LÝ LUẬN CƠ BẢN VỀ RỦI RO TỶ GIÁ VÀ QUẢN TRỊ
TỔNG QUAN RỦI RO TỶ GIÁ CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI
Ngân hàng thương mại đã ra đời và phát triển song hành với sự tiến bộ của nền kinh tế hàng hoá Sự phát triển của hệ thống ngân hàng thương mại không chỉ tác động mạnh mẽ đến nền kinh tế mà còn phản ánh sự phát triển cao của kinh tế thị trường Khi kinh tế hàng hoá đạt đến giai đoạn phát triển mạnh mẽ, ngân hàng thương mại cũng ngày càng hoàn thiện, khẳng định vai trò thiết yếu của mình trong hệ thống tài chính.
Theo Luật các Tổ chức tín dụng số 47/2010/QH12, ngân hàng thương mại được định nghĩa là loại hình ngân hàng thực hiện tất cả các hoạt động ngân hàng và kinh doanh khác với mục tiêu lợi nhuận Hoạt động ngân hàng bao gồm việc nhận tiền gửi, cấp tín dụng và cung ứng dịch vụ thanh toán qua tài khoản Ngân hàng thương mại đóng vai trò là định chế tài chính trung gian quan trọng trong nền kinh tế thị trường, giúp huy động nguồn vốn nhàn rỗi và tạo lập nguồn vốn tín dụng lớn để phát triển kinh tế.
Các ngân hàng thương mại được phân loại dựa trên hình thức sở hữu, bao gồm ngân hàng thương mại quốc doanh, ngân hàng thương mại cổ phần (TMCP), ngân hàng liên doanh, chi nhánh ngân hàng nước ngoài, và ngân hàng thương mại 100% vốn nước ngoài.
Ngân hàng có thể được phân loại thành ngân hàng bán buôn và ngân hàng bán lẻ, cũng như ngân hàng chuyên doanh và ngân hàng kinh doanh tổng hợp, dựa trên chiến lược kinh doanh và tính chất hoạt động của chúng.
1.1.2 Hoạt động của ngân hàng thương mại
Các hoạt động cốt lõi của ngân hàng thương mại bao gồm huy động vốn, cấp tín dụng, đầu tư và cung cấp các dịch vụ trung gian khác như thanh toán qua tài khoản, kinh doanh ngoại tệ và tư vấn tài chính.
1.1.2.1 Nghiệp vụ huy động vốn (Tài sản Nợ)
Nghiệp vụ huy động nguồn vốn đóng vai trò quan trọng đối với ngân hàng và xã hội Ngân hàng thương mại có thể sử dụng các công cụ và biện pháp hợp pháp để thu hút tiền nhàn rỗi trong xã hội, từ đó tạo ra nguồn vốn tín dụng phục vụ cho hoạt động cho vay trong nền kinh tế.
Ngân hàng thương mại được huy động vốn dưới các hình thức sau:
Nhận tiền gửi từ tổ chức, cá nhân và các tổ chức tín dụng khác dưới các hình thức như tiền gửi không kỳ hạn, tiền gửi có kỳ hạn và nhiều loại tiền gửi khác.
- Phát hành chứng chỉ tiền gửi, trái phiếu và các giáy tờ có giá khác để huy động vốn của tổ chức, cá nhân trong nước và ngoài nước,
- Vay vốn của các tổ chức tín dụng khác hoạt động tại Việt Nam và các tổ chức nước ngoài,
- Vay vốn ngắn hạn của NHNN,
- Các hình thức huy động vốn khác theo quy định của NHNN.
1.1.2.2 Nghiệp vụ tín dụng, đầu tư (Tài sản Có)
Nghiệp vụ tín dụng và đầu tư là yếu tố then chốt trong việc sử dụng vốn, ảnh hưởng trực tiếp đến sự tồn tại và hoạt động của ngân hàng thương mại Đây là những nghiệp vụ chủ yếu, đóng vai trò quan trọng trong cơ cấu tài sản của ngân hàng.
Ngân hàng thương mại cung cấp tín dụng cho tổ chức và cá nhân thông qua nhiều hình thức như cho vay, chiết khấu, bảo lãnh, cho thuê tài chính và các hình thức khác theo quy định của Ngân hàng Nhà nước.
Trong lĩnh vực cấp tín dụng, cho vay là hoạt động chủ yếu và đóng vai trò quan trọng nhất Ngân hàng thương mại cung cấp vốn cho các tổ chức và cá nhân thông qua nhiều hình thức khác nhau.
- Cho vay ngắn hạn nhằm đáp ứng nhu cầu vốn cho sản xuất, kinh doanh, dịch vụ và đời sống,
- Cho vay trung hạn và dài hạn để thực hiện các dự án đầu tư phát triển sản xuất, kinh doanh.
Ngân hàng thương mại cung cấp nhiều loại hình bảo lãnh như bảo lãnh vay, bảo lãnh thanh toán, bảo lãnh thực hiện hợp đồng và bảo lãnh đấu thầu, dựa trên uy tín và khả năng tài chính của mình để đảm bảo quyền lợi cho người nhận bảo lãnh.
Ngân hàng thương mại có khả năng chiết khấu thương phiếu và các giấy tờ có giá ngắn hạn từ tổ chức và cá nhân, đồng thời cũng có thể tái chiết khấu các thương phiếu và giấy tờ có giá ngắn hạn với các tổ chức tín dụng khác.
Ngân hàng thương mại có thể tham gia vào hoạt động cho thuê tài chính, tuy nhiên cần thành lập công ty cho thuê tài chính riêng biệt Đây là hình thức tín dụng trung và dài hạn, trong đó các công ty cho thuê tài chính sử dụng vốn của mình hoặc vốn từ phát hành trái phiếu để mua tài sản, thiết bị theo yêu cầu của khách hàng Sau đó, họ cho thuê tài sản đó trong một khoảng thời gian nhất định Người đi thuê sẽ thanh toán tiền thuê theo định kỳ và khi hợp đồng kết thúc, họ có quyền mua lại, gia hạn hợp đồng hoặc trả lại thiết bị cho bên cho thuê.
Hoạt động đầu tư là một yếu tố quan trọng giúp ngân hàng thương mại tạo ra thu nhập lớn bên cạnh tín dụng Ngân hàng sử dụng nguồn vốn của mình cùng với nguồn vốn huy động ổn định để thực hiện các hình thức đầu tư như hùn vốn, mua cổ phần, cổ phiếu của các công ty, hoặc mua trái phiếu chính phủ, trái phiếu địa phương và trái phiếu doanh nghiệp.
Dịch vụ ngân hàng ngày càng phát triển, hỗ trợ khai thác nguồn vốn và mở rộng đầu tư, đồng thời tạo ra thu nhập cho ngân hàng qua hoa hồng và lệ phí Trong giai đoạn hiện nay, dịch vụ thanh toán và dịch vụ ngoại hối đóng vai trò quan trọng, mang lại nguồn thu nhập lớn cho ngân hàng thương mại.
QUẢN TRỊ RỦI RO TỶ GIÁ TẠI NHTM
1.2.1 Sự cần thiết quản trị rủi ro tỷ giá tại NHTM
Quản trị rủi ro là một quá trình khoa học, toàn diện và có hệ thống, tập trung vào việc nhận diện, kiểm soát, phòng ngừa và giảm thiểu tổn thất cũng như ảnh hưởng tiêu cực từ các rủi ro.
Quản trị rủi ro tỷ giá là quá trình mà ngân hàng xác định và đo lường rủi ro tỷ giá nhằm kiểm soát và điều tiết rủi ro một cách hiệu quả Điều này được thực hiện thông qua việc thiết lập các chính sách, cơ chế và công cụ đo lường cũng như dự báo để đảm bảo khả năng quản lý rủi ro trong ngân hàng.
1.2.1.2 Sự cần thiết quản trị rủi ro tỷ giá
Với sự phát triển và hội nhập kinh tế quốc tế ngày càng sâu rộng, hoạt động ngân hàng đã mở rộng để đáp ứng nhu cầu đa dạng của khách hàng Tuy nhiên, điều này cũng khiến ngân hàng phải đối mặt với nhiều loại rủi ro, trong đó có rủi ro tỷ giá do sự gắn kết với yếu tố quốc tế và ngoại tệ Vì vậy, quản trị rủi ro trong ngân hàng thương mại, đặc biệt là quản trị rủi ro tỷ giá, trở nên cần thiết để đảm bảo hiệu quả hoạt động, nâng cao chất lượng dịch vụ và đạt được mục tiêu kinh doanh.
Năng lực quản trị rủi ro và hiệu quả kinh doanh của ngân hàng có mối quan hệ tương hỗ, trong đó quản trị rủi ro tốt là yếu tố then chốt cho hoạt động kinh doanh hiệu quả Kết quả kinh doanh khả quan không chỉ tạo điều kiện cho ngân hàng mà còn thúc đẩy việc nâng cao chất lượng quản trị rủi ro Do đó, quản trị rủi ro, đặc biệt là quản trị rủi ro tỷ giá, trở thành yêu cầu thiết yếu đối với các ngân hàng.
