2.3 Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất tại Ngân hàng Thương mại Cổ phần
2.3.2.2 Sử dụng các công cụ phái sinh
Trong quá trình hoạt động, trên cơ sở nắm bắt nhu cầu thị trường, Eximbank đã chủ động chỉ đạo toàn hệ thống tiếp cận khách hàng thực hiện một số giao dịch hoán đổi lãi suất (giao dịch hoán đổi lãi suất một đồng tiền, giao dịch hoán đổi lãi suất hai đồng tiền hay giao dịch hoán đổi tiền tệ chéo…), đáp ứng nhu cầu khách hàng cần hạn chế rủi ro lãi suất, tăng thu cho ngân hàng. Đặc biệt, để cân đối lại tài sản nợ có bằng VND và ngoại tệ trong điều kiện NHNNVN hạn chế các đối tượng được vay vốn bằng ngoại tệ, trong khi chênh lệch lãi suất USD và VND trên thị trường lớn, Eximbank đã đi đầu triển khai có hiệu quả sản phẩm hoán đổi tiền tệ chéo USD/VND (các sản phẩm cho vay bảo hiểm tỷ giá), góp phần nâng cao hiệu quả sử dụng vốn của Eximbank, đáp ứng nhu cầu của doanh nghiệp, hỗ trợ doanh nghiệp xuất khẩu tiếp cận nguồn vốn vay chi phí thấp, đồng thời nâng cao uy tín, hình ảnh của Eximbank trong giới doanh nghiệp. Qua đó. Eximbank có thể hỗ trợ khách hàng hốn đổi từ nguồn vốn có chi phí cao sang nguồn vốn bằng đồng tiền khác có lãi suất thấp hơn, giúp khách hàng giảm bớt chi phí vốn, đồng thời linh hoạt hóa việc sử dụng nguồn vốn và phịng ngừa rủi ro biến động tỷ giá cùng lãi suất cho khách hàng. Sản phẩm này đặc biệt phù hợp với khách hàng doanh nghiệp cần vay VND trong khi có nguồn thu ngoại tệ từ sản xuất kinh doanh.
Triệu VND 35,000,000 30,000,000 25,000,000 20,000,000 15,000,000 10,000,000 5,000,000 0 2010 2011 2012 2013 Năm
(Nguồn: Thuyết minh BCTC của Eximbank giai đoạn 2010-2013)
BIỂU ĐỒ 2.1 Tổng giá trị theo hợp đồng đối với công cụ tài chính phái sinh tiền tệ giai đoạn 2010 - 2013.
Biểu đồ 2.1 cho thấy tổng giá trị hợp đồng của cơng cụ tài chính phái sinh tiền tệ tăng so với năm 2010, đặc biệt năm 2011 đạt tới 28.984.794 triệu VND tăng gấp 13,3 lần so với năm 2010 (giá trị hợp đồng năm 2010 là 2.026.942 triệu VND). Doanh số này lại giảm mạnh vào những tháng cuối năm 2012 (giá trị hợp đồng năm 2012 đạt 9.622.972 triệu VND), phù hợp với khó khăn chung của cả nền kinh tế, khi các doanh nghiệp xuất nhập khẩu khẩu đã lâm vào tình trạng phá sản. Sang năm 2013 (giá trị hợp đồng đạt 17.207.416 triệu VND) tình hình khởi sắc hơn nhờ các chính sách tích cực từ Chính phủ và sự can thiệp của NHNNVN phần nào giúp doanh nghiệp vượt qua khó khăn và dần hồi phục trong kinh doanh.