Bài giảng thanh toán quốc tế chương v các điều kiện tín dụng quy định trong hđ vay mượn QT

CHNG V Các điều kiện tín dụng quy định hợp đồng vay mN quốc tế I Khái niệm - Tín dụng quốc tế việc sử dụng vốn lẫn quốc gia, quốc gia với tổ chức tài chính, tiền tệ, tín dụng quốc tế, tự nhiên nhân pháp nhân thuộc quốc gia khác - Đặc điểm: + Quyền sở hữu quốc tế không thay đổi + Thay đổi quyền sử dụng vốn + Nguyên tắc hoàn trả vốn lãi II Phân loại tín dụng quốc tế Căn vào đối tợng cấp tín dụng 1.1 Tín dụng hàng hóa: nhà XK cung cấp cho nhà nhập hàng hóa Đặc điểm: - Tín dụng hàng hóa phận nằm trình tái sản xuất hàng hóa - Kim ngạch cho vay nhỏ - Thời hạn cho vay ngắn - Hạn chế phơng hớng phạm vi cho vay - Vẫn có tham gia NH Tín dụng tiền tệ: tín dụng mà ngân hàng, tổ chức tài tín dụng quốc tế cho vay doanh nghiệp XNK tiền DN cho vay lẫn Đặc điểm: - Tín dụng tiền tệ tiền tạm thời nhàn rỗi - Sự vận động tín dụng quốc tế không phản ánh vận động trình tái sản xuất - Quy mô tín dụng lớn - Phạm vi tín dụng tiền tệ không bị hạn chế - Tín dụng tiền tệ nguồn hỗ trợ đắc lực để tín dụng hàng hóa phát triển Căn vào mục đích cấp tín dụng 2.1 Tín dụng xuất khẩu: tín dụng mà nhà XK NH cấp cho ngời NK để đẩy mạnh việc XK hàng hóa Tín dụng XK bao gồm: - Tín dụng hối phiếu có kỳ hạn - Tín dụng mở tài khoản - Tín dụng chấp nhận hối phiếu - Tín dụng cho vay ngạch - Tín dụng mở L/C 2.2 Tín dụng nhập khẩu: tín dụng mà nhà NK NH cấp cho ngời XK để nhập hàng hóa cách thuận lợi Tín dụng NK bao gồm: - Tín dụng ứng trớc - Tín dụng có vật t đảm bảo - Tín dụng chiết khấu hối phiếu - Tín dụng cầm cố hối phiếu Căn vào thời hạn vay - Tín dụng ngắn hạn (từ đến 12 tháng) - Tín dụng trung hạn (từ đến năm) - Tín dụng dài hạn (từ năm trở lên) Căn vào chủ thể cho vay 4.1 Tín dụng thơng nghiệp: tín dụng nhà doanh nghiệp với tham gia ngân hàng Các hình thức tín dụng thơng nghiệp - Tín dụng thơng nghiệp cấp cho ngời XK (ứng trớc) - Tín dụng thơng nghiệp cấp cho ngời NK (Chấp nhận hối phiếu mở tài khoản) - Tín dụng ngời môi giới cấp cho ngời XK ngời NK (Vay không cầm cố; chiết khấu hối phiếu; chấp nhận hối phiếu; cầm cố hàng hóa đờng) 4.2 Tín dụng ngân hàng: tín dụng không liên quan tới hợp đồng mua bán, mà NH nhà doanh nghiệp Các hình thức tín dụng ngân hàng - Tín dụng ngân hàng cấp cho ngời XK - Tín dụng ngân hàng cấp cho ngời NK 4.3 Tín dụng t nhân 4.4 Tín dụng nhà nớc 4.5 Tín dụng hỗn hợp 4.6 Tín dụng tổ chức tiền tệ tín dụng quốc tế Tín dụng đặc biệt 5.1 Tín dụng cho thuê (leasing credit) 5.2 Tín dụng theo điều kiện tô nhợng Ngân hàng ADB (Loans on concessional terms) 5.3 Tín dụng điều chỉnh cấu (SALS - Structural adjustment loans) 10 b Lãi suất ghép (Compound rate) lãi suất đợc hình thành ghép lãi vào vốn theo tháng, quý năm - Công thức tính: F (theo lãi suất ghép) = P(1+R)N - Trong đó: + P: số tiền vay ban đầu + N: Thời hạn tín dụng + R: lãi suất đơn + F: Kết đầu t cho vay Với ví dụ trên: F = 100.000(1+0.05)5 = 127.600 USD 14 (1+R)N (1+0.05)5 - Ta có: I (ghép) = = = 5,52 %/năm (của năm) N 15 