1.2.2 Nội dung quản trị rủi ro tỷ giá tại NHTM
1.2.2.1 Tổ chức quản trị rủi ro tỷ giá a Hệ thống quản trị rủi ro tỷ giá Để quản trị rủi ro về tỷ giá, các ngân hàng thương mại thiết lập và vận hành hệ thống quản trị rủi ro bao gồm sự giám sát của HĐQT, BĐH; hệ thống các văn bản về chiến lược, chính sách, quy trình quản trị rủi ro bảo đảm nhận dạng, theo dõi, báo cáo và kiểm soát rủi ro tỷ giá; hệ thống thông tin quản trị để cung cấp thông tin phục vụ quản trị rủi ro và hệ thống kiểm soát nội bộ, kiểm toán nội bộ.
Việc xây dựng hệ thống quản trị rủi ro cần phải tương thích với quy mô, cơ cấu và độ phức tạp của hoạt động kinh doanh trong ngân hàng.
- Đủ khả năng nhận dạng, đo lường, đánh giá, theo dõi, báo cáo và kiểm soát rủi ro tỷ giá trong tất cả các hoạt động của ngân hàng; h
Để đảm bảo khả năng tài chính bù đắp cho các rủi ro có thể xảy ra, cần xác định rõ các hạn mức rủi ro và thu nhập dự kiến tương ứng Việc này giúp doanh nghiệp chủ động ứng phó với những tình huống không mong muốn, bảo vệ tài chính và duy trì sự ổn định trong hoạt động kinh doanh.
Tất cả các cá nhân tham gia vào quản trị rủi ro cần nắm rõ và đồng nhất về các loại rủi ro liên quan, cũng như hiểu rõ trách nhiệm của mình trong hệ thống quản lý rủi ro.
Hệ thống quản trị rủi ro tỷ giá cần được rà soát và đánh giá định kỳ, đồng thời điều chỉnh nếu cần thiết để đảm bảo quản lý hiệu quả các rủi ro phát sinh Cơ cấu tổ chức quản trị rủi ro tỷ giá cũng đóng vai trò quan trọng trong việc xây dựng một hệ thống quản lý vững mạnh.
Quản trị rủi ro tỷ giá trong ngân hàng thương mại (NHTM) được quy định rõ ràng từ cấp lãnh đạo đến cấp nghiệp vụ, bao gồm Hội đồng quản trị (HĐQT), Ban điều hành (BĐH) và các phòng quản trị rủi ro HĐQT có Ủy ban quản lý rủi ro, thực hiện chức năng tư vấn về chiến lược và chính sách quản lý rủi ro, đồng thời giám sát BĐH trong việc thực hiện các chính sách này Ở cấp BĐH, Tổng Giám đốc luôn chịu trách nhiệm về quản trị rủi ro, tùy thuộc vào cơ cấu tổ chức của từng ngân hàng Tại cấp độ khối, phòng quản trị rủi ro phải có khả năng nhận diện, đo lường, theo dõi và kiểm soát rủi ro tỷ giá, phù hợp với quy mô và hoạt động của ngân hàng.
Chức năng, nhiệm vụ của đơn vị phụ trách về rủi ro tỷ giá bao gồm:
- Nhận dạng rủi ro tỷ giá phát sinh hiện tại và trong tương lai;
- Xây dựng và phát triển hệ thống đánh giá và đo lường rủi ro tỷ giá;
- Xây dựng các chính sách, quy trình và các cơ chế kiểm soát rủi ro để quản trị rủi ro tỷ giá; h
- Xây dựng các hạn mức rủi ro trình HĐQT, BĐH phê duyệt theo thẩm quyền quy định;
- Theo dõi trạng thái rủi ro so với các hạn mức rủi ro;
Tham gia vào các quy trình quyết định liên quan đến rủi ro tỷ giá theo từng cấp thẩm quyền là rất quan trọng để có được ý kiến chính xác về các vấn đề này Điều này giúp nâng cao hiệu quả quản trị rủi ro tỷ giá và đảm bảo các quyết định được đưa ra phù hợp với các quy định hiện hành.
- Báo cáo kết quả theo dõi rủi ro cho HĐQT, BĐH phê duyệt theo thẩm quyền.
1.2.2.2 Chính sách, quy trình quản trị rủi ro tỷ giá a Chính sách quản trị rủi ro tỷ giá
Chính sách quản trị rủi ro tỷ giá được thiết lập nhằm xác định phương pháp tiếp cận và quản lý rủi ro hiệu quả Bên cạnh đó, chính sách này cũng chỉ rõ trách nhiệm trong việc quản trị rủi ro tại toàn bộ ngân hàng.
HĐQT đóng vai trò quan trọng trong việc xác định chiến lược và cấu trúc quản trị rủi ro nhằm đảm bảo hiệu quả hoạt động Các phòng ban chức năng có trách nhiệm thực hiện quản trị rủi ro hàng ngày, trong khi kiểm toán nội bộ giám sát việc thực hiện quản trị rủi ro, đặc biệt là rủi ro tỷ giá, thông qua các chương trình và kế hoạch đánh giá Quy trình quản trị rủi ro tỷ giá cần được thực hiện một cách chặt chẽ để bảo vệ lợi ích của tổ chức.
Quy trình quản trị rủi ro tỷ giá cần được thiết kế đồng bộ và gắn kết với chiến lược ngân hàng, bao gồm các bước như xác định, mô tả, lượng hóa, phân tích, xếp hạng, đánh giá, lập báo cáo, xử lý và theo dõi rủi ro Quy trình cũng xác định rõ cơ cấu tổ chức, trách nhiệm và quyền hạn của các bộ phận liên quan, đảm bảo áp dụng thống nhất trong toàn ngân hàng Điều quan trọng nhất là quy trình phải phù hợp với hệ thống quản trị rủi ro và chiến lược kinh doanh của ngân hàng.
1.2.2.3 Đo lường rủi ro tỷ giá
Rủi ro tỷ giá của ngân hàng thương mại thường liên quan đến nhiều loại ngoại tệ và kỳ hạn khác nhau Để quản trị rủi ro tỷ giá và ngăn ngừa tổn thất, việc đo lường theo từng loại ngoại tệ và từng kỳ hạn là rất quan trọng Hai phương pháp phổ biến để đo lường rủi ro tỷ giá bao gồm phương pháp xác định theo độ nhạy.
BÀI HỌC KINH NGHIỆM TRONG QUẢN TRỊ RỦI RO TỶ GIÁ TẠI NGÂN HÀNG NÔNG NGHIỆP VIỆT NAM NĂM 2004
Năm 2014, do quản trị rủi ro tỷ giá yếu kém và lỗ hổng trong quy trình quản lý, Ngân hàng Nông nghiệp Việt Nam đã gặp phải rủi ro trong hoạt động kinh doanh ngoại tệ, dẫn đến thiệt hại gần 500 tỷ đồng cho ngân hàng.
Trong ba tháng cuối năm 2014, Ngân hàng Nông nghiệp đã ghi nhận khoản lỗ kinh doanh ngoại tệ lên tới 447,6 tỷ đồng, tổng lỗ cả năm đạt 499,8 tỷ đồng Nguyên nhân chính của khoản lỗ này là do các giao dịch EUR/USD thực hiện bởi cán bộ tại Sở Quản trị Kinh doanh vào cuối tháng 12/2004 Cụ thể, vào các ngày 22 và 23/12, đã có hai giao dịch mua EUR/USD với khối lượng 30 triệu EUR mỗi giao dịch, tiếp theo là bốn giao dịch mua EUR vào ngày 24/12 và bốn giao dịch mua EUR vào ngày 27/12, mỗi giao dịch cũng với khối lượng 30 triệu EUR Sự biến động ngược chiều của tỷ giá EUR/USD đã dẫn đến tổn thất 28,3 triệu USD cho Ngân hàng Nông nghiệp.
Sau khi điều tra, cơ quan điều tra nhận thấy tất cả giao dịch từ bé đến lớn tại
Phó giám đốc trực tiếp thực hiện và chỉ đạo giao dịch ngoại tệ tại Sở, dẫn đến việc phần lớn giao dịch EUR gây thiệt hại cho Ngân hàng Nông nghiệp Sự việc không được phát hiện sớm do Phó giám đốc đã chỉ đạo lập báo cáo trạng thái ngoại tệ không chính xác gửi tới Ngân hàng Nhà nước.
Từ góc độ quản trị rủi ro hoạt động, hành vi của Phó giám đốc Sở Quản trị Kinh doanh của Ngân hàng Nông nghiệp đã vi phạm nhiều nguyên tắc quan trọng, bao gồm thực hiện giao dịch mà không có thẩm quyền, thiếu cơ chế kiểm tra chéo (cơ chế 4 mắt), và có hành vi gian lận trong việc lập báo cáo trạng thái ngoại tệ gửi Ngân hàng Nhà nước.
