VỐN lưu ĐỘNG và các BIỆN PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ DÙNG vốn lưu ĐỘNG tại CÔNG TY TNHH LINH LAN

Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc Lời nói đầu Vốn tiêu tổng quát, có ý nghĩa vô quan trọng, đánh giá kết hoạt động kinh doanh doanh nghiệp Nâng cao hiệu sử dụng vốn nói chung vốn lu động nói riêng mục tiêu hàng đầu doanh nghiệp kinh tế thị trờng Vì vậy, việc tăng cờng quản lý nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh nói chung vốn lu động nói riêng điều cần thiết, định đến tồn phát triển doanh nghiệp Xuất phát từ ý nghĩa vai trò to lớn vốn lu động, nhận thức đợc tầm quan trọng vốn lu động tồn phát triển doanh nghiệp thời gian thực tập Công ty TNHH Linh Lan, từ kiến thức đợc trang bị Trờng Đại học Quản lý Kinh doanh Hà Nội, với hớng dẫn tận tình thầy giáo hớng dẫn TS.Nguyễn Võ Ngoạn cô phòng Kế toán- Tài chính, ban Giám đốc Công ty, em dần tiếp cận với thực tiễn, vận dụng lý luận để phân tích đánh giá hiệu sản xuất kinh doanh Công ty, em nghiên cứu hoàn thành luận văn với đề tài : Vốn lu động biện pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động công ty TNHH Linh Lan Kết cấu luận văn gồm chơng: Chơng I: Những vấn đề chung vốn lu động hiệu sử dụng vốn lu động doanh nghiệp Chơng II: Tình hình quản lý hiệu sử dụng vốn lu động Công ty TNHH Linh Lan Chơng III: Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động Công ty TNHH Linh Lan Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc Chơng I Những vấn đề chung vốn lu động hiệu sử dụng vốn lu động doanh nghiệp I Vốn lu động thành phần kết cấu vốn lu động Vốn lu động doanh nghiệp: Để tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh, doanh nghiệp cần phải có t liệu lao động đối tợng lao động Đối tợng lao động khác với t liệu lao động đối tợng lao động phải tham gia vào chu kỳ sản xuất Khi tham gia vào trình sản xuất, đối tợng lao động không giữ nguyên hình thái vật chất ban đầu, giá trị chuyển dịch toàn bộ, lần vào giá trị sản phẩm đợc bù đắp giá trị sản phẩm đợc thực Đặc điểm đối tợng lao động định đặc điểm luân chuyển vốn lu động Dựa vào đặc điểm vận động vốn, ngời ta phân chia thành vốn cố định vốn lu động Việc phân chia thực chất dựa vào trình vận động chu chuyển tài sản doanh nghiệp Vốn lu động đợc thể tiền toàn giá trị tài sản lu động đợc đầu t vào sản xuất kinh doanh, vốn lu động đợc dùng để đảm bảo cho trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Vốn lu động doanh nghiệp số vốn ứng để hình thành tài sản lu động nhằm đảm bảo cho trình kinh doanh doanh nghiệp đợc thực thờng xuyên, liên tục Trong trình tham gia vào hoạt động kinh doanh vốn lu động chuyển toàn giá trị chúng vào lu thông từ lu thông, toàn giá trị chúng đợc hoàn lại lần sau chu kỳ kinh doanh Vốn lu động doanh nghiệp thờng xuyên vận động chuyển hóa qua nhiều hình thái khác Đối với doanh nghiệp sản xuất, vốn lu động từ hình thái ban đầu tiền đợc chuyển hóa thành hình thái vật t dự trữ, tiếp tục chuyển hoá sang hình thái sản phẩm dở dang, thành phẩm hàng hóa kết thúc trình tiêu thụ lại trở hình thái ban đầu tiền Đối với doanh nghiệp thơng mại vận động vốn lu động nhanh hơn, từ hình thái tiền chuyển hoá sang hình thái hàng hoá lại chuyển từ hình thái hàng hoá hình thái tiền Sự vận động vốn lu động nh đợc gọi tuần hoàn vốn Quá trình kinh doanh doanh nghiệp diễn liên tục không ngừng, thế, tuần hoàn vốn lu động diễn liên tục lặp lặp lại có tính chất chu kỳ tạo thành chu chuyển vốn lu động Vốn lu động vai trò VLĐ hoạt động sản xuất kinh doanh 2.1 Vốn lu động Vốn lu động doanh nghiệp số vốn ứng để hình thành tài sản lu động nhằm đảm bảo cho trình kinh doanh doanh nghiệp đợc thực thờng xuyên, Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc liên tục Trong trình tham gia vào hoạt động kinh doanh vốn lu động chuyển toàn giá trị chúng vào lu thông từ lu thông, toàn giá trị chúng đợc hoàn lại lần sau chu kỳ kinh doanh Vốn lu động đợc biểu tiền toàn giá trị tài sản lu động đợc đầu t vào sản xuất kinh doanh vốn lu động đợc dùng để đảm bảo cho trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp 2.2.Vai trò vốn lu động sản xuất kinh doanh Vốn nói chung đặc biệt vốn lu động nói riêng giữ vai trò định sản xuất kinh doanh Để đảm bảo cho trình sản xuất kinh doanh đợc tiến hành thờng xuyên, liên tục đòi hỏi doanh nghiệp phải có lợng tài sản lu động định Vốn lu động có mặt tất khâu trình sản xuất kinh doanh, từ khâu mua sắm vật t sản xuất khâu tiêu thụ sản phẩm Việc sử dụng hiệu vốn lu động đảm bảo đợc nhu cầu vốn lu động tạo điều kiện nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động Do đó, vốn lu động có tính định lớn việc thiết lập chiến lợc sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Quy mô vốn lu động ảnh hởng trực tiếp đến quy mô sản xuất kinh doanh doanh nghiệp, đặc biệt doanh nghiệp thơng mại, làm tăng khả cạnh tranh doanh nghiệp nhờ có chế dự trữ, khả tài quan hệ đối ngoại, tận dụng đợc hội kinh doanh khả cung cấp tín dụng cho khách hàng, chế lớn chế thị trờng cạnh tranh Trong trình tham vào hoạt động kinh doanh, vốn lu động chuyển toàn giá trị lần vào giá sản phẩm nhân tố tạo nên giá thành phẩm Do đó, quản lý tốt vốn lu động giảm đợc chi phí giá thành làm tăng sức cạnh tranh cho doanh nghiệp Vốn lu động với đặc điểm khả chu chuyển giúp cho doanh nghiệp thay đổi đợc chiến lợc sản xuất kinh doanh cách dễ dàng, đáp ứng kịp thời nhu cầu thị trờng nh nhu cầu tài quan hệ kinh tế đối ngoại cho doanh nghiệp Phân loại vốn lu động doanh nghiệp Vốn lu động quan trọng trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp, hiệu sử dụng vốn lu động có ảnh hởng tới hiệu sử dụng toàn số vốn sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Do đó, doanh nghiệp phải coi trọng việc quản lý vốn lu động Để quản lý, sử dụng có hiệu vốn lu động công việc trớc tiên mà doanh nghiệp phải làm phân loại vốn lu động Có