Đề tài phân tích báo cáo tài chính tại công ty cổ phần tập đoàn hoa sen 2019 2021

ĐẠI HỌC HUẾ TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ KHIOA KẾ TỐN - TÀI CHÍNH BÀI TẬP LỚN TÊN ĐỀ TÀI PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH TẠI CƠNG TY CỔ PHẦN TẬP ĐOÀN HOA SEN 2019 - 2021 Sinh viên thực hiện: Đặng Thị Thu Hằng Giáo viên hướng dẫn: Lớp: Kế tốn - K56 Th.S Hồng Thị Kim Thoa Nhóm: 01 Niên khóa: 2022 - 2025 Huế, tháng năm 2022 MỤC LỤC DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT iii DANH MỤC BẢNG BIỂU .iv DANH MỤC BIỂU ĐỒ .v CHƯƠNG 1: PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH TẠI CƠNG TY CỔ PHẦN TẬP ĐỒN HOA SEN 1.1 Tình hình cơng ty 1.1.1 Lịch sử hình thành phát triển cơng ty 1.1.2 Chức năng, nhiệm vụ Công ty 1.2 Phân tích tình hình Cơng ty 1.2.1 Phân tích cấu biến động tài sản 1.2.2 Phân tích cấu biến động nguồn vốn 17 1.2.3 Phân tích kết kinh doanh thông qua Báo cáo kết kinh doanh .25 1.2.4 Phân tích lưu chuyển tiền tệ .34 1.2.5 Phân tích Chỉ số tài 39 CHƯƠNG 2: MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM HỒN THIỆN TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CƠNG TY 70 2.1 Đánh giá chung tình hình tài Công ty .70 2.1.1 Những điểm mạnh Công ty 70 2.1.2 Những hạn chế Công ty .71 2.2 Một số giải pháp nhằm hồn thiện tình hình tài Cơng ty 71 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO 73 ii DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT Cty CP TNHH MTV TSDH TSNH NPT VCSH BCTC KCN ĐTXD TSCĐ GTGT HTK VLXD ĐHĐCĐ BQ TS DT Đ Công ty Cổ phần Trách nhiệm hữu hạn thành viên Tài sản dài hạn Tài sản ngắn hạn Nợ phải trả Vốn chủ sở hữu Báo cáo tài Khu cơng nghiệp Đầu tư xây dựng Tài sản cố định Giá trị gia tăng Hàng tồn kho Vật liệu xây dựng Đại hội đồng cổ đơng Bình qn Tài sản Doanh thu Đồng iii DANH MỤC BẢNG BIỂU Bảng 1 Cơ cấu biến động tài sản Công ty Cổ phần Tập đoàn Hoa Sen 2019 - 2021 Bảng Cơ cấu biến động nguồn vốn Công ty Cổ phần Tập đoàn Hoa Sen 2019 - 2021 18 Bảng 3: Kết hoạt động kinh doanh thông qua báo cáo KQHĐKD Công ty CP Tập đoàn Hoa Sen năm 2020,2021 26 Bảng 1.4: Lưu chuyển tiền từ hoạt động kinh doanh Công ty CP Tập đoàn Hoa Sen năm 2019-2021 35 Bảng 1.5: Lưu chuyển tiền từ hoạt động đầu tư Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2019-2021 36 Bảng 1.6: Lưu chuyển tiền từ hoạt động tài 38 Bảng 1.7: Phân tích tính khoản tài sản khả toán nợ ngắn hạn Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2019-2021 39 Bảng 1.8: Chỉ số hiệu quản lý sử dụng tài sản Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2019-2021 48 Bảng 1.9: Khả tốn nợ dài hạn Cơng ty CP Tập đoàn Hoa Sen năm 2019-2021 57 Bảng 1.10: Khả sinh lời Công ty Cổ phần Tập đoàn Hoa Sen 64 iv DANH MỤC BIỂU ĐỒ Biểu đồ 1.1: Cơ cấu tài sản ngắn hạn dài hạn qua năm 2019, 2020, 2021 11 Biểu đồ 1.2: Cơ cấu vốn chủ sở hữu nợ phải trả qua năm 2019,2020,2021 20 Biểu đồ 1.3: Biến động nợ ngắn hạn nợ dài hạn qua năm 2019-2021 21 Biểu đồ 1.4: Doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ Công ty Cổ phần Tập đoàn Hoa Sen năm 2019-2021 27 Biểu đồ 1.5: Doanh thu hoạt động tài Cơng ty CP Tập đoàn Hoa Sen năm 2019-2021 28 Biểu đồ 6: Chi phí tài Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2019-2021 .30 Biểu đồ 7: Chi phí bán