Trên góc độ về quản trị rủi ro tỷ giá, sự việc xảy ra tại Ngân hàng Nông nghiệp do một số nguyên nhân sau:
- Bộ phận quản trị rủi ro thị trường/ rủi ro tỷ giá yếu kém, không hoàn thành chức năng giám sát, phát hiện nguy cơ rủi ro.
Thiếu hệ thống giám sát và cảnh báo về hạn mức ngoại tệ của ngân hàng có thể dẫn đến rủi ro trong giao dịch Việc không có thông tin rõ ràng về hạn mức giao dịch và mức chịu lỗ của từng giao dịch viên sẽ ảnh hưởng đến hiệu quả quản lý rủi ro tài chính.
Các văn bản quy định và quy trình liên quan đến hoạt động kinh doanh ngoại tệ và quản trị rủi ro tỷ giá của Ngân hàng Nông nghiệp hiện đang tồn tại nhiều kẽ hở Điều này có thể dẫn đến những lỗ hổng trong việc quản lý và kiểm soát rủi ro tỷ giá.
- Không có các công cụ, biện pháp phòng ngừa rủi ro tỷ giá.
Vụ việc này cho thấy hoạt động kinh doanh ngoại tệ và các giao dịch liên quan tiềm ẩn nhiều rủi ro, đặc biệt là rủi ro về tỷ giá Nếu các ngân hàng không nhận thức rõ về rủi ro này và không củng cố hệ thống quản trị rủi ro tỷ giá, họ có thể đối mặt với tổn thất lớn không thể lường trước.
THỰC TRẠNG QUẢN TRỊ RỦI RO TỶ GIÁ TẠI NGÂN HÀNG TMCP CÔNG THƯƠNG VIỆT NAM
KHÁI QUÁT VỀ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH VÀ RỦI RO TỶ GIÁ TẠI NGÂN HÀNG TMCP CÔNG THƯƠNG VIỆT NAM
2.1.1 Lịch sử hình thành và hoạt động kinh doanh của Ngân hàng TMCP Công thương Việt Nam
2.1.1.1 Lịch sử hình thành và cơ cấu tổ chức
Ngân hàng TMCP Công thương Việt Nam - VietinBank, hoạt động chủ yếu trong lĩnh vực tiền tệ, tín dụng và dịch vụ ngân hàng, đã khẳng định vị thế là một trong những ngân hàng hiệu quả nhất tại Việt Nam Tách ra từ Ngân hàng Nhà nước, VietinBank đã trải qua gần 30 năm phát triển với nhiều thay đổi trong cơ cấu quản trị và chính sách, đồng thời thích ứng linh hoạt với những biến động của tình hình kinh tế, chính trị và xã hội cả trong nước và quốc tế.
VietinBank sở hữu mạng lưới rộng lớn với 1 Trung tâm Tài trợ thương mại, 155 Chi nhánh và hơn 1100 Phòng giao dịch/Quỹ tiết kiệm trên toàn quốc, cùng 8 công ty hạch toán độc lập và 5 đơn vị sự nghiệp Là ngân hàng đầu tiên tại Việt Nam có chi nhánh tại Châu Âu, VietinBank thể hiện sự phát triển mạnh mẽ của nền tài chính Việt Nam trên thị trường quốc tế Hiện tại, VietinBank duy trì 2 chi nhánh ở Đức, 1 ngân hàng con tại Lào và 1 Văn phòng đại diện ở Myanmar, cùng với mối quan hệ đại lý với hơn 900 định chế tài chính tại trên 90 quốc gia và vùng lãnh thổ toàn cầu.
Cơ cấu tổ chức của VietinBank đang được hoàn thiện theo hướng kiện toàn, với mô hình tổ chức phân định rõ ràng các phòng ban dựa trên đối tượng khách hàng và sản phẩm dịch vụ Ngân hàng đã phân cấp quản trị nhằm nâng cao hiệu quả và kỹ năng quản trị rủi ro, đồng thời cải thiện chất lượng hoạt động kinh doanh và mở rộng mạng lưới sản phẩm dựa trên công nghệ hiện đại Ban lãnh đạo VietinBank có năng lực và tâm huyết, với hầu hết thành viên được đào tạo nâng cao về quản trị kinh doanh theo tiêu chuẩn quốc tế Trong những năm qua, VietinBank đã thành công trong việc cơ cấu lại tổ chức theo chỉ đạo của Chính phủ và NHNN, đặc biệt trong 4 năm gần đây, ngân hàng đã liên tục thực hiện các giải pháp nâng cao năng lực quản trị rủi ro để đảm bảo tăng trưởng bền vững.
Tư vấn quốc tế đang được thực hiện với việc quản lý tập trung danh mục tài sản của ngân hàng Các công cụ điều hành như chính sách giá chuyển vốn nội bộ, hạn mức hoạt động của từng bộ phận và chỉ tiêu lợi nhuận cho từng sản phẩm, kênh bán hàng được điều chỉnh để tối ưu hóa hiệu quả hoạt động.
Nguồn: Báo cáo thường niên VietinBank 2016
Hình 2.1: Sơ đồ mô hình cơ cấu tổ chức VietinBank 2.1.1.2 Khái quát về hoạt động kinh doanh của VietinBank a Lĩnh vực kinh doanh h
Hoạt động chính của VietinBank bao gồm huy động và nhận tiền gửi từ các tổ chức và cá nhân với các kỳ hạn khác nhau, cho vay dựa trên khả năng nguồn vốn, thanh toán giữa các bên, và thực hiện giao dịch ngoại tệ cũng như các dịch vụ tài trợ thương mại quốc tế Ngoài ra, ngân hàng còn cung cấp dịch vụ chiết khấu thương phiếu, trái phiếu và các giấy tờ có giá khác theo quy định của Ngân hàng Nhà nước Kết quả hoạt động kinh doanh của VietinBank trong năm 2016 đã ghi nhận nhiều thành tựu đáng chú ý.
Tính đến ngày 31/12/2016, tổng tài sản hợp nhất của VietinBank đạt 949 nghìn tỷ đồng, tăng 22% so với năm 2015 và hoàn thành 107% kế hoạch ĐHĐCĐ Tổng nguồn vốn huy động cũng đạt 870 nghìn tỷ đồng, tăng 22% so với năm trước và đạt 107% kế hoạch Đồng thời, tổng dư nợ tín dụng đạt 722 nghìn tỷ đồng, tăng 18% so với năm 2015, cho thấy sự chuyển dịch tích cực trong cơ cấu tín dụng.
VietinBank không chỉ tập trung vào hoạt động tín dụng và nguồn vốn truyền thống mà còn chú trọng vào việc đa dạng hóa sản phẩm dịch vụ Ngân hàng đã phát triển các sản phẩm đầu tư hiện đại với tổng quy mô đầu tư đạt 237 nghìn tỷ đồng, ghi nhận mức tăng trưởng 21% so với năm 2015.
Hoạt động kinh doanh ngoại tệ tiếp tục duy trì mức tăng trưởng ổn định, giữ vững vị trí trong Top 2 trên thị trường Doanh số mua bán ngoại tệ trên thị trường 1 ghi nhận mức tăng gần 10%, trong khi lợi nhuận tăng 20% so với năm 2015.
Năm 2016, VietinBank ghi nhận lợi nhuận trước thuế đạt 8.250 tỷ đồng, tăng 12% so với năm 2015 và hoàn thành 104% kế hoạch Đại hội đồng cổ đông Tỷ suất sinh lời ROE và ROA lần lượt đạt 10,9% và 1% VietinBank cũng dẫn đầu ngành ngân hàng về nộp thuế thu nhập và nằm trong Top doanh nghiệp có mức nộp thuế cao nhất Ngân hàng này duy trì chất lượng tài sản tốt với tỷ lệ nợ xấu dưới 1%.
Năm 2016, VietinBank được công nhận là một trong Top 10 thương hiệu giá trị nhất Việt Nam và là thương hiệu ngân hàng hàng đầu tại nước này, đồng thời nằm trong Top 400 thương hiệu ngân hàng giá trị nhất thế giới với giá trị đạt 249 triệu USD theo công bố của Branch Finance Đây cũng là năm thứ 5 liên tiếp VietinBank có mặt trong Top 2000 doanh nghiệp lớn nhất thế giới theo xếp hạng của Forbes Ngoài ra, các hãng xếp hạng tín dụng như S&P và Fitch đã công bố VietinBank có xếp hạng tín dụng tương đương với xếp hạng tín nhiệm quốc gia.
Bảng 2.1: Các chỉ số kết quả kinh doanh VietinBank 2012 - 2016
Nguồn: Báo cáo thường niên 2016 VietinBank h
2.1.1.3 Khái quát về hoạt động quản trị rủi ro của VietinBank
Trong nhiều năm qua, VietinBank đã chú trọng đến quản trị rủi ro nhằm cân bằng giữa lợi nhuận và rủi ro Điều này không chỉ đảm bảo sự tăng trưởng kinh doanh an toàn và hiệu quả mà còn góp phần vào việc xây dựng và duy trì sự ổn định bền vững cho hệ thống ngân hàng Việt Nam.
