ngân hàng thƣơng mại Việt Nam hiện nay
2.2.1 Rủi ro tín dụng
Theo Điều 2 Quy định về phân loại nợ, trích lập và sử dụng dự phòng để xử lý rủi ro tín dụng ban hành theo Quyết định số 493/2005/QĐ-NHNN ngày 22/4/2005 của Thống đốc NHNN, rủi ro tín dụng trong hoạt động ngân hàng của TCTD là khả năng xảy ra tổn thất trong hoạt ngân hàng của TCTD do khách hàng không thực hiện hoặc không có khả năng thực hiện nghĩa vụ của mình theo cam kết.
Hiện nay, nghiệp vụ tín dụng của NHTM Việt Nam vẫn chiếm tỷ trọng lớn nhất trong danh mục tài sản có ( ình 2.4). Do đó, bên cạnh việc tăng trưởng tín dụng, các NHTM cần quan tâm đến công tác quản trị rủi ro tín dụng đối với các ngân hàng nói riêng và cả hệ thống tài chính nói chung. Việc đánh giá, thẩm định và quản lý tốt các khoản cho vay, các khoản dự phòng sẽ hạn chế những rủi ro tín dụng mà ngân hàng sẽ gặp phải, và tất yếu sẽ giảm bớt nợ xấu cho ngân hàng. Việc phát hành lần đầu ra công chúng thành công của Vietcombank là một điểm khởi đầu cho sự chuyển đổi mạnh mẽ của các NHTMNN. Qua một năm Việt Nam gia nhập WTO, các NHTM và toàn hệ thống ngân hàng nước ta đã có thêm được nhiều kinh nghiệm và đang thể hiện sự vững vàng đi lên.
Trong các năm qua, hoạt động tín dụng ngân hàng đã đạt được những thành tựu không nhỏ đóng góp vào sự phát triển chung của nền kinh tế đất nước, tăng trưởng tín dụng bình quân của Việt Nam đạt gần 30%/năm. Đặc biệt trong năm 2007, hoạt động tín dụng được mở
rộng và có hiệu quả, tỷ lệ nợ xấu của các ngân hàng giảm và ở mức thấp, tăng trưởng tín dụng năm 2007 là 51,54%. Cuộc khủng hoảng tài chính Mỹ xảy ra đã ảnh hưởng xấu đến tình hình tăng trưởng tín dụng năm 2008 (23,38%) và tăng vào năm 2009 (37,53%).
2.2.1.1 Tình hình tăng trƣởng tín dụng
Tốc độ tăng trưởng huy động vốn khá cao, trung bình 32,7%/năm trong giai đoạn 2003- 2008, đặc biệt năm 2007 huy động tăng khoảng 45,84%, tăng chậm vào năm 2008 với 23,33% và hồi phục nhẹ vào cuối năm 2009 là 28,6%.
Cùng với sự tăng trưởng trong huy động, tăng trưởng tín dụng cũng rất cao khi tăng trưởng trung bình 34,5%/năm trong giai đoạn 2003-2008. Trong năm 2007, tăng trưởng tín dụng vượt 51% và đây được xem là một trong những nguyên nhân chính gây ra lạm phát lớn trong năm 2008.
2.2.1.1.1 Tình hình năm 2007
Tốc độ tăng trưởng dư nợ tín dụng của hệ thống ngân hàng là chỉ tiêu có thể sử dụng đánh giá nhu cầu vốn và nguồn vốn đầu tư cho nền kinh tế từ các TCTD, nhưng quan trọng hơn là phải kiểm soát và biết được nơi dòng vốn đó chảy vào để có hướng điều chỉnh nhằm đạt mục tiêu kiềm chế lạm phát và phát triển nền kinh tế. Nếu khách hàng đi vay không nhằm vào mục đích đầu tư vào tài sản thực, sản xuất hay tiêu dùng hợp lý mà đem đầu tư tài sản có tính chất đầu cơ cao (chứng khoán, bất động sản,…) thì rõ ràng không tạo ra bất kỳ giá trị gia tăng nào cho nền kinh tế và tiềm ẩn mức rủi ro rất cao - khả năng thu hồi nợ vay của ngân hàng sẽ bị đe dọa trong trường hợp các tài sản này suy yếu.
