- Thuờ tài chớnh: cũn gọi là thuờ vốn, là phương thức tài trợ tớn dụng
3.2.4. Thực hiện quản lớ chặt chẽ nợ phải thu
Trong cơ cấu vốn lưu động của cỏc doanh nghiệp, cỏc khoản phải thu thường chiếm quy mụ và tỷ trọng khụng nhỏ, do đú, quản trị cỏc khoản phải thu là nội dung khụng thể thiếu trong quản trị vốn kinh doanh. Cỏc khoản phải thu giỳp cụng ty nhanh chúng giải phúng được hàng tồn kho, thu hồi vốn nhanh nhằm phục vụ quỏ trỡnh tỏi sản xuất. Tuy nhiờn, nếu lượng phải thu quỏ lớn, lại gõy ra “phản ứng ngược” khi một lượng vốn khụng nhỏ của cụng ty bị chiếm dụng, gõy ứ đọng và lóng phớ vốn, đồng thời tăng chi phớ sử dụng vốn khi cụng ty phải huy động từ cỏc nguồn vốn khỏc. Đặc biệt, nếu quản lý khụng tốt, sẽ phỏt sinh nhiờ̀u khoản phải thu khú đũi, dẫn đến nguy cơ mất vốn của cỏc doanh nghiệp.
Cỏc khoản phải thu của cụng ty cú trị giỏ 93.292 triệu đồng ở thời điểm cuối năm 2015 và tăng khỏ mạnh so với thời điểm đầu năm (55,27%). Cỏc khoản phải thu chiếm tỷ trọng lớn: 61,4% tổng Vốn lưu động. Đặc biệt tại thời điểm cuối năm 2015, khoản mục phải thu của khỏch hàng tăng cao ( 71,07%) khiến cho lượng vốn bị chiếm dụng ở đõy là lớn và làm giảm hiệu
cụng ty khiến cho cụng ty phải bỏ thờm chi phớ quản lý, chi phớ thu hồi vốn. Đụi khi cỏc khoản phải thu khụng thể thu hồi được mà ở thời điểm cuối năm cụng ty khụng thực hiện trớch lập dự phũng phải thu ngắn hạn khú đũi khiến cụng ty bị thất thoỏt vốn, ảnh hưởng đến hiệu quả sử dụng vốn của cụng ty.
Trong năm vừa qua, cỏc khoản phải thu của Cụng ty tăng khỏ mạnh chứng tỏ cụng tỏc quản trị cỏc khoản phải thu của cụng ty chưa tốt. Cỏc khoản phải thu vẫn cũn ở mức cao cả vờ̀ số tuyệt đối và số tương đối. Đặc biệt cụng ty cho khỏch hàng nợ nhiờ̀u nhưng chưa thu được tiờ̀n, điờ̀u đú ảnh hưởng đến tiến độ sản xuất của cụng ty.
Để đạt được mục tiờu giảm cả vờ̀ số tương đối lẫn tuyệt đối cỏc khoản phải thu núi riờng và để tăng cường hơn nữa hiệu quả của cụng tỏc thu hồi nợ cũng như quản trị cỏc khoản phải thu núi chung, trong thời gian tới Cụng ty nờn thực hiện một số biện phỏp:
+ Chia khỏch hàng thành từng nhúm dựa trờn cỏc tiờu chuõ̉n tớn dụng. Nhúm A: Cỏc khỏch hàng cú tiờ̀m lực tài chớnh lớn, truyờ̀n thống, cú uy tớn và cú mối quan hệ mật thiết với Cụng ty.
Nhúm B: Cỏc khỏch hàng cú tiờ̀m lực tài chớnh và quy mụ hoạt động nhỏ hơn, thanh toỏn quỏ hạn nhưng chưa phỏt sinh nợ khú đũi và cú mối quan hệ làm ăn lõu năm.
Nhúm C: Cỏc khỏch hàng để phỏt sinh nợ xấu, khú đũi, uy tớn thấp, khả năng tài chớnh hạn chế.
Nhúm N: Với cỏc khỏch hàng mới
Theo dừi chặt chẽ cỏc khoản phải thu để kịp thời xỏc định những rủi ro trong hoạt động tớn dụng thương mại. Việc quản lý và thu hồi nợ cần được theo dừi và đụn đốc thường xuyờn.
