1. 3.1-Huy động vốn dới hình thức tiền gửi ( TG Thanh toán
3.2.2-Sử dụng linh hoạt lãi suất nh công cụ để tăng cờng quy mô,
_________________________________________ Ngoại trừ tiền gửi giao dịch ít nhạy cảm với lãi suất, các nguồn vốn có kỳ hạn đều có những phản ứng nhanh nhạy với lãi suất. Với biểu lãi suất thay đổi từng thời kỳ chúng ta có thể vận dụng mức lãi suất tối đa cho loại tiền gửi có kỳ hạn mà chúng ta cần tăng tỷ trọng, khi đó tiền gửi kỳ hạn khác không nhất thiết áp dụng mức tối đa, nhng vẫn phải đảm bảo nguyên tắc: Kỳ hạn dài hơn có lãi suất cao hơn. Thông qua việc áp dụng lãi suất huy động cho từng loại tiền gửi, chúng ta có thể điều chỉnh cơ cấu nguồn vốn cho phù hợp với danh mục tài sản nhằm tạo cơ hội tăng doanh lợi. Muốn tạo cơ hội tăng doanh lợi hoặc hạn chế rủi ro lãi suất trớc tiên Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển Nông thôn Phú Thọ phải tiến hành phân tích cấu trúc kỳ hạn của nguồn vốn, dự báo xu hớng biến động của lãi suất để chủ động tạo ra khoảng cách giữa tài sản nhạy cảm và nguồn vốn nhạy cảm với lãi suất một cách thích hợp. Trờng hợp kết quả dự báo chỉ ra rằng lãi suất có xu hớng giảm thì khoảng cách có lợi là nguồn vốn lớn hơn tài sản nhạy cảm với lãi suất , lúc đó nguồn vốn có tính ngắn hạn hơn so với d nợ cho vay, điều này sẽ nới rộng khoảng cách chênh lệch lãi suất đầu ra so với đầu vào. Ngợc lại, khi kết quả dự báo chỉ ra khả năng lãi suất sẽ tăng thì khoảng cách (GAP) tích cực là tài sản lớn hơn nguồn vốn nhạy cảm với lãi suất. Tuy nhiên, việc dự báo xu hớng biến động của lãi suất là điều không hề dễ dàng nhng chúng ta có thể dựa vào một số động thái : nh tỉ lệ lạm phát dự kiến, các chính sách của Chính phủ về Tài chính tiền tệ nhằm mục tiêu nới lỏng hay thắt chặt quan hệ Tài chính - tiền tệ, tốc độ tăng trởng GDP v.v.. để đa ra các quyết sách về huy động vốn. Nếu có những diễn biến trái ngợc dự đoán cần điều chỉnh kịp thời cơ cấu nguồn vốn và d nợ cho vay trong đó việc điều chỉnh cơ cấu nguồn vốn sẽ đem lại kết quả lớn hơn so với việc theo đuổi điều chỉnh cơ cấu d nợ. Qua phân tích thực trạng nguồn vốn của Ngân hàng Nông nghiệp và PTNT Phú Thọ, giai đoạn 1998 - 2000 nguồn vốn có đặc điểm là mang tính ngắn hạn hơn nhiều so với tài
_________________________________________ sản, biểu hiện khối lợng lớn d nợ trung và dài hạn đợc tài trợ bằng nguồn vốn ngắn hạn nên trờng hợp lãi suất tăng lên, chi nhánh sẽ gặp rủi ro lãi suất lớn. Căn cứ lãi suất hiện áp dụng và khả năng lãi suất tăng lên trong năm 2000 có nhiều khả năng xảy ra do chủ trơng “kích cầu” của Chính phủ, lạm phát dự tính: 6% (những năm qua tỉ lệ lạm phát liên tục giảm) và các yếu tố khác tác động. Do đó cần phải tăng tỷ trọng nguồn vốn có kỳ hạn dài hơn để một mặt đáp ứng nhu cầu cho vay trung, dài hạn, mặt khác ngăn ngừa rủi ro lãi suất. Để việc điều chỉnh cơ cấu nguồn vốn theo kỳ hạn theo hớng tăng tỷ trọng nguồn vốn trung và dài hạn, một công cụ quan trọng, hữu hiệu là quy định mức phí điều vốn nội bộ và tỉ lệ đợc sử dụng để cho vay. Tỉ lệ đợc sử dụng của nguồn vốn có thời hạn 12 tháng trở lên là 100%, nguồn vốn có thời hạn dới 12 tháng đợc sử dụng 80% từ 30/6/1999 về trớc, 85% từ 1/7/1999 ữ 30/9/1999 và 87% từ ngày 01/10/1999; phí điều động vốn nội bộ tuỳ từng thời điểm có mức phí khác nhau nhng có một điểm chung là phí điều vốn ngắn hạn và dài hạn bằng nhau. Vì vậy, cha khuyến khích đợc các Ngân hàng tập trung huy động vốn trung và dài hạn. Trong khi Ngân hàng Nông nghiệp và PTNT Việt Nam cha có quy định mức phí điều vốn phân biệt theo thời hạn, Ngân hàng Nông nghiệp và PTNT Phú Thọ có thể áp dụng một số biện pháp:
- Trong công tác giao kế hoạch nên bổ sung quy định tỉ lệ tối thiểu nguồn vốn huy động trung, dài hạn (có thể đồng nhất hoặc vận dụng tuỳ theo từng Ngân hàng cơ sở).
