Đang tải... (xem toàn văn)
Khóa luận tốt nghiệp GVHD ThS Nguyễn Thị Liên Hương LỜI CẢM ƠN Em xin gửi lời cảm ơn chân thành tới cô giáo – Thạc sỹ Nguyễn Thị Liên Hương đã tận tình hướng dẫn, giúp đỡ em hoàn thành tốt bài luận vă[.]
Khóa luận tốt nghiệp GVHD: ThS Nguyễn Thị Liên Hương LỜI CẢM ƠN Em xin gửi lời cảm ơn chân thành tới cô giáo – Thạc sỹ Nguyễn Thị Liên Hương tận tình hướng dẫn, giúp đỡ em hồn thành tốt luận văn Đồng thời em xin gửi lời cảm ơn chân thành tới tồn thể cơng nhân viên, đặc biệt nhân viên phịng Kế tốn Công ty cổ phần IBS Việt Nam nhiệt tình giúp đỡ tạo điều kiện thuận lợi giúp em tìm hiểu thực tế tình hình hoạt động kinh doanh thực trạng công tác quản trị vốn lưu động cơng ty Từ em hồn thành tốt trình nghiên cứu Em xin chân thành cảm ơn ! SVTH: Đoàn Thị Phương i Luan van Lớp: K47H1 Khóa luận tốt nghiệp GVHD: ThS Nguyễn Thị Liên Hương MỤC LỤC LỜI CẢM ƠN i MỤC LỤC .ii DANH MỤC CHỮ CÁI VIẾT TẮT iv DANH MỤC BẢNG v LỜI NÓI ĐẦU .1 Lý chọn đề tài .1 Mục đích nghiên cứu: .1 Đối tượng, phạm vi nghiên cứu: .2 Phương pháp nghiên cứu: Kết cấu khóa luận: CHƯƠNG I: MỘT SỐ LÝ LUẬN CƠ BẢN VỀ QUẢN TRỊ VỐN LƯU ĐỘNG CỦA DOANH NGHIỆP 1.1 Một số khái niệm liên quan đến vấn đề nghiên cứu .3 1.2 Nội dung lý thuyết liên quan đến quản trị vốn lưu động doanh nghiệp 1.2.1 Đặc điểm vốn lưu động 1.2.2 Phân loại vốn lưu động 1.2.3 Vai trò vốn lưu động .5 1.2.4 Nội dung quản trị vốn lưu động 1.2.5 Một số tiêu đánh giá hiệu công tác quản trị vốn lưu động 12 1.3 Các nhân tố ảnh hưởng tới hoạt động quản trị vốn lưu động 15 1.3.1 Nhân tố bên 15 1.3.2 Nhân tố bên 16 CHƯƠNG II: THỰC TRẠNG HOẠT ĐỘNG QUẢN TRỊ VỐN LƯU ĐỘNG CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN IBS VIỆT NAM 17 2.1 Giới thiệu khái quát đơn vị thực tập .17 2.2 Phương pháp thu thập xử lý liệu 18 2.2.1 Phương pháp thu thập liệu: 18 SVTH: Đồn Thị Phương ii Luan van Lớp: K47H1 Khóa luận tốt nghiệp GVHD: ThS Nguyễn Thị Liên Hương 2.2.2 Phương pháp xử lý liệu: 18 2.3 Phân tích đánh giá thực trạng công tác quản trị vốn lưu động công ty cổ phần IBS Việt Nam 18 2.3.1 Phương pháp liệu sơ cấp: 18 2.3.2 Phương pháp liệu thứ cấp 22 CHƯƠNG III: CÁC PHÁT HIỆN NGHIÊN CỨU VÀ HƯỚNG GIẢI QUYẾT 37 3.1 Các kết luận phát qua nghiên cứu 39 3.1.1 Những kết thành công đạt 39 3.1.2 Một số hạn chế tồn 39 3.2 Các đề xuất kiến nghị nhằm hoàn thiện công tác quản trị HTK công ty cổ phần IBS Việt Nam .40 3.2.1 Một số đề xuất công ty .40 3.2.2 Một số kiến nghị 45 KẾT LUẬN 48 TÀI LIỆU THAM KHẢO 49 SVTH: Đoàn Thị Phương iii Luan van Lớp: K47H1 Khóa luận tốt nghiệp GVHD: ThS Nguyễn Thị Liên Hương DANH MỤC CHỮ CÁI VIẾT TẮT VLĐ : Vốn lưu động HTK : Hàng tồn kho KPT : Khoản phải thu SVTH: Đoàn Thị Phương iv Luan van Lớp: K47H1 Khóa luận tốt nghiệp GVHD: ThS Nguyễn Thị Liên Hương DANH MỤC BẢNG Bảng 2.1: Bảng kết công tác quản trị vốn lưu động công ty 19 Bảng 2.2: Bảng kết hiệu sử dụng vốn lưu động công ty 20 Bảng 2.3: Bảng kết mức độ ảnh hưởng nhân tố môi trường .21 Bảng 2.4: Cơ cấu vốn lưu động công ty giai đoạn 2012- 2014 23 Bảng 2.5: Nguồn hình thành vốn lưu động công ty giai đoạn 20122014 25 Bảng 2.6: Cơ cấu vốn tiền công ty giai đoạn 2012-2014 27 Bảng 2.7: Cơ cấu khoản phải thu công ty giai đoạn 2012-2014 .30 Bảng 2.8: Cơ cấu hàng tồn kho công ty giai đoạn 2012-2014 33 Bảng 2.9: Chỉ tiêu đánh giá hiệu sử dụng VLĐ nói chung 35 Bảng 2.10: Các tiêu khả toán .36 Bảng 2.11: Các tiêu khoản phải thu 37 Bảng 2.12: Chỉ tiêu hàng tồn kho 37 SVTH: Đoàn Thị Phương v Luan van Lớp: K47H1 Khóa luận tốt nghiệp GVHD: ThS Nguyễn Thị Liên Hương LỜI NÓI ĐẦU Lý chọn đề tài Vốn lưu động số yếu tố thiếu hình thành, tồn phát triển doanh nghiệp Để tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh, dù hình thức doanh nghiệp phải có lượng VLĐ Vấn đề đặt muốn tối đa hóa lợi nhuận doanh nghiệp cần phải có biện pháp để tồ chức quản lý sử dụng lượng vốn cách hiệu Công ty cổ phần IBS Việt Nam thành lập ngày 14 tháng năm 2008 thay đổi đăng kí kinh doanh lần đầu ngày 12 tháng năm 2008 Công ty thành lập vào Luật Doanh nghiệp số 60/2005/QH11 Quốc hội nước Cộng hòa xã hội chủ nghĩa Việt Nam thông qua 29/11/2005 văn hướng dẫn thi hành Luật doanh nghiệp, công ty chuyên nhập thiết bị viễn thơng từ nước ngồi với thị trường lớn Trung Quốc IBS có lợi cơng ty với 30% vốn nhà nước 70% vốn tư nhân với mức vốn khởi điểm 10 tỷ VND năm qua, công ty không ngừng mở rộng quy mơ hoạt động để tối đa hóa lợi nhuận Đặc biệt, cơng ty q trình cổ phần hóa, vấn đề quản trị VLĐ vấn đề thiết, định đến khả cạnh tranh vị công ty tương lai Với mong muốn vận dụng kiến thức học nhà trường nghiên cứu thực tiễn, từ phân tích, đánh giá kết đạt vấn đề cịn tồn góp phân hồn thiện cơng tác quản lý sử dụng VLĐ công ty cổ phần IBS Việt Nam, em lựa chọn đề tài: “Quản trị VLĐ công ty cổ phần IBS Việt Nam” làm đề tài cho khóa luận tốt nghiệp Đề tài phù hợp với chuyên ngành Tài Chính – Ngân Hàng mức độ khóa luận tốt nghiệp Mục đích nghiên cứu: Mục tiêu nghiên cứu đề tài nhằm hệ thống hóa vấn đề lý luận bản, phương pháp nghiên cứu phân tích để làm rõ thực trạng vấn đề quản trị VLĐ công ty, từ đề xuất giải pháp giúp cơng ty việc nâng cao hiệu sử dụng VLĐ SVTH: Đồn Thị Phương Luan van Lớp: K47H1 Khóa luận tốt nghiệp GVHD: ThS Nguyễn Thị Liên Hương Mục tiêu cụ thể sau: đánh giá hiệu sử dụng VLĐ cơng ty, tìm mặt đạt mặt cịn tồn q trình sử dụng vốn, đề xuất số giải pháp nhằm hoàn thiện công tác quản trị VLĐ công ty cổ phần IBS Việt Nam Đối tượng, phạm vi nghiên cứu: Đối tượng: nghiên cứu VLĐ công ty cổ phần IBS Việt Nam Phạm vi nghiên cứu: đề tài thực sở khảo sát công ty cổ phần IBS Việt Nam Địa chỉ: Số 26 phố Láng Hạ, quận Đống Đa, thành phố Hà Nội Số liệu đề tài đơn vị cung cấp, nguồn số liệu tình hình thực tiễn kinh doanh hiệu sử dụng vốn kinh doanh công ty năm 2012, 2013 2014 Phương pháp nghiên cứu: Để hoàn thành khóa luận cần sử dụng hai phương pháp là: Phương pháp thu thập tổng hợp liệu: thu thập liệu sơ cấp thông qua việc phát phiếu điều tra, lập bảng hỏi Thu thập liệu thứ cấp thơng qua việc tìm hiểu số liệu thực tế cơng ty Phương pháp phân tích liệu: thông qua liệu thu thập tiến hành tổng hợp, so sánh phân tích liệu Kết cấu khóa luận: Ngồi phần mở đầu kết luận, nội dung khóa luận tốt nghiệp kết cấu ba chương: Chương I: Một số lý luận quản trị vốn lưu động doanh nghiệp Chương II: Thực trạng hoạt động quản trị vốn lưu động công ty cổ phần IBS Việt Nam Chương III: Các phát nghiên cứu hướng giải SVTH: Đoàn Thị Phương Luan van Lớp: K47H1 Khóa luận tốt nghiệp GVHD: ThS Nguyễn Thị Liên Hương CHƯƠNG I: MỘT SỐ LÝ LUẬN CƠ BẢN VỀ QUẢN TRỊ VỐN LƯU ĐỘNG CỦA DOANH NGHIỆP 1.1Một số khái niệm liên quan đến vấn đề nghiên cứu Khái niệm vốn kinh doanh: - Theo tác giả PGS.TS Nguyễn Đình Kiệm đưa ra: vốn kinh doanh doanh nghiệp biểu tiền toàn giá trị tài sản huy động sử dụng vào hoạt động sản xuất kinh doanh nhằm mục đích sinh lợi [Tài liệu số 3- trang 84] - Vốn kinh doanh biểu tiền toàn tư liệu sản xuất doanh nghiệp sử dụng cách hợp lý có kế hoạch vào hoạt động kinh doanh nhằm đạt mục tiêu lợi nhuận [Tài liệu số - trang 68] Như vốn kinh doanh: hiểu số tiền ứng trước toàn tài sản hữu hình tài sản vơ hình phục vụ cho hoạt động sản xuất kinh doanh nhằm mục đích kiếm lời Khái niệm VLĐ: - Theo tác giả PGS.TS Nguyễn Đình Kiệm đưa ra: VLĐ số vốn tiền tệ định mà doanh nghiệp phải ứng để đầu tư vào tài sản lưu động đảm bảo trình sản xuất kinh doanh tiến hành thường xuyên, liên tục [Tài liệu số 3trang 84] - Theo tác giả TS Nguyễn Thu Thủy: VLĐ thuật ngữ dùng để toàn tài sản ngắn hạn sử dụng hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Hay nói cách khác VLĐ tài sản gắn liền với chu kỳ kinh doanh doanh nghiệp [Tài liệu số 2-trang 287] - VLĐ phận vốn đầu tư doanh nghiệp dùng để đầu tư mua sắm tài sản lưu động dùng cho sản xuất lưu thông để đảm bảo trình sản xuất kinh doanh tiến hành thường xuyên, liên tục [Tài liệu số - trang 68] Như VLĐ giá trị tài sản lưu động mà doanh nghiệp đầu tư vào q trình sản xuất kinh doanh, số vốn tiền ứng để mua sắm tài sản lưu động sản xuất tài sản lưu động lưu thơng nhằm đảm bảo cho q trình tái sản xuất doanh nghiệp thực thường xuyên, liên tục Khái niệm quản trị VLĐ: SVTH: Đoàn Thị Phương Luan van Lớp: K47H1 Khóa luận tốt nghiệp GVHD: ThS Nguyễn Thị Liên Hương - Theo tác giả TS Nguyễn Thu Thủy: quản trị VLĐ việc xây dựng sách VLĐ thực sách hoạt động kinh doanh hàng ngày doanh nghiệp [Tài liệu số 2-trang 287] 1.2Nội dung lý thuyết liên quan đến quản trị vốn lưu động doanh nghiệp 1.2.1 Đặc điểm vốn lưu động VLĐ vận động thường xuyên nhanh vốn cố định VLĐ biến đổi từ hình thái qua hình thái khác sau chuyển hình thái ban đầu Qua q trình vận động, VLĐ khơng biến đổi hình thái, mà quan trọng cịn tạo nên biến đổi giá trị VLĐ tham gia vào chu kỳ sản xuất kinh doanh, qua giai đoạn chu kỳ kinh doanh VLĐ thường xuyên thay đổi hình thái biểu hiện, từ hình thái vốn tiền tệ ban đầu chuyyển sang vốn vật tư hàng hoá dự trữ vốn sản xuất, cuối lại trở hình thái vốn tiền tệ Sau chu kỳ tái sản xuất, VLĐ hồn thành vịng chu chuyển VLĐ chuyển toàn bộ, lần giá trị vào giá trị sản phẩm, kết thúc trình sản xuất, giá trị hàng hóa thực VLĐ thu hồi 1.2.2 Phân loại vốn lưu động Dựa theo tiêu thức khác nhau, chia VLĐ thành loại khác Thơng thường có số cách phân loại sau: 1.2.2.1 Dựa theo hình thái biểu vốn lưu động Vốn tiền: Bao gồm khoản vốn tiền tệ tiền mặt quỹ, tiền gửi ngân hàng, tiền chuyển, khoản vốn toán, khoản đầu tư ngắn hạn Vốn vật tư, hàng hóa: Là khoản VLĐ biểu hình thái vật hàng hố cụ thể ngun nhiên vật liệu, sản phẩm dở dang, bán thành phẩm, hàng hoá Các KPT: bao gồm khoản mà doanh nghiệp phải thu khách hàng KPT khác 1.2.2.2 Dựa theo vai trò vốn lưu động trình sản xuất kinh doanh VLĐ khâu dự trữ sản xuất: Bao gồm giá trị khoản nguyên vật liệu SVTH: Đoàn Thị Phương Luan van Lớp: K47H1 Khóa luận tốt nghiệp GVHD: ThS Nguyễn Thị Liên Hương chính, vật liệu phụ, nhiên liệu, động lực, phụ tùng thay thế, công cụ dụng cụ VLĐ khâu sản xuất: Bao gồm khoản giá trị sản phẩm dở dang, bán thành phẩm, khoản chi phí chờ kết chuyển VLĐ khâu lưu thông: Bao gồm khoản giá trị thành phẩm, vốn tiền (kể vàng bạc, đá quý ); khoản vốn đầu tư ngắn hạn (dầu tư chứng khoán ngắn hạn, cho vay ngắn hạn ) khoản chấp, ký cược, ký quỹ ngắn hạn; khoản vốn toán (các KPT, khoản tạm ứng ) 1.2.2.3 Theo nguồn hình thành vốn lưu động Vốn chủ sở hữu: là số VLĐ thuộc quyền sở hữu doanh nghiệp có đầy đủ quyền chiếm hữu, quyền sử dụng, quyền chi phối định đoạt, bao gồm: nguồn ngân sách; liên doanh, liên kết; nguồn vốn cổ phần, tự bổ sung… Nguồn vốn vay: gồm vốn vay ngắn hạn khoản nợ hợp pháp nợ thuế, nợ cán công nhân viên, nhà cung cấp 1.2.3 Vai trò vốn lưu động Vốn doanh nghiệp có vai trị định đến việc thành lập, hoạt động phát triển doanh nghiệp Nó điều kiện tiên quyết, quan trọng đời, tồn phát triển doanh nghiệp Là phận thiếu vốn kinh doanh doanh nghiệp, VLĐ có vai trò chủ yếu sau Một là: VLĐ giúp cho doanh nghiệp tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh cách liên tục có hiệu Nếu VLĐ bị thiếu hay luân chuyển chậm hạn chế việc thực mua bán hàng hoá, làm cho doanh nghiệp khơng thể mở rộng thị trường hay bị gián đoạn sản xuất dẫn đến giảm sút lơị nhuận gây ảnh hưởng xấu đến hiệu kinh doanh doanh nghiệp Hai là: VLĐ phân bố khắp doanh nghiệp, đồng thời chúng lại chu chuyển nhanh nên thông qua quản lý sử dụng VLĐ, nhà tài doanh nghiệp quản lý toàn diện tới việc cung cấp, sản xuất phân phối doanh nghiệp Chính vậy, nói VLĐ công cụ quản lý quan trọng Nó kiểm tra, kiểm sốt, phản ánh tính chất khách quan hoạt động tài thơng qua giúp cho nhà quản trị doanh nghiệp đánh giá mặt mạnh, mặt yếu kinh doanh khả tốn, tình hình ln chuyển SVTH: Đồn Thị Phương Luan van Lớp: K47H1 ... tác quản trị VLĐ công ty cổ phần IBS Việt Nam Đối tượng, phạm vi nghiên cứu: Đối tượng: nghiên cứu VLĐ công ty cổ phần IBS Việt Nam Phạm vi nghiên cứu: đề tài thực sở khảo sát công ty cổ phần IBS. .. phân hồn thiện cơng tác quản lý sử dụng VLĐ công ty cổ phần IBS Việt Nam, em lựa chọn đề tài: ? ?Quản trị VLĐ công ty cổ phần IBS Việt Nam? ?? làm đề tài cho khóa luận tốt nghiệp Đề tài phù hợp với... Khóa luận tốt nghiệp GVHD: ThS Nguyễn Thị Liên Hương 2.2.2 Phương pháp xử lý liệu: 18 2.3 Phân tích đánh giá thực trạng công tác quản trị vốn lưu động công ty cổ phần IBS Việt Nam