Các yếu tố tác động đến rủi ro tín dụng của các ngân hàng thương mại việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HCM -oOo - NGUYỄN THANH ANH TUẤN CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN RỦI RO TÍN DỤNG CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH- 2017 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HCM -oOo - NGUYỄN THANH ANH TUẤN CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN RỦI RO TÍN DỤNG CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM Chuyên ngành: Tài ngân hàng Mã số: 60340201 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: PGS.TS BÙI KIM YẾN TP HỒ CHÍ MINH- 2017 LỜI CAM ĐOAN Tơi cam đoan luận văn thạc sĩ “Các yếu tố tác động đến rủi ro tín dụng ngân hàng thương mại Việt Nam” cơng trình nghiên cứu tác giả Các số liệu tài liệu luận văn trung thực chưa công bố cơng trình khác Tơi xin chịu hồn tồn trách nhiệm lời cam đoan Tp Hồ Chí Minh, ngày tháng năm 2017 Tác giả luận văn ký ghi rõ họ tên Nguyễn Thanh Anh Tuấn MỤC LỤC TRANG PHỤ BÌA LỜI CAM ĐOAN MỤC LỤC DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT DANH MỤC CÁC BẢNG VÀ HÌNH DANH MỤC CÁC BIỂU ĐỒ CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU CHUNG VỀ ĐỀ TÀI 1.1 LÝ DO THỰC HIỆN ĐỀ TÀI 1.2 MỤC TIÊU ĐỀ TÀI 1.2.1 Mục tiêu chung .2 1.2.2 Mục tiêu cụ thể .3 1.3 CÂU HỎI NGHIÊN CỨU 1.4 ĐỐI TƯỢNG VÀ PHẠM VI NGHIÊN CỨU 1.5 PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 1.6 KẾT CẤU LUẬN VĂN .4 1.7 ĐÓNG GÓP CỦA ĐỀ TÀI KẾT LUẬN CHƯƠNG CHƯƠNG 2: TỔNG QUAN LÝ THUYẾT VỀ RỦI RO TÍN DỤNG NGÂN HÀNG VÀ CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN RỦI RO TÍN DỤNG NGÂN HÀNG 2.1 TỔNG QUAN LÝ THUYẾT .6 2.1.1 Khái niệm rủi ro tín dụng ngân hàng 2.1.2 Phân loại rủi ro tín dụng .8 2.1.3 Nguyên nhân dẫn đến rủi ro tín dụng 2.1.4 Tổng quan nghiên cứu rủi ro tín dụng giới 10 2.1.5 Các tiêu đo lường rủi ro tín dụng 11 2.1.5.1 Nợ hạn: 11 2.1.5.2 Nợ xấu: 11 2.1.5.3 Dự phòng rủi ro tín dụng: 13 2.1.5.4 Tăng trưởng tín dụng: 13 2.1.6 Tác động rủi ro tín dụng 14 2.1.6.1 Ảnh hưởng rủi ro tín dụng ngân hàng: .14 2.1.6.2 Ảnh hưởng rủi ro tín dụng kinh tế: 15 2.1.6.3 Ảnh hưởng rủi ro tín dụng khách hàng: .16 2.2 CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN RỦI RO TÍN DỤNG CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI THEO CÁC NGHIÊN CỨU TRƯỚC ĐÂY .16 2.2.1 Các yếu tố nội ngân hàng 16 2.2.1.1 Tỷ lệ nợ xấu trước 16 2.2.1.2 Dự phịng rủi ro tín dụng 17 2.2.1.3 Tỷ lệ đòn bẩy 18 2.2.1.4 Khả toán 19 2.2.1.5 Lợi nhuận sau thuế vốn chủ sở hữu 20 2.2.1.6 Kém hiệu chi phí hoạt động 21 2.2.1.7 Quy mô ngân hàng 22 2.2.1.8 Thu nhập lãi 23 2.2.2 Các yếu tố kinh tế vĩ mô 24 2.2.2.1 Tốc độ tăng trưởng