CHƯƠNG 2: THỰC TRẠNG THẨM ĐỊNH DỰ ÁN ĐẦU TƯ CỦA DOANH NGHIỆP VỪA VÀ NHỏ TẠI NHTMCP Á CHÂU- CHI NHÁNH ĐÔNG ĐÔ
2.3. Đánh giá chất lượng TĐDA đầu tư tại NHTMCP Á Châu- Chi nhánh Đông Đô
2.3.2. Hạn chế và nguyên nhân
Bên cạnh các kết quả đã đạt được, hoạt động TĐDA đầu tư tại ACB Đông Đô vẫn còn một số trở ngại, như:
Nội dung thẩm định
Trong thẩm định phương diện thị trường, nhu cầu của thị trường, giá cả sản phẩm trong tương lai phần lớn là do các cán bộ ước lượng, dự đoán, và sẽ mang nhiều tính chủ quan. Hơn nữa, việc dự báo nhu cầu cũng như giá cả này thường dựa trên những thông tin dễ dàng tìm được trên Internet có thể chưa phản ánh đúng, chính xác tình hình nên việc dự báo là chưa chính xác.
Trong thẩm định khía cạnh kỹ thuật của dự án, có nhiều đặc điểm kỹ thuật đặc trưng của từng ngành, chỉ những người có độ am hiểu nhất định mới hiểu rõ thông số, trong khi mới các CBTD không hiểu biết nhiều về kỹ thuật thuộc từng ngành nghề nên nhiều khi những thông tin chủ yếu trong thẩm định khía cạnh kỹ thuật lấy từ hồ sơ của khách hàng. Vì vậy mà việc kiểm tra lại các con số về mặt phương diện kỹ thuật đã chính xác, phản ánh đúng hay chưa của CBTD hầu như không có, cũng như chưa toàn diện.
Nội dung đánh giá khía cạnh kinh tế xã hội thường bị bỏ qua trong báo cáo thẩm định tại chi nhánh Đông Đô phần lớn chỉ tập trung thẩm định hiệu quả tài chính, chứ chưa chú trọng vào thẩm định hiệu quả kinh tế xã hội.
Phương pháp thẩm định
ACB hiện nay đang áp dụng các phương pháp thẩm định đơn giản, truyền thống như: trình tự, so sánh, dự báo,...tuy nhiên ngân hàng cũng chưa khai thác hết tối ưu của từng phương pháp, cũng như sử dụng thêm các phương pháp khác.
Tổ chức thẩm định
Tổ chức thẩm định chưa mang tính chuyên môn hóa cao: TĐDA đặc biệt là các dự án có quy mô lớn và phức tạp đòi hỏi những kiến thức chuyên sâu rất cao về kỹ thuật thẩm định, về kinh nghiệm và hiểu biết ngành nghề mà mình thẩm định.
Trong khi đó, ACB lại chưa có bộ phận chuyên môn hóa về TĐDA nhằm giúp đỡ các CBTD.
Năng lực cán bộ tín dụng
Đội ngũ cán bộ thẩm định còn tồn tại nhiều giới hạn trong việc thẩm định, chẳng hạn như: Trình dộ thẩm định của các cán bộ chưa cao, số lượng được đào tạo bài bản chuyên ngành rất ít. Phần lớn là vừa làm vừa học, kiến thức cập nhật không hệ thống và việc thẩm định mang tính học truyền kinh nghiệm do vậy chất lượng thẩm định bị hạn chế. Nhiều cán bộ thẩm định có tư tưởng ngại tiếp xúc với kiến thức mới, chưa quan tâm thích đáng trong đào sâu suy nghĩ để tìm tòi phương pháp thẩm định mới, thường ỷ nại vào lối mòn của người đi trước. Họ chưa nhận thức đúng đắn được ý nghĩa của công tác TĐDA, nhiều khi có tư tưởng làm cho xong mang nhiều tính ước lệ và chấp thuận xuôi chiều.
Chất lượng nguồn thông tin
Thông tin được đem ra đánh giá, kiểm tra có tác động lớn tới chất lượng thẩm định nhưng đôi khi thông tin được đem ra xem xét, phân tích thẩm định thì chưa đầy đủ, chính xác và đáng tin. Sự thiếu hụt về thông tin là nguyên do làm giảm sút chất lượng thẩm định, hiện nay, cung cấp thông tin thẩm định tại ACB Đông Đô cần khắc phục trong một số mặt như:
Thông tin mà ACB Đông Đô có được đa phần từ trong hồ sơ do khách hàng gửi và các văn bản quy định của Nhà nước, của ngành, cán bộ thẩm định không nhận được sự hỗ trợ từ hệ thống tin do phía cơ quan cấp, họ sẽ đào sâu, khai thác thông tin từ nhiều nguồn hơn nữa phục vụ việc thẩm định. ACB Đông Đô chưa có hệ thống thông tin lưu trữ phục vụ cho thẩm định và cũng chưa có chương trình kế hoạch hoặc giải pháp nào để giải quyết hiệu quả vấn đề cung cấp thông tin thẩm định.
Nhưng thông tin mà ngân hàng nhận được do khách hàng cung cấp thông thường không có độ tin cậy tuyệt đối. Chủ đầu tư sẽ đưa ra các thông tin tốt, có lợi, che giấu những điểm yếu mà doanh nghiệp có. Có thể thấy thông tin do chủ đầu tư đưa ra có chất lượng không quá cao, nội dung sơ sài và không trung thực. Nhiều dự án do cơ quan tư vấn lập nhưng thường bị nắn theo ý muốn của chủ đầu tư (muốn vay thời gian dài, tổng mức đầu tư tăng cao để vay được nhiều vốn) do vậy không bảo đảm tính khách quan, trung thực theo yêu cầu đối với một dự án.
Thông tin do các cán bộ thu thập, tìm hiểu từ khách hàng, từ các cơ quan nhà nước thường mang tính chắp vá, nguồn cung cấp không chính thống nên độ tin cậy thấp, phương pháp lưu trữ thông tin không khoa học và thủ công nên rất khó tra cứu để sử dụng lại. Mặt khác việc khai thác thông tin này cũng không có hướng dẫn hoặc quy định chung, chưa có sự thống nhất nhiều khi sử dụng cả những thông tin đã lạc hậu.
Về trang thiết bị, công nghệ hỗ trợ
ACB chưa thực sự chú trọng thiết bị, công nghệ hỗ trợ công tác thẩm định. Hiện nay tại ACB các CBTD vẫn đang sử dụng phần mềm Excel để tiến hành thẩm định và quản lý dự án. Việc sử dụng thủ công như vậy khiến cho việc thẩm định mất thời gian mặt khác mất đi sự hiệu quả trong công việc.
2.3.2.2 Nguyên nhân . Nguyên nhân chủ u n
Nội dung thẩm định
Các nội dung TĐDA tại ACB về cơ bản đã đầy đủ theo yêu cầu chung về TĐDA. Tuy nhiên trong từng nội dung thẩm định còn có những điểm chưa hoàn thiện như sau:
Khi xác định dòng tiền của dự án ACB chỉ quan tâm đến chi phí đầu tư tài sản cố định không tính đến chi phí vốn lưu động ròng và chi phí cơ hội. Những chi phí này do nhà đầu tư chi trả cho dự án, nếu không tính vào dòng tiền dự án thì kết quả phân tích hiệu quả tài chính dự án không chính xác.
Phương pháp tính lãi suất chiết khấu dùng để chiết khấu dòng tiền dự án (r), cách tính chi phí sử dụng vốn đối với vốn vay lấy bằng lãi suất vay vốn (không tính đến khoản thuế được giảm trừ do sử dụng vốn vay), chi phí sử dụng vốn tự có của chủ đầu tư cũng căn cứ vào lãi suất cho vay dài hạn của các ngân hàng thương mại chưa tính đến rủi ro của doanh nghiệp.
Trong nội dung phân tích rủi ro tài chính, chỉ đưa ra phân tích độ nhạy dự án,
thẩm định rủi ro. Tuy nhiên hai phương pháp phân tích tình huống và mô phỏng yêu cầu phải tính toán phức tạp và cần có nguồn dữ liệu điều tra khảo sát kỹ lưỡng mới áp dụng được, theo tôi cũng cần quan tâm đến nội dung trên vào phân tích rủi ro.
Công tác tổ chức thẩm định
Tại ACB Đông Đô hoạt động thẩm định dự án không quá được chú trọng, hơn nữa thường xuyên có sự luân chuyển công tác của các cán bộ cũ có trình độ sang các bộ phận khác hoặc vị trí quản lý trong khi lao động tuyển dụng mới chưa đáp ứng kịp nên Chi nhánh chưa có bộ phận chuyên môn hóa về TĐDA, điều này khiến cho CBTD tại nhiều thời điểm bị quá tải về công việc.
Phương pháp thẩm định
Phương pháp thẩm định được chọn sẽ có tác động đến công tác thẩm định.
TĐDA có thể được thực hiện theo nhiều phương pháp phụ thuộc vào nội dung và yêu cầu của mỗi dự án. Dự án sẽ được thẩm định dầy đủ và chính xác khi người thẩm định biết kết hợp linh hoạt nhiều phương pháp thẩm định, nếu chỉ nhất nhất áp dụng phương pháp thẩm định đơn giản như hiện nay ACB Đông Đô đang áp dụng sẽ khó nâng cao chất lượng thẩm định vì:
Hiện nay ACB áp dụng phương pháp thẩm định so sánh và phương pháp thẩm định trình tự là cần thiết tuy nhiên chưa đủ bởi lẽ nếu chỉ có so sánh đánh giá xác định việc đủ hay chưa đủ hoặc đúng hay sai không thôi thì chưa đáp ứng được yêu cầu TĐDA; yêu cầu của TĐDA không chỉ đơn thuần là trả lời câu hỏi đúng hay không đúng, đủ hay thiếu mà phải phân tích đánh giá mức độ ảnh hưởng của các yếu tố liên quan tác động đến hiệu quả dự án để đưa ra quyết định đầu tư đúng đắn;
muốn vậy, quá trình thẩm định cần phải kết hợp thêm các phương pháp thẩm định khác. Nếu chỉ áp dụng các phương pháp truyền thống giản đơn trong thẩm định như hiện nay, cán bộ khi thẩm định sẽ tư duy thẩm định đơn giản theo lối mòn hạn chế sự sáng tạo; kết quả là việc xem xét đánh giá, đưa ra những kết luận sẽ không có chiều sâu và không có ý nghĩa nhiều trong việc ra quyết định tài trợ dự án, hơn thế nữa là trình độ năng lực phân tích của cán bộ thẩm định sẽ không nâng lên được điều này làm ảnh hưởng trực tiếp tới chất lượng TĐDA của ACB.
Về trang thiết bị, công nghệ
Kỹ thuật, thiết bị sử dụng cho việc thẩm định chưa đầy đủ: ACB đã trang bị hệ thống máy tính nối mạng cho các phòng thẩm định nhằm tìm kiếmthông tin và hỗ trợ tính toán, nhưng đây chỉ là các thiết bị cơ sở tối thiểu bước đầu. Ngoài những phương tiện cơ bản như máy tính cần trang bị cho cán bộ những phần mềm hỗ trợ thẩm định, nhất là hỗ trợ trong phân tích các chỉ tiêu kinh tế tài chính phức tạp nhằm nâng cao hơn nữa chất lượng thẩm định.
b. Nguyên nhân khách quan
Từ môi trường kinh tế-chính trị-xã hội
Ba năm vừa qua là ba năm kinh tế Việt Nam và kinh tế thế giới gặp rất nhiều biến động, cụ thể như: chiến tranh thương mại Mỹ - Trung, chuyển dịch kinh tế, cách mạng công nhệ ngày càng mở rộng,...Các DNVVN tại Việt Nam chưa thích ứng, gia nhập kịp theo biến động thị trường. Đặc biệt, dịch COVID-19 đang và sẽ ảnh hưởng đến toàn địa cầu, tác động xấu tới hoạt động kinh doanh của các doanh nghiệp. Những dự án cho vay khách hàng doanh nghiệp với thời gian cho vay, trung dài hạn, dễ gặp rủi ro về biến động kinh tế-chính trị-xã hội. Đây là những yếu tố không thể dự báo chính xác 100% hoặc có những xung đột chính trị-xã hội bất thường cũng tác động không nhỏ đến tình hình kinh tế của thế giới và trong nước.
