2.2. Thực trạng hoạt động cho thuê tài chính tại BLC II
2.2.3. Phân loại nợ và trích lập dự phòng rủi ro
2.2.3.1 Phân loại nợ
Theo Quyết định 493/2005/QĐ-NHNN ngày 22/04/2005 và Quyết định số
18/2007/QĐ-NHNN ngày 25/04/2007 của Thống đốc NHNN thì các TCTD thực
hiện phân loại nợ theo 5 nhóm và tỷ lệ trích lập dự phịng rủi ro như sau : Nhóm 1: Nợ đủ tiêu chuẩn, tỷ lệ trích lập DPRR là 0%.
Nhóm 2: Nợ cần chú ý, tỷ lệ trích lập DPRR là 5%.
Nhóm 3: Nợ dưới tiêu chuẩn, tỷ lệ trích lập DPRR là 20%. Nhóm 4: Nợ nghi ngờ, tỷ lệ trích lập DPRR là 50%.
Nhóm 5: Nợ có khả năng mất vốn, tỷ lệ trích lập DPRR là 100%.
Cũng theo quyết định 493/2005/QĐ-NHNN quy định, trên cơ sở phân loại
các khoản nợ theo 5 nhóm Cơng ty phải trích lập dự phòng cụ thể để dự phòng cho những tổn thất có thể xảy ra, đồng thời trích lập dự phòng chung với tỷ lệ 0,75% tổng giá trị của các khoản nợ từ nhóm 1 đến nhóm 4 để dự phòng cho những tổn thất chưa xác định. Tuy nhiên việc phân loại nợ phải được NHNN chấp thuận và
phải dựa trên cơ sở xếp hạng tín dụng nội bộ có xem xét đến đặc điểm hoạt động
kinh doanh, đối tượng khách hàng.
Trên cơ sở đó, hàng quý BLC II thực hiện phân loại nợ và trích lập DPRR theo quy định của NHNN. Các loại nợ sẽ được chia làm 5 nhóm theo các mức độ rủi ro khác nhau, theo đó BLC II trích lập DPRR theo tỷ lệ phần trăm được quy định tương ứng với mỗi nhóm nợ.
39
Bảng 2.4 : Phân loại nhóm nợ 2008-2010 Chỉ tiêu Dư nợ cho vay (tỷ đồng)
2008 2009 2010
Nợ đủ tiêu chuẩn 1.051 1.008 945 Nợ cần chú ý 214 502 657
Nợ dưới tiêu chuẩn 8 15,6 100,3
Nợ nghi ngờ 14 19,5 10,9
Nợ có khả năng mất vốn 22 76,9 41,8
Tổng dư nợ 1.309 1.622 1.755
(Nguồn: Báo cáo tổng kết hoạt động năm 2008-2010 của BLC II) [14]
2.2.3.2 Thực trạng trích lập quỹ dự phịng rủi ro
Cơng ty cho th tài chính II-BIDV ln thực hiện trích lập quỹ dự phòng rủi ro theo quy định của Ngân hàng nhà nước Việt Nam, cụ thể như sau:
Bảng 2.5 : Trích lập dự phịng rủi ro 2008-2010
Các chỉ tiêu Năm 2008 Năm 2009 Năm 2010
Số dư quỹ dự phòng rủi ro đầu năm.
Trong đó 20.875 42.590 106.783
Dự phịng cụ thể 15.899 33.229 96.170 Dự phòng chung 4.976 9.361 10.612
Số trích trong năm. Trong đó 33.432 69.788 20.599
Dự phòng cụ thể 29.048 68.537 19.102 Dự phòng chung 4.384 1.252 1.497
Dự phòng cụ thể xử lý trong năm. 11.818 5.595 3.365 Số dư quỹ dự phòng rủi ro cuối năm.
Trong đó 42.590 106.783 124.016
Dự phịng cụ thể 33.229 96.170 111.907 Dự phòng chung 9.361 10.612 12.109
(Nguồn: Báo cáo tổng kết hoạt động năm 2008-2010 của BLC II) [14]
Tương ứng với nợ xấu, chi phí trích lập dự phịng rủi ro của Cơng ty tăng
nhanh, đặc biệt trong năm 2009, chi phí trích lập dự phịng rủi ro chiếm 39,21% chi phí hoạt động với 69,788 tỷ đồng.
