(Luận văn) phát triển dịch vụ bảo hiểm qua ngân hàng tại các ngân hàng thương mại việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP.HỒ CHÍ MINH VŨ NGUYỄN HỒNG NGỌC lu an va n PHÁT TRIỂN DỊCH VỤ BẢO HIỂM QUA NGÂN HÀNG p ie gh tn to TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM d oa nl w ll u nf va an lu LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ oi m z at nh z gm @ m co l TP HỒ CHÍ MINH – NĂM 2018 an Lu n va ac th si BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP.HỒ CHÍ MINH VŨ NGUYỄN HỒNG NGỌC lu an va PHÁT TRIỂN DỊCH VỤ BẢO HIỂM QUA NGÂN HÀNG n TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM p ie gh tn to d oa nl w u nf va an lu LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ Chuyên ngành : Tài – Ngân hàng ll m oi Mã số: 34 02 01 z at nh z Người hướng dẫn khoa học: PGS TS Lê Thị Tuyết Hoa m co l gm @ an Lu TP HỒ CHÍ MINH – NĂM 2018 n va ac th si lu an n va p ie gh tn to d oa nl w ll u nf va an lu oi m z at nh z m co l gm @ an Lu n va ac th si i TÓM TẮT LUẬN VĂN Đề tài thực với mục đích phân tích thực trạng tìm giải pháp phát triển dịch vụ bảo hiểm qua ngân hàng (Bancassurance) ngân hàng thương mại Việt Nam thông qua việc tổng hợp, đánh giá số liệu để tìm nguyên nhân tác động đến kết thực giai đoạn từ năm 2013 đến năm 2017 Luận văn giải nội dung chủ yếu sau: (i) Giới thiệu tổng quan đề tài nghiên cứu; (ii) Cơ sở lý luận phát triển dịch vụ Bancassuarance ngân hàng thương mại; (iii) Thực trạng phát triển dịch vụ Bancassuarance ngân hàng thương mại Việt Nam; (iv) Giải pháp phát triển dịch vụ Bancassuarance lu an ngân hàng thương mại Việt Nam n va Đề tài sử dụng phương pháp thống kê mô tả thực tế triển khai dịch vụ nước chiếm tỷ trọng cao (trên 60%) gồm ngân hàng Agribank, BIDV, Vietcombank gh tn to Bancassurcane ngân hàng thương mại có quy mơ lớn với cấu sở hữu nhà p ie Vietinbank Đề tài sử dụng liệu giai đoạn 2013 - 2017 Kết nghiên cứu cho thấy mức độ phát triển dịch vụ Bancassurance ngân hàng thương nl w mại Việt Nam ngày tăng năm gần điều kiện cạnh tranh d oa ngân hàng gay gắt, ngân hàng có xu hướng chuyển dịch sang tập trung phát an lu triển nguồn thu từ hoạt động dịch vụ bên cạnh nguồn thu truyền thơng (tín va dụng, huy động vốn) Tuy nhiên, việc phát triển dịch vụ Bancassurance gặp u nf nhiều khó khăn từ phía bên ngân hàng thương mại cấu tổ chức, nhân ll sự, sản phẩm công nghệ nhân tố từ bên ngồi kinh tế- m oi trị, luật pháp, đối thủ cạnh tranh khách hàng z at nh Qua kết phân tích, đề tài đưa số gợi ý sách nhằm phát z triển dịch vụ Bancassurance ngân hàng thương mại Việt Nam thời gian gm @ tới Mặc dù luận văn mục tiêu nghiên cứu đặt m co cứu tương lai tác giả l tồn nhiều hạn chế Các hạn chế tiếp tục giải nghiên an Lu n va ac th si ii LỜI CAM ĐOAN *** Học viên xin cam đoan luận văn thạc sĩ kinh tế với đề tài: “Phát triển dịch vụ bảo hiểm qua ngân hàng ngân hàng thương mại Việt Nam” cơng trình nghiên cứu cá nhân học viên, thực hướng dẫn PGS TS Lê Thị Tuyết Hoa Luận văn