Khóa luận tốt nghiệp: Giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng tài sản ngắn hạn của công ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Không khí Việt - Nhật

Mục tiêu nghiên cứu của luận văn: Khái quát một số vấn đề lý luận về tài sản ngắn hạn và hiệu quả sử dụng tài sản ngắn hạn, đánh giá tình hình sử dụng tài sản ngắn hạn tại Công ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Không khí Việt - Nhật, tìm ra những tồn tại trong quá trình sử dụng tài sản ngắn hạn tại Công ty, đồng thời đưa ra các giải pháp cụ thể và có tính khả thi để nâng cao hiệu quả sử dụng tài sản ngắn hạn của Công ty.

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC THĂNG LONG -o0o - KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP Đề tài: GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ QUẢN LÝ TÀI SẢN NGẮN HẠN CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN DỊCH VỤ ĐIỀU HÕA KHƠNG KHÍ VIỆT - NHẬT Giáo viên hƣớng dẫn : Nguyễn Thị Minh Huệ Sinh viên thực : Lê Đình Vƣợng Mã sinh viên : A18509 Chuyên ngành : Tài – Ngân hàng HÀ NỘI - 2014 LỜI CAM ĐOAN Tơi xin cam đoan Khóa luận tốt nghiệp tự thân thực có hỗ trợ từ giáo viên hướng dẫn không chép cơng trình nghiên cứu người khác Các liệu thông tin thứ cấp sử dụng Khóa luận có nguồn gốc trích dẫn rõ ràng Tơi xin chịu hồn tồn trách nhiệm lời cam đoan này! Sinh viên Lê Đình Vƣợng Thang Long University Library LỜI CẢM ƠN Trong suốt trình làm khóa luận tốt nghiệp, em nhận khích lệ, động viên tạo điều kiện từ nhiều phía Trước tiên em xin cảm ơn giáo viên hướng dẫn – TS Nguyễn Thị Minh Huệ tận tâm định hướng, bảo cho em góp ý để em hồn thành khóa luận tốt nghiệp Em xin gửi lời tri ân chân thành đến thầy cô thuộc Khoa Kinh tế - Quản lý trường Đại học Thăng Long cho em kiến thức kinh tế từ khái niệm đến điều thực tế sống làm tảng để em hồn thành đề tài Bên cạnh đó, em xin chân thành cảm ơn cô chú, anh chị tất phòng ban thuộc cơng ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt - Nhật tạo điều kiện cho em thực tập, tìm hiểu tình hình kinh doanh cơng ty suốt tháng làm khóa luận Cuối cùng, em xin cảm ơn gia đình bạn thân thiết hỗ trợ động viên em suốt thời gian qua Em xin chân thành cảm ơn! MỤC LỤC CHƢƠNG LÝ LUẬN CƠ BẢN VỀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG TÀI SẢN NGẮN HẠN CỦA DOANH NGHIỆP 1-4 1.1 Khái quát doanh nghiệp 1-4 1.1.1 Khái niệm phân loại doanh nghiệp 1-4 1.1.2 Các hoạt động doanh nghiệp 1-5 1.2 Quản lý sử dụng tài sản ngắn hạn doanh nghiệp 1-6 1.2.1 Tổng quan tài sản ngắn hạn doanh nghiệp 1-6 1.2.2 Quản lý tài sản ngắn hạn doanh nghiệp 1-10 1.2.3 Hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn 1-20 1.3 Các nhân tố ảnh hƣởng tới hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn doanh nghiệp 1-23 1.3.1 Các nhân tố chủ quan 1-23 1.3.2 Các nhân tố khách quan 1-26 CHƢƠNG THỰC TRẠNG Hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN Dịch vụ điều hòa khơng