40
Do khó khăn trong việc cập nhật báo cáo tài chính (khách hàng xa, doanh nghiệp nhỏ và vừa nên độ tin cậy báo cáo tài chính khơng cao) dẫn đến việc phân loại nợ tại Cơng ty chưa thật sự chính xác kéo theo việc trích lập dự phỏng rủi ro sai lệch so với kết quả kiểm toán độc lập và ảnh hưởng đến ghi nhận kết quả kinh doanh của
Công ty so với số liệu Công ty lập ban đầu.
2.3 Phân tích rủi ro tín dụng tại BLC II 2.3.1 Các loại rủi ro tín dụng 2.3.1 Các loại rủi ro tín dụng
2.3.1.1 Rủi ro tài chính
- Bên thuê không trả tiền thuê khi đến hạn: hầu hết những đối tượng khách
hàng này làm ăn thua lỗ, rơi vào tình trạng khó khăn về tài chính dẫn đến không thể trả được nợ đúng hạn. Rủi ro tập trung chủ yếu ở tài sản thuê là sà lan, máy ảnh.
- Do bên thuê có ý định lừa đảo: Có một số trường hợp tài sản vẫn hoạt động hiệu quả nhưng khách hàng dây dưa không trả nợ mà giữ nguồn thu từ dự án cho mục đích khác. Rủi ro này xảy ra đối với dư nợ thuê theo nhóm tài sản máy móc thiết bị như : máy thiết bị y tế ….
- Bên thuê bỏ trốn khi không trả được nợ hoặc không chịu giao tài sản khi
Công ty quyết định thu hồi tài sản thậm chí tự ý bán tài sản thuê hoặc sử dụng tài sản thuê không đúng mục đích.
2.3.1.2 Rủi ro hoạt động
- Rủi ro về lãi suất:
Trong năm 2006, đa số các hợp đồng cho th tài chính của Cơng ty đều áp
dụng lãi suất 150% lãi suất cơ bản (chiếm trên 20% ) trong khi đó Cơng ty phải trả nợ đáo hạn với lãi suất hiện nay là 17,5%/năm.
- Rủi ro do dự án đầu tư khơng có hiệu quả : dự án không phát huy hiệu quả nên không thể trả được nợ cho Cơng ty, có thể kể đến tài sản thuê là tàu biển .
- Rủi ro trong quá trình ký kết và thực hiện hợp đồng tài sản (gồm Hợp đồng mua bán và Hợp đồng cho thuê) : Đó là trường hợp bên cung ứng tài sản khơng có khả năng thực hiện tiếp dự án .
41
- Rủi ro về tài sản thuê: Đó là trường hợp cho th những tài sản có tính chuyển nhượng thấp, khi thu hồi về công ty không thể cho thuê tiếp do tài sản mang tính chuyên dụng và đặc chủng cao. Cũng có trường hợp cho thuê tài sản, nhưng tài sản không được bảo quản cẩn thận dẫn đến giá trị bị giảm sút nghiêm trọng. Một vài trường hợp về rủi ro tài sản thuê còn gặp phải là: không mua bảo hiểm cho tài sản, không kiểm tra kiểm soát giá trị mua vào của tài sản hoặc doanh nghiệp tự ý bán tài sản ….
2.3.1.3 Các rủi ro khác
Rủi ro do môi trường kinh doanh biến động: rủi ro này dễ thấy nhất trong
năm 2008 với cuộc khủng hoảng kinh tế thế giới tồn cầu làm cho ngành tài chính ngân hàng phải đối mặt với một loạt khó khăn. BLC II cũng khơng nằm ngồi tầm
ảnh hưởng. Hoạt động cho th trở nên dè dặt hơn và gặp nhiều biến cố phức tạp
hơn. Việc thực hiện các dự án của doanh nghiệp cũng chậm so với tiến độ dẫn đến việc thu hồi tiền thuê của Công ty trở nên khó khăn hơn nhiều.
