Họ tên Lê Thị Duyên 1Trường ĐH Thương Mại Khoa Kế toán Kiểm toán CHƯƠNG I TỔNG QUAN NGHIÊN CỨU ĐỀ TÀI 1 1 Tính cấp thiết nghiên cứu về hiệu quả sử dụng vốn lưu động Trải qua thời kỳ nền kinh tế vận hà[.]
Trường ĐH Thương Mại Khoa Kế toán- Kiểm toán CHƯƠNG I: TỔNG QUAN NGHIÊN CỨU ĐỀ TÀI 1.1 Tính cấp thiết nghiên cứu hiệu sử dụng vốn lưu động: Trải qua thời kỳ kinh tế vận hành theo chế kế hoạch hóa tập trung quan liêu bao cấp, chuyển sang chế kinh tế thị trường có điều tiết vĩ mơ Nhà nước, kinh tế nước ta có chuyển biến lớn lao, phát triển rõ rệt ngày có tính cạnh tranh khốc liệt Cùng với thay đổi đất nước, doanh nghiệp nhà nước doanh nghiệp tư nhân xuất ngày nhiều, kéo theo cạnh tranh khốc liệt để đạt mục tiêu cuối lợi nhuận Để tồn phát triển điều kiện vậy, doanh nghiệp phải có sức mạnh tài chính, muốn phải đảm bảo sử dụng vốn có hiệu Một phận quan trọng vốn kinh doanh yếu tố thiếu trình sản xuất kinh doanh vốn lưu động Vì vậy, việc nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động mục tiêu chiến lược hàng đầu việc nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh để mở rộng quy mô chiều sâu lẫn chiều rộng doanhnghiệp Để tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp cần phải có lượng vốn định nguồn tài trợ tương ứng; vốn tiền đề sản xuất kinh doanh, song việc sử dụng vốn để có hiệu cao nhân tố định cho tăng trưởng doanh nghiệp.Vì với doanh nghiệp sử dụng vốn sản xuất nói chung vốn lưu động nói riêng phải quan tâm đến hiệu mang lại Trong doanh nghiệp vốn lưu động phận quan trọng vốn đầu tư nói riêng vốn sản xuất kinh doanh nói chung, quy mơ vốn lưu động, trình độ quản lý, sử dụng vốn lưu động nhân tố ảnh hưởng định đến hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp, vị trí then chốt nên việc quản lý sử dụng vốn lưu động coi trọng điểm công tác tài doanh nghiệp GVHD:PGS.TS.Lê Thị Kim Nhung SV:Khổng T Xuân Nga Phượng K5HK1B Trường ĐH Thương Mại Khoa Kế toán- Kiểm tốn Mặt khác, q trình hội nhập phát triển kinh tế khu vực giới đào tạo cho nước ta nhiều hội thách thức Hội nhập đồng nghĩa với hàng hoá bên tràn vào với giá rẻ hàng hố nước có lợi xuất sang thị trường nước ngoài, đồng thời làm tăng sức ép cạnh tranh vốn gay gắt lại gay gắt doanh nghiệp Do để đứng vững thị trường doanh nghiệp phải vận động tối đa với sách tín dụng, quản lý tiền mặt dự trữ tồn hàng tồn kho Bên cạnh đó, doanh nghiệp phải biết ứng dụng kịp thời thành tựu khoa học kỹ thuật tiên tiến nhân loại vào trình sản xuất kinh doanh nhằm tăng sức mạnh cạnh tranh Đồng thời, nhà quản trị phải quản lý tốt vốn lưu động để phát triển hoạt động kinhdoanh Sau tiếp thu kiến thức trường qua thời gian thực tập Công ty TNHH tư vấn xây dựng cơng trình Phú Anh, nhận thức tầm quan trọng việc quản lý nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động, em bước đầu làm quen với thực tế sâu nghiên cứu tình hình sử dụng vốn lưu động cơng ty Em định chọn: “Vốn lưu động số giải pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH tư vấn xây dựng cơng trình Phú