Tài liệu Ngân Hàng Trung Ương (45 trang)

Tài liệu Ngân Hàng Trung Ương (45 trang)

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

Giảng viên: Thạc sỹ Nguyễn Kim Trọng

Đơn vị công tác: BIDV Sài Gòn

TP.HCM, ngày 13/02/2008

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW

3.1/NHỮNG VẤN ĐỀ CHUNG TRONG NGHIỆP VỤ TÍN

DỤNG CỦA NHTW

3.1.1 Nguyên tắc chung:

Trong nghiệp vụ này, NHTW tuy không trực tiếp cung

ứng vốn cho nền kinh tế nhưng thông qua hình thức tái cấp vốn cho các TCTD, NHTM thực sự đã giữa

quyền quyết định và chi phối tổng khối lượng tín

dụng mà hệ thống NH cung cấp cho nền kinh tế

Với ý nghĩa đó, trong hoạt động tín dụng của NHTW phải

tuân thủ các nguyên tắc sau:

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW

Thứ nhất, hoạt động tín dụng của NHTW phải hướng

đến việc thực hiện các mục tiêu của chính sách tài chính tiền trong từng giai đoạn.

- Vai trò của tài chính tiền tệ trong nền kinh tế thị trường

là rất to lớn và quan trọng, vai trò đó chỉ phát huy tác

cụng khi chúng ta xây dựng được một chính sách tài

chính tiền tệ tích cực và đúng đắn Chính sách đó khẳng định việc nhà nước sử dụng tài chính tiền tệ tiền tệ như

là công cụ chủ yếu để phát triển kinh tế và đồng thời

thông qua tài chính tiền tệ để giám sát các hoạt động

kinh tế theo mục tiêu năng suất và hiệu quả

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW

Thứ nhất, hoạt động tín dụng của NHTW phải hướng

đến việc thực hiện các mục tiêu của chính sách tài chính tiền trong từng giai đoạn.

-Hoạt động tín dụng của NHTW phải hướng đến việc thực hiện các mục tiêu của chính sách tài chính tiền, nghĩa là khẳng định tính nhất quán trong phương hướng hoạt động tín dụng của NHTW đồng thời khẳng định lợi ích của hoạt động đó không ngoài lợi ích chung của toàn xã hội.

-Thứ hai, chủ động điều chỉnh khối lượng tín dụng

theo diễn biến thị trường.

Với vai trò “ người cho vay cuối cùng”, NHTW căn cứ vào nhu cầu

vốn tín dụng trong nền kinh tế chủ động điều chỉnh khối lượng tín

dụng cho phù hợp với nhuc cầu thực tiễn cũng như theo chính sách tiền tệ trong từng thời kỳ

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW

-Thứ hai, chủ động điều chỉnh khối lượng tín dụng

theo diễn biến thị trường.

NHTW sử dụng đồng thời nhiều công cụ trong đó có 02 công cụ chủ yếu là HMTD và lãi suất tái chiết khấu.

+ HMTD là công cụ mang tính định lượng, mang tính cứng nhắc, không linh động, không phù hợp với cơ chế thị trường;

+ Lãi suất mang tính định tính, là công cụ linh động cao, hiệu quả phù hợp với cơ chế thị trường, NHTW thông qua lãi suất tái chiết khấu có thể mở rộng hoặc thu hẹp tín dụng.

3.1.2/ Mục đích:

- Thứ nhất, Bổ sung vốn ngắn hạn cho các NHTM, TCTD:Đây là mục tiêu hàng đầu trong hoạt động tín dụng của NHTW vì NHTM và TCTD có vai trò to lớn trong nền kinh tế, mọi hoạt động của NHTM, TCTD đều có tác động và ảnh hưởng đến nền kinh tế

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW

3.1.2/ Mục đích:

-Thứ hai, Thúc đẩy tăng trưởng kinh tế bền vững:

Hoạt động tín dụng của NHTW không chỉ đơn thuần là bổ sung nguồn vốn ngắn hạn cho cho các NHTM mà qua đó mở rộng tín dụng cho nền kinh tế vì sự ổn định tăng trưởng bền vững, đây chính là mục tiêu cao nhất cần đạt được Mọi hoạt động của hệ thống NH quốc gia (NHTW & NHTM) đều hướng đến mục tiêu thúc đẩy tăng trưởng và ổn định vĩ

mô nền kinh tế

- Thứ ba, điều chỉnh nhịp độ phát triển kinh tế cả về quy

mô và cơ cấu:

Với tầm nhìn vĩ mô, bao quát toàn bộ nền kinh tế, là trung tâm thần kinh, huyết mạnh của nên kinh tế, NHTW có thể nhìn nhận và đánh giá về sự phát triển của các ngành, các lĩnh vực, các vùng lãnh thổ và các thành phần kinh tế, từ điều chỉnh những bất cập trong sự phát

triển cần phải điều chỉnh thông qua tín dụng=> điều chỉnh cơ cấu và nhịp độ phát triển.

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW 3.2./ CÁC MẶT HOẠT ĐỘNG CỦA NHTW:

3.2.1.1/Chiết khấu và tái chiết khấu (Discounting and Rediscounting) a./ Khái niệm:

- Tái chiết khấu là việc NHTW chiết khấu lại các chứng từ giá mà các NHTM đã chiết khấu nhưng chưa đến hạn thanh toán, bằng cách trả

tiền ngay cho các NHTM sau khi đã khấu trừ tiền lãi, tiền hoa hồng và các chi phí khác Các chứng từ có giá này được NHTM chuyển nhượng cho NHTW và là những chứng từ đủ điều kiện chiết khấu do NHTW quy định

Chiết khấu và tái chiết khấu sau đây gọi chung là nghiệp vụ chiết khấu

 Như vậy chiết khấu là nghiệp vụ của NHTW nhằm tái cấp vốn cho các NHTM, bằng hình thức chiết khấu chứng từ có giá theo yêu cầu của các NHTM Theo đó, NHTW tiền hành chi trả tiền trước cho hối phiếu và các chứng từ có giá chưa đến hạn thanh toán theo yêu cầu của người thụ hưởng (NHTM) với điều kiện NHTM phải chuyển quyền hưởng lợi của mình cho NHTW

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW 3.2./ CÁC MẶT HOẠT ĐỘNG CỦA NHTW:

3.2.1.1/Chiết khấu và tái chiết khấu (Discounting and Rediscounting) a./ Khái niệm:

Đồng thời phải nhận trả lãi theo phương thức khấu trừ (thực chất chiết khấu là việc NHTW mua lại hối phiếu và chứng từ có giá ngắn hạn chưa đến hạn thanh toán theo yêu cầu của NHTM.

Giá cả mà NHTW mua lại chứng từ này bao giờ cũng nhỏ hơn giá trị

chứng từ đó, nhỏ hơn bao nhiêu phụ thuộc vào :

+ Thời hạn chiết khấu;

+ Lãi suất chiết khấu;

+ Hoa hồng và các phí khác.

Chiết khấu là hình thức cho vay gián tiếp có đảm bảo bằng chứng từ có giá Nghiệp vụ này được NHTW sử dụng khá phổ biến.

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW 3.2./ CÁC MẶT HOẠT ĐỘNG CỦA NHTW:

3.2.1.1/Chiết khấu và tái chiết khấu (Discounting and Rediscounting) b./ Đối tượng và điều kiện chiết khấu:

- Đối tượng chiết khấu: NHTW nhận chiết khấu các loại chứng từ có giá sau đây:

+ Tín phiếu kho bạc, tín phiếu NHTM được phát hành thông qua đấu thầu;

+ Hối phiếu, nếu la HP thì HP phải được chiết khấu lần đầu;

+ Các chứng từ có giá ngắn hạn khác

- Điều kiện chiết khấu: chứng từ có giá được NHTW chiết khấu phải

thoả mãn điều kiện sau:

