Quản lý nợ xấu tại ngân hàng thương mại việt nam

1 ðHKTQD B GIÁO D C VÀ ðÀO T O TRƯ NG ð I H C KINH T QU C DN * Nguyễn thị ho i phơng * Nguyễn thị ho i ph−¬ng QU N LÝ N X!U T I NGÂN HÀNG THƯƠNG M I VI$T NAM LU&N ÁN TI N SĨ KINH T LU&N ÁN TI N SĨ KINH T * HÀ N I / 2012 HÀ N I, NĂM 2012 B GIÁO D C VÀ ðÀO T O TRƯ NG ð I H C KINH T QU C DN Nguyễn thị ho i phơng QU N Lí N X!U T I NGÂN HÀNG THƯƠNG M I VI$T NAM CHUYÊN NGÀNH: KINH T TÀI CHÍNH, NGÂN HÀNG Mà S : 62.31.12.01 LU&N ÁN TI N SĨ KINH T Ngư i hư ng d n khoa h c: PGS.TS PHAN TH2 THU HÀ TS ðÀO MINH PHÚC HÀ N I, NĂM 2012 i L I CAM ðOAN Nghiên c u sinh cam ñoan r ng, lu n án này: Các s li u, thơng tin đư c trích d"n theo quy đ&nh Các s li u s' d(ng trung th)c, có c L p lu n, phân tích, đánh giá, ki0n ngh& đư c ñưa d)a quan ñi1m cá nhân nghiên c u c3a tác gi4 lu n án, s) chép c3a b7t kỳ tài li u đư c cơng b Nghiên c u sinh cam đoan cơng trình nghiên c u ñ c l!p hoàn toàn ch$u trách nhi&m v' n i dung lu!n án Tác gi* lu!n án Nguy+n Th$ Hoài Phương ii M CL C L I M4 ð5U 1 GI6I THI$U NGHIÊN C8U VÀ M C ðÍCH NGHIÊN C8U 10 1.1 Tính c>p thiBt cCa ñF tài 10 1.2 MHc đích cCa nghiên cKu 11 1.3 PhNm vi ñQi tưSng nghiên cKu 12 TTNG QUAN NGHIÊN C8U 13 2.1 Tình hình nghiên cKu V nưWc ngồi 13 2.2 Tình hình nghiên cKu nưWc 18 2.3 SZ khác bi^t vF nghiên cKu cCa tác gi_ so vWi nghiên cKu trưWc 21 PHƯƠNG PHÁP LU&N VÀ NGUbN S LI$U 21 3.1 Phương pháp luen 21 3.2 Ngufn sQ li^u 21 NHhNG ðÓNG GÓP M6I CjA LU&N ÁN 22 4.1 VF mkt lý luen 22 4.2 VF mkt Kng dHng thZc tinn 22 THI T K NGHIÊN C8U 23 CHƯƠNG 1: LU&N C8 KHOA H C Vq N N X!U VÀ QU N LÝ 24 X!U NGÂN HÀNG THƯƠNG M I 24 1.1 RCi ro tín dHng qu_n lý rCi ro tín dHng 24 1.1.1 R1i ro tín d3ng 24 1.2 NS x>u cCa ngân hàng thương mNi 30 1.2.1 Các quan ñi7m v' n8 x:u c1a ngân hàng thương m;i 30 1.2.2 Nguyên nhân phát sinh n8 x:u 33 1.2.3 Các tác ñ ng c1a n8 x:u 37 iii 1.3 Qu_n lý nS x>u ngân hàng thương mNi theo Hi^p ưWc Basel 38 1.3.1 Quan ñi7m v' qu*n lý n8 x:u 38 1.3.2 N i dung qu*n lý n8 x:u………………………………………… .32 1.3.3 Các nhân t? *nh hư@ng ñAn ho;t ñ ng qu*n lý n8 x:u 65 K T LU&N CHƯƠNG 67 CHƯƠNG 2: KINH NGHI$M QU N LÝ N THƯƠNG M I CjA M T S X!U NGÂN HÀNG NƯ6C TRÊN TH GI6I TRONG VÀ SAU KHjNG HO NG KINH T 68 2.1 Kinh nghi^m qu_n lý nS x>u ngân hàng thương mNi cCa mvt sQ nưWc thB giWi sau khCng ho_ng kinh tB 68 2.1.1 Qu*n lý n8 x:u ngân hàng thương m;i t;i Hàn Qu?c giai ño;n kh1ng ho*ng 1997 