CHƢƠNG 4 : PHÂN TÍCH KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU
4.5 Thảo luận kết quả nghiên cứu:
4.5.2 Rủi ro và lợi nhuận ngân hàng:
Với mức ý nghĩa 5%, rủi ro ngân hàng đƣợc tính bằng tỷ lệ giữa chi phí dự phịng rủi ro tín dụng chia tổng tài sản cho thấy có mối quan hệ đồng biến với lợi nhuận của ngân hàng.
Giả thuyết H2 về mối tƣơng quan cùng chiều giữa biến rủi ro ngân hàng và lợi nhuận ngân hàng. Kết quả hồi quy coef = 0.1718173, cho thấy mối quan hệ cùng chiều với lợi nhuận ngân hàng. Với Prob = 0.015 có dấu hiệu thống kê tại mức ý nghĩa 5%. Kết quả trùng với nghiên cứu của Cornmac Brycea và cộng sự (2015).
Kết quả cho thấy rằng có sự đánh đổi giữa lợi nhuận và rủi ro. Khi muốn gia tăng lợi nhuận bằng cách gia tăng hoạt động tín dụng mà bỏ qua rủi ro thì sẽ mang lại cho ngân hàng sự bất ổn. Điển hình trong những năm 2006-2007 là những năm ngân hàng thƣơng mại có lợi nhuận cao nhất trong giai đoạn nghiên cứu. Đó là những năm tăng trƣởng tín dụng đạt rất cao. Dịng vốn chủ yếu đổ vào thị trƣờng chứng khóa, bất động sản, vàng. Thủ tục cho vay đơn giản và hệ thống pháp lý còn chƣa rõ ràng. Lợi nhuận cao, tăng trƣởng tín dụng cao và rủi ro ngân hàng cũng khá cao.
Rủi ro tín dụng ở các ngân hàng Việt Nam cịn do sự gia tăng của hiện tƣợng bất cân xứng thông tin trong bối cảnh bất ổn vĩ mô mà biểu hiện là hành vi lựa chọn ngƣợ. Trái với quan điểm thông thƣờng cho rằng khi lãi suất cho vay cao sẽ giúp loại bỏ các dự án tồi có suất sinh lợi kém, đồng thời chọn lọc những dự án tốt với mức sinh lợi cao.Nhƣng trong điều kiện Việt Nam, khi lãi suất cho vay q cao thì chính những con nợ rủi ro mới là đối tƣợng sẵn sàng tiếp cận vốn vay chứ khơng phải là con nợ an tồn. Nghĩa là, do ngân hàng khơng có thơng tin đáng tin cậy về ngƣời đi vay và do đó khơng thể phân biệt đƣợc con nợ tốt với con nợ xấu nên khi lãi suất quá cao đã đặt ngân hàng vào thế lựa chọn bất lợi chứ khơng hồn tồn là ngƣời đi vay mới bị bất lợi.