CÁC KHÍA CẠNH CHÍNH SÁCH của FDI tại các nước ĐANG PHÁT TRIỂN chủ đề 2 – các QUY ĐỊNH QUỐC tế về FDI

Những thập kỷ qua đã chứng kiến sự gia tăng nhanh chóng của các thỏa thuận đầu tư quốc tế (IIAs), đặc biệt ở cấp độ song phương, khu vực và liên khu vực. Số lượng các hiệp định đầu tư song phương (BITs) và các Hiệp định tránh đánh thuế hai lần (DTTs) đã không ngừng tăng lên. Thêm vào đó, các thỏa thuận hội nhập kinh tế trong khu vực và giữa các khu vực ngày nay đã chứa đựng nhiều vấn đề, bao gồm cả đầu tư cũng như thương mại hàng hóa và dịch vụ và việc di chuyển quốc tế các nhân tố. Tại cấp độ đa phương, mặc dù những nỗ lực tạo ra các quy định toàn diện về FDI thông qua một thỏa thuận đa phương đã thất bại, một số thỏa thuận liên quan đến các khía cạnh cụ thể của đầu tư đã được ký kết. Cùng với sự gia tăng về số lượng, IIAs có nội dung ngày càng phức tạp hơn. Phạm vi địa lý của chúng ngày càng mở rộng với sự hợp tác gia tăng giữa các nước đang phát triển trong lĩnh vực chính sách đầu tư. Sự gia tăng của việc ban hành các hiệp ước quốc tế đi kèm với sự gia tăng của các tranh chấp giữa nhà đầu tư và chính phủ. Kết quả của việc bùng nổ IIAs với các phạm vi địa lý và phạm vi điều chỉnh khác nhau là các quốc gia và công ty phải hoạt động trong một hệ thống các luật lệ đầu tư nhiều chiều và nhiều lớp ngày càng phức tạp hơn với các quy định và cam kết chồng chéo cũng như có những lỗ hổng trong phạm vi điều chỉnh. Duy trì không gian luật pháp quốc gia trước những cam kết này và đưa khuôn khổ phát triển vào trong IIAs là cân nhắc quan trọng đối với các quốc gia đang phát triển trong việc đảm bảo sự gắn kết giữa các chính sách quốc gia và quốc tế về FDI.

CHƯƠNG TRÌNH ĐÀO TẠO CÁC KHÍA CẠNH PHÁP LÝ VÀ KINH TẾ CỦA CÁC THỎA THUẬN ĐẦU TƯ

QUỐC TẾ (IIAs) HỌC PHẦN 2 CÁC KHÍA CẠNH CHÍNH SÁCH CỦA FDI TẠI CÁC NƯỚC ĐANG PHÁT TRIỂN

CHỦ ĐỀ 2 CÁC QUY ĐỊNH QUỐC TẾ VỀ FDI

1.2 Các hiệp định đầu tư song phương (BITs)

1.3 Các hiệp định tránh đánh thuế hai lần (DTTs)

1.4 Các thỏa thuận hội nhập kinh tế (EIAs)

1.5 Các thỏa thuận đa phương

2 Sự bùng nổ và các xu hướng gần đây trong IIAs

2.1 Xu hướng và sự phát triển trong BITs

2.2 Xu hướng trong DTTs

2.3 Sự bùng nổ của các IIAs khác

2.4 Hợp tác Nam-Nam

3 Tranh chấp đầu tư quốc tế

4 Khái niệm không gian chính sách quốc gia

5 Khuôn khổ phát triển trong IIAs

6 Đảm bảo sự gắn kết của các chính sách đầu tư quốc gia và quốc tế Kết luận

D Các bài tập thực hành

E Tài liệu tham khảo

F Phụ lục

A TỔNG QUAN

Những thập kỷ qua đã chứng kiến sự gia tăng nhanh chóng của các thỏa thuận đầu tư quốc tế (IIAs), đặc biệt ở cấp độ song phương, khu vực và liên khu vực Số lượng các hiệp định đầu tư song phương (BITs) và các Hiệp định tránh đánh thuế hai lần (DTTs) đã không ngừng tăng lên Thêm vào đó, các thỏa thuận hội nhập kinh tế trong khu vực và giữa các khu vực ngày nay đã chứa đựng nhiều vấn đề, bao gồm cả đầu tư cũng như thương mại hàng hóa và dịch vụ và việc di chuyển quốc tế các nhân tố Tại cấp độ đa phương, mặc dù những nỗ lực tạo ra các quy định toàn diện về FDI thông qua một thỏa thuận đa phương đã thất bại, một số thỏa thuận liên quan đến các khía cạnh cụ thể của đầu tư đã được ký kết

Cùng với sự gia tăng về số lượng, IIAs có nội dung ngày càng phức tạp hơn Phạm vi địa lý của chúng ngày càng mở rộng với sự hợp tác gia tăng giữa các nước đang phát triển trong lĩnh vực chính sách đầu tư Sự gia tăng của việc ban hành các hiệp ước quốc tế đi kèm với sự gia tăng của các tranh chấp giữa nhà đầu tư và chính phủ Kết quả của việc bùng nổ IIAs với các phạm vi địa lý và phạm vi điều chỉnh khác nhau là các quốc gia và công ty phải hoạt động trong một hệ thống các luật lệ đầu tư nhiều chiều và nhiều lớp ngày càng phức tạp hơn với các quy định và cam kết chồng chéo cũng như có những lỗ hổng trong phạm vi điều chỉnh Duy trì không gian luật pháp quốc gia trước những cam kết này và đưa khuôn khổ phát triển vào trong IIAs là cân nhắc quan trọng đối với các quốc gia đang phát triển trong việc đảm bảo sự gắn kết giữa các chính sách quốc gia và quốc tế về FDI

B MỤC ĐÍCH NGHIÊN CỨU

Sau khi hoàn thành chủ đề này, sinh viên cần có thể:

- hiểu được bản chất của IIAs và các loại hình chính của IIAs

- hiểu được sự bùng nổ và các xu hướng gần đây trong IIAs

- hiểu được khái niệm không gian chính sách trong bối cảnh đảm bảo sự gắn kết giữa các mục tiêu phát triển, các chính sách quốc gia và các cam kết quốc tế

IIAs thường áp dụng cho đầu tư trên lãnh thổ của một quốc gia do các nhà đầu tư của quốc gia khác tiến hành, các quy định mà chúng thiết lập ảnh hưởng đến:

- Nhà đầu tư tiến hành đầu tư tại nước khác ngoài nước xuất xứ của mình;

- Nước chủ đầu tư

- Nước chủ nhà nơi đầu tư diễn ra

Nhìn chung, các từ “thỏa thuận” và “hiệp ước” đều dùng để chỉ các công cụ quốc tế mang tính ràng buộc và dưới đây, hai từ này được dùng thay thế cho nhau Thuật ngữ “công cụ” chỉ tất cả những thỏa thuận ràng buộc và không ràng buộc Bên cạnh IIAs, công cụ mang tính ràng buộc, còn có nhiều công cụ quốc tế không có tính ràng buộc về đến đầu tư quốc tế như tuyên bố nguyên tắc và hướng dẫn thực hiện