khí việt - nhật 2-28 2.1 Khái quát công ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt - Nhật 2-28 2.1.1 Sơ lược trình phát triển 2-28 2.1.2 Cơ cấu tổ chức – nhân 2-30 2.1.3 Kết kinh doanh chủ yếu 2-32 2.2 Thực trạng quản lý tài sản ngắn hạn công ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt - Nhật 2-39 2.2.1 Thực trạng cấu tài sản ngắn hạn 2-39 2.2.2 Quản lý tiền khoản tương đương tiền 2-41 2.2.3 Thực trạng quản lý hàng tồn kho 2-43 2.2.4 Thực trạng quản lý khoản phải thu ngắn hạn 2-45 2.2.5 Thực trạng hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn công ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Viêt - Nhật 2-48 2.3 Đánh giá thực trạng hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn Cơng ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt – Nhật 2-51 Thang Long University Library 2.3.1 Kết đạt 2-51 2.3.2 Hạn chế nguyên nhân 2-52 CHƢƠNG Giải pháp nâng cao hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn công ty cổ phần dịch vụ điều hòa khơng khí việt – Nhật 3-55 3.1 Định hƣớng nâng cao hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn cơng ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt – Nhật 3-55 3.1.1 Định hướng phát triển công ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt – Nhật 3-55 3.1.2 Quan điểm nâng cao hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn cơng ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt – Nhật 3-55 3.2 Giải pháp nâng cao hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn công ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt – Nhật 3-56 3.2.1 Quản lý tiền khoản tương đương tiền 3-56 3.2.2 Quản lý khoản phải thu 3-57 3.2.3 Quản lý hàng tồn kho 3-60 3.2.4 Phát triển nguồn nhân lực 3-61 3.3 Kiến nghị 3-62 3.3.1 Kiến nghị với Cơ quan quản lý, Nhà nước 3-62 3.3.2 Kiến nghị với Tổng công ty Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt – Nhật 3-63 KẾT LUẬN 3-64 DANH MỤC THAM KHẢO 3-65 DANH MỤC VIẾT TẮT Ký hiệu viết tắt Tên đầy đủ DT Doanh thu LN Lợi nhuận NV Nguồn vốn QLDN Quản lý doanh nghiệp TN Thu nhập TS Tài sản TSCĐ Tài sản cố định TSNH Tài sản ngắn hạn VCSH Vốn chủ sở hữu DANH MỤC CÁC BẢNG BIỂU Bảng 2.1 Cơ cấu tài sản giai đoạn 2011 - 2013 2-32 Bảng 2.2 Cơ cấu nguồn vốn giai đoạn 2011 – 2013 2-32 Bảng 2.3 Báo cáo kết sản xuất kinh doanh 2-35 Bảng 2.4 Các tiêu phản ánh khả toán 2-37 Bảng 2.5 Cơ cấu tài sản ngắn hạn năm 2011 - 2013 2-39 Bảng 2.6 Cơ cấu tài sản ngắn hạn tiền năm 2011 – 2013 2-41 Bảng 2.7 Cơ cấu hàng lưu kho giai đoạn 2011 – 2013 2-44 Bảng 2.8 Cơ cấu phải thu ngắn hạn năm 2011 – 2013 2-46 Bảng 2.9 Chỉ tiêu đánh giá hiệu sử dụng TSNH 2-49 Bảng 2.10 Chỉ tiêu đánh giá hiệu sử dụng phận cấu thành TSNH Công ty Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt - Nhật 2-50 Bảng 3.1 Danh sách nhóm rủi ro 3-58 Bảng 3.2 Mơ hình điểm tín dụng 3-59 Bảng 3.3 Các tiêu hàng tồn kho 3-61 Thang Long University Library DANH MỤC CÁC ĐƠ THỊ Đồ thị 1.1 Mơ hình dự trữ tiền tối ưu 1-12 Đồ thị 1.2 Đồ thị biểu diễn mức biến động tiền mặt theo thời gian 1-13 Đồ thị 1.3 Đồ thị mức dự trữ hàng tồn kho 1-20 Đồ thị 2.1 Biểu đồ cấu tài sản ngắn hạn giai đoạn 2011 – 2013 2-40 Đồ thị 2.2 Biểu đồ cấu tài sản tiền giai đoạn 2011 – 2013 2-42 Đồ thị 2.3 Biểu đổ câu hàng lưu kho giai đoạn 2011 - 2013 2-44 Đồ thị 2.4 Biểu đồ cấu phải thu ngắn hạn giai đoạn 2011 – 2013 2-46 LỜI MỞ ĐẦU Lý chọn đề tài Trong kinh tế thị trường ngày để tiến hành hoạt động kinh doanh doanh nghiệp phải có tài sản vốn Quản lý vốn tài sản doanh nghiệp công tác quản trị quan trọng hoạt động tài doanh nghiệp Trong q trình hội nhập phát triển nề kinh tế giới, việc quản lý vốn tài sản đòi hỏi doanh nghiệp phải trọng việc huy động sử dụng chúng cách linh hoạt Doanh nghiệp sử dụng vốn để mua sắm tài sản cho doanh nghiệp, quản lý vốn hợp lý tạo điều kiện cho doanh nghiệp khai thác sử dụng tài sản cách hiệu Việc sử dụng tài sản có hiệu mang lại ý nghĩa quan trọng cấp thiết doanh nghiệp hoạt động sản xuất kinh doanh Cuối năm 2006 Việt Nam thức thành viên WTO, doanh nghiệp khơng nhà nước hỗ trợ bảo hộ nữa, doanh nghiệp phải đối diện với nhiều khó khăn đặc biệt cạnh tranh doanh nghiệp nước ngồi Nhận thức điều đó, doanh nghiệp ln tìm cho riêng hướng thích hợp sách tài linh hoạt hiệu để theo kịp phát triển kinh tế giới Do ngồi việc làm thể huy động nguồn ngân quỹ, nguồn vốn có chi phí thất với điều kiện toán thuận lợi để nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh, nâng cao tính cạnh tranh doanh nghiệp, vấn đề làm để nâng cao hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn doanh nghiệp vấn đề có ý nghĩa khoa học, có tầm quan trọng cạnh tranh thị trường doanh nghiệp nhận quan tâm nhiều đối tượng bên doanh nghiệp Hơn hoạt động kinh doanh tài sản doanh nghiệp ln đặt lên vị trí quan trọng hàng đầu Chính tìm hiểu hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn doanh nghiệp vấn đề cấp thiết đặt kinh tế Tài sản ngắn hạn doanh nghiệp bao gồm có tiền mặt, khoản phải thu, hàng tồn kho khoản phải thu khác tiền tạm ứng, đặt cọc… Ở doanh nghiệp, tương ứng với lĩnh vực hoạt động kinh doanh khác có cấu nguồn tài sản ngắn hạn khác Nó phù hợp với quy mô khả hoạt động công ty Tiền mặt, khoản phải thu hàng tồn kho yêu tố thiếu công ty Do việc nâng cao hiệu sử dụng tài sản cần thiết, đặc biệt với doanh nghiệp hoạt động lĩnh vực thương mại hầu hết nguồn vỗn Cơng ty nằm phận tài sản ngắn hạn Điều đặt cho công ty hoạt động lĩnh vực thương mại phải có quản lý sử dụng chặt chẽ Thang Long University Library lượng tài sản ngắn hạn doanh nghiệp để đảm bảo hoạt động kinh doanh cách thuận lợi Bên cạnh việc nâng cao hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn tiền đề để tạo lập doanh thu trình hoạt động doanh nghiệp, tiền đề nâng cao đời sống vật chất – tinh thần cho người lao động, mặt khác giúp giải phần vấn đề việc làm cho xã hội Hiện nay, công tác