CHƯƠNG 1 : GIỚI THIỆU ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU
3.2. Thực trạng nợ xấu của các NHTMCP Việt Nam niêm yết trên thị
chứng khoán Việt Nam giai đoạn 2006-2015
3.2.1. Tổng quan về tình hình nợ xấu của các NHTMCP Việt Nam niêm yết trên thị trường chứng khốn Việt Nam
Tín dụng là hoạt động chủ yếu và mang lại lợi nhuận lớn cho ngân hàng. Lợi nhuận luôn đi kèm với rủi ro. Rủi ro được nhắc đến trong hoạt động tín dụng của các NHTM ở đây đó là nợ xấu. Nợ xấu là sự tồn tại tất yếu trong hoạt động của hệ thống ngân hàng. Sự tồn tại tất yếu này sẽ trở nên nguy hiểm khi con số nợ xấu tăng cao. Các NHTM Việt Nam nói chung và các NHTMCP Việt Nam niêm yết trên sàn chứng khốn nói riêng đang nổ lực quyết liệt thực hiện chỉ đạo của NHNN, triển khai các giải pháp xử lý nợ xấu để đưa tỷ lệ nợ xấu về mức dưới 3%.
Nguồn: tác giả tự tổng hợp từ dữ liệu lấy từ Data Bankscope và thống kê của NHNN Việt Nam.
Hình 3.2: Tỷ lệ nợ xấu của hệ thống NHTM Việt Nam và các NHTMCP Việt Nam niêm yết từ 2006 – 2015.
Nhìn vào hình 3.2 có thể thấy tỷ lệ nợ xấu của các NHTMCP Việt Nam niêm yết ở mức thấp hơn so với 3%. Năm 2008 chịu ảnh hưởng của cuộc khủng hoảng kinh tế tài chính và suy thối kinh tế tồn cầu, nền kinh tế nước ta chịu tác động tiêu cực và kinh tế vĩ mơ có nhiều yếu tố khơng thuận lợi, lạm phát tăng cao duy trì ở mức 2 con số, đã làm cho tỷ lệ nợ xấu của các ngân hàng NHTMCP Việt Nam niêm yết tăng cao. Cụ thể NHTMCP Xuất Nhập Khẩu Việt Nam có mức tăng cao nhất từ 0.88% năm 2007 lên đến 4.71% năm 2008. Bên cạnh đó, NHTMCP Ngoại Thương Việt Nam cũng có mức tăng cao từ 1.92% năm 2007 lên đến 4.61% năm 2008, cả hai ngân hàng đều có mức nợ xấu vượt ngưỡng 3%. Tuy tăng cao nhưng tỷ lệ của các NHTMCP Việt Nam niêm yết vẫn nhỏ hơn so với tỷ lệ nợ xấu của toàn hệ thống là 3.5%.
Năm 2010 tỷ lệ nợ xấu của toàn hệ thống tăng từ 2.2% năm 2009 lên 2.52% nhưng tỷ lệ nợ xấu của các NHTMCP Việt Nam niêm yết lại giảm từ 1.72% năm 2009 xuống còn 1.41%.
Lịch sử tỷ lệ nợ xấu lập lại lần nữa vào năm 2012 khi mà tỷ lệ nợ xấu của cả hệ thống ngân hàng và các NHTMCP Việt Nam niêm yết đều tăng đột biến, các NHTMCP Việt Nam niêm yết lên đến 3.2%, tuy vẫn nhỏ hơn so với tỷ lệ nợ xấu của toàn hệ thống là 4.8% nhưng đã vượt ngưỡng 3%, và đây là điều cần phải xử lý quyết liệt vì nó có thể đẩy mức nợ xấu lên đến mức nguy hiểm trong tương lai. Góp phần đẩy tỷ lệ nợ xấu lên cao nhiều nhất là con số tỷ lệ nợ xấu dáng chú ý của NHTMCP Sài Gòn – Hà Nội với tỷ lệ nợ xấu là 8.83% do phải gánh thêm nợ xấu khi sát nhập với Habubank. Habubank đã mang về cho SHB con số dư nợ của Vinashin lên đến 4.004 tỷ đồng tính đến ngày 31/12/012. Khoản nợ này là nguyên nhân của việc Habubank từ bỏ 20 năm tồn tại của mình để sát nhập vào NHTMCP Sài Gòn – Hà Nội.