IIAs thường tập trung vào việc đãi ngộ, xúc tiến và bảo hộ đầu tư quốc tế, đặc biệt là FDI, mặc dù các thỏa thuận khác nhau có thể khác nhau về khía cạnh này, tùy thuộc vào loại và mục đích của thỏa thuận Ví dụ như các hiệp định đầu tư song phương (BITs) tập trung chủ yếu vào bảo hộ, đãi ngộ và giải quyết tranh chấp Trong khi đó, các hiệp định thương mại và đầu tư khu vực lại hướng vào việc tạo điều kiện thuận lợi hơn cho FDI thông qua quá trình tự do hóa các quy định liên quan đến thâm nhập và hoạt động

Câu hỏi 1

Thỏa thuận đầu tư quốc tế là gì?

Mục đích chính của IIAs là gì?

Các đối tượng có liên quan và chịu ảnh hưởng của IIAs?

Dựa vào số nước tham gia cũng như hình thức tham gia, IIAs có thể là:

- song phương (giữa 2 nước hoặc giữa một tổ chức của các nước1 với nước thứ 3);

- đa biên (giữa một số lượng giới hạn các bên) Một ví dụ cho trường hợp này

là các hiệp định khu vực Tuy nhiên, không phải tất cả các hiệp định đa biên đều là các hiệp định khu vực (Xem trường hợp các hiệp định WTO dưới đây);

- đa phương: không giới hạn cho các nước hay các khu vực cụ thể nào và có

thể kết nạp tất cả các bên với điều kiện chấp thuận các quy định của thỏa thuận

Trong khuôn khổ của Tổ chức thương mại Thế giới (WTO), một thỏa thuận đa phương là thỏa thuận được tất cả các thành viên nhất trí, ví dụ như Hiệp định chung

về thương mại dịch vụ (GATS) Một thỏa thuận hiệp định đa biên là thỏa thuận chỉ có được sự nhất trí của một số thành viên của WTO và chỉ có áp dụng với các thành viên đó Ví dụ như Hiệp định về mua sắm của Chính phủ và Hiệp định buôn bán máy bay dân dụng

Xét về các vấn đề chính được điều chỉnh, IIAs có thể được phân loại như sau:

o Các hiệp định quốc tế chỉ dành cho/chủ yếu dành cho đầu tư

• Các hiệp định đầu tư song phương (BITs): Các thỏa thuận đầu tư giữa

hai nước - hiện nay, gần như tất cả các quốc gia đã kí kết các hiệp định kiểu này;

• Hiệp định khu vực về đầu tư: hiệp định đầu tư giữa một vài nước trong

cùng một khu vực Ví dụ như Hiệp định khung về khu vực đầu tư ASEAN;

• Tại cấp độ đa biên phương, không có thỏa thuận có giá trị nào chỉ điều

chỉnh đầu tư mặc dù đã nhiều có sáng kiến về vấn đề này Ví dụ như

dự thảo Thỏa thuận đa phương về đầu tư (MAI) của OECD

o Các thỏa thuận quốc tế khác có liên quan đến đầu tư

• Các thỏa thuận song phương trong các lĩnh vực có liên quan đến đầu

tư như hiệp định tránh đánh thuế hai lần (DTTs) Hiệp định này nhằm

mục đích tránh việc các chính phủ đánh thuế trùng đối với một khoản thu nhập;

1 Xem mục 1 3 để có được hiểu biết ngắn gọn về các tổ chức hội nhâp kinh tế khu vực (REIOs)

• Các thỏa thuận song phương hoặc khu vực điều chỉnh các lĩnh vực

rộng, trong đó có đầu tư, ví dụ như các thỏa thuận về hội nhập kinh tế (EIAs);

• Các thỏa thuận đa phương về các lĩnh vực cụ thể Các thỏa thuận này

cũng điều chỉnh đầu tư, ví dụ như hiệp định chung về thương mại dịch

vụ (GATS) của WTO hay Hiến chương Năng lượng

o Hợp đồng giữa một chính phủ với một nhà đầu tư nước ngoài (Hợp đồng nhà nước)

Một phương thức thâm nhập phổ biễn của các nhà đầu tư nước ngoài, đặc biệt là vào các nước đang phát triển, là thông qua kí hợp đồng đầu tư nước ngoài với nhà nước hoặc một thực thể của nhà nước “Hợp đồng nhà nước” có thể đươc định nghĩa là hợp đồng giữa một nước hoặc một thực thể nhà nước với một người nước ngoài hoặc một pháp nhân có quốc tịch nước ngoài Trong đó, thực thể nhà nước, với mục đích này, có thể được định nghĩa là bất kỳ một tổ chức nào được thành lập theo quy chế của một nước và được trao quyền quản lý một hoạt động kinh tế Các hợp đồng nhà nước có thể bao quát nhiều vấn đề, trong đó có hiệp định vay, hợp đồng cung ứng và dịch vụ, hợp đồng thuê nhân lực hoặc dự án cơ sở hạ tầng lớn

Các loại IIAs khác nhau được các nước đàm phán tạo ra các quy định đầu tư quốc tế đa dạng và có phạm vi địa lý và phạm vi điều chỉnh khác nhau, tạo nên một

mớ hỗn độn các mối quan hệ đầu tư quốc tế phức tạp, rắc rối (hình 1.) Một số thỏa thuận chỉ điều tiết những khía cạnh nhất định của các chính sách FDI Các thỏa thuận khác điều tiết chính sách đầu tư nói chung, trong đó có cả chính sách có ảnh hưởng đến cả các nhà đầu tư trong và ngoài nước (các quy định cạnh tranh hoặc các biện pháp chống tham nhũng) Tuy nhiên, cũng có các thỏa thuận khác bao quát hầu như tất cả hoặc tất cả những yếu tố quan trọng của một khung FDI, từ việc chấp thuận và thành lập đến tiêu chuẩn đối xử và cơ chế giải quyết tranh chấp Càng ngày càng có nhiều các thỏa thuận và điều này đã tạo ra một mạng lưới phức tạp các cam kết và các cam kết một phần chồng chéo lên nhau, một phần bổ trợ cho nhau, tạo ra một loạt các quy định phức tạp

Tiếp sau đây là phần thảo luận về các loại IIAs ở cấp độ song phương, khu vực và đa phương và các công cụ quốc tế khác điều chỉnh FDI

Kể tên các loại thỏa thuận khác có liên quan đến đầu tư

Hình 1 IIAs giữa các nước và khu vực, 2005: “ Một mớ hỗn độn” (spaghetti bow)