sử dụng tài sản ngắn hạn doanh nghiệp nhiều hạn chế, hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn chưa cao Do đó, việc nâng cao hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn doanh nghiệp vấn đề cần thiết, quan trọng, định đến sống doanh nghiệp Nhận thức tầm quan trọng vấn đề có hội thực tập cơng ty Cổ phần Dịch vụ Điều Hòa Khơng khí Việt - Nhật, cơng ty động, có quy mơ vừa phải có chiến lược phát triển vững chắc, em nghiên cứu đề tài: “Giải pháp nâng cao hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn công ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt - Nhật” làm khóa luận tốt nghiệp Các mục tiêu nghiên cứu Khái quát số vấn đề lý luận tài sản ngắn hạn hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn Đánh giá tình hình sử dụng tài sản ngắn hạn Công ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt - Nhật Tìm tồn trình sử dụng tài sản ngắn hạn Công ty, đồng thời đưa giải pháp cụ thể có tính khả thi để nâng cao hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn Công ty Phạm vi nghiên cứu -Về nội dung nghiên cứu: Luận văn nghiên cứu giải pháp nâng cao hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn -Về không gian: Luận văn sâu nghiên cứu giải pháp nâng cao hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn Công ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt - Nhật -Về thời gian: Các số liệu tình hình sử dụng tài sản ngắn hạn Công ty thu thập khoảng thời gian từ năm 2011 đến 2013 Phương pháp nghiên cứu Phương pháp nghiên cứu chủ yếu khóa luận phương pháp phân tích, so sánh, tổng hợp dựa số liệu thu thập tình hình thực tế cơng ty Kêt cấu khóa luận Khóa luận tốt nghiệp bao gồm chương: Chƣơng 1: Lý luận hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn doanh nghiệp Chƣơng 2: Thực trạng sử dụng tài sản ngắn hạn Công ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt - Nhật Chƣơng 3: Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu quản lý tài sản ngắn hạn công ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt - Nhật Vì thời gian thực tập điều kiện nghiên cứu kiến thức hạn chế nên dù cố gắng nhiều song đề tài nghiên cứu khó tránh khỏi thiếu sót Em mong nhận lời nhận xét, góp ý thầy để đề tài nghiên cứu hoàn thiện Hà Nội, ngày tháng 05 năm 2014 Sinh viên Lê Đình Vượng Thang Long University Library mua hàng trả tiền để hưởng chiết khấu toán đảm bảo tài trợ cho khoản nợ ngắn hạn Khả sinh lời tài sản ngắn hạn qua năm lớn chứng tỏ hoạt động kinh doanh công ty đạt hiệu quả, lợi nhuận dương nói tài sản ngắn hạn công ty hiệu Đáng ý, quản lý tài sản ngắn hạn doanh nghiệp có nhiều thay đổi Doanh nghiệp chuyển đổi hình thức trả lương cho nhân viên thông qua hệ thống ngân hàng, đem lại nhiều lợi ích giảm khoản chi phí cho việc giữ tiền Quản lý hàng tồn kho có thay đổi nhờ doanh nghiệp bắt đầu nắm bắt quy luật dự trữ vật liêu, hàng hóa theo chu kỳ mùa vụ Nhìn chung qua ba năm, số lần quay vòng