Vốn lưu động ròng cho biết nội dung chủ yếu sau: Doanh nghiệp có đủ khả năng thanh toán các khoản nợ ngắn hạn hay không? Nghĩa là doanh nghiệp có thể dùng tài sản NH để thanh toán cho các khoản nợ ngắn hạn. TSDH của doanh nghiệp có được tài trợ vững chắc bằng nguồn vốn dài hạn hay không? Nếu VLĐ ròng 0 và ở mức cao nên ổn.
PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TOÁN: Năm Tài sản ngắn hạn Tài sản dài hạn Tổng tài sản Nợ phải trả Vốn chủ sở hữu Tổng nguồn vốn 2013 792,278,783,720.00 4,297,104,501,256.00 5,089,383,284,976.00 514,327,739,381.00 4,575,055,545,595.00 5,089,383,284,976.00 BÁO CÁO KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH: Doanh thu cung cấp dịch vụ 537,343,086,468.00 Giá vốn dịch vụ 227,101,540,348.00 Lợi nhuận gộp 310,241,546,120.00 Doanh thu tài 523,744,230,989.00 Chi phí tài 52,532,812,928.00 Chi phí quản lý lý doanh nghiệp 92,434,750,299.00 Lợi nhuận 689,018,213,882.00 Thu nhập khác 4,714,888,813.00 Lợi nhuận khác 4,714,888,813.00 Tổng lợi nhuận trước thuế 693,733,102,695.00 Chi phí thuế TNDN 59,765,095,574.00 Thu nhâp thuế TNDN hoãn lại 398,927,010.00 Lợi nhuận sau thuế 633,569,080,111.00 CÁC CHỈ TIÊU TÀI CHÍNH: I Các tiêu toán: Nợ ngắn hạn Nợ dài hạn đến hạn trả: Khả toán ngắn hạn: Tiền khoản tương đương tiền Các khoản đầu tư tài ngắn hạn Các khoản phải thu Khả toán nhanh: Khả toán tức thời: Nhận xét: 181,616,842,830.00 4.36 462,025,467,713.00 252,055,394,285.00 52,514,049,246.00 1.19 2.54 Các tiêu khả toán cho biết khả mà doanh nghiệp dùng tài sản tiền mặt, khoản tiền tương đương tiền loại chứng khoán, vàng, bạc, , khoản phải Điều cho thể mức độ khoản doanh nghiệp Qua kết năm 2013 - 2015, Ta thấy mức độ công ty ổn có chiều hướng năm Cần phải điều tra rõ nguyên nhân việc giảm đâu? Nợ dài hạn Vốn lưu động ròng: Nhận xét: 332,701,896,551.00 610,652,940,890.00 Vốn lưu động ròng cho biết nội dung chủ yếu sau: Doanh nghiệp có đủ khả toán khoản nợ ngắn hạn hay không? Nghĩa doanh nghiệp sản NH để toán cho khoản nợ ngắn hạn TSDH doanh nghiệp có tài trợ vững nguồn vốn dài hạn hay không? Nếu VLĐ ròng 0 mức cao nên ổn II Các tiêu hoạt động: Hàng tồn kho Số vòng quay hàng tồn kho: 13,993,000,513.00 Số vòng hàng tồn kho cho thấy tốc độ quay vòng hàng hóa doanh nghiệp Số vòng quay hàng tồn kho so sánh qua năm để đánh giá Chỉ tiêu nhỏ cho thấy Nhận xét: hàng hóa kho nhanh ngược lại Số vòng quay hàng tồn kho nhỏ cho thấy doanh nghiệp bán hàng nhanh hàng tồn kho k nhiều Vòng quay khoản phải thu: Kỳ thu tiền bình quân: Kỳ thu tiền bình quân cho biết số ngày trung bình mà công ty cần để thu hồi lại tiền bán h hàng Nếu kỳ chuyển đổi khoản phải thu mức thấp có nghĩa công ty cần ngày để thu Nhận xét: khách nợ Nếu tỉ lệ cao có nghĩa công ty chủ yếu bán chịu cho khách hàng, thời gian Theo báo cáo ngày, Kỳ thu tiền công ty cao (gần năm) điều cho thấy thời gia tiền dài Hiệu suất sử dụng tài sản : Hiệu suất sử dụng TSCĐ: Hiệu suất sử dụng tài sản dùng để đánh giá hiệu việc sử dụng tài sản công ty Thông qua ta biết với đồng tài sản có đồng doanh thu tạo Nhận xét: Hiệu suất sử dụng tài sản cao cho thấy công ty sử dụng tài sản vào hoạt động sản xuất kinh quả.Tuy nhiên gọi bao, gọi thấp phải so sánh với hiệu suất b III Chỉ tiêu cân nợ: Nợ phải trả/ Tổng tài sản: 0.10 Chỉ tiêu cho thấy mức độ sử dụng nợ, khả đảm bảo trả nợ công ty Nhận xét: Chỉ tiêu thấp cho thấy khả trả nợ cao để biết cao hay thấp phải so sá ngành so sánh biến động qua năm Nợ phải trả/ Nguồn vốn chủ: 0.11 Tỷ lệ tổng nợ vốn chủ thể sức mạnh tài chính, cấu trúc tài doanh nghiệp làm