Đối với cỏc khỏch nhúm A: Cụng ty nờn tạo điờ̀u kiện mở rộng ớn dụng, ỏp dụng thanh toỏn trả chậm từ 30-60 ngày, khụng yờu cầu đặt cọc theo tỷ lệ % giỏ trị hợp đồng mới.
Cỏc khỏch hàng nhúm B: Cụng ty nờn yờu cầu đặt cọc trước 5% giỏ trị hợp đồng, thanh toỏn làm nhiờ̀u lần trong quỏ trỡnh cung cấp dịch vụ.
Cỏc khỏch hàng nhúm C: Hạn chế hoặc khụng cấp tớn dụng.
Với cỏc khỏch hàng mới: chỉ cấp tớn dụng kốm yờu cầu thế chấp, ký cước bảo lónh ớt nhất 30% giỏ trị hợp đồng hoặc bảo đảm thanh toỏn của ngõn hàng hay một tổ chức cú khả năng vờ̀ tài chớnh, đồng thời yờu cầu đặt cọc trước 10% giỏ trị hợp đồng. Trờn cơ sở hợp đồng đó ký kết, nếu vi phạm sẽ phạt theo lói suất thỏa thuận.
Bờn cạnh đú Cụng ty cũng cần tớnh toỏn tỷ lệ chiết khấu, giảm giỏ hàng bỏn hợp lý để khuyến khớch khỏch hàng thanh toỏn sớm. Hiện nay tỷ lệ chiết khấu mà Cụng ty đang ỏp dụng khỏ thấp, giảm giỏ hàng bỏn chỉ ỏp dụng chưa được ỏp dụng, do vậy chưa cú tỏc dụng khuyến khớch đối với khỏch hàng.
Hiện tại việc quản lý cỏc khoản phải thu nhất là đối với cỏc khoản phải thu quỏ hạn chưa được phõn tớch, đỏnh giỏ một cỏch chớnh xỏc. Cụng ty chưa thực hiện trớch lập dự phũng phải thu khú đũi, chưa phản ỏnh được rủi ro trong cỏc khoản phải thu của Cụng ty. Vỡ vậy Cụng ty cần đối chiếu xem xột cỏc khoản nợ quỏ hạn cú đỳng là khú đũi hay khụng, từ đú cú biện phỏp thu hồi phự hợp.
Năm 2015, vũng quay nợ phải thu của doanh nghiệp đạt 8,11 vũng/năm, Để đưa số vũng quay nợ phải thu của doanh nghiệp cao hơn nữa thỡ doanh nghiệp cần giảm số dư bỡnh quõn cỏc khoản phải thu năm 2015.
- Doanh thu bỏn hàng (bao gồm cả thuế VAT) năm 2016 của cụng ty là : 700 tỷ đồng.
-Số vũng quay vốn nợ phải thu là: 9,8 vũng/năm
=> Số dư nợ phải thu bỡnh quõn là: 700/9,5 = 71,43 (tỷ đồng)
Từ đú, doanh nghiệp xõy dựng hạn mức bỏn chịu tối đa cho từng đối tượng khỏch hàng, đưa ra chớnh sỏch kiểm soỏt nợ, thu hồi nợ, phạt tiờ̀n và cuối cựng là đưa ra tũa ỏn nếu khỏch hàng cố tỡnh khụng trả nợ. Để đảm bảo đủ vốn cho hoạt động kinh doanh đồng thời giảm rủi ro mất vốn thỡ cụng ty cần hạn chế cấp tớn dụng thương mại cho khỏch hàng. Mức bỏn chịu tối đa trong thời gian tới khụng nờn vượt quỏ 71,43 tỷ đồng. Trong đú, đối với khỏch hàng nhúm A mức bỏn chịu khụng quỏ 44,5 tỷ, với khỏch hàng nhớm B khụng quỏ 19,9 tỷ, nhúm N khụng quỏ 7,03 tỷ. Cựng với đú, Cụng ty nờn sắp xếp cỏc khoản phải thu theo tuổi nợ để theo dừi và cú biện phỏp thu hồi nợ kịp thời, đồng thời xỏc định số dư cỏc khoản phải thu theo đối tượng khỏch hàng để xem khỏch hàng cú vượt quỏ mức dư nợ cho phộp thỡ cần thu hồi nợ ngay hoặc dừng việc cấp tớn dụng.