2.2 Căn vào cách công bố lãi suất hợp đồng tín dụng - Lãi suất danh nghĩa: lãi suất mà đợc công bố công khai hợp đồng tín dụng + Ví dụ: lãi suất 20%/năm; quý 5% - Lãi suất thực tế: lãi suất không công bố công khai hợp đồng tín dụng mà phải tính thực tế + Ví dụ: lãi suất 20%/năm; quý 5%, quý lãi ghép lần (1+0.05)4 - Ta có: I (quý) = 4- = 5,387 %/quý I (cả năm) = 5.387 x = 21,55%/năm 16 2.3 Căn vào phạm vi áp dụng - Lãi suất địa phơng Do quốc gia riêng biệt áp dụng phạm vi nớc - Lãi suất quốc tế + Lãi suất LIBOR+ Lãi suất SIBOR 17 III Phí suất tín dụng (Cost of Credit) Khái niệm: Là tỷ lệ % tính theo năm quan hệ so sánh tổng chi phí tổng số tiền vay thực tế - Tỷ lệ % tính theo năm = Tổng số chi phí thực tế Tổng số tiền vay thực tế 18 Tổng chi phí vay thực tế bao gồm: Lãi suất vay Ngân hàng Về lãi suất vay ngân hàng cần ý: + Lãi suất đợc công bố hợp đồng nhng tính cần xem xét lãi suất thực tế lãi suất hợp đồng + Lãi suất chiếm tỷ trọng lớn phí suất tín dụng Phí suất lớn hay nhỏ phần lớn phụ thuộc vào lãi suất + Lãi suất phụ thuộc vào cung cầu thị trờng vốn + Lãi suất phụ thuộc vào loại vay, thời hạn vay ngắn hay dài, không phụ thuộc vào vay hay nhiều + Mức lãi suất giới nớc khác tốc độ lạm phát khác 19 Lệ phí thủ tục phí trả cho Ngân hàng: + Lệ phí thủ tục phí không phụ thuộc vào số lợng vay thời hạn vay mà phụ thuộc vào loại vay + Lệ phí thủ tục phí thu cấp Phí hoa hồng trả cho ngời môi giới tín dụng Phí bí mật mà ngời vay bỏ để vay loại, số lợng, mục đích Tổng số tiền vay thực tế = Số tiền vay danh nghĩa Tiền đặt cọc (Lệ phí + thủ tục phí) Lãi ngân hàng (nếu Ngân hàng thu trớc) 20 Ví dụ: - Tính phí suất tín dụng: 100.000 USD - Cấp lần: + tháng sau cấp trả nửa + tháng sau trả lần trả nốt - Lãi suất 5%/năm - Tiền hoa hồng trả cho ngời môi giới 0,5%/tổng số tiền vay - Thủ tục phí 0,1%/tổng số tiền vay trả Ngân hàng - Ngân hàng thu tiền lãi thủ tục phí - Ngời vay phải gửi Ngân hàng cho vay thờng xuyên số tiền 10%/tổng số tiền vay thời gian vay Ngân hàng trả lãi khoản 0,5%/năm - Tổng giá bán = Tín dụng > Tiền mặt 2% 21 Tính: Thời hạn tín dụng - Thời hạn tín dụng chung: 10 tháng - Thời hạn tín dụng trung bình = (10.000 x 6) + (50.000 x4) = tháng 100.000 Tổng chi phí thực tế = tổng chi phí danh nghĩa số tiền lãi phát sinh từ khoản tiền gửi thờng xuyên ngân hàng cho vay Tổng chi phí danh nghĩa bao gồm - Lãi vay ngân hàng = 100.000 x x = 3.334 USD 100 x12 - Phí hoa hồng: 100.000 USD x 0,5% = 500 USD - Thủ tục phí: 100.000 USD x 0,1% = 100 USD - Chênh lệch giá: 100.000 USD x 2% = 2.000 USD 22 100.000 x 10 x 0,5 x 10 - Lãi thu từ ngân hàng = 100 x 100 x 12 = 42 USD Tổng chi phí thực tế = 3.334 + 500 + 100+ 2.000 42 = 5.892 USD Số tín dụng thực tế đợc dùng = Tổng số tiền vay (Tiền lãi + Thủ tục phí + Số tiền thờng xuyên gửi Ngân hàng) =100.000 (3.334 + 100 + 10.000) =86.566 USD Phí suất tín dụng = 5.892 x 12 x 100 = 10,2% 86.566 x 23 IV Điều kiện sử dụng tín dụng Hai bên cần thống Danh mục hàng hóa dịch vụ - ? % mua nớc chủ nợ - ? % mua nớc nợ nớc thứ ba - Danh