5. Kết cấu của luận văn
3.2 Giải pháp hoàn thiện hệ thống xếp hạng tín dụng doanh nghiệp tại Ngân
3.2.2.2 Chỉ tiêu tài chính trong xếp hạng tín dụng doanh nghiệp
Điểm số tài chính của doanh nghiệp khơng được cập nhật thường xuyên do
ngân hàng quy định việc chấm điểm các chỉ tiêu tài chính của doanh nghiệp căn cứ vào báo cáo tài chính năm trước liền kề.
Báo cáo tài chính được sử dụng để đánh giá một doanh nghiệp chủ yếu dựa
vào các thông tin về doanh thu, chi phí, lợi nhuận của cơng ty, tỷ lệ tăng trưởng quy mô. Tại DongABank đang thực hiện việc đánh giá gồm bốn chỉ tiêu: chỉ tiêu thanh
khoản, chỉ tiêu hoạt động, chỉ tiêu cân nợ, chỉ tiêu thu nhập. Đây là bốn nhóm chỉ tiêu thực hiện trong việc XHTD doanh nghiệp theo thông lệ quốc tế. Nhằm đánh giá tình hình tài chính của doanh nghiệp dựa vào các nhóm chỉ tiêu trên thì phụ thuộc rất nhiều về số liệu kế toán. Bên cạnh đó, hệ thống XHTD doanh nghiệp của ngân
hàng chủ yếu dựa vào các chỉ tiêu phi tài chính chiếm tỷ trọng cao trong tổng điểm
xếp hạng khách hàng. Vì vậy khơng thể nào tránh khỏi doanh nghiệp có hoạt động
tài chính khó khăn nhưng cán bộ tín dụng lại sử dụng các chỉ tiêu phi tài chính nhằm nâng điểm cho khách hàng để khách hàng có thể vay vốn tại ngân hàng. Cho nên, tác giả đề xuất phương pháp sử dụng mơ hình Logistic (phụ lục 5) nhằm phân
tích độc lập và song song với quá trình XHTD đối với khách hàng doanh nghiệp
nhằm khắc phục những đánh giá sai lệch về tình hình tài chính của doanh nghiệp
bằng việc giảm điểm số của khách hàng trong các trường hợp nêu trên.
Tác giả cũng đề xuất thêm nhóm chỉ tiêu tăng trưởng của doanh nghiệp là nhóm chỉ tiêu đánh giá sức tăng trưởng và mở rộng về quy mô của doanh nghiệp
trong đó có hai chỉ tiêu chủ yếu được đề cập là tỷ lệ tăng trưởng doanh thu và tỷ lệ tăng trưởng lợi nhuận sau thuế.
+ Tỷ lệ tăng trưởng doanh thu cho biết mức tăng trưởng doanh thu qua các thời kỳ. Trong những giai đoạn phát triển mạnh, thị phần tăng thì doanh nghiệp có tỷ lệ tăng trưởng doanh thu cao. Tuy nhiên tỷ lệ tăng trưởng doanh thu cao không nhất thiết đi kèm với tỷ lệ lợi nhuận cao.
+ Tỷ lệ tăng trưởng lợi nhuận cho biết mức tăng trưởng lợi nhuận tương đối
qua các thời kỳ. Doanh nghiệp có tỷ lệ tăng trưởng lợi nhuận cao thường đang kinh doanh tốt và có khả năng quản lý chi phí hiệu quả. Nếu chỉ xét trong một giai đoạn ngắn thì tỷ lệ tăng trưởng lợi nhuận có thể tăng hoặc giảm một cách đột biến vì
nhiều lý do khách quan và chủ quan. Do đó, khi phân tích tình hình tài chính đặc biệt là phân tích tỷ lệ tăng trưởng lợi nhuận thì cần xem xét trong một thời gian đủ dài, đồng thời cần quan tâm đến việc tăng trưởng đó có bền vững hay không.