nhiều cách phân loại vốn lu động, nhiên tuỳ yêu cầu công tác quản lý mà ngời ta phân loại theo tiêu thức Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc cho phù hợp đạt hiệu Dới góc độ quản trị tài ngời ta thờng xem xét cách phân loại chủ yếu sau: 3.1 Phân loại theo vai trò vốn lu động trình sản xuất kinh doanh Theo cách phân loại này, vốn lu động doanh nghiệp chia thành: * Vốn lu động khâu dự trữ sản xuất gồm:vốn nguyên liệu, vật liệu chính, vật liệu phụ, nhiên liệu, phụ tùng thay thế, công cụ dụng cụ * Vốn lu động khâu sản xuất bao gồm: vốn sản phẩm dở dang, chi phí trả trớc * Vốn lu động khâu lu thông gồm: Thành phẩm, vốn tiền, đầu t ngắn hạn chứng khoán loại khác, vốn toán ( khoản phải thu tạm ứng) Phân loại vốn theo cách giúp cho doanh nghiệp xem xét, đánh giá tình hình phân bổ vốn lu động khâu trình chu chuyển vốn lu động Từ đó, đề biện pháp tổ chức quản lý thích hợp nhằm tạo kết cấu vốn l u động, hợp lý để tăng đợc tốc độ chu chuyển vốn lu động phù hợp với yêu cầu sản xuất kinh doanh 3.2 Phân loại theo hình thái biểu vốn, chia vốn lu động thành loại: * Vốn tiền khoản phải thu: +Vốn tiền bao gồm: Tiền mặt quỹ, tiền gửi ngân hàng, tiền chuyển Tiền loại tài sản doanh nghiệp mà dễ dàng chuyển đổi thành tài sản khác để trả nợ Do đó, hoạt động kinh doanh đòi hỏi doanh nghiệp phải có lợng tiền định +Các khoản phải thu: Chủ yếu khoản phải thu từ khách hàng, thể số tiền mà khách hàng nợ doanh nghiệp phát sinh trình bán hàng hoá, dịch vụ dới hình thức bán trớc trả sau Ngoài ra, số trờng hợp mua sắm vật t doanh nghiệp phải ứng trớc tiền cho ngời cung ứng, từ hình thành khoản tạm ứng * Vốn vật t hàng hoá: Trong doanh nghiệp sản xuất, dự trữ vật t, hàng hoá gồm loại: Nguyên liệu, vật liệu; công cụ dụng cụ; sản phẩm dở dang; thành phẩm Ba loại gọi chung hàng tồn kho Trong doanh nghiệp thơng mại hàng tồn kho chủ yếu hàng hoá dự trữ Hàng hoá dự trữ sản phẩm, hàng hoá mua để chuẩn bị cho tiêu thụ Vốn hàng hoá dự trữ phận quan trọng vốn lu động Vốn hàng hoá dự trữ bao gồm: Hàng mua đờng, hàng tồn kho, hàng gửi đại lýTrong kinh doanh hàng hoá dự trữ cần thiết, đảm bảo tính liên tục, khả cạnh tranh kinh doanh hàng hoá dự trữ có vai trò cung cấp, điều hoà, làm ổn định giá để đảm bảo cho thị trờng phát triển Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc *Tài sản lu động khác: Là phận vốn lu động doanh nghiệp, đợc biểu tiền giá trị khoản: Chi phí trả trớc, chi phí chờ kết chuyển, tài sản thiếu chờ sử lý, khoản chấp ký quỹ, ký cợc ngắn hạn Cách phân loại giúp cho doanh nghiệp có sở tính toán, kiểm tra kết cấu tối u vốn lu động, thông qua doanh nghiệp tìm giải pháp quản lý thành phần vốn từ xác định nhu cầu vốn lu động hợp lý 3.3 Phân loại theo nguồn hình thành vốn lu động doanh nghiệp: Để tiến hành trình sản xuất kinh doanh cần có l ợng tiền vốn ứng trớc Khác với thời kỳ bao cấp, kinh tế thị trờng doanh nghiệp phải tự chủ động khai thác tìm nguồn vốn Vốn kinh doanh nói chung vốn lu động nói riêng doanh nghiệp thờng đợc huy động khai thác từ nguồn sau: - Nguồn vốn ngân sách cấp có nguồn gốc từ ngân sách ( khoản chênh lệch tỷ giá, khoản phải nộp đợc để lại ) - Nguồn vốn góp bổ sung từ hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp: Thực chất từ lợi nhuận sau nộp thuế theo luật định khoản trích hàng năm doanh nghiệp Số đợc bổ sung tuỳ ý theo định chủ sở hữu ( công ty TNHH, doanh nghiệp t nhân chủ tịch hội đồng quản trị công ty cổ phần ) - Các khoản nợ phải trả: Là khoản nợ phát sinh trình sản xuất kinh doanh mà doanh nghiệp phải trả, phải toán cho chủ nợ Căn vào tính chất thời hạn toán, khoản nợ đợc chia thành: + Nợ ngắn hạn: Là khoản nợ mà doanh nghiệp phải trả cho chủ nợ khoảng thời gian dới năm, nh khoản vay ngắn hạn, lơng khoản phụ cấp phải trả cho công nhân viên + Nợ dài hạn: Là khoản nợ mà doanh nghiệp phải toán cho chủ nợ khoảng thời gian tơng đối dài ( thờng năm ), nh khoản vay dài hạn nợ dài hạn + Nợ khác: Là khoản tài sản chờ xử lý, nhận ký cợc ký quỹ dài hạn - Vốn liên doanh, liên kết: Là số vốn doanh nghiệp, kể doanh nghiệp nớc đóng góp thực sản xuất kinh doanh Việc phân loại vốn lu động doanh nghiệp nh nhằm giúp xem xét định phơng thức huy động vốn phù hợp, có lợi nhất, đảm bảo cho nhu cầu vốn lu động thờng xuyên, ổn định, không gây lãng phí không để doanh nghiệp thiếu vốn kinh doanh Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc 3.4 Phân loại vốn lu động theo thời gian huy động vốn: Theo cách phân loại chia vốn lu động thành hai phận nguồn vốn động thờng xuyên nguồn vốn lu động tạm thời -Nguồn vốn lu động thờng xuyên: Là tổng thể nguồn vốn có tính chất ổn định dài hạn mà doanh nghiệp sử dụng để hình thành nên tài sản vốn lu động Doanh nghiệp muốn đảm bảo cho trình sản xuất kinh doanh đợc tiến hành liên tục tơng ứng với quy mô sản xuất kinh doanh định doanh nghiệp thờng xuyên phải có lợng tài sản lu động định nằm giai đoạn chu kỳ kinh doanh, bao gồm khoản dự trữ nguyên vật liệu, sản phẩm dở dang, thành phẩm nợ phải thu từ khách hàngNhững tài sản lu động đợc gọi tài sản lu động thờng xuyên ứng với khối lợng tài sản lu động vốn lu động thờng xuyên Nguồn vốn lu động thờng xuyên = Tài sản lu động Nợ ngắn hạn Hoặc: Giá trị tài sản cố định Tổng nguồn Nguồn vốn lu động doanh nghiệp ( vốn thờng Thờng xuyên trừ số khấu hao) xuyên Trong đó: Tổng nguồn vốn thờng xuyên = Nguồn vốn chủ sở hữu + Nợ trung dài hạn Giá trị lại = Nguyên giá tài sản lu động - Giá trị hao mòn luỹ kế Có thể xem xét nguồn vốn thờng xuyên qua sơ đồ: Tài sản lu động Nợ ngắn hạn Nguồn vốn lu động Thờng xuyên Tài sản cố định Nợ trung dài hạn Vốn chủ sở hữu Nguồn vốn th ờng xuyên Nh vậy, nguồn vốn lu động thờng xuyên cho phép doanh nghiệp chủ động cung cấp đầu t kịp thời đảm bảo cho trình sản xuất kinh doanh đợc diễn thờng xuyên, liên tục - Nguồn vốn lu động tạm thời: Là nguồn vốn ứng với tài sản lu động hình thành tính chất thờng