Nguồn: UNCTAD, theo World Bank, 2005, hình 2.2

1.2 Hiệp ước đầu tư song phương (BITs)

Từ cuối thập niên 1950, các hiệp định song phương về khuyến khích và bảo

hộ đầu tư đã trở thành loại hiệp định được sử dụng rộng rãi nhất trong lĩnh vực đầu

tư nước ngoài Vào năm 2004, tổng số các hiệp định đã lên tới 2.400 Các hiệp định này đã thay thế cho loại hình hiệp định song phương trước kia, hiệp ước hữu nghị, thương mại và hàng hải Những hiệp định này, trong số các quy định về các khía cạnh hợp tác kinh tế và chính trị song phương, bao gồm các điều khoản về quyền

của người nước ngoài và các công ty nước ngoài Ngược lại, đặc điểm nổi bật của BIT hiện đại là chỉ giải quyết các vấn đề liên quan đến chấp thuận, đối xử và bảo hộ đầu tư nước ngoài (hộp 1)

Hộp 1 Các điểm chung của BITs

BITs thể hiện tính một sự thống nhất nhất định trong kết cấu và nội dung Điểm chung của gần như tất cả các hiệp định này là việc sử dụng thuật ngữ “đầu tư” theo nghĩa rộng, và bao gồm các tiêu chuẩn chung đối xử chung đối với đầu tư nước ngoài,

ví dụ như đối xử công bằng và bình đẳng và bảo hộ và bảo đảm đầy đủ, và các tiêu

chuẩn bảo hộ cụ thể hơn liên quan đến tước quyền sở hữu và bồi thường, chuyển tiền

và bảo hộ đầu tư nước ngoài trong trường hợp xung đột dân sự Hầu hết các hiệp định này đưa ra đối xử quốc gia và đối xử tối huệ quốc, mặc dù điều này thường bị hạn chế trong việc đối xử với đầu tư nước ngoài sau khi được chấp thuận Rất nhiều trong số các hiệp định này cho phép các nhà nước cũng như các nhà đầu tư nước ngoài được

BITs rất hiếm khi được ký kết giữa các nước phát triển Tuy nhiên, các nước cung cấp nhiều nhất cũng như các nước nhận đầu tư nhiều nhất của dòng FDI lại là các nước phát triển (xem trong học phần 1 chủ đề 2) Điều này cho thấy, từ quan điểm của các nước chủ đầu tư phát triển, BITs liên quan nhiều đến nhu cầu đảm bảo bảo hộ đầu tư trong vai trong hỗ trợ khung chính sách của nước nhận đầu tư hơn là đến quy mô của dòng FDI ra tiềm năng tới một nền kinh tế cụ thể

Từ quan điểm của nước nhận đầu tư, khung đầu tư quốc tế có thể góp phần vào việc thu hút FDI Mặc dù (như trong học phần 1, chủ đề 3) các phân tích thống

kê không cho thấy một ảnh hưởng đáng kể nào của BITs trong việc quyết định dòng FDI vào các nước nhận đầu tư, chúng vẫn có tác động đối với một số nước cụ thể

và trong một số hoàn cảnh cụ thể Ví dụ, chúng có thể là dấu hiệu cho thấy thái độ của nước nhận đầu tư đối với FDI đã thay đổi và môi trường đầu tư đang được cải thiện Trên thực tế, các nhà đầu tư coi BITs là một phần của khung đầu tư tốt (WIR2003, trang 91)

Câu hỏi 4

Sử dụng hộp 2, kể tên các điều khoản chính thường thấy trong BITs

Hãy nêu lý do các nước ký kết BITs với các nước khác

1.3 Hiệp định tránh đánh thuế hai lần (DTTs)

Đánh thuế hai lần trên phạm vi quốc tế xảy ra khi hai nước nhà nước khác nhau đánh cùng một loại thuế đối với cùng một người nộp thuế lên cùng một hạng mục đánh thuế (ví dụ như thu nhập) Vấn đề này có thể không khuyến khích thương mại và đầu tư Các hiệp định thuế song phương, còn được biết đến như các hiệp định tránh đánh thuế hai lần (DTTs), là các phương tiện căn bản giúp xóa bỏ các rào cản thuế như vậy, và vì thế khuyến khích thương mại và đầu tư

DTTs được ký kết giữa hai quốc gia có mục đích xóa bỏ việc đánh thuế trùng lên thu nhập hoặc phần tiền phát sinh ở một nước và do người dân nước khác trả

Số lượng DTTs trên toàn thế giới vào cuối năm 2004 đã vượt con số 2.500 (WIR2005, trang 28.)

Mặc dù DTTs không tập trung vào đầu tư mà tập trung vào thuế, chúng vẫn được đưa vào trong các hiệp định quốc tế liên quan đến đầu tư Đó là vì, chúng có vai trò quan trọng trong việc tạo điều kiện cho dòng đầu tư Tuy nhiên, BITs và các chương về đầu tư trong các thỏa thuận khu vực và đa phương vẫn là những IIAs chính điều chỉnh đầu tư quốc tế

Câu hỏi 5

DDTs là gì?

Giải thích tầm quan trọng của chúng đối với đầu tư nước ngoài

1.4 Các thỏa thuận hội nhập kinh tế (EIAs)

Có rất nhiều thỏa thuận bao gồm nhiều vấn đề hơn là đầu tư (trong đó đáng chú ý là thương mại hàng hóa và dịch vụ và các yếu tố sản xuất khác) Nổi bật trong

số này là các thỏa thuận hướng tới hội nhập kinh tế của một số lượng hạn chế các quốc gia (EIAs), tiêu biểu nhất là trong cùng một khu vực Cũng như DTTs, một số thỏa thuận khu vực, cho dù không đề cập trực tiếp tới đầu tư, vẫn có tác động tới

hoạt động này Ví dụ, các thỏa thuận có chứa các điều khoản về tự do thành lập cơ

sở cung cấp dịch vụ hoặc tự do di chuyển vốn

Mức độ hội nhập kinh tế mà các nước thành viên của EIAs tìm kiếm là khác nhau, tùy thuộc vào loại thỏa thuận hội nhập Nó có thể liên quan đến tự do hóa thương mại đối với một số sản phẩm và lĩnh vực nhất định (các thỏa thuận thương mại lĩnh vực đem lại mức thuế thấp hơn hoặc miễn thuế giữa các nước thành viên trong một lĩnh vực cụ thể) hoặc các khu vực thương mại ưu đãi (dành tiếp cận ưu đãi đối với một số sản phẩm cụ thể từ một số quốc gia nhất định bằng cách giảm thuế) Các loại hiệp định hội nhập kinh tế hiện đại hơn bao gồm các loại sau:

- Khu vực tự do thương mại (FTA) xóa bỏ rào cản thuế quan và phi thuế quan,

đặc biệt là quota, trong thương mại hàng hoá và dịch vụ giữa các nước thành viên Không giống các liên minh thuế quan, mỗi nước thành viên trong FTA vẫn giữ mức thuế quan và quota của mình trong thương mại với các nước thứ