69 2.1.2 Qu*n lý n8 x:u ngân hàng thương m;i t;i Trung Qu?c…… ….72 2.1.3 Qu*n lý n8 x:u ngân hàng thương m;i t;i ME 86 2.2 Bài hwc kinh nghi^m cho Vi^t Nam 92 2.2.1.Bài h c kinh nghi&m cho ph1 Vi&t Nam tH hai cu c kh1ng ho*ng 1997 2008 c1a qu?c gia thA gi i 92 2.2.2 Áp d3ng kinh nghi&m c1a m t s? qu?c gia thA gi i vào ho;t ñ ng qu*n lý n8 x:u NHTM Vi&t Nam 93 CHƯƠNG 3: THxC TR NG QU N LÝ N X!U T I CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG M I VI$T NAM 98 3.1 NS x>u tNi Ngân hàng thương mNi Vi^t Nam 98 3.1.1 TLng quan v' ho;t ñ ng tín d3ng c1a NHTM Vi&t Nam 98 3.1.2 Di+n biAn n8 x:u t;i NHTM Vi&t Nam 101 3.1.3 Phân tích c:u n8 x:u t;i NHTM Vi&t Nam 109 3.2 ThZc trNng qu_n lý nS x>u tNi NHTM Vi^t Nam 112 3.2.1 Môi trư ng pháp lý cho ho;t ñ ng qu*n lý n8 x:u 112 iv 3.2.2 ThOc tr;ng qu*n lý n8 x:u t;i NHTM Vi&t Nam 115 3.3 ðánh giá vF thZc trNng qu_n lý nS x>u tNi ngân hàng thương mNi Vi^t Nam 153 3.3.1 KAt qu* ñ;t ñư8c 153 3.3.2 H;n chA ho;t ñ ng qu*n lý n8 x:u nguyên nhân 156 CHƯƠNG IV GI I PHÁP TĂNG CƯ NG QU N LÝ N X!U 170 T I CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG M I VI$T NAM 170 4.1 ðynh hưWng hoNt ñvng qu_n lý nS x>u cCa NHTM Vi^t Nam 170 4.1.1 ð$nh hư ng chung ho;t đ ng qu*n lý r1i ro tín d3ng 170 4.1.2 ð$nh hư ng riêng ho;t ñ ng qu*n lý n8 x:u 172 4.2 Các gi_i pháp tăng cư{ng qu_n lý nS x>u tNi NHTM Vi^t Nam 173 4.2.1 Hồn thi&n chiAn lư8c mơ hình qu*n lý r1i ro tín d3ng 173 4.2.2 Nâng cao s c m;nh tài 176 4.2.3 Phát tri7n công ngh& ngân hàng 182 4.2.4 Nâng cao ch:t lư8ng nguSn nhân lOc 184 4.2.5 ðUy m;nh ho;t đ ng ki7m tra, ki7m sốt n i b c1a NHTM 190 4.2.6 Hồn thi&n mơ hình ch:m đi7m xAp h;ng tín d3ng n i b doanh nghi&p 192 4.3 Mvt sQ kiBn nghy 197 4.3.1 KiAn ngh$ v i Ngân hàng nhà nư c Vi&t Nam 197 4.3.2 KiAn ngh$ v i Chính ph1 210 K T LU&N 216 CÁC CÔNG TRÌNH CjA TÁC GI CĨ LIÊN QUAN 218 DANH M C TÀI LI$U THAM KH O 219 v DANH M C CÁC T~ VI T T•T WTO T$ ch'c thương m.i th/ gi0i (World Trade Organization) WB Ngân hàng th/ gi0i (World Bank) IMF Qu? ti@n tA quCc t/ (The International Monetary Fund) ECB Ngân hàng Trung Ương Châu Âu (The European Central Bank) NHTM Ngân hàng thương m.i NHTW Ngân hàng Trung Ương RRTD RHi ro tín dJng TSBð Tài sLn bLo đLm USD ðơla M? ( The United States Dollar) NDT Nhân dân tA CBRC Qy ban Pháp ch/ Ngân hàng Trung QuCc ( The China Banking Regulatory Commission ) AMC Công ty quLn lý tài sLn (Asset Management Company) CCB Ngân hàng Xây dVng Trung QuCc (China Construction Bank) NPLs NW không sinh lXi ( Non Performing Loans) CIC Trung tâm thơng tin tín dJng ( Credit Information Center) FSB Qy ban Zn đ[nh tài ( Financial Stability Board) KAMCO Công ty quLn lý tài sLn Hàn QuCc (Korea Asset Management Corporation) KDB Ngân hàng phát tri\n Hàn QuCc ( Korea Development Bank) KDIC BLo hi\m ti@n g^i Hàn QuCc (The Korea Deposit Insurance Corporation) vi FDIC BLo hi\m ti@n g^i Liên Bang (The Federal Deposit Insurance Corporation) FIDF Qu? phát tri\n đ[nh ch/ tài ( Financial Institutions Development Fund) FED CJc dV tra liên bang ( Federal Reserve System) NHNN Ngân hàng Nhà nư0c DNNN Doanh nghiAp Nhà nư0c GDP T$ng sLn phcm quCc ndi (Gross Domestic Product) TSCð Tài sLn cC ñ[nh HðQT Hdi đeng quLn tr[ TCTD T$ ch'c tín dJng DPRR DV phòng rHi ro VietinBank Ngân hàng thương m.i c$ phgn công thương BIDV Ngân hàng ðgu tư phát tri\n VCB Ngân hàng thương m.i c$ phgn Ngo.i thương ACB Ngân hàng thương m.i c$ phgn Á Châu VBARD Ngân hàng nông nghiAp phát tri\n nông thôn vii DANH M C SƠ ðb, B NG, BI„U ðb SƠ ðb Sơ đe 1.1: Quy trình quLn lý rHi ro tín dJng 21 Sơ ñe 1.2: Các nguyên nhân gây nW xku 30 Sơ ñe 1.3: MCi quan hA cHa EL, UL 42 Sơ đe 1.4: Quy trình ki\m sốt tín dJng liên tJc .54 Sơ ñe 1.5: Ngăn ngna x^ lý rHi ro tín dJng .55 Sơ đe 2.1: Quy trình x^ lý nW xku cHa Kamco 71 Sơ ñe 3.1: Cơ cku t$ ch'c cHa bd phon tín dJng mơ hình quLn lý rHi ro tín dJng top trung 128 Sơ đe 3.2: Mơ hình quLn lý rHi ro tín dJng top trung t.i BIDV 131 Sơ đe 3.3: Mơ hình quLn lý rHi ro tín dJng phân tán t.i VBARD 135 Sơ đe 4.1: ð@ xukt mơ hình quLn lí rHi ro tín dJng t$ng th\ cho NHTM ViAt Nam 172 B NG BLng 1.1: Phân lo.i nW cHa Ngân hàng th/ gi0i 36 BLng 1.2: Giá tr[ LGD tCi thi\u ñCi v0i khoLn phLi địi có tài sLn đLm bLo…40 BLng 1.3: Quy trình tín dJng 48 BLng 2.1: NW xku cHa t$ ch'c tài Hàn QuCc 66 BLng 2.2: Mua nW xku theo lo.i hình nW cHa Kamco .70 BLng 2.3: Mua nW xku theo ngưXi bán 71 BLng 2.4: Hình th'c lý nW xku cHa Kamco 72 BLng 3.1: Dư nW tín dJng cHa hA thCng NHTM ViAt Nam 2001 2011 95 BLng 3.2: NW xku cHa NHTM ViAt Nam 99 BLng 3.3: NW xku cHa ngân hàng lVa chtn nghiên c'u .103 BLng 3.4: Tu lA nW xku theo ngành kinh t/ t.i VBARD (2007 2011) 108 BLng 3.5: Tu lA nW xku theo thành phgn kinh t/ t.i VietinBank (2008 2011) 109 viii BLng 3.6: Tu lA nW xku theo ñCi tưWng khách hàng