Năm 2016, VietinBank tập trung hoàn thành Chiến lược kinh doanh trung hạn với sự kết nối giữa các chủ điểm kinh doanh và quản trị rủi ro Hoạt động quản trị rủi ro được triển khai mạnh mẽ với các trụ cột như mô hình tổ chức, chính sách, công cụ đo lường rủi ro, báo cáo phân tích, giám sát, và hệ thống hạ tầng công nghệ thông tin, đồng thời nâng cao văn hóa và nhận thức về quản trị rủi ro.
Mô hình 3 vòng kiểm soát trong quản trị rủi ro theo thông lệ quốc tế bao gồm Vòng 1 và 1,5, trong đó các chi nhánh và đơn vị trụ sở chính thực hiện quản lý theo nghiệp vụ.
Các đơn vị thuộc khối quản lý rủi ro và kiểm toán nội bộ đã bắt đầu triển khai hiệu quả quy trình quản lý danh mục tín dụng Công tác này được thực hiện chủ động thông qua sự phối hợp chặt chẽ giữa các đơn vị tại ba vòng kiểm soát, bao gồm việc thiết lập và giám sát các chỉ tiêu kiểm soát chất lượng Đồng thời, các rủi ro trọng yếu cũng được nhận diện kịp thời, từ đó giúp triển khai các giải pháp phù hợp nhằm nâng cao hiệu quả quản lý.
Với định hướng triển khai Basel II, VietinBank đã thực hiện nhiều dự án quan trọng về quản trị rủi ro, đạt được kết quả ấn tượng Ngân hàng đã hoàn thành các phương pháp tính vốn cho các rủi ro trọng yếu và xây dựng hệ thống đo lường, theo dõi rủi ro thanh khoản và rủi ro lãi suất theo tiêu chuẩn quốc tế và hướng dẫn của Ngân hàng Nhà nước Công tác quản trị rủi ro tại VietinBank đang ngày càng hoàn thiện, tiệm cận nhanh chóng với các yêu cầu quốc tế thông qua việc áp dụng các công cụ quản trị rủi ro như chính sách, kiểm tra giám sát và các biện pháp khác.
2.1.2 Rủi ro tỷ giá tại Ngân hàng TMCP Công thương Việt Nam h
2.1.2.1 Diễn biến tỷ giá USD/VND từ 2011 đến nay
THỰC TRẠNG QUẢN TRỊ RỦI RO TỶ GIÁ TẠI NGÂN HÀNG TMCP CÔNG THƯƠNG VIỆT NAM
2.2.1 Tổ chức quản trị Để công tác quản trị rủi ro thị trường nói chung và quản trị rủi ro tỷ giá nói chung đảm bảo chuyên sâu, toàn diện và hiệu quả, VietinBank đã thiết lập mô hình tổ chức quản trị rủi ro tỷ giá theo mô hình “Ba vòng kiểm soát” của Basel II Bao gồm:
Vòng kiểm soát thứ nhất bao gồm các đơn vị kinh doanh thuộc khối kinh doanh vốn và khối khách hàng, đảm nhận vai trò quan trọng trong việc thực hiện các chức năng chính của tổ chức.
Quản trị rủi ro thị trường và rủi ro tỷ giá hàng ngày bao gồm việc nhận diện và đo lường rủi ro, đồng thời chủ động đề xuất và thực hiện các biện pháp phòng ngừa để giảm thiểu rủi ro Mục tiêu là đảm bảo rằng trạng thái rủi ro tỷ giá luôn tuân thủ các giới hạn đã được phê duyệt.
Phối hợp với vòng kiểm soát thứ hai để đề xuất các hạn mức kiểm soát rủi ro phù hợp với khẩu vị rủi ro và chiến lược kinh doanh của VietinBank, nhằm đảm bảo an toàn và hiệu quả trong hoạt động tài chính.
Vòng kiểm soát thứ hai được thực hiện bởi Phòng Quản trị rủi ro thị trường, có trách nhiệm xây dựng hệ thống quy định, quy trình và hướng dẫn quản trị rủi ro tỷ giá Phòng cũng đề xuất các hạn mức quản trị rủi ro tỷ giá, giám sát việc quản trị rủi ro tỷ giá của các đơn vị tại vòng một, và báo cáo độc lập tình hình rủi ro cho Ban Lãnh đạo và các đơn vị liên quan.
Để quản lý rủi ro tỷ giá hiệu quả trong hoạt động kinh doanh, cần phối hợp chặt chẽ với các đơn vị vòng 1 nhằm đảm bảo việc nhận diện, đo lường và quản trị rủi ro được thực hiện một cách nghiêm ngặt Thông tin về rủi ro phải được báo cáo kịp thời tới Ban Lãnh Đạo để có những quyết định phù hợp.
- Vòng kiểm soát thứ ba: Phòng Kiểm toán nội bộ thực hiện chức năng
Vòng kiểm soát thứ 3 thực hiện kiểm toán tại các đơn vị đã trải qua vòng kiểm soát 1 và 2, nhằm đảm bảo việc quản trị rủi ro tỷ giá được thực hiện một cách đầy đủ và hiệu quả.
VietinBank đã thiết lập một mô hình quản trị rủi ro tỷ giá hiệu quả bằng cách quy định rõ chức năng và nhiệm vụ của từng bộ phận liên quan, từ Hội đồng quản trị đến các đơn vị kinh doanh.
Hội đồng quản trị của VietinBank có trách nhiệm phê duyệt chiến lược kinh doanh, chiến lược quản trị rủi ro và khẩu vị rủi ro tổng thể, bao gồm cả khẩu vị rủi ro tỷ giá HĐQT cũng phê duyệt các quy định về quản trị rủi ro, đảm bảo sự phù hợp với mục tiêu kinh doanh, chiến lược quản trị rủi ro và các quy định của cơ quan quản lý, đồng thời tuân thủ hướng dẫn của Ủy ban Basel HĐQT giám sát việc thực hiện và tuân thủ các chính sách quản trị rủi ro đã được thông qua, đồng thời định kỳ đánh giá và điều chỉnh các chính sách này để phù hợp với thay đổi trong môi trường kinh doanh và hoạt động của VietinBank.
Ủy ban quản trị rủi ro có nhiệm vụ rà soát và tư vấn cho Hội đồng Quản trị (HĐQT) phê duyệt các quy định và chính sách liên quan đến quản trị rủi ro, bao gồm rủi ro tỷ giá Ủy ban này cũng đánh giá và giám sát việc triển khai các yêu cầu quản trị rủi ro tỷ giá đã được HĐQT thông qua, đảm bảo tuân thủ khẩu vị rủi ro và hiệu quả của các biện pháp giảm thiểu rủi ro Đồng thời, Ủy ban sẽ báo cáo HĐQT và đề xuất các phương án cải thiện khi cần thiết.
Ủy ban quản trị tài sản Nợ - tài sản Có đóng vai trò quan trọng trong việc hỗ trợ HĐQT thực thi các chính sách quản trị rủi ro tỷ giá trong hoạt động kinh doanh hàng ngày và dài hạn Nhiệm vụ của Ủy ban bao gồm phối hợp với Ủy ban quản lý rủi ro để giám sát các trạng thái rủi ro tỷ giá, định hướng cấu trúc bảng cân đối tài sản nhằm đảm bảo tăng trưởng bền vững và kiểm soát các chỉ số hạn mức rủi ro tỷ giá Ngoài ra, Ủy ban còn tổ chức định kỳ các cuộc họp để xem xét tình hình thực hiện kế hoạch kinh doanh của VietinBank, bao gồm các chỉ tiêu về lợi nhuận, doanh số và trạng thái nắm giữ của hoạt động tự doanh, từ đó đưa ra định hướng kinh doanh phù hợp với khẩu vị rủi ro đã được HĐQT phê duyệt.
Tổng giám đốc VietinBank chịu trách nhiệm điều hành hoạt động kinh doanh, đảm bảo tuân thủ khẩu vị rủi ro đã được HĐQT phê duyệt Ông phê duyệt các hạn mức rủi ro tỷ giá theo từng bàn kinh doanh, sản phẩm và điều kiện giao dịch, nhằm quản trị rủi ro tỷ giá hiệu quả Đồng thời, TGĐ tổ chức và duy trì hoạt động của Ban rủi ro để giám sát quản trị rủi ro tỷ giá, triển khai các chính sách và quy trình liên quan Cuối cùng, ông đảm bảo hệ thống công nghệ thông tin và hạ tầng cơ sở dữ liệu phù hợp để nhận diện, đo lường và kiểm soát rủi ro tỷ giá.
Phó TGĐ phụ trách Khối Quản trị rủi ro có nhiệm vụ thực hiện các công việc được TGĐ phân công và ủy quyền liên quan đến quản trị rủi ro tỷ giá Công việc này bao gồm chỉ đạo triển khai các chính sách quản trị rủi ro tỷ giá của HĐQT, ban hành quy trình và hướng dẫn thực hiện các quy định đã được HĐQT thông qua, cũng như phê duyệt mô hình và phương pháp đo lường rủi ro tỷ giá.