Bờn cạnh đú, Cụng ty cú thể thực hiện một số biện phỏp:
+ Cụng ty cần tổ chức bộ phận chuyờn trỏch quản lớ thu nợ cũng như theo dừi cụng nợ, những nhõn viờn của bộ phận này cần được đào tạo một cỏch bài bản
+ Cụng ty cũng cần theo dừi sỏt xao tỡnh trạng thu hồi cụng nợ. Với cỏc khoản nợ sắp đến hạn trả, tớch cực nhắc nhở đụn đốc khỏch hàng trả nợ. Với cỏc khoản nợ quỏ hạn cú thể gia hạn nợ hoặc chia cỏc khoản nợ thành cỏc giai đoạn để trả nợ, nếu cần thiết cú thể trớch lập quỹ dự phũng, chủ động bảo toàn VLĐ của cụng ty. Với những khoản nợ mà nhận thấy khú cú thể thu hồi thỡ
cần thực hiện cỏc biện phỏp khỏc như bỏn nợ cho cỏc cụng ty mua bỏn nợ để kịp thời thu hồi vốn và hạn chế được rủi ro khụng thu hồi được nợ.
+ Trong năm 2015, cụng ty khụng tiến hành trớch lập quỹ dự phũng phải thu khú đũi. Tuy nhiờn cụng ty cần thường xuyờn theo dừi trờn cỏc bảng kờ, nhật kớ cỏc khoản phải thu, mở sổ chi tiết theo dừi nợ phải thu và tỡnh hỡnh thanh toỏn của từng khỏch hàng. Đõ̉y nhanh cụng tỏc thu hồi cỏc khoản nợ đến hạn và quỏ hạn. Đõy là một biện phỏp kiểm soỏt và đảm bảo thu được tiờ̀n mà cụng ty đó ỏp dụng. Ngồi ra để hạn chế tỡnh trạng nợ quỏ hạn, nợ khú đũi hoặc khụng đũi được thỡ cuối kỡ cụng ty cú lập bảng cõn đối giữa doanh thu và cỏc khoản đó thu tiờ̀n và cỏc khoản phải thu cũn lại, bảng cõn đối giữa cỏc khoản nợ quỏ hạn với cỏc thời kỡ khỏc nhau…từ đú nắm bắt được tỡnh hỡnh, cụng ty sẽ đưa ra những giải phỏp phự hợp giải quyết.
+ Với khoản trả trước cho người bỏn, cụng ty cần thực hiện cỏc biện phỏp như:
- Lựa chọn nhà cung cấp uy tớn và cú năng lực. Đõy là điờ̀u hết sức quan trọng. Cụng ty cần lựa chọn cỏc nhà cung cấp cú năng lực sản suất lớn, chất lượng sản phõ̉m tốt, đảm bảo yờu cầu chất lượng thi cụng cụng trỡnh.
- Chủ động trong việc đốc thỳc cỏc nhà cung cấp giao hàng đỳng thời hạn. Bản thõn cỏc nhà cung cấp cũng muốn chiếm dụng vốn của doanh nghiệp khỏc, do đú để trỏnh tỡnh trạng thiếu nguyờn vật liệu, vật tư cho quỏ trỡnh sản xuất, đồng thời để giảm nguồn vốn bị chiếm dụng, cụng ty cần căn cứ vào tỡnh hỡnh nhu cầu nguyờn nhiờn vật liệu rồi thụng bỏo trước một khoảng thời gian để cỏc nhà cung cấp chủ động giao hàng.
- Chủ động ứng thờm tiờ̀n cho nhà cung cấp. Với cỏc nhà cung cấp là doanh nghiệp đang gặp khú khăn vờ̀ vốn kinh doanh, cụng ty cú thể cung cấp
thờm một lượng vốn nhất định để họ cú thể tiến hành sản xuất kinh doanh hoặc mua bỏn hàng húa và giao hàng đỳng thời hạn.
Ngoài ra, cụng ty nờn gia tăng lượng vốn chiếm dụng từ cỏc bờn liờn quan, đặc biệt là cỏc nguồn vốn khụng mất chi phớ như nợ lương, nợ thuế, nợ bảo hiểm… để gia tăng thờm nguồn vốn phục vụ hoạt động sản xuất kinh doanh của cụng ty.