Anh làm đề tài luận văn .1.2 Xác lập tuyên bố vấn đề nghiên cứu Nhận thức tầm quan trọng đề tài nghiên cứu, sở kiến thức, vận dụng lý luận tích lũy trình học tập trường kết hợp với thực tế thu thập trình tìm hiểu thực tế cơng ty Xuất phát từ tính cấp thiết đề tài, thực tế công ty TNHH tư vấn xây dựng cơng trình Phú Anh, em thực nghiên cứu đề tài : “Giải pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH tư vấn xây dựng cơng trình Phú Anh” Đối tượng nghiên cứu cụ thể Vốn lưu động việc nâng cao hiệu sử dụng Vốn lưu động công ty TNHH tư vấn xây dựng cơng trình Phú Anh GVHD:PGS.TS.Lê Thị Kim Nhung SV:Khổng T Xuân Nga Phượng K5HK1B Trường ĐH Thương Mại Khoa Kế toán- Kiểm toán 1.3 Mục tiêu nghiên cứu Em thực đề tài để tổng hợp kiến thức học nhằm hệ thống hóa vấn đề lý luận hiệu sử dụng vốn lưu động, áp dụng lý thuyết vào thực tế để đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động Ngoài đề tài cịn sâu nghiên cứu, phân tích, đánh giá cách khách quan hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH tư vấn xây dựng cơng trình Phú Anh Qua đó, góp phần giúp công ty thấy kết đạt vấn đề tồn trình sử dụng vốn lưu động, nhận thức điểm mạnh điểm yếu để từ có biện pháp điều chỉnh kịp thời nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động, góp phần nâng cao hiệu hoạt động kinh doanh Bên cạnh đó, thơng qua đề tài em đề xuất giải pháp mong muốn phần đóng góp ý kiến giúp cơng ty nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động trình hoạt động kinh doanh 1.4 Phạm vi nghiên cứu Về không gian: Đề tài nghiên cứu hiệu sử dụng vốn công ty TNHH tư vấn xây dựng công trình Phú Anh Về thời gian : Các số liệu tình hình hiệu sử dụng vốn công ty thu thập khoảng thời gian từ năm 2008 đến năm 2010 Luận văn em đề cập đến hiệu sử dụng vốn lưu động DN điều kiện kinh tế Nghiên cứu tình hình thực tế sử dụng vốn lưu động TNHH tư vấn xây dựng cơng trình Phú Anh năm gần đây, đánh giá hiệu sử dụng vốn cơng ty, tìm hiểu nhân tố ảnh hưởng đến hiệu sử dụng vốn, qua đề xuất giải pháp cụ thể nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động công ty GVHD:PGS.TS.Lê Thị Kim Nhung SV:Khổng T Xuân Nga Phượng K5HK1B Trường ĐH Thương Mại Khoa Kế toán- Kiểm tốn 1.5 Kết cấu luận văn Ngồi phần giới thiệu khái quát, danh mục tài liệu tham khảo phụ lục, luận văn em bố cục gồm chương: Chương 1: Tổng quan vốn lưu động Chương 2: Tóm lược số vấn đề lý luận hiệu sử dụng lưu động Chương 3: Phương pháp nghiên cứu kết phân tích thực trạng hiệu sử dụng vốn lưu động công ty TNHH tư vấn xây dựng công trình Phú Anh Chương 4: Các kết luận đề xuất giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động công ty TNHH tư vấn xây dựng cơng trình Phú Anh GVHD:PGS.TS.Lê Thị Kim Nhung SV:Khổng T Xuân Nga Phượng K5HK1B Trường ĐH Thương Mại Khoa Kế tốn- Kiểm tốn CHƯƠNG II: TĨM LƯỢC MỘT SỐ VẤN ĐỀ CƠ BẢN VỀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƯU ĐỘNG CỦA DOANH NGHIỆP 2.1 Một số khái niệm 2.1.1 Vốn kinh doanh Trong kinh tế thị trường để tiến hành hoạt động