+ Đảm bảo tính hợp pháp, hợp lệ của các chứng từ;

+ Đảm bảo khả năng thanh toán khi đáo hạn

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW 3.2./ CÁC MẶT HOẠT ĐỘNG CỦA NHTW:

3.2.1.1/Chiết khấu và tái chiết khấu (Discounting and Rediscounting) b./ Đối tượng và điều kiện chiết khấu:

- Điều kiện chiết khấu: chứng từ có giá được NHTW chiết khấu phải thoả mãn điều kiện sau:

+ Đảm bảo khả năng chuyển nhượng

+ Thời hạn hiệu lực còn lại không vượt quá thời hạn tối đa do NHTW quy định (Thông thường NHTW quy định tối đa là 3 tháng=90 ngày) Quy định như vậy nhằm hạn chế tái cấp vốn qua cửa số chiết khấu đồng thời khuyến khích các NHTM chiết khấu lẫn nhau để tận dụng nguồn vốn khả dụng của các NHTM.

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW 3.2./ CÁC MẶT HOẠT ĐỘNG CỦA NHTW:

3.2.1.1/Chiết khấu và tái chiết khấu (Discounting and Rediscounting) c./ Phương thức chiết khấu:

-Thứ nhất, phương thức chiết khấu mua đứt:

Sau khi NHTW kiểm tra các chứng từ có giá do NHTM xuất trình để xin tái chiết khấu, nếu các chứng từ nay đủ điều kiện quy định, NHTW sẽ đồng ý chiết khấu với các bước sau:

+ Bước 1: NHTM tiến hành chuyển nhượng chứng từ có giá cho NHTW: Nếu chứng từ có giá là vô danh, thì NHTM chuyển nhượng trao tay kèm theo giấy xác nhận chuyển nhượng chứng từ và chuyển giao bản gốc chứng từ có giá cho NHTW.

Nếu chứng từ có giá ký danh thì NHTM chuyển nhượng theo luật định tức là chuyển nhượng bằng ký chuyển nhượng (ký hậu) rồi trao chứng

từ đã ký cho NHTW.

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW 3.2./ CÁC MẶT HOẠT ĐỘNG CỦA NHTW:

3.2.1.1/Chiết khấu và tái chiết khấu (Discounting and Rediscounting)

c./ Phương thức chiết khấu:

-Thứ nhất, phương thức chiết khấu mua đứt:

+ Bước 2: NHTW trả tiền ngay cho NHTM bằng cách ghi có vào tài

khoản tiền gửi của NHTM xin chiết khấu, sau đó NHTW đưa chứng từ CK vào bảo quản lưu kho theo chế độ bảo quản chứng từ có giá

+ Bước 3: khi chứng từ có giá trên đến hạn thanh toán NHTW xuất

trình cho người trả tiền kèm theo giấy đề nghị thanh toán, người này phải thanh toán toàn bộ số tiền của những chứng từ đó cho NHTW kể

cả tiền lãi nếu có.

Các bước nói trên đều thực hiện tại sở giao dịch của NHTW.

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW 3.2./ CÁC MẶT HOẠT ĐỘNG CỦA NHTW:

3.2.1.1/Chiết khấu và tái chiết khấu (Discounting and Rediscounting) c./ Phương thức chiết khấu:

-Thứ nhất, phương thức chiết khấu mua đứt:

Công thức xác định số tiền chiết khấu:

Gtt = Gck : [(1 + ( LSCK x T): (365 x 100 )]

Gtt : Số tiền thanh toán cho NHTM

Gck : Giá trị chiết khấu

LSCK : Lãi suất chiết khấu

T : Thời hạn hiệu lực còn lại của chứng từ

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW 3.2./ CÁC MẶT HOẠT ĐỘNG CỦA NHTW:

3.2.1.1/Chiết khấu và tái chiết khấu (Discounting and Rediscounting) c./ Phương thức chiết khấu:

-Thứ hai, phương thức chiết khấu có kỳ hạn:

+ Trong trường hợp NHTW cần kiểm soát quá trình sử dụng vốn của

NHTM thì NHTW thực hiện chiết khấu có kỳ hạn Đây là hình thức chiết khấu có điều kiện, theo đó NHTW bắt buộc NHTM phải cam kết mua lại các chứng từ đã xin chiết khấu.