hàng Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2019-2021 30 Biểu đồ 1.8: Chi phí quản lý doanh nghiệp Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2019-2021 31 Biểu đồ 1.9: Lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh Công ty CP Tập đoàn Hoa Sen năm 2019-2021 33 Biểu đồ 1.10: Lợi nhuận sau thuế Công ty CP Tập đoàn Hoa Sen năm 2019-2021 34 Biểu đồ 1.11: Lưu chuyển tiền từ hoạt động đầu tư Công ty CP Tập đoàn Hoa Sen năm 2019-2021 37 Biểu đồ 1.12: Khả toán hành Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2019-2021 40 Biểu đồ 1.13: Khả tốn nhanh Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2019-2021 42 Biểu đồ 1.14: Khả tốn tức thời Cơng ty CP Tập đoàn Hoa Sen năm 2019-2021 43 Biểu đồ 1.15: Hệ số toán TSNH Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2019-2021 44 Biểu đồ 1.16: Chất lượng TSNH Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 20192021 46 v Biểu đồ 1.17: Số lần hoàn trả lãi vay Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 20192021 47 Biểu đồ 1.18: TAT Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2020,2021 49 Biểu đồ 1.19: Số vòng quay TSNH Tập đoàn Hoa Sen năm 2020,2021 50 Biểu đồ 1.20: Kỳ luân chuyển TSNH Công ty CP Tập đoàn Hoa Sen năm 2020, 2021 51 Biểu đồ 1.21: Số vòng quay HTK số ngày dự trữ HTK Công ty CP Tập đoàn Hoa Sen năm 2020,2021 52 Biểu đồ 1.22: Số vòng quay khoản phải thu Tập đoàn Hoa Sen 53 Biểu đồ 1.23: Sức sản xuất TSDH Công ty CP Tập đoàn Hoa Sen .55 Biểu đồ 1.24: Sức sản xuất TSCĐ Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen .56 Biểu đồ 1.25: Hệ số nợ phải trả vốn chủ sở hữu Công ty CP Tập đoàn Hoa Sen năm 2020,2021 58 Biểu đồ 1.26: Hệ số khả toán nợ dài hạn tổng quát Công ty CP Tập đoàn Hoa Sen năm 2020,2021 59 Biểu đồ 1.27: Hệ số nợ Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2019-2021 60 Biểu đồ 1.28: Số lần tốn lãi vay dài hạn Cơng ty CP Tập đoàn Hoa Sen năm 2019-2021 62 Biểu đồ 1.29: Lợi nhuận ròng biên Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2020, 2021 65 Biểu đồ 1.30: Khả sinh lời Công ty CP Tập đoàn Hoa Sen năm 2020, 2021 66 Biểu đồ 1.31: Tỷ suất lợi nhuận TSCĐ Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2020, 2021 67 Biểu đồ 1.32: Tỷ suất sinh lời tài sản Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2020, 2021 68 Biểu đồ 1.33: Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2020, 2021 69 vi CHƯƠNG 1: PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH TẠI CƠNG TY CỔ PHẦN TẬP ĐỒN HOA SEN 1.1 Tình hình cơng ty 1.1.1 Lịch sử hình thành phát triển công ty - Tên hợp pháp Công ty tiếng Việt là: CƠNG TY CỔ PHẦN TẬP ĐỒN HOA SEN - Tên hợp pháp Công ty tiếng Anh là: HOA SEN GROUP - Mã chứng khoán: Cổ phiếu công ty niêm yết Sở Giao dịch Chứng khốn TP Hồ Chí Minh v/ới mã chứng khoán HGS theo Quyết định số117/QĐ-SGDHCM ngày 08/11/2008 - Địa trụ sở chính: Số Đại lộ Thống Nhất – KCN Sóng Thần II – P.Dĩ An – TX Dĩ An – T Bình Dương - Văn phịng đại diện: 183 Nguyễn Văn Trỗi, P 10, Q Phú Nhuận, TP HCM - Giấy chứng nhận đăng ký Doanh nghiệp: Mã số doanh nghiệp 3700381324, đăng ký lần đầu ngày 08/08/2001, đăng ký thay đổi lần thứ 37 ngày 28/10/2021 Vốn điều lệ 4.934.818.960.000 đồng ( Bốn nghìn chín trăm ba mươi bốn tỷ tám trăm mười tám triệu chín trăm sáu mươi nghìn đồng ) - Điện thoại: 