mục phụ tùng thay thế, thiết kế, phát minh sáng chế, quy trình kỹ thuật Danh sách ngời cung cấp hàng hóa nớc chủ nợ - Ngời chủ nợ quy định mua hàng hóa đâu - Phơng pháp đấu thầu - Ký hợp đồng mua bán chịu (Tín dụng ngắn hạn) cần quy định trị giá hợp đồng tối thiểu vay ? có giá trị pháp lý 24 Nguyên tắc xác định giá hàng hóa - Theo giá quốc tế - Theo hệ thống giá nớc cho vay - Nguyên tắc thỏa thuận tay đôi Thỏa thuận điều kiện đặc quyền, đặc lợi cho việc sử dụng tiền vay: - Ngân hàng phát triểu châu ADB cho vay tô nhợng( Loans on concessional terms) - Tín dụng Sals (Structural Ajustment Loans) loại tín dụng điều chỉnh cấu WB IMF 25 Quy định khả toán - Ngời vay có quyền bảo lãnh tín dụng Ví dụ, tín dụng ngắn hạn < 720 ngày NH Ngoại thơng Việt Nam đứng bảo lãnh; lớn 10 năm NHTW, kho bạc nhà nớc, Bộ tài - Chủ nợ đợc quyền mua lại sản phẩm: cần đợc quy định rõ ràng - Quy cách phẩm chất, điều kiện giao hàng, đóng gói - Cách xác định giá - Thống thời hạn mua lại hàng?/năm để vừa trả nợ Nếu không bán đợc hàng giải nh nào? 26 Quy định điều kiện hoàn trả tín dụng - Đối tợng hoàn trả, vay tiền trả tiền - Trả tiền hàng hóa - Trả tiền hàng hóa nớc thứ - Trả cổ phiếu 27 V Bảo lãnh tín dụng Căn vào điều kiện bảo lãnh - Bảo lãnh có điều kiện - Bảo lãnh vô điều kiện Căn vào mục đích bảo lãnh - Bảo lãnh tín dụng (L/G for Loan) - Bảo lãnh đầu t (L/G for Investment) 28 [...]... 4 Thỏa thuận những điều kiện đặc quy n, đặc lợi cho việc sử dụng tiền vay: - Ngân hàng phát triểu châu á ADB cho vay tô nhợng( Loans on concessional terms) - Tín dụng Sals (Structural Ajustment Loans) là loại tín dụng điều chỉnh cơ cấu của WB v IMF 25 5 Quy định v khả năng thanh toán - Ngời đi vay có quy n bảo lãnh tín dụng V dụ, tín dụng ngắn hạn < 720 ngày thì NH Ngoại thơng Việt Nam đứng ra bảo... v o phạm vi áp dụng - Lãi suất địa phơng Do từng quốc gia riêng biệt áp dụng trong phạm vi nớc đó - Lãi suất quốc tế + Lãi suất LIBOR+ Lãi suất SIBOR 17 III Phí suất tín dụng (Cost of Credit) 1 Khái niệm: Là tỷ lệ % tính theo năm của quan hệ so sánh giữa tổng các chi phí v tổng số tiền vay thực tế - Tỷ lệ % tính theo năm = Tổng số chi phí thực tế Tổng số tiền vay thực tế 18 Tổng chi phí vay thực tế. .. các nớc khác nhau do tốc độ lạm phát khác nhau 19 2 Lệ phí v thủ tục phí trả cho Ngân hàng: + Lệ phí v thủ tục phí không phụ thuộc v o số lợng vay v thời hạn vay mà phụ thuộc v o loại vay + Lệ phí v thủ tục phí thu ngay khi cấp 3 Phí hoa hồng trả cho ngời môi giới tín dụng 4 Phí bí mật mà ngời đi vay bỏ ra để có thể vay đúng loại, đúng số lợng, đúng mục đích Tổng số tiền vay thực tế = Số tiền vay. .. suất vay Ngân hàng V lãi suất vay ngân hàng cần chú ý: + Lãi suất đợc công bố trong hợp đồng nhng khi tính cần xem xét lãi suất thực tế v lãi suất hợp đồng + Lãi suất chiếm tỷ trọng rất lớn trong phí suất tín dụng Phí suất lớn hay nhỏ phần lớn phụ thuộc v o lãi suất + Lãi suất phụ thuộc v o cung cầu trên thị trờng v n + Lãi suất phụ thuộc v o loại vay, thời hạn vay ngắn hay dài, không phụ thuộc v o vay. ..III Lãi suất tín dụng 1 Khái niệm: Là tỷ lệ % tính theo năm, theo tháng hoặc theo ngày so sánh giữa số tiền mà ngời đi vay phải trả thêm cho ngời cho vay trên tổng số tiền vay sau một thời hạn nhất định sử dụng số tiền vay đó V dụ: P= 100.000 USD Tiền lãi (giá) của v n vay trong 1 năm: 600 USD - Lãi suất = 600 100.000 = 6%/năm 11 2 Phân loại: 2.1 Căn cứ v o nghiệp v kinh doanh của ngân... thì NHTW, kho bạc nhà nớc, Bộ tài chính - Chủ nợ đợc quy n mua lại những sản phẩm: cần đợc quy định rõ ràng - Quy cách phẩm chất, điều kiện giao hàng, đóng gói - Cách xác định giá cả - Thống nhất thời hạn mua lại hàng?/năm để v a trả nợ Nếu không bán đợc hàng thì giải quy t nh thế nào? 26 6 Quy định điều kiện hoàn trả tín dụng - Đối tợng hoàn trả, vay tiền nào trả tiền ấy - Trả tiền bằng hàng hóa -... thực tế = 3.334 + 500 + 100+ 2.000 42 = 5.892 USD Số tín dụng thực tế đợc dùng = Tổng số tiền vay (Tiền lãi + Thủ tục phí + Số tiền thờng xuyên gửi tại Ngân hàng) =100.000 (3.334 + 100 + 10.000) =86.566 USD Phí suất tín dụng = 5.892 x 12 x 100 = 10,2% 86.566 x 8 23 IV Điều kiện sử dụng tín dụng Hai bên cần thống nhất 1 Danh mục hàng hóa v dịch v - ? % mua ở nớc chủ nợ - ? % mua ở nớc con nợ v ở... gian vay Ngân hàng sẽ trả lãi khoản này bằng 0,5%/năm - Tổng giá bán = Tín dụng > Tiền mặt là 2% 21 Tính: Thời hạn tín dụng - Thời hạn tín dụng chung: 10 tháng - Thời hạn tín dụng trung bình = (10.000 x 6) + (50.000 x4) = 8 tháng 100.000 Tổng chi phí thực tế = tổng chi phí danh nghĩa số tiền lãi phát sinh từ khoản tiền gửi thờng xuyên tại ngân hàng cho vay Tổng chi phí danh nghĩa bao gồm - Lãi vay. .. = = = 5,52 %/năm (của 1 năm) N 5 15 2.2 Căn cứ v o cách công bố lãi suất trong hợp đồng tín dụng - Lãi suất danh nghĩa: là lãi suất mà đợc công bố công khai trong hợp đồng tín dụng + V dụ: lãi suất 20%/năm; mỗi quý 5% - Lãi suất thực tế: là lãi suất không công bố công khai trong hợp đồng tín dụng mà phải tính thực tế + V dụ: lãi suất 20%/năm; mỗi quý 5%, mỗi quý lãi ghép một lần (1+0.05)4... vay (BID rate) - Lãi suất ngân hàng cho vay (Offered rate) - V dụ: Ngân hàng công bố: 10%/10,5% 12 2.1 Căn cứ v o hình thức ghép lãi a Lãi suất đơn (Ordinary rate) là lãi suất đợc hình thành do không ghép lãi v o v n, thờng là lãi suất danh nghĩa - Công thức tính: F (theo lãi suất đơn) = P(1+RN) - Trong đó: + P: số tiền vay ban đầu + N: Thời hạn tín dụng + R: lãi suất đơn + F: Kết quả đầu t, cho vay ... 4.3 Tín dụng t nhân 4.4 Tín dụng nhà nớc 4.5 Tín dụng hỗn hợp 4.6 Tín dụng tổ chức tiền tệ tín dụng quốc tế Tín dụng đặc biệt 5.1 Tín dụng cho thuê (leasing credit) 5.2 Tín dụng theo điều kiện. .. Kim ngạch cho vay nhỏ - Thời hạn cho vay ngắn - Hạn chế phơng hớng phạm vi cho vay - V n có tham gia NH Tín dụng tiền tệ: tín dụng mà ngân hàng, tổ chức tài tín dụng quốc tế cho vay doanh nghiệp... hàng hóa Tín dụng XK bao gồm: - Tín dụng hối phiếu có kỳ hạn - Tín dụng mở tài khoản - Tín dụng chấp nhận hối phiếu - Tín dụng cho vay ngạch - Tín dụng mở L/C 2.2 Tín dụng nhập khẩu: tín dụng mà