Giám đốc Khối Quản trị rủi ro tại VietinBank có nhiệm vụ đảm bảo triển khai hiệu quả các chính sách quản trị rủi ro tỷ giá được phê duyệt bởi ban lãnh đạo Công việc bao gồm tổ chức thực hiện các quy định và chính sách quản trị rủi ro tỷ giá, tham mưu cho Tổng Giám đốc và Phó Tổng Giám đốc trong việc ban hành quy trình và hướng dẫn thực hiện các chính sách này Ngoài ra, Giám đốc cũng phải rà soát và đề xuất mô hình, phương pháp đo lường, khẩu vị và hạn mức rủi ro tỷ giá cho ban lãnh đạo Cuối cùng, Giám đốc có trách nhiệm giám sát và kiểm soát việc thực hiện các biện pháp quản trị rủi ro tỷ giá, cũng như các hệ thống công nghệ thông tin và cơ sở dữ liệu để xác định, đo lường và kiểm soát rủi ro tỷ giá.
Đơn vị kinh doanh đóng vai trò quan trọng trong việc phối hợp với phòng QLRRTT để xây dựng các chính sách và quy trình quản trị rủi ro tỷ giá Họ cần lập kế hoạch kinh doanh cho danh mục quản trị, làm cơ sở cho phòng QLRRTT xác định hạn mức kiểm soát và khẩu vị rủi ro tỷ giá Đơn vị cũng phải chủ động nhận diện, đo lường và quản lý trạng thái rủi ro tỷ giá, thiết lập các chốt kiểm soát và giám sát nhằm đảm bảo tuân thủ các hạn mức và điều kiện giao dịch đã được phê duyệt Cuối cùng, họ có trách nhiệm báo cáo và giải trình các trường hợp vi phạm liên quan đến hạn mức và khẩu vị rủi ro tỷ giá trước cấp có thẩm quyền.
ĐÁNH GIÁ VỀ THỰC TRẠNG QUẢN TRỊ RỦI RO TỶ GIÁ TẠI NGÂN HÀNG
Để đánh giá thực trạng quản trị rủi ro tỷ giá tại Ngân hàng TMCP Công thương Việt Nam, tác giả đã tiến hành khảo sát qua email đối với cán bộ và lãnh đạo các phòng ban liên quan Cụ thể, khảo sát bao gồm Phòng Kinh doanh vốn với 2 lãnh đạo và 9 cán bộ thực hiện nghiệp vụ ngoại tệ, Phòng Quản trị rủi ro thị trường với 3 lãnh đạo và 6 cán bộ quản trị rủi ro tỷ giá, cùng với Phòng Kiểm toán nội bộ có 1 lãnh đạo và 3 cán bộ phụ trách quản trị rủi ro tỷ giá Kết quả khảo sát được tổng hợp trong Phụ lục 1 và Phụ lục 2.
Dựa trên kết quả khảo sát, tác giả đã tổng hợp những thành tựu và hạn chế trong hoạt động quản trị rủi ro tỷ giá tại Ngân hàng TMCP Công thương Việt Nam.
2.3.1.1 Hệ thống quản trị rủi ro tỷ giá về mặt tổ chức đã phát huy tốt vai trò và không ngừng hoàn thiện
Trong những năm gần đây, VietinBank đã thiết lập Ủy ban Quản trị rủi ro và Khối Quản trị rủi ro để giám sát toàn diện các loại rủi ro trong hoạt động kinh doanh, bao gồm rủi ro tỷ giá Đến năm 2015, Khối QLRR đã áp dụng mô hình 3 vòng kiểm soát rủi ro theo Basel II, trong đó các đơn vị kinh doanh là vòng kiểm soát đầu tiên Phòng QLRRTT đóng vai trò là vòng kiểm soát thứ hai, đảm nhận các quy trình và hệ thống hỗ trợ quản trị rủi ro tỷ giá Cuối cùng, Phòng Kiểm toán nội bộ thực hiện vai trò vòng kiểm soát thứ ba, đánh giá độc lập hiệu quả của chính sách và cơ chế quản trị rủi ro tỷ giá tại VietinBank.
VietinBank đã triển khai thành công hệ thống định giá vốn nội bộ (FTP) theo tiêu chuẩn quốc tế, góp phần nâng cao hiệu quả trong quản lý vốn và định hướng lãi suất cho các chi nhánh Quản trị lãi suất và thanh khoản được cải tiến, trong khi bộ phận nghiên cứu thị trường đã đóng góp tích cực vào quản lý rủi ro tỷ giá Nhờ đó, VietinBank có khả năng linh hoạt điều chỉnh lãi suất, tỷ giá và trạng thái ngoại tệ khi có biến động lớn trên thị trường, đảm bảo hiệu quả kinh doanh tối ưu.
2.3.1.2 Áp dụng hệ thống công nghệ tiên tiến trong quản trị rủi ro tỷ giá
Hiện nay, 100% nghiệp vụ và giao dịch của VietinBank đã được xử lý trên hệ thống công nghệ thông tin hiện đại, giúp rút ngắn khoảng cách về trình độ công nghệ so với ngân hàng khu vực và thế giới Đầu năm 2017, VietinBank đã triển khai hệ thống Ngân hàng lõi (Core Banking) mới, thay thế hệ thống cũ bằng Core SunShine, nâng cao hiệu quả hoạt động.
VietinBank là ngân hàng tiên phong tại Việt Nam trong việc áp dụng giải pháp công nghệ tiên tiến của Mỹ, cung cấp dịch vụ đa kênh hiện đại Hệ thống Core Sunshine giúp Trụ sở chính giám sát hiệu quả hoạt động kinh doanh trên toàn hệ thống và từng nghiệp vụ cụ thể.
Đổi mới công nghệ không chỉ mang lại nhiều sản phẩm và tiện ích mới mà còn hỗ trợ quản trị rủi ro, giảm thiểu công việc thủ công và nâng cao khả năng giám sát.
2.3.1.3 Chất lượng nguồn nhân lực quản trị rủi ro được nâng cao
VietinBank đã thiết lập tiêu chuẩn cao cho các giao dịch viên ngoại tệ và cán bộ quản trị rủi ro ngay từ khâu tuyển dụng, yêu cầu ứng viên có khả năng tiếp thu kiến thức mới và trình độ ngoại ngữ tốt Nhờ vào các chính sách khuyến khích và môi trường làm việc cạnh tranh, ngân hàng đã thu hút nhiều cán bộ chủ chốt có kinh nghiệm lâu năm trong quản trị rủi ro tỷ giá từ cả trong và ngoài nước Những cải cách này đã nâng cao chất lượng đội ngũ quản trị rủi ro tại VietinBank.
2.3.2 Những hạn chế và nguyên nhân
2.3.2.1 Hạn chế a Chưa xây dựng mô hình quản trị rủi ro tỷ giá theo chuẩn quốc tế
VietinBank chưa phát triển một mô hình quản trị rủi ro toàn diện và đồng bộ, từ cấp cao nhất đến các bộ phận nhỏ, liên quan đến rủi ro thị trường Điều này cần thiết để quản lý tất cả các loại rủi ro trong ngân hàng, bao gồm việc xác định các rủi ro phù hợp với mục tiêu chiến lược kinh doanh, thiết lập các nguyên tắc thống nhất về quản trị rủi ro, quy trình và thủ tục xác định, đo lường, kiểm soát rủi ro, cũng như xây dựng hệ thống thông tin và báo cáo hiệu quả.
VietinBank đã chủ yếu tập trung vào quản trị rủi ro tín dụng và thanh khoản, trong khi quản trị rủi ro thị trường và rủi ro tỷ giá chưa được chú trọng đúng mức Các hoạt động hỗ trợ quản trị rủi ro tỷ giá vẫn còn hạn chế và chưa được đầu tư mạnh mẽ.
Quản trị rủi ro tỷ giá là một phần quan trọng trong tổng thể quản trị rủi ro của ngân hàng, có mối liên hệ chặt chẽ với các loại rủi ro khác như rủi ro tín dụng, lãi suất, tác nghiệp và thanh khoản Do đó, VietinBank cần chú trọng hơn vào quản trị rủi ro tỷ giá trong chiến lược quản trị rủi ro tổng thể trong những năm tới Tuy nhiên, hiện tại, nguồn nhân lực chuyên sâu cho quản trị rủi ro tỷ giá vẫn còn thiếu.
Trước đây, mô hình và cơ cấu tổ chức quản trị rủi ro thị trường và tỷ giá thiếu sự phối hợp đồng bộ giữa các bộ phận, dẫn đến việc phân công nhiệm vụ không hiệu quả và dễ xảy ra chồng chéo Hoạt động quản trị rủi ro tỷ giá chưa đạt hiệu quả cao do không tuân thủ đầy đủ các nguyên tắc quản trị rủi ro theo thông lệ.