xuyên, nguồn vốn dao động tính mùa vụ có tính chu kỳ sản xuất kinh doanh tạo Nguồn vốn có tính chất ngắn hạn, đảm bảo nhu cầu cần thiết kinh doanh nh dự trữ, mua hàng thời vụ, bao gồm khoản phải trả nhng cha đến kỳ trả: thuế, bảo hiểm xã hội, chi phí trích trớc tín dụng nhà cung cấp tín dụng thơng mại Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc Trong trình hoạt động sản xuất kinh doanh nhu cầu vốn lu động tháng lớn nhỏ khả cung ứng nguồn vốn lu động thờng xuyên Vì vậy, để khắc phục tình trạng doanh nghiệp cần huy động sử dụng nguồn vốn tạm thời trờng hợp thiếu vốn Nguồn vốn lu động = Nguồn VLĐ thờng xuyên Nguồn VLĐ tạm thời Hoặc: Tài sản lu động = Nguồn VLĐ thờng xuyên - Nguồn VLĐ tạm thời Kết cấu vốn lu động nhân tố ảnh hởng 4.1 Kết cấu vốn lu động: Từ cách phân loại trên, doanh nghiệp xác định đợc kết cấu vốn lu động theo tiêu thức khác Kết cấu vốn lu động phản ánh thành phần mối quan hệ tỷ lệ thành phần tổng số vốn lu động doanh nghiệp, doanh nghiệp khác vốn lu động khác Việc phân tích vốn lu động theo tiêu thức phân loại khác giúp doanh nghiệp nghiệp hiểu rõ đặc điểm riêng số vốn lu động quản lý sử dụng Từ đó, xác định trọng điểm quản lý vốn lu động có hiệu hơn, phù hợp với điều kiện cụ thể doanh nghiệp Mặt khác, thông qua việc thay đổi kết cấu vốn lu động doanh nghiệp thời kỳ khác nhau, thấy đợc biến đổi tích cực hạn chế mặt chất lợng công tác quản lý vốn lu động 4.2 Các nhân tố ảnh hởng Có nhiều nhân tố ảnh hởng đến kết cấu vốn lu động, cần quan tâm tới số nhân tố sau: -Những nhân tố tính chất ngành nghề kinh doanh mức độ huy động doanh nghiệp: Các nhân tố quy mô kinh doanh, chu kỳ kinh doanh, tính chất thời vụ công việc kinh doanh, thay đổi công nghệ sản xuất có ảnh hởng lớn đến lợng vốn lu động mà doanh nghiệp phải ứng thời gian vốn phải ứng - Những nhân tố mua sắm vật t tiêu thụ sản phẩm: + Khoảng cách doanh nghiệp với ngời cung ứng vật t, hàng hoá + Khoảng cách doanh nghiệp với đơn vị mua hàng hoá hay nói khác khoảng cách doanh nghiệp với thị trờng tiêu thụ + Điều kiện phơng tiện giao thông vận tải Những nhân tố sách doanh nghiệp tiêu thụ, tín dụng tổ chức toán nh: sách tiêu thụ sản phẩm tín dụng doanh nghiệp ảnh hởng đến kỳ hạn toán Kỳ hạn toán chi phối đến nợ phải thu nợ phải trả Việc tổ chức xuất giao hàng, thực thủ tục toán tổ chức toán thu tiền bán hàng ảnh hởng không nhỏ đến nhu cầu vốn lu động doanh nghiệp kỳ Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc II hiệu sử dụng vốn lu động tiêu phản ánh ý nghĩa cần thiết phải nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động Sự cần thiết phải nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động Để đánh giá trình độ quản lý điều hành hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp, ngời ta sử dụng thớc đo hiệu sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Hiệu sản xuất kinh doanh đợc đánh giá hai góc độ hiệu kinh tế hiệu xã hội Vì thế, việc nâng cao hiệu sử dụng vốn yêu cầu mang tính bắt buộc thờng xuyên doanh nghiệp Đánh giá hiệu sử dụng vốn giúp ta thấy đợc hiệu sản xuất kinh doanh quản lý sử dụng vốn Hiệu sử dụng vốn lu động doanh nghiệp tiêu phản ánh kết hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp, thể kết tối đa thu đợc với chi phí vốn lu động nhỏ Kết thu đợc ngày cao so với chi phí bỏ hiệu sử dụng vốn cao Vậy nâng cao vốn nh để có hiệu quả? +Đối với doanh nghiệp nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động nhằm tăng uy tín, mạnh doanh nghiệp thơng trờng, đồng thời tạo sản phẩm, dịch vụ chất lợng cao mà giá thành lại hạ để đáp ứng nhu cầu ngời tiêu dùng, tăng khả cạnh tranh doanh nghiệp thơng trờng Bên cạnh đó, nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động tạo nhiều lợi nhuận, sở để mở rộng sản xuất kinh doanh, nâng cao đời sống cho ngời lao động +Trong hoạt động sản xuất kinh doanh, việc tổ chức đảm bảo vốn lu động nhằm cung cấp lợng vốn lu động thờng xuyên, cần thiết để trì hoạt động sản xuất kinh doanh đợc tiến hành liên tục việc bảo toàn nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động có ý nghĩa vô to lớn việc giúp doanh nghiệp đạt đợc mục đích sản xuất kinh doanh Do vậy: +Tăng cờng quản lý nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động đảm bảo cho hoạt động sản xuất kinh doanh diễn cách thờng xuyên, liên tục Nhu cầu vốn lu động cho sản xuất kinh doanh thời kỳ khác khác Do đó, đòi hỏi doanh nghiệp phải đa phơng án quản lý phù hợp kịp thời cho trờng hợp phải cung cấp đầy đủ, kịp thời vốn lu động cần thiết để đảm bảo cho trình hoạt động SX-KD đợc diễn thờng xuyên, liên tục Trong kinh tế thị trờng với tham nhiều thành phần kinh tế cạnh tranh đòi hỏi doanh nghiệp phải trọng tới vấn đề nâng cao hiệu sử dụng vốn, nhằm thu hồi vốn nhanh, đảm bảo kinh doanh có lãi để tự trang trải chi phí bỏ Quản lý bảo tồn vốn lu động kinh doanh Quản lý nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động khâu quan trọng ảnh hởng lớn tới phát triển doanh nghiệp Vốn lu động doanh nghiệp tồn dới dạng Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc vật t, hàng hoá tiền tệ, trình luân chuyển thờng chịu ảnh hởng nhân tố thất thoát vốn là: - Hàng hoá bị ứ đọng phẩm chất không phù hợp với nhu cầu thị trờng nên không tiêu thụ đợc tiêu thụ với giá thấp - Kinh doanh bị thua lỗ kéo dài, doanh thu không bù đắp chi phí nên vốn bị thâm hụt dần - Vốn bị chiếm dụng lớn toán Các nhân tố làm cho vốn lu động bị giảm sút dần, doanh nghiệp sử dụng vốn lu động hiệu quả, không bảo toàn đợc vốn ảnh hởng tới trình tái sản xuất kinh doanh, quy mô vốn bị thu hẹp, vòng luân chuyển vốn chậm dẫn đến doanh nghiệp hoạt động hiệu Nếu doanh nghiệp để tình trạng kéo dài giảm khả cạnh tranh doanh nghiệp thơng trờng nguy dẫn đến phá sản doanh nghiệp điều tránh khỏi Trong kinh doanh nguồn vốn nói chung vốn lu động nói riêng phận thiếu Do đó, việc quản lý vốn lu động vấn đề đợc đặc biệt quan tâm