3

- Liên minh thuế quan (CU) dỡ bỏ các hạn chế trong thương mại giữa các nước

thành viên, giống như FTA Nó cũng áp dụng một hệ thống thuế quan và quota chung trong quan hệ thương mại với các nước ngoài liên minh

- Thị trường chung, bên cạnh việc là một liên minh thuế quan, còn có liên quan

đến tự do di chuyển của các yếu tố sản xuất như vốn và lao động Hài hòa hóa chính sách hoặc các chính sách chung giữa các quốc gia thành viên đối với các nước thứ 3 là điều có thể xảy ra

- Liên minh kinh tế hoặc tiền tệ là một thị trường chung với đồng tiền chung và

chính sách kinh tế chung Nó ám chỉ một sự hợp tác ở mức độ cao, thậm chí

là sự nhất thể hóa hầu như tất cả các khu vực quan trọng của chính sách kinh tế cũng như các thể chế chung cùng sức mạnh siêu quốc gia

- Hội nhập kinh tế hoàn toàn là mức độ cuối cùng trong hội nhập kinh tế Tất cả

các khu vực chính sách đều được hài hòa với nhau và thay thể bằng các chính sách chung và một nước siêu quốc gia phát triển, ra quyết định thay cho các chính phủ thành viên

EIAs có thể là:

- Hiệp định (nội) khu vực: trên thực tế, hầu như tất cả các EIAs đều là giữa các

nước trong cùng khu vực và EIAs với nhiều mức độ hội nhập kinh tế khác nhau có mặt ở hầu hết các khu vực, hoặc

- Hiệp định liên khu vực: một số EIAs được kí kết giữa hai hay nhiều các quốc

gia hoặc tổ chức của các quốc gia tại các khu vực khác nhau trên thế giới Các nước muốn tự do hóa thương mại phải tự mình tham gia FTAs, cả ở cấp

độ song phương lẫn đa phương Do thương mại một số hàng hóa, đặc biệt là thương mại dịch vụ, không thể trao đổi thông qua các thỏa thuận bên ngoài, đòi hỏi

sự hiện diện của người cung cấp tại nước của người mua thông qua FDI (được gọi, theo GATS, là "hiện diện thương mại"), FTAs điều chỉnh các dịch vụ đó và có thể tạo điều kiện cho FDI Mexico là nước có rất nhiều FTAs (tổng số là 12 hiệp định đã được phê chuẩn, trong đó có Hiệp định Thương mại Tự do Bắc Mỹ - NAFTA - cũng như FTAs được ký kết cùng Liên minh Châu Âu và Hiệp hội Thương mại Tự do Châu Âu) là một ví dụ về quốc gia được FTAs hỗ trợ rất nhiều trong việc trở thành một quốc gia hấp dẫn đối với đầu tư nước ngoài

Nhìn chung, để có được ảnh hưởng đến FDI, tự do hóa thương mại cần phải đầy đủ và không thể thay đổi được Bên cạnh đó, nó còn cần được đi kèm với các biện pháp bổ trợ như tự do hóa dòng vốn cũng như di chuyển tự do của dịch vụ dưới tất cả các phương thức cung cấp Ban đầu các FTAs có xu hướng tập trung vào tự

do hóa thương mại hàng hóa Với mối tuan tâm gia tăng đến FDI, các quốc gia có xu hướng tạo ra các công cụ quốc tế nhằm khuyến khích và bảo hộ dòng đầu tư cùng với một khung luật pháp quốc tế nhằm khuyến khích xuất khẩu và nhập khẩu hàng hóa và dịch vụ Việc tạo ra các công cụ quốc tế này ngày càng nhiều trong FTAs Ngày nay, ngoài tự do hóa, FTAs thường có các chương về đầu tư, bao gồm các điều khoản liên quan đến đầu tư giống như trong BITs

Ở giai đoạn hội nhập kinh tế cao hơn, một số hiệp định giúp thành lập các thể chế với các thuộc tính nhất định Các tổ chức của các nhà nước có chủ quyền cam kết hội nhập kinh tế và được các nước thành viên chuyển giao quyền lực về một số vấn đề, được gọi là tổ chức hội nhập kinh tế khu vực (REIOs) Các thể chế khu vực này có thể ký kết nhiều thỏa thuận với các nước thứ 3 trên danh nghĩa các nước thành viên Chúng cũng có quyền đưa ra các quyết định có tính ràng buộc và/hoặc ban hành luật pháp Tuy nhiên, những thuộc tính này không phải lúc nào cũng đi kèm với hội nhập kinh tế ở mức cao hơn, ví dụ như liên minh thuế quan hoặc thị

trường chung Một ví dụ về khía cạnh này là Tổ chức Hợp tác và Phát triển Kinh tế (OECD) Trong các trường hợp khác, các nước thành viên tạo ra một diễn đàn hợp tác khu vực nhưng không đưa ra các văn kiện có tính ràng buộc Đó là trường hợp của diễn đàn Hợp tác Châu Á- Thái Bình Dương (APEC)

Các quốc gia và REIOs ký nhiều thỏa thuận với rất nhiều tên như thỏa thuận thương mại khu vực, thỏa thuận đối tác kinh tế, thỏa thuận đối tác giai đoạn mới, thỏa thuận kinh tế bổ trợ, thỏa thuận thành lập khu vực tự do thương mại hoặc thỏa thuận đối tác kinh tế thân thiết Đôi khi, các thỏa thuận có chứa cam kết tự do hóa, bảo hộ và khuyến khích đầu tư cũng như các điều khoản liên quan gián tiếp đến đầu

tư, bên cạnh tự do hóa thương mại, được coi là các thỏa thuận thương mại và đầu

tư ưu đãi (PTIAs)

Do đó, hệ thống các thỏa thuận quốc tế điều chỉnh hoặc liên quan đến lĩnh vực đầu tư nước ngoài dù là trực tiếp hay gián tiếp không chỉ phức tạp mà còn năng động, cả về mặt hình thức lẫn nội dung Một vài ví dụ về EIAs khu vực và liên khu vực2 là Hiệp định thương mại tự do Bắc Mỹ (NAFTA), Hiệp hội các nước Đông Nam

Á (ASEAN), Thị trường chung Nam Mỹ (MERCONSUR), Liên minh châu Âu (EU) hoặc Thị trường chung Đông và Nam Phi (COMESA) (xem phụ lục)

Câu hỏi 6

EIAs là gì và mục đích chính của chúng là gì?

Kể tên các loại EIAs khác nhau và nêu các đặc điểm chính của chúng

Câu hỏi 7

REIOs là gì? Ảnh hưởng của REIOs?

FTAs có phải là PTIAs không?

Nêu một ví dụ về EIA trong khu vực của bạn Nước bạn có tham gia EIA không?

