5. Phương pháp nghiên cứu
2.2.1. Đánh giá khái quát tình hình biến động nguồn vốn
Vốn là yếu tố quan trọng gắn liền với sản xuất kinh doanh. Nó giải quyết tất cả các mối quan hệ kinh tế phát sinh. Vốn kinh doanh tham gia vào mọi hoạt động của công ty từ khâu sản xuất, cung ứng, tiêu thụ, do vậy việc huy động nguồn vốn và sử dụng hiệu quả nguồn vốn là một trong những yêu cầu hết sức quan trọng nhằm duy trì và phát triển bền vững hoạt động kinh doanh của công ty. Cũng như các doanh nghiệp khác, thì nhu cầu về vốn của công ty hiện nay cũng gặp rất nhiều khó khăn. Nguồn vốn từ ngân sách Nhà nước thì không được cấp. Trong khi đó xuất phát từ thực tế đòi hỏi yêu cầu đáp ứng đủ nguồn vốn kinh doanh ngày một tăng như dùng để mua nguyên vật liệu, tất cả các nguyên liệu để sản xuất bia chủ yếu đều phải nhập khẩu từ nước ngoài (trừ gạo), mua sắm trang thiết bị phục vụ, nâng cấp máy móc, đặc biệt do công ty hoạt động trong lĩnh vực xây dựng thủy lợi, với đặc điểm là thời gian thi công các công trình dài và chi phí sản xuất lớn. Do đó, công ty cần có lượng vốn lớn để hoạt động, ngoài vốn chủ sở hữu thì nguồn vốn chủ yếu của công ty là đi vay từ các Ngân hàng thương mại. Đồng thời tranh thủ các nguồn vốn đi chiếm dụng của đơn vị khác góp phần tăng thêm nguồn vốn hoạt động cho công ty. Để thấy được tình hình biến động nguồn vốn công ty ta xem ở bảng sô 1.
Qua bảng 1 ta thấy, tổng nguồn vốn của công ty biến động qua các năm. Năm 2011 so với năm 2010 tăng 165,756 tỷ đồng tương ứng tăng 16,42%. Sự tăng này là do trong năm này công ty đã ký kết được nhiều hợp đồng bán hàng, điều này đòi hỏi phải có một lượng vốn lớn để nhập khẩu nguyên vật liệu đáp ứng quá trình hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty.
Sang năm 2012, tổng vốn của công ty vẫn duy trì xu hướng tăng, tổng vốn tăng 83.579 tỷ đồng tương ứng tăng 7,11% so với năm 2011. Năm 2012, tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh đạt được nhiều thuận lợi nhờ vậy đã thu được một lượng lợi nhuận khá lớn bổ sung vào vốn chủ sở hữu, và đồng thời đã thanh toán bớt nợ vay. Vì vốn vay chiếm tỷ trọng lớn trong tổng nguồn vốn của công ty nên khi nợ vay được thanh toán đã làm ảnh hưởng khá rõ nét đến tổng nguồn vốn. Vì vậy, mặc dù tốc độ tăng tổng
nguồn vốn giảm so với năm 2011 nhưng đấy vẫn là xu hướng tốt, bởi vì vốn chủ sở hữu của công ty đang có xu hướng tăng, nợ vay được thanh toán bớt nên khả năng tự chủ, tự tài trợ về mặt tài chính được nâng lên.
Xét về kết cấu, ta thấy năm 2012 nợ phải trả chiếm tỷ trọng 39,32% cho thấy tình hình thanh toán công nợ của công ty năm nay đã thực hiện tốt, công ty đã thanh toán công nợ của năm 2010 và một phần công nợ của năm 2011. Tỷ trọng vốn chủ sở hữu năm 2011 là 47,93% đến năm 2012 là 60,69% cho thấy công ty luôn ổn định về vốn.
Nhìn chung năm 2011, 2012 ta thấy tình hình nguồn vốn của công ty có nhiều biến động đáng kể là do biến động của các khoản nợ phải trả đầu năm so với cuối năm.
Bảng 3: Tình hình biến động nguồn vốn của Công ty qua 3 năm (2010-2012)
ĐVT: triệu đồng
Chỉ tiêu
2010 2011 2012 2011/2010 2012/2011
Giá trị % Giá trị % Giá trị % +/- % +/- %
Vốn CSH 585.863 58,03 563.328 47,93 763.990 60,69 -22.535 -3,85 200.662 35,62 Nợ phải trả 423.718 41,97 612.009 52,07 494.926 39,31 188.291 44,43 - 117.083 - 19,13 Tổng vổn 1.009.581 100 1.175.337 100 1.258.916 100 165.756 16,42 83.579 7,11
(Nguồn: Phòng kế toán của công ty TNHH Bia Huế)
Điều này chứng tỏ công ty đang thực hiện tốt việc thanh toán nợ, từ đó ổn định về vốn, mở rộng hoạt động kinh doanh.
Qua 3 năm, vốn chủ sở hữu có xu hướng tăng lên đặc biệt năm 2012 vốn chủ sở hữu chiếm 60,69% tỷ trọng vốn. Nguyên nhân là do trong năm này công ty kinh doanh gặp nhiều thuận lợi và hoàn thành nhiều hợp đồng kinh doanh dở dang mà năm trước để lại, đem về một lượng lợi nhuận khá lớn đã bổ sung vào nguồn vốn chủ sở hữu. Vốn chủ sở hữu tăng lên thể hiện năng lực tự chủ về mặt tài chính của công ty ngày càng được nâng lên.