hàng tồn kho lớn chứng tỏ tình hình lưu thơng hàng hóa tốt Thời gian thu nợ Cơng ty có xu hướng giảm giai đoạn 2012 – 2013, chứng tỏ giai đoạn này, việc thu nợ từ khách hàng đạt hiệu quả, thời gian Công ty bị khách hàng chiếm dụng vốn ngắn Năm 2013, số thời gian trả nợ trung bình phản ánh thời gian chiếm dụng vốn khách hàng, tăng lên không nhiều khoản thời gian giúp doanh nghiệp tận dụng khoản chi trả gấp Trải qua nhiều giai đoạn khó khăn, đặc biệt năm 2012 đầy bất ổn doanh nghiệp tiền hành mở rộng thêm hai chi nhánh hai thành phố Hồ Chí Minh thành phố Đà Nẵng nhằm tiếp tục mở rộng địa bàn Hà Nội 2.3.2 Hạn chế nguyên nhân 2.3.2.1 Hạn chế Bên cạnh kết đạt được, việc sử dụng quản lý tài sản ngắn hạn cơng ty tồn số hạn chế sau: Thứ nhất, khả sinh lời tổng tài sản ngắn hạn có xu hướng giảm năm 2012 (- 8,63) 2013 (- 5,31) Điều giảm khả sinh lời tài sản ngắn hạn công ty Thứ hai, khả toán tức thời khả toán nhanh công ty giữ mức tốt có xu hướng giảm sút năm 2013, gây số khó khăn cho cơng ty trường hợp cần toán đột xuất cho đối tác Thứ ba, hàng tồn kho công ty dự trữ năm 2013 tăng cao khiến cơng ty phải dành khoản chi phí đáng kể để quản lý, bảo quản kho hàng tồn kho Bên cạnh đó, việc dự trữ lượng lớn hàng tồn kho làm cho tốc độ luân chuyển hàng 2-52 tồn kho giảm theo, kéo theo thời gian quay vòng hàng tồn kho tăng cao làm giảm hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn Thứ tư, tốc độ luân chuyển khoản phải thu biến động qua năm, đặc biệt năm 2012 2013, khoản phải thu tăng, giảm đột ngột làm hiệu suất sử dụng tài sản ngắn hạn biến động theo Đồng thời năm 2012 cho thấy vốn bị ứ đọng lâu khâu toán, khả quay vòng thấp, nhu cầu tài sản ngắn hạn tăng cao 2.3.2.2 Nguyên nhân a) Nguyên nhân chủ quan Thứ nhất, cơng ty chưa tích cực đổi cơng nghệ, trang thiết bị Máy móc cũ lạc hâu, sử dụng công nghệ cũ, lạm dụng nhân lực, điều dẫn hiệu không cao Tài sản ngắn hạn ứ đọng nhiều hàng tồn kho Thứ hai, quản lý sử dụng ngân sách không hợp lý phần gây thiếu hiệu việc sử dụng tài sản ngắn hạn cơng ty, năm gần đây, lượng tiền mặt có sẵn doanh nghiệp nên lần chi tiêu gấp thường phải rút ngân hàng, làm thời gian dễ gây nhầm lẫn cho phận kế toán phải chuyển đổi nhiều lần Ngồi ra, cơng ty cần đặt quan tâm vào khoản phải thu, khoản phải thu khách hàng có giảm năm 2013 số cao Điều làm ảnh hưởng tới tiêu tài sản ngắn hạn, làm giảm hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn kéo theo việc giảm lợi nhuận công ty Phải thu khách hàng lớn làm cho khoản vốn cơng ty bị ứ đọng bên ngồi luồng doanh nghiệp thu hồi dẫn đến việc luân chuyển bị đình trệ Thứ ba, cơng ty có sách dự báo lượng dự trữ tồn kho chưa thực hiệu quả, đặc biệt năm 2013, khiến cho lượng hàng tồn kho vượt nhiều so với định mức kế hoạch, ứ đọng khiến chi phí bảo quản, tăng rủi ro giảm giá hàng tồn kho, làm giảm hiệu sử dụng hàng tồn kho hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn Cuối cùng, Công ty tính giá