Điều này tác động đến lãi suất, tỷgiá, ảnh hưởng trực tiếp đến lợi ích của ngân hàng và khách hàng và gây khó khăn cho việc xác định những giả định tính toán trong TĐDA, ảnh hưởng chất lượng TĐDA của Chi nhánh.
Từ phía Nhà nước và các Bộ ngành liên quan
Hệ thống văn bản pháp lý làm căn cứ thẩm định còn thiếu và không ổn định:
Các văn bản pháp lý căn cứ thẩm định là tài liệu quan trọng, có tác động gián tiếp chất lượng thẩm định. Qua thực tế đánh giá công tác thẩm định tại ACB Đông Đô cho thấy, các văn bản của Nhà nước, của các Bộ Ngành liên quan làm căn cứ TĐDA còn thiếu và không ổn định, một số lĩnh vực còn có văn bản chỉ đạo chồng chéo giữa các ngành hoặc văn bản hướng dẫn không nhất quán giữa các cấp ra văn bản tạo ra khó khăn trong TĐDA tại ACB, cụ thể:
Khi TĐDA cần tham khảo định mức kinh tế kỹ thuật cũng như tiêu chuẩn chất lượng chuyên ngành để làm căn cứ tính toán chi phí sản xuất và giá thành sản phẩm dự án. Thực tế hiện nay, các văn bản hướng dẫn mang tính pháp lý của các cơ quan chuyên ngành về các định mức kinh tế kỹ thuật của ngành, định mức tiêu hao nguyên vật liệu của từng lĩnh vực sản xuất riêng biệt để làm tiêu chuẩn chung so sánh đánh giá trong quá trình TĐDA còn thiếu và lạc hậu; do vậy khi TĐDA thuộc những ngành không có quy định chung về định mức kinh tế kỹ thuật, thường căn cứ vào định mức thực tế của các cơ sở sản xuất cùng loại, định mức này mang tính cục bộ và độ chính xác không cao.
Từ phía chủ đầu tư
Chất lượng lập dự án, quản lý dự án của chủ đầu tư còn thấp: thông tin số liệu ở nhiều dự án (kể cả cơ quan tư vấn chuyên nghiệp) có nhiều sai lệch và không hợp lý; qua thực tế thẩm định tại ACB cho thấy nhiều dự án do chủ đầu tư lập, thậm chí do các cơ quan tư vấn chuyên nghiệp lập vẫn còn dừng ở mức độ hình thức, ít chính xác và thiếu căn cứ thực tế đặc biệt tại các DNVVN. Nguyên nhân này đã làm cho việc thẩm định trở thành một công việc hết sức khó khăn bởi cán bộ thẩm định lại phải tìm hiểu, xác nhận lại thông tin... và tính toán lại gần như toàn bộ dự án, từ đó đã kéo dài thời gian thẩm định, giảm chất lượng TĐDA. Ngoài ra khả năng quản lý dự án của các DNVVN Việt Nam hiện nay còn chưa cao, từ đó tác động tới hiệu quả của dự án. Khi dự án đi vào hoạt động, các cán bộ thẩm định không luôn luôn theo sát được mọi hoạt động của doanh nghiệp, đôi khi do doanh nghiệp triển khai vốn không theo như tiến độ hay sử dụng vốn sai mục đich,...dẫn đến dự án bị triển khai chậm, chất lượng của dự án bởi vậy bị ảnh hưởng.
Chủ đầu tư cung cấp thông tin không có độ chính xác cao: Do mong muốn được Ngân hàng chấp thuận cho vay vốn nên hầu hết các thông tin về thị trường và giá bán các sản phẩm đều được báo cáo ở mức khá cao, các chi phí được cắt gọt hợp lý để tăng tính hiệu quả của dự án, các thông tin về môi trường, tình trạng tài chính...rất ít khi được cung cấp đầy đủ, chính xác chính vì vậy gây nhiều khó khăn cho cán bộ thẩm định trong việc xem xét, xác định và đánh giá thực trạng về dự án.