1.5 Các hiệp định đa phương

2 Để biết thêm những phân tích chi tiết, xem UNCTAD, Hiệp định đầu tư hội nhập kinh tế

(Newyork và Geneva: Liên hợp quốc), sắp ra mắt

Nỗ lực đa phương quan trọng nhất nhằm tạo ra các quy định luật đầu tư quốc

tế đã được thực hiện từ những năm đầu sau Đại chiến thế giới lần thứ hai trong khuôn khổ Hiến chương Havana Thế nhưng những nỗ lực ấy đã không mang lại kết quả Các nỗ lực khác nhằm tạo ra các quy định đa phương toàn diện cho FDI, ngay

cả những quy định không mang tính ràng buộc, diễn ra rải rác trong thời kỳ hậu chiến cũng chịu chung số phận Đáng chú ý nhất là Quy tắc ứng xử của các công ty xuyên quốc gia của Liên hiệp quốc vào cuối những năm 1970 và 1980 và Hiệp định

đa phương về đầu tư (MAI) của OECD vào nửa cuối những năm 1990 (hộp 2) Trường hợp ngoại lệ là Hướng dẫn của Ngân hàng thế giới về đối xử với đầu tư trực tiếp nước ngoài, không mang tính ràng buộc, được ban hành năm 1992 Chúng đã thiết lập một số tiêu chuẩn đối xử nhất định đối với nhà đầu tư với một mức độ nhất trí quốc tế nhất định

Một số thỏa thuận đa phương điều chỉnh những khía cạnh đầu tư nhất định cũng được ban hành Công ước về giải quyết tranh chấp đầu tư giữa các nước và người dân của nước khác (kí kết tại Washington năm 1965) đã đưa ra một khuôn khổ cho giải quyết tranh chấp đầu tư, tạo ra một Trung tâm quốc tế giải quyết các tranh chấp về đầu tư (ICSID) Trung tâm này nằm tại thủ đô Washington Tuyên bố

ba bên ILO về Các nguyên tắc liên quan đến các công ty đa quốc gia và chính sách

xã hội điều chỉnh hàng loạt vấn đề liên quan đến lao động Công ước thành lập Cơ quan bảo đảm đầu tư đa phương (MIGA) được ký kết năm 1985 tại Seoul, nâng cao

độ bảo đảm về pháp lý cho FDI với việc bổ sung cho các chương trình bảo đảm đầu

tư quốc gia và khu vực và quốc gia bằng các chương trình đa phương Tuy nhiên, nỗ lực của các thành viên WTO nhằm tạo ra một khung đầu tư đa phương đã không đạt được sự đồng thuận tại Hội nghị các Bộ trưởng WTO gần đây nhất tại Cancun 2003 (hộp 3)

Hộp 2 Thỏa thuận đầu tư đa phương (MAI)

Những nỗ lực nhằm tạo ra các quy định đầu tư quốc tế được tiến hành, trong bối cảnh Thỏa thuận đầu tư đa phương (MAI) mà các thành viên OECD muốn đàm phán, cho đến tận tháng 12 năm 1998 (OECD, 1998a UNCTAD, 1998) Tại cuộc họp hội đồng OECD vào ngày 28 tháng 4 năm 1998, các cuộc đàm phán phải đối mặt với các khó khăn đáng kể Ví dụ, Pháp đã tuyên bố mình sẽ không tiếp tục gửi đại biểu đến tham gia các cuộc đàm phán nữa

Các cuộc đàm phán MAI đã đưa ra các tiêu chuẩn cao về tự do hóa cơ chế đầu

tư và bảo hộ đầu tư giữa các nước thành viên OECD và, cuối cùng, cả các nước không phải thành viên những quan tâm Mặc dù các cuộc đàm phán đem lại một quan điểm chung về một số lĩnh vực quan trọng, còn quá nhiều vấn đề chưa được giải quyết khiến cho không thể kết thúc các cuộc đàm phán một cách thành công Các vấn đề đó liên quan đến khái niệm đầu tư, các trường hợp ngoại lệ đối với đối xử ngộ quốc gia và đối

xử tối huệ quốc, sở hữu trí tuệ, những ngoại lệ mang tính văn hóa, các yêu cầu hoạt động, các vấn đề về lao động và môi trường, tước quyền sở hữu theo quy định và giải quyết tranh chấp

Thêm vào đó, một số yêu tố khác góp phần vào thất bại của các cuộc đàm phán

về MAI là: Thứ nhất, các tổ chức phi chính phủ không ủng hộ triết lý nền tảng, các mục tiêu và các điều khoản chính được thảo luận cũng như quy trình đàm phán Theo họ, quy trình đàm phán quá khép kín và không rõ ràng Thứ hai, sự ủng hộ mạnh mẽ ban đầu của cộng đồng doanh nghiệp dành cho các cuộc đàm phán MAI yếu dần khi mọi chuyên trở nên sáng tỏ là sẽ không thực hiện tự do hóa đáng kể và vấn đề về thuế có thể sẽ không được đề cập đến trong các quy định Thứ ba, hậu quả của bầu cử các chính phủ trung tâm và cánh hữu tại một số nước OECD dẫn đến các ưu tiên chính trị mới, khi vấn đề về bảo hộ đầu tư trong khu vực OECD không hấp dẫn, đã không khuyến khích các nhà lãnh đạo chính trị thúc đẩy thêm các cuộc đàm phán Vì thế, sự phản đối của các NGOs, mối quan tâm hạn chế của cộng đồng kinh doanh và kết quả tiêu cực về phân tích lợi ích-chi phí chính trị nói chung kết hợp với các vấn đề nội dung phức tạp đã làm ngừng các đàm phán MAI

Nguồn: UNCTAD, Lession from the MAI, UNCTAD Series on issues in International Investment Agreements (New York and Geneva: United Nations), 1999

Hộp 3 Thương mại và đầu tư trong WTO

Hội nghị bổ trưởng WTO lần thứ nhất tại Singapore năm 1996 đã thành lập Nhóm công tác về mối quan hệ giữa thương mại và đầu tư, cùng với ba nhóm công tác khác để xử lý cái gọi là "các vấn đề Singapore"

Tại Hội nghị bộ trưởng WTO lần thứ tư tại Doha vào tháng 11 năm 2001, các thành viên WTO ghi nhận "việc có một khuôn khổ đa phương để đảm bảo các điều kiện minh bạch, ổn định và có khả năng dự báo cho đầu tư qua biên giới dài hạn, đặc biệt đầu tư trực tiếp nước ngoài, sẽ đóng góp cho việc mở rộng thương mại." Các bên cũng nhất trí rằng "đàm phán sẽ diễn ra sau phiên thứ năm của Hội nghị bộ trưởng trên cơ

sở quyết định sẽ được đưa ra tại phiên họp này về các phương thức đàm phán, với sự

nhất trí rõ ràng."