2.3.2 Các chỉ tiêu đánh giá mức độ rủi ro tín dụng
Khủng hoảng kinh tế thế giới, đặc biệt là trong ngành Tài chính - Ngân hàng từ năm 2007 làm cho rủi ro và nguy cơ xảy ra rủi ro ngày càng gia tăng trong hoạt
động cho thuê tài chính. Trong giai đoạn 2007-2010, thực trạng về rủi ro của Công
ty được thực hiện qua các chỉ tiêu.
2.3.2.1 Nợ quá hạn
Phân tích nợ quá hạn theo thời gian
Bảng 2.6: Nợ quá hạn 2007-2010
Đơn vị: tỷ đồng
Chỉ tiêu 2007 2008 2009 2010
-Tổng dư nợ cho thuê 813 1309 1622 1755
-Nợ quá hạn 19 45 168 543
Tỷ lệ nợ quá hạn/Tổng
dư nợ 2,33% 3,43% 10,35% 30,94%
42 2,33 3,43 10,35 30,94 0 5 10 15 20 25 30 35 2007 2008 2009 2010 Năm Tỷ lệ nợ quá hạn (%) Tỷ lệ nợ quá hạn Hình vẽ 2.4: Tỷ lệ nợ quá hạn 2007-2010
Bảng 2.6 đã phân loại Nợ quá hạn theo Quyết định 493/QĐ-NHNN về phân
loại nợ, trích lập và sử dụng dự phịng để xử lý rủi ro tín dụng. Năm 2008, Nợ quá hạn mới chỉ 45 tỷ đồng ; nhưng sang năm 2009 nợ quá hạn tăng vọt lên 168 tỷ đồng và năm 2010 nhiều nhất 543 tỷ đồng. Điều này dẫn đến tỷ lệ Nợ quá hạn của các
năm lần lượt tăng lên là 3,43% năm 2008; 10,35% năm 2009 và 30,94% năm 2010. Có thể thấy tốc độ tăng Nợ quá hạn trong 3 năm quá cao, năm sau hơn gấp đôi năm trước. Trong khi đó tốc độ tăng Tổng dư nợ cho thuê năm sau so với năm trước lần lượt là 23,9%% (năm 2009 so với 2008) và 34,07% (năm 2010 so với 2008).
Theo tính chất của các khoản Nợ quá hạn, trong năm 2008, phần lớn các khoản Nợ quá hạn nằm trong Nhóm V (nợ quá hạn trên 360 ngày), 65% nợ quá nằm trong nhóm nợ quá hạn nguy hiểm nhất này. Sang các năm 2009 và 2010, các khoản nợ quá hạn ở nhóm V dần dịch chuyển lên nhóm II. Sở dĩ như vậy là vì, Cơng ty đã có các biện pháp xử lý kịp thời với những khoản nợ quá hạn. Đối với các cơng ty
CTTC thì tài sản cho thuê chính là tài sản đảm bảo cùng với các tài sản đảm bảo
khác (nếu có như ký cược, ký quỹ).
43
Phân tích nợ quá hạn theo ngành nghề kinh tế:
Bảng 2.7: Tỷ lệ nợ quá hạn theo ngành nghề năm 2010
Đơn vị: tỷ đồng
Ngành kinh tế Dư nợ Nợ quá hạn
Tỷ lệ nợ quá hạn (%)
Công nghiệp chế biến 3,61 1,25 34,6 Công nghiệp khai thác mỏ 18,417 2,74 14,88
Nơng lâm nghiệp 3,294 0,39 11,84 Tài chính-tín dụng 176,077 0,98 0,56 Vận tải 724,313 372,18 51,38 Xây dựng 476,873 113,27 23,75 Y tế và hợp đồng cứu trợ xã hội 3,055 0,78 25,53 Khách sạn- nhà hàng 0 0 0 Khác 349,158 51,81 14,84 Tổng cộng 1754,797 543,4
(Nguồn: Báo cáo tổng kết hoạt động năm 2010 của BLC II) [14]
BLC II thực hiện cho thuê tài chính trên nhiều ngành nghề khác nhau. Tính
đến năm 31/12/2010, dư nợ trong ngành vận tải là lớn nhất (chiếm 41,27%), tiếp
theo là các ngành tài chính-tín dụng và xây dựng. Cơng ty khơng quá tập trung quá nhiều vào một ngành nghề nào nhất định.
