7. Kết luận (Cần ghi rõ mức độ đồng ý hay không đồng ý nội dung đề tài và các yêu cầu
4.3.3 Phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận
Lợi nhuận luôn là vấn đề đặt lên hàng đầu của các công ty, đối với công ty Gia Thịnh cũng vậy. Thông thường lợi nhuận tăng lên hay giảm đi của các công ty chịu
ảnh hưởng bởi nhiều nhân tố như: khối lượng sản phẩm tiêu thụ, giá bán của hàng hóa, giá vốn của các sản phẩm, chi phí lưu thông, thuế suất,...
Nhưng do lĩnh vực hoạt động đặc biệt của mình, nên lợi nhuận của công ty Gia Thịnh phải chịu ảnh hưởng bởi hai nhân tố chính: doanh thu và chi phí.
Lợi nhuận sau thuế = Tổng doanh thu - Tổng chi phí
Với kết quả hoạt động kinh doanh như ở phần phân tích trên thì rõ rang lợi nhuận của công ty 3 năm luôn biến động không ngừng. Việc lợi nhuận tăng hay giảm là do ảnh hưởng bởi nhiều yếu tố, mức độ ảnh hưởng được xác định như sau:
Nếu các yếu tố khác không đổi, doanh thu tăng sẽ làm cho lợi nhuận tăng theo và ngược lại doanh thu giảm thì lợi nhuận cũng giảm.
Chi phí thì ngược lại với doanh thu, chỉ tiêu này tỷ lệ nghịch với lợi nhuận, tức chi phí tăng sẽ làm cho lợi nhuận giảm và khi nó giảm thì lợi nhuận sẽ tăng. Trừ những trường hợp đặc biệt khi tốc độ tăng của chi phí nhanh hơn so với tốc độ tăng của doanh thu thì sẽ làm cho lợi nhuận giảm thậm chí bị lỗ. Tuy nhiên, nếu tỷ lệ tăng của chi phí so với doanh thu thấp không đáng kể, khi đó lợi nhuận sẽ tăng nhưng chỉ tăng ở mức thấp.
Qua bảng số liệu 16 bên dưới, để thấy được mức độ ảnh hưởng của từng nhân tố đến lợi nhuận ta dùng phương pháp thay thế liên hoàn để phân tích.
5.2.1 Phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận năm 2007
Như ta đã biết thì:
Lợi nhuận HĐKD = DT thuần - GVHB - Chi phí BH - Chi phí QLDN Gọi LKD là chỉ tiêu lợi nhuận hoạt động kinh doanh
a : Doanh thu thuần b : Giá vốn hàng bán c : Chi phí bán hàng
d : Chi phí quản lý doanh nghiệp Ta có: Lợi nhuận hoạt động kinh doanh là LKD = a - b - c - d
Bảng 16: ẢNH HƯỞNG CỦA CÁC NHÂN TỐ ĐẾN LỢI NHUẬN
Đơn vị tính: 1.000 đồng
CHỈ TIÊU Năm 2006 Năm 2007 Năm 2008 2007/2006 2008/2007
DT thuần 3.320.047 35.510.679 71.860.122 32.190.632 36.349.433 DT HĐTC 11.678 21.796 17.144 10.118 - 4.652 DT khác 4.176 6.441 5.128 2.265 - 1.313 Tổng DT 3.335.901 35.538.916 71.882.394 32.203.015 36.343.478 GVHB 2.787.356 25.960.271 53.852.060 23.172.915 27.891.789 Chi phí bán hàng 2.269 2.848 12.199 579 9.351 Chi phí QLDN 503.737 458.767 683.973 - 44.970 225.206 Chi phí tài chính 9.344 9.030.532 8.120.354 9.021.188 - 910.178 Chi phí khác 1.205 1.126 1.138 - 79 12 Tổng Chi phí 3.303.911 35.453.544 62.669.724 32.149.633 27.216.180
Nguồn: Phòng kế toán của công ty
- Lợi nhuận HĐKD năm 2007 là:
LKD07 = a07 - b07 - c07 - d07
= 35.510.679 - 25.960.271 - 2.848 - 458.767
= 9.088.793
Vậy, lợi nhuận hoạt động kinh doanh năm 2007 của công ty Gia Thịnh là 9.088.793 ngàn đồng.
