Phân tích tình hình nhằm nâng cao năng lực tài chính tại công ty tnhh tas thăng long

SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng LỜI CẢM ƠN Trong thời gian thực tập Công ty TNHH TAS Thăng Long, em nhận đƣợc nhiều giúp đỡ, tạo điều kiện hƣớng dẫn tận tình thầy giáo trƣờng Đại học Hịa Bình lãnh đạo cán nhân viên Công ty TNHH TAS Thăng Long Em xin gửi lời cảm ơn sâu sắc đến thầy Th.s Đỗ Văn Quý giúp đỡ, hƣớng dẫn em suốt trình thực đề tài Với bảo tận tình thầy, em tìm hiểu sâu kiến thức đƣợc học mở rộng thêm nhiều kiến thức nhƣ kinh nghiệm phân tích báo cáo tài cơng ty, có nhìn tồn cảnh tình hình tài cơng ty Em xin đƣợc cảm ơn toàn thể nhân viên Phịng Kế tốn- Tài Cơng ty TNHH TAS Thăng Long, nơi em thực tập anh chị, ngƣời bạn giúp đỡ em nhiều q trình em thực tập hồn thiện chun đề Trong q trình thực khơng tránh khỏi thiếu sót thời gian trình độ kiến thức thân hạn chế nên em mong muốn nhận đƣợc góp ý chân thành thầy để đề tài hoàn thiện Em xin chân thành cảm ơn! Hà Nội, ngày 16 tháng năm 2014 Sinh viên thực TRỊNH THỊ NHUẦN SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng MỤC LỤC LỜI CẢM ƠN PHẦN MỞ ĐẦU 1.Lý chọn đề tài 2.Mục tiêu nghiên cứu 2.1.Mục tiêu chung 2.2.Mục tiêu cụ thể 3.Đối tƣợng nghiên cứu 4.Phạm vi nghiên cứu 4.1.Phạm vi không gian 4.2.Phạm vi thời gian 4.3.Phạm vi nội dung 5.Phƣơng pháp nghiên cứu CHƢƠNG I CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1.Khái niệm phân tích tình hình tài doanh nghiệp 1.2.Bản chất phân tích tài doanh nghiệp 1.3 Mục tiêu phân tích tài doanh nghiệp 1.4 Ý nghĩa phân tích tài doanh nghiệp 1.5.Thơng tin tài liệu sử dụng phân tích tài doanh nghiệp 1.5.1 Các thơng tin bên ngồi doanh nghiệp 1.5.2 Các thông tin bên doanh nghiệp 1.6 Phƣơng pháp phân tích 1.7 Nội dung phân tích tình hình tài doanh nghiệp 10 1.7.1.Phân tích diễn biến doanh thu 10 1.7.2.Phân tích tình hình biến động tài sản nguồn vốn 10 1.7.3.Phân tích số khả toán 10 1.7.4.Phân tích số khả hoạt động 11 1.7.5.Phân tích tỷ số khả cân đối vốn 12 1.7.6.Phân tích tỷ số khả sinh lời 13 1.7.7 Phân tích tài theo mơ hình Dupont 14 CHƢƠNG II 16 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng PHÂN TÍCH THỰC TRẠNG TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI CƠNG TY TNHH TAS THĂNG LONG 16 2.1.Tổng quan công ty TNHH TAS Thăng Long 16 2.1.1.Sơ lƣợc trình phát triển công ty 16 2.1.2.Cơ cấu tổ chức nhân 17 2.1.3.Các chủ thể kinh tế - kĩ thuật ảnh hƣởng tới hoạt động công ty 21 2.1.3.1.