GDP thực 24 2.2.2.2 Lãi suất thực, tỷ lệ lạm phát, tỷ giá hối đoái, tỷ lệ thất nghiệp 26 2.3 GIẢ THUYẾT NGHIÊN CỨU: 32 2.3.1 Tỷ lệ nợ xấu năm trước 32 2.3.2 Tỷ lệ dự phịng rủi ro tín dụng 32 2.3.3 Tỷ lệ hiệu chi phí hoạt động 32 2.3.4 Tỷ lệ đòn bẩy 33 2.3.5 Tỷ lệ thu nhập lãi 33 2.3.6 Quy mô ngân hàng 33 2.3.7 Tỷ suất lợi nhuận 33 2.3.8 Tốc độ tăng trưởng GDP thực 34 2.3.9 Tỷ lệ lạm phát 34 2.3.10 Tỷ lệ thất nghiệp 34 2.3.11 Tỷ giá hối đoái 35 KẾT LUẬN CHƯƠNG 35 CHƯƠNG 3: THỰC TRẠNG RỦI RO TÍN DỤNG CỦA CÁC TỔ CHỨC TÍN DỤNG VÀ CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM 36 3.1 TÌNH HÌNH HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CHUNG CỦA CÁC TỔ CHỨC TÍN DỤNG TẠI VIỆT NAM 36 3.2 TÌNH HÌNH RỦI RO TÍN DỤNG CỦA CÁC TỔ CHỨC TÍN DỤNG VÀ CÁC NHTM VIỆT NAM 38 3.2.1 Tình hình nợ xấu tổ chức tín dụng NHTM Việt Nam 38 3.2.2 Tình hình trích lập dự phịng rủi ro tín dụng tổng dư nợ NHTM Việt Nam 44 3.2.3 Tăng trưởng tín dụng tổ chức tín dụng Việt Nam 47 3.3 THỰC TRẠNG VÀ TÁC ĐỘNG CỦA CÁC YẾU TỐ VĨ MƠ LÊN RỦI RO TÍN DỤNG CỦA CÁC TỔ CHỨC TÍN DỤNG VÀ CÁC NHTM VIỆT NAM 49 3.3.1 Tăng trưởng GDP thực rủi ro tín dụng: 50 3.3.2 Tỷ lệ lạm phát rủi ro tín dụng: 51 3.3.3 Tỷ lệ thất nghiệp rủi ro tín dụng: 52 3.3.4 Tỷ giá hối đối rủi ro tín dụng: 53 3.3.5 Lãi suất thực rủi ro tín dụng: 55 3.4 ĐÁNH GIÁ VỀ TÌNH HÌNH RỦI RO TÍN DỤNG 56 KẾT LUẬN CHƯƠNG 58 CHƯƠNG 4: PHƯƠNG PHÁP, DỮ LIỆU VÀ KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU ĐỊNH LƯỢNG 59 4.1 MƠ HÌNH NGHIÊN CỨU 59 4.2 PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 60 4.3 MÔ TẢ CÁC BIẾN NGHIÊN CỨU 60 4.3.1 Biến phụ thuộc: 60 4.3.2 Biến độc lập 60 4.3.2.1 Biến đặc thù ngân hàng 60 4.3.2.2 Biến kinh tế vĩ mô 61 4.4 DỮ LIỆU NGHIÊN CỨU 62 4.5 THỐNG KÊ MÔ TẢ MẪU 62 4.6 PHÂN TÍCH TƯƠNG QUAN MƠ HÌNH NGHIÊN CỨU 65 4.7 KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU: 66 4.7.1 Kiểm đinḥ giảthuyết hồi quy mô hình nghiên cứu 66 4.7.1.1 Kiểm định khơng có tự tương quan biến độc lập mơ hình 66 4.7.1.2 Kiểm định phương sai sai số không đổi 67 4.7.1.3 Kiểm định sai số khơng có mối quan hệ tương quan với 68 4.7.1.4 Tổng hợp kết kiểm định 68 4.7.2 So sánh mơ hình panel data 68 4.7.2.1 So sánh mơ hình Pooled Regression Fixed effects 68 4.7.2.2 So sánh mơ hình Pooled Regression Random effects 68 4.7.3 Kết hồi quy 69 4.7.4 Phân tích kết hồi quy 70 4.7.4.1 Tỷ lệ nợ xấu năm trước 70 4.7.4.2 Tỷ lệ dự phịng rủi ro tín dụng 70 4.7.4.3 Tỷ lệ hiệu chi phí hoạt động 71 4.7.4.4 Tỷ lệ đòn bẩy 71 4.7.4.5 Tỷ lệ thu nhập lãi 71 4.7.4.6 Quy mô 72 4.7.4.7 Tỷ suất sinh lợi vốn chủ sở hữu 72 4.7.4.8 Tốc độ tăng trưởng GDP thực 72 4.7.4.9 Tỷ lệ lạm phát 73 4.7.4.10 Tỷ lệ thất nghiệp 73 