+Trong phương thức này, giá trị chiết khấu được tính theo mệnh giá chứng từ chứ không tính trên mệnh giá và lợi tức.

+ Thời hạn chiết khấu được xác định theo yêu cầu của NHTM nhưng thời hạn này nhỏ hơn hoặc bằng thời hạn hiệu lực còn lại của chứng từ.

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW 3.2./ CÁC MẶT HOẠT ĐỘNG CỦA NHTW:

3.2.1.1/Chiết khấu và tái chiết khấu (Discounting and Rediscounting) c./ Phương thức chiết khấu:

-Thứ hai, phương thức chiết khấu có kỳ hạn:

Trong đó:

- Gtt : Số tiền thanh toán cho NHTM tại thời điểm chiết khấu

-MG : Mệnh giá chứng từ

-LSCK : Lãi suất chiết khấu

-Tck : Thời hạn chiết khấu

-Gbl : Giá bán lại khi hết hạn CK

- Ls : Lãi suất bình quân trên thị trường tiền tệ.

100

* 365

*

MG G

*

TT bl

T

LS G

G

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW 3.2./ CÁC MẶT HOẠT ĐỘNG CỦA NHTW:

3.2.1.1/Chiết khấu và tái chiết khấu (Discounting and Rediscounting) d./ Phương thức giao dịch:

-Phương thức giao dịch trực tiếp, theo phương thức này các NHTM có nhu cầu xin chiết khấu mang hồ sở đến sở giao dịch của NHTW, áp

dụng cho chứng từ có giá dưới dạng chứng chỉ:

-Phương thức giao dịch gián tiếp, theo phương thức các NHTM phải

mạng máy tính hoặc thực hiện qua Fax, áp dụng cho chứng từ ghi sổ hoặc chứng chỉ, tiết kiệm chi phí, nhanh chóng và an toàn.

3.2.1.2./ Cho vay cầm cố chứng từ có giá (Mortgaged lending)

a./ Khái niệm:

Cho vay cầm cố chứng từ có giá là hình thức tái cấp vốn của NHTW cho các NHTM, với điều kiện các NHTM phải có chứng từ có giá cầm cố tại NHTW

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW 3.2./ CÁC MẶT HOẠT ĐỘNG CỦA NHTW:

3.2.1.1/Chiết khấu và tái chiết khấu (Discounting and Rediscounting) 3.2.1.2/Cho vay cầm cố chứng từ có giá (Mortgaged Lending)

a./Khái niệm:

Theo hình thức cho vay này, các NHTM phải chuyển giao bản gốc các chứng từ có giá cho NHTW để cầm cố cho khoản vay ngắn hạn Khi đến hạn các NHTM trả nợ gốc và lãi vay chO NHTW để nhận các chứng từ

có giá đã cầm cố trước đây Nếu không NHTW sẽ thực hiện truy thu

theo các chứng từ có giá mà NHTM đã cầm cố trước đây

b./ Điều kiện cho vay cầm cố :

-NHTM xin vay cầm cố là NH đang hoạt động kinh doanh ổn định bình thường;

- NHTM xin vay cầm cố là người thu hưởng hợp pháp đối với chứng từ xin cầm cố

Cho vay bằng tiền(1) Cho vay cầm cố chứng từ có giáChuyển giao chứng từ cầm cố

NHTW NHTM

(Central Bank) (Commercial Bank)

Chuyển trả chứng từ cầm cố (2) Thu nợ khi đáo hạnHoàn trả nợ gốc và lãi vay

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW 3.2./ CÁC MẶT HOẠT ĐỘNG CỦA NHTW:

3.2.1.1/Chiết khấu và tái chiết khấu (Discounting and Rediscounting) 3.2.1.2/Cho vay cầm cố chứng từ có giá (Mortgaged Lending)

b./ Điều kiện cho vay cầm cố :