xuất kho theo phương pháp bình qn gia quyền kỳ dự trữ nên công việc kế toán vật liệu bị dồn vào cuối tháng Kế toán dễ nhầm lẫn thời điểm cuối tháng b) Nguyên nhân khách quan Nguyên nhân phải kể đến bối cảnh kinh tế từ cuối năm 2009 đến nay: chịu tác động khủng hoảng, kinh tế Việt Nam trải qua giai đoạn khó khăn, lạm phát tăng cao, cơng ty phải gồng mình, giảm chi phí, sa thải nhân viên Chính sách lương nhà nước thay đổi, tăng mức lương tối thiểu từ 540.000d/người/tháng lên 650.000đ/người/tháng 1.150.000 từ 1/7/2013 2-53 Thang Long University Library Chi phí nguyên liệu đầu vào tăng làm giá thành tăng, giá thành sản phẩm khó điều chỉnh, thị trường thu hẹp khách hàng Trong điều kiện ấy, có cạnh tranh uy tín, chất lượng cơng ty làm ăn có lãi Thị trường tiền tệ Việt Nam non trẻ nhiều hạn chế, thị trương chưa thực thị trường tự do, thông tin cân đối, dẫn đến khó khăn luân chuyển, chuyển đổi dạng tài sản ngắn hạn (từ tiền thành hàng tồn kho, từ hàng hóa thành khoản phải thu, từ khoản phải thu thành tiền…) đầu vào không ổn định, khó khăn vận chuyển hàng hóa, khó dễ lưu thông tiền, hàng… Cuối cạnh tranh khốc liệt doanh nghiệp, công ty ngành khiến cho việc áp dụng sách chiết khấu tốn cơng ty bị ảnh hưởng, cơng ty có tiềm lực tài dễ dàng áp dụng mức chiết khấu cao mức chiết khấu tốn cho phép doanh nghiệp khiến cho thị trường cạnh tranh ngày gay gặt Trong mơi trường đấy, cơng ty phải nỗ lực mong tìm chỗ đứng, tồn phát triển Hiểu nguyên nhân, ta có hướng thích hợp để khắc phục hạn chế giúp cơng ty nâng cao hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn, góp phần tối đa hóa lợi nhuận thu kinh tế khó khăn 2-54 CHƢƠNG GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG TÀI SẢN NGẮN HẠN CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN DỊCH VỤ ĐIỀU HỊA KHƠNG KHÍ VIỆT – NHẬT 3.1 Định hƣớng nâng cao hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn cơng ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt – Nhật 3.1.1 Định hướng phát triển công ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt – Nhật Phát triển thị trường nước, tìm kiếm khảo sát thị trường xuất phấn đấu trở thành công ty hàng đầu lĩnh vực dịch vụ sản xuất sản phẩm điều hòa khơng khí Việt Nam vươn khu vực Hiện đại hóa nhà máy, phân xưởng nhà kho tiến tới tiếp cận quy trình sản xuất đại, hệ thống quản lý chất lượng tiên tiến để đáp ứng nhu cầu chất lượng đa dạng khách hàng với mức giá thấp Tích cực liên kết với hãng lớn nước để phát triển cải tiến công nghệ để theo với dòng chảy cơng nghệ giới Xây dựng đội ngũ cán công nhân viên có tri thức cao, đời sống vật chất ổn định, đời sống tinh thần phong phú Đảm bảo cân đối thu chi, sử dụng đầu tư có hiệu tiếp tục thực chế làm việc theo hướng độc lập hiệu sở pháp luật nhà nước chức nhiệm vụ công ty 3.1.2 Quan điểm nâng cao hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn công ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt – Nhật Trong