Tiếp theo là NHTMCP Quốc Dân với 5.64% cũng đã góp phần khơng nhỏ vào việc làm cho tỷ lệ nợ xấu năm 2012 tăng cao. Năm 2012 khi vẫn còn là NHTMCP Nam Việt thì ngân hàng này đã hoạt động không hiệu quả, nhanh chóng rơi vào tình trạng khó khăn: khơng hồn thành kế hoạch, nợ xấu tăng cao, đặc biệt gặp vấn đề lớn trong quản trị rủi ro, phân bổ nguồn lực không hiệu quả,..Sự việc đã kéo lan sang năm 2013 với tỷ lệ nợ xấu lên đến 6.06%. Thấy được tình hình khó khăn đó, NHNN đã phê duyệt đề án tái cấu trúc cho ngân hàng này, để bắt đầu cho hành trình mới NHTMCP Nam Việt đã đổi tên thành NHTMCP Quốc Dân và đạt được những kết quả khả quan, cụ thể năm 2014 tỷ lệ nợ xấu giảm đáng kể chỉ còn 2.52% sang năm 2015 chỉ còn 2.11%.
Năm 2012 nợ xấu của các NHTMCP Việt Nam niêm yết tăng mạnh trở lại và vượt ngưỡng 3%. Thời điểm này, các báo cáo về tỷ lệ nợ xấu xuất hiện sự khơng đồng nhất, có sự chênh lệch khá lớn. Cụ thể, theo báo cáo của các tổ chức tín dụng tại thời điểm ngày 31/05/2012 thì tỷ lệ nợ xấu khoản 4.47%. Trong khi đó, theo báo cáo của thanh tra NHNN thì tỷ lệ này ở mức hơn 8%. Và điều đáng lo ngại là theo báo cáo của Fitch Ratings thì tỷ lệ nợ xấu này ở mức ngất ngưởng hai con số là 13%. Vấn đề nợ xấu lúc này đã trở thành chủ đề nóng bỏng được quan tâm rất
nhiều không chỉ ở các NHTMCP Việt Nam niêm yết mà còn ở cả hệ thống ngân hàng đến cả Chính Phủ.
Sang năm 2013, tỷ lệ nợ xấu của các NHTMCP Việt Nam niêm yết bắt đầu giảm, tỷ lệ nợ xấu ở mức 1.62% vào năm 2015. Nguyên nhân là do chính phủ thành lập cơng ty quản lý tài sản để mua lại nợ xấu từ các ngân hàng. Tuy hiệu quả hoạt động của công ty này chưa được phản ảnh rõ ràng nhưng động thái này đã giúp các ngân hàng đưa nợ xấu ra khỏi bảng cân đối kế tốn của mình.
3.2.2. Phân tích dư nợ cho vay theo chất lượng nợ vay của các NHTMCP Việt Nam niêm yết trên thị trường chứng khoán Việt Nam Nam niêm yết trên thị trường chứng khoán Việt Nam
Tại Việt Nam, các khoản nợ từ nhóm 3 đến nhóm 5 xếp vào danh mục nợ xấu của ngân hàng.
Đơn vị tính: triệu đồng
Nguồn: tác giả tự tổng hợp từ các báo cáo tài chính hợp nhất của các ngân hàng niêm yết năm 2014 và 2015.
Hình 3.3: Các nhóm nợ xấu của các NHTMCP Việt Nam niêm yết năm 2014 và 2015
Tuy tỷ lệ nợ xấu năm 2015 là 1.62% thấp hơn năm 2014 là 2.06% nhưng nợ nhóm 5 – nợ có khả năng mất vốn lại chiếm tỷ trọng cao nhất trong tổng nợ xấu và có xu hướng tăng vào năm 2015, cụ thể theo báo cáo tài chính của các ngân hàng
2014 chỉ có 16.488.910 triệu đồng, tăng 31.63%. Đây là điểm mà các ngân hàng cần chú ý vì nó ảnh hưởng đến lợi nhuận và khả năng sinh lợi của ngân hàng.
Xét về tỷ trọng nợ nhóm 5( nợ có khả năng mất vốn) của các NHTMCP Việt Nam niêm yết chiếm khá lớn so với tổng nợ xấu. Đặc biệt có xu hướng tăng dần qua các năm.