4.7.4.11 Tỷ giá hối đoái 74 4.7.5 Kết luận 74 KẾT LUẬN CHƯƠNG 74 CHƯƠNG 5: MỘT SỐ GỢI Ý VỀ GIẢI PHÁP NHẰM NGĂN NGỪA VÀ HẠN CHẾ RỦI RO TÍN DỤNG TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM 76 5.1 NHÓM CÁC GIẢI PHÁP ĐỐI VỚI CÁC YẾU TỐ ĐẶC TRƯNG NGÂN HÀNG 76 5.1.1 Ngăn ngừa xử lý nợ xấu 76 5.1.2 Phân loại nợ trích lập dự phịng RRTD đầy đủ .77 5.1.3 Đa dạng hóa thu nhập lãi 77 5.1.4 Tăng trưởng quy mơ đa dạng hóa danh mục tín dụng 78 5.2 NHĨM CÁC GIẢI PHÁP ĐỐI VỚI CÁC YẾU TỐ KINH TẾ VĨ MÔ 78 5.2.1 Tăng trưởng kinh tế 78 5.2.2 Ổn định tỷ giá hối đoái 79 5.2.3 Ổn định kiềm chế tỷ lệ lạm phát 80 5.2.4 Hạn chế tỷ lệ thất nghiệp gia tăng thu nhập người lao động 80 5.2.5 Hoàn thiện hành lang pháp lý liên quan đến hoạt động hệ thống ngân hàng 80 5.2.6 Xây dựng phát triển thị trường mua bán nợ 81 5.3 NHỮNG ĐÓNG GÓP MỚI, HẠN CHẾ CỦA ĐỀ TÀI VÀ GỢI Ý HƯỚNG NGHIÊN CỨU TIẾP THEO 82 5.3.1 Đóng góp đề tài 82 5.3.2 Hạn chế đề tài gợi ý hướng nghiên cứu .82 5.3.2.1 Hạn chế đề tài 82 5.3.2.2 Gợi ý hướng nghiên cứu 83 KẾT LUẬN CHƯƠNG 83 KẾT LUẬN 84 TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT Tiếng Việt BCTC: Báo cáo tài M&A: Hợp sáp nhập NHNN: Ngân hàng nhà nước NHTM: Ngân hàng thương mại RRTD: Rủi ro tín dụng TCTD: Tổ chức tín dụng TSBĐ: Tài sản bảo đảm VAMC: Công Ty quản lý tài sản TCTD Việt Nam Tiếng Anh ER: Exchange rate FEM: Fix Effects Modal GDP: Gross Domestic Product GGDP : GDP growth GMM: Loan Loss Provision LLP: Non-Performing Loans NPL: Ordinary Least Squares OSL: Random Effects Modal REM: General Method of Moments Real Interest Rate RIR: Return on Asssets ROA: Return on Equity ROE: Unemployment rate UNR: World Bank VB: Variance Inflation Factor VIF: World Trade Organization WTO: PHỤ LỤC PHỤ LỤC 1: DANH SÁCH 21 NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM STT 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 TÊN N Ngân Hàng TMCP Á C Ngân Hàng TMCP An Ngân Hàng TMCP Côn Ngân Hàng TMCP Đầu Ngân Hàng TMCP Hàn Ngân Hàng TMCP Kiê Ngân Hàng TMCP Kỹ Ngân Hàng TMCP Nám Ngân Hàng TMCP Ngo Ngân Hàng TMCP Phá Ngân Hàng TMCP Phư Ngân Hàng TMCP Quố Ngân Hàng TMCP Quố Ngân Hàng TMCP Sài Ngân Hàng TMCP Sài Ngân Hàng TMCP Sài Ngân Hàng TMCP Sài Ngân Hàng TMCP Việ Ngân Hàng TMCP Việ Ngân Hàng TMCP Xăn Ngân Hàng TMCP Xuấ PHỤ LỤC 2: DỮ LIỆU SỬ DỤNG TRONG MÔ HÌNH NGHIÊN CỨU MANH Nam ACB 2006 ACB 2007 ACB 2008 ACB 2009 ACB 2010 ACB 2011 ACB 2012 ACB 2013 ACB 2014 ACB 2015 BIDV 2006 BIDV 2007 BIDV 2008 BIDV 2009 BIDV 2010 BIDV 2011 BIDV 2012 BIDV 2013 BIDV 2014 BIDV 2015 EIB 2006 EIB 2007 EIB 2008 EIB 2009 EIB 2010 EIB 2011 EIB 2012 EIB 2013 EIB 2014 EIB 2015 STB 2006 STB 2007 STB 2008 STB 2009 STB 2010 STB 2011 STB 2012 