năm 2013, doanh nghiệp cố gắng trì mức doanh thu bối cảnh kinh tế khó khăn Cơng ty đặt mục tiêu trì tăng trưởng doanh thu ổn định năm Công ty áp dụng biện pháp để quản lý hiệu khoản phải thu khách hang, để giải thiểu chi phí thu hồi nợ cho doanh nghiệp Quản trị tiền mặt vấn đề mà doanh nghiệp quan tâm để nâng cao, đảm bảo tính hiệu khoản chi phí phát sinh doanh nghiệp Phát triển nguồn nhân lực vấn đề quan trọng mà doanh nghiệp cần nâng cao chất lượng số lượng thời gian ngắn tới 3-55 Thang Long University Library 3.2 Giải pháp nâng cao hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn công ty Cổ phần Dịch vụ Điều hòa Khơng khí Việt – Nhật 3.2.1 Quản lý tiền khoản tương đương tiền Ta thấy lượng tiền mặt Công ty năm 2013 tăng so với năm 2012, thay vào lượng tiền gửi ngân hàng giảm xuống Nếu ta xét lượng tiền mặt tăng lên lượng tiền gửi ngân hàng giảm theo tính cần thiết cần vốn để tốn kịp thời cho khách hàng tích cực hơn, xét theo khía cạnh khác Cơng ty khoản sinh lời đem gửi ngân hàng lấy lãi suất Tiền mặt giữ vai trò quan trọng việc đáp ứng nhu cầu toán tức thời cơng ty Vì vậy, dự trữ lượng tiền mặt tối ưu vừa đảm bảo khả toán trường hợp cấp thiết vừa tránh chi phí cho việc dự trữ tiền Vì nhu cầu tiền năm công ty chi nhằm trả người bán, trả thuế cho Nhà nước khoản phát sinh dự kiến nên cơng ty áp dụng mơ hình Baunmol cho việc xác định dựa trữ tiền mặt tối ưu cho năm kế hoạch Giả sử, năm nhu cầu tiền công ty 4.000 triệu đồng sang năm ảnh hưởng lạm phát gia tăng khiến cho nhu cầu dự trữ tiền mặt công ty tăng lên 6.000 triệu đồng Công ty dự kiến suốt năm hoạt động số tiền chi vượt mức thu hang tháng 1.200 triệu đồng Chi phí cố định phải trả cho nhà môi giới lần bán chứng khoán triệu đồng, với lãi suất hàng năm đầu từ vào chứng khoán ngắn hạn 8%/năm (Nguồn: http://www.vietinbank.vn/web/home/vn/doc/saving/) Vậy tổng chi phí tối thiệu cho việc giữ tiền mặt là: C* = = = 600 triệu đồng Ta thấy, để đáp ứng nhu cầu tiền mặt năm lên tới 6.000 triệu đồng cơng ty phải tốn chi phí 600 triệu đồng Nếu xét mặt chi phí hội với số tiền cơng ty mang đầu tư gửi ngân hạn để hưởng lãi suất Sử dụng mơ hình Baunmol, giúp cơng ty so sánh lợi ích chi phí việc dự trữ tiền mặt để có sách hợp lý việc quản lý sử dụng tiền mặt Bên cạnh đó, để đạt mức tiền mặt dự trữ hợp lý cơng ty áp dụng biện pháp sau đây: 3-56 Xác định nhu cầu tiền mặt kì kinh doanh, thời gian cần sử dụng Để làm điều công ty cần nắm rõ quy luật thu – chi, luồng tiền vào – kỳ, có quan sát, theo dõi thường xuyên Công ty nên rút ngắn chu kỳ vận động tiền mặt nhằm tăng lợi nhuận, cách giảm thời gian thu nợ từ khách hàng kéo dài thời gian chiếm dụng vốn nhà cung cấp đảm bảo uy tín cơng ty nhà cung cấp 3.2.2 Quản lý khoản phải thu Các khoản phải thu ngắn hạn chiếm tỷ trọng cao cấu TSNH giai đoạn 2011 – 2013 Do đặc thù ngành cung cấp dịch vụ thiết kế, lắp đặt, bảo hành, bảo trì sử chữa thiết bị lạnh, thơng gió, hút bụi điều hòa nên