Xét về Nợ quá hạn, thì ngành vận tải có tỷ lệ nợ quá hạn cao nhất, tỷ lệ nợ quá hạn lên tới 51,38% chủ yếu là tàu biển do trong các năm 2007 - 2009 cùng với sự phát động khai thác kinh tế biển, công ty đã xây dựng kế hoạch cho thuê tàu biển trọng tải lớn trong khi chưa có kiến thức và kinh nghiệm cho thuê tàu biển. Bên cạnh đó, từ cuối năm 2008 do ảnh hưởng của cuộc khủng hoảng tài chính và kinh tế thế giới, nhu cầu vận tải biển giảm đồng thời việc đầu tư vào bất động sản giảm đáng kể thêm vào đó trong những tháng đầu năm 2010, việc cấm khai thác cát từ
44
cho khách hàng kinh doanh vận tải thủy, vì vậy việc thu hồi tiền th khá khó khăn dẫn đến nợ quá hạn của các doanh nghiệp trong ngành này tăng cao.
2.3.2.2. Nợ xấu
Phân tích Nợ xấu theo Quyết định 493
Bảng 2.8: Nợ xấu và tỷ lệ nợ xấu 2007-2010
Đơn vị: tỷ đồng
Chỉ tiêu 2007 2008 2009 2010
-Tổng dư nợ cho thuê 813 1309 1622 1755
-Nợ xấu 23 44 112 153
Tỷ lệ nợ xấu/Tổng dư nợ 2,88% 3,33% 6,97% 8,7%
(Nguồn: Báo cáo tổng kết hoạt động năm 2007-2010 tại BLC II) [14]
Tiếp tục đà phát triển kinh doanh của nhưng năm trước mà đỉnh điểm là năm 2007, hoạt động kinh doanh của Công ty đạt kết quả rất tốt do đó năm 2008, Cơng ty đã xác định tiếp tục tăng trưởng dư nợ cho thuê nhằm củng cố thương hiệu và mở rộng thị phần.
Song Công ty đã mắc phải sai lầm trong việc xây dựng chiến lược phát triển. Trong đó :
- Việc tập trung cho thuê một chủng loại tài sản do một số nhà cung ứng giới thiệu – không cân đối cung-cầu, không chủ động loại bỏ rủi ro cạnh tranh và lạc hậu công nghệ, đã dẫn đến cung vượt cầu ảnh hưởng trực tiếp đến khả năng trả nợ của khách hàng, nợ xấu gia tăng (nhiều khách hàng thuê loại tài sản máy rọi ảnh kỹ
thuật số…đã chuyển sang nợ xấu).
- Giai đoạn cuối năm 2008, khi phong trào khai thác cát ở vùng sông Mekong và Campuchia, nhiều doanh nghiệp nhỏ đăng ký và mua sà lan vận chuyển, xáng
cạp khai thác, Công ty thực hiện và tập trung nhanh chóng tăng trưởng cho thuê sà lan, xáng cạp.
- Tiếp theo, trong năm 2009 cùng với sự phát động khai thác kinh tế biển, Công ty xây dựng kế hoạch cho thuê tàu biển trọng tải lớn trong khi chưa có kiến thức và kinh nghiệm cho thuê tàu biển.