t.i VBARD (2008 2011) 109 BLng 3.7: Phân lo.i nW ñCi v0i khách hàng doanh nghiAp thông thưXng… 114 BLng 3.8: Phân lo.i nW ñCi v0i khách hàng doanh nghiAp m0i thành lop….115 BLng 3.9: Phân lo.i nW xku t.i NHTM ViAt Nam (2006 – 2011) 117 BLng 3.10: Phân lo.i nW theo nhóm cHa NHTM ViAt Nam tháng ñgu năm 2011 117 BLng 3.11:Các NHTM ViAt Nam áp dJng phương pháp đo lưXng rHi ro đ[nh tính.122 BLng 3.12: Các NHTM ViAt Nam áp dJng phương pháp ño lưXng rHi ro ñ[nh lưWng 124 BLng 3.13: Thang x/p h.ng cHa hA thCng x/p h.ng tín dJng ndi bd doanh nghiAp t.i VCB……………….……………………………………………………….126 BLng 3.14: Các NHTM ViAt Nam áp dJng mơ hình quLn lý rHi ro tín dJng top trung 130 BLng 3.15: Các NHTM ViAt Nam áp dJng mơ hình quLn lý rHi ro tín dJng phân tán 134 BLng 3.16: Các NHTM ViAt Nam áp dJng mơ hình ki\m sốt đơn 139 BLng 3.17: Các NHTM ViAt Nam áp dJng mơ hình ki\m soát kép 141 BLng 3.18: Tu lA biAn pháp x^ lý, thu nW áp dJng t.i Vietinbank (2006 2011) 143 BLng 3.19: Tu lA biAn pháp x^ lý, thu nW áp dJng t.i BIDV (2006 2011) 144 BLng 3.20: Trích lop s^ dJng dV phòng RRTD t.i NHTM ViAt Nam 147 BLng 3.21: NW xku ngo.i bLng cHa NHTM ViAt Nam 148 BLng 3.22: Mdt sC chx tiêu v@ ho.t ñdng ngân hàng giai ño.n 2006 – 2010 151 233 1.2 Khách hàng Doanh nghi&p m i thành l!p 1.2.1 ðCi tưWng khách hàng: Khách hàng chưa có báo cáo tài đH 02 năm k\ tn có doanh thu tn ho.t đdng sLn xukt kinh doanh ho}c đơn v[ hành sV nghiAp có thu, khơng có báo cáo tài có quan hA tín dJng v0i VCB 1.2.2 Ngun t•c chkm đi\m x/p h.ng tín dJng: B•t budc chkm đi\m x/p h.ng tín dJng đCi v0i (i) khách hàng có dư nW tn tu quy VNð try lên; (ii) khách hàng có dư nW dư0i tu VNð q trình giLi ngân có t$ng khoLn cho vay tn tu quy VNð try lên Danh sách khách hàng thudc ñCi tưWng chCt t.i thXi ñi\m cuCi quý ñánh giá thXi gian ñ/n quý ñánh giá ti/p theo ðCi v0i khách hàng cịn l.i: khuy/n khích viAc chkm đi\m x/p h.ng tín dJng ThXi h.n chkm đi\m x/p h.ng tín dJng hàng q theo quy đ[nh t.i Quy trình chkm đi\m x/p h.ng tín dJng nơi bd, khách hàng thudc đCi tưWng b•t budc chkm đi\m x/p h.ng tín dJng n/u khơng đưWc chkm đi\m ho}c khơng chkm đi\m đgy đH chx tiêu (do khơng có thơng tin ho}c khơng lVa chtn ñi\m chkm…) s… b[ giLm trn theo nguyên t•c: khơng lVa chtn/nhop chx tiêu chx tiêu s… b[ đi\m tCi thi\u 1.2.3 Mơ hình chkm đi\m x/p h.ng tín dJng Khách hàng Ch>m đi•m tình hình KD Σ(giá try chŸ tiêu) x (trwng sQ) = T•ng đi•m tình