày càng sớm, trong đó nêu rõ về đối tượng thanh tra, các nội dung thanh tra và yêu cầu của Thống đốc NHNN đối với công tác thanh tra chuyên ngành Điều này giúp giảm thiểu được sự chồng chéo trong hoạt động thanh tra các cấp từ Trung ương đến địa phương Đồng thời, những vi phạm và việc xử lý vi phạm cũng được công bố công khai trên website chính thức của NHNN cũng góp phần cảnh tỉnh đối với các TCTD có dấu hiệu vi phạm, từ đó tăng cường hiệu lực của công tác thanh tra ngân hàng

- Thực hiện tổng kết kinh nghiệm thực tế trong công tác thanh tra hàng năm, chia sẻ kinh nghiệm, nâng cao trình độ đội ngũ cán bộ thanh tra, tạo sự thống nhất trong nhận thức và xử lý tình huống giữa Trung ương và địa phương, góp phần nâng cao hơn nữa chất lượng công tác thanh tra giám sát ngành ngân hàng

- Qua công tác thanh tra, giám sát hàng năm, đặc biệt là các cuộc thanh tra pháp nhân và chuyên đề chất lượng tín dụng, kiểm toán chuyên đề chất lượng tín dụng trong giai đoạn 2010-2020, nhiều rủi ro, yếu kém, vi phạm pháp luật của các TCTD đã được phát hiện và xử lý nghiêm, đặc biệt là trong hoạt động tín dụng (tập trung tín dụng cho cổ đông lớn và người có liên quan), đầu tư tài chính, sở hữu cổ phần, cổ đông lớn chi phối, thao túng TCTD, nợ xấu cao, tài sản không sinh lời lớn, kinh doanh thua lỗ hoặc kém hiệu quả, hệ thống quản trị, kiểm soát, kiểm toán nội bộ yếu kém, vi phạm nghiêm trọng các quy định về cơ cấu lại nợ, phân loại nợ, trích lập dự phòng rủi ro để che giấu nợ xấu, phản ánh sai lệch kết quả kinh doanh

- Kết quả thanh tra đã giúp đánh giá được thực trạng của các TCTD, đưa ra hàng nghìn kiến nghị yêu cầu các TCTD khắc phục tồn tại, sai phạm Đồng thời, tăng cường xử lý nghiêm, dứt điểm các sai phạm được phát hiện qua công tác thanh tra tại chỗ thông qua các hình thức như xử phạt vi phạm hành chính, xử lý kỷ luật cán bộ các TCTD, yêu cầu TCTD kiểm điểm rút kinh nghiệm đối với các tập thể và cá nhân, phối hợp chặt chẽ với các cơ quan thực thi pháp luật xử lý nghiêm minh những vụ việc có dấu hiệu hình sự; thực hiện công khai và đăng tải trên các phương tiện thông tin đại chúng về các vụ việc vi phạm liên quan đến TCTD Qua đó, Thanh tra ngân hàng đã từng bước tạo lập ổn định trong hệ thống ngân hàng, khẳng định vai trò đặc biệt quan trọng trong triển khai các chính sách, giải pháp lớn của Chính phủ và NHNN, góp phần ổn định thị trường tài chính - ngân hàng, thực hiện đề án tái cơ cấu, xử lý nợ xấu của ngành ngân hàng Trong bối cảnh nền kinh tế thế giới diễn biến phức tạp, nền kinh tế trong nước còn nhiều khó khăn, thị trường bất động sản suy giảm, đóng băng kéo dài và chậm phục hồi, cơ chế, chính sách, pháp luật còn nhiều bất cập, việc xử lý nợ xấu đã đạt được kết quả tích cực, tỷ lệ nợ xấu đang giảm dần về mức 3% theo đúng mục tiêu, định hướng và lộ trình chung của NHNN