028.39999.0111 - Số fax: 028.3847.9882 - Email: lotushcm@hoasengroup.vn - Website: www.hoasengroup.vn - Lịch sử hình thành phát triển cơng ty Cổ phần tập đồn Hoa Sen ( xin gọi tắt Tập đoàn Hoa Sen )  Từ năm 2001 – năm 2007 - Ngày 08/08/2001: Công ty Cổ phần Hoa Sen, tiền thân Công ty Cổ phần Tập đoàn Hoa Sen thành lập với vốn điều lệ ban đầu 30 tỷ đồng, có 22 nhân viên chi nhánh - Ngày 08/08/2004: Tập đoàn Hoa Sen đưa vào hoạt động dây chuyền sản xuất tôn mạ màu I, công suất thiết kế 45.000 tấn/năm Tăng số lượng chi nhánh lên 34, tập trung chủ yếu miền Tây Nam Bộ, miền Đông Nam Bộ duyên hải miền Trung - Tháng 02/2005: Đưa vào sản xuất dây chuyền tôn mạ kẽm I, cơng suất 50.000 tấn/năm KCN Sóng Thần 2, Dĩ An, T.Bình Dương - Ngày 19/3/2005: Khánh thành đưa vào hoạt động dây chuyền mạ công nghệ NOF - Tháng 11/2006: Thành lập Công ty Cổ phần Hoa Sen với vốn điều lệ 320 tỷ đồng - Tháng 1/2007: Nâng công suất thiết kế 02 dây chuyền mạ kẽm lên 100.000 tấn/năm - Tháng 12/2007: Công ty Cổ Phần Hoa Sen đổi tên thành Công ty Cổ Phần Tập đoàn Hoa Sen tiến hành sát nhập công ty là: Công ty Cổ phần tôn Hoa Sen, Công ty Cổ phần vật liệu xây dựng Hoa Sen Công ty Cổ phần xây dựng Cơ khí Hoa Sen  Từ năm 2008 – 2010 - Cuối năm 2008 đánh dấu bước ngoặt doanh nghiệp cổ phiếu Tập đoàn Hoa Sen niêm yết Sở Giao dịch chứng khoán TP HCM với mã chứng khoán HSG, phát hành 57.038.500 cổ phiếu Đồng thời cho khởi công giai đoạn dự án nhà máy tôn Hoa Sen Phú Mỹ KCN Phú Mỹ I , Tỉnh Bà Rịa-Vũng Tàu, vào ngày 13/5/2009 - Tăng vốn điều lệ lên 1.007,91 tỷ đồng, phát hành riêng lẻ cho nhà đầu tư lớn cán công nhân viên Đạt tổng số 93 chi nhánh phân phối – bán lẻ tập đồn có mặt khắp nước  Từ năm 2010 -2013 - Đây dấu mốc quan trọng kỷ niêm 10 năm thành lập Tập đồn Hoa Sen, cơng ty thành lập thêm 13 chi nhánh phân phối – bán lẻ, nâng tổng số chi nhánh phân phối – bán lẻ lên 106 chi nhánh Giai đoạn dự án nhà máy Tơn Hoa Sen Phú Mỹ hồn thành cuối năm 2011 Tập đồn có tổng doanh thu xuất đạt 101 triệu đô - Công ty đạt mục tiêu trở thành doanh nghiệp xuất tôn hàng đầu Đông Nam Á, với doanh thu đạt 180 triệu đô Đồng thời giai đoạn hệ thống nhận diện thương hiệu Tập đồn cơng bố Lúc số chi nhánh là, 115 chi nhánh phân phối – bán lẻ  Từ năm 2013 – 2015 Doanh nghiệp định thành lập thêm 35 chi nhánh phân phối – bán lẻ, nâng tổng số chi nhánh phân phối – bán lẻ tính đến ngày 31/12/2014 150 chi nhánh Đưa vào hoạt động dây chuyền thuộc giai đoạn dự án nhà máy Tôn Hoa Sen Phú Mỹ bao gồm dây chuyền cán nguội, công suất thiết kế 200.000 tấn/năm/dây chuyền; dây chuyền sản xuất tôn dày công nghệ NOF công suất thiết kế 400.000 tấn/năm; dây chuyền phủ màu công suất thiết kế 150.000 tấn/năm Nâng tổng số công suất thiết kế dây chuyền tập đoàn lên gần triệu thép cán nguội 1,2 triệu tôn mạ năm.Trong giai đoạn này, để nâng cao lực sản xuất, tập đoàn đầu tư Dự án nhà máy Ống thép Hoa Sen Bình Định nhà máy Tôn Hoa Sen Nghệ An Ngày 08/01/2014 tập đoàn Hoa Sen doanh nghiệp Việt Nam lĩnh vực kim loại khai khoáng nhận danh hiệu “ Công ty quản lý tốt Châu Á năm 2014” tạp chí Tài uy tín giới EUROMONEY, Vương quốc Anh trao tặng Tập đồn Hoa Sen tạp chí Forbes bình chọn vào Top “ 50 công ty niêm yết tốt Việt Nam” năm 2014 Vào tháng 11/2014, thương hiệu sản phẩm: Tôn Hoa Sen, Ống nhựa Hoa Sen, Ống