Tổng dư nợ của hệ thống ngân hàng cho vay toàn nền kinh tế năm 2007 tăng khá mạnh 37,8%, cao đột biến so với nhiều năm trước đây. Cụ thể, nhu cầu vốn đầu tư toàn nền kinh tế năm 2007 khoảng trên 452 ngàn tỷ đồng; trong đó, vốn huy động qua hệ thống ngân hàng chiếm khoảng 50%, tức là cần khoảng 226 ngàn tỷ đồng, thực tế nguồn vốn mà hệ thống ngân hàng cho vay ra nền kinh tế tăng khoảng 262 ngàn tỷ đồng so với năm 2006, như vậy cao hơn so với nhu cầu cần thiết khoảng 36 ngàn tỷ đồng. Sự hoạt động sôi động và phát triển mạnh của thị trường chứng khoán, bất động sản và tiêu dùng đã tác động trở lại hệ thống ngân hàng, làm cho nó cũng sôi động theo. Hơn nữa, vấn đề chuyển dịch cơ cấu tín dụng có diễn biến phức tạp và còn chưa cân đối, cụ thể cho vay đối với lĩnh vực phi sản xuất có xu hướng tăng mạnh, trong khi lĩnh vực sản xuất lại chưa đáp ứng được nhu cầu đã làm rủi ro trong hệ thống ngân hàng tăng lên.
Để hạn chế hậu quả tăng trưởng tín dụng quá nóng trong nền kinh tế, vào những tháng cuối năm 2007, NHNN đã thực hiện chính sách kiểm soát chặt chẽ tăng trưởng tín dụng và tổng phương tiện thanh toán nhằm tránh tình trạng tăng trưởng tín dụng nóng và không an toàn. Tuy nhiên, dù đã có nhiều nỗ lực nhưng vẫn không đạt được kết quả mong muốn. Tính
đến hết năm 2007, tổng dư nợ toàn hệ thống ngân hàng đạt hơn 900.000 tỉ đồng với tỷ lệ tăng là 38%. Trong đó, dư nợ khối tín dụng quốc doanh chiếm 61%, dư nợ khối cổ phần chiếm gần 26% dư nợ toàn hệ thống và thị phần cuối 2006 là 19,3%. Có 85/99 trong tổng số các tổ chức tín dụng có dư nợ tăng và 49% trong đó có tốc độ tăng trên 50%. Đáng chú ý, có 27 ngân hàng tăng trên 100% gồm 18 tổ chức tín dụng và 9 chi nhánh ngân hàng nước ngoài.
2.2.1.1.2 Tình hình năm 2008
Việc một số ngân hàng, nhất là NHTMCP cho vay quá mức trong năm 2007 với mức tăng gần 130%, 2 tháng đầu năm 2008, các ngân hàng này đã ở trong tình trạng căng thẳng tiền đồng. Theo báo cáo của NHNN, tháng 7/2008, dư nợ cho vay nền kinh tế ước tính tăng 0,7% so với tháng trước. Trong đó, dư nợ cho vay bằng tiền đồng ước tính tăng 0,59% và dư nợ cho vay bằng ngoại tệ ước tính tăng 1,07%. So với cuối năm 2007, dư nợ cho vay nền kinh tế đến thời điểm cuối năm 2008 tăng 18,36%. Mức tăng dư nợ cho vay của tháng 7/2008 là 0,7% cho thấy tốc độ đã giảm rất mạnh, thấp hơn nhiều so với mức bình quân nói trên. Đây cũng là kết quả của việc lãi suất ngân hàng lên đỉnh điểm (có trường hợp đẩy lãi suất huy động tiền đồng lên tới 20%/năm) và căng thẳng vốn khả dụng tại nhiều thành viên. Tháng 8/2008, tốc độ tăng trưởng tín dụng đã xuống mức thấp nhất kể từ đầu năm 2008 do các NH đua nhau đưa ra các chương trình cho vay tiêu dùng, cho vay bất động sản với kỳ trung và dài hạn. Đến hết tháng 10/2008, tăng trưởng tín dụng của hệ thống các tổ chức tín dụng ước chỉ tăng 19,6% so với cuối năm 2007; riêng trong tháng 10 (tháng khả quan nhất trong 4 tháng trước) cũng chỉ tăng 0,99%. Và trong tháng 11, tháng lãi suất cho vay liên tiếp giảm mạnh, mức tăng dự báo vẫn thấp.