chưa trình nộp để lấy học vị thạc sĩ trường đại học Luận văn cơng trình nghiên cứu riêng tác giả, kết lu nghiên cứu trung thực, khơng có nội dung cơng bố an trước nội dung người khác thực ngoại trừ trích dẫn n va dẫn nguồn đầy đủ luận văn tn to Học viên xin hoàn toàn chịu trách nhiệm nội dung tính trung thực ie gh đề tài nghiên cứu p Tp Hồ Chí Minh, tháng năm 2018 d oa nl w Học viên va an lu ll u nf Vũ Nguyễn Hồng Ngọc oi m z at nh z m co l gm @ an Lu n va ac th si iii LỜI CẢM ƠN *** Để hồn thành tốt luận văn thạc sĩ này, học viên xin gửi lời cảm ơn chân thành đến PGS TS Lê Thị Tuyết Hoa – Người hướng dẫn khoa học, cảm ơn Cô giúp đỡ dẫn tận tình cho học viên suốt q trình thực luận văn Bên cạnh đó, kiến thức lý thuyết mà học viên có để áp dụng vào luận văn nhờ vào giảng dạy Thầy Cô trường Đại học Ngân hàng TP HCM, đặc biệt Thầy Cô khoa Sau Đại học Xin chân thành cảm ơn Thầy lu an Cơ truyền đạt kiến thức bổ ích giúp học viên có tảng vững n va Cuối cùng, xin cảm ơn gia đình bạn bè, cảm ơn động viên, chia sẻ gh tn to ủng hộ người dành cho học viên Tuy học viên cố gắng tìm hiểu nhận giúp đỡ nhiệt tình p ie người kiến thức kinh nghiệm nhiều hạn chế nên luận văn tránh khỏi thiếu sót Học viên mong nhận góp ý từ q Thầy Cơ nl w để luận văn tốt d oa Xin trân trọng cảm ơn kính chào ll u nf va an lu oi m z at nh z m co l gm @ an Lu n va ac th si iv MỤC LỤC TÓM TẮT LUẬN VĂN i LỜI CAM ĐOAN .ii LỜI CẢM ƠN iii MỤC LỤC iv DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT ix DANH MỤC BẢNG xi DANH MỤC HÌNH xii CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU TỔNG QUAN lu an n va Đặt vấn đề 1.2 Tính cấp thiết đề tài .2 1.3 Mục tiêu nghiên cứu tn to 1.1 1.3.1 Mục tiêu tổng quát .3 gh Mục tiêu cụ thể Câu hỏi nghiên cứu 1.4 p ie 1.3.2 w Đối tượng phạm vi nghiên cứu nl 1.5 Đối tượng nghiên cứu đề tài 1.5.2 Phạm vi nghiên cứu đề tài d oa 1.5.1 an lu Phương pháp nghiên cứu .4 1.7 Nội dung nghiên cứu 1.8 Tổng quan lĩnh vực nghiên cứu ll u nf va 1.6 m Các nghiên cứu nước .5 1.8.2 Các nghiên cứu nước 1.8.3 Đánh giá nghiên cứu .10 z Kết cấu luận văn 10 gm @ Quy trình nghiên cứu 11 l 1.10 z at nh 1.9 oi 1.8.1 m co CHƯƠNG 2: CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ PHÁT TRIỂN DỊCH VỤ BẢO HIỂM QUA NGÂN HÀNG TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 13 an Lu 2.1 Tổng quan dịch vụ Bancassurance ngân hàng thương mại 13 n va ac th si v 2.1.1 Khái niệm Bancassurance 13 2.1.2 Các mơ hình Bancassurance 14 2.1.2.1 Hợp tác phân phối .14 2.1.2.2 Liên kết chiến lược .15 2.1.2.3 Liên doanh 15 2.1.2.4 Tập đồn tài .16 2.1.3 Phân loại sản phẩm Bancassurance 16 2.1.3.1 Phân loại theo kỹ thuật bảo hiểm 16 2.1.3.2 Phân loại theo đặc điểm sản phẩm bảo hiểm 17 lu an 2.1.4 Vai trò Bancassurance .18 n va Đối với ngân hàng .18 2.1.4.2 Đối với công ty bảo hiểm 19 2.1.4.3 Đối với khách hàng 19 2.1.4.4 Đối với quan quản lý nhà nước 20 ie gh tn to 2.1.4.1 Phát triển dịch vụ Bancassurance ngân hàng thương mại 20 p 2.2 Khái niệm phát triển dịch vụ Bancassurance ngân hàng thương .20 d oa mại nl w 2.2.1 Sự cần thiết phát triển dịch vụ Bancassurance ngân hàng thương mại .21 va an lu 2.2.2 Đáp ứng nhu cầu khách hàng .21 2.2.2.2 Cải thiện hiệu hoạt động 22 2.2.2.3 Tăng cường uy tín thương hiệu 22 2.2.2.4 Tăng cường nghiệp vụ bán hàng cho nhân viên ngân hàng 22 ll oi m z at nh 2.2.3 u nf 2.2.2.1 Các tiêu đánh giá phát triển dịch vụ Bancassurance ngân z gm @ hàng thương mại 23 Chỉ tiêu doanh thu phí bảo hiểm .23 2.2.3.2 Chỉ tiêu thị phần 23 2.2.3.3 Chỉ tiêu hoa hồng bảo hiểm 24 2.2.3.4 Chỉ tiêu số lượng chủng loại sản phẩm Bancassurance .25 m co l 2.2.3.1 an Lu n va ac th si vi 2.2.3.5 Chỉ tiêu mạng lưới triển khai dịch vụ Bancassurance 25 Các nhân tố ảnh hưởng đến phát triển dịch vụ Bancassurance 2.2.4 ngân hàng thương mại 25 2.2.4.1 Các nhân tố bên .26 2.2.4.2 Các nhân tố bên .28 Kinh nghiệm phát triển dịch vụ Bancassurance số ngân hàng thương 2.3 mại giới 29 Dịch vụ Bancassurance số ngân hàng thương mại giới 2.3.1 .29 lu an 2.3.1.1 Mơ hình hợp tác thành công ngân hàng Mandiri AXA Asia n va Pacific Holdings 29 to 2.3.1.2 Mô hình phân phối bảo hiểm HSBC 30 Bài học kinh nghiệm cho ngân hàng thương mại Việt Nam .31 gh tn 2.3.2 ie KẾT LUẬN CHƯƠNG 33 p CHƯƠNG 3: THỰC TRẠNG PHÁT TRIỂN DỊCH VỤ BẢO HIỂM QUA Khái quát hình thành phát triển dịch vụ Bancassurance ngân d oa 3.1 nl w NGÂN HÀNG TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM 34 Quá trình hình thành phát triển dịch vụ Bancassurane Việt Nam va 3.1.1 an lu hàng thương mại Việt Nam 34 Các mô hình hoạt động dịch vụ Bancassurance ngân hàng ll m 3.1.2 u nf 34 oi thương mại Việt Nam 35 z at nh Hợp tác phân phối .35 3.1.2.2 Liên doanh 37 3.1.2.3 Tập đồn dịch vụ tài 39 z 3.1.2.1 gm @ Đặc điểm dịch vụ Bancassurace ngân hàng thương mại Việt Nam .41 m co l 3.2 3.1.3 Phân tích tình hình phát triển dịch vụ Bancassurance ngân hàng an Lu thương mại Việt Nam 41 n va ac th si vii 3.2.1 Doanh thu phí bảo hiểm 43 3.2.2 Thị phần doanh thu phí bảo hiểm 46 3.2.3 Hoa hồng bảo hiểm 47 3.2.4 Số lượng chủng loại sản phẩm Bancassurance 51 3.2.5 Mạng lưới triển khai dịch vụ Bancassurance 54 Đánh giá phát triển dịch vụ Bancassurance ngân hàng thương 3.3 mại Việt Nam .56 lu an 3.3.1 Những kết đạt 56 3.3.2 Những tồn tại, hạn chế .57 3.3.3 Nguyên nhân tồn tại, hạn chế 59 Nguyên nhân từ nhân tố bên ngân hàng 59 3.3.3.2 Nguyên nhân từ nhân tố bên ngân hàng 61 n va 3.3.3.1 gh tn to KẾT LUẬN CHƯƠNG 63 ie CHƯƠNG 4: GIẢI PHÁP PHÁT TRIỂN DỊCH VỤ BẢO HIỂM QUA NGÂN p HÀNG TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM 64 nl w 4.1 Định hướng phát triển dịch vụ Bancassurance ngân hàng thương mại d oa Việt Nam 64 an lu 4.2 .Giải pháp phát triển dịch vụ Bancassurance ngân hàng thương mại Giải pháp tổ chức hoạt động .65 u nf 4.2.1 va Việt Nam 65 Giải pháp nâng cao uy tín thương hiệu 65 4.2.1.2 Giải pháp phát triển mạng lưới hoạt động 66 oi m z at nh 4.2.2 ll 4.2.1.1 Giải pháp nhân .66 Nâng cao chất lượng nguồn nhân lực .66 4.2.2.2 Chính sách hợp lý