Đặc điểm sản phẩm dịch vụ công ty 21 2.1.3.2.Kết cấu sản xuất kinh doanh công ty 22 2.1.4.Các hoạt động chủ yếu 23 2.2.Phân tích tình hình tài cơng ty TNHH TAS Thăng Long 24 2.2.1.Phân tích diễn biến doanh thu 24 2.2.2.Phân tích tình hình biến động tài sản nguồn vốn 27 2.2.2.1.Phân tích tình hình biến động tài sản 28 2.2.2.2.Phân tích khái quát biến động nguồn vốn 32 2.2.2.3.Phân tích mối quan hệ cân đối tài sản nguồn vốn 34 2.2.3.Phân tích số khả toán 36 2.2.4.Phân tích số khả hoạt động 38 2.2.5.Phân tích số khả cân đối vốn 42 2.2.6.Phân tích tỷ số khả sinh lời 43 2.2.7.Phân tích tài theo mơ hình Dupont 46 2.2.7.1.Phân tích Tỷ suất sinh lời tổng tài sản: 47 2.2.7.2.Phân tích Doanh lợi Vốn chủ sở hữu: 48 2.2.7.3 Phân tích tỷ suất sinh lời Vốn chủ sở hữu theo ROA mức độ tác động địn bẩy tài chíh 51 2.3 Đánh giá thực trạng tài cơng ty TNHH TAS Thăng Long 52 2.3.1.Kết đạt đƣợc 52 2.3.2.Hạn chế 53 2.3.3.Nguyên nhân 54 2.3.3.1.Nguyên nhân chủ quan 54 2.3.3.2.Nguyên nhân khách quan 54 CHƢƠNG III 56 GIẢI PHÁP NÂNG CAO NĂNG LỰC TÀI CHÍNH TẠI CƠNG TY TNHH TAS THĂNG LONG 56 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng 3.1 Định hƣớng phát triển công ty thời gian tới 56 3.1.1 Mục tiêu phát triển ngắn hạn 56 3.1.2 Chiến lƣợc phát triển kinh doanh dài hạn 56 3.2 Giải pháp nâng cao lực tài cơng ty 57 3.2.1.Hồn thiện sách bán hàng 57 3.2.2.Nâng cao quản trị tài 58 3.2.3 Nâng cao chất lƣợng đội ngũ công nhân viên 59 KẾT LUẬN 61 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO 62 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT TT Từ viết tắt Nội dung đầy đủ HĐND Hội đồng nhân dân UBND Uỷ ban nhân dân CHDCND Cộng hoà dân chủ nhân dân TNHH Trách nhiệm hữu hạn CN Chi nhánh XN Xí nghiệp CP Cổ phần TT Thơng tin TĐH Tự động hoá 10 TSNH Tài sản ngắn hạn 11 NH Ngắn hạn 12 TSDH Tài sản dài hạn 13 TSCĐ Tài sản cố định 14 LĐ Lao động 15 DH Dài hạn 16 VCSH Vốn chủ sở hữu 17 LNST Lợi nhuận sau thuế 18 TNDN Thu nhập doanh nghiệp 19 BCTC Báo cáo tài 20 EBIT 21 ACP 22 AAI Earnings Before Interest and Taxes Lợi nhuận trƣớc thuế lãi vay Average Collection Period Kỳ thu tiền bình quân Average Age of Inventories Số ngày tồn kho bình quân SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng Average Payment Period 23 APP 24 TIE 25 ROA 26 ROE 27 PM 28 BEP 29 FATO Số ngày phải trả bình quân Times Interest Earned Khả toán lãi vay Return On Assets Tỷ suất sinh lời tổng tài sản Return On Equity Tỷ suất sinh lời chủ sở hữu Profit Margin Tỷ suất sinh lời doanh thu Basic Earning Power Khả sinh lời Fixed Asset Turnover Hiệu suất sử dụng Tổng tài sản cố định Total Asset Turnover 30 TATO 31 TS Tài sản 32 AU Hệ số vòng quay tổng tài sản 33 EM Hiệu suất sử dụng Tổng tài sản Hệ số tổng tài sản so với vốn chủ sở hữu (địn bẩy tài chính) SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng DANH MỤC SƠ ĐỒ BẢNG BIỂU Sơ đồ 1.1: Cơ cấu tổ chức công ty TNHH TAS Thăng Long 18 Bảng 2.1: Doanh thu công ty TNHH TAS Thăng Long 24 Bảng 2.2: Chi tiết doanh thu công ty TNHH TAS Thăng Long 25 Bảng 2.3: Cơ cấu Tài sản ngắn hạn công ty Error! Bookmark