Đầu tháng 11/2008, lượng vốn khả dụng dư thừa của hệ thống ước tính đạt 100 nghìn tỷ đồng, nhiều nhất kể từ đầu năm. Cuối tháng 11, NHNN trả lại 2% tỷ lệ dự trữ bắt buộc, nguồn vốn của các ngân hàng ước tính có thêm khoảng 15.000 tỷ đồng.
Cuối năm 2008, tốc độ tăng trưởng tín dụng của Việt Nam trong năm là 23,38%, thấp hơn rất nhiều so với giới hạn 30% do các chính sách kiềm chế cho vay nhằm ngăn chặn lạm phát leo thang và thâm hụt thương mại ngày càng lớn. Dư nợ cuối năm tăng 3,5%, cao hơn mức 2% trong năm 2007.
Có thể nói năm 2008, ngân hàng không những phải đối mặt với hậu quả tăng trưởng cho vay quá mức trong năm 2007 mà còn bị ảnh hưởng từ cuộc khủng hoảng kinh tế Mỹ.
2.2.1.1.3 Tình hình năm 2009
Lãi suất thấp, nhiều ngân hàng tuyên bố đẩy mạnh cho vay nhưng tăng trưởng tín dụng vẫn ở mức rất thấp. Cuối quý 1/2009, lượng vốn cho vay đầu tư nền kinh tế ước tăng 2,67% so với cuối năm 2008; trong đó, đầu tư bằng tiền đồng ước tăng 3,9%, đầu tư bằng ngoại tệ ước giảm 2,24%. Mức tăng trên cho thấy không có nhiều khác biệt so với tốc độ của hai tháng
trước đó. Mức tăng 2,67% là một mức rất thấp nếu so với mức tăng cùng kỳ các năm 2007 và 2008. Trong quý 1/2007, tăng trưởng tín dụng khoảng 6% so với cuối năm 2006; quý 1/2008, tăng trưởng tín dụng đạt trên 10% so với cuối năm 2007. Đây cũng là một kết quả thấp khi đặt trong bối cảnh lãi suất diễn biến thuận lợi cùng chủ trương đẩy mạnh cho vay theo tuyên bố và kế hoạch của nhiều ngân hàng thương mại.
Đầu năm 2009, thực hiện theo lãi suất cơ bản 8,5%/năm, lãi suất cho vay tiền đồng tối đa của các ngân hàng thương mại được ấn định ở 12,75%/năm. Và từ ngày 1/2/2009, với lãi suất cơ bản 7%, lãi suất cho vay tối đa tương ứng 10,5%/năm. Đây là những mức thuận lợi để doanh nghiệp tiến hành đi vay ngân hàng, thay vì rào cản lãi suất cao trong năm 2008. Nếu trong tháng 1/2009, đầu tư bằng ngoại tệ cho vay nền kinh tế của hệ thống ngân hàng vẫn tăng khoảng 1,91%, thì trong tháng 2 đã bắt đầu giảm mạnh 2,69% so với cuối năm 2008. Và mức giảm chung tính đến cuối quý 1/2009 là 2,24%. Theo thông tin định hướng từ nhiều doanh nghiệp, nhu cầu vay của họ giảm, hoặc có xu hướng chuyển đổi các khoản vay bằng ngoại tệ (chủ yếu bằng đôla Mỹ) sang tiền đồng để hạn chế rủi ro tỷ giá, sau khi tỷ giá USD/VND đã tăng nhanh và mạnh trong thời gian qua.