kinh doanh, doanh nghiệp cần phải có yếu tố cần thiết như: nhà xưởng, văn phịng, máy móc thiết bị, phương tiện vận tải, vật tư, hàng hóa, tiền mặt Các yếu tố gọi tài sản doanh nghiệp Mặt khác, trình kinh doanh để trì mở rộng hoạt động kinh doanh, doanh nghiệp cần phải trì làm tăng lượng tài sản cần thiết phục vụ cho kinh doanh Điều đồng nghĩa với việc phải trì mở rộng vốn kinh doanh Có thể thấy vốn tồn giai đoạn sản xuất kinh doanh, từ dự trữ; sản xuất đến lưu thông; doanh nghiệp cần vốn để đầu tư xây dựng bản; cần vốn để trì sản xuất để đầu tư nâng cao lực sản xuất Vậy,Vốn kinh doanh doanh nghiệp biểu tiền giá trị tồn tài sản có doanh nghiệp để đầu tư vào trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp nhằm mục đích sinh lời 2.1.2 Vốn lưu động Một doanh nghiệp muốn kinh doanh cần phải có tư liệu lao động, đối tượng lao động sức lao động Khác với tư liệu lao động, đối tượng lao động tham gia vào chu kỳ sản xuất kinh doanh, đến chu kỳ sau lại phải sử dụng đối tượng lao động khác Tùy theo ngành nghề, lĩnh vực kinh doanh mà thời gian thực chu kỳ sản xuất kinh doanh doanh nghiệp có độ dài ngắn khác nhìn chung thường năm Chính tài sản thuộc đối tượng kinh doanh doanh nghiệp thường xếp vào nhóm tài sản ngắn hạn doanh nghiệp Tài sản ngắn hạn: Tài sản ngắn hạn tài sản có thời gian sử dụng, thu hồi luân chuyển giá trị thời gian nhỏ năm chu kỳ kinh GVHD:PGS.TS.Lê Thị Kim Nhung SV:Khổng T Xuân Nga Phượng K5HK1B Trường ĐH Thương Mại Khoa Kế toán- Kiểm toán doanh TSNH bao gồm: tiền khoản tương đương tiền,các khoản đầu tư tài ngắn hạn,các khoản phải thu ngắn hạn,hàng tồn kho tài sản ngắn hạn khác.Như vậy,vốn lưu động luân chuyển toàn giá trị lần thu hồi tồn bộ,hồn thành vịng ln chuyển kết thúc chu kỳ kinh doanh Tài sản ngắn hạn quan trọng kinh doanh tài sản sử dụng cho hoạt động hàng ngày chi trả cho chi phí phát sinh Người ta thường so sánh tài sản ngắn hạn với nợ ngắn hạn để xác định khả tốn ngắn hạn vốn lưu động rịng doanh nghiệp Ngoài đối tượng lao động tài sản ngắn hạn chủ yếu cịn có tài sản khác có thời gian sử dụng, luân chuyển giá trị nhỏ thời hạn năm khoản phải thu ngắn hạn, chi phí trả trước, đầu tư tài ngắn hạn Xét phương diện giá trị, lượng tiền ứng trước để thỏa mãn nhu cầu tài sản ngắn hạn doanh nghiệp gọi vốn lưu động doanh nghiệp, vốn tài trợ từ nhiều nguồn khác như: vốn chủ sở hữu, khoản nợ phải trả, nguồn khác Tóm lại: Vốn lưu động DN biểu tiền giá trị tài sản ngắn hạn thuộc quyền sở hữu doanh nghiệp có thời gian sử dụng, ln chuyển giá trị ch kỳ sản xuất kinh doanh doanh nghiệp năm .2.1.3 Vốn cố định Vốn cố định phận vốn kinh doanh đầu tư hình thành tài sản dài hạn doanh nghiệp Tài sản dài hạn tài sản có thời gian sử dụng, thu hồi luân chuyển giá trị thời gian năm chu kỳ kinh doanh DN Tài sản dài hạn bao gồm; khoản phải thu dài hạn, tài sản cố định, bất động sản đầu tư, khoản đầu tư tài dài hạn tài sản dài hạn khác Vậy: Vốn cố định biểu tiền tài sản dài hạn doanh nghiệp Vốn cố định bao gồm: TSCĐ, khoản phải thu dài hạn, bất động