hình KD Xác đynh h^ sQ rCi ro (gfm có h^ sQ) T•ng hSp đi•m xBp hNng Doanh nghi^p (T$ng đi\m tình hình KD x hA sC rHi ro x HA sC rHi ro 2) = T$ng ñi\m cHa khách hàng x Tham sC rHi ro → X/p h.ng Doanh nghiAp 234 1.3 Khách hàng Doanh nghi&p ti'm 1.3.1 ðCi tưWng khách hàng: doanh nghiAp chưa tnng có quan hA tín dJng v0i VCB ho}c doanh nghiAp tnng có quan hA tín dJng v0i VCB có thXi gian gián đo.n quan hA tín dJng mdt năm tính ñ/n thXi ñi\m ñánh giá 1.3.2 Nguyên t•c chkm ñi\m x/p h.ng tín dJng: B•t budc chkm đi\m x/p h.ng tín dJng đCi v0i khách hàng đưWc phê duyAt Gi0i h.n tín dJng/Ckp tín dJng/ðgu tư dV án chưa phát sinh quan hA tín dJng Danh sách khách hàng thudc ñCi tưWng chCt t.i thXi ñi\m cuCi quý ñánh giá thXi gian ñ/n quý ñánh giá ti/p theo ðCi v0i khách hàng l.i: khuy/n khích viAc chkm đi\m x/p h.ng tín dJng H/t thXi h.n chkm đi\m x/p h.ng tín dJng hàng q theo quy đ[nh t.i Quy trình chkm đi\m x/p h.ng tín dJng ndi bd, khách hàng thudc đCi tưWng b•t budc chkm đi\m x/p h.ng tín dJng n/u khơng ñưWc chkm ñi\m ho}c không chkm ñi\m ñgy ñH chx tiêu (do khơng có thơng tin ho}c khơng lVa chtn đi\m chkm…) s… b[ giLm trn theo ngun t•c * Không lVa chtn/nhop chx tiêu phgn thông tin phi tài chx tiêu s… b[ đi\m tCi thi\u * Khơng nhop Báo cáo tài năm ggn nhkt cHa khách hàng t.i Quý ñánh giá (trn Quý ñánh giá Quý cuCi cHa năm tài chính) s… b[ giLm trn 02 h.ng tn k/t quL x/p h.ng tín dJng t.i lgn chkm đi\m * Khơng nhop Báo cáo tài cHa hai năm ggn nhkt t.i Quý ñánh giá (trn Quý ñánh giá Quý cuCi cHa năm tài chính) K/t quL x/p h.ng tín dJng cHa khách hàng t.i lgn chkm đi\m s… b[ h.ng thkp nhkt 1.3.3 Mơ hình chkm đi\m x/p h.ng tín dJng: áp dJng theo mơ hình cHa khách hàng doanh nghiAp thơng thưXng Chi tiBt h^ thQng XHTDNB ñQi vWi khách hàng Doanh nghi^p thông thư{ng, tiFm 2.1 Xác ñ$nh ngành ngh', lĩnh vOc kinh doanh c1a khách hàng * Các Doanh nghi^p có đi•m qui mơ t› đBn 32 đi•m (là Doanh nghiAp thơng thưXng): đưWc chia theo 52 nhóm ngành kinh t/ M•i mdt nhóm ngành kinh t/ có mdt bd chx tiêu chkm đi\m riêng Doanh nghiAp thudc nhóm ngành kinh t/ s… s^ dJng bd chx tiêu cHa nhóm ngành kinh t/ ñ\ chkm ñi\m (t'c có 52 bd chx tiêu khác ñ\ chkm ñi\m cho 52 lo.i ngành kinh t/) 235 * Các Doanh nghi^p có đi•m qui mụ nhƯ hn ủiãm (l Doanh nghiAp siờu nh): ñưWc chia theo 05 ngành /lĩnh vVc sLn xukt kinh doanh khác (ngành nông, lâm, ngư nghiAp; ngành sLn xukt ch/ bi/n, ngành xây