- Biến động chung của ngân lưu
Bảng 2.7. Báo cáo lưu chuyển tiền tệ năm 2011 đến năm 2013
Đơn vị tính: Đồng
Chỉ tiêu Năm 2011 Năm 2012 Năm 2013 I. Lưu chuyển tiền từ hoạt động kinh doanh
1. Tiền thu từ bán hàng,
cung cấp dịch vụ khác 8.225.400.000 9.522.300.000 11.060.500.000
2. Tiền chi trả cho người cung cấp hàng hóa và dịch vụ
(10.367.134.931) (11.763.543.193) (9.098.533.786)
3. Tiền chi trả cho người lao
động (20.000.000) (24.000.000) (134.860.000) 4. Tiền chi nộp thuế thu
nhập doanh nghiệp (2.314.635)
5. Tiền thu khác từ hoạt
động kinh doanh 968.165 1.068.561 5.491.767 6. Tiền chi khác từ hoạt
động kinh doanh (570.000) (750.000) (5.005.195)
Lưu chuyển tiền thuần từ
hoạt động kinh doanh (2.131.336.766) (2.264.924.632) 1.825.278.151 III. Lưu chuyển tiền từ hoạt động tài chính
1. Tiền thu từ phát hành cổ phiếu, nhận vốn góp của CSH
33 2. Tiền vay ngắn hạn, dài
hạn nhận được 2.500.000.000 2.500.000.000 2.000.000.000 3.Tiền chi trả nợ gốc vay (1.800.000.000) (2.300.000.000) (2.200.000.000)
Lưu chuyển tiền thuần từ
hoạt động tài chính 2.200.000.000 2.700.000.000 (2.000.000.000) Lưu chuyển tiền thuần
trong năm 68.663.234 435.075.368 1.625.278.151 Tiền và tương đương tiền
đầu năm 0 0 435.075.368 Tiền và tương đương tiền
cuối năm 68.663.234 435.075.368 2.060.353.519
(Nguồn: Phòng kế toán)
Nhận xét: Qua bảng số liệu cho ta thấy, về cơ bản luồng tiền phát sinh tăng, giảm chủ yếu ở hoạt động kinh doanh, điều đó cho thấy dòng tiền của công ty phù hợp với lĩnh vực kinh doanh của công ty. Cụ thể ta đi sâu vào phân tích như sau:
- Đối với hoạt động sản xuất kinh doanh
Năm 2012, chi nhiều hơn thu là 2.241.243.190 đồng. Lưu chuyển tiền thuần so với năm 2011 giảm 133.587.866 đồng, tương ứng giảm 6,27% chủ yếu do tiền chi trả cho nhà cung cấp hàng hóa và dịch vụ giảm 1.396.408.262 đồng, tương ứng giảm 13,47%. Trong khi đó tiền thu bán hàng từ hoạt động kinh doanh của công ty tăng 1.266.900.000 đồng, tương ứng tăng 15,35% làm cho lượng tiền giảm đi không đáng kể. Bên cạnh đó cho ta thấy, công ty đã mất đi lợi thế chiếm dụng vốn của nhà cung cấp. Tuy đó chỉ là nguồn tiền ngắn hạn nhưng nó có thể giúp công ty có thêm vốn để kinh doanh. Tiền chi trả cho người lao động năm 2012 tăng 4.000.000 đồng, tương ứng tăng 20% so với năm 2011.
Năm 2013, chi ít hơn thu là 1.538.200.000 đồng. Lưu chuyển tiền thuần so với năm 2013 tăng 4.090.202.783 đồng, tương ứng tăng 180,59% so với năm 2012. Sở dĩ có điều đó là do tiền chi trả nhà cung cấp giảm 2.665.009.407 đồng, tương ứng giảm 22,65% so với năm 2012. Trong khi đó, tiền thu từ hoạt động kinh doanh tăng là 1.538.200.000 đồng, tương ứng tăng 16,15% so với năm 2012. Tiền chi trả cho lao động tăng 110.860.000 đồng, tương ứng tăng 461,92% so với năm 2012. Điều đó cho thấy trong hoạt động kinh doanh công ty đang mất lợi thế chiếm dụng vốn của đối tác.