Bảng 3.2.Tình hình nợ xấu của các NHTMCP Việt Nam niêm yết trên thị trường chứng khốn Việt Nam giai đoạn 2006-2015
Đơn vị tính: tỷ đồng Năm Nợ nhóm 5 Tổng nợ xấu Tỷ lệ nợ nhóm 5/Tổng nợ xấu (%) 2006 3.784 12.078 31.33 2007 3.526 9.424 37.42 2008 5.325 13.718 38.82 2009 5.499 13.822 39.78 2010 7.549 15.929 47.39 2011 6.592 18.059 36.50 2012 12.146 32.492 37.38 2013 16.959 32.634 51.97 2014 16.489 32.897 50.12 2015 21.705 33.223 65.33
Nguồn: tác giả tự tổng hợp từ các báo cáo tài chính hợp nhất của các ngân hàng
Dựa vào bảng 3.2 có thể thấy được từ năm 2011 tỷ trọng nợ nhóm 5 đã chiếm hơn 50% tổng nợ xấu, đến năm 2015 đã lên đến 65.33%. Trong đó, nhóm ngân hàng nhà nước như NHTMCP Đầu tư và phát triển Việt Nam, NHTMCP Ngoại Thương Việt Nam và NHTMCP Cơng thương Việt Nam ln có tỷ lệ nợ có khả năng mất vốn cao và tăng nhanh. Cụ thể tại NHTMCP Ngoại Thương Việt Nam tính đến cuối tháng 6/2015 trong số nợ xấu là 8.435,7 tỷ đồng thì nợ nhóm 5 đã chiếm đến 53.4% tương đương 4.512 tỷ đồng. Tại NHTMCP Đầu tư và phát triển Việt Nam thì nợ có khả năng mất vốn đã lên đến 5.139 tỷ đồng tương đương 59% vào cuối năm 2015. Theo lý giải của các chun gia tài chính thì ngun nhân của việc nợ nhóm 5 ngày càng lớn dần là do việc xử lý nợ xấu của Việt Nam. Trên thế giới,
các nhóm nợ sẽ nhỏ dần theo hình phễu, tức nợ nhóm 5 sẽ ở đáy và chiếm phần nhỏ nhất. Khi nợ chuyển sang nhóm 3 thì các nước đã bắt đầu sử dụng các biện pháp để xử lý. Tại Việt Nam thì các nhóm nợ lại lớn dần và nợ nhóm 5 sẽ chiếm phần lớn nhất do không xử lý được hoặc xử lý không hiệu quả và dồn qua các năm.
3.2.3. Đánh giá nợ xấu của các NHTMCP Việt Nam niêm yết trên sàn chứng khoán khoán
Sau một thời gian tăng trưởng tín dụng nhanh song song với việc quản lý, kiểm sốt rủi ro tín dụng cịn hạn chế và những bất lợi của nền kinh tế (lạm phát cao, bất động sản đóng băng, sản xuất kinh doanh gặp khó khăn,...) làm nợ xấu của ngân hàng ngày càng lộ diện rõ ràng và bắt đầu tăng nhanh từ năm 2010. Ngân hàng với quy mơ càng lớn mạnh thì nợ xấu càng cao. Đặc biệt trong 9 NHTMCP niêm yết thì NHTMCP Nhà Nước có tỷ lệ nợ xấu cao nhất. Mặc dù tỷ lệ nợ xấu có xu hướng giảm nhưng nợ có khả năng mất vốn lại tăng và chiếm tỷ trọng cao trong tổng số nợ xấu. Theo cơ quan ngôn luận của bộ cơng thương thì nợ xấu có xu hướng tăng vào những tháng đầu năm 2016 so với cuối năm 2015. Cụ thể ngân hàng BIDV, tỷ lệ nợ xấu cuối năm 2015 tăng từ 1.63% lên 2% tính đến ngày 30/06/2016, tương ứng 3.000 tỷ đồng. Ngân hàng Sacombank tỷ lệ nợ xấu tăng mạnh từ 1.85% cuối năm 2015 lên 2.83% trong 6 tháng đầu năm 2016. Trong khi đó, các ngân hàng thương mại lại có những nhận định lạc quan về việc nợ xấu sẽ giảm trong năm 2016. Dù giảm hay tăng thì cuối cùng nợ xấu vẫn là những “cục máu đơng” khó xử lý và là những khó khăn đầy thách thức cho các NHTMCP niêm yết nói riêng và cả ngành ngân hàng nói chung trong thời gian tới.