Quý 1/2009 cũng là thời điểm mà các ngân hàng tập trung giải ngân theo chương trình cho vay hỗ trợ lãi suất của chính phủ. Tính đến ngày 3/4, số dư nợ cho vay loại này đã đạt 202.131 tỷ đồng. Tuy nhiên, hỗ trợ lãi suất chỉ tác động vào dư nợ ngắn hạn là 630.000 tỷ đồng, chứ không tác động làm tăng trưởng dư nợ trong toàn hệ thống.
Tổng kết quý 2/2009, vốn huy động tăng 10,65%, tín dụng tăng 12,45%. Đến quý 3/2009, tốc độ huy động vốn giảm còn 4,45%, trong khi tín dụng tăng 7,58%. Nói cách khác từ tháng 6/2009 đến cuối năm tăng trưởng tín dụng lúc nào cũng cao hơn tăng trưởng vốn huy động, điều này thể hiện sự mất cân đối giữa vốn huy động và cho vay.
Bảng 2.4 : Tốc độ tăng trưởng vốn huy động và cho vay từ tháng 5 đến tháng 10/2009
Tháng/2009 5 6 7 8 9 10
Tăng trưởng vốn huy động 4,17% 3,58% 1,95% 0,65% 1,84% 1,85% Tăng trưởng cho vay 4,01% 4,44% 2,75% 2,47% 3,46% 2,33%
Nguồn : Thống kê của ngân hàng nhà nước
Ngày 1/12, lãi suất cơ bản được nâng lên 8%, các NHTM tiến hành điều chỉnh lại tất cả các lãi suất phù hợp với định hướng của NHNN và thị trường. Trần lãi suất cho vay được nâng lên 12%/năm nhằm hạn chế rủi ro nhất là khi tăng trưởng tín dụng tính đến tháng 11/2009 đã vượt trên 36% so với cuối năm 2008. Tuy nhiên, các ngân hàng vẫn gặp khó khăn trong huy động vốn.
Thực tế cho thấy là vốn khả dụng của các NHTM tiếp tục dư thừa lớn. Trong khi đó, tốc độ tăng trưởng tín dụng vẫn chưa được cải thiện. Đây là tình cảnh của nhiều NHTM hiện nay. Thị trường bắt đầu xuất hiện những tín hiệu kích cầu tín dụng mới.
2.2.1.1.4 Tình hình quý 1/2010
Trong quý 1/2010, tín dụng đối với nền kinh tế ước tính tăng khoảng 3,34% so với cuối năm 2009. Dư nợ cho vay bằng tiền đồng tăng 0,57%, dư nợ cho vay bằng ngoại tệ tăng 14,07% so với cuối năm 2009. Tăng trưởng quy1/2010 thấp hơn so với cùng kỳ các năm 2007(6%), 2008(10%) và 2009(6%).
Hình 2.6 : So sánh tình hình tăng trƣởng tín dụng quý 1 qua các năm 2007 - 2010
Nguồn: Báo cáo của Ngân hàng nhà nước
Riêng trong tháng 1/2010, mức tăng tín dụng của Việt Nam chỉ là 0,26%, so với những năm trước đó thì mức này là rất thấp (năm 2005: 1,4%, năm 2006: 1%, năm 2007: 0,9%, năm 2009: 0,65%), mức tăng này cũng được đánh giá là hợp lí với tình hình kinh tế hiện nay, hợp với quy luật hoạt động sản xuất và hoạt động của hệ thống ngân hàng. Tháng 2/2010, tăng trưởng tín dụng bắt đầu tăng trở lại đạt 1,14% và trong tháng 3 tín dụng tăng thêm khoảng 1,91%. Tháng 3/2010, dư nợ tín dụng bằng VND ước tăng 0,91% so với tháng trước và tăng 0,57% so với tháng 12/2009; dư nợ tín dụng bằng ngoại tệ ước tăng 3,98% so với tháng trước và tăng 14,07% so với tháng 12/2009.