- Về cơ bản đến thời điểm hiện tại, hệ thống các TCTD từ chỗ tồn tại nhiều rủi ro, yếu kém, sai phạm nghiêm trọng, đến nay đã được kiểm soát; nguy cơ gây đổ vỡ, mất an toàn hệ thống được đẩy lùi; các TCTD yếu kém từng bước được xử lý, tái cơ cấu toàn diện; số lượng TCTD, chi nhánh ngân hàng nước ngoài (NHNNg) đã giảm dần thông qua sáp nhập, hợp nhất, mua lại; năng lực tài chính, vốn điều lệ, hệ thống quản trị, điều hành, hệ thống kiểm soát, kiểm toán nội bộ tiếp tục được tăng cường Tài sản của Nhà nước và quyền lợi của người gửi tiền được bảo đảm, niềm tin của nhân dân đối với chủ trương, chính sách cơ cấu lại các TCTD nói riêng, đối với hệ thống ngân hàng nói chung được nâng cao, góp phần củng cố, giữ vững an toàn chính trị và trật tự an toàn xã hội

- Cơ quan Thanh tra, giám sát ngân hàng được thành lập theo Quyết định 83/2009/QĐ-TTg năm 2009 của Thủ tướng Chính phủ và là đơn vị thuộc NHNN Quyết định 83 này quy định rõ vai trò, trách nhiệm, quyền hạn và cơ cấu tổ chức của Cơ quan Thanh tra, giám sát ngân hàng, đứng đầu là Chánh

Thanh tra, giám sát ngân hàng Mô hình tổ chức bộ máy thanh tra, giám sát ngân hàng được đánh giá còn chồng chéo và chưa thống nhất, thể hiện ở bộ phận thanh tra, giám sát tại NHNN chi nhánh tỉnh, thành phố vừa chịu sự kiểm soát, quản lý của NHNN chi nhánh tỉnh, thành phố, vừa chịu sự kiểm soát, quản lý của Cơ quan Thanh tra, giám sát ngân hàng Về phía Cơ quan Thanh tra, giám sát ngân hàng lại chịu sự chỉ đạo, điều hành và hướng dẫn về tổ chức, nghiệp vụ thanh tra của Tổng Thanh tra Chính phủ, đồng thời chịu sự chỉ đạo của Thống đốc NHNN Hơn nữa, mỗi tỉnh, thành phố trong cả nước đều có một bộ phận thanh tra, giám sát trực thuộc NHNN tỉnh, thành phố tương ứng trong khi các định chế tài chính lại không phân bổ đồng đều trên các địa phương; Luật NHNN hiện nay chưa quy định có hai loại hình NHNN Chi nhánh có CQTTGSNH và không có TTGSNH

- Cơ chế thanh tra giám sát hiện hành chưa bảo đảm tính hiệu quả, hiệu lực và toàn diện để ngăn ngừa rủi ro hệ thống Một số vấn đề còn tồn tại trong hoạt động thanh tra, giám sát ngân hàng như phương pháp, hoạt động thanh tra giám sát ngân hàng tập trung chủ yếu cho thanh tra tuân thủ, hoạt động giám sát chưa thực sự trở thành công cụ hữu hiệu giúp thanh tra ngân hàng cảnh báo sớm, ngăn chặn, phòng ngừa và xử lý rủi ro trong hoạt động ngân hàng Phương pháp giám sát trên cơ sở rủi ro mới bắt đầu triển khai ở phạm vi hẹp và chưa đầy đủ Chưa có một cơ chế giám sát an toàn vĩ mô đối với sự an toàn hoạt động của cả khu vực ngân hàng và hệ thống tài chính, và vì vậy chưa bao hàm việc đánh giá các rủi ro có tính hệ thống Việc thanh tra, giám sát hợp nhất còn nhiều hạn chế, bị phân tán giữa các cơ quan, với các chức năng quyền hạn chồng chéo, hệ thống phân cấp, quyền và trao đổi thông tin không rõ ràng, báo cáo trùng lắp và chồng chéo cho các cơ quan chức năng khác nhau Việc phân tán trách nhiệm thanh tra, giám sát ngân hàng còn dẫn đến sự phân bổ nhân lực và ngân sách thiếu hiệu quả gây ảnh hưởng tiêu cực đến quản trị rủi ro Việc thiếu sự phối hợp chặt chẽ và thường xuyên giữa các cơ quan quản lý trong mạng lưới an toàn tài chính quốc gia như NHNN, Bảo hiểm tiền gửi, Bộ Tài chính, Ủy ban chứng khoán nhà nước trong việc chia sẻ thông tin, đánh giá rủi ro, thiếu thủ tục phối hợp kiểm tra và giải quyết các TCTD gặp sự cố Hiện chưa có cơ sở dữ liệu hợp nhất về giám sát tài chính Vấn đề này sẽ trở nên đặc biệt nghiêm trọng trong giai đoạn mà hệ thống ngân hàng gặp phải những đe dọa gây mất ổn định hệ thống, do việc thiếu thông tin để đánh giá đầy đủ về các rủi ro hệ thống, cũng như thiếu rõ ràng về vai trò và trách nhiệm cùng, việc ra quyết định sẽ trở nên phức tạp, đặc biệt nếu như quyết định liên quan đến nhiều cơ quan khác nhau, làm chậm tiến trình thực hiện các giải pháp ứng phó cấp bách, có thể gây ra những rủi ro đổ vỡ hệ thống khi không can thiệp kịp thời

