IV. Các khoản đầu tư TCDN
3.3.1.Các hệ số phản ánh khả năng thanh toán
Việc phân tích khả năng thanh toán tại một thời điểm đóng vai trò rất quan trọng đối với sự tồn tại và phát triển của một doanh nghiệp, nó phản ánh được tình hình tài chính của doanh nghiệp tại thời điểm đó có lành mạnh hay không, có khả năng đảm bảo các khoản nợ bằng tài sản hay không và có khả năng thanh toán các khoản nợ đến hạn hay không.
Bảng số 5: Hệ số thanh toán Công ty TNHH Tư vấn và dịch vụ khoa học Nông Nghiệp I Chỉ tiêu Năm 2010 Năm 2011 Chênh lệch Giá trị Tỷ lệ(%) (1) (2) (3) (4)=(3)-(2) (5)=(4)/(2) 1.Hệ số khả năng thanh toán hiên thời 0,44 0,34 -0,1 -22,73% 2.Hệ số khả năng thanh toán nhanh 0,34 0,25 -0,09 -26,47% 3. Hệ số khả năng thanh toán tức thời 0,23 0,17 -0,06 -26,09%
• Hệ số khả năng thanh toán hiện thời
Hệ số khả năng thanh toán hiện thời của công ty năm 2011 thấp hơn so với năm 2010. Năm 2010 một đồng nợ ngắn hạn được đảm bảo bằng 0,44 đồng tổng tài sản lưu động, đến năm 2011 một đồng nợ ngắn hạn được đảm bảo bằng 0,34 đồng tài sản ngắn hạn. Hệ số giảm là do tốc độ tăng của khoản nợ ngắn hạn năm 2011 so với năm 2010 tăng lên 48,92% cao hơn tốc độ tăng của tài sản ngắn hạn là 16,06%.
Như vậy, mặc dù có thể khả năng thanh toán hiện thời của doanh nghiệp có giảm những vẫn năm ở trong vùng an toàn. Hiện tại công ty vẫn đủ khả năng thanh toán các khoản nợ, công ty tiếp tục duy trì tình hình tài chính ổn định trong những năm tới. Để đánh giá được chính xác hơn càn kết hợp xem xét các chỉ tiêu khác.
Hệ số khả năng thanh toán nhanh cả hai năm đều thấp và có xu hướng giảm nhẹ vào năm 2011. Năm 2010, hệ số là 0,34 và năm 2011, hệ số là 0,25. Như vậy nếu loại hàng tồn kho ra, thì giá trị của các khoản tài sản ngắn hạn khác mà có khả năng thanh toán cao để thanh toán nợ đến hạn là thấp. Có thể tiềm ẩn những khó khăn của công ty trong việc trả nợ đến hạn, tuy nhiên trên thực tế, công ty không có các khoản nợ quá hạn hay đến hạn, các khoản nợ vẫn còn trong hạn.
• Hệ số khả năng thanh toán tức thời
Nhìn vào bảng tính trên ta thấy, hệ số khả năng thanh toán tức thời của năm 2010 là 0,23 và năm 2011 là 0,17. Hệ số này đều khá nhỏ và có xu hướng giảm. Hệ số này nhỏ như vậy là vì tốc độ tăng của khoản nợ phải trả ngắn hạn cao hơn tốc độ tăng của khoản tiền và tương đương tiền của công ty.