hoa hồng bảo hiểm chế độ đãi ngộ 68 z 4.2.2.1 gm @ 4.2.3 Giải pháp sản phẩm công nghệ 69 l Đẩy mạnh việc thiết kế phát triển sản phẩm phù hợp 69 4.2.3.2 Đẩy mạnh marketing, truyền thông sản phẩm 70 4.2.3.3 Phát triển hệ thống công nghệ đồng .71 m co 4.2.3.1 an Lu n va ac th si 75 KẾT LUẬN CHƯƠNG Xác định việc phát triển dịch vụ Bancassurance cách để tăng nguồn thu cho ngân hàng bên cạnh sản phẩm truyền thống, nội dung chương đưa số giải pháp kiến nghị nhằm phát triển dịch vụ ngân hàng thương mại Việt Nam Đối với ngân hàng thương mại, cần tập trung vào số vấn đế cốt lõi uy tín, thương hiệu; phát triển mạng lưới, nhân sự, marketing quảng cáo; hạ lu tầng công nghệ Đối với Nhà nước, vấn đề quan trọng xây dựng hành lang an va pháp lý rõ ràng cụ thể để tạo điều kiện cho dịch vụ Bancassuracen phát triển bên n cạnh với hoạt động Hiệp hội bảo hiểm Việt Nam Cuối cùng, tn to doanh nghiẹp bảo hiểm triển khai kênh Bancassurance cần phải xây dựng sản phẩm ie gh đơn giản, phù hợp đề xuất mức phí hoa hồng bảo hiểm chế độ đãi ngộ p thực hấp dẫn d oa nl w ll u nf va an lu oi m z at nh z m co l gm @ an Lu n va ac th si 76 KẾT LUẬN Hiện nay, hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam thực tái cấu trúc với định hướng mở rộng tỷ trọng thu nhập từ hoạt động dịch vụ bên cạnh sản phẩm truyền thống, dịch vụ Bancassurance mục tiêu phù hợp để hướng tới Thông qua việc tổng hợp lý luận dịch vụ Bancassurance tầm quan trọng Bancassurance sở kết hợp phân tích thực trạng chung việc phát triển dịch vụ Bancassurance số ngân hàng thương mại Việt Nam, kết lu an nghiên cứu cho thấy mức độ phát triển dịch vụ Bancassurance có xu hướng tăng n va trưởng giai đoạn 2013-2017 doanh thu phí, hoa hồng phí, số lượng chủng với tiềm thân ngân hàng thương mại chưa có tổ chức hoạt động gh tn to loại mạng lưới hoạt động Tuy nhiên, việc phát triển chưa tương xứng p ie hiệu quả, chất lượng nguồn nhân lực thiếu số lượng lẫn chất lượng, hệ thống sản phẩm công nghệ chưa trọng phát triển bên cạnh nguyên nhân nl w khách quan khác từ thị trường d oa Trên sở tồn nguyên nhân, học viên đề xuất sách, an lu kiến nghị để phát triển dịch vụ Bancassurance ngày lớn mạnh tương xứng va với tiềm thị trường tài Việt Nam thông qua việc giải u nf hạn chế nội xác định tổ chức hoạt động phù hợp, cải thiện hiệu nguồn ll nhân lực, đầu tư mực vào hệ thống sản phẩm cơng nghệ Bên cạnh đó, để oi m phát triển dịch vụ Bancassurance cần phải có kết hợp tồn diện ngân z at nh hàng thương mại, doanh nghiệp bảo hiểm hỗ trợ từ phía Nhà nước z Hiệp hội bảo hiểm Việt Nam gm @ Tuy nhiên, số liệu thu thập hạn chế, đề tài chưa so sánh hết l thị phần, doanh thu dịch vụ Bancassurance ngân hàng thương mại Việt m co Nam, mà vào phân tích sâu vài trường hợp cụ thể tính khái qt đề tài chưa cao Đây điểm thiếu sót đề tài cần khắc an Lu phục nghiên cứu sau n va ac th si xi TÀI LIỆU THAM KHẢO Tài liệu tiếng Việt ABIC Báo 2018, cáo thường niên 2013-2017, truy cập < http://home.abic.com.vn >, [12 May 2018] Agribank Báo 