Sau Hội nghị Doha, Nhóm công tác tập trung vào làm rõ các vấn đề được đề cập trong Tuyên bố: phạm vi và khái niệm; tính minh bạch rõ ràng; không phân biệt đối xử; thể thức về các cam kết trước khi thành lập dựa trên cách tiếp cận danh sách tích cực kiểu GATS; các điều khoản phát triển; các ngoại lệ và các biện pháp tự vệ liên quan đến cán cân thanh toán; tư vấn và giải quyết tranh chấp giữa các thành viên Công tác của nhóm được định hướng bởi một số nguyên tắc được đưa ra trong tuyên

bố Doha như nhu cầu cân bằng giữa lợi ích của các nước chủ đầu tư và nước chủ nhà, quyền của các quốc gia trong điều chỉnh đầu tư, phát triển, lợi ích công cộng và điều kiện cụ thể của từng quốc gia Hỗ trợ và hợp tác kỹ thuật đối với các nước đang và kém phát triển nhất, và hợp tác với các tổ chức quốc tế như UNCTAD cũng được nhấn mạnh

Trong Hội nghị bộ trưởng vào tháng 9 năm 2003 tại Cancún, các bộ trưởng

được mong đợi sẽ quyết định xem có một "sự nhất trí rõ ràng" về các phương thức giúp đàm phán tiến triển, tạo ra các quy định mới của WTO về thương mại và đầu tư Tuy nhiên, các cuộc thảo luận tại Cancún thất bại và vào tháng 7 năm 2004, Hội đồng chung quyết định không tiếp tục các cuộc đàm phán về mối quan hệ giữa thương mại và đầu

tư

Lo ngại chính mà một số nước đang phát triển là một thỏa thuận đa phương sẽ tăng thêm nghĩa vụ cho họ, trong khi hạn chế khả năng gắn dòng đầu tư vào với các mục tiêu phát triển quốc gia của mình

Nguồn: WIR03, trang 93 và WTO, Cancún WTO Ministerial 2003: ghi chú chính.

Ngay cả khi các nỗ lực để tạo ra một khuôn khổ đầu tư đa phương đã thất bại, vẫn có một số các thỏa thuận đa phương đã tiếp cận đầu tư nước ngoài, thông qua các vấn đề có liên quan:

o Hiệp định chung về Thương mại Dịch vụ của WTO (GATS), được ký trong Vòng Uruguay, đưa ra một bộ quy tắc toàn diện điều chỉnh tất cả các dạng cung cấp dịch vụ quốc tế, bao gồm "hiện diện thương mại" Hiện diện thương mại của các nhà cung cấp dịch vụ liên quan đến FDI GATS dành cho các nước thành viên sự linh hoạt đáng kể về phạm vi và tốc độ tự do hóa các hoạt động dịch vụ GATS cho phép các nước thành viên đưa ra, trong lịch trình cam kết của mình, các hoạt động mà họ muốn mở cửa và các điều kiện và hạn chế để thực hiện việc này - cách tiếp cận theo danh sách tích cực

o Hiệp định về Một số Biện pháp Đầu tư liên quan đến Thương mại của WTO (TRIMs) không cho phép áp dụng một số biện pháp đầu tư liên quan đến thương mại (được ban hành như một phần của Vòng đàm phán Uruguay)

o Công ước Công nhận và Thi hành quyết định của Trọng tài nước ngoài ký tại New York năm 1958 và cũng áp dụng với các quyết định về đầu tư

o Hiệp định về Hiến chương ngành năng lượng, một thỏa thuận đa phương trong lĩnh vực năng lượng, bao gồm các điều khoản về đầu tư vào lĩnh vực năng lượng giữa 51 các bên tham gia

2 QUÁ TRÌNH PHÁT TRIỂN VÀ NHỮNG XU HƯỚNG GẦN ĐÂY CỦA IIAs

Đã có những thay đổi đáng kể trong các chính sách FDI quốc gia và quốc tế trong hai thập kỷ qua (hộp 4), liên quan đến quá trình hội nhập đang diễn ra của nền kinh tế thế giới và vai trò thay đổi của FDI trong quá trình này (xem học phần 2, chủ

đề 1 về những thay đổi ở cấp bậc quốc gia) Tại cấp bậc quốc tế, những thay đổi này được thể hiện trong nhiều công cụ, song phương, khu vực và đa phương

Hộp 4 Các quy định FDI: quan điểm lịch sử

Trước kia, đầu tư gián tiếp nước ngoài quan trọng hơn rất nhiều so với đầu tư trực tiếp nước ngoài, FDI có tầm quan trọng tăng lên trong thế kỷ 20 và

nó bắt đầu dần trở thành hình thức phổ biến hiện nay Tuy nhiên, trong các điều khoản luật pháp quốc tế, trong một thời gian dài FDI vẫn là một vấn đề quốc gia FDI chỉ chuyển sang phạm vi quốc tế, với việc áp dụng các quy định và luật lệ theo thông lệ, trong những trường hợp ngoại lệ, khi các biện pháp chuyên quyền của chính phủ tác động đến nó

Sau Đại chiến thế giới lần thứ hai, thái độ đối với FDI được hình thành

trên cơ sở những ủng hộ về mặt chính trị đối với quyền kiếm soát nền kinh tế của các quốc gia và sự bắt đầu của quá trình phi thực dân hóa Các nước xã hội trong nhiều năm đã loại FDI khỏi lãnh thổ của mình, trong khi các nước đang phát triển rất nỗ lực để dành lại quyền kiểm soát các nguồn lực tự nhiên từ nước ngoài Đồng thời, quyền kiểm soát và hạn chế đối với việc thâm nhập và hoạt động của các công ty nước ngoài cũng được áp dụng tại nhiều nước, và không

có được sự nhất trí quốc tế về quy tắc pháp lý thích hợp

Vào thập kỷ 1980, có nhiều tiến triển ở cấp độ quốc gia và quốc tế trong bối cảnh quá trình toàn cầu hóa, chủ yếu liên quan đến mối quan tâm gia tăng

về thu hút FDI và tạo ra các điều kiện ổn định cho thu hút FDI, đã nhanh chóng đảo ngược xu hướng chính sách chủ đạo cho tới lúc đó, tác động đáng kể đến những nỗ lực khu vực và toàn cầu để thiết lập các quy định quốc tế về chủ đề này Vào cuối thập kỷ 1990, các nước chủ nhà tìm cách thu hút FDI bằng việc

dỡ bỏ các hạn chế đối với việc thâm nhập và hoạt động của FDI và thông qua việc đưa ra những đảm bảo chặt chẽ đối với các biện pháp có thể gây tổn thất trầm trọng cho nhà đầu tư nước ngoài Một khuôn khổ luật pháp quốc tế về FDI bắt đầu xuất hiện Khuôn khổ này dựa trên các thông lệ quốc tế cũng như các quy định và luật lệ quốc gia, và bao gồm nhiều thỏa thuận đầu tư quốc tế và các công cụ luật pháp khác