- Lợi nhuận HĐKD năm 2006 là:
LKD06 = a06 - b06 - c06 - d06
= 3.320.047 - 2.787.356 - 2.269 - 503.737 = 26.685
Vậy, lợi nhuận hoạt động kinh doanh năm 2006 của công ty Gia Thịnh là 26.685 ngàn đồng.
- Đối tượng phân tích:
LKD = LKD07 - LKD06
= 9.088.793 - 26.685 = 9.062.108 ngàn đồng
Vậy, lợi nhuận hoạt động kinh doanh của năm 2007 so với năm 2006 tăng 9.062.108 ngàn đồng.
* Phân tích các nhân tố ảnh hưởng
Năm 2007: LKD07 = a07 - b07 - c07 - d07 Năm 2006: LKD06 = a06 - b06 - c06 - d06 Thế lần 1: a07 - b06 - c06 - d06 Thế lần 2: a07 - b07 - c06 - d06 Thế lần 3: a07 - b07 - c07 - d06 Thế lần 4: a07 - b07 - c07 - d07
- Ảnh hưởng bởi nhân tố a (Doanh thu thuần)
a = (a07 - b06 - c06 - d06) - (a06 - b06 - c06 - d06) = a07 - a06
= 35.510.679 - 3.320.047 = 32.190.632
Vậy, do doanh thu thuần năm 2007 so với năm 2006 tăng nên đã làm cho lợi nhuận hoạt động kinh doanh tăng 32.190.632 ngàn đồng.
- Ảnh hưởng bởi nhân tố b (Giá vốn hàng bán)
b = (a07 - b07 - c06 - d06) - (a07 - b06 - c06 - d06) = - b07 + b06
= - 25.960.271 + 2.787.356 = - 23.172.915
Vậy, do giá vốn hàng bán năm 2007 tăng hơn so với năm 2006 nên đã làm lợi nhuận hoạt động kinh doanh giảm 23.172.915 ngàn đồng.
- Ảnh hưởng bởi nhân tố c (Chi phí bán hàng)
c = (a07 - b07 - c07 - d06) - (a07 - b07 - c06 - d06) = - c07 + c06
= - 2.848 + 2.269 = - 579
Vậy, do chi phí bán hàng năm 2007 so với năm 2006 tăng nên đã làm cho lợi nhuận hoạt động kinh doanh giảm 579 ngàn đồng.
- Ảnh hưởng bởi nhân tố d (Chi phí quản lý doanh nghiệp)
d = (a07 - b07 - c07 - d07) - (a07 - b07 - c07 - d06) = - d07 + d06
= - 458.767 + 503.737 = 44.970
Vậy, do chi phí quản lý doanh nghiệp của năm 2007 giảm so với năm 2006 nên đã làm cho lợi nhuận hoạt động kinh doanh tăng được 44.970 ngàn đồng.
- Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng
+ Nhân tố làm tăng lợi nhuận : + 32.235.602 ngàn đồng Doanh thu thuần : + 32.190.632
Chi phí QLDN : + 44.970
+ Nhân tố làm giảm lợi nhuận : - 23.173.494 ngàn đồng Giá vốn hàng bán : - 23.172.915
Chi phí bán hàng : - 579
Như vậy, lợi nhuận hoạt động kinh doanh năm 2007 tăng so với năm 2006 là: a + b + c + d = 32.190.632 - 23.172.915 - 579 + 44.970 = 9.062.108 ngàn đồng đúng bằng đối tượng phân tích LKD
Tương tự ta thiết lập công thức lợi nhuận hoạt động tài chính Lợi nhuận HĐTC = Doanh thu HĐTC - Chi phí tài chính Gọi LTC là chỉ tiêu lợi nhuận hoạt động tài chính
a : Doanh thu HĐTC b : Chi phí tài chính
Lợi nhuận hoạt động tài chính là: LTC = a - b - Lợi nhuận HĐTC năm 2007 là:
= 21.796 - 9.030.532 = - 9.008.736
Vậy, lợi nhuận hoạt động tài chính năm 2007 của công ty Gia Thịnh bị lỗ 9.008.736 ngàn đồng.