2018, cáo thường niên 2013-2017, truy cập , [04 May 2018] BIC 2018, Báo cáo thường niên 2013-2017, truy cập < http://www.bic.vn >, [1 June 2018] BIDV Báo 2018, cáo thường niên 2013-2017, truy cập lu an , [1 July 2018] n va BIDV Metlife 2018, Báo cáo thường niên 2014-2017, truy cập Bộ Tài Chính 2012, Thơng tư số 124/2012/TT-BTC hướng dẫn thi hành số gh tn to , [16 June 2018] ie điều Nghị định số 45/2007/NĐ-CP ngày 27/3/2007 Chính phủ quy định p chi tiết thi hành số điều Luật kinh doanh bảo hiểm, điều 41 nl w Cục quản lý giám sát bảo hiểm 2018, Niên giám thị trường bảo hiểm Việt Nam d oa 2013-2017, truy cập < http://www.mof.gov.vn> [27 May 2018] lu Đoàn Thị Thanh Tâm 2014, Phát triển hoạt động Bancassurance Công va an ty bảo hiểm thuộc Ngân hàng thương mại Nhà nước Việt Nam, Luận án tiến u nf sĩ kinh tế Đại học Kinh tế Quốc dân ll Đỗ Lê 2014, ABIC- Mục tiêu trở thành Bancassurance số Việt, truy cập m oi [ngày truy cập 07/09/2016] 10 Gia Linh 2018, Bancassurance tiếp tục tăng trưởng, truy cập z 241681.html> [ngày truy cập 19/07/2018] l gm @ [ngày truy cập 01/08/2018] 13 Hồng Cúc 2015, Vietinbank Aviva tăng trưởng 400% năm 2015, truy cập [ngày truy cập 15/07/2018] lu 14 Huỳnh Thị Hương Thảo 2008, “Hoạt động kinh doanh bảo hiểm ngân an n va hàng thương mại Việt Nam nay”, Tạp chí ngân hàng, số (tháng 6/2008), 15 Lương Xuân Trường 2005, Bancassurance – Cách thức kết hợp dịch vụ tài gh tn to trang 31-38 p ie cửa hiệu quả, truy cập < https://webbaohiem.net/bancassurance- cach-thuc-ket-hop-cac-dich-vu-tai-chinh-mot-cua-hieu-qua.html> [ngày truy cập nl w 24/07/2018] d oa 16 Ngọc Lan 2013, Bancassurance Việt Nam kỳ vọng, truy cập an lu [ngày truy cập 15/08/2018] u nf 17 Ngọc Lan 2018, Bancassurance Việt Nam chứng kiến chuyển đổi lớn, ll truy cập [ngày truy cập 15/08/2018] z at nh 18 Nguyễn Hữu Hiểu 2008, Tìm hiểu Bancassurance góc độ ngân hàng, truy cập z gm @ [ngày truy cập 15/08/2018] 19 Nguyễn Thanh Hoa 2013, Bancassurance: 10 yếu tố định thành công l m co Tạp chí Tài chính- Bảo hiểm, số (tháng 3/2013), trang 52-59 an Lu n va ac th si xiii 20 Nguyễn Thị Lệ Thu 2013, Phát triển dịch vụ Bancassurance Ngân hàng thương mại cổ phần Đầu tư Phát triển Việt Nam Luận văn thạc sĩ Đại học Kinh tế Thành phố Hồ Chí Minh 21 Nguyễn Thị Nhung Nguyễn Thái Liêm 2012, “Bancassurance ngân hàng thương mại Việt Nam nhìn từ góc độ hài lịng khách hàng”, Tạp chí Ngân hàng, số 20 (tháng 5/2012), trang 10-18 22 Nguyễn Thị Nhung Vương Văn Thắng 2015, Bancassurance- Mối liên kết bảo hiểm ngân hàng Việt Nam, Tạp chí Thị trường tài tiền tệ, số 426 (tháng 8/2015), trang 24-29 lu 23 Phùng Ngọc Khánh 2018a, Phát triển bền vững thị trường bảo hiểm Việt Nam, an n va truy cập < http://tapchitaichinh.vn/su-kien-noi-bat/su-kien-tai-chinh/phat- 20/08/2018] gh tn to trien-ben-vung-thi-truong-bao-hiem-viet-nam-132144.html> [ngày truy cập ie 24 Phùng Ngọc Khánh 2018b, Thị trường bảo hiểm Việt Nam 2017 triển vọng p năm 2018, truy cập < http://tapchitaichinh.vn/nghien-cuu