kẽm Hoa Sen Bộ công thương công nhận Thương hiệu Quốc gia năm 2014 Năm 2014 năm thành cơng Tập đồn Hoa Sen liên tiếp nhận danh hiệu lớn có uy tín giới Việt Nam Tập đoàn liên tiếp mở rộng thêm chuỗi chi nhánh phân phối-bán lẻ, giai đoạn tập đoàn thành lập thêm 40 chi nhánh phân phối-bán lẻ.Vậy tính đến cuối năm 2015 Tập đồn Hoa Sen có tổng cộng 190 chi nhánh hứa hẹn số tiếp tục tăng tương lai Ngày 19/06/2015 khánh thành nhà máy Tôn Hoa Sen Nghệ An với vốn đầu tư 7.000 tỷ đồng, KCN Nam Cấm thuộc khu kinh tế Đông Nam tỉnh Nghệ An khởi công Dự án nhà máy Hoa Sen Nghệ An KCN Đông Hồi.Ngày 09/10/2015, Dự án nhà máy tôn Hoa Sen Nghệ An đổi tên thành Dự án nhà máy Hoa Sen Nam Cấm-Nghệ An  Năm 2015-2017 Ngày 09/10/2015 Tập đoàn Hoa Sen vinh dự trao tặng “ Cúp vàng Thương hiệu mơi trường phát triển 2015” chương trình Tơn vinh thương hiệu mơi trường- sản phẩm thân thiện với môi trường năm 2015 Đồng thời, tập đoàn vinh dự nhận giải thưởng “ Top 10 sản phẩm thân thiện với Môi trường Việt Nam năm 2015” sản phẩm ống nhựa Hoa Sen Ngày 08/01/2016, dự án Nhà máy Thép Hoa Sen Nhơn Hội – Bình Định với tổng vốn đầu tư dự tốn 2.000 tỷ đồng cơng suất 180.000 tôn mạ/năm, 90.000 tôn mạ màu/năm tổ chức lễ động thổ dự kiến vào hoạt động vào tháng 1/2017 Để mở rộng quy mô, ngày 17/2/2016 Tập đồn Hoa Sen thức triển khai Dự án Nhà máy Hoa Sen Hà Nam cụm công nghiệp Kiện Khê I, thị trấn Kiện Khê, huyện Thanh Liêm, tỉnh Hà Nam với tổng vốn đầu tư dự toán khoảng 3000 tỷ đồng Ngày 15/04/2016 khành thành đưa vào hoạt động nhà máy ống nhựa Hoa Sen Bình Định với tổng cơng suất 24.000 tấn/năm Ngồi hoạt động sản xuất kinh doanh Tập đồn Hoa Sen cịn triển khai dự án bất động sản như: Dự án Trung tâm dịch vụ , Khách sạn hộ cao cấp Hoa Sen Tower Quy Nhơn Dự án tọa lạc trung tâm thành phố Quy Nhơn, cách sân bay Phù Cát 35km cách bến xe Quy Nhơn 1.5km, xây dựng khu đất rộng 8.109,16 m2 Khởi công dự án Khu trung tâm Thương mại, Dịch vụ, Khách sạn, Nhà hàng Tổ chức kiện Hoa Sen Yên Bái vào ngày 19/05/2016, thức đánh dấu chiến lược phát triển Tập đoàn Hoa Sen tương lai.Ngày 16/06/2016, Tập đoàn Hoa Sen nhận giấy chứng nhận Top 50 doanh nghiệp hiệu Việt Nam năm 2016, giúp cơng ty trở thành doanh nghiệp có năm liên tiếp nhận danh hiệu Trong giai đoạn doanh nghiệp tăng vốn điều lệ lên 1.965,4 tỷ đồng phát hành thêm 65.512.762 cổ phiếu Khai trương văn phòng đại diện số tầng 15-16-17-21 tòa nhà Vietcombank-số Công trường Mê Linh, phường Bến Nghé, quận 1, tp.HCM để đáp ứng nhu cầu nhân lực sở vật chất tốt cho tăng trưởng mạnh mẽ phục vụ cho định hướng đẩy mạnh mwor rộng đầu tư Tập đoàn Ngày 06/08/2016 Tập đồn Hoa Sen vinh dự đón nhận Hn + Hệ số nợ Hệ số nợ hệ số quan trọng để nhà đầu tư đưa định có đầu tư vào doanh nghiệp hay không Hệ số cho biết mức độ an tồn tài cao hay thấp, có trang trải khoản nợ doanh nghiệp phá sản hay không Ngồi hệ số cịn thể phần trăm tổng tài sản công ty tài trợ khoản nợ Nếu hệ số thấp cho thấy việc sử dụng nợ không hiệu quả, cao tức gánh nặng nợ lớn Hệ số nợ = Nợ phải trả / Tổng tài sản Biểu đồ 1.27: Hệ số nợ Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2019-2021 Qua bảng 1.9 biểu đồ 1.27 ta thấy hệ số nợ doanh nghiệp có xu hướng giảm dần qua năm, từ 2019-2021 Năm 2019 hệ số nợ doanh nghiệp 0,56 lần, có nghĩa đồng tổng tài sản