Slide 1: Mở đầu “ thời kì kinh tế nay, việc xác định điểm mua vào bán nhiều nhà đầu tư quan tâm thị trường khó tăng mạnh nhiều phiên liên tiếp. Ra vào lúc dựa quan sát tâm lý thị trường phân tích kỹ thuật. Stoc công cụ kĩ thuật hiệu hỗ trợ nhà đầu tư định trên. 2. Sườn bài: phần - Giới thiệu - Khái niệm, công thức, phân loại. - Phân tích báo - Kết luận. 3. Giới thiệu: Được phát triển George C. Lane vào cuối năm 1950, Chỉ số xung lượng Stochastic báo đo lường dao động cách so sánh giá đóng cửa với khoảng giá cao thấp khoảng thời gian xác định. Theo quan điểm Lane, Chỉ số xung lượng Stochastic không theo giá, không theo khối lượng thứ thế, theo tốc độ hay mức dao động giá. Như phân tách xu hương tăng giảm số xung lượng Stochastic dùng để báo trước (foreshadow) đảo chiều. Đây tín hiệu quan trọng mà Lane xác định. Lane sử dụng số xung lượng để nhận diện dạng thị trường tăng giảm để lường trước (anticipate) đảo chiều tương lai. 4.khái niệm: Chỉ báo bao gồm đường: Đường % K so sánh giá đóng cửa gần với biên độ giao dịch gần đây. Đường %D đường tín hiệu tính giá trị %K mượt (smooth). 5. Công thức: %K = %D = SMA ngày %K Mức đáy kỳ tính toán = Mức giá thấp kỳ tính toán Mức đỉnh kỳ tính toán = Mức giá cao kỳ tính toán %K nhân với 100 để dời phần thập phân lùi xuống hai số. 6. Thời đoạn mặc định cho Stochastic 14, ngày, tuần tháng khung thời gian ngày. Đường %K 14 thời đoạn dùng giá đóng cửa ngày tính toán, giá cao giá thấp 14 thời đoạn. Đường %D đường trung bình động giản đơn ngày đường %K. Đường vẽ (plot) bên cạnh đường %K đóng vai trò đường tín hiệu. 7. ví dụ: Để tính %K 14 ngày, phải tìm giá cao giá thấp vòng 14 ngày chứng khoán. Vì ví dụ, giả định 14 ngày mức giá cao 46 mức giá thấp 38 - khoảng giá điểm. Nếu giá đóng cửa ngày hôm 41, %K tính là: 37.5% ví dụ cho biết giá đóng cửa ngày hôm mức 37.5% khoảng giao dịch chứng khoán 14 ngày. %D %K mượt. Công thức gốc sử dụng đường SMA phép tính khác dựa khung thời gian phân tích khác nhau. 8. ví dụ: biểu đồ Ví dụ cổ phiếu IBM vùng 14 ngày (vùng màu vàng) với giá đóng cửa cuối giai đoạn (đường đỏ đứt nét). Chỉ số xung lượng Stochastic 91 giá đóng cửa mức đỉnh khoảng xác định. Chỉ số Stochastic 15 giá đóng cửa gần mức đáy khoảng xác định. Chỉ số 57 giá đóng cửa khoảng xác định. 9. Phân loại: Chỉ số xung lượng Stochastic nhanh: %K nhanh = %K theo cách tính % D nhanh = SMA thời đoạn %K nhanh Chỉ số xung lượng Stochastic chậm: %K chậm = %D nhanh %D chậm = SMA thời đoạn %K chậm Chỉ số xung lượng Stochastic phiên tinh chỉnh đầy đủ số Stochastic chậm. Người dùng chỉnh số thời đoạn tính toán, số thời đoạn để làm chậm đường %K số thời đoạn để tính trung bình động cho đường %D. Giá trị mặc định sử dụng ví dụ Chỉ số Stochastic nhanh (14,3), Chỉ số Stochastic chậm (14,3) Chỉ số Stochastic đầy đủ (14,3,3). Chỉ số Stochastic đầy đủ: %K đủ = SMA x thời đoạn đường %K nhanh %Dđủ=SMAxthờiđoạncủa%Kđủ. (Theo người dịch: Ký hiệu Chỉ số Stochastic MT4 Stoch(x,y,z) nghĩa thời đoạn xem xét x, đường SMA y thời đoạn %K làm chậm z thời đoạn - hay %D Stoch nhanh z thời đoạn) 10. ví dụ biểu đồ slide 11. phân tích báo Quá bán, mua Phương pháp báo 12. bán mua Biểu đồ: dụng mức 80 ngưỡng (threshold) mua mức 20 ngưỡng bán. Những mức điều chỉnh để phù hợp với nhu cầu phân tích đặc tính cổ phiếu. (có trường hợp 75-25, 85-15… phần thuyết trình nhóm e trình bày ngưỡng 80-20) 13. Trước nhìn vào vài ví dụ, cần ý giá trị mua số không thiết báo hiệu thị trường xuống. Chứng khoán trở thành mua trì mức mua suốt xu hướng lên mạnh. Trong cách tương tự, giá trị bán không thiết báo hiệu thị trường lên. Chứng khoán trở nên mua trì trạng thái mua suột xu hướng xuống mạnh. 14. ví dụ: Đồ thị số thể giá cổ phiếu AZO với phá vỡ ngưỡng hỗ trợ vào tháng năm 2009 để bắt đầu xu hướng xuống. Với xu hướng xuống chủ đạo, Chỉ số Stochastic đầy đủ (10,3,3) sử dụng để xác định mức mua nhằm báo trước đảo chiều xảy ra. Các mức bán bỏ qua xu hướng chủ đạo xu hướng xuống. Thời đoạn xem xét ngắn (10 so với 14) tăng mức độ nhạy số giá trị mua mức. Để tiện tham chiếu, Chỉ số Stochastic (20,5,5) thể hiện. Chú ý nhậy hợn vùng mua mức tháng 8, 10. Đôi cần tăng tính nhậy để phát tín hiệu. 15. phương pháp phân tích số: PP1: Mua Stochastic (cả %K %D) xuống mức định (ví dụ:20) tăng lên mức đó. Bán Stochastic tăng lên mức định (ví dụ: 80) rơi xuống mức đó. PP2: Mua đường %K lên đường %D bán đường %K rơi xuống đường %D. PP3: Tìm kiếm phân kì. 16. Phương pháp 1: 17. pp2 18. pp3: Một phân kỳ tăng tạo thành giá tạo đáy thấp đáy trước Chỉ số Stochastic tạo đáy cao đáy trước Một phân kỳ giảm tạo thành giá tạo đỉnh cao đỉnh cũ Chỉ số Stochastic tạo đỉnh thấp đỉnh cũ. Cần kết hợp với tín hiệu khác để xác định xu hướng mốc 50, điểm hỗ trợ, kháng cự giá .( Một phân kỳ giảm giá khẳng định việc phá vỡ ngưỡng hỗ trợ đồ thị giá Chỉ số Stochastic vượt qua mức 50 hay gọi đường trung tâm. Một phân kỳ tăng giá khẳng định giá vượt qua ngưỡng kháng cự Chỉ số Stochastic vượt qua mốc 50. 19. phân kì tăng, phân kì giảm: 20. ngưỡng hỗ trợ: Đồ thị thể giá cổ phiếu IGT với phân kỳ tăng vào tháng năm 2010. Chú ý cách cổ phiếu di chuyển tới mức đáy Chỉ số Stochastic tạo đáy cao đáy trước. Có ba bước để khẳng định mức đáy cao này. Đầu tiên đường tín hiệu cắt và/hoặc quay trở lại 20. Một giao cắt với đường tín hiệu xảy đường %K (màu đen) cắt đường %D (đỏ). Điều cung cấp điểm vào sớm có thể. Thứ hai di chuyển lên đường 50, đặt giá nửa vùng xem xét. Thứ ba việc phá vỡ ngưỡng kháng cự đồ thị giá. Chú ý cách Chỉ số Stochastic di chuyển lên 50 cuối tháng trì 50 tháng 5. 21. ngưỡng khan cự: Đồ thị số thể giá cổ phiếu KSS với phân kỳ giảm tháng năm 2010. Cổ phiếu di chuyển tới đỉnh cao đầu cuối tháng số Stochastic lao thẳng xuống (peak) vào cuối tháng tạo đỉnh thấp hơn. Đường tín hiệu cắt di chuyển ởi 80 không cung cấp tín hiệu tốt trường hợp KSS tiếp tục lên cao hơn. Chỉ số Stochastic xuống 50 cho tín hiệu thứ hai cổ phiếu phá vỡ ngưỡng hỗ trợ cho tín hiệu thứ ba. Như KSS thể hiện, tín hiệu sớm không rõ đơn giản. Tín hiệu cắt, di chuyển 80 20 thường xảy thiên (prone to) lướt qua (whipsaw). Thậm chí sau KSS phá vỡ ngưỡng hỗ trợ Chỉ số Stochastic xuống 50, cổ phiếu bật trở lại 57 Chỉ số Stochastic bật trở lại 50 trước cổ phiếu tiếp tục xuống mạnh. Chỉ số Stochastic bật trở lại 50 trước cổ phiếu tiếp tục xuống mạnh. 22. kết luận: • Có giá trị từ - 100. Mức 50 mức quan trọng. %K 80 mua, %K 20 bán. • Khi xu hướng chủ đạo lên, cần quan tâm tới vùng bán (đây điểm vào hàng). Khi xu hướng chủ đạo xuống quan tâm đến vùng mua. • Sử dụng Stochastic để kiểm tra điểm kháng cự hỗ trợ. Khi giá chạm ngưỡng hỗ trợ, %K bật lên mức 20 có đảo chiều tăng. Ngược lại, giá tiến đến ngưỡng kháng cự, %K rơi xuống 80 có đảo chiều giảm giá. • • Chỉ báo stochastic dùng thị trường không rõ xu hướng Việc điều chỉnh cho số phụ thuộc vào sở thích, cách thức giao dich khung thời gian người giao dich. . bài: 4 phần - Giới thiệu - Khái niệm, công thức, phân loại. - Phân tích chỉ báo - Kết luận. 3. Giới thiệu: Được phát triển bởi George C. Lane vào cuối những năm 1950, Chỉ số xung lượng Stochastic. của kỳ tính toán = Mức giá thấp nhất trong kỳ tính toán Mức đỉnh của kỳ tính toán = Mức giá cao nhất trong kỳ tính toán %K được nhân với 100 để dời phần thập phân lùi xuống hai số. 6. Thời đoạn. mặc định được sử dụng trong ví dụ này là Chỉ số Stochastic nhanh (14,3), Chỉ số Stochastic chậm (14,3) và Chỉ số Stochastic đầy đủ (14,3,3). Chỉ số Stochastic đầy đủ: %K đủ = SMA trong x thời đoạn