not defined Bảng 2.4: Tình hình biến động tài sản nguồn vốn 27 Bảng 2.5: Kết cấu Tổng tài sản công ty TNHH TAS Thăng Long Error! Bookmark not defined Bảng 2.6 : Bảng kết cấu tổng nguồn vốn công ty TNHH TAS Thăng Long Error! Bookmark not defined Bảng 2.7:Mối quan hệ cân đối tài sản nguồn vốnError! Bookmark not defined Bảng 2.8: Vốn lƣu động thƣờng xuyên nhu cầu VLĐ thƣờng xuyên 35 Bảng 2.9: Khả tốn Cơng ty năm 2011, 2012, 2013 36 Bảng 2.10: Các số khả hoạt động Công ty giai đoạn 2011 – 2013 39 Bảng 2.11: Các số khả hoạt động công ty TNHH TAS Thăng Long Error! Bookmark not defined Bảng 2.12: Các tỷ số khả sinh lời 44 Bảng 2.13: Tỷ suất sinh lời Tổng tài sản công ty từ năm 2011 -2013 47 Bảng 2.14: Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu công ty từ năm 2011 – 2013 49 Bảng 2.15: Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu công ty từ năm 2011 – 2013 51 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng PHẦN MỞ ĐẦU 1.Lý chọn đề tài Trong năm gần có biến động kinh tế ảnh hƣởng không nhỏ tới doanh nghiệp Chính mà cơng tác quản trị tài doanh nghiệp đƣợc đẩy mạnh chặt chẽ Trong thực trạng áp dụng phân tích tài hoạt động quản trị tài cơng ty Việt Nam cho thấy cịn tồn nhiều bất cập Đây nguyên nhân tình trạng hiệu việc quản lý công ty Việt Nam thời gian qua, đồng thời nguy phát triển công ty tƣơng lai Vì vậy, yêu cầu nâng cao chất lƣợng hiệu kinh doanh địi hỏi phải hồn thiện hoạt động phân tích tình hình tài cơng ty Vì vậy, em chọn đề tài: “Phân tích tình hình tài nhằm nâng cao lực tài Cơng ty TNHH TAS Thăng Long” làm chun đề thực tập Trong thời gian thực tập Công ty TNHH TAS Thăng Long, em cố gắng tìm hiểu thực tiễn hoạt động sản xuất kinh doanh Cơng ty thơng qua phân tích tình hình tài Cơng ty vài năm gần nhằm mục đích tự nâng cao hiều biết vấn đề tài doanh nghiệp nói chung, phân tích tài nói riêng nghiên cứu để góp phần giúp nhà quản trị có nhìn tổng qt tình hình cơng ty để đƣa định giải pháp đắn cho công ty, ngồi cịn giúp nhà đầu tƣ đƣa định 2.Mục tiêu nghiên cứu 2.1.Mục tiêu chung Phân tích tình hình tài nhằm nâng cao lực tài cơng ty TNHH TAS Thăng Long 2.2.Mục tiêu cụ thể Hệ thống hóa vấn đề lý luận phân tích tài doanh nghiệp Phân tích thực trạng tình hình tài cơng ty TNHH TAS Thăng Long Từ đề xuất số giải pháp nhằm nâng cao lực tài công ty, giúp cho công ty nắm rõ đƣợc biến động tình hình tài tƣơng lai để có biện pháp đối phó thích hợp SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng 3.