trao-doi/trao-doi- nl w binh-luan/thi-truong-bao-hiem-viet-nam-2017-va-trien-vong-nam-2018- d oa 136123.html> [ngày truy cập 31/08/2018] an lu 25 Thái Hà 2016, Khi ngân hàng lân sân bảo hiểm, truy cập va u nf [ngày truy cập 15/07/2018] ll 26 Thuỳ Linh 2018, BIDV giữ vị trí số bán lẻ kế hoạch vươn tầm quốc tế, m oi truy cập < http://cafef.vn/bidv-len-ke-hoach-giu-vi-tri-so-1-va-vuon-tam- z at nh quoc-te-trong-nganh-ban-le-2018041114002004.chn>[ngày 15/08/2018] truy cập z gm @ 27 Trần Huy Hoàng 2008, “Vận dụng mơ hình Bancassurance vào thị trường bảo hiểm Việt Nam”, Tạp chí phát triển kinh tế, số 213 (tháng 8/2006), trang 3428 VBI 2018, Báo cáo thường niên 2013-2017, truy cập < an Lu http://vbi.vietinbank.vn > [24 July 2018] m co l 36 n va ac th si xiv 29 VCLI 2018, Báo cáo thường niên 2013-2017, truy cập < http://www.vcli.vn> [24 July 2018] 30 Vietcombank 2018, Báo cáo thường niên 2013-2017, truy cập [20 June 2018] 31 VietinAviva Báo 2018, cáo thường niên 2013-2017, truy cập 2013-2017, truy cập [18 June 2018] 32 Vietinbank Báo 2018, cáo thường niên [15 May 2018] lu an Tài liệu tiếng Anh n va 33 A.Karunagaran 2006, “Bancassurance: A Feasible strategy for Bank in India”, 34 Benoist, G 2002, “Bancassurance: The New Challenges”, The Geneva Papers gh tn to Reserve Bank of India Occasional Papers, Vol.27, No.3, India ok p ie on Risk and Insuarance, Vol.27, No.3, p.295-303 35 Bente C E., Ghilimei 2008, Benefeis of Bancassurance, Annals of the nl w University of Oradea, Economic Science Series; Vol 17 Issue3, p.85-89 d oa 36 Corinne Legrand 2008, European bancassurance benchmark, Milliman an lu Research Report, Available from , [13 July 2018] ll m Journal, p.2-3 u nf 37 Elkington W 1993, Bancassurance, Chartered Building Societies Institutions oi 38 Emilia Clipici, Catalina Bolovan 2012 Bancassuance- Main insurance z at nh distribution and sale channel in Europe, Scientific Bulletin Economic Sciences, Vloume 11/ Special Issue, p.8-9 z gm @ 39 Gonulal S., Goulder N., Lester R 2012 Bancassurance - Avaluable Tool for Developing Insurance in Emerging Markets, Policy Research Working Paper l Financial Institutions m co 6196, The World Bank, Financial and Private Sector Development, Non-Bank an Lu n va ac th si xv 40 Shah H A., Salim M 2011, “Bancassurance Technology Road Ahead: Indian Perspective”, Global Journal of Enterprise Information System, Volume-3 Issue-IV (November 2011), p.1 41 Steven I Davis 2007, Bancassurane: The Lessons of Global Experience in Baking and Insurance Collaboration, Patersons, London 42 Stock, Howard J 2006, Covering all bases: some banks are integrating life insurance into their product plan but – it’s not easy, Bank Investment Consultant, Vol 14, Issue 3, p.18 43 Swiss Re 1992, Bancassurance: A Survey of competition between banking and lu an insurance, Sigma No.2, Switzerland, p.4 n va 44 Worldwide Finance 2010, HSBC tops Aisa bancassurance legue, Available from bancassurance-league> [31 July 2018] p ie gh tn to