sản đầu tư, khoản đầu tư tài dài hạn, tài sản dài hạn khác Vốn cố định biểu hai hình thái: GVHD:PGS.TS.Lê Thị Kim Nhung SV:Khổng T Xuân Nga Phượng K5HK1B Trường ĐH Thương Mại Khoa Kế tốn- Kiểm tốn - Hình thái vật: toàn tài sản cố định dùng kinh doanh doanh nghiệp Nó bao gồm nhà cửa, máy móc, thiết bị, cơng cụ… - Hình thái tiền tệ: Đó tồn TSCĐ chưa khấu hao vốn khấu hao chưa sử dụng để sản xuất TSCĐ, phận vốn cố định hoàn thành vịng ln chuyển trở hình thái tiền tệ ban đầu 2.1.4 Vốn tiền Tiền “vua” đổi với cơng tác quản lý tài doanh nghiệp phát triển Khoảng cách thời điểm toán cho nhà cung cấp nhân viên với thời điểm thu hồi khoản công nợ vấn đề lớn, giải pháp quản lý thật tốt dòng tiền vào Theo cách hiểu đơn giản nhất, quản lý dòng tiền trì hỗn khoản chi đến mức tăng cường thu hồi nhanh chóng khoản phải thu Vậy, vốn tiền loại vốn lưu động bao gồm khoản vốn tiền tệ tiền mặt tồn quỹ, tiền mặt gửi ngân hang, khoản vốn toán 2.1.5 Khoản phải thu ngắn hạn Khoản phải thu ngắn hạn số tiền khách hàng nợ doanh nghiệp mua chịu hàng hóa dịch vụ Có thể nói hầu hết cơng ty phát sinh khoản phải thu với mức độ khác nhau, từ mức không đáng kể mức kiểm soát Kiểm soát khoản phải thu liên quan đến việc đánh đổi lợi nhuận rủi ro Nếu khơng bán chịu hàng hóa hội bán hàng, đó, lợi nhuận Nếu bán chịu hàng hóa q nhiều chi phí cho khoản phải thu tăng có nguy phát sinh khoản nợ khó địi, đó, rủi ro khơng thu hồi nợ gia tăng Vì vậy, doanh nghiệp cần có sách bán chịu phù hợp Khoản phải thu ngắn hạn loại vốn lưu động thể số vốn lưu động mà công ty bị khách hàng đối tượng khác chiếm dụng trình thực hoạt động sản xuất kinh doanh GVHD:PGS.TS.Lê Thị Kim Nhung SV:Khổng T Xuân Nga Phượng K5HK1B Trường ĐH Thương Mại Khoa Kế toán- Kiểm toán 2.2.6 Hàng tồn kho Tồn kho toàn nguồn vào quy trình sản xuất hàng cung ứng, nguyên vật liệu, phụ tùng… mà công ty dùng hoạt động kinh doanh, ngồi cịn bao gồm cơng việc thực - hàng hóa nhiều giai đoạn sản xuất khác - thành phẩm chờ xuất kho đem bán vận chuyển đến khách hàng Đối với nhiều công ty, hàng tồn kho xem tài sản lưu động quan trọng Kế tốn tồn kho có hai khía cạnh đáng lưu ý Thứ nhất, phải xác định chi phí hàng tồn thu mua hay sản xuất Chi phí sau đưa vào tài khoản tồn kho sản phẩm xuất kho đem bán Khi sản phẩm vận chuyển phân phối đến tay khách hàng, chi phí ghi thành tiêu phí báo cáo thu nhập phần giá vốn hàng bán Hàng tồn kho hàng hóa DN dự trữ để sản xuất để bán kỳ định + Hàng hóa mua để bán: Hàng hóa tồn kho, hàng mua đường, hàng gửi bán, hàng hóa gửi gia công chế biến; + Thành phẩm tồn kho thành phẩm gửi bán; + Sản phẩm dở dang: Sản phẩm chưa hoàn thành sản phẩm hoàn thành chưa làm thủ tục nhập kho thành phẩm; + Nguyên liệu, vật liệu, công cụ, dụng cụ tồn kho, gửi gia công chế biến mua đường; + Chi phí dịch vụ dở dang 2.1.7 Doanh thu Doanh thu biểu tổng giá trị loại sản phẩm hàng hóa,dịch vụ mà DN bán thời kỳ định Đây phận chủ yếu hoạt động kinh doanh DN GVHD:PGS.TS.Lê Thị Kim Nhung SV:Khổng T Xuân Nga Phượng K5HK1B Trường ĐH Thương