45
- Bên cạnh đó, khối kinh doanh lượng cán bộ nhân viên quá mỏng, tỷ lệ cán bộ tăng thêm chưa tương xứng với việc tốc độ tăng trưởng tín dụng dẫn đến hạn chế về quản lý và khả năng kiểm sốt khoản th. Thêm vào đó kể từ năm 2008, ảnh hưởng của cuộc khủng hoảng tiền tệ, lạm phát tăng nhanh, đối tượng khách hàng thuê là Doanh nghiệp nhỏ và vừa, tiềm lực tài chính yếu chưa thoát khỏi tác động của khủng hoảng kinh tế toàn cầu những năm trước dẫn đến nợ xấu của Công ty
tăng nhanh, từ tỷ lệ nợ xấu 2,88 năm 2007 lên đến 8,7% năm 2010 (tăng 202,1%). Tỷ lệ nợ xấu có xu hướng tăng cao, điều này thể hiện những hạn chế, bất cập trong công tác QTRRTD, đòi hỏi phải được tổ chức, nghiên cứu, tổng hợp các nguyên
nhân để kịp thời rút kinh nghiệm và phòng tránh, giảm thiểu nợ xấu tương lai. Sau đây là một số nguyên nhân dẫn đến nợ xấu theo loại tài sản thuê :
Bảng 2.9: Một số nguyên nhân dẫn đến nợ xấu theo loại tài sản thuê
Stt Nhóm tài sản Nguyên nhân dẫn đến nợ xấu
1 Máy rọi ảnh kỹ
thuật số
Thế hệ máy rọi ảnh kỹ thuật số đầu tư những năm 2005- 2007 khơng cịn thích hợp, hiệu suất sử dụng giảm, doanh thu giảm sút đáng kể, nguồn thu không bảo đảm yêu cầu thanh toán nợ . Tài sản nếu thu hồi bán rất khó khăn, giá bán thấp, do vậy Cơng ty cho khách hàng duy trì nợ q hạn, tạo điều kiện khách hàng trả nợ từ nhiều nguồn thu khác .
2 Phương tiện vận chuyển đường thủy ( sà lan )
Từ cuối 2007 và đầu 2008 , nhu cầu thuê mua sà lan khai thác và vận chuyển cát sông tại các Tỉnh Đồng
Bằng Sông Cửu Long nổi lên rất cao, Công ty đầu tư tập trung quá nhiều loại đối tượng này. Ngay sau đó từ cuối năm 2009 do các cơng trình xây dựng cơ sở hạ tầng ở các địa phương hầu hết bị cắt giảm, nguồn cát khai thác từ các mỏ ở Campuchia và các Tỉnh miền Tây Nam bộ bị hạn chế …làm cho nguồn hàng và nhu cầu vận chuyển giảm nhanh, khách hàng thuê suy giảm khả năng trả nợ nhanh chóng . Việc tiến hành xử lý nợ bằng việc
46
thu hồi và bán tài sản gặp khó khăn, ít khách hàng có nhu cầu nên giá bán phương tiện giảm mạnh, khả năng thu hồi vốn rất thấp. Rủi ro lĩnh vực đầu tư này hiện rất lớn .
3 Phương tiện vận chuyển đường thủy ( tàu thủy )
Thực hiện chủ trương của Chính phủ về việc phát triển kinh tế Biển, trong đó có phát triển vận chuyển hàng hải, nhiều khách hàng xin thuê tài chính đầu tư lĩnh vực này . Tại Công ty đầu tư không nhiều, nhưng vốn đầu tư khá lớn. Khách hàng đóng mới tàu thủy, có thời gian thi công kéo dài…trên 12 tháng. Hiện nay, giá nhiên liệu tăng cao, giá cước vận chuyển không cạnh tranh được với giá vận chuyển của các hãng tàu nước khác, nguy cơ khách hàng không khả năng trả nợ là rất lớn.
Rủi ro trong việc quản lý tài sản thuê do chưa có biện pháp kiểm soát tàu vùng biển xa và kinh nghiệm giải quyết tranh chấp hàng hải , cũng đang là khó khăn lớn. 4 Thiết bị thi công
ngành xây dựng
Khách hàng thuê tài sản phục vụ thi công thường bị Chủ thầu chính chiếm dụng tiền thi cơng. Một mặt, cùng với việc siết chặt vốn tín dụng, khách hàng khơng thể vay vốn tạm thời để thanh tốn tiền thuê tài chính, mặt khác, việc cắt giảm nhiều cơng trình xây dựng, khách hàng thiếu việc làm, những tháng gần đây khách hàng bị hạn chế khả năng trả nợ .
5 Nhóm tài sản là xe ô
tô
Đối tượng đầu tư kinh doanh vận tải hành khách ít rủi ro,
hiệu quả khá tốt. Tuy nhiên, một số trường hợp đầu tư
cho đối tượng thuê xe ô tô phục vụ gián tiếp kinh doanh (nhu cầu sử dụng cho quản lý, văn phịng …) khơng mang lại hiệu quả. Sau khi cho thuê, thiếu kiểm soát dẫn