3. Phương pháp nghiên cứu
3.2Mô hình nghiên cứu
Mô hình nghiên cứu như sau:
Yi,t = α + β1Yi,t + β2Xi,t + β3Zi,t + µi + vi,t (1)
Trong đó:
Y: đại diện cho biến phụ thuộc FDI
X: đại diện cho các biến nội sinh tác động đến Y bao gồm: 1. GDP
2. Tốc độ tăng trưởng GDP, 3. Nợ nước ngoài,
4. Tnh kinh tế nhờ liên kết,
5. Độ biến động tỷ giá hối đoái và 6. Lạm phát
7. KOPEN
Z: đại diện cho các biến độc lập tác động đến Y bao gồm: 1. Chi phí lao động,
2. Chất lượng cơ sở hạ tầng,
3. Sự phát triển thị trường tài chính, 4. Sự hiệu quả của hệ thống pháp luật,
5. Tài nguyên thiên nhiên.
µ: Fixed effect đại diện cho các ảnh hưởng gây nên bởi đặc trưng quốc gia và tính bất biến theo thời gian của các quan sát (time-invariant country-specific effect).
V: sai số ngẫu nhiên của mô hình.
3.3 Phương pháp nghiên cứu
Đầu tiên, tác giả kiểm định dữ liệu thu thập được có hiện tượng tự tương quan và phương sai thay đổi hay không bằng cách sử dụng mô hình Fixed Effect Model (FEM) sau đó dùng lệnh xttest3 kiểm định hiện tượng phương sai thay đổi và xtserial kiểm định hiện tượng tự tương quan. Kết quả cho thấy, dữ liệu có hiện tượng phương sai thay đổi và hiện tượng tự tương quan.
Bảng 3.2 Kết quả kiểm định phương sai thay đổi.
Kết quả cho thấy giả thuyết Ho: phương sai của sai số không đổi bị bác bỏ. Vậy có sai số có phương sai thay đổi.
Prob>chi2 = 0.0000 chi2 (25) = 29904.33
H0: sigma(i)^2 = sigma^2 for all i in fixed effect regression model
Modified Wald test for groupwise heteroskedasticity . xttest3
F test that all u_i=0: F(24, 312) = 11.01 Prob > F = 0.0000 rho .81601806 (fraction of variance due to u_i)
sigma_e 2.7707423 sigma_u 5.835236 _cons -12.86302 2.439284 -5.27 0.000 -17.66254 -8.06349 kaopen .4529012 .495955 0.91 0.362 -.522938 1.42874 findept -.0065311 .0257213 -0.25 0.800 -.0571402 .044078 polieffici~t .0132805 .0249652 0.53 0.595 -.035841 .0624021 natresourses .3076586 .0383507 8.02 0.000 .2321999 .3831172 infrac -.0124255 .0085193 -1.46 0.146 -.029188 .004337 labor .1245772 .0714533 1.74 0.082 -.016014 .2651684 gdp -9.43e-13 3.71e-12 -0.25 0.800 -8.25e-12 6.36e-12 fdistock .2082743 .0150483 13.84 0.000 .1786654 .2378833 reer .0600168 .0146147 4.11 0.000 .0312609 .0887727 inflation .0020161 .0181109 0.11 0.911 -.0336189 .037651 extdebt -4.05e-12 2.01e-11 -0.20 0.840 -4.35e-11 3.54e-11 openess .0131855 .0153955 0.86 0.392 -.0171067 .0434777 gdpgrowth .0331954 .0579474 0.57 0.567 -.0808217 .1472125 fdi Coef. Std. Err. t P>|t| [95% Conf. Interval]
Bảng 3.3 Kết quả kiểm định tự tương quan
Kết quả cho thấy giả thuyết Ho: không có tự tương quan giữa các sai số trong mô hình. Vậy có sai số có hiện tượng tự tương quan
Prob > F = 0.0005