Mại Khoa Kế toán- Kiểm toán Hoạt động kinh doanh DN đồng thời hoạt động tạo doanh thu DN.Trong kinh doanh,doanh thu DN bao gồm phận doanh thu bán hàng doanh thu hoạt động tài Doanh thu có ý nghĩa lớn toàn hoạt động DN.Doanh thu nguồn tài tiềm quan trọng để trang trải khoản chi phí hoạt động kinh doanh,là nguồn quan trọng để DN thực nghĩa vụ với nhà nước nộp khoản thuế theo luật định,là nguồn để tham gia góp vốn cổ phần,tham gia liên doanh ,liên kết với đơn vị khác.Khi doanh thu khơng đảm bảo khoản chi phí bỏ ra,DN gặp khó khăn tài chính.Nếu tình trạng kéo dài,sẽ làm cho DN khơng đủ sức cạnh tranh thị trường gặp khó khăn kinh doanh 2.1.8 Chi phí kinh doanh Hoạt động kinh doanh DN diễn lĩnh vực sản xuất,thương mại,dịch vụ để sản xuất sản phẩm hàng hóa,dịch vụ,phục vụ cho người tiêu dùng nhằm thu lợi nhuận muc tiêu kinh doanh DN.Để đạt mục tiêu đó,các DN thiết phải bỏ chi phí định,được gọi chi phí kinh doanh.Đó tồn chi phí phát sinh liên quan đến hoạt động kinh doanh thường xuyên DN thời kỳ định.Chi phí kinh doanh DN bao gồm phận : chi phí sản xuất kinh doanh chi phí hoạt động tài Chi phí sản xuất kinh doanh : biểu tiền loại vật tư tiêu hao,chi phí hao mịn máy móc,thiết bị,tiền lương hay tiền cơng khoản chi phí khác phát sinh trình sản xuất bán hàng DN thời kỳ định Chi phí hoạt động tài : chi phí liên quan đến hoạt động đầu tư vốn,huy động vốn hoạt động tài khác DN thời kỳ định Ngồi chi phí kinh doanh nêu trên,trong hoạt động kinh doanh cịn phát sinh chi phí khác.Đó khoản chi phí có liên quan đến hoạt động có tính chất bất thường,chi phí cho việc thu hồi khoản nợ,chi phí thu GVHD:PGS.TS.Lê Thị Kim Nhung SV:Khổng T Xuân Nga Phượng K5HK1B Trường ĐH Thương Mại Khoa Kế toán- Kiểm toán tiền phạt,các chi phí tiền phạt vi phạm hợp đồng,chi phí lý,nhượng bán TSCD… 2.1.9 Lợi nhuận Lợi nhuận DN bao gồm : Lợi nhuận hoạt động SXKD,lợi nhuận hoạt động tài chính,và lợi nhuận khác Lợi nhuận kết tài cuối hoạt động kinh doanh DN,là khoản tiền chênh lệch doanh thu chi phí mà DN bỏ để đạt doanh thu từ hoạt động DN mang lại Lợi nhuận = Doanh thu - Chi phí tạo doanh thu Hoạt động kinh doanh DN đạt lợi nhuận có ý nghĩa quan trọng Lợi nhuận định tồn phát triển DN.Nó nguồn lực tài quan trọng đảm bảo cho DN tăng trưởng cách ổn định,vững chắc,đồng thời nguồn thu quan trọng ngân sách nhà nước.Lợi nhuận nguồn lực tài chủ yếu để cải thiện đời sống vật chất tinh thần người lao động DN.Nó tiêu đánh giá chất lượng hoạt động SXKD DN 2.1.10 Hiệu sử dụng VLĐ “ Hiệu ” kết so sánh kết thu chi phí bỏ Hiệu sử dụng VLĐ hiệu thu sau đẩy nhanh tốc độ luân chuyển VLĐ qua giai đoạn trình sản xuất Tốc độ cao chứng tỏ hiệu sử dụng VLĐ lớn ngược lại Hiệu sử dụng VLĐ hiệu đem lại cao mà số VLĐ cần cho đồng luân chuyển Quan niệm thiên chiều hướng tiết kiệm VLĐ cho đồng luân chuyển tốt Nhưng hàng hóa sản xuất khơng tiêu thụ hiệu sử dụng đồng vốn không cao Hiệu sử dụng vốn thời gian ngắn để VLĐ quay vòng.Quan niệm nói hệ quan niệm GVHD:PGS.TS.Lê Thị Kim Nhung SV:Khổng T Xuân Nga Phượng K5HK1B