- Nguyên tắc tập trung: Việc quản trị rủi ro phải được tập trung ở Trụ sở chính và báo cáo một lãnh đạo khối duy nhất và độc lập,
- Nguyên tắc độc lập khách quan giữa các đơn vị kinh doanh và các bộ phận hỗ trợ đôi khi không được thực hiện triệt để
Một trong những hạn chế lớn trong quản trị rủi ro tỷ giá là nguồn nhân lực, với đội ngũ nhân sự còn thiếu cả về số lượng lẫn chất lượng Hầu hết cán bộ quản trị rủi ro tỷ giá chuyển từ các bộ phận khác sang, dẫn đến thiếu kinh nghiệm và kiến thức về hoạt động kinh doanh ngoại tệ Trong khi đó, quản trị rủi ro tỷ giá trên thế giới đã có những bước tiến vượt bậc với việc áp dụng các thuật toán và mô hình thống kê hiện đại, yêu cầu người làm trong lĩnh vực này phải có trình độ và kinh nghiệm về rủi ro thị trường Bên cạnh đó, công nghệ và hệ thống báo cáo hiện tại cũng thiếu sự đồng bộ, gây khó khăn trong công tác quản lý rủi ro.
Việc đo lường rủi ro tỷ giá tại VietinBank phụ thuộc vào công nghệ ngân hàng và hệ thống ngân hàng lõi Độ chính xác của việc đo lường còn phụ thuộc vào chất lượng số liệu đầu vào, trong khi rủi ro tỷ giá lại phân tán và liên quan đến nhiều hoạt động khác nhau trong ngân hàng Hiện tại, các hoạt động này đang được hỗ trợ bởi các chương trình độc lập và không đồng bộ.
Sự kết nối giữa hệ thống Core Banking và hệ thống Treasury trong ngân hàng hiện tại còn nhiều hạn chế, dẫn đến tình trạng công nghệ và báo cáo không đồng nhất Điều này gây khó khăn trong việc phối hợp và tích hợp dữ liệu lên cơ sở dữ liệu cũng như hệ thống báo cáo chung của toàn ngân hàng, yêu cầu nhiều thời gian và công đoạn để thực hiện.
2.3.2.2 Nguyên nhân a Các nguyên nhân khách quan
GIẢI PHÁP TĂNG CƯỜNG QUẢN TRỊ RỦI RO TỶ GIÁ TRONG KINH
ĐỊNH HƯỚNG CHUNG CHO VIỆC TĂNG CƯỜNG QUẢN TRỊ RỦI RO TỶ GIÁ TẠI NGÂN HÀNG TMCP CÔNG THƯƠNG VIỆT NAM
3.1.1 Định hướng hoạt động kinh doanh của Ngân hàng TMCP Công thương Việt Nam
Năm 2017, Đảng và Chính phủ tập trung vào việc kiềm chế lạm phát, ổn định kinh tế vĩ mô, và đảm bảo an sinh xã hội trong bối cảnh duy trì mức tăng trưởng hợp lý Ngân hàng Nhà nước (NHNN) tiếp tục thực hiện chính sách tiền tệ chặt chẽ và linh hoạt, kiểm soát tổng phương tiện thanh toán, đồng thời điều chỉnh lãi suất và tỷ giá phù hợp với kế hoạch vĩ mô và diễn biến của thị trường tiền tệ, ngoại tệ.
VietinBank phấn đấu trở thành tập đoàn tài chính đa năng hiện đại, không chỉ duy trì và cải tiến các sản phẩm truyền thống mà còn phát triển ngân hàng bán lẻ với những sản phẩm công nghệ cao Ngân hàng hướng tới việc mở rộng mạng lưới phân phối để phục vụ đa dạng đối tượng khách hàng Mục tiêu trong những năm tới là xây dựng vị thế và uy tín cao trong nước và khu vực, khẳng định sự phát triển bền vững.
Các mục tiêu lớn cần ưu tiên của VietinBank đến năm 2020:
Củng cố và hoàn thiện cơ cấu tổ chức cùng quy chế chi tiêu nội bộ của ngân hàng, đảm bảo hoạt động đúng theo mô hình Tập đoàn vào năm 2020.
- Thành lập một số công ty con mới vào thời điểm thích hợp.
Để mở rộng kinh doanh và nâng cao năng lực tài chính, ngân hàng cần tăng cường tích tụ và tập trung vốn Việc này không chỉ giúp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn mà còn cải thiện chất lượng dịch vụ và khả năng cạnh tranh trên thị trường.
Tập trung nguồn lực như vốn, kỹ thuật, công nghệ và con người để phát triển thị trường mục tiêu là chiến lược quan trọng Doanh nghiệp nên chú trọng vào các sản phẩm chủ lực mà họ có ưu thế cạnh tranh, đồng thời có tiềm năng phát triển và mang lại lợi nhuận cao Ngược lại, cần rút lui khỏi những lĩnh vực kém hiệu quả và có rủi ro cao để tối ưu hóa hiệu suất kinh doanh.
Nâng cao chất lượng sản phẩm truyền thống và phát triển dịch vụ ngân hàng mới dựa trên công nghệ hiện đại là cần thiết để đáp ứng yêu cầu thị trường và khả năng của ngân hàng.
Ngân hàng đang từng bước áp dụng các thông lệ quốc tế vào hoạt động kinh doanh, đặc biệt là các tiêu chuẩn Basel II và III Việc nâng cao chuẩn mực đạo đức nghề nghiệp và thiết lập môi trường nội bộ là rất quan trọng, đồng thời nhấn mạnh vai trò của kiểm soát nội bộ đối với tất cả các cấp độ nhân viên.
- Công khai, minh bạch thông tin về hoạt động của các thành viên trong ngân hàng theo nghĩa vụ của công ty cổ phần đại chúng.
Tạo ra một môi trường lý tưởng cho sự phát triển của nhân viên ngân hàng là ưu tiên hàng đầu Mỗi cá nhân đều được đảm bảo cơ hội bình đẳng trong việc phát triển nghề nghiệp, thăng tiến và tham gia các chương trình đào tạo.
Tập trung vào việc phát triển công nghệ thông tin và hệ thống kế toán là yếu tố then chốt để hỗ trợ hiệu quả cho quản trị ngân hàng hiện đại và quản trị rủi ro.
- Xây dựng văn hóa kinh doanh cũng như phát triển thương hiệu của ngân hàng
3.1.2 Định hướng tăng cường hoạt động quản trị rủi ro tỷ giá tại Ngân hàng TMCP Công thương Việt Nam
VietinBank đang nỗ lực trở thành một tập đoàn tài chính đa năng hiện đại với cơ cấu tài sản và nguồn vốn phức tạp, đồng thời giới thiệu nhiều sản phẩm và công cụ mới trên thị trường Trong bối cảnh biến động thị trường ngày càng nhanh và phức tạp, việc quản trị rủi ro, đặc biệt là quản trị rủi ro tỷ giá, trở thành một nhiệm vụ quan trọng hàng đầu của VietinBank.
VietinBank đã nỗ lực cải tiến hệ thống quản trị rủi ro, đặc biệt là quản trị rủi ro tỷ giá, nhằm phát triển an toàn và hiệu quả Ngân hàng hướng tới việc trở thành một trong những đơn vị tiên phong tại Việt Nam trong việc áp dụng các tiêu chuẩn quốc tế trong quản trị rủi ro tỷ giá.
3.1.2.1 Hoàn thiện khung quản trị rủi ro thị trường
Một hệ thống quản trị rủi ro thị trường hiệu quả cần được triển khai trong một môi trường rủi ro phù hợp Chiến lược quản trị rủi ro phải xác định rõ mức độ chấp nhận rủi ro tổng thể và rủi ro thị trường, đóng vai trò là kim chỉ nam cho hoạt động của hệ thống Ngân hàng cần xây dựng chiến lược quản trị rủi ro dựa trên các đánh giá toàn diện về tình hình kinh doanh, lợi nhuận kỳ vọng của cổ đông và bối cảnh kinh tế trong nước Hội đồng quản trị là cơ quan cuối cùng chịu trách nhiệm phê duyệt chiến lược rủi ro của ngân hàng.
3.1.2.2 Xây dựng quy trình quản trị rủi ro tỷ giá hợp lý Để có được quy trình quản trị rủi ro tỷ giá hợp lý, ngân hàng cần phải thiết lập các tiêu chí quản trị rủi ro tỷ giá hợp lý, cơ chế phân cấp, kiểm soát phù hợp, phản ánh đúng các dạng rủi ro có nguy cơ cao đối với ngân hàng Ngoài ra, các chính sách quản trị rủi ro tỷ giá cần phải được thường xuyên xem xét, đảm bảo phù hợp với chiến lược quản trị rủi ro tỷ giá trong từng thời kỳ.
3.1.2.3 Lượng hóa các thước đo rủi ro thị trường
Basel II và III ra đời với những chỉ dẫn cụ thể trong lượng hóa rủi ro, trong đó có cấu phần rủi ro thị trường Thực tế tại VietinBank, rủi ro cũng đang được ngân hàng nỗ lực tìm cách lượng hóa Tuy nhiên, để tiến tới đo lường rủi ro bằng những chỉ tiêu theo thông lệ quốc tế, cần thiết phải có các bước chuẩn bị kỹ càng và một hệ thống quản trị rủi ro chuẩn mực. h
3.1.2.4 Nâng cao chất lượng công tác giám sát, kiểm soát rủi ro tỷ giá
Theo Basel II, nguyên tắc quản trị rủi ro tỷ giá yêu cầu đảm bảo hiệu quả trong giám sát và kiểm soát nội bộ Điều này bao gồm việc đánh giá rủi ro, chất lượng quản trị rủi ro, và mức độ tuân thủ các quy trình, quy định và hạn mức rủi ro Công việc này cần được thực hiện thường xuyên bởi các bộ phận quản trị rủi ro và các bộ phận giám sát độc lập khác.
