7. Kết cấu luận văn
2.3.4. Giả thuyết nghiên cứu của đề tài
Từ việc lựa chọn và đo lƣờng các biến trong mô hình, các giả thuyết về mối quan hệ giữa các nhân tố ảnh hƣởng và biến phụ thuộc trong nghiên cứu đƣợc hình thành nhƣ sau:
H1: Tỷ giá thực tƣơng quan thuận với xác suất xảy ra khủng hoảng tiền tệ. H2: Xuất khẩu và xác suất xảy ra khủng hoảng có quan hệ ngƣợc chiều. H3: Nhập khẩu tƣơng quan thuận với xác suất xảy ra khủng hoảng tiền tệ. H4: Cán cân thƣơng mại càng thặng dƣ thì xác suất xảy ra khủng hoảng tiền tệ càng thấp.
H5: Dự trữ ngoại hối càng nhiều thì khả năng xảy ra khủng hoảng càng thấp. H6: Tỷ lệ M2/Dự trữ ngoại hối và xác suất xảy ra khủng hoảng có sự biến động cùng chiều
H7: Tỷ lệ lãi suất thực trong nƣớc/ nƣớc ngoài càng cao thì xác suất xảy ra khủng hoảng tiền tệ càng lớn.
H8: GDP và xác suất khủng hoảng tiền tệ tƣơng quan nghịch với nhau. H9: Số nhân cung tiền M2 và xác suất khủng hoảng tiền tệ có quan hệ ngƣợc chiều hoặc thuận chiều.
H10: Tỷ lệ Tín dụng nội địa/ GDP danh nghĩa càng lớn thì khả năng xảy ra khủng hoảng càng cao.
H11: Lãi suất tiền gửi thực tăng lên thể hiện cho khả năng thanh khoản kém của thị trƣờng tiền tệ, nghĩa là nguy cơ xảy ra khủng hoảng cao.
(5) X t F X z dz Y 1) ( ) ( ) Pr( '
H12: Tỷ lệ Lãi suất cho vay/ Lãi suất huy động và xác suất xảy ra khủng hoảng tiền tệ ngƣợc chiều biến động.
H13: Dƣ thừa cung tiền M1 thực càng có quan hệ thuận chiều với xác suất xảy ra khủng hoảng tiền tệ.
H14: Tiền gửi ngân hàng càng tăng thì nguy cơ xảy ra khủng hoảng tiền tệ càng tăng.