Đối tƣợng nghiên cứu Đối tƣợng nghiên cứu luận văn vấn đề liên quan đến tình trạng tài cơng ty TNHH TAS Thăng Long 4.Phạm vi nghiên cứu 4.1.Phạm vi không gian Công ty TNHH TAS Thăng Long 4.2.Phạm vi thời gian Chuyên đề đƣợc nghiên cứu khoảng thời gian từ ngày 10/2/2014 – 5/4/2014 với số liệu từ năm 2011 – 2013 4.3.Phạm vi nội dung - Phân tích diễn biến doanh thu - Phân tích tình hình biến động tài sản nguồn vốn - Phân tích số khả tốn - Phân tích số khả hoạt động - Phân tích số khả cân đối vốn - Phân tích số khả sinh lời - Phân tích tài theo Dupont 5.Phƣơng pháp nghiên cứu Ngoài phƣơng pháp vật biện chứng vật lịch sử sử dụng phƣơng pháp sau: - Phƣơng pháp sử dụng phân tích - Phƣơng pháp so sánh - Phƣơng pháp tỷ lệ - Phƣơng pháp Dupont 6.Bố cục Ngoài phần mở đầu phần kết luận, khóa luận gồm chƣơng sau: Chƣơng I: Cơ sở lý luận phân tích tài Doanh nghiệp Chƣơng II: Phân tích thực trạng tình hình tài Cơng ty TNHH TAS Thăng Long Chƣơng III: Giải pháp nâng cao lực tài cơng ty TNHH TAS Thăng Long SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng CHƢƠNG I CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1.Khái niệm phân tích tình hình tài doanh nghiệp Doanh nghiệp chủ thể kinh tế độc lập, có tƣ cách pháp nhân, hoạt động kinh doanh thị trƣờng nhằm tăng giá trị chủ sở hữu Doanh nghiệp cách thức tổ chức hoạt độn kinh tế nhiều cá nhân Có nhiều hoạt động kinh tế thực doanh nghiệp cacs cá nhân Ở Việt Nam, theo Luật doanh nghiệp: Doanh nghiệp tổ chức kinh tế có tên riêng, có tài sản, có trụ sở giao dịch ổn định, đƣợc đăng kí kinh doanh theo quy định thực một, số tất cơng đoạn q trình đầu tƣ, từ sản xuất đến tiêu thụ sản phẩm cung ứng dịch vụ thị trƣờng nhằm mục đích sinh lợi Tài doanh nghiệp đƣợc hiểu quan hệ kinh tế dƣới hình thức giá trị doanh nghiệp với chủ thể kinh tế Các quan hệ tài doanh nghiệp chủ yếu là: quan hệ doanh nghiệp với Nhà nƣớc, quan hệ doanh nghiệp với thị trƣờng tài chính, quan hệ doanh nghiệp với thị trƣờng khác, quan hệ nội doanh nghiệp Việc quản lý tài ln ln giữ vị trí trọng yếu hoạt động quản lí doanh nghiệp, định tính độc lập, thành bại doanh nghiệp trình kinh doanh, đặc biệt xu hội nhập khu vực quốc tế, điều kiện cạnh tranh khốc liệt phạm vi tồn giới, quản lí tài trở nên quan trọng hết Nghiên cứu phân tích tài khâu quan trọng quản lý doanh nghiệp Phân tích tài đƣợc nhà quản lý bắt đầu ý từu cuối kỉ XIX Từ đầu kỉ XX đến nay, phân tích tài thực đƣợc phát triển đƣợc trọng hết nhu cầu quản lí doanh nghiệp có hiệu ngày cao, phát triển mạnh mẽ hệ thống tài chính, phát triển tập đồn kinh doanh khả sử dụng rộng rãi công nghệ thơng tin Phân tích tài sử dụng tập hợp khái niệm, phƣơng pháp công cụ cho phép xử lý thơng tin kế tốn thông tin khác quản lý nhằm đánh giá tình hình tài doanh nghiệp, đánh giá rủi ro, mức độ chất lƣợng hiệu hoạt động doanh nghiệp SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng - Trung bình năm, đồng doanh thu tạo đƣợc 0,022 đồng lợi nhuận Tỷ suất sinh lời doanh thu tăng tỷ suất sinh lời tài sản tăng Tỷ suất sinh lời doanh thu chịu ảnh hƣởng hai nhân tố Lợi