đảm bảo cho 0,56 đồng nợ phải trả Năm 2020 hệ số nợ doanh nghiệp 0,54 lần, có nghĩa đồng tổng tài sản đảm bảo cho 0,54 đồng nợ phải trả, giảm 0,02 so với năm 2019 Nguyên nhân năm 2020 nợ phải trả vốn chủ sỡ hữu tăng, nợ phải trả lại tăng với tốc độ thấp tốc độ tăng vốn chủ sở hữu 60 Năm 2021 hệ số nợ doanh nghiệp 0,54 lần, có nghĩa đồng tổng tài sản đảm bảo cho 0,54 đồng nợ phải trả, mức giảm nhỏ, không đáng kể nên gần không thay đổi so với năm 2020 Nguyên nhân dẫn đến điều năm 2021 nợ phải trả vốn chủ sở hữu tăng tương với tốc độ gần xấp xỉ + Hệ số nợ dài hạn so với nợ phải trả Hệ số nợ dài hạn so với nợ phải trả = Tổng nợ dài hạn / Tổng nợ phải trả Nhìn vào bảng 1.9 ta thấy năm 2019, đồng nợ phải trả có 0,007 đồng nợ dài hạn Năm 2020, đồng nợ phải trả có 0,003 đồng nợ dài hạn, giảm 0,004 đồng so với năm 2019 Năm 2021, đồng nợ phải trả có 0,001 đồng nợ dài hạn, giảm 0,002 đồng so với năm 2020 Nguyên nhân giảm năm 2020 nợ ngắn hạn tăng 7,59% nợ dài hạn lại giảm mạnh với 45,72% so với năm 2019 Năm 2021 nợ ngắn hạn tiếp tục tăng mạnh với 59,91% nợ dài hạn lại giảm mạnh với 50,07% so với năm 2020 Từ ta thấy nợ dài hạn doanh nghiệp từ năm 2019 đến 2021 có nhỏ so với tổng nợ phải trả nên đồng nợ phải trả nợ dài hạn chưa chiếm đến 0,01 đồng Như nợ dài hạn doanh nghiệp nhỏ nhiều so với nợ ngắn hạn, điều có nghĩa tính cấp thiết thời gian trả nợ cao, chi phí sử dụng vốn giảm + Hệ số nợ dài hạn so với tổng tài sản Hệ số nợ dài hạn so với tổng tài sản = Nợ dài hạn / tổng tài sản Nhìn vào bảng 1.9 ta thấy hệ số giảm dần qua năm từ 2019-2021 Năm 2019 hệ số 0,004 lần Năm 2020 0,002 lần , giảm 0,002 lần so với năm 2019 Năm 2021 hệ số tiếp tục giảm 0,001 lần so với năm 2020 đạt mức 0,001 lần Nguyên nhân làm cho hệ số giảm nợ dài hạn doanh nghiệp ngày giảm cịn nợ ngắn hạn ngày tăng với tốc độ mạnh + Số lần toán lãi vay dài hạn Số lần toán lãi vay dài hạn = ( Lợi nhuận sau thuế + Chi phí lãi vay – lãi cổ phần) / Chi phí lãi vay 61 Biểu đồ 1.28: Số lần tốn lãi vay dài hạn Cơng ty CP Tập đoàn Hoa Sen năm 2019-2021 62 Hệ số tăng qua năm, đặc biệt tăng mạnh năm 2021 Năm 2019 2,53 lần sang năm 2020 4,88 lần tăng 2,35 lần so với năm 2019 Năm 2021 số lần toán lãi vay doanh nghiệp 27,68 lần, tăng mạnh so với năm 2020 với 22,81% Hệ số ngày tăng lợi nhuận sau thuế doanh nghiệp ngày tăng lên, đặc biệt tăng mạnh năm 2021 với 306,83%, thể doanh nghiệp hồn tồn có khả tốn tiền lãi vay doanh nghiệp cho chủ nợ 1.2.5.4 Chỉ số khả sinh lời 63 Bảng 1.10: Khả sinh lời Công ty Cổ phần Tập đoàn Hoa Sen TT 10 11 12 13 14 Chỉ tiêu ĐVT Doanh thu Giá vốn hàng bán Lợi nhuận gộp Lợi nhuận ST EBIT Vốn chủ sở hữu bình quân Tổng tài sản bình quân TSCĐ bình quân Tỷ lệ lãi gộp ROS BEF Tỷ suất lợi nhuận TSCĐ ROA ROE đồng 44.952.859.030.029 86.267.008.434.432 41.314.149.404.403 đồng 42.130.019.773.392 80.500.728.426.285 38.370.708.652.893 91 đồng 2.822.839.256.637 5.766.280.008.147 2.943.440.751.510 104 đồng 1.075.585.099.435 4.375.801.849.593 3.300.216.750.158 306 đồng 1.506.656.112.147 5.008.201.030.274 3.501.544.918.127 232 đồng 6.501.772.971.198,50 9.171.624.356.202 2.669.851.385.003,50 41 đồng 14.493.509.036.304 19.904.913.185.048 5.411.404.148.744 37 đồng 1.544.649.181.010 1.249.105.877.199 (295.543.303.811) 19 % 6,28 6,68 0,40 % 2,39 5,07 2,68 111 2020 2021 ± % 91 % 10,40 25,16 14,77 142 % 69,63 350,31 280,68 403 % 7,42 21,98 14,56 196 % 16,54 47,71 31,17 188 + Tỷ lệ lãi gộp (Lợi nhuận gộp biên) Nhìn vào bảng 1.10 ta thấy: Năm 2020: Để có 6,28 đồng lợi nhuận gộp từ bán hàng cung cấp dịch vụ cần tạo 100 đồng doanh thu Năm 2021: Để có 6,68 đồng lợi nhuận gộp từ bán hàng cung cấp dịch vụ cần tạo 100 đồng doanh thu Tăng 6,44% so với năm 2020 Ta thấy tỷ lệ lãi gộp qua năm có xu hướng tăng lên, nguyên nhân năm 2021 doanh thu giá vốn hàng bán tăng lên, nhiên doanh thu tăng mạnh với 91,91% giá vốn hàng bán tăng 91,08% so với năm 2020 Điều chứng tỏ năm 2021 doanh nghiệp tiết kiệm chi phí sản xuất so với năm trước + Lợi nhuận ròng biên (ROS) Biểu đồ 1.29: Lợi nhuận rịng biên Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2020, 2021 Lợi nhuận rịng biên = (Lợi nhuận sau thuế / Doanh thu thuần)*100 Năm 2020 ROS doanh nghiệp 2,39%, có ý nghĩa 100 đồng doanh thu doanh nghiệp tạo 2,39 đồng lợi nhuận sau thuế 65 Năm 2021 ROS doanh nghiệp 5,07%, có ý nghĩa 100 đồng doanh thu doanh nghiệp tạo 5,07 đồng lợi nhuận sau thuế, tăng 2,68 đồng so với năm 2020 Việc ROS tăng lên đánh giá tốt, ngun nhân thể năm 2021 doanh nghiệp khơng tiết kiệm chi phí sản xuất mà cịn tiết kiệm chi phí ngồi sản xuất ( cụ thể chi phí tài giảm 4,98% chi phí quản lý doanh nghiệp giảm 5,58% so với năm 2020) Điều đồng nghĩa với việc khả sinh lời từ doanh thu doanh nghiệp tăng + Khả sinh lời (BEF) BEF = (EBIT / Tổng tài sản bình quân)*100 Biểu đồ 1.30: Khả sinh lời Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2020, 2021 Khả sinh lời cho ta biết bình quân đơn vị tài sản đưa vào kinh doanh đem lại đơn vị lợi nhuận trước thuế lãi vay Năm 2020 BEF doanh nghiệp 10,40%, có ý nghĩa bình qn đầu tư 100 đồng tổng tài sản vào hoạt động sản xuất kinh doanh tạo 10,40 đồng lợi nhuận trước thuế lãi vay 66 Năm 2021 BEF doanh nghiệp 25,16%, có ý nghĩa bình quân đầu tư 100 đồng tổng tài sản vào hoạt động sản xuất kinh doanh tạo 25,16 đồng lợi nhuận trước thuế lãi vay, tăng gần 14,77 đồng so với năm 2020 Nhìn vào bảng 1.10, ta thấy nguyên nhân khiến khả sinh lời doanh nghiệp tăng lên năm 2021 EBIT tổng tài sản bình quân tăng lên, EBIT tăng mạnh, với 232,41% cịn tổng tài sản bình qn tăng với tốc độ chậm hơn, với 37,34% so với năm 2020 BEF doanh nghiệp năm 2020 tăng mạnh đánh giá tốt, cho thấy việc đầu tư vào tài sản doanh nghiệp đem lại hiệu quả, giúp khả sinh lời ngày tăng + Tỷ suất lợi nhuận TSCĐ Tỷ suất lợi nhuận TSCĐ = (Lợi nhuận sau thuế/Tổng TSCĐ bình quân)*100 Biểu đồ 1.31: Tỷ suất lợi nhuận TSCĐ Công ty CP Tập đoàn Hoa Sen năm 2020, 2021 Năm 2020, tỷ suất lợi nhuận TSCĐ doanh nghiệp 69,63% có ý nghĩa đầu tư bình qn 100 đồng tổng TSCĐ vào hoạt động sản xuất kinh doanh tạo 69,63 đồng lợi nhuận sau thuế Năm 2021, tỷ suất lợi nhuận TSCĐ doanh nghiệp 350,31% có ý nghĩa đầu tư bình quân 100 đồng tổng TSCĐ vào hoạt động sản xuất kinh doanh tạo 350,31 đồng lợi nhuận sau thuế, tăng 280,68 đồng so với năm 2020 Nguyên nhân tăng khiến tỷ suất lợi nhuận TSCĐ doanh nghiệp năm 2021 tăng mạnh 67 vì, năm 2021 lợi nhuận sau thuế tăng mạnh với 306,83% tức 3.300.216.750.510 đồng tài sản cố định bình qn lại giảm 19,13% tương đương 295.543.303.811 đồng so với năm 2020 Qua ta đánh giá việc tỷ suất lợi nhuận TSCĐ tăng lên tốt cho thấy