nguồn khách hàng phong phú, đa dạng nhiên khoản phải thu khách hàng đa số khoản dễ thu hồi Bên cạnh đó, cơng tác thu hồi khách hàng cơng ty đánh giá tốt giai đoan 2012 – 2013 Chỉ số thời gian thu nợ trung bình có xu hướng giảm giai đoạn 2012 – 2013 cao, cho thấy vốn Công ty bị khách hàng chiếm dụng nhiều, gây khó khăn việc thu hồi sử dụng Vì Cơng ty cần có giải pháp tốt để thu hồi lại vồn cho công ty Đối với công tác thu hồi nợ: Thường xuyên theo dõi đôn đốc, ghi nhận thời gian trả nợ khách hàng, gửi thư thông báo thời hạn trả nợ cho khách hàng xác nhận có thời gian chuẩn bị trước thay chờ đến ngày tốn Điều giúp công ty quản lý tốt khoản phải thu, mà giữ mối quan hệ tốt với khách hàng Hiện nay, thị trường có nhiều phần mềm giúp doanh nghiệp quản lý công nợ cách linh hoạt, có hệ thống chun mơn cao phần mền fasyfo, phần mềm misa,… vừa giúp cơng ty quản lý nhanh chóng, xác, hiệu vừa tiết kiệm chi phí liên quan Đối với công tác quản lý khoản phải thu, Công ty nên đánh giá tỉ lệ khoản phải thu kỳ, khoản phải thu đến hạn, khoản phải thu q hạn, sách chiết khấu tốn cho khách hàng, Công ty nên nắm bắt kịp thời, nhanh nhạy tình trạng khoản phải thu, đánh giá tuổi nợ chúng nhằm đưa phương án tín dụng hợp lý Công ty nên áp dụng kỹ thuật phân loại khách hàng xếp hạng tín dụng, theo khách hàng xếp hạng theo mức độ rủi ro dựa số liệu khả toán hành, khả toán nhanh, hệ số nợ, lợi nhuận… Đánh giá hiệu khoản phải thu: nhằm xác định tỷ lệ khoản phải thu hưởng chiết khấu toán, tỷ lệ khoản trả hạn sách tín dụng tỷ lệ khoản phải thu trả chậm so với quy định sách, cơng ty phải tiền hành 3-57 Thang Long University Library đánh giá tuổi nợ khoản phải thu, từ đố nắm bắt thông tin tín dụng tổng quát khách hàng điều chỉnh yếu tố sách tín dụng cho hợp lý Để làm điều công ty cần theo dõi khoản phải thu gần đến hạn để có sách thu tiền thích hợp Để làm điều cơng ty nên sử dụng phương pháp phân nhóm khách hàng theo mức độ rủi ro Theo đó, khách hàng cơng ty chia thành nhóm sau: Bảng 3.1 Danh sách nhóm rủi ro Nhóm rủi ro Tỷ lệ doanh thu không thu hồi ước tính (%) Tỷ lệ khách hàng thuộc nhóm rủi ro (%) 0–1 35 – 2,5 30 2,5 – 20 4–6 10 >6 Nguồn: Giáo trình tài DN đại – Nguyễn Hải Sản Như vậy, khách hàng thuộc nhóm mở tín dụng mà khơng phải xem xét nhiều, gần tự động vị khách hàng xem xét lại năm lần Các khách hàng thuộc nhóm cung cấp tín dụng thời hạn định vị khách hàng xem xét lại năm hai lần Tương tự, cơng ty xem xét đến khách hàng nhóm 3, 4, Với khách hàng nhóm 5, cơng ty nên yêu cầu toán tiền nhận hàng hóa u cầu tín dụng khác khách hàng nhóm rủi ro khác hồn tồn hợp lý Để phân nhóm rủi ro, cơng ty sử dụng mơ hình cho điểm tín dụng sau: Điểm tín dụng = 4* Khả toán + 11* lãi Khả toán nhanh Từ đó, ta xếp loại theo nhóm rủi ro sau: 3-58 + 1* Số năm hoạt động Bảng 3.2 Mơ hình điểm tín dụng Biến số Trọng số Điểm tín dụng Nhóm rủi ro Khả toán lãi >47 Khả toán nhanh 11 40 – 47 Số năm hoạt động 32 – 39 24 – 31