- Phương pháp thanh tra tại chỗ vẫn tồn tại nhiều hạn chế như: (i) Số lượng thanh tra viên, chuyên viên thanh tra của Chi nhánh còn thiếu; lực lượng thanh tra viên có đủ trình độ, năng lực làm Trưởng đoàn (tổ trưởng) thanh tra chưa nhiều; khả năng cập nhật và khai thác cơ cở dữ liệu, am hiểu nghiệp vụ mới đang được thực hiện tại các TCTD còn hạn chế Điều này ảnh hưởng đến thời gian và chất lượng cuộc thanh tra trong quá trình triển khai thanh tra diện rộng (trên nhiều lĩnh vực hoạt động và tại nhiều đơn vị trực thuộc của TCTD) như thanh tra toàn diện pháp nhân TCTD (ii) Phương pháp thanh tra đang được áp dụng hiện tại là thanh tra tuân thủ, chủ yếu nhằm đảm bảo việc chấp hành các quy định về an toàn trong hoạt động ngân hàng của các TCTD Đặc thù hoạt động ngân hàng cho thấy nguyên tắc phòng ngừa rủi ro và vi phạm cần được coi trọng hơn là chỉ tập trung xử lý rủi ro, vi phạm đã xảy ra Tuy nhiên, phương pháp thanh tra tuân thủ không còn thích hợp để có thể đảm bảo sự phát triển an toàn, lành mạnh của hệ thống các TCTD và hệ thống tài chính, đảm bảo việc chấp hành chính sách, pháp luật về tiền tệ và ngân hàng Phương pháp này mới chủ yếu tập trung vào thanh tra tính tuân thủ trong việc thực hiện các hoạt động nghiệp vụ tiền tệ, ngân hàng trong một khoảng thời gian nhất định ở thời điểm quá khứ, các kiến nghị xử lý cũng vì vậy mà chủ yếu còn giới hạn ở những vi phạm đã phát hiện qua thanh tra, chưa đánh giá, đo lường và giảm thiểu rủi ro như rủi ro tín dụng, rủi ro thanh khoản, rủi ro thị trường…của TCTD được thanh tra, giám sát Phương pháp thanh tra tuân thủ một mặt không khuyến khích phát triển khả năng và kinh nghiệm của thanh tra viên trong việc đánh giá, đo lường rủi ro, đề xuất biện pháp giảm thiểu rủi ro, mặt khác phương pháp này làm cho các nguồn lực của thanh tra không được phân bổ một cách hợp lý theo nguyên tắc tập trung nguồn lực cho những lĩnh vực, TCTD bị đánh giá là có rủi ro cao đối với sự an toàn của hệ thống tài chính (iii) Phạm vi thanh tra, giám sát chưa toàn diện, hoạt động chưa được thực hiện trên cơ sở hợp nhất toàn bộ các thành phần liên quan của một TCTD nên chưa xác định đúng tính chất, mức độ rủi ro tiềm ẩn trong hoạt động của của TCTD Thanh tra, giám sát ngân hàng không có quyền thực hiện thanh tra giám sát các công ty con, công ty liên kết của TCTD hoạt động trong lĩnh vực chứng khoán, bảo hiểm nên thời gian qua việc thanh tra theo pháp nhân chưa đánh giá chính xác thực trạng toàn bộ hoạt động kinh doanh của TCTD

CÁC MÔ HÌNH GIÁM SÁT AN TOÀN HỆ THỐNG NGÂN HÀNG VIỆT NAM