Nguồn: UNCTAD 1999

2.1 Xu hướng và phát triển của các BITs

Số lượng BITs toàn cầu đã tăng nhanh, phần lớn được ký kết trong thập kỷ

1990 Từ số 388 vào năm 1990, số lượng BITs đã liên tục tăng lên (hình 2) Trong năm 2004, có 73 BITs mới được ký kết, trong đó có 10 hiệp định thay thế BITs cũ Mặc dù điều này cho thấy một sự chững lại trong quá trình ký kết BITs từ năm 2001, tổng số BITs đã đạt 2.392 vào năm 2004

Hình 2 Tổng số BITs lũy kế, 1990-2004

hệ BITs mới dần xuất hiện với nội dung và phạm vi mở rộng Thế hệ BITs mới này theo xu hướng của các EIAs với các chương về đầu tư, với ví dụ là mẫu BITs mới của Hoa Kỳ, Canada và - với mức độ ít hơn - Nhật Bản, tất cả đều có những đặc điểm mới quan trọng Nhiều nước Mỹ Latinh cũng bắt đầu xét đến thế hệ hiệp định mới này trong đàm phán với các nước khác

Cùng với các thay đổi khác, thế hệ mới của BITs tiếp cận các vấn đề rộng hơn, bao gồm không chỉ các khía cạnh kinh tế cụ thể như những vấn đề liên quan đến đầu tư vào dịch vụ tài chính, mà còn những vẫn đề khác trong đó tìm kiếm nhiều không gian hơn cho các quy định của nước chủ nhà Việc bảo vệ sức khỏe, an toàn

và môi trường và việc xúc tiến các quyền lao động được quốc tế công nhận là những lĩnh vực mà thế hệ BITs mới đưa những những cách diễn đạt đặc biệt thường nhằm mục đích làm rõ rằng các chính phủ sẽ không theo đuổi bảo hộ đầu tư và các mục tiêu tự do hóa của các thỏa thuận đầu tư nếu gây thiệt hại cho các mục tiêu chính sách công quan trọng này

Một xu hướng quan trọng khác liên quan đến BITs là các quốc gia ngày càng tăng cường việc tái đàm phán các hiệp định đã có của mình khi chúng hết hạn hoặc

do các thay đổi trong điều kiện kinh tế và/hoặc chính trị Trong khi BITs thường ngụ ý

có thể được gia hạn, trong một số trường hợp các quốc qia chủ động tái đàm phán chúng và thường nhất trí với các cam kết mạnh hơn

2.2 Các xu hướng trong DTTs

Mạng lưới DTTs cũng mở rộng (hình 3) Ví dụ, vào năm 2004, 84 DTTs mới được ký kết giữa 80 quốc gia Điều này cho thấy sự gia tăng bền vững của DTTs mặc dù với tốc độ chậm hơn một chút so với năm 2003 Tổng số DTTs đạt 2.559 vào cuối năm 2004

2.3 Tiến triển của IIAs

Như đã nêu, bên cạnh BITs và DTTs, các quy định về đầu tư quốc tế ngày càng được coi là một phần của các hiệp định song phương, khu vực, liên khu vực và

đa biên trong đó giải quyết, và tìm cách hỗ trợ các giao dịch thương mại và đầu tư, ví

dụ như các hiệp định thương mại song phương hay các hiệp định hội nhập kinh tế

Số lượng những hiệp định nói trên đang ngày càng tăng (bảng 4) và cho tới tháng 6 năm 2005, đã vượt quá con số 212 (cuối năm 2004 có 209 hiệp định) Phần lớn các hiệp định này, khoảng 87%, được ký kết từ những năm 1990 (bảng 8) Năm

2004 và 2005, ít nhất 34 hiệp định mới được ký kết và khoảng 66 hiệp định đang được đàm phán hoặc tham khảo Cho tới cuối những năm 1980, hỗ trợ đầu tư thông qua những hiệp định này chủ yếu được thực hiện thông qua các quá trình thực hiện nội khu vực, mặc dù có một số ngoại lệ (ví dụ hiệp định giữa Cộng đồng Châu Âu và các quốc gia đang phát triển) Tuy nhiên, kể từ năm 1990, các quốc gia và các nhóm tại các khu vực khác nhau bắt đầu ký kết các hiệp định thương mại và đầu tư, kết quả là các hiệu định nội khu vực giờ chiếm khoảng hơn ½ tổng số hiệp định và khoảng 49% trong số 182 hiệp định được ký kết từ năm 1990

Tốc độ tăng của IIAs chứ không phải BITs và DTT một phần là do hai thay đổi quan trọng về chất đã diễn ra trong suốt những năm 1990

o Trước hết, những hiệp định này, trước đây được sử dụng chủ yếu bởi các quốc gia có trình độ phát triển tương đương, bắt đầu được ký kết giữa các quốc gia phát triển và đang phát triển: tính tới tháng 4 năm 2005, 81 hiệp định đã được ký kết (77 hiệp định kể từ 1990) và 39 hiệp định đang trong quá trình đàm phán

o Thứ hai, đã có sự tăng vọt về số lượng các hiệp định như vậy giữa các quốc gia đang phát triển kể từ những năm 1990 Tính tới tháng 4/2005 ít nhất 70 trong số các hiệp định đó đã được ký kết (50 hiệp định kể từ năm 1990) và 24 hiệp định đang trong quá trình đàm phán

Việc nở rộ của những thỏa thuận này là một trong những phát triển cơ bản trong các quan hệ kinh tế quốc tế trong thời gian gần đây để phù hợp với việc các quốc gia đang phải đối mặt với cạnh tranh toàn cầu ngày càng tăng về các nguồn lực

và thị trường Việc lựa chọn các đối tác trong và giữa các khu vực không chỉ tương thích với nhiều động cơ kinh tế chính trị mà còn với các đặc điểm của các quốc gia liên quan

So sánh với BITs, các IIAs này cho thấy sự đa dạng hơn nhiều về quy mô, cách tiếp cận và nội dung, Hơn thế, IIAs ngày càng điều chỉnh nhiều giao dịch kinh tế hơn, bao gồm, đáng kể là, thương mại hàng hóa và dịch vụ, đầu tư và dòng chảy vốn, cũng như sự dịch chuyển của lao động Càng điều chỉnh nhiều vấn đề, các thỏa thuận càng phức tạp, và càng có nhiều nguy cơ chồng chéo và không thống nhất giữa các điều khoản Cùng lúc, sự đa dạng của các thỏa thuận này thể hiện cơ hội thực hiện chúng bằng những phương pháp khác nhau nhằm tăng cường các dòng

Câu hỏi 10

chảy đầu tư quốc tế Những phương pháp phản ánh tốt hơn những điều kiện cụ thể của các quốc gia với các mức độ phát triển kinh tế khác nhau và tại các khu vực khác nhau

Những lý do chính dẫn tới sự tăng IIAs chứ không phải BITs hay DTTs

Hình 4 Tăng IIAs chứ không phải BITs và DTTs từ năm 1957 đến tháng 6/2005

o Vào cuối năm 2004, IIAs Nam – Nam bao gồm 606 BITs

o Trong suốt thập kỷ 1990, 156 DTTs mới được ký kết giữa 69 nước đang phát triển, nâng tống số các hiệp định lên con số 256 vào cuối năm 1999

Sự tăng trưởng vẫn tiếp tục cho tới năm 2004, với số lượng các DTTs Nam- Nam lên tới 345 giữa 90 quốc gia

o IIAs khác giữa các nước đang phát triển cũng tăng mạnh kể từ thập kỷ

1990 59 hiệp định loại này đã được ký kết giữa các quốc gia đang phát triển kể từ năm 1990 Điều này có nghĩa là các nước đang phát triển đang tăng cường theo đuổi các chiến lược phát triển dựa trên hợp tác giữa các quốc gia này về thương mại và đầu tư Một số nước đang phát triển - như Brazil, Trung Quốc, Hàn Quốc, Ấn Độ, Mêhicô - đã trở thành các nhà đầu

tư ra nước ngoài quan trọng, chủ yếu là vào các nước đang phát triển khác

Hình 5: Hợp tác Nam- Nam: BITs và DTTs

Những xu hướng gần đây của IIA bao gồm

o Đầu tiên, số lượng các hiệp định đầu tư song phương (BITs) và hiệp định tránh đánh thuế hai lần (DTTs) tiếp tục mở rộng

o Thứ hai, các quy định đầu tư quốc tế đang ngày càng được thể hiện như một phần của các thỏa thuận điều chỉnh các vấn đề rộng hơn (bao gồm thương mại hàng hóa dịch vụ và các nhân tố sản xuất khác) hơn là trong các BITs và DTTs

o Thứ ba, các điều khoản đầu tư trong các thỏa thuận mới có xu hướng ngày càng tinh vi và phức tạp hơn về nội dung, làm rõ hơn và cụ thể hóa ý nghĩa của một số điều khoản chuẩn

o Thứ tư, trong số BITs mới, một số là các hiệp định mới được tái đàm phán thay thế cho các BITs cũ giữa cùng các bên ký kết, hoặc vì những hiệp định trước đây đã hết thời hạn hoặc vì sự thay đổi của hoàn cảnh

o Thứ năm, hợp tác giữa các quốc gia đang phát triển về chính sách đầu tư quốc tế đang gia tăng

Quá trình đưa ra quy định đầu tư quốc tế có lẽ sẽ tập trung hơn nữa trong những năm sắp tới Trên thực tế, một lượng lớn IIAs đang được đàm phán và tái đàm phán và thậm chí số lượng này sẽ gia tăng trong những năm sắp tới Do đó, khung quốc tế về các quy định đầu tư tiếp tục mở rộng trên các mức độ song phương, tiểu khu vực, khu vực và nội khu vực Điều này có nghĩa là hệ thống các thỏa thuận đầu tư hiện nay sẽ trở nên phức tạp hơn trong tương lại, làm tăng khả năng xung đột các quy định và tranh chấp đầu tư, đồng thời tăng chi phí tuân thủ theo các quy định của cả chính phủ và doanh nghiệp của các bên tham gia thỏa thuận

Câu hỏi 12

Kể tên các xu hướng chính gần đây của IIAs Thảo luận nhóm về những cách giải thích có thể cho các xu hướng này

3 TRANH CHẤP ĐẦU TƯ QUỐC TẾ

Mặc dù các điều khoản giải quyết tranh chấp giữa nhà đầu tư và chính phủ đã được đưa vào IIAs từ thập kỷ 1960, cho tới gần đây, việc sử dụng các điều khoản này để bắt đầu các quy trình xét xử rất hiếm khi xảy ra Đến tháng 4/1998, chỉ có 14

vụ việc được đưa ra ICSID liên quan đến BITs và chỉ mới có hai quyết định được đưa ra và hai vụ hòa giải Tuy nhiên, từ cuối thập kỷ 1990, số lượng các vụ việc tăng lên nhanh chóng

Tính đến tháng 6/2006, tổng số các vụ việc dựa trên hiệp định được đưa ra Trung tâm Quốc tế về Giải quyết tranh chấp đầu tư (ISCID) của Nhóm Ngân hàng Thế giới và các diễn đàn trọng tài khác được biết đến đã đạt ít nhất 183 (hình 6) Sự gia tăng này đặt ra một thách thức rõ ràng đối với các quốc gia đang phát triển Ít nhất 57 chính phủ - 36 trong số này là của các nước đang phát triển, 12 tại các nước

phát triển và 8 tại Đông Nam Âu và CIS - đã phải đối mặt với các vụ phân xử liên quan đến hiệp định Argentina dẫn đầu với 37 vụ, 34 trong số này liên quan ít nhất một phần tới cuộc khủng hoảng tài chính của nước này Mexico có số vụ việc đứng thứ hai, phần lớn chúng là theo NAFTA, và một số ít là theo các BITs Hoa Kỳ cũng phải đối mặt với số vụ đáng kể (10), tất cả liên quan đến NAFTA Ba Lan (7 vụ), Ai Cập (6 vụ) và Liên bang Nga (6 vụ) cũng nổi lên cùng với 9 quốc gia mà mỗi quốc gia phải đối mặt với 4 vụ: Canada, Chile, Cộng hòa dân chủ Congo, Cộng hòa Séc, Ecuador, India, Kazakhstan, Ukraine và Venezuela

Theo nhiều hệ thống trọng tài, vấn đề tranh chấp và các quyết định chung thẩm không bao giờ được công bố Thậm chí theo hệ thống trọng tài của ICSID, không phải tất cả quyết định của các ban trọng tài đều được công bố Trong khi tình hình này đang dần thay đổi, không thể biết được số lượng thực tế các vụ tranh chấp cho tới nay, cũng như không thể biết được những vấn đề pháp lý và các tình huống thực tế mà chúng liên quan đến Cơ sở trọng tài của ICSID là cơ sở duy nhất duy trì việc đăng ký công cộng các vụ việc Một số vụ việc được biết đang diễn ra ở bên ngoài ICSID và số lượng của chúng đạt 56 vào tháng 2/2005, trong đó 339 vụ là tại UNCITRAL và 4 là của các trọng tài vụ việc

Hình 6 Các vụ phân xử liên quan đến hiệp định đầu tư được biết đến, tháng 6/2005

Nguồn: UNCTAD-Recent Trends in IIAs-research note, 2005

Các trường hợp tranh chấp đầu tư liên quan đến nhiều hoạt động đầu tư Chũng liên quan đến tất cả các loại hình đầu tư, bao gồm các hợp đồng tư nhân hóa