nhuận sau thuế Doanh thu Điều có nghĩa là: Lợi nhuận sau thuế lớn Tỷ suất sinh lời doanh thu lớn, cịn doanh thu nhỏ tỷ suất sinh lời doanh thu lớn - Một đồng tài sản đầu tƣ vào kinh doanh mang lại 1,138 đồng doanh thu Số vịng quay tài sản bình quân cao cho thấy sức sản xuất tài sản lớn Ở số vịng quay tài sản bình quân lại chịu ảnh hƣởng nhân tố Doanh thu Tổng tài sản bình quân Điều có nghĩa là: Doanh thu lớn số vịng quay lớn, cịn Tổng tài sản bình qn nhỏ số vịng quay lớn 2.2.7.2.Phân tích Doanh lợi Vốn chủ sở hữu Doanh lợi vốn chủ sở hữu tiêu chuẩn phổ biến ngƣời ta dùng để đánh giá tình hình hoạt động doanh nghiệp Việc phân tích dựa vào phƣơng trình Dupont giúp ta kết hợp đánh giá tổng hợp khả sinh lời doanh nghiệp, đồng thời giúp tìm biện pháp để gia tăng sản xuất sinh lời vốn chủ sở hữu ROE = ROE = ROE = Vịng quay tổng TS × Hệ số lãi rịng × Hệ số tổng TS so với VCSH 48 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng Bảng 2.14: Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu công ty từ năm 2011 – 2013 Đơn vị: Triệu đồng Năm Chỉ tiêu 2011 1.LNST 2012 2012/2011 2013 2013/2012 +/- % +/- % 2.435 3.495 3.840 108.678 104.242 103.952 3.Tổng TS bình quân 95.541 121.099 153.173 4.VCSH bình quân 28.927 30.591 34.150 1,138 0,861 0,679 (0,277) (24,34) (0,182) (21,13) 0,022 0,034 0,037 0,012 54,54 0,003 8,82 3,303 3,959 4,485 0,656 19,86 0,526 13,28 0,084 0,114 0,115 0,03 35,71 0,001 0,87 2.Doanh thu Hệ số vòng quay tổng TS = (2)/(3) Hệ số lãi ròng = (1)/(2) Hệ số tổng tài sản so với VCSH = (3)/(4) ROE (Nguồn:Báo cáo tài cơng ty) Vận dụng mơ hình Dupont để phân tích tiêu Lợi nhuận vốn chủ sở hữu Nhìn vào bảng 2.14 ta thấy ROE tăng dần qua năm, năm 2011 đạt mức 0,084 đến năm 2013 đạt mức 0,115 Sự thay đổi nhân tố sau: Hệ số vòng quay tổng tài sản, hệ số lãi ròng, hệ số tổng tài sản so với VCSH ROE2013 = AU2013 × PM2013 × EM2013 = 0,069 × 0,037 × 4,485 = 0,115  Tức trung bình đồng Vốn chủ sở hữu, công ty đầu tƣ vào kinh doanh mang lại 0,1115 đồng Lợi nhuận sau thuế ROE kết ba yếu tố: - Ảnh hƣởng hệ số vòng quay Tổng tài sản AU2013 = 0,069 vòng tức đồng tài sản đầu tƣ vào kinh doanh mang lại 0,069 đồng doanh thu Chỉ tiêu lớn phản ánh khả tạo doanh thu từ việc đầu tƣ vào Tài sản hiệu Nhƣng trạng công ty lại giảm Nguyên nhân Tài sản ngắn hạn gây tiêu hiệu suất sử dụng Tài sản cố định cho thấy hiệu suất Tài sản cố 49 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng định tăng hàng năm nhƣng hiệu suất Tổng tài sản lại giảm Vậy tài sản ngắn hạn nguyên nhân Doanh thu giảm tài sản ngắn hạn tăng nhanh tốc độ giảm Tài sản cố định nên khiến cho Tổng tài sản tăng làm cho hệ số vòng quan Tổng tài sản giảm từ 1,138 năm 2011 xuống nửa vào năm 2013 0,679 Vì vậy, từ thấy Hiệu suất sử dụng tài sản giảm Tài sản ngắn hạn giảm - Ảnh hƣởng hệ số lãi rịng: PM2013 = 0,037 tức trung bình năm, đồng doanh thu mang lại 0,037 đồng lợi nhuận Hệ số lãi rịng tăng tỷ suất sinh lời tài sản tăng Tỷ suất sinh lời doanh thu chịu ảnh hƣởng hai nhân tố Lợi nhuận sau thuế Doanh thu Điều có nghĩa là: Lợi nhuận biên tăng trƣởng mạnh từ năm 2011 đến năm 2013 ( từ 0,022 đến 0,037) Lợi nhuận sau thuế tăng Doanh thu giảm - Ảnh hƣởng hệ số tài sản so với vốn chủ sở hữu: EM2013= 4,485 tức 4,485 đồng Tài sản có đồng đƣợc đầu tƣ Vốn chủ sở hữu Chỉ tiêu hệ số tài sản so với vốn chủ sở hữu thể mối quan hệ nguồn vốn vay vốn chủ sở hữu, thể khả tự chủ tài Doanh nghiệp Qua hệ số cho phép đánh giá tác động tích cực tiêu cực việc vay vốn đến ROE Hiện hệ số tài sản so với vốn chủ sở hữu công ty có xu hƣớng tăng từ 3,303 năm 2011 đến 3,959 năm 2012 tới năm 2013 4,485 Hệ số tài sản so với vốn chủ sở hữu cao khơng tốt cơng ty gặp lại rủi ro đầu tƣ lớn ảnh hƣởng đến khả hoạt động công ty tƣơng lai Từ làm giảm tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu (ROE) lợi nhuận doanh nghiệp 50 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng 2.2.7.3 Phân tích tỷ suất sinh lời Vốn chủ sở hữu theo ROA mức độ tác động địn bẩy tài Bảng 2.15: Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu công ty từ năm 2011 – 2013 Đơn vị: Triệu đồng Chỉ tiêu 2011 2012 2013 1.LNST 2.435 3.495 3.840 2.Tổng TS bình quân 95.541 121.099 153.173 3.VCSH bình quân 28.927 30.591 34.150 4.ROA = (1)/(2) 0,025 0,029 0,025 3,303 3,959 4,485 8,4 11,4 11,5 5.Hệ số đòn bẩy tài = (2) / (3) ROE(%) = (4) x (5) x 100 2012/2011 2013/2012 (+/-) (+/-) 0,1 (Nguồn: Báo cáo tài cơng ty) Theo nhƣ bảng ta thấy, ROE chịu tác động ROA hệ số địn bẩy tài = 0,025 x 4,485 = 0,115 Tức trung bình đồng Vốn chủ sở hữu, công ty đầu tƣ vào kinh doanh mang lại 0,1115 đồng Lợi nhuận sau thuế - Ảnh hƣởng ROA: năm 2011 ROA 0,025 đến năm 2012 tăng lên mức 0,029 năm 2013 cịn mức 0,025 với năm 2011 ROA có thay đổi không lớn tốc độ tăng tổng TS bình qn cịn lớn tốc độ tăng LNST - Ảnh hƣởng hệ số địn bẩy tài (EM): hệ số có biến động tăng từ năm 2011 3,303 đến năm 2013 4,485 Nguyên nhân VSCH bình quân tăng nhƣng tốc độ tăng nhỏ so với tốc độ tăng tổng TS bình quân 51 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng 2.3 Đánh giá thực trạng tài cơng ty TNHH TAS Thăng Long 2.3.1.Kết đạt đƣợc Đánh giá chung tình hình sản xuất kinh doanh tình hình tài cơng ty TNHH TAS Thăng Long Nhìn chung công ty TNHH TAS Thăng Long doanh nghiệp hoạt động có hiệu Lợi nhuận doanh nghiệp tăng hàng năm dù doanh thu có giảm nhƣng doanh nghiệp biết tiết kiệm chi phí sử dụng hiệu tài sản công ty Tuy năm 2011 đến nay, tình hình kinh tế nhiều khó khăn nhƣng so với doanh nghiệp khác lĩnh vực Hải Phịng cơng ty đƣợc đánh giá hoạt động tôt Trong năm 2013, lợi nhuận sau thuế doanh nghiệp tăng so với năm 2012 Đây tín hiệu tốt tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp, doanh nghiệp có bƣớc tiến triển, tiền đề để doanh nghiệp mở rộng hoạt động sản xuất kinh doanh Về tình hình tài doanh nghiệp, nhìn chung, tình hình doanh nghiệp ổn định Các tiêu tài doanh nghiệp có xu hƣớng biến động không tốt cho doanh nghiệp nhiên mức độ biến động tƣơng đối nhỏ, nhƣ thấy đƣợc định hƣớng phát triển tƣơng là phù hợp với xu phát triển doanh nghiệp Doanh nghiệp sử dụng có hiệu đồng vốn bỏ Mấy năm trở lại đây, quy mô vốn công ty tăng, cấu tài sản thay đổi theo hƣớng ngày đại, giá trị sản lƣợng, doanh thu tăng nhanh có lãi Để đạt đƣợc kết nhƣ nhờ vào việc công ty đề nhiều giải pháp cải thiện tình hình: xây dựng máy gọn nhẹ, hiệu quả, trọng đào tạo, nâng cao tay nghề cán bộ, cơng nhanh, tiết kiệm chi phí Cơng tác tài đƣợc quan tâm đặc biệt Đề nhƣng cách thức quản lý sử dụng vốn, tổ chức thu hồi khoản nợ, quản lý chặt chẽ hàng tồn kho… Công ty ngày khẳng định đƣợc vị thị trƣờng xây dựng Việt Nam nói chung lĩnh vực đầu tƣ xây lắp điện nói riêng Điều giúp tạo uy tín cho cơng ty giúp cho cơng ty chủ động sản xuất kinh doanh 52 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng Về cơng tác quản lý, công ty TNHH TAS Thăng Long rút đƣợc nhiều học kinh nghiệm công tác lãnh đạo, đạo, công tác quản lý vận hành sản xuất kinh doanh Đã có nhiều chủ trƣơng giải pháp tháo gỡ khó khăn vốn, chiến lƣợc đầu tƣ phát triển, công tác thị trƣờng, quản lý nguồn nhân lực… Cán lãnh đạo chủ chốt Cơng ty rèn luyện nỗ lực thích ứng với chế quản lý Công ty cổ phần Đại đa số công nhân viên ngƣời lao động an tâm tƣ tƣởng công tác lao động Cơng ty Nhìn chung thấy doanh nghiệp hoạt động tốt, có nhiều triển vọng để phát triển, định hƣớng tƣơng lai doanh nghiệp phù hợp với quy luật phát triển, với đặc thù ngành với thực đơn vị 2.3.2.Hạn chế Bên cạnh kết đạt đƣợc, doanh nghiệp có vấn đề cịn tồn Trƣớc hết phải kể đến hầu hết nguồn vốn doanh nghiệp tiến hành sản xuất vốn vay, dù có vấn đề chung với doanh nghiệp hoạt động lĩnh vực xây lắp nhƣng gây nhiều khó khăn doanh nghiệp Vì việc vay vốn nhiều khiến cho chi phí vốn ngày trở nên đắt, chi phí khánh tận tăng nhanh làm cho ảnh hƣởng xấu tới tâm lý nhà đầu tƣ Từ rủi ro cơng ty tăng lên, cơng ty khó vay nhiều nữa, việc vay vốn gặp khó khăn việc tiến hành hoạt động doanh nghiệp khó khăn khơng Chính sách thƣơng mại cơng ty nhằm mục đích trì doanh thu cho cơng ty tình hình kinh tế khó khăn có mặt tích cực việc đóng góp việc ổn đinh doanh thu, nhƣng lại khiến vốn cơng ty bị chiếm dụng nhiều hơn, điều ảnh hƣởng không tốt cho công ty làm tăng rủi ro với công ty với cổ đông cơng ty Vì khách hàng chậm tốn dễ dẫn tới nợ khó địi với doanh nghiệp, từ làm tăng chi phