1.3.1. Khái niệm
Tái cấu trúc doanh nghiệp là quá trình khảo sát, đánh giá lại cấu trúc hiện tại và
doanh nghiệp, thực hiện những mục tiêu đề ra trong những điều kiện, hồn cảnh
ln thay đổi.
Tái cấu trúc tài chính là việc rà sốt, đánh giá lại cấu trúc tài chính hiện tại, từ đó tổ chức, sắp xếp, cơ cấu lại các yếu tố tài chính, đưa ra quyết định đầu tư, tài trợ,
phân phối nhằm đạt được một cấu trúc tài chính phù hợp, làm gia tăng giá trị doanh nghiệp tại từng thời kỳ.
Mục tiêu của tái cấu trúc tài chính là: đạt được cấu trúc tài chính tối ưu cho các
doanh nghiệp để doanh nghiệp hoạt động hiệu quả hơn dựa trên những nền tảng về sứ mệnh, tầm nhìn, định hướng chiến lược sẵn có của doanh nghiệp.
1.3.2. Nguyên nhân phải tái cấu trúc tài chính ngân hàng
- Tái cấu trúc tài chính do áp lực của chính ngân hàng, tái cấu trúc để phù hợp với quy mô tăng trưởng, phát triển của ngân hàng:
Hoạt động kinh doanh của ngành ngân hàng đang bộc lộ nhiều bất ổn: sự ra đời nhiều ngân hàng với vốn điều lệ còn thấp, trong khi kinh doanh địi hỏi quy mơ tăng lên nhanh chóng, phạm vi hoạt động ngày càng mở rộng, sản phẩm, dịch vụ đa dạng hơn… làm xuất hiện mâu thuẫn cơ chế quản lý chưa tương thích, nguồn vốn đáp ứng chưa kịp thời. Để đáp ứng nhu cầu về vốn ngày càng cao các ngân hàng tận
dụng tác động của địn bẩy tài chính cao, cấu trúc tài chính chủ yếu là nợ, tiềm ẩn nhiều rủi ro thanh khoản. Do rủi ro cao, các chủ sở hữu đòi hỏi mức lợi nhuận cao, ngân hàng phải tìm mọi cách tăng trưởng dư nợ dẫn đến các khoản cho vay dưới
chuẩn, rủi ro nợ xấu tăng cao, chi phí trích lập dự phòng tăng. Hơn nữa, các quy
định của nhà nước về việc tăng vốn điều lệ tối thiểu của ngân hàng lên 3.000 tỷ đồng, tăng tỷ lệ CAR từ 8% lên 9%...khiến việc thiếu thanh khoản của ngân hàng
trầm trọng hơn, các ngân hàng tìm mọi cách để huy động vốn, lãi suất cho vay liên
ngân hàng tăng cao, có thời điểm lên đến 20%, một vài ngân hàng vi phạm quy định của NHNN khi huy động vượt trần lãi suất 14%...
- Tái cấu trúc do áp lực bên ngoài của nền kinh tế:
Việt Nam đang trong quá trình hội nhập WTO, thực hiện các cam kết mở cửa
hàng Nhà Nước, chịu cạnh tranh khốc liệt giữa các ngân hàng Việt Nam với nhau và cạnh tranh với các ngân hàng lớn, lâu đời trên thế giới với tiềm lực tài chính
mạnh, giàu kinh nghiệm quản lý, đội ngũ nhân viên chuyên nghiệp, sản phẩm dịch vụ đa dạng... Do đó, muốn tồn tại quy mơ các ngân hàng Việt Nam phải lớn, năng lực tài chính phải vững vàng, cơ chế quản lý, điều hành phải chặt chẽ.
Vì vậy, các ngân hàng thương mại Việt Nam phải tái cấu trúc tài chính nhằm nâng cao hiệu quả hoạt động, tăng trưởng về quy mơ, chất lượng, lành mạnh về tài chính, nâng cao khả năng cạnh tranh.
1.3.3. Lợi ích của tái cấu trúc tài chính ngân hàng
Tái cấu trúc tài chính ngân hàng nhằm xác định cơ cấu tài chính hợp lý làm giảm chi phí sử dụng vốn bình qn, tăng lợi nhuận cho chủ sở hữu, nâng cao giá trị ngân hàng, từ đó nâng cao khả năng cạnh tranh của ngân hàng. Điều này rất quan trọng khi Việt Nam đang trong quá trình gia nhập WTO.
Do đặc thù lĩnh vực kinh doanh tiền tệ, ngành ngân hàng hiện nay có cấu trúc tài chính chủ yếu là nợ, hệ số địn bẩy tài chính cao, rủi ro thanh khoản cao. Tái cấu trúc tài chính theo hướng gia tăng tỷ lệ vốn chủ sở hữu của ngân hàng làm tăng năng lực tự chủ tài chính cho ngân hàng, giảm bớt rủi ro thanh khoản.
Tài sản của ngân hàng chủ yếu là các khoản cho vay và chứng khoán đầu tư. Tái cấu trúc tài chính là ngân hàng rà sốt, kiểm tra chất lượng tài sản mà ngân hàng
đang nắm giữ, kiểm tra chất lượng các khoản vốn cho vay, chất lượng các khoản
chứng khoán đầu tư, từ đó ngân hàng chọn lọc giữ lại những loại tài sản tốt, có tính thanh khoản cao, làm lành mạnh hóa tài chính của ngân hàng. Ngồi ra, với những khoản cho vay tốt, khả năng thu hồi vốn cao, ngân hàng tiết kiệm được chi phí trích lập dự phịng rủi ro, từ đó gia tăng lợi nhuận của ngân hàng.
Tái cấu trúc tài chính giúp ngân hàng hạn chế rủi ro thanh khoản, giảm chi phí sử dụng vốn, tăng lợi nhuận, hạn chế nợ xấu, từ đó nâng cao hệ số tín nhiệm, uy tín, tăng khả năng điều động nguồn vốn.
Ngân hàng đóng vai trị rất quan trọng trong nền kinh tế, là nơi luân chuyển, khơi thông các nguồn vốn của nền kinh tế, đóng vai trị quan trọng trong sự phát triển các
ngành kinh tế. Vì vậy, tái cấu trúc tài chính ngành ngân hàng đúng thời điểm giảm
thiểu rủi ro phá sản, tránh sự sụp đổ liên hồn của hệ thống tài chính, làm tiền đề tái cấu trúc nền kinh tế.