doanh nghiệp đầu tư vào TSCĐ cách có hiệu quả, giúp tỷ suất sinh lời TSCĐ tăng mạnh + Tỷ suất sinh lời tài sản (ROA) ROA = (Lợi nhuận sau thuế / Tổng tài sản bình quân)*100 Biểu đồ 1.32: Tỷ suất sinh lời tài sản Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2020, 2021 Năm 2020 ROA doanh nghiệp 7,42% có ý nghĩa bình qn đầu tư 100 đồng tài sản vào hoạt động sản xuất kinh doanh tạo 7,42 đồng lợi nhuận sau thuế Năm 2021 ROA doanh nghiệp 21,98% có ý nghĩa bình quân đầu tư 100 đồng tài sản vào hoạt động sản xuất kinh doanh tạo 21,98 đồng lợi nhuận sau thuế, tăng 14,56 đồng so với năm 2020 Nguyên nhân khiến ROA năm 2021 tăng 196,23% so với năm 2020 năm 2021 tổng tài sản bình quân lợi nhuận sau thuế tăng song tốc độ tăng 68 tổng tài sản bình quân 37,34% lợi nhuận sau thuế lại tăng mạnh với tốc độ 306,83% so với năm 2020 Việc tỷ suất sinh lời tài sản năm 2021 tăng lên đánh giá tốt, thể việc sử dụng, đầu tư vào tài sản việc quản lý chi phí khấu hao doanh nghiệp tốt, mang lại hiệu cao, giúp khả sinh lời doanh nghiệp tăng lên + Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu (ROE) ROE = (Lợi nhuận sau thuế / Vốn chủ sở hữu bình quân)*100 Biểu đồ 1.33: Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen năm 2020, 2021 Năm 2020 ROE doanh nghiệp 16,54% có ý nghĩa bình qn đầu tư 100 đồng vốn chủ sở hữu vào hoạt động sản xuất kinh doanh tạo 16,54 đồng lợi nhuận sau thuế Năm 2021 ROE doanh nghiệp 47,71% có ý nghĩa bình qn đầu tư 100 đồng vốn chủ sở hữu vào hoạt động sản xuất kinh doanh tạo 47,71 đồng lợi nhuận sâu thuế, tăng 31,17 đồng so với năm 2020 Nguyên nhân ROE năm 2021 doanh nghiệp tăng lên năm lợi nhuận sau thuế vốn chủ sở hữu bình quân doanh nghiệp tăng, tốc độ tăng vốn chủ sở hữu bình quân lại chậm so với tốc độ tăng lợi nhuận sau thuế, với giá trị tương ứng 41,06% 306,83% so với năm 2020 69 Hệ số đánh giá tốt, ROE năm 2021 tăng chứng tỏ doanh nghiệp sử dụng vốn có hiệu năm 2020, tạo lợi nhuận ngày cao cho doanh nghiệp 70 CHƯƠNG 2: MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM HỒN THIỆN TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CƠNG TY 2.1 Đánh giá chung tình hình tài Cơng ty 2.1.1 Những điểm mạnh Công ty - Công ty tạo dựng thương hiệu riêng cho mình, người tiêu dùng nước quốc tế biết đến Với hệ thống chi nhánh phân phối – bán lẻ rộng khắp nước việc ngày đa dạng hóa mặt hàng lĩnh vực kinh doanh, tạo lợi để Tập đoàn Hoa Sen tiếp cận gần nhanh đến với khách hàng, giúp công ty ngày tăng lượng khách hàng truyền thống, giúp tăng doanh thu, lợi nhuận - Với việc tạo dựng tên tuổi ngành Tôn lợp nước giúp cho cơng ty có lợi việc vươn thị trường giới Công ty nhà sản xuất kinh doanh thép giới chọn làm đối tác Công ty ký kết hợp đồng xuất hàng hóa lớn sang Mỹ, Châu Âu - Cơng ty có nội lực vũng vàng với nhiệt huyết, tận tâm đội ngũ cán công nhân viên hùng mạnh, ngày mở rộng thêm nhiều chi nhánh, thể lớn mạnh nhận lực tiềm lực kinh tế qua ngày - Quy trình sản xuất khép kín từ khâu nguyên liệu đầu vào việc phân phối sản phẩm đến tay người tiêu dùng, cập nhật dây chuyền công nghệ tiên tiến , đại từ nước phát triển giới Nhật Bản, Mỹ , góp phần tạo nên sản phẩm chất lượng, khẳng định thương hiệu Công ty - Với sức mạnh tiềm lực tài tự có với việc thu hút nhiều nhà đầu tư với số vốn lớn thời gian dài, cơng