dVng, ngành thương mai ngành d[ch vJ von tLi) * Các bd chx tiêu khác s… khác v@ danh mJc chx tiêu khác v@ bd giá tr[ chucn thang đi\m sC cHa m•i chx tiêu ViAc xác ñ[nh ngành ngh@ kinh doanh cHa khách hàng dVa vào ho.t ñdng sLn xukt kinh doanh cHa khách hàng theo ngun t•c: Ho.t đdng sLn xukt kinh doanh ho.t ñdng ñem l.i doanh thu l0n nhkt t$ng doanh thu hàng năm cHa khách hàng Ví dJ sau giLi thích khái niAm thang đi\m, trtng sC bd giá tr[ chucn: Chx tiêu Tu trtng Quy mô l0n Ngành Canh tác, trfng trwt (Cây hàng năm) Chi tiêu toán KhL toán hiAn hành 12 100 >1.4 90 1.29 1.4 80 1.18 1.29 KhL toán nhanh >0.8 0.73 0.8 0.66 0.73 KhL toán t'c thXi >0.3 0.28 0.3 0.26 0.28 Hình ] Minh hia vR Thang ñi1m, tring s bP giá tr& chu}n 2.2 Xác đynh quy mơ Quy mơ cHa doanh nghiAp ñưWc xác ñ[nh dVa chx tiêu sau: VCn ñgu tư cHa chH sy hau (s^ dJng TK411) SC lưWng lao đdng Doanh thu thugn T$ng tài sLn M•i chx tiêu v@ quy mơ có giá tr[ chucn thang đi\m tn đi\m Doanh nghiAp có đi\m v@ quy mơ l0n quy mơ cHa doanh nghiAp l0n Ví dJ v@ cách th'c xác ñ[nh quy mô cHa doanh nghiAp ñưWc mô tL y Hình dư0i Cdt B đi\m sC cHa giá tr[ Dịng tn cdt C đ/n cdt F chx tiêu dùng ñ\ xác ñ[nh quy mơ, tn C11 đ/n F18 giá tr[ chucn cHa chx tiêu Các thông tin tn doanh nghiAp s… so sánh v0i bd giá tr[ chucn cHa ngành đ\ tính đi\m ði\m quy mơ đưWc tính b‡ng t$ng ñi\m chx tiêu VCn ñgu tư chH sy hau, SC lưWng lao ñdng, Doanh thu thugn, T$ng tài sLn 236 B C D E F 10 11 12 Hơn 100 tu ñeng Tn 70 ñ/n 100 tu ñeng Tn 500 ngưXi try lên Tn 425 ngưXi ñ/n dư0i 500 ngưXi 13 14 15 16 17 18 Trên 250 tx ñeng Tn 210 tx ñ/n dư0i 250 tx ñeng Tn 170 tx ñ/n dư0i 210 tx ñeng Tn 130 tx ñ/n dư0i 170 tx ñeng Tn 90 tx ñ/n dư0i 130 tx ñeng Tn 50 tx ñ/n dư0i 90 tx ñeng Tn 10 tx ñ/n dư0i 50 tx ñeng Dư0i 10 tx ñeng Trên 250 tx ñeng Tn 215 tx ñ/n dư0i 250 tx ñeng Tn 180 tx ñ/n dư0i 215 tx ñeng Tn 140 tx ñ/n dư0i 180 tx ñeng Tn 105 tx ñ/n dư0i 140 tx ñeng Tn 65 tx ñ/n dư0i 105 tx ñeng Tn 30 tx ñ/n dư0i 65 tx ñeng Dư0i 30 tu ñeng A VCB HA thCng x/p h.ng tín dJng ndi bd bd chx tiêu quy mơ Khách hàng thơng thưXng Tn 50 đ/n Tn 350 ngưXi ñ/n dư0i 70 tu dư0i 425 ngưXi ñeng Tn 275 ngưXi ñ/n Tn 40 ñ/n dư0i 350 ngưXi dư0i 50 tu ñeng Tn 200 ngưXi ñ/n Tn 30 ñ/n dư0i 275 ngưXi dư0i 40 tu ñeng Tn 125 ngưXi ñ/n Tn 20 ñ/n dư0i 200 ngưXi dư0i 30 tu ñeng Tn 50 ngưXi ñ/n Tn 10 ñ/n dư0i 125 ngưXi dư0i 20 tu ñeng Dư0i 10 tu Dư0i 50 ngưXi đeng 19 Hình ] Minh hia vR Xác đ&nh quy mơ c3a doanh nghi p 237 Quy mơ l0n: Tn 22 đ/n 32 đi\m Quy mơ trung bình: Tn 12 đ/n 21 đi\m Quy mơ nhŽ: Tn đi\m đ/n 11 đi\m Quy mơ siêu nhŽ: < đi\m TrưXng hWp Doanh nghiAp có quy mơ siêu nhŽ s… s^ dJng Bd chx tiêu Doanh nghiAp siêu nhŽ đ\ chkm đi\m x/p h.ng tín dJng 2.3 ChŸ tiêu tài Có nhóm chx tiêu tài chính: Nhóm chx tiêu khoLn KhL tốn hiAn hành KhL toán nhanh KhL tốn t'c thXi (khơng áp dJng chx tiêu v0i doanh nghiAp siêu nhŽ) Nhóm chx tiêu ho.t đdng Vịng quay vCn lưu đdng Vịng quay hàng ten kho Vịng quay khoLn phLi thu HiAu sukt s^ dJng tài sLn cC đ[nh (khơng áp dJng chx tiêu v0i doanh nghiAp siêu nhŽ) Nhóm chx tiêu cân nW T$ng nW phLi trL/t$ng tài sLn NW dài h.n/vCn chH sy hau (TK 410) (không áp dJng chx tiêu v0i doanh nghiAp siêu nhŽ) Nhóm chx tiêu thu nhop LWi nhuon gdp/doanh thu thugn (không áp dJng chx tiêu v0i doanh nghiAp siêu nhŽ) LWi dJng tn ho.t ñdng kinh doanh/doanh thu thugn LWi nhuon sau thu//vCn chH sy hau bình quân LWi nhuon sau thu//t$ng tài sLn bình quân 238 LWi nhuon trư0c thu/ lãi vay/lãi vay phLi trL (không áp dJng chx tiêu v0i doanh nghiAp siêu nhŽ) M•i nhóm có tx trtng riêng phJ thudc vào nhóm ngành kinh t/ (do tgm quan trtng cHa tnng nhóm chx tiêu đCi v0i tnng nhóm ngành kinh t/ khách nên tu trtng cHa tnng nhóm đCi v0i nhang ngành kinh t/ khác nhau) t$ng tu trtng cHa nhóm phgn tài 100% M•i nhóm l.i bao gem chx tiêu khác nhau, m•i chx tiêu có giá tr[ chucn thang ñi\m tu trtng riêng T$ng tu trtng cHa chx tiêu b‡ng tu trtng cHa nhóm chx tiêu M•i chx tiêu s… có 10 giá tr[ chucn (các giá tr[ phJ thudc vào quy mô ho.t đdng cHa doanh nghiAp) đi\m sC cho m•i giá tr[ chucn tn thkp ñ/n cao là: 10, 20, 30, 40, 50, 60, 70, 80, 90, 100 ñi\m Bên c.nh đó, m•i chx tiêu s… có tu trtng cJ th\ phJ thudc vào m'c ñd quan trtng cHa chx tiêu, phJ thudc vào ngành kinh t/ mà doanh nghiAp ñang ho.t ñdng 239 Ví dJ v@ Bd chx tiêu tài đưWc mơ trL chi ti/t y Hình 3: A 13 VCB HA thCng x/p h.ng tín dJng ndi bd Bd chx tiêu tài 17 18 19 20 21 Chx tiêu tài khoLn KhL 12 >1.4 1.29 1.4 1.18 1.29 1.07 1.18 0.96 1.07 0.85 0.96 0.74 0.85 0.63 0.74 0.5 0.63 0.8 0.73 0.8 0.66 0.73 0.59 0.66 0.52 0.59 0.45 0.52 0.38 0.45 0.31 0.38 0.2 0.31 0.3 0.28 0.3 0.26 0.28 0.24 0.26 0.22 0.24 0.2 0.22 0.18 0.2 0.16 0.18 0.12 0.16 35 3.19 35 2.88 319 2.57 2.88 2.26 257 1.95 2.26 1.64 1.95 1.33 1.64 1.33 5 4.63 4.26 4.63 3.90 4.26 3.52 3.89 2.78 3.15 2.41 2.7 2.2.41