2.2.4.1. Tĩm tắt quá trình M&A:
Ngày 15/05/2006, các cổ đơng sáng lập Cơng ty cổ phần Tập đồn Hồng Anh Gia Lai nhất trí thơng qua giá trị tài sản thuần 288.836 triệu VND của Xí nghiệp Tư
Doanh Hồng Anh cũ được sử dụng làm tài sản gĩp vốn của ơng Đồn Nguyên
Đức. Giá trị tài sản thuần được đánh giá bởi Cơng ty chứng khốn Ngân Hàng Đầu Tưvà Phát Triển Việt Nam.
Bảng 2.8 Tổng hợp các cơng ty con hợp nhất kinh doanh dưới sự kiểm sốt của Cơng ty cổ phần Tập đồn Hồng Anh Gia Lai.
Tên cơng ty Tỷ lệ sở hữu (%) Vốn điều lệ (triệu đồng) Giá trị đầu tư ghi nhận tại ngày 31/12/2007 Cơng ty cổ phần xây dựng và phát triển
Nhà Hồng Anh 99,90 550.000 549.450
Cơng ty cổ phần đầu tư xây dựng và phát
triển Nhà Hồng Nguyên 89,0370 100.000 89.000
Cơng ty cổ phần Hồng Anh Mê Kơng 45,00 100.000 45.000 Tổng cộng 267.028 683.450 Nguồn: Báo cáo thường niên Cơng ty cổ phần Tập đồn Hồng Anh Gia Lai năm 2007,2008.
Trong năm 2007, Cơng ty phát hành 56.891.388 cổ phiếu với tổng mệnh giá
568.913.880 ngàn VND trong các nghiệp vụ hốn đổi cổ phiếu với các cơng ty khác thuộc kiểm sốt của Ơng Đồn Nguyên Đức – chủ tịch Hội Đồng Quản Trị Cơng ty.
Các nghiệp vụ này được xác định là hợp nhất kinh doanh dưới sự kiểm sốt chung
vì Ơng Đồn Nguyên Đức và gia đình kiểm sốt cả cơng ty và các đơn vị bị mua lại
và sáp nhập. Các nghiệp vụ này được hợp nhất vào báo cáo tài chính hợp nhất của tập đồn theo phương pháp cộng giá trị sổ sách, theo đĩ tài sản và nợ phải trả của
các đơn vị mua lại và sáp nhập được cộng vào bảng cân đối kế tốn hợp nhất theo
giá trị sổ sách. Khoản chênh lệch giữa giá trị sổ sách của tài sản thuần so với vốn cổ
phần của các đơn vị này là 5.795.048 ngàn VND được trình bày như thặng dư vốn cổ phần trên bảng cân đối kế tốn hợp nhất.
Bảng 2.9 Tổng hợp giá mua Cơng ty TNHH TM DV Minh Tuân phát sinh Bất lợi thương mại: Chỉ tiêu Số tiền (triệu đồng) Tiền 56.613 Tài sản ngắn hạn khác 1.655.028
Tạm ứng cho nhân viên 21.373.817
Tài sản cố định hữu hình 108.000 Quyền sử dụng đất 472.394.000
Tổng giá trị hợp lý của tài sản 495.587.458
Trừ: Giá trị hợp lý của nợ phải trả (183.159.502)
Giá trị hợp lý của tài sản thuần tại ngày hợp nhất kinh doanh 312.427.956
Giá trị hợp lý Cơng ty cổ phần Hồng Anh Gia Lai sở hữu tương ứng với 80%
219.426.558
Nguồn: Báo cáo tài chính hợp nhất Cơng ty cổ phần tập đồn Hồng Anh Gia Lai năm 2007.
Ngồi ra, trong năm 2007, Cơng ty cũng mua lại cổ phiếu một số cơng ty khác thuộc sở hữu của ơng Đồn Nguyên Đức và gia đình bằng tiền mặt. Các nghiệp vụ này cũng được xác định là hợp nhất kinh doanh dưới sự kiểm sốt chung. Vì vậy, tài
sản và nợ phải trả của các cơng ty này được cộng vào bảng cân đối kế tốn hợp nhất theo giá trị sổ sách. Khoản phụ trội 227.640.229 ngàn VND giữa giá mua so với phần giá trị sổ sách tương ứng với tỷ lệ cổ phiếu mua được ghi giảm trừ vào khoản thặng dư vốn cổ phần trên bảng cân đối kế tốn hợp nhất.
Ngày 22/06/2007, Cơng ty mua 80% vốn chủ sở hữu của Cơng ty TNHH TMDV Minh Tuấn với giá 30.761 triệu VND phần giá trị tài sản thuần hợp lý trong Cơng ty Minh Tuấn thuộc sở hữu của Cơng ty cổ phần Hồng Anh Gia Lai tương
ứng với tỷ lệ 80% là: 249.937 triệu VND. Nghiệp vụ này đã tạo ra một khoản bất lợi thương mại âm 219.426 triệu VND. Khoản Bất lợi thế thương mại này hình
Tuấn theo đánh giá của Cơng ty chứng khốn Hồng Gia cao hơn so với giá gốc trên sổ sách kế tốn của Cơng ty TNHH Minh Tuấn.