Theo diễn biến chung của các năm thì tăng trưởng tín dụng của hai tháng đầu năm thường luôn có mức tăng thấp hơn các tháng còn lại, vì đây là thời điểm chuyển giao các kế hoạch kinh doanh với các chỉ tiêu cho năm mới của ngân hàng và doanh nghiệp, cũng như ảnh hưởng từ các kỳ nghỉ dài.
Hình 2.7:
Nguồn: Báo cáo của ngân hàng nhà nước, internet
6% 10% 6% 3.34% 0% 2% 4% 6% 8% 10% 12%
Quý 1/2007 Quý 1/2008 Quý 1/2009 Quý 1/2010
% Tăng trƣởng tín dụng từ năm 2009 đến tháng 3/2010 1.14% 1.91% 0.65% 1.16% 4.11% 4.33% 4.01% 4.44% 2.75% 2.47% 3.46% 2.33% 2.01% 0.72% 0.26% 0.00% 0.50% 1.00% 1.50% 2.00% 2.50% 3.00% 3.50% 4.00% 4.50% 5.00% T1-09 T2-09 T3-09 T4-09 T5-09 T6-09 T7-09 T8-09 T9-09 T10-09 T11-09 T12-09 T1-10 T2-10 T3-10 %
Nguyên nhân chính của thực trạng tín dụng tăng trưởng chậm trong th i gian này à do ãi suất cho vay vốn đang ở mức quá cao.
Sau tác động của cuộc khủng hoảng tài chính Mỹ, hoạt động sản xuất kinh doanh tuy đang phục hồi nhưng tiêu dùng vẫn ở mức thấp, xuất khẩu còn khó khăn…nên nhiều doanh nghiệp chưa có nhu cầu vay vốn.
Tình trạng co cụm tín dụng của các chi nhánh NHTM, TCTD và chỉ đạo kiềm chế tăng trưởng tín dụng ngay từ đầu năm của lãnh đạo các NHTM.
Mặt khác, lãi suất cho vay quá cao làm cho các doanh nghiệp muốn vay đầu tư trong tình hình này cũng phải dè dặt. Tuy nhiên, do đầu vào huy động vốn của các NHTM đã quá cao, nếu cho vay với lãi suất không vượt quá 150% lãi suất cơ bản tức là không vượt quá 12% thì ngân hàng sẽ bị lỗ, còn thu thêm các khoản phí thì bị phản đối và bị phê phán là không đúng quy định... Vậy thì việc NHNN thực hiện đưa lãi suất cho vay xuống có chủ quan duy ý chí không? Hiện nay các ngân hàng thương mại đang huy động vốn với lãi suất 10,49%/ năm cộng với chi phí khuyến mại và thưởng dưới nhiều hình thức, lãi suất thực tế huy động lên tới 12-13%/năm. Tiếp theo cộng với chi phí dự trữ bắt buộc, dự trữ khả năng thanh toán, chi phí hoạt động ngân hàng, thuế... nên đầu vào vốn nội tệ lên tới 16-17%/năm. Nếu giảm lãi suất cho vay thì các NHTM sẽ bị lỗ, còn nếu giảm lãi suất huy động vốn để có thể giảm lãi suất cho vay thì càng không thể vì nếu giảm lãi suất huy động thì các NH sẽ mất khách hàng.
Chênh lệch lớn giữa lãi suất đồng đôla Mỹ và lãi suất tiền đồng là nguyên nhân dẫn đến tình trạng tăng trưởng tín dụng thấp đối với đồng Việt Nam trong thời gian qua. Bên cạnh những kết quả đạt được, vẫn còn nhiều bất cập trong chính sách tiền tệ, tín dụng như: chất lượng tín dụng còn chưa cao được như mong muốn, nguy cơ nợ xấu tăng cao và rủi ro tín dụng vẫn còn tiềm ẩn, công tác kiểm tra, kiểm toán nội bộ vẫn chưa thực hiện đúng mức nên hiệu quả chưa cao; chính sách tiền tệ, tín dụng vẫn chưa được để ý đúng mức trong công tác kiềm chế lạm phát và ổn định nền kinh tế. NHNN đang gặp rất nhiều khó khăn