Xuất phát từ đặc điểm chuyển dịch giá trị vốn lu động ( chuyển dịch toàn bộ, môt lần vào giá trị sản phẩm ), phơng thức vận động vốn lu động quản lý, sử dụng bảo toàn vốn lu động cần ý số nội dung sau: - Cần xác định nhu cầu cần thiết vốn lu động kỳ kinh doanh -Tổ chức khai thác cách tối u nguồn vốn doanh nghiệp -Có biện pháp bảo toàn đợc giá trị thực vốn lu động, tức đảm bảo sức mua đồng vốn không bị giảm sút so với sức mua ban đầu Phải thờng xuyên tiến hành phân tích tình hình sử dụng vốn lu động thông qua tiêu: Vòng quay vốn lu động, hiệu suất sử dụng vốn lu độngNhờ tiêu doanh nghiệp điều chỉnh kịp thời biện pháp để nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động nhằm tăng mức doanh lợi Qua cho thấy, vấn đề bảo toàn nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động cần thiết khách quan, vấn đề sống còn, có ý nghĩa định tới tăng tr ởng phát triển doanh nghiệp Các tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn lu động doanh nghiệp: Quá trình hoạt động kinh doanh doanh nghiệp trình hình thành sử dụng vốn kinh doanh Mục tiêu hàng đầu doanh nghiệp thu đợc lợi nhuận Vì hiệu sử dụng vốn đợc thể số lợi nhuận doanh nghiệp thu đợc kỳ mức sinh lời đồng vốn kinh doanh Trong cấu vốn kinh doanh, vốn lu động thờng chiếm tỷ trọng lớn định tới tốc độ tăng trởng, hiệu kinh doanh khả cạnh tranh doanh nghiệp Hiệu sử dụng vốn lu động cao chứng tỏ hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp có hiệu Do đó, doanh nghiệp phải Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc thờng xuyên tính toán, đánh giá hiệu sử dụng vốn lu động để từ có biện pháp tổ chức quản lý, sử dụng vốn lu động tốt Để đánh giá hiệu sử dụng vốn lu động doanh nghiệp sử dụng tiêu sau: 3.1 Tốc độ luân chuyển vốn lu động: Tốc độ luân chuyển vốn lu động nhanh hay chậm nói lên hiệu suất sử dụng vốn lu động cao hay thấp Tốc độ chu chuyển vốn lu động đợc biểu hai tiêu sau: - Số lần luân chuyển hay số vòng quay vốn lu động kỳ luân chuyển vốn lu động Số lần luân chuyển vốn lu động phản ánh vòng quay vốn đợc xác định công thức tổng quát sau: Doanh thu Số vòng quay VLĐ = VLĐ bình quân sử dụng kỳ Chỉ tiêu phản ánh số lần chu chuyển hay số vòng quay vốn l u động thực thời kỳ - Kỳ luân chuyển vốn lu động: Phản ánh số ngày bình quân cần thiết để vốn lu động thực lần luân chuyển hay độ dài thời gian vòng quay vốn lu động kỳ Công thức tính nh sau: Thời gian kỳ phân tích Kỳ luân chuyển VLĐ = Số vòng quay VLĐ - Từ phân tích tốc độ luân chuyển vốn lu động kỳ luân chuyển vốn lu động, ta xem xét ảnh hởng chúng tới mức độ tiết kiệm hay lãng phí vốn lu động sử dụng kỳ Công thức tính nh sau: Mức lãng phí = = Doanh thu X Kỳ luân chuyển - Kỳ luân chuyển VLĐ kỳ trớc VLĐ(+, -) bình quân ngày VLĐ kỳ - Hệ số đảm nhiệm vốn lu động: Hệ số đảm nhiệm VLĐ Vốn bình quân Doanh thu = Chỉ tiêu cho biết để tạo đồng doanh thu doanh nghiệp cần sử dụng đồng vốn lu động, hệ số nhỏ chứng tỏ hiệu sử dụng vốn cao, số vốn tiết kiệm đợc nhiều 3.2 Kỳ thu tiền trung bình: Phản ánh tốc độ chuyển đổi khoản thu thành tiền mặt doanh nghiệp Kỳ thu tiền trung bình Trờng ĐH QL & KD = Số d bình quân khoản phải thu Doanh thu X 360 Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc khác hàng nhập vào nớc ta ạt (đặc biệt hàng nhập lậu ) dẫn đến việc đại lý không bán đợc hàng để đối phó với tình trạng Công ty sử dụng phơng thức bán chịu nhằm tăng thị phần thu hút thêm khách hàng mà khoản phải thu Công ty tăng lên, vốn đọng ảnh hởng đến hiệu sử dụng vốn kinh doanh nói chung vốn lu động nói riêng.Trong đó: - Phải thu khách hàng 11.926 (trđ) chiếm 42,4% tổng khoản phải thu, tăng 17,5% so với thời kỳ năm 2002 - Trong năm 2002 công ty trả trớc cho ngời bán 4.254 (trđ) chiếm tỷ trọng 16,7% nên năm 2003 khoản giảm xuống 3304 (trđ) chiếm tỷ trọng11,7% giảm 22,3% so với kỳ năm 2002 - Các khoản phải thu khác năm 2003 tăng 17,2% so với kỳ năm 2002, tỷ trọng tăng từ 43,3% năm 2002 lên 45,9% năm 2003 - Căn vào số liệu bảng bảng ta đánh giá tình hình quản lý khoản phải thu thời điểm năm 2002 2003 công ty TNHH Linh Lan qua số tiêu sau: Vòng quay khoản Phải thu thời điểm Vòng Năm 2002 = Doanh thu = 282.881 Các khoản phải thu Kỳ thu tiền trung bình Tại thời điểm năm 2002 = Vòng quay khoản Phải thu thời điểm 14 (vòng) Năm 2003 = Kỳ thu tiền trung bình Tại thời điểm năm 2003 = 360 11,1 25.463 = 32 ( Ngày) Doanh thu = 394.046 Các khoản phải thu 360 14 = 11,1 = 28.196 = 25 (Ngày) Hai tiêu cho thấy: năm 2002 vòng quay khoản phải thu công ty 11,1 vòng, kỳ thu tiền trung bình 32 ngày Trong năm 2003 vòng quay khoản phải thu tăng lên thành 14 vòng, kỳ thu tiền trung bình giảm xuống 25 ngày Điều Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc cho thấy số vốn mà công ty bị chiếm dụng năm 2003 giảm so với kỳ năm 2002 Đây cố gắng lớn Công ty việc thực công tác toán 2.3 Hàng tồn kho: Hàng tồn kho khoản vật t, hàng hóa dự trữ Công ty Đối với doanh nghiệp sản xuất kinh doanh khoản vốn chiếm tỷ trọng lớn, nh ng nên mức đảm bảo cho trình sản xuất kinh doanh đợc diễn thờng xuyên, liên tục Không nên nhiều dẫn đến ứ đọng vốn nhng không đợc thiếu dẫn đến gián đoạn trình sản xuất kinh doanh hội kinh doanh công ty Theo bảng ta nhận thấy tồn kho hàng hoá tăng nhiều sau năm Trong năm 2003 19.761 (trđ) tăng 319,6% so với kỳ năm 2002 Việc hàng tồn kho tăng Công ty nhập nhiều hàng hoá, tiêu thụ không kịp dẫn đến tồn kho Cụ thể, năm 2003 19.457 (trđ) chiếm tỷ trọng 98,5% vốn hàng tồn kho, tăng 343,8% so với kỳ năm 2002 Vốn hàng tồn kho tăng đồng nghĩa với việc vốn lu động Công ty bị ứ đọng dẫn đến giảm hiệu suất sử dụng vốn Ta đánh giá lực quản lý sử dụng vốn hàng tồn kho Công ty qua tiêu số vòng quay hàng tồn kho năm 2002 năm 2003 nh sau Số vòng quay hàng Tồn kho thời điểm (Vòng) Năm 2002 = Số ngày thực vòng quay thời điểm năm 2002 = Số vòng quay hàng Tồn kho thời điểm (Vòng) Năm 2003 Số ngày thực vòng quay hàng tồn kho thời điểm năm 2003 Doanh thu 282.881 = Tồn kho hàng hóa 360 60,07 4.709 = (Ngày) Doanh thu = = 394.046 Tồn kho hàng hóa = 360 20 = 60,07 = 20 19.761 = 18 (Ngày) Chỉ tiêu cho thấy số vòng quay hàng tồn kho công ty thời điểm năm 2003 giảm 40,7 vòng so với thời điểm năm 2002 dẫn đến số ngày cần thiết để thực Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc vòng hàng tồn kho thời điểm năm 2003 nhiều so với thời điểm năm 2002 12 ngày Điều chứng tỏ số vốn bị ứ đọng hàng tồn kho thời điểm năm 2003 tăng 319,6% nhiều so với thời điểm năm 2002 Qua thời gian thực tập Công ty TNHH Linh Lan em đợc biết mặt hàng tồn kho nhiều điều hoà nhiệt độ tủ lạnh (chiếm 68%) Nguyên nhân thời gian vừa qua thị tr ờng xuất nhiều đại lý cung cấp nguồn hàng điều hoà nhiệt độ tủ lạnh với nhiều kiểu dáng chủng loại phong phú; sức mua giảm sút thị trờng có dấu hiệu bảo hoà dẫn đến mức tiêu thụ công ty bị giảm mạnh Theo báo cáo tài Công ty cho biết lợi nhuận hai mặt hàng điều hoà nhiệt độ tủ lạnh chiếm 62% doanh thu công ty Hiệu suất sử dụng vốn lu động Công ty: 3.1.Tốc độ luân chuyển vốn lu động: Tình hình quản lý sử dụng vốn lu động khâu ảnh hởng đến vòng quay vốn lu động nh sau: Doanh thu Vòng quay vốn lu động = = thời điểm 31/12/2002 Vốn lu động 282.881 = 7,87 vòng 35.948 Vòng quay vốn lu động = Doanh thu = 394.046 Vốn lu động 61.155 thời điểm 31/12/2003 = 6,4 vòng Từ kết cho thấy: Số vòng quay vốn lu động thời điểm 31/12/2003 nhỏ số vòng quay vốn lu động kỳ năm 2002 1,47 vòng Điều có ảnh hởng tiêu cực tới hiệu sử dụng vốn lu động Công ty 3.2.Kỳ luân chuyển vốn lu động: Số ngày vòng quay vốn lu động thời điểm 31/12/2002 = Số ngày vòng quay vốn lu động thời điểm 31/12/2003 = Trờng ĐH QL & KD 360 7,87 360 6,4 = 45,7 ngày = 56,25 ngày Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc Do số vòng quay vốn lu động năm 2003 giảm 1,47 vòng dẫn đến số ngày thực vòng quay vốn lu động thời điểm 31/12/2003 tăng nhiều so với thời điểm năm 2002 10,55 ngày 3.3 Mức tiết kiệm vốn lu động Công ty: Do tốc độ luân chuyển vốn lu động năm 2003 giảm 1,47 vòng dẫn đến số vốn lu động mà Công ty sử dụng lãng phí giảm tốc độ luân chuyển vốn : Mức lãng phí VLĐ 394.046 x [ 56,25 - 45,7 ] = 11.547,7 (trđ) 360 = Hiệu sử dụng vốn lu động Công ty : 4.1 Hệ số khả sinh lời vốn lu động Công ty: Nợ vay ngắn hạn Công ty lớn tài sản lu động đầu t ngắn hạn, năm 2002 42.767 > 35.948 Và năm 2003 66.128 > 61.155 Vốn vay ngắn hạn tài sản đảm bảo điều làm tăng nguy vỡ nợ Công ty Điều chứng tỏ hiệu sử dụng vốn lu động Công ty năm 2003 giảm sút so với kỳ năm 2002 Vì vậy, làm cho hệ số khả sinh lời vốn lu động giảm theo: Hệ số khả sinh lời VLĐ năm 2002 = Hệ số khả sinh lời VLĐ năm 2003 = 5.852 = 0,162 (đồng) 35.948 7.121 = 0,116 (đồng) 61.155 Kết cho thấy năm 2002 2003 Công ty kinh doanh có lãi Trong năm 2002 đồng vốn lu động đem lại 0,162 đồng lợi nhuận Trong năm 2003 lợi nhuận đồng vốn lu động giảm so với kỳ năm 2002 0,046 (đồng) 4.2.Tỷ suất lợi nhuận vốn kinh doanh Công ty: Là mối quan hệ lợi nhuận sau thuế với vốn kinh doanh sử dụng kỳ Tỷ suất lợi nhuận vốn kinh Doanh năm 2002 5.852 = 45.173 = 0,13 7.121 Tỷ suất lợi nhuận vốn kinh = = 0,1 Doanh năm 2003 70.513 Chỉ tiêu cho biết đồng vốn kinh doanh Công ty năm 2003 đem lại cho Công ty 0.1 đồng tiền lãi so với 0.13 đồng năm 2002 4.3.Tỷ suất lợi nhuận ròng vốn kinh doanh Công ty: Tỷ suất lợi nhuận vốn kinh doanh trongQL năm 2002 Trờng ĐH & KD = 3.979,36 45.173 = 0,088 (hay 8.8%) Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc Tỷ suất lợi nhuận vốn kinh doanh năm 2003 = 4.842,28 = 0,068 ( hay 6,8%) 70.513 Chỉ tiêu cho thấy đồng vốn kinh doanh năm 2003 tạo 0,068 đồng thực lãi so với 0.088 đồng năm 2002 Giảm 23% 4.4.Hệ số khả toán Công ty: Căn vào bảng cân đối kế toán lập ngày 31/12/2002 31/12/2003 công ty TNHH Linh Lan ta thấy: Hệ số toán thời Tại thời điểm 31/12/2002 = Hệ số toán nhanh Tại thời điểm 31/12/2002 = Hệ số toán thời Tại thời điểm 31/12/2003 = Hệ số toán nhanh Tại thời điểm 31/12/2003 = Hệ số toán tức thời Tại thời điểm 31/12/2002 = Hệ số toán tức thời Tại thời điểm 31/12/20023 42.767 35.948 - 4.709 43.360 61.155 66.128 61.155 - 19.761 67.334 4.649 + 30 42.767 = 0,84 = 0,72 = 0,92 = 0,61 = 0,11 8.360 + 30 = 0,13 66.128 Qua tính toán hệ số khả toán công ty cho thấy khả toán công ty thời điểm 31/12/2003 tăng so với thời điểm năm 2002 Các hệ số cho thấy hệ số toán thời xấp xỉ không khả quan, đặc biệt khả toán nhanh thấp, Công ty gặp nhiều khó khăn việc toán khoản nợ đến hạn Trờng ĐH QL & KD = 35.948 Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc Chơng III Một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động công ty tnhh linh lan I/ Những kết đạt đợc, tồn tại, nguyên nhân Những kết đạt đợc: Công ty TNHH Linh Lan doanh nghiệp thơng mại, hoạt động địa bàn rộng lớn, sau gần 10 năm thành lập công ty không ngừng phát triển lớn mạnh, uy tín ngày đợc nâng cao, năm vừa qua gặp nhiều khó khăn, song với cố gắng nỗ lực toàn thể cán công nhân viên công ty Công ty v ợt qua khó khăn thử thách, dần vào hoạt động ổn định, cải thiện đời sống cho cán công nhân viên đóng góp ngày nhiều vào ngân sách nhà nớc Mục tiêu quản lý nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động đợc ban Giám đốc công ty quán triệt coi nhiệm vụ kinh tế quan trọng chế thị trờng Công ty đa nhiều biện pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động Trong năm qua công ty tích cực cấu lại tổ chức kinh doanh bớc cải thiện mối quan hệ vay trả để tình hình tài bớt căng thẳng, đáp ứng nhu cầu vốn nói chung vốn lu động nói riêng cách kịp thời Thị trờng hàng hoá đợc mở rộng, mặt hàng truyền thống(Ti vi, tủ lạnh, điều hoà) dần khôi phục lại thị trờng để mất, bên cạnh đó, xuất số hàng kinh doanh nh: hoá chất, vật liệu xây dựng, mặt hàng có thị trờng tiềm rộng lớn Một số tồn Bên cạnh kết hoạt động kinh doanh đạt đợc, tình hình quản lý sử