t nghiệp chi trả cho hoạt động sản xuất kinh doanh? Nếu hệ số lớn 1, Cho thấy tài sản doanh nghiệp tài trợ chủ yếu khoả lớn khả gặp khó khăn việc trả nợ phá sản doanh nghiệp lớn Nhận xét: Nếu nợ phải trả chiếm nhiều so với nguồn vốn chủ sở hữu có nghĩa doanh nghiệp vay mượ vốn có, nên doanh nghiệp gặp rủi ro việc trả nợ, đặc biệt doanh nghiệp gặp lãi suất ngân hàng ngày tăng cao Các chủ nợ hay ngân hàng thường xem xét, đánh (và số số tài khác) để định có cho doanh nghiệp vay hay không IV Chỉ tiêu thu nhập: Tỷ suất lợi nhuận/ doanh thu: Tỷ suất lợi nhuận/ vốn chủ (ROE): Tỷ suất sinh lợi/ tài sản (ROA): Nhận xét: 0.60 0.138 0.124 Các tiêu sinh lợi cho thấy mức độ sinh lợi đồng đối tượng cụ thể d vốn chủ, tài sản Mức độ độc lập tài chính: Tỷ suất tự tài trợ: 0.898941048 Tỷ số phản ánh tỷ trọng nguồn vốn chủ sở hữu tổng tài sản doanh nghiệp Để xác định mức độ phù hợp tỷ lệ vốn chủ sở hữu trong nguồn vốn doanh nghiệp ph Nhận xét: vào hoạt động sách doanh nghiệp ngành Tỷ suất tự tài trợ cao chứng tỏ khả tự chủ tài doanh nghiệp, cho thấy doa tận dụng đòn bẩy tài nhiều BÁO CÁO TÀI CHÍNH 2014 741,226,831,059.00 5,177,206,547,593.00 5,918,433,378,652.00 846,333,146,219.00 5,072,100,232,433.00 5,918,433,378,652.00 2015 942,935,627,258.00 5,772,782,073,390.00 6,715,717,700,648.00 1,157,729,218,557.00 5,557,988,482,091.00 6,715,717,700,648.00 649,394,041,116.00 323,127,791,379.00 326,266,249,737.00 594,684,400,946.00 17,228,083,059.00 31,053,294,232.00 872,669,273,392.00 56,159,568,944.00 56,159,568,944.00 928,828,842,336.00 85,213,071,490.00 233,607,826.00 843,849,378,672.00 588,323,348,144.00 241,962,248,949.00 346,361,099,195.00 730,537,880,698.00 71,561,846,303.00 39,584,301,405.00 965,752,832,185.00 3,717,987,859.00 3,717,987,859.00 969,470,820,044.00 63,808,518,436.00 1,283,546,750.00 904,378,754,858.00 332,523,886,939.00 2.23 432,394,573,079.00 137,140,533,603.00 171,546,291,917.00 1.29 1.30 486,649,339,867.00 1.94 683,804,340,853.00 91,024,167,418.00 432,394,573,079.00 1.93 1.41 mà doanh nghiệp dùng tài sản ngắn hạn oại chứng khoán, vàng, bạc, , khoản phải thu để trả nợ nghiệp công ty ổn có chiều hướng giảm đâu? 513,809,259,280.00 408,702,944,120.00 671,079,878,690.00 456,286,287,391.00 ợ ngắn hạn hay không? Nghĩa doanh nghiệp dùng tài ng nguồn vốn dài hạn hay không? ược dùng để tài trợ cho tài sản dài hạn Điều nên ổn 34.58 #DIV/0! hàng hóa doanh nghiệp m để đánh giá Chỉ tiêu nhỏ cho thấy tốc độ quay vòng anh nghiệp bán hàng nhanh hàng tồn kho không bị ứ đọng 5.80 62.97 1.95 187.34 h mà công ty cần để thu hồi lại tiền bán hàng sau bán có nghĩa công ty cần ngày để thu hồi tiền chủ yếu bán chịu cho khách hàng, thời gian nợ dài cao (gần năm) điều cho thấy thời gian thu hồi 0.23 0.26 0.21 0.24 việc sử dụng tài sản công ty Thông qua hệ số chúng iêu đồng doanh thu tạo dụng tài sản vào hoạt động sản xuất kinh doanh hiệu gọi thấp phải so sánh với hiệu suất bình quân ngành 0.14 0.17 m bảo trả nợ công ty ao để biết cao hay thấp phải so sánh với trung bình 0.17 0.21 , cấu trúc tài doanh nghiệp làm doanh doanh? oanh nghiệp tài trợ chủ yếu khoản nợ.Tỷ lệ oặc phá sản doanh nghiệp lớn ủ sở hữu có nghĩa doanh nghiệp vay mượn nhiều số việc trả nợ, đặc biệt doanh nghiệp gặp nhiều khó khăn nợ hay ngân hàng thường xem xét, đánh giá kỹ tỷ lệ nợ doanh nghiệp vay hay không 0.68 0.166 0.143 0.69 0.163 0.135 i đồng đối tượng cụ thể doanh thu, 0.857000478 0.827609011 n tổng tài sản doanh nghiệp rong nguồn vốn doanh nghiệp phụ thuộc lớn ũng ngành nh doanh nghiệp, cho thấy doanh nghiệp chưa