- Các chứng từ có giá xin cầm cố là những chứng từ có giá được phát hành và lưu thông hợp pháp, các yếu tố rõ ràng và đảm bảo khả năng thanh toán.

c./Quy trình cho vay:

Bước 1:

- NHTM có nhu cầu làm đơn xin vay cầm cố gửi sở giao dịch NHTW

(theo mẫu của sở giao dịch NHTW);

- Kèm theo đơn là bảng kê chứng từ cầm cố và bản gốc các chứng từ

đó (bảng kê phải liệt kê các yếu tố: loại chứng từ, ngày phát hành, ngày đáo hạn, mệnh giá, lãi suất, tổ chức phát hành)

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW 3.2./ CÁC MẶT HOẠT ĐỘNG CỦA NHTW:

3.2.1.2/Cho vay cầm cố chứng từ có giá (Mortgaged Lending)

c./Quy trình cho vay:

Bước 1:

- Nếu chứng từ có giá được phát hành theo hình thức ghi sổ thì NHTM gửi cho sở giao dịch NHTW văn bản xác nhận của tổ chức phát hành về việc đảm bảo thanh toán cho NHTW trong trường hợp NHTM (người sở hữu chứng từ có giá) không trả nợ cho NHTM khi đến hạn.

Bước 2:

-NHTW kiểm tra tính hợp pháp, hợp lệ, nếu hợp lệ, hợp pháp, SGD

NHTW chấp nhận cho vay:

+ NHTM chuyển giao bản gốc cho NHTW

+ SGD hạch toán cho vay, ghi nợ tài khoản cho vay, có TK TG có kỳ hạn của NHTM

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW 3.2./ CÁC MẶT HOẠT ĐỘNG CỦA NHTW:

3.2.1.2/Cho vay cầm cố chứng từ có giá (Mortgaged Lending)

c./Quy trình cho vay:

Bước 2:

Về mức cho vay: Mức cho vay tối đa bằng mệnh giá chứng từ cầm cố: đối với chứng từ do KBNN, NHNN phát hành, mức cho vay 100% mệnh giá, còn các chứng từ khác tuy theo mức độ rủi ro mà mức cho vay

khác nhau nhưng tối đa 80% mệnh giá.

Về thời hạn cho vay: tối đa bằng thời hạn hiệu lực còn lại của chứng từ.

Bước 3: khi đến hạn thanh toán:

- NHTM lập lệnh chi trích tiền trên tài khoản tiền gửi của mình để trả nợ cho NHTW, SGD tính toán và thu lãi từ TK tiền gửi của NHTM

- NHTM chuyển trả bản gốc các chứng từ cầm cố cho NHTM.

NGHIỆP VỤ NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG

CHƯƠNG III NGHIỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA ỆP VỤ TÍN DỤNG CỦA NHTW 3.2./ CÁC MẶT HOẠT ĐỘNG CỦA NHTW:

3.2.1.3/Cho vay lại (Relending)

a./Khái niệm: cho vay lại là hình thức tái cấp vốn của NHTW đối với các NHTM, trong trường hợp NHTM bị thiếu vốn do các khoản tín dụng đã thực hiện với khách hàng chưa đến hạn thu nợ, nhờ đó giúp cho NHTM

có thể duy trì hoạt động cho vay một cách bình thường.

b./Điều kiện cho vay: NHTM thoả mãn điều kiện sau:

+ NHTM đang hoạt động kinh doanh bình thường và có uy tín đối với NHTW;

+ NHTM có chất lượng tín dụng tốt, tỷ lệ nợ quá hạn, nợ xấu trong tỷ lệ cho phép không vượt quá tỷ lệ quy định;

+ Hồ sơ tín dụng vay lại là hồ sơ tín dụng có chất lượng (KH vay vốn của NHTM là KH có uy tín, kinh doanh có hiệu quả, ôn định và có hệ số tín nhiệm cao.