GIẢI PHÁP TĂNG CƯỜNG QUẢN TRỊ RỦI RO TỶ GIÁ CỦA NGÂN HÀNG
3.2.1 Xây dựng khung quản trị rủi ro tỷ giá tại VietinBank theo chuẩn mực quốc tế Đối với VietinBank, quản trị rủi ro tỷ giá còn là vấn đề khá mới mẻ, chỉ mới được quan tâm gần đây Khi lãi suất thị trường và tỷ giá có nhiều biến động, sự bấp bênh trong kinh doanh đe dọa sự tồn tại bền vững của ngân hàng, nhiều hoạt động đứng trước nguy cơ rủi ro thì những nhà quản trị mới quan tâm nhiều đến những biện pháp nhằm hạn chế rủi ro Điển hình là vào những thời điểm tỷ giá thị trường biến động thất thường, ngân hàng thường cố gắng đưa trạng thái ngoại hối về 0 một cách thụ động, hầu như không có biện pháp bảo hiểm nào được thực hiện trước đó theo kế hoạch Do vậy, những biện pháp kém chủ động như trên chỉ giúp ngân hàng phần nào hạn chế được rủi ro tỷ giá Muốn thực hiện tốt hơn việc quản trị rủi ro tỷ giá, ngân hàng cần phải nhận thức vấn đề một cách toàn diện bao gồm việc dự báo biến động của thị trường, đo lường mức rủi ro, sử dụng thêm các công cụ mới phòng ngừa rủi ro một cách có hiệu quả.
VietinBank chưa phát triển một khung quản trị rủi ro tỷ giá toàn diện và đồng bộ từ cấp cao nhất đến các bộ phận nhỏ, dẫn đến việc thiếu một chiến lược tổng thể để quản lý tất cả các loại rủi ro thị trường Ngân hàng cần xác định các dạng rủi ro đặc thù, thiết lập các chính sách, thủ tục và giới hạn rủi ro, cũng như cải thiện hệ thống thông tin và báo cáo để nâng cao hiệu quả quản trị rủi ro.
VietinBank cần xây dựng và triển khai một chiến lược quản trị rủi ro tỷ giá tổng thể, hiệu quả, dựa trên khung quản trị rủi ro quốc tế Trong bối cảnh thị trường hiện tại, ngân hàng phải hoạt động dưới sự quản lý chặt chẽ của NHNN, do đó cần xem xét kỹ lưỡng để lựa chọn khung quản trị rủi ro tỷ giá phù hợp với các yêu cầu quốc tế cơ bản.
(1) Chiến lược kinh doanh của VietinBank phải được xây dựng phù hợp với yêu cầu quản trị các dạng rủi ro tỷ giá đặc thù của ngân hàng;
(2) Xác định rõ trách nhiệm, vai trò của các bộ phận có liên quan trong hoạt động quản trị rủi ro tỷ giá;
(3) Có mô hình tổ chức phù hợp cho hoạt động quản trị rủi ro tỷ giá;
Để quản trị rủi ro tỷ giá hiệu quả, VietinBank cần thực hiện các bước theo quy trình chuẩn quốc tế, bao gồm việc thiết lập chính sách, quy định và quy trình hạn mức Đồng thời, ngân hàng cũng cần chú trọng đến việc xây dựng văn hóa và thói quen làm việc của các bộ phận nội bộ để đảm bảo sự đồng bộ trong quản lý rủi ro.
(5) Có quy định về kiểm tra, giám sát và báo cáo đối với hoạt động quản trị rủi ro tỷ giá;
Ngân hàng cần có kế hoạch định kỳ để tái định giá danh mục trạng thái ngoại tệ mà mình nắm giữ Đồng thời, việc kiểm tra và xác nhận quy trình thanh toán vốn cũng rất quan trọng để đảm bảo tính chính xác và hiệu quả trong hoạt động tài chính.
Các bước 4, 5 và 6, cùng với các dữ liệu đầu vào, cần được áp dụng một cách khoa học trong phương pháp thực hành quản trị và hệ thống đo lường rủi ro tỷ giá.
3.2.2 Tăng cường sử dụng các công cụ phái sinh ngoại tệ
Thị trường phái sinh ngoại tệ giúp VietinBank giảm thiểu rủi ro tỷ giá bằng cách chuyển giao rủi ro cho các tổ chức chấp nhận, như các nhà đầu cơ Điều này tạo ra hiệu quả trong việc phân phối rủi ro giữa các thành viên tham gia Mỗi thành viên có quan điểm riêng về rủi ro tỷ giá và luôn sẵn sàng giao dịch để bảo hiểm rủi ro hoặc tìm kiếm lợi nhuận.
VietinBank cần triển khai chính sách đào tạo cho cán bộ kinh doanh trên thị trường phái sinh ngoại hối quốc tế, nhằm trang bị kiến thức về các công cụ phái sinh phức tạp Việc này bao gồm việc cung cấp kiến thức về thị trường ngoại hối, kỹ năng phân tích kỹ thuật và phân tích cơ bản, giúp cán bộ có khả năng dự đoán xu hướng thị trường và sử dụng công cụ phái sinh một cách hiệu quả.
Để ứng dụng nghiệp vụ phái sinh ngoại hối hiệu quả, VietinBank cần chú trọng đến công nghệ thông tin bên cạnh trình độ cán bộ Các công cụ phái sinh ngoại hối dựa trên thuật toán phức tạp nhằm dự đoán biến động tỷ giá hối đoái Đồng thời, ngân hàng cần mở rộng quan hệ hợp tác với các ngân hàng nước ngoài để nhận hỗ trợ về kiến thức, tài chính và kỹ thuật, từ đó hiện đại hóa công nghệ và hệ thống phân tích quản trị rủi ro Ngoài việc sử dụng các thiết bị hiện có từ hãng Reuters và Bloomberg, VietinBank cũng cần trang bị thêm phần mềm xử lý và tính phí cho các nghiệp vụ phái sinh.
3.2.3 Sử dụng các phương pháp hiện đại để tăng khả năng dự báo biến động tỷ giá
Dự báo tỷ giá và xu hướng biến động của nó là yếu tố then chốt trong quản trị rủi ro tỷ giá, giúp VietinBank đưa ra quyết định kinh doanh chính xác Dự báo chính xác không chỉ giúp phòng ngừa rủi ro mà còn mang lại lợi nhuận cao, trong khi dự báo sai có thể dẫn đến tổn thất nghiêm trọng cho ngân hàng.
Các phương pháp dự báo tỷ giá có thể xếp thành 4 nhóm:
Dự báo kỹ thuật là phương pháp sử dụng dữ liệu tỷ giá lịch sử để dự đoán tỷ giá trong tương lai Ví dụ, nếu một đồng tiền tăng giá liên tục trong 5 ngày, điều này có thể chỉ ra xu hướng giá của đồng tiền đó trong ngày tiếp theo.
Dự báo cơ bản về tỷ giá hối đoái dựa trên mối quan hệ giữa các biến số kinh tế và giá trị hiện tại của chúng, cùng với tác động lịch sử đối với tỷ giá VietinBank có thể áp dụng các dự kiến tỷ giá dựa trên những yếu tố này Ví dụ, lạm phát cao ở một quốc gia thường dẫn đến việc giảm giá đồng tiền của quốc gia đó, nhưng cần xem xét thêm tác động của các yếu tố khác đến tỷ giá.
Dự báo thị trường được xây dựng dựa trên các chỉ số thị trường, được gọi là dự báo trên cơ sở thị trường Phương pháp này có thể áp dụng cho cả tỷ giá giao ngay và tỷ giá kỳ hạn, giúp doanh nghiệp đưa ra quyết định chính xác hơn trong các giao dịch tài chính.
Dự báo hỗn hợp là phương pháp được nhiều ngân hàng áp dụng do không có kỹ thuật dự báo nào liên tục vượt trội hơn các phương pháp khác Mỗi kỹ thuật dự báo sẽ được gán một quyền số khác nhau, trong đó phương pháp có độ tin cậy cao hơn sẽ có quyền số lớn hơn Kết quả dự báo tỷ giá thực tế sẽ là bình quân gia quyền của các phương pháp này.
Mặc dù mỗi phương pháp dự báo có những ưu điểm riêng, nhưng một số biến động trong tỷ giá vẫn khó lý giải Nguyên nhân chủ yếu thường xuất phát từ các yếu tố kinh tế và chính trị đặc thù của từng quốc gia, chứ không phải do hạn chế của các phương pháp dự báo.