- Lợi nhuận HĐTC năm 2006 là: LTC06 = a06 - b06 = 11.678 - 9.344 = 2.334
Vậy, lợi nhuận hoạt động tài chính năm 2006 của công ty Gia Thịnh lãi 2.334 ngàn đồng.
- Đối tượng phân tích:
LTC = LTC07 - LTC06
= - 9.008.736 - 2.334 = - 9.011.070 ngàn đồng
Vậy, lợi nhuận hoạt động tài chính của năm 2007 so với năm 2006 giảm 9.011.070 ngàn đồng.
* Phân tích các nhân tố ảnh hưởng
Năm 2007: LTC07 = a07 - b07 Năm 2006: LTC06 = a06 - b06 Thế lần 1: a07 - b06
Thế lần 2: a07 - b07
- Ảnh hưởng bởi nhân tố a (Doanh thu HĐTC) a = (a07 - b06) - (a06 - b06) = a07 - a06
= 21.796 - 11.678 = 10.118
Vậy, do doanh thu HĐTC năm 2007 so với năm 2006 tăng nên đã làm cho lợi nhuận hoạt động tài chính tăng được 10.118 ngàn đồng.
- Ảnh hưởng bởi nhân tố b (Chi phí tài chính)
= - b07 + b06
= - 9.030.532 + 9.344 = - 9.021.188
Vậy, do chi phí tài chính năm 2007 tăng hơn nhiều so với năm 2006 nên đã làm lợi nhuận hoạt động kinh doanh giảm hết 9.021.188 ngàn đồng.
- Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng
+ Nhân tố làm tăng lợi nhuận : + 10.118 ngàn đồng Doanh thu HĐTC : + 10.118
+ Nhân tố làm giảm lợi nhuận : - 9.021.188 ngàn đồng Chi phí tài chính : - 9.021.188
Như vậy, lợi nhuận hoạt động tài chính năm 2007 giảm so với năm 2006 là: a + b = 10.118 - 9.021.188
= - 9.011.070 ngàn đồng đúng bằng đối tượng phân tích LTC.
Đối với lợi nhuận khác ta thực hiện tương tự các bước như trên. Lợi nhuận khác = Doanh thu khác - Chi phí khác Gọi LKH là chỉ tiêu lợi nhuận khác
a : Doanh thu khác b : Chi phí khác
Lợi nhuận khác sẽ là: LTC = a - b - Lợi nhuận khác năm 2007 là:
LKH07 = a07 - b07
= 6.441 - 1.126
= 5.315
Vậy, lợi nhuận khác năm 2007 của công ty Gia Thịnh lãi 5.315 ngàn đồng. - Lợi nhuận khác năm 2006 là:
LTC06 = a06 - b06 = 4.176 - 1.205 = 2.971
- Đối tượng phân tích:
LKH = LKH07 - LKH06
= 5.315 - 2.971 = 2.344 ngàn đồng
Vậy, lợi nhuận khác của năm 2007 so với năm 2006 tăng 2.344 ngàn đồng.
* Phân tích các nhân tố ảnh hưởng
Năm 2007: LKH07 = a07 - b07 Năm 2006: LKH06 = a06 - b06 Thế lần 1: a07 - b06
Thế lần 2: a07 - b07
- Ảnh hưởng bởi nhân tố a (Doanh thu khác) a = (a07 - b06) - (a06 - b06) = a07 - a06
= 6.441 - 4.176 = 2.265
Vậy, do doanh thu khác năm 2007 so với năm 2006 tăng nên đã làm cho lợi nhuận khác tăng được 2.265 ngàn đồng.
- Ảnh hưởng bởi nhân tố b (Chi phí khác)
b = (a07 - b07) - (a07 - b06) = - b07 + b06
= - 1.126 + 1.205 = 79
Vậy, do chi phí khác năm 2007 giảm so với năm 2006 nên đã làm lợi nhuận khác tăng 79 ngàn đồng.
- Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng
+ Nhân tố làm tăng lợi nhuận : + 2.344 ngàn đồng Doanh thu khác : + 2.265
Chi phí khác : + 79
Vậy, lợi nhuận khác năm 2007 tăng so với năm 2006 là: a + b = 2.265 + 79
= 2.344 ngàn đồng đúng bằng đối tượng phân tích LKH.
Như vậy, tổng hợp mức độ ảnh hưởng của các nhân tố trên ta được lợi nhuận trước thuế của năm 2007 tăng so với năm 2006 một khoản là:
LKD + LTC + LKH = 9.062.108 - 9.011.070 + 2.344 = 53.382 ngàn đồng.
5.2.2 Phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận năm 2008
Tương tự như phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận của năm 2007. Đối với lợi nhuận hoạt động kinh doanh
Lợi nhuận HĐKD = DT thuần - GVHB - Chi phí BH - Chi phí QLDN Gọi LKD là chỉ tiêu lợi nhuận hoạt động kinh doanh
a : Doanh thu thuần b : Giá vốn hàng bán c : Chi phí bán hàng
d : Chi phí quản lý doanh nghiệp Ta có: Lợi nhuận hoạt động kinh doanh là LKD = a - b - c - d - Lợi nhuận HĐKD năm 2008 là:
LKD08 = a08 - b08 - c08 - d08
= 71.860.122 - 53.852.060 - 12.199 - 683.973 = 17.311.890
Vậy, lợi nhuận hoạt động kinh doanh năm 2008 của công ty Gia Thịnh là 17.311.890 ngàn đồng.
- Lợi nhuận HĐKD năm 2007 là:
LKD07 = a07 - b07 - c07 - d07
= 35.510.679 - 25.960.271 - 2.848 - 458.767
= 9.088.793
Vậy, lợi nhuận hoạt động kinh doanh năm 2007 của công ty Gia Thịnh là 9.088.793 ngàn đồng.
LKD = LKD08 - LKD07
= 17.311.890 - 9.088.793 = 8.223.097 ngàn đồng
Vậy, lợi nhuận hoạt động kinh doanh của năm 2008 so với năm 2007 tăng 8.223.097 ngàn đồng.
* Phân tích các nhân tố ảnh hưởng
Năm 2008: LKD08 = a08 - b08 - c08 - d08 Năm 2007: LKD07 = a07 - b07 - c07 - d07 Thế lần 1: a08 - b07 - c07 - d07 Thế lần 2: a08 - b08 - c07 - d07 Thế lần 3: a08 - b08 - c08 - d07 Thế lần 4: a08 - b08 - c08 - d08
- Ảnh hưởng bởi nhân tố a (Doanh thu thuần)
a = (a08 - b07 - c07 - d07) - (a07 - b07 - c07 - d07) = a08 - a07
= 71.860.122 - 35.510.679 = 36.349.443
Vậy, do doanh thu thuần năm 2008 so với năm 2007 tăng nhiều nên đã làm cho lợi nhuận hoạt động kinh doanh tăng 36.349.443 ngàn đồng.
- Ảnh hưởng bởi nhân tố b (Giá vốn hàng bán)
b = (a08 - b08 - c07 - d07) - (a08 - b07 - c07 - d07) = - b08 + b07
= - 53.852.060 + 25.960.271 = - 27.891.789
Vậy, do giá vốn hàng bán năm 2008 tăng hơn so với năm 2007 nên đã làm lợi nhuận hoạt động kinh doanh giảm 27.891.789 ngàn đồng.
- Ảnh hưởng bởi nhân tố c (Chi phí bán hàng)
c = (a08 - b08 - c08 - d07) - (a08 - b08 - c07 - d07) = - c08 + c07
= - 9.351
Vậy, do chi phí bán hàng năm 2008 so với năm 2007 tăng nên đã làm cho lợi nhuận hoạt động kinh doanh giảm 9.351 ngàn đồng.