dụng vốn nói chung vốn lu động nói riêng công ty đứng trớc khó khăn thử thách, năm 2003 hoạt động kinh doanh có lãi song hiệu kinh doanh có chiều hớng giảm sút Một số mặt hàng xuất phát triển song gặp nhiều khó khăn, thơng vụ nhỏ lẻ, không liên tục, cha tạo đợc lợi nhuân thích đáng Các khoản chi phí, đặc biệt giá vốn hàng bán đợc cắt giảm song chiếm tỉ lệ cao so với tổng doanh thu làm suy giảm lợi nhuận Chi phí gián tiếp chiếm tỉ trọng đáng kể Cơ cấu vốn cha hợp lý, nguồn vay nợ chiếm 90% nguồn vốn mà lại chủ yếu nợ ngắn hạn làm cho tình hình tài gặp nhiều khó khăn Tuy có tích cực đàm Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc phán giảm nợ song hàng năm chi phí trả lãi vay lớn (chiếm 20% chi phí gián tiếp) công ty gặp nhiều khó khăn hoàn trả khoản nợ đến hạn - Nguồn hình thành vốn lu động công ty cha phong phú dẫn đến việc khai thác huy động vốn thụ động - Các khoản nợ phải thu hàng tồn kho công ty tăng cách đáng kể sau năm Trong đó, khoản phải thu tồn đọng lâu dài với số lợng lớn (trên 12 tỉ đồng) Mặc dù đơn vị có nhiều biện pháp thu hồi, tồn đọng trực tiếp nợ cách thờng xuyên song kết hạn chế - Tôc độ gia tăng vốn lu động (70,1%) lớn nhiều tốc độ doanh thu (39,3%) Điều chứng tỏ rằng, để có đồng doanh thu công ty ngày phải bỏ nhiều đồng vốn lu động, điều dẫn đến hiệu sử dụng vốn lu động ngày thấp Nguyên nhân 3.1 Nguyên nhân khách quan: Có nhiều nguyên nhân song phạm vi viết em xin đa số nguyên nhân chủ yếu sau: - Độ nhạy cảm với tín hiệu thị trờng thấp - Giá thị trờng thờng xuyên biến động, cạnh tranh ngày gay gắt gây sức ép mạnh giá chất lợng hàng hoá tác động mạnh tới kết kinh doanh công ty 3.2 Nguyên nhân chủ quan: Bên cạnh rủi ro mang tính hệ thống điều kiện khách quan gây có số rủi ro khác mà công ty phải chịu trách nhiệm, số nguyên nhân sau: - Hoạt động nghiên cứu thị trờng cha đợc quan tâm đầu t mức, dẫn đến không rủi ro quản lý hàng tồn kho Xác định giá bán sản phẩm cha hợp lý so với giá vốn hàng bán - Cơ cấu nguồn vốn bất hợp lý, chủ yếu vay nợ ngắn hạn, vốn tự có thấp, gánh nặng trả nợ lãi vay ảnh hởng bất lợi tới tình hình tài công ty gây nhiều khó khăn việc thu hút thêm vốn đầu t phát triển kinh doanh - Nguồn vốn kinh doanh bị chiếm dụng lớn, khoản phải thu 10% so với doanh thu có xu hớng gia tăng II/ Một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động công ty TNHH Linh Lan Qua thời gian thực tập, đợc nghiên cứu đặc điểm tình hình chung công ty TNHH Linh Lan từ kết sản xuất kinh doanh công ty năm 2002 năm 2003 Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc em xin mạnh dạn đóng góp với công ty số biện pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động công ty TNHH Linh Lan Đẩy mạnh tiêu thụ hàng hoá, tăng doanh thu Đẩy mạnh tiêu thụ hàng hoá nhằm tăng doanh thu biện pháp hàng đầu để tăng hiệu sử dụng vốn lu động Nếu nh năm 2002 với mức tồn kho 4.709 (triệu) doanh thu công ty đạt mức 282.881 (triệu) Trong năm 2003 mức tồn kho công ty 19.761(triệu), với công tác tiêu thụ hàng hoá nh năm 2002 năm 2003 công ty tăng doanh thu lên 282.881 * 19.761 = 1.185.660 (triệu đồng) Với mức tồn kho cuối năm 2003 4.709 nh năm 2004 công ty tăng doanh thu 1.200 tỷ Tăng cờng quản lý thu hồi nợ phải thu, giảm mạnh nợ vay ngắn hạn Trong hoạt động kinh doanh thờng xuyên nảy sinh việc công ty xuất giao thành phẩm cho khách hàng sau thời gian định thu hồi đợc tiền Tình hình làm nảy sinh khoản nợ phải thu từ khách hàng Việc tăng nợ phải thu tăng thêm l ợng hàng hoá bán chịu kéo theo việc vốn nợ để lâu không tránh khỏi, đồng thời tăng thêm khoản chi phí nh: chi phí lãi vay phải trả ngân hàng thay khách hàng, chi phí thu hồi nợ, chi phí quản lý nợ Tăng nợ phải thu đòi hỏi công ty phải tìm thêm nguồn vốn vay để đáp ứng nhu cầu vốn cho trình kinh doanh tiếp theo, phải trả thêm lãi vay: tăng nợ phải thu đồng nghĩa với việc tăng rủi ro công ty không thu hồi đợc nợ lạm phát Để đảm bảo lành mạnh tự chủ tài chính, tránh bị động bị chiếm dụng vốn, đẩy nhanh tốc độ luân chuyển vốn lu động, từ góp phần sử dụng vốn tiết kiệm, có hiệu quả, công ty cần có biện pháp xiết chặt kỷ luật toán nhằm hạn chế tới mức tối đa tình trạng nợ nần dây da, nợ hạn Để quản lý tốt nợ phải thu từ khách hàng cần có biện pháp sau: * Đối với khoản nợ tại: công ty cần tìm cách thu hồi nợ sớm tốt, điều động nhân viên trực tiếp thu nợ, quản lý chặt chẻ khoản nợ thu hồi đợc tính toán chi tiết khoản khách hàng nợ Công ty cần phải giải khoản nợ nội Công ty + Nhắc nhở, đôn đốc khách hàng đến hạn hạn toán + Xử lý nghiêm chỉnh, chặt chẽ khách hàng cố tình không trả nợ chấm dứt quan hệ kinh doanh loại khách hàng trây ỳ + Công ty nên tổ chức họp khách hàng nợ để tìm hiểu nguyên nhan khoản nợ nần họ, công ty họ tìm cách giải Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc * Đối với khoản nợ tơng lai: công ty cần chấn chỉnh lại công tác bán hàng, toán tiền hàng thu hồi nợ + Trong hợp đồng bán hàng công ty cần có quy định rõ ràng thời hạn toán, phơng thức toán yêu cầu bên phải chịu trách nhiệm điều khoản quy định hợp đồng Chẳng hạn toán chậm so với thời hạn quy định hợp đồng khách hàng phải chịu phạt vi phạm hợp đồng, chịu lãi suất hạn theo khoản nợ hạn mà ngân hàng quy định với điều kiện cụ thể bớc hợp đồng + Sử dụng chiết khấu bán hàng, giảm giá hàng bán nhằm khuyến khích khách hàng mua hàng với số lợng lớn, toán nhanh, hạn chế nợ nần dây da Để làm đợc điều công ty nên có tỷ lệ chiết khấu hấp dẫn có tính cạnh tranh cao Để xác định đợc tỷ lệ chiết khấu hợp lý cần phải đặt mối quan hệ lãi xuất huy động vốn vay hành ngân hàng Bởi bán hàng trả chậm công ty phải vay vốn để đáp ứng nhu cầu vốn cho hoạt đỗng kinh doanh đợc tiến hành thờng xuyên, liên tục Do đó, việc công ty giảm cho khách hàng tỷ lệ định tính tổng số tiền hàng mà tỷ lệ nhỏ lãi vay vốn để thu hồi đợc tiền hàng công ty có lợi Nói tóm lại, việc chấn chỉnh lại sách toán tiền hàng