ty chủ động việc dự trữ nguyên vật liệu, đầu tư trang thiết bị đại đáp ứng nhu cầu sản xuất kinh doanh ngày mở rộng cơng ty nói riêng, thị trường nói chung - Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen doanh nghiệp có vốn ngồi quốc doanh Việt Nam, xây dựng nhà máy sản xuất thép cán nguội Nhà máy sản thép cán nguội công ty đạt công suất 180.000 tấn/năm, giúp công ty chủ động nguyên liệu đầu vào 71 - Theo số liệu thống kê Hiệp hội thép Việt Nam, Cơng ty CP Tập đồn Hoa Sen chiếm lĩnh phần lớn thị phần tiêu thụ sản phẩm thép tấm, thép mạ toàn quốc 2.1.2 Những hạn chế Cơng ty - Hệ số tốn ngắn hạn doanh nghiệp tăng qua năm, nhiên nguyên nhân chủ yếu tài sản ngắn hạn tăng, mà tài sản ngắn hạn năm 2020, 2021 khoản phải thu ngắn hạn chiếm tỷ trọng lớn Điều thể việc thu hồi vốn không tốt lắm, tài sản doanh nghiệp bị chiếm dụng - Khả toán tức thời biến động qua năm, dù tăng hay giảm tiêu chưa tới 0,1% Cho thấy doanh nghiệp có doanh thu lại khơng có tiền, hay nói cách khác mức độ đáp ứng nợ ngắn hạn tiền tương đương tiền doanh nghiệp thấp - Trong Nợ phải trả nợ ngắn hạn ngày tăng chiếm tỷ trọng lớn, điều đồng nghĩa với việc tính cấp thiết thời gian trả nợ tăng lên 2.2 Một số giải pháp nhằm hồn thiện tình hình tài Cơng ty Qua hạn chế nêu thấy doanh nghiệp cần: - Tăng cường quản lý sách khoản phải thu khách hàng Các doanh nghiệp đua tạo lợi cạnh tranh cho thân nhằm đẩy mạnh doanh thu phương hiệu mà doanh nghiệp thường áp dụng bán chịu Tuy nhiên sách lại đem lại hạn chế gia tăng khoản phải thu chi phí cho việc thu nợ doanh nghiệp Để thu hồi vốn nhanh doanh nghiệp nên tạo lập hệ thống sách quản lý tín dụng cách rõ ràng thống để phát huy ưu điểm sách này, ví dụ: bán chịu với thời gian quy định rõ ràng, từ đầu ký kết hợp đồng - Xem xét lực toán khách hàng Việc xem xét lực toán khách hàng xếp khách hàng vào mức độ rủi ro cụ thể, để từ doanh nghiệp lường trước tỷ lệ doanh thu thu hồi Cân số lượng khách hàng đặt mua để đưa số tiền thời gian cho toán chậm, phần trăm chiết khấu 72 - Tạo lập quy trình thu hồi khoản nợ Cơng ty thực theo dõi, đánh giá khoản phải thu thường xuyên Tạo lập chu trình thống nhất, khoa học giúp cho cơng ty quản lý xác khoản nợ Thường xuyên nắm bắt tình hình khách hàng, để có hướng xử lý khách hàng có cố ngồi ý muốn, hạn chế khả tốn nợ - Hồn thiện cơng tác quản lý tiền tồn quỹ đảm bảo nhu cầu tiền mặt Xây dựng mơ hình xác đinh mức tồn trữ tiền mặt tối ưu thưc tốt việc đảm bảo trì mức tồn trữ tiền mặt theo yêu cầu - Thiết lập kế hoach chi tiết cho việc sử dụng khoản nợ, sử dụng khoản nợ cách hợp lý, có hiệu nhằm nâng cao tỷ suất sinh lời, tăng lợi nhuận cho cơng ty - Nâng cao trình độ cán quản lý tài cơng ty, từ đưa phương hướng sử dụng vốn có hiệu quả, tăng lợi nhuận, đảm bảo ngày cao cho khoản nợ ngắn hạn, làm giảm áp lực tài cho cơng ty thời gian trả nợ khoản vay ngắn hạn - Ngày đa dạng hóa mẫu mã sản phẩm, loại hình kinh doanh phương thức bán hàng, giao hàng để thu hút khách hàng 73 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO Ths Hoàng Thị Kim Thoa (2022), Slide giảng Phân tích Báo Cáo Tài Chính Báo cáo tài Cơng ty Cổ phần Tập đồn Hoa Sen năm 2020, 2021 Các Website tham khảo: - http://www.hoasengroup.vn - http://finance.vietstock.vn/HSG/ho-so-doanh-nghiep.htm - info.hoasengroup.vn 74