- Ảnh hưởng bởi nhân tố d (Chi phí quản lý doanh nghiệp)
d = (a08 - b08 - c08 - d08) - (a08 - b08 - c08 - d07) = - d08 + d07
= - 683.973 + 458.767 = - 225.206
Vậy, do chi phí quản lý doanh nghiệp của năm 2008 cũng tăng so với năm 2007 nên đã làm cho lợi nhuận hoạt động kinh doanh giảm 225.206 ngàn đồng.
- Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng
+ Nhân tố làm tăng lợi nhuận : + 36.349.443 ngàn đồng Doanh thu thuần : + 36.349.443
+ Nhân tố làm giảm lợi nhuận : - 28.126.346 ngàn đồng Giá vốn hàng bán : - 27.891.789
Chi phí bán hàng : - 9.351 Chi phí QLDN : - 225.206
Như vậy, lợi nhuận hoạt động kinh doanh năm 2008 tăng so với năm 2007 là:
a + b + c + d = 36.349.443 - 27.891.789 - 9.351 - 225.206 = 8.223.097 ngàn đồng đúng bằng đối tượng phân tích LKD
Đối với lợi nhuận hoạt động tài chính
Lợi nhuận HĐTC = Doanh thu HĐTC- Chi phí tài chính Gọi LTC là chỉ tiêu lợi nhuận hoạt động tài chính
a : Doanh thu HĐTC b : Chi phí tài chính
Lợi nhuận hoạt động tài chính là: LTC = a - b - Lợi nhuận HĐTC năm 2008 là:
LTC08 = a08 - b08
= - 8.103.210
Vậy, lợi nhuận hoạt động tài chính năm 2008 của công ty Gia Thịnh lỗ 8.103.210 ngàn đồng.
- Lợi nhuận HĐTC năm 2007 là:
LTC07 = a07 - b07
= 21.796 - 9.030.532
= - 9.008.736
Vậy, lợi nhuận hoạt động tài chính năm 2007 của công ty Gia Thịnh bị lỗ 9.008.736 ngàn đồng.
- Đối tượng phân tích:
LTC = LTC08 - LTC07
= - 8.103.210 - (- 9.008.736) = 905.526 ngàn đồng
Vậy, lợi nhuận hoạt động tài chính của năm 2008 so với năm 2007 mặc dù đều lỗ nhưng năm 2008 lỗ ít hơn 905.526 ngàn đồng.
* Phân tích các nhân tố ảnh hưởng
Năm 2008: LTC08 = a08 - b08 Năm 2007: LTC07 = a07 - b07 Thế lần 1: a08 - b07
Thế lần 2: a08 - b08
- Ảnh hưởng bởi nhân tố a (Doanh thu HĐTC) a = (a08 - b07) - (a07 - b07) = a08 - a07
= 17.144 - 21.796 = - 4.652
Vậy, do doanh thu HĐTC năm 2008 so với năm 2007 giảm nên đã làm cho lợi nhuận hoạt động tài chính giảm đi 4.652 ngàn đồng.
- Ảnh hưởng bởi nhân tố b (Chi phí tài chính)
b = (a08 - b08) - (a08 - b07) = - b08 + b07
= - 8.120.354 + 9.030.532 = 910.178
Vậy, do chi phí tài chính năm 2008 giảm so với năm 2007 nên đã làm lợi nhuận hoạt động kinh doanh tăng được 910.178 ngàn đồng.
- Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng
+ Nhân tố làm tăng lợi nhuận : + 910.178 ngàn đồng Chi phí tài chính : + 910.178
+ Nhân tố làm giảm lợi nhuận : - 4.652 ngàn đồng Doanh thu HĐTC : - 4.652
Như vậy, lợi nhuận hoạt động tài chính năm 2008 giảm so với năm 2007 là: a + b = - 4.652 + 910.178
= 905.526 ngàn đồng đúng bằng đối tượng phân tích LTC.
Đối với lợi nhuận khác ta thực hiện tương tự các bước như trên. Lợi nhuận khác = Doanh thu khác - Chi phí khác Gọi LKH là chỉ tiêu lợi nhuận khác
a : Doanh thu khác