34
- Đối với hoạt động tài chính
Năm 2012, công ty chi trả nợ gốc vay là 2.300.000.000 đồng tăng 500.000.000 đồng, tương ứng tăng 27,78% so với năm 2011. Trong khi đó số tiền thu từ hoạt động tài chính năm 2011 và năm 2012 đạt 2.500.000.000 đồng từ việc phát hành cổ phiếu để nhận vốn góp của nhiều chủ đầu tư khác nhau. Điều đó chứng tỏ tiền thu từ hoạt động tài chính lớn hơn chi năm 2012 là 200.000.000 đồng. Cho thấy công ty đang tích cực trả nợ ngân hàng.
Năm 2013, công ty chi trả nợ gốc vay là 2.200.000.000 đồng, giảm 100.000.000 đồng, tương ứng giảm 4,35% so với năm 2012. Trong khi đó, số tiền thu từ hoạt động tài chính năm 2013 bằng 0. Điều này chứng tỏ tiền chi từ hoạt động tài chính lớn hơn tiền thu là 2.200.000.000 đồng. Cho thấy công ty đang gặp khó khăn trong việc trả nợ ngân hàng.
Số tiền tồn cuối năm 2012 tăng mạnh so với năm 2011 là 366.412.134 đồng, tương ứng tăng 533,64% cho thấy trong năm 2012 công ty thu tiền nhiều hơn chi mà chủ yếu là hoạt động kinh doanh và hoạt động tài chính thể hiện tiềm lực tài chính của công ty không ổn định, công ty mất dần lợi thế và chiếm dụng vốn từ nhà cung cấp.
Số tiền tồn cuối năm 2013 tăng mạnh so với năm 2012 là 1.625.278.151 đồng, tương ứng tăng 373,56%. Cho thấy năm 2013 thu từ hoạt động tài chính và hoạt động kinh doanh nhiều hơn chi. Chính vì vậy, công ty nên đề ra chiến lược thu hút các nhà đầu tư để công ty có thêm vốn kinh doanh.
- Thực trạng cải thiện khả năng tạo tiền
Bảng 2.8. Phân tích thực trạng khả năng tạo tiền
Chỉ tiêu
Giá trị (Triệu đồng) Khả năng tạo tiền (%) Năm 2011 Năm 2012 Năm 2013 Năm 2011 Năm 2012 Năm 2013 1. Tổng số tiền thu từ HĐKD 8.226,39 9.523,37 11.065,99 76,69 79,21 100 2. Tổng số tiền thu từ HDĐT 0 0 0 0 0 0 3. Tổng số tiền thu từ HĐTC 2.500 2.500 0 23,31 20,79 100 4.Tổng số tiền thu t năm 10.726,39 12.023,37 11.065,99 100 100 100 (Nguồn: Phòng Kế toán)
35
Qua bảng số liệu trên cho thấy trong ba năm thì tiền mà công ty thu được chủ yếu từ hoạt động kinh doanh, tỷ trọng qua các năm tăng. Điều đó chứng tỏ tiền của công ty thu chủ yếu từ hoạt động bán hàng chiếm nhiều hơn so với tiền thu từ các hoạt động khác. Tiền đó được thu từ các công ty lớn mua ô tô với số lượng nhiều. Đây có thể được coi là dấu hiệu tốt, cho thấy khả năng tạo tiền ở công ty cao và là nguồn đảm bảo cho khả năng thanh toán của công ty.
Tiền thu từ hoạt động đầu tư của công ty không có. Vì công ty không đầu tư vào lĩnh vực khác nào ngoài kinh doanh ô tô.
Tiền thu từ hoạt động tài chính năm 2011 và năm 2012 đều đạt 2.500 triệu đồng. Nhưng đến năm 2013, công ty không xuất hiện khoản thu từ hoạt động đầu tư tài chính. Cho thấy tình hình huy động vốn của công ty bị giảm do năm 2013, công ty không phát hành cổ phiếu để tăng thêm vốn kinh doanh cho công ty.