Bài giảng Kế toán 1. Phần 1: Tóm tắt căn bản về báo cáo tài chính

Phần Tóm tắt báo cáo tài 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình Các nội dung phần này:  Mục tiêu hoạt động doanh nghiệp  Hoạt động doanh nghiệp báo cáo tài  Những hạn chế chúng sử dụng phân tích 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình Mục tiêu hoạt động doanh nghiệp 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình Tổng quát mục tiêu hoạt động doanh nghiệp Mục tiêu, chiến lược doanh nghiệp • Lợi nhuận, giá trị cơng ty • Cách thức tiến hành Đầu tư (ngắn, dài hạn) Huy động vốn (ngắn, dài hạn) TÀI SẢN NỢ + VỐN CHỦ Kinh doanh LÃI, LỖ 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình Mục tiêu cơng ty  Tới đa hố giá trị (lợi ích) vớn cổ đơng  Những mâu thuẩn lợi ích có thể có chủ sở hữu nhà quản lý?  Có phải tối đa hoá lợi nhuận bằng mọi giá? Và vấn đề đạo đức? 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình HOẠT ĐỘNG DOANH NGHIỆP Bất kể chế kinh tế - chính trị, biên giới q́c gia, loại hình sở hữu, lĩnh vực, ngành nghề kinh doanh quy mô tổ chức lớn nhỏ sao, doanh nghiệp có 03 hoạt động giớng hệt nhau: • Hoạt động đầu tư • Hoạt động tài chính (huy động vớn) • Hoạt động kinh doanh 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình HOẠT ĐỘNG DOANH NGHIỆP (tiếp) Liên hệ 03 câu hỏi khởi nghiệp: • Đầu tư lĩnh vực nào? gì? sao? • Lấy tiền đâu để đầu tư? • Làm để “giàu có” hơn? 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình Hoạt động đầu tư (i) Đầu tư tài sản dài hạn: • Mua sắm tài sản cớ định để sản xuất, kinh doanh • Mua bán chứng khốn với mục đích đầu tư kiếm lãi • Cho vay, hùn vốn, liên doanh đầu tư tài chính dài hạn khác (ii) Đầu tư tài sản ngắn hạn: • Tồn quỹ tiền mặt (do dự trữ) • Khoản phải thu (do bán chịu) • Hàng tồn kho (do dự trữ) 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình Hoạt động tài (huy động vớn) Tài chính bởi: • Vốn chủ sở hữu – Góp vốn, rút vốn, chi trả cổ tức • Vốn vay – Vay, hoàn trả nợ vay – Lãi vay sao? 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình Hoạt động kinh doanh Những hoạt động thường xuyên, cốt lõi: sản xuất, kinh doanh, dịch vụ nhằm tìm kiếm lợi nhuận, với mục tiêu “giàu có hơn” cho vớn chủ sở hữu (thể lợi nhuận giữ lại): • Hoạt động sản xuất, chế biến • Hoạt động mua bán, trao đổi • Hoạt động cung ứng dịch vụ, tư vấn 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình 10 HAI CÂU HỎI Bất kỳ đối tượng có liên quan (trách nhiệm, quyền lợi) đến doanh nghiệp thảy muốn biết 02 thơng tin bản: (i) Tình hình tài sao? (ii) Kết kinh doanh thời gian qua nào? Thảo luận: • Những liên quan đến doanh nghiệp? • Ḿn biết thơng tin để làm gì? 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình 11 VÀ CÂU TRẢ LỜI KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG DOANH NGHIỆP THỂ HIỆN QUA CÁC BÁO CÁO TÀI CHÍNH 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình 12 Giới thiệu tổng quát báo cáo tài 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình 13 Hoạt động đầu tư Hoạt động tài chính thể Bảng cân đối kế tốn TÀI SẢN • Tài sản ngắn hạn: HUY ĐỘNG VỐN • Nợ phải trả: – Tiền mặt – Khoản phải thu – Hàng tồn kho • Vớn chủ sở hữu: • Tài sản dài hạn • Đầu tư dài hạn – Vốn góp – Lợi nhuận giữ lại HOẠT ĐỘNG ĐẦU TƯ 2/27/2013 – Mua chịu – Vay mượn HOẠT ĐỘNG TÀI CHÍNH Nguyễn Tấn Bình 14 Hoạt động kinh doanh thể Báo cáo thu nhập Doanh thu: (-) Giá vốn hàng bán (chi phí hàng bán) (=) Lợi nhuận gộp (-) Chi phí kinh doanh (bán hàng, quản lý) (=) Lợi nhuận trước thuế lãi vay (EBIT) (-) Chi phí lãi vay (=) Lợi nhuận trước thuế (-) Thuế thu nhập (=) Lợi nhuận ròng (-) Chia cổ tức (=) Lợi nhuận giữ lại HOẠT ĐỘNG KINH DOANH 2/27/2013 15 Nguyễn Tấn Bình Quan hệ bảng cân đối kế toán báo cáo thu nhập Bảng cân đới kế tốn Bảng cân đới kế tốn (31/12/2011) (31/12/2012) Kết quả hoạt động Các lưu ý: Lợi nhuận từ hoạt động báo cáo thu nhập làm tăng/giảm (nếu lãi/lỗ) lợi nhuận giữ lại bảng cân đối kế tốn Vì lợi nhuận giữ lại (là vốn chủ sở hữu) = Doanh thu – Chi phí Nên có thể nói: • Doanh thu làm tăng vốn chủ sở hữu • Chi phí làm giảm vốn chủ sở hữu 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình 16 Dịng tiền mặt thu vào, chi thể kết quả Báo cáo ngân lưu DÒNG THU VÀO DÒNG CHI RA (cash in flows) (cash out flows) Hoạt động kinh doanh Bán hàng hóa, dịch vụ Mua hàng hóa, dịch vụ Hoạt động đầu tư Bán lý tài sản cố định Mua sắm tài sản cố định Hoạt động tài (cổ phiếu, trái phiếu) Huy động vốn Trả cổ tức, trả vốn, trả lãi 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình 17 Tóm tắt dạng đẳng thức báo cáo tài • Bảng cân đối kế tốn: TÀI SẢN = NỢ PHẢI TRẢ + VỐN CHỦ SỞ HỮU (thể tình hình tài thời điểm định, ví dụ: ngày 31/12/2012) • Báo cáo thu nhập: DOANH THU - CHI PHÍ = LỢI NHUẬN (thể kết kinh doanh thời kỳ, ví dụ: năm 2012) • Báo cáo ngân lưu (dịng tiền): DÒNG TIỀN VÀO – DÒNG TIỀN RA = DÒNG TIỀN RỊNG (thể dịng ngân lưu thời kỳ, ví dụ: năm 2012) 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình 18 Những hạn chế báo cáo tài chính sử dụng phân tích 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình 19 Hạn chế bảng cân đối kế tốn • Giá trị bảng cân đới kế tốn giá trị sổ sách (BV: book value) • Bảng cân đới kế tốn thể tình hình qua, nhà quản trị lại hướng đến tương lai • Giá trị bảng cân đối thời điểm (không cho biết dòng chảy nguồn lực hoạt động đầu tư, hoạt động huy động vốn suốt thời kỳ, không cho biết tiền từ đâu đến tiền đâu, nguồn tạo tiền cách sử dụng tiền nào) 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình 20 Giá trị sổ sách Giá trị sổ sách thường xa rời với: • Giá trị lý (liquidation) • Giá trị thay (replacement) • Giá trị hoạt động (going - concern) • Giá trị thị trường (MV: market value) Một vài thảo luận: • Giá laptop sử dụng FETP • Giá vườn cao su Bình Phước • Giá cầu Bình Triệu (Cienco chuyển cho Tp HCM) • Giá Bệnh viện Bình Dân; Cơng ty bơng Bạch Tuyết 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình 21 Hạn chế báo cáo thu nhập • Lợi nhuận báo cáo có thể bị bóp méo (thổi phồng che dấu) ngun tắc quan điểm kế tốn • Doanh thu chi phí ghi nhận theo nguyên tắc “kế toán thực tế phát sinh” (accrual) nguyên tắc phù hợp (matching), đó khơng cho biết dịng tiền mặt thu vào, chi kỳ • Thảo luận về: – Phương pháp kế toán hàng tồn kho, khấu hao, phân bổ chi phí – Thảo luận vai trò của khấu hao 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình 22 Hạn chế báo cáo thu nhập (tiếp) • Doanh nghiệp có lãi khơng có tiền, ngược lại • Doanh nghiệp có lãi khơng có đảm bảo rằng nó không bị phá sản không đủ tiền để trả lương, trả nợ đáo hạn để tái sản xuất • Vấn đề “lãi giả, lỗ thật” ngược lại • Thảo luận sớ trường hợp điển hình 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình 23 ... CÁC BÁO CÁO TÀI CHÍNH 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình 12 Giới thiệu tổng quát báo cáo tài 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình 13 Hoạt động đầu tư Hoạt động tài chính thể Bảng cân đối kế tốn TÀI SẢN • Tài sản... Bình Quan hệ bảng cân đối kế tốn báo cáo thu nhập Bảng cân đới kế tốn Bảng cân đới kế tốn (31/12/2011) (31/12/2012) Kết quả hoạt động Các lưu ý: Lợi nhuận từ hoạt động báo cáo thu nhập làm... sắm tài sản cớ định Hoạt động tài (cổ phiếu, trái phiếu) Huy động vốn Trả cổ tức, trả vốn, trả lãi 2/27/2013 Nguyễn Tấn Bình 17 Tóm tắt dạng đẳng thức báo cáo tài • Bảng cân đối kế toán: