phân tích hiệu quả sử dụng vốn lưu động ở công ty cổ phần đầu tư và xây dựng hud1

  o0o   PHÂN TÍCH     ên : A15092  - -2013   o0o   PHÂN TÍCH    : ThS    : A15092  - -2013 Thang Long University Library LI C c bày t lòng bic nht ti giáo ng dn - Th.S Nguyn Th . Cô giáo không ch c tip ging dy em mt s môn hc chuyên ngành trong thi gian hc tp tng, mà i luôn bên cnh, tn tình ch bng dn, h tr cho em trong sut thi gian nghiên cu và thc hin khóa lung kin thn dc chn s là nhng hành trang quý báu c vào cuc sc. Thông qua khóa luc gi li cn tp th các thng dy ti Hc tip truyt và trang b  các kin thc v kinh t, t nhng môn hc n nht, giúp em có c mt nn tng v chuyên ngành hn t có th  tài nghiên cu này. Bên c thuc phòng Tài chính  K toán ca Công ty C phn ng HUD1 o u ki, h tr cung cp s liu, thông tin và tng dn em trong sut thi gian thc hin bài khóa lun này. Em xin chân thành c Sinh viên thc hin  Hà My MC LC  1                1 1.1.            DOANH NGHIP 1  1 1.1 1  2  2  3  7  9  9  10  12  12  13  19  24  28  28  31  33  36   C TRNG HO NG SN XUT KINH DOANH  NG HUD 1 39  CÔNG TY C PHNG HUD1 39  39  41  45 2.1.4. B 46 Thang Long University Library   47  47  47  56  62  68  68  71  73  73  73  76 2.3.2. Phân tích tng b phn c 79  79  81  84  87 2.3.3. Ngun tài tr  88  88  90  94 U QU S DI CÔNG TY CP HUD1 94 2.4.1. Kt qu c 95 2.4.2. Hn ch và nguyên nhân 96   97   97  97  100 3.1p phi 102  103 3.2 NG HUD1 104  104 3.2.2. Qun lý tin mt 106  107 3.2.4. Qun tr hàng tn kho 109 3.2.5. Mt s bin pháp khác 110 KT LUN 111 TÀI LIU THAM KHO 112 PH LC 1 113 PH LC 2 122 Thang Long University Library DANH MC T VIT TT Ký hiu vit tt  CP C phn CSH Ch s hu CSTM i  i hng c   n hn  GTGT  tính Giá tr gia   Hng qun tr NHTM i PTNH Phi thu ngn hn SXKD Sn xut kinh doanh TB Trung bình  Tài sn c nh  Tài sng TSNH Tài sn ngn hn VCSH Vn ch s hu  Vng DANH MC BNG Bng 1.1. Cp tín dng và không cp tín dng 21 Bng 1.2. S dng và không s dng thông tin ri ro tín dng 22 B 25 -2012 48 B cu tài sn ti công ty CP HUD1 so sánh 56 vi 2 doanh nghip cùng ngành 56 - 2012 57 Bu ngun vn ti công ty CP HUD1 so sánh 61 vi 2 doanh nghip cùng ngành 61 Bng 2.5. M t ch tài chính ca Công ty C phn HUD1 61  63 Bng 2.7. Doanh thu thun và LNST c 2012 67  68  69  69 -2012 71  71 Bn ngn hn ti Công ty 74 Bu ngun vn ngn hn ti Công ty c phn HUD1 77 Bng 2.14. Cu vn bng tin ti Công ty CP HUD1 80 Bu các khon phi thu ngn hn 82 Bng 2.16. Ch n phi thu ca Công ty 83 Bu hàng tn kho 84 Bng 2.18. Ch n kho ca Công ty 85 Bng 2.19. So sánh ch n kho ca Công ty 86 vi trung bình ngành 87 Bu tài sn ngn hn khác 88 Bng xuyên ti Công ty HUD1 90 Bng 2.22. Hiu qu s d ti Công ty c phn HUD1 91 Bng 2.23. So sánh hiu qu s da Công ty vi trung bình ngành 92 Bng 2.24. H s m nhii HUD1 93 Thang Long University Library Bng 3.1. Bi k   105 Bng 3.2. T l phn mc 105 có quan h cht ch vi doanh thu 105 Bng 3.3. Danh sách các nhóm ri ro 108 Bm tín d phân nhóm ri ro 108 DANH MC  TH, HÌNH V  th 1.1. Mc d tr tin mt t 15  th 1.2. Mc d tr kho t 27  29  30  31 Hình 2.1. Chính sách qu 89 . 42 DANH MC BI .-2012 55  60  65 -2012 67  ling 73 Bi 2.6. Quy mô tài sn ngn hn ca HUD1 74 Bi u tài sn ngn hn ca HUD1 76 Bi 2.8. Ch n kho ca Công ty 86 Bi 3.1. Tình hình hong ca các doanh nghip 100 trong ngàn 100 Thang Long University Library [...]... v i các m tr s n xu t và tiêu th 2 Thang Long University Library n 1.1.3 a) - x - - 3 b) - - - + Cá - h - 4 Thang Long University Library ác bên liên doanh - +V 5 và d - Ngu - - 6 Thang Long University Library 1.1.4 - n khai - - 7 - - - - trong công v - 8 Thang Long University Library - trong 1.1.5 1.1.5.1 ( HV Tài Chính) - - - - 9 - sau q - 1.1.5.2 V: 10 Thang Long University Library M: N: i: j:... n cho công vi c c lo i tr ng n h n tiêu mà các nhà qu n tr c kh ng thanh toán c a doanh nghi p tr n cân b ng 1.1.1.2 Th nh t, tham gia vào m t chu k s n xu t kinh doanh và b hao mòn hoàn toàn trong quá trình s n xu tr c a nó chuy n h t m t l n vào s n ph m c u thành nên giá tr s n ph m Th hai, qua m n c a chu k kinh doanh hình thái bi u hi n, t hình thái v n ti n t u chuyy n sang v n v i d tr và v n...th c t - ng t i Công ty C ph ng HUD1 n t n Sinh viên Thang Long University Library V TRONG DOANH 1.1 DOANH NGHI P 1.1.1 m 1.1.1.1 K HV Tài Chính) Trong các doanh nghi xu t và ng chia thành hai lo i: s n n xu t bao g m các lo i nguyên, nhiên, v t li u; ph tùng thay th , bán thành ph m, s n ph m... chu n sau: ng: Tiêu chu n này nói lên tinh th n trách nhi m c a khách hàng trong vi c tr n c phân tích thông qua vi c tr n c a khách hàng v i doanh nghi p ho c v i các doanh nghi p khác c tr n : Phân tích thông qua ch tiêu v kh tr ngân qu c a doanh nghi p - V n c a khách hàng - Tình hình chung c a n n kinh t và c a ngành - Tài s n th ch p, c m c Vi c thi t l p các tiêu chu n tín d ng c a doanh nghi... nhu c u chi tiêu ti n m t c a doanh nghi p không ph u nhau, mà ph thu c vào chu k s n xu t kinh doanh c a doanh nghi p - - và chính xác - 16 Thang Long University Library : B = t * TS * I * (1-T) B : t : TS : I : T : : C = (C2-C1) * (1-T) : C> C< C= 17 - - - - - Ki = Krf + ( Km-Krf ) * i Ki : Krf : Km : : 18 Thang Long University Library 1.2.1.2 n c a kho n m c ph i thu khách hàng Kho n ph i thu là... nghi P1Q1h - AC1Q1h (1 + R) nh d a tr C so sánh NPV1 và NPV2: NPV1 > NPV2: C p tín d ng không s d ng thông tin r i ro tín d ng NPV1 = NPV2: Bàng quan NPV1 < NPV2: C p tín d ng s d ng thông tin r i ro tín d ng 22 Thang Long University Library n ph i thu S px a các kho n ph i thu n lý s p x p các kho dài th theo dõi và có bi n pháp gi i quy t thu n n h n và có chính sách d phòng thích h p nh s n ph i thu... t 11 : P = × + 1 , V2 , V3 , V4 T l gi m (ho k ho ch so v 1, ng trong quý 1, 2, 3, 4 ngày luân chuy n v n b ng công th c: nh ch tiêu này c a K0 1.2 1.2.1 g DN 12 Thang Long University Library 1.2.1.1 - - - : : - Không c 13 - - - = × Baumol - i Chi phí g TrC = T ×F C 14 Thang Long University Library T: C: F: OC = C ×K 2 Trong C 2 : K : C T xF+ xK 2 C TC = TrC + OC = là: C* = 2×T×F K min th 1.1 M c... thu ti n, chi t kh u và chi phí s d ng v n tín d ngh 20 Thang Long University Library Quy nh tín d p tín d ng n: NPV = CFt - CF0 CF0 = VC × S × CFt = [S×(1-VC) S×BD ACP 365 CD] × (1-T) : CFt :Dòng ti n sau thu m n CF0 : Giá tr doanh nghi VC S ACP BD CD : T l chi phí bi i trên doanh thu : Doanh thu d ki n m i kì : Th i gian thu ti n bình quân tính theo ngày : T l n x u trên dòng ti n vào t bán hàng : Lu... tiêu th , các lo i v n b ng ti n, các kho n v n trong thanh toán, các kho n chi phí ch k t chuy n, chi phí tr c Trong quá trình s n xu t kinh doanh các ng, thay th và chuy n hoá l trình s n xu s n xu t và m b o cho quá c ti n hành liên t c và thu n l i c chuy n hoá qua nhi u hình thái khác nhau, b hình thái v tr Khi v tr ch t o thành các bán thành ph m Sau khi s n ph m s n xu quay v hình thái ti n t... t n kho nguyên v t li u/linh ki n và t n kho công c d ng c dùng trong s n xu Trong m t doanh nghi p, hàng t n kho bao gi t trong nh ng tài s n có giá tr l n nh t trên t ng giá tr tài s n c a doanh nghi ng giá tr hàng t n kho chi m 40% - 50% t ng giá tr tài s n c a m t doanh nghi p Chính vì l c ki m soát t t hàng t n kho luôn là m t v trong qu n lý h t s c c n thi t và ch y u t mô hình t n kho hi u qu . Công ty HUD1 90 Bng 2.22. Hiu qu s d ti Công ty c phn HUD1 91 Bng 2.23. So sánh hiu qu s da Công ty vi trung bình ngành 92 Bng 2.24. H s m nhii HUD1. Bn ngn hn ti Công ty 74 Bu ngun vn ngn hn ti Công ty c phn HUD1 77 Bng 2.14. Cu vn bng tin ti Công ty CP HUD1 80 Bu các khon. phi thu ca Công ty 83 Bu hàng tn kho 84 Bng 2.18. Ch n kho ca Công ty 85 Bng 2.19. So sánh ch n kho ca Công ty 86 vi trung