STB 2013 STB 2014 STB 2015 VCB 2006 VCB 2007 VCB 2008 VCB 2009 VCB 2010 VCB 2011 VCB 2012 VCB 2013 VCB 2014 VCB 2015 CTG 2006 CTG 2007 CTG 2008 CTG 2009 CTG 2010 CTG 2011 CTG 2012 CTG 2013 CTG 2014 CTG 2015 SHB 2006 SHB 2007 SHB 2008 SHB 2009 SHB 2010 SHB 2011 SHB 2012 SHB 2013 SHB 2014 SHB 2015 MSB 2006 MSB 2007 MSB 2008 MSB 2009 MSB 2010 MSB 2011 MSB 2012 MSB 2013 MSB 2014 MSB 2015 TCB 2006 TCB 2007 TCB 2008 TCB 2009 TCB 2010 TCB 2011 TCB 2012 TCB 2013 TCB 2014 TCB 2015 ABB 2006 ABB 2007 ABB 2008 ABB 2009 ABB 2010 ABB 2011 ABB 2012 ABB 2013 ABB 2014 ABB 2015 SCB 2006 SCB 2007 SCB 2008 SCB 2009 SCB 2010 SCB 2011 SCB 2012 SCB 2013 SCB 2014 SCB 2015 VPB 2006 VPB 2007 VPB 2008 VPB 2009 VPB 2010 VPB 2011 VPB 2012 VPB 2013 VPB 2014 VPB 2015 SGB 2006 SGB 2007 SGB 2008 SGB 2009 SGB 2010 SGB 2011 SGB 2012 SGB 2013 SGB 2014 SGB 2015 VIB 2006 VIB 2007 VIB 2008 VIB 2009 VIB 2010 VIB 2011 VIB 2012 VIB 2013 VIB 2014 VIB 2015 NCB 2006 NCB 2007 NCB 2008 NCB 2009 NCB 2010 NCB 2011 NCB 2012 NCB 2013 NCB 2014 NCB 2015 HDB 2006 HDB 2007 HDB 2008 HDB 2009 HDB 2010 HDB 2011 HDB 2012 HDB 2013 HDB 2014 HDB 2015 PGB 2006 PGB 2007 PGB 2008 PGB 2009 PGB 2010 PGB 2011 PGB 2012 PGB 2013 PGB 2014 PGB 2015 NAB 2006 NAB 2007 NAB 2008 NAB 2009 NAB 2010 NAB 2011 NAB 2012 NAB 2013 NAB 2014 NAB 2015 OCB 2006 OCB 2007 OCB 2008 OCB 2009 OCB 2010 OCB 2011 OCB 2012 OCB 2013 OCB 2014 OCB 2015 KLB 2006 KLB 2007 KLB 2008 KLB 2009 KLB 2010 KLB 2011 KLB 2012 KLB 2013 KLB 2014 KLB 2015 VAB 2006 VAB 2007 VAB 2008 VAB 2009 VAB 2010 VAB 2011 VAB 2012 VAB 2013 VAB 2014 VAB 2015 PHỤ LỤC 3: BẢNG THỐNG KÊ MƠ TẢ GIÁ TRỊ CÁC BIẾN TRONG MƠ HÌNH NGHIÊN CỨU PHỤ LỤC 4: MA TRẬN HỆ SỐ TƯƠNG QUAN GIỮA CÁC BIẾN QUAN SÁT PHỤ LỤC 5: BẢNG HỆ HỐ VIF PHỤ LỤC 6: KẾT QUẢ KIỂM ĐỊNH WHITE PHỤ LỤC 7: KẾT QUẢ KIỂM ĐỊNH TỰ TƯƠNG QUAN PHỤ LỤC 8: KẾT QUẢ HỒI QUY NPL THEO POOLED REGRESSIO PHỤ LỤC 9: KẾT QUẢ HỒI QUY NPL THEO FIXED EFFECTS MODEL PHỤ LỤC 10: KẾT QUẢ HỒI QUY NPL THEO RADOM EFFECTS MODEL PHỤ LỤC 11: KIỂM ĐỊNH BREUSCH AND PAGAN LAGRANGIAN MULTIPLIER PHỤ LỤC 12: KẾT QUẢ HỒI QUY NPL THEO GMM ... lý thuyết liên quan đến rủi ro tín dụng yếu tố tác động đến rủi ro tín dụng ngân hàng thương mại Việt Nam Chương 3: Thực trạng rủi ro tín dụng tổ chức tín dụng NHTM Việt Nam Chương 4: Phương... VỀ RỦI RO TÍN DỤNG NGÂN HÀNG VÀ CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN RỦI RO TÍN DỤNG NGÂN HÀNG 2.1 TỔNG QUAN LÝ THUYẾT 2.1.1 Khái niệm rủi ro tín dụng ngân hàng Cũng loại hình kinh doanh khác, hoạt động ngân. .. Việt Nam 44 3.2.3 Tăng trưởng tín dụng tổ chức tín dụng Việt Nam 47 3.3 THỰC TRẠNG VÀ TÁC ĐỘNG CỦA CÁC YẾU TỐ VĨ MÔ LÊN RỦI RO TÍN DỤNG CỦA CÁC TỔ CHỨC TÍN DỤNG VÀ CÁC NHTM VIỆT NAM