- áp dụng mức phí điều vốn ngắn hạn thấp hơn so với vốn trung và dài hạn khi quyết toán khoán tài chính cho các Ngân hàng cơ sở. Chẳng hạn, hiện tại Ngân hàng Nông nghiệp và PTNT Việt Nam quy định mức phí: 0,65% chung cho các nguồn vốn, Ngân hàng Nông nghiệp và PTNT Phú Thọ giao khoán cho các Ngân hàng Huyện và Ngân hàng liên xã trực thuộc mức phí cho nguồn vốn có kỳ hạn dới 12 tháng: 0,6% (thấp hơn 0,05%) so
_________________________________________ với nguồn vốn trung và dài hạn. Với cơ chế điều hoà vốn trong toàn hệ thống một cách linh hoạt nh hiện nay thì đây là giải pháp hữu hiệu nhất nhằm chủ động điều chỉnh cơ cấu nguồn vốn phù hợp với sử dụng vốn trong toàn hệ thống Ngân hàng Nông nghiệp và PTNT nói chung và của toàn chi nhánh Phú Thọ nói riêng.
Lãi suất là công cụ quan trọng mà Ngân hàng có thể sử dụng để tăng cờng qui mô, điều chỉnh cơ cấu nguồn vốn. Những năm trớc do qui mô kinh doanh tăng chậm, kết quả và tình hình tài chính còn hạn chế nên sức ép về chênh lệch lãi suất hai đầu quá lớn. Thực tế cho thấy, Ngân hàng Nông nghiệp và PTNT Phú Thọ luôn áp dụng lãi suất cho vay ở mức tối đa theo qui định để nâng lãi suất đầu ra đồng thời cơ cấu nguồn vốn với nguồn vốn ngắn hạn để giảm thấp lãi suất đầu vào. Vì vậy, vốn đã khó khăn trong mở rộng qui mô kinh doanh, tăng thị phần, Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển Nông thôn Phú Thọ càng gặp khó khăn hơn do lãi suất đợc áp dụng thiếu sức cạnh tranh, bên cạnh đó tính ổn định và sự phù hợp với sử dụng vốn ít đợc đảm bảo bởi nguồn vốn mang tính ngắn hạn.
Để mở rộng kinh doanh, nâng cao chất lợng tài sản về lâu dài lãi suất phải đợc sử dụng linh hoạt để điều chỉnh cơ cấu, tăng cờng qui mô huy động vốn. Tuỳ theo mức độ cạnh tranh trên từng địa bàn, Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển Nông thôn Phú Thọ qui định lãi suất áp dụng cho phù hợp. Những Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển Nông thôn cơ sở kinh doanh trên địa bàn không có hoặc ít sự cạnh tranh có thể áp dụng mức lãi suất thấp hơn mức tối đa ở mức độ nhất định. Ngợc lại, những địa bàn diễn ra sự cạnh tranh nh thành phố Việt Trì, huyện Phù Ninh thì các chi nhánh này nên áp dụng lãi suất cạnh tranh, có thể ở mức tối đa. Bên cạnh đó chính sách giá cả còn bao gồm việc thực hiện giá cả u đãi đối với các khách hàng lớn, khách hàng giao dịch thờng xuyên. Giá cả u đãi đợc áp dụng không chỉ lãi suất mà còn là dịch vụ phí. Đối với những khách hàng gửi số tiền lớn,
_________________________________________ thời gian dài có thể nhận đợc từ Ngân hàng lãi suất thoả thuận, giảm hoặc miễn phí dịch vụ ở mức độ cho phép hoặc Ngân hàng có thể áp dụng một số hình thức khác nh tặng quà nhân dịp lễ, kỷ niệm ngày thành lập doanh nghiệp hoặc thăm viếng v.v..
Thực hiện việc áp dụng lãi suất, phí dịch vụ linh hoạt, có tính cạnh tranh cao có thể làm tăng chi phí nguồn vốn nhng kết quả thu đợc là qui mô nguồn vốn tăng trởng, cơ cấu hợp lý, sự ổn định cao hơn hạn chế rủi ro lãi suất, rủi ro thanh khoản và nếu tính chi phí cận biên có thể nhận thấy lợi ích cuối cùng tăng lên đó là:
- Qui mô kinh doanh tăng nên mặc dù chênh lệch lãi suất thấp hơn nh- ng lợi nhuận thu đợc lớn hơn hoặc ít nhất làm giảm áp lực lên chênh lệch lãi suất. Thực tế hiện nay chênh lệch lãi suất hai đầu của Ngân hàng Nông nghiệp và PTNT Phú Thọ từ 0,34% đến 0,38% nhng lợi nhuận thu đợc không cao hơn Ngân hàng công thơng chỉ với chênh lệch lãi suất 0,22 - 0,25%.