3.2.4 Phát triển nguồn nhân lực
KIẾN NGHỊ
Việc tăng cường quản trị rủi ro tỷ giá tại VietinBank sẽ phụ thuộc vào sự chỉ đạo và hỗ trợ từ các cơ quan chức năng, đặc biệt là từ NHNN Việt Nam và Hiệp hội Ngân hàng Sự thành công trong triển khai các giải pháp này cần sự phối hợp chặt chẽ với các Bộ, ngành liên quan.
3.3.1 Kiến nghị với Chính phủ, Bộ, Ngành liên quan
Chính phủ cần thực hiện đồng bộ các giải pháp để ổn định kinh tế vĩ mô và kiềm chế lạm phát ở mức thấp, bao gồm nâng cao năng lực dự báo và điều hành chính sách kịp thời Cần quản lý chặt chẽ chính sách tiền tệ và tài khóa, gắn kết chúng để bảo đảm tăng trưởng hợp lý và ổn định vĩ mô Hạ lãi suất tín dụng phù hợp với lạm phát, điều hành tỷ giá theo tín hiệu thị trường, và cải thiện cán cân thanh toán quốc tế Thực hiện tốt nhiệm vụ thu, chi ngân sách, chống thất thu, tiết kiệm chi, và nâng cao hiệu quả đầu tư công Quản lý nợ công trong giới hạn an toàn và hoàn thành cơ cấu lại các tổ chức tài chính yếu kém Xử lý nghiêm các vi phạm pháp luật trong lĩnh vực tài chính, hỗ trợ phát triển thị trường chứng khoán, đẩy mạnh xuất khẩu, và kiểm soát hàng nhập khẩu không khuyến khích, đồng thời thu hút nguồn vốn nước ngoài ODA và FDI.
Để kiểm soát hiệu quả đầu tư gián tiếp của nước ngoài (FDI), cần tạo điều kiện thu hút khách du lịch quốc tế và kiều hối Đồng thời, tăng cường quản trị thị trường và giá cả, ngăn chặn tình trạng đầu cơ và buôn lậu Việc chủ động cung cấp thông tin chính xác và kịp thời về tình hình kinh tế vĩ mô cũng rất quan trọng để hạn chế sự tăng giá do tâm lý thị trường.
Không có cơ chế tỷ giá hối đoái nào là tối ưu cho mọi tình huống, nhưng việc duy trì tỷ giá ổn định thông qua sự cân đối giữa thị trường và can thiệp của Nhà nước là quan trọng cho tăng trưởng kinh tế Chính phủ đã xác định chống suy giảm kinh tế và đảm bảo an sinh xã hội là mục tiêu hàng đầu, trong đó quản trị tỷ giá USD/VND đóng vai trò thiết yếu Khi các đồng ngoại tệ giảm giá do chính sách hạ lãi suất và nới lỏng tín dụng ở các nước phát triển, tỷ giá VND không thay đổi có thể dẫn đến việc định giá đồng nội tệ quá cao, làm giảm sức cạnh tranh của hàng hóa xuất khẩu Việt Nam, gây ra nhiều hệ lụy kinh tế – xã hội như giảm thu nhập từ xuất khẩu, thu hẹp sản xuất, gia tăng thất nghiệp và áp lực an sinh xã hội.
Quản trị rủi ro tỷ giá tại các ngân hàng thương mại (NHTM) là một hoạt động phức tạp do tính chất rộng lớn và mối quan hệ chặt chẽ giữa các yếu tố rủi ro Để quản lý hiệu quả rủi ro kinh doanh ngoại hối, cần có sự phối hợp đồng bộ ở tất cả các cấp độ, trong đó Ngân hàng Nhà nước (NHNN) đóng vai trò quan trọng nhất Tác giả đề xuất một số chính sách nhằm cải thiện quản trị rủi ro tỷ giá tại NHNN.
3.3.2.1 Kiến nghị về Chính sách tỷ giá USD/VND
Chính sách tỷ giá là một yếu tố vĩ mô quan trọng với tác động lớn và khó lường, thường phải cân nhắc giữa nhiều mục tiêu khác nhau Mặc dù có nhiều mục tiêu cho chính sách tỷ giá, nhưng các công cụ thực thi và dư địa thực hiện lại hạn chế Việc giảm giá đồng nội tệ có thể thúc đẩy xuất khẩu và cải thiện cán cân thanh toán, nhưng chỉ trong những điều kiện nhất định Do đó, lựa chọn chế độ tỷ giá hối đoái phù hợp để ổn định kinh tế vĩ mô, hỗ trợ tăng trưởng bền vững và duy trì sự ổn định trên thị trường ngoại hối là ưu tiên hàng đầu trong quản trị kinh tế hiện nay.
Phá giá đồng nội tệ có thể hỗ trợ xuất khẩu, nhưng mức độ đóng góp của xuất khẩu vào tăng trưởng kinh tế phụ thuộc vào tỷ trọng hàng nhập khẩu trong hàng hóa xuất khẩu Một đồng bản tệ yếu có thể gây ra lạm phát và bong bóng tài sản, làm suy giảm năng lực cạnh tranh của doanh nghiệp trong nước Do đó, việc tăng lợi nhuận xuất khẩu và tạo việc làm liên tục là rất quan trọng, nhưng không nên quá phụ thuộc vào điều chỉnh tỷ giá, vì các yếu tố khác của tăng trưởng kinh tế có thể bù đắp cho bất kỳ sự sụt giảm nào trong xuất khẩu.
Không có cơ chế tỷ giá hối đoái tối ưu cho mọi tình huống, nhưng việc duy trì tỷ giá ổn định thông qua cân bằng giữa thị trường và can thiệp của nhà nước là điều kiện quan trọng cho tăng trưởng kinh tế Chính vì vậy, nhiều quốc gia hiện nay đang áp dụng chính sách tỷ giá linh hoạt, điều chỉnh một cách thận trọng để thích ứng với biến động của cung cầu thị trường, đồng thời có sự điều tiết tích cực từ nhà nước.
3.3.2.2 Kiến nghị phát triển thị trường sản phẩm phái sinh
Hệ thống khung pháp lý đóng vai trò quan trọng trong việc quy định nguyên tắc tổ chức và hoạt động của thị trường phái sinh, đồng thời bảo vệ sự lành mạnh của thị trường tài chính Một môi trường pháp lý đầy đủ và hiệu lực cao là điều kiện cần thiết cho sự phát triển của thị trường này Tuy nhiên, tính phức tạp của giao dịch sản phẩm phái sinh cũng làm cho hoạt động này dễ bị gian lận Trên thị trường phái sinh, có nhiều đối tượng tham gia như nhà kinh doanh, nhà đầu cơ và nhà môi giới, mỗi người có mục đích khác nhau, dẫn đến nguy cơ rủi ro và khả năng thu lợi cao Do đó, bên cạnh việc hoàn thiện các văn bản pháp luật, việc điều hành và giám sát thị trường cũng là rất cần thiết.
Cần hoàn thiện quy định về tài chính kế toán cho sản phẩm phái sinh do tính phức tạp và mới mẻ của chúng Hiện tại, hướng dẫn hạch toán các sản phẩm này chưa đầy đủ, dẫn đến việc các công cụ phái sinh được ghi chép ngoài bảng cân đối kế toán Điều này gây khó khăn trong việc xác định các công cụ phái sinh đang được sử dụng và ảnh hưởng của chúng đến thu nhập của công ty từ báo cáo truyền thống.
3.3.2.3 Kiến nghị với Hiệp hội Ngân hàng
Hiệp hội Ngân hàng Việt Nam là tổ chức nghề nghiệp hỗ trợ các ngân hàng thương mại giải quyết các vấn đề nghiệp vụ trong lĩnh vực ngân hàng Để nâng cao quản trị rủi ro trong kinh doanh ngoại hối tại các NHTM, Hiệp hội cần thực hiện các biện pháp phát triển phù hợp.
Tổ chức các buổi hội thảo và tọa đàm nhằm nghiên cứu hoạt động quản trị rủi ro tỷ giá trong kinh doanh ngoại hối là rất cần thiết Cần tập trung vào các chuyên đề quan trọng như sự phối hợp giữa các tổ chức tín dụng trong hệ thống ngân hàng để quản lý rủi ro tỷ giá hiệu quả, cũng như các biện pháp hạn chế rủi ro tỷ giá trong hoạt động kinh doanh ngoại hối của ngân hàng thương mại.
Vào thứ hai, chúng tôi sẽ đóng vai trò là cầu nối cho các ngân hàng thương mại (NHTM) để cùng nhau trao đổi kiến thức và kinh nghiệm trong việc tìm kiếm đối tác và nghiên cứu triển khai hệ thống quản trị rủi ro.
Vào thứ ba, chúng ta sẽ nghiên cứu và tìm hiểu về việc triển khai quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối trên toàn cầu Qua đó, sẽ cung cấp tư vấn kịp thời cho các ngân hàng trong việc xây dựng và hoàn thiện hệ thống quản trị rủi ro, đảm bảo tính khoa học, thống nhất và phù hợp với các thông lệ quốc tế.