thu hồi công nợ có nguồn trả nợ để trả nợ ngắn hạn để giảm nợ ngắn hạn, giảm chi phí sử dụng vốn vay, giảm chi phí kinh doanh, tăng lợi nhuận Công ty nên lập quỹ dự phòng khoản thu khó đòi ( Nguồn từ chi phí sản xuất ) để có nguồn tài bù đắp khoản nợ không đòi đợc, đợc phép lý Tăng cờng công tác nghiên cứu thị trờng, giảm hàng tồn kho Trong chế thị trờng việc sản xuất sản xuất nh nào, với khối lợng thị trờng định Mặt khác, nhu cầu thị trờng thờng xuyên biến động, doanh nghiệp nắm bắt đợc xu hớng thay đổi thị trờng điều chỉnh hoat động kinh doanh phù hợp với tồn tại, phát triển, ngợc lại bị thị trờng đào thải Vì vậy, doanh nghiệp không nên xem nhẹ công tác nghiên cứu thị trờng, giúp cho doanh nghiệp thích nghi với thị trờng thoả mãn tốt nhu cầu khách hàng Công tác nghiên cứu thị trờng công ty năm qua cha đợc quan tâm đầu t mức, hoạt động tiêu thụ có dấu hiệu suy giảm Do đó, công ty cần tập chung cho công tác thông qua việc thành lập phòng Marketing độc lập thực hai mảng công việc chủ yếu: + Chuyên trách nghiên cứu nhu cầu khách hàng hàng hoá, chủng loại, giá cảmà công ty kinh doanh + Thực công tác hỗ trợ bán hàng nh: Quảng cáo, tuyên truyền, xúc tiến bán hàng Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc Công ty cần trọng tìm kiếm thị trờng mới,thị trờng tiêu thụ nôi cho tồn phát triển công ty Nếu nh dự trữ cao để tăng doanh thu nh kiến nghị đợc coi hợp lý Nếu nh công ty khả tăng doanh thu cần giảm bớt hàng tồn kho Công ty sử dụng biện pháp giảm giá hàng bán để tiêu thụ nhanh hàng tồn kho để thu hồi vốn nhanh nhằm tăng tốc độ luân chuyển vốn lu động Khi mở rộng thị trờng tiêu thụ công ty cần: + Mở rộng hệ thống đại lý tiêu thụ sản phẩm tỉnh, thành phố nớc Chính đại lý bán hàng cầu nối công ty ngời tiêu dùng Qua công ty có thông tin bổ ích khách hàng, nhu cầu, thị hiếu họ, biết đợc u khuyết điểm sản phẩm công ty Từ có kế hoạch kinh doanh phù hợp Để làm đợc điều này, công ty cần có tỷ lệ hoa hồng thoả đáng có sách khen thởng cho đại lý tiêu thụ đợc nhiều sản phẩm cho công ty Công ty cần tích cực tham gia hội trợ triển lãm thơng mại nớc quốc tế, có nh công ty có điều kiện giới thiệu sản phẩm với bạn hàng nớc, tìm kiếm đối tác để mở rộng kinh doanh + Lập quỹ dự phòng giảm giá hàng tồn kho, tạo nguồn tài ( nguồn từ chi phí sản xuất ) để bù đắp thâm hụt phải giảm giá hàng hoá tồn kho bán để thu hồi vốn Sử dụng tiết kiệm chi phí kinh doanh Xuất phát từ thực trạng tình hình kinh doanh công ty hai năm vừa qua, ta thấy chi phí mức cao so với doanh thu Trớc tình hình công ty cần thực hiện: - Tiết kiệm chi phí thu mua hàng hoá thông qua việc quản lý chặt chẽ khâu vận chuyển hàng hoá từ sở sản xuất kho cửa hàng công ty - Tích cực tìm kiếm nguồn hàng với chi phí thấp, ổn định, thiết lập mối kinh doanh chặt chẽ với nhà cung ứng đảm bảo cung ứng nguồn hàng kịp thời, chất lợng cao phục vụ công tác kinh doanh công ty - Thực tiết kiệm khoản chi phí nh: chi phí văn phòng, chi phí tiếp khách nhằm giảm thiểu khoản không cần thiết Bên cạnh đó, nên tăng cờng chi phí cho hoạt động bán hàng nh quảng cáo, nghiên cứu thị trờng Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc mục lục Lời nói đầu Chơng I: vấn đề chung vốn lu động hiệu sử dụng vốn lu động doanh nghiệp I.Vốn lu động thành phần kết cấu vốn lu động 1.Vốn lu động doanh nghiệp 2 Vốn lu động vai trò hoạt động sản xuất kinh doanh 2.1 Vốn lu động 2.2 Vai trò vốn lu động sản xuất kinh doanh Phân loại vốn lu động doanh nghiệp 3.1.Phân loại theo vai trò vốn lu động trình sản xuất kinh doanh 3.2 Phân loại theo hình thái biểu vốn 3.3 Phân loại theo nguồn hình thành vốn lu động doanh nghiệp 3.4 Phân loại vốn lu động theo thời gian huy động vốn 4.Kết cấu vốn lu động nhân tố ảnh hởng 4.1.Kết cấu vốn lu động 4.2 Các nhân tố ảnh hởng II Hiệu sử dụng vốn lu động tiêu phản ánh ý nghĩa cần thiết phải nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động Sự cần thiết phải nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động Quản lý bảo toàn vốn lu động kinh doanh 10 Các tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn lu động doanh nghiệp 11 3.1.Tốc độ luân chuyển vốn lu động 12 3.2 Kỳ thu tiền trung bình 13 3.3.Vòng quay hàng tồn kho 13 3.4.Các hệ số khả toán 13 3.5.Hệ số sinh lời 14 4.ý nghĩa việc nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động 14 Chơng II: tình hình quản lý hiệu sử dụng vốn lu động công ty TNHH Linh Lan 16 I Một số vấn đề chủ yếu tình hình kinh doanh Công ty 16 Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc Quá trình hình thành phát triển Công ty TNHH Linh Lan Chức nhiệm vụ Công ty 16 3.Cơ cấu máy Công ty TNHH Linh Lan 17 4.Đặc điểm tổ chức kế toán Công ty 19 16 II tình hình sản xuất kinh doanh Công ty TNHH Linh Lan thời gian qua 20 III Tình hình quản lý sử dụng vốn lu động Công ty TNHH Linh Lan 21 Cơ cấu vốn kinh doanh Công ty 21 Tình hình sử dụng vốn lu động hiệu sử dụng vốn lu động Công ty TNHH Linh Lan 24 2.1.Vốn tiền 24 2.2.Các khoản phải thu 25 2.3.Hàng tồn kho 26 3.Hiệu sử dụng vốn công ty 28 3.1.Tốc độ luân chuyển vốn lu động . 28 3.2 kỳ luân chuyển vốn lu động Công ty 28 3.3.Mức tiết kiệm vốn lu động công ty .28 Hiệu sử dụng vốn lu động công ty 29 4.1.Hệ số khả sinh lời vốn lu động tronh công ty 29 4.2.Tỷ suất lợi nhuận vốn kinh doanh công ty 29 4.3.Tỷ suất lợi nhuận ròng vốn kinh doanh 30 4.4.Hệ số khả toán Công ty 30 Chơng III: Một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động Công ty TNHH Linh Lan 31 I Những kết đạt đợc, tồn tại, nguyên nhân. 31 Những kết đạt đợc 31 Một số tồn 31 Nguyên nhân 32 3.1.Nguyên nhân khách quan 32 3.2.Nguyên nhân chủ quan 32 II Một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc Công ty TNHH Linh Lan 33 Đẩy mạnh tiêu thụ hàng hoá tăng doanh thu 33 Tăng cờng quản lý thu hồi nợ phải thu 33 Tăng cờng công tác nghiên cứu thị trờng, đẩy mạnh tiêu thụ hàng hóa 35 Sử dụng tiết kiệm chi phí kinh doanh. 37 Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc Kết luận Nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh, quản lý nâng cao hiệu sử dụng vốn lu động vấn đề cần thiết để tăng lợi nhuận cho doanh nghiệp định hớng phát triển Đảng Nhà nớc ta để củng cố phát huy vai trò quan trọng DN kinh tế thị trờng Đây mục tiêu thân mổi DN nói chung với Công ty TNHH Linh Lan nói riêng Sau thời gian thực tập công ty TNHH Linh Lan em nhận thấy công ty doanh nghiệp làm ăn có lãi, Công ty hoàn thành tốt nghĩa vụ nhà nớc, đảm bảo thu nhập cho toàn cán công nhân viên công ty, đạt mức tăng trởng cao Với hớng dẫn tận tình cán công ty em nắm bắt đợc phần tình hình hoạt động thực tế công ty, kết hợp với kiến thức tiếp thu đợc trình học tập em xin mạnh dạn góp ý nhằm nâng cao hiệu quản lý sử dụng vốn công ty.Với kiến thức kinh nghiệm thực tế hạn chế nên luận văn không tránh khỏi thiếu sót Em mong thầy cô, cô cán công ty bảo, góp ý đa nhận xét để giúp em hoàn thiện đề tài tốt nghiệp nh kiến thức thực tế phục vụ cho công việc sau Em xin chân thành cảm ơn ban lãnh đạo cô phòng kế toán công ty TNHH Linh Lan, thầy giáo hớng dẫn TS Nguyễn Võ Ngoạn tận tình bảo, giúp đỡ em thời gian thực tập nh hoàn thành luận văn Hà Nội ngày tháng Năm 2004 Sinh viên: Nguyễn Tiến Dũng Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc Tài liệu tham khảo Giáo trình Tài doanh nghiệp Trờng Đại học Quản lý Kinh doanh HN Giáo trình Quản trị tài doanh nghiệp Nhà xuất Tài năm 1998 Giáo trình Phân tích hoạt động kinh doanh Nhà xuất Thống kê Luân văn tốt nghiệp Trờng Đại học Quản lý Kinh doanh HN Phân tích tài doanh nghiệp Nhà xuất thống kê Báo cáo tài công ty TNHH Linh Lan năm 2002 2003 Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng [...]... doanh của Công ty TNHH Linh Lan trong thời gian qua 20 III Tình hình quản lý và sử dụng vốn lu động tại Công ty TNHH Linh Lan 21 1 Cơ cấu vốn kinh doanh của Công ty 21 2 Tình hình sử dụng vốn lu động và hiệu quả sử dụng vốn lu động của Công ty TNHH Linh Lan 24 2.1 .Vốn bằng tiền 24 2.2 .Các khoản phải thu 25 2.3.Hàng tồn kho 26 3 .Hiệu quả sử dụng vốn của công ty 28 3.1.Tốc độ luân chuyển vốn lu động .... giảm các khoản chi phí gián tiếp đã đem lại khoản lợi nhuận gần 5 tỷ đồng cho công ty đây có thể coi là bớc ngoặt cho sự phát triển của công ty Để đánh giá chi tiết hơn về tình hình quản lý và sử dụng vốn tại công ty TNHH Linh Lan ta đi vào phân tích tình hình quản lý và sử dụng vốn lu động của công ty III Tình hình quản lý và sử dụng vốn lu động ở công ty Tnhh linh lan 1 Cơ cấu vốn kinh doanh của công. .. chuyển vốn lu động của Công ty 28 3.3.Mức tiết kiệm vốn lu động của công ty .28 4 Hiệu quả sử dụng vốn lu động của công ty 29 4.1.Hệ số khả năng sinh lời của vốn lu động tronh công ty 29 4.2.Tỷ suất lợi nhuận vốn kinh doanh của công ty 29 4.3.Tỷ suất lợi nhuận ròng vốn kinh doanh 30 4.4.Hệ số khả năng thanh toán của Công ty 30 Chơng III: Một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động. .. tình hình quản lý và hiệu quả sử dụng vốn lu động tại công ty TNHH Linh Lan 16 I Một số vấn đề chủ yếu về tình hình kinh doanh của Công ty 16 Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc 1 Quá trình hình thành và phát triển của Công ty TNHH Linh Lan 2 Chức năng và nhiệm vụ của Công ty 16 3.Cơ cấu bộ máy của Công ty TNHH Linh Lan 17 4.Đặc điểm tổ chức kế toán của Công ty 19 16... của vốn 5 3.3 Phân loại theo nguồn hình thành vốn lu động của doanh nghiệp 6 3.4 Phân loại vốn lu động theo thời gian huy động vốn 7 4.Kết cấu vốn lu động và các nhân tố ảnh hởng 8 4.1.Kết cấu vốn lu động 8 4.2 Các nhân tố ảnh hởng 8 II Hiệu quả sử dụng vốn lu động và các chỉ tiêu phản ánh ý nghĩa 9 và sự cần thiết phải nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động 1 Sự cần thiết phải nâng. .. cho công ty khi trả lãi và vốn vay Nhìn chung về sự hình thành nguồn vốn cho thấy công ty TNHH Linh Lan hoạt động bằng nguồn vốn vay nợ là chủ yếu, trên 95% vốn hoạt động là vốn vay từ bên ngoài, điều này làm cho hoạt động kinh doanh của công ty không ổn định Công ty đã chuyển rủi ro kinh doanh của công ty sang các chủ nợ Tuy nhiên, thực tế hoạt động của công ty cho thấy tỷ lệ nợ vay ngắn hạn quá cao, ... cụng ngh, giỏo dc Chơng III Một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động ở công ty tnhh linh lan I/ Những kết quả đạt đợc, tồn tại, nguyên nhân 1 Những kết quả đạt đợc: Công ty TNHH Linh Lan là một doanh nghiệp thơng mại, hoạt động trên địa bàn rộng lớn, sau gần 10 năm thành lập công ty đã không ngừng phát triển và lớn mạnh, uy tín ngày càng đợc nâng cao, mặc dù trong 2 năm vừa qua gặp... và sử dụng vốn kinh doanh nói chung và vốn lu động nói riêng ngày càng hiệu quả Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc Chơng II Tình hình quản lý và hiệu quả sử dụng vốn lu động tại công ty tnhh linh lan I Một số vấn đề chủ yếu về tình hình kinh doanh của công ty: 1 Quá trình hình thành và phát triển của Công ty TNHH LINH LAN: Bớc vào thời kỳ đổi mới của nhà nớc khuyến... phát triển kinh doanh - Nguồn vốn kinh doanh bị chiếm dụng lớn, khoản phải thu bằng 10% so với doanh thu thuần và có xu hớng gia tăng II/ Một số biện pháp nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lu động tại công ty TNHH Linh Lan Qua thời gian thực tập, đợc nghiên cứu đặc điểm tình hình chung của công ty TNHH Linh Lan và từ kết quả sản xuất kinh doanh của công ty trong 2 năm 2002 và năm 2003 Trờng ĐH QL & KD... doanh hiện nay công ty sẽ phải chịu gánh nặng về tiền lãi vay Mặt khác, với tỷ lệ nợ cao công ty sẽ gặp khó khăn trong việc huy động vốn cho sản xuất kinh doanh trong tơng lai Trờng ĐH QL & KD Nguyễn Tiến Dũng Ket-noi.com din n cụng ngh, giỏo dc 2.Tình hình sử dụng vốn lu động và hiệu quả sử dụng vốn lu động của công ty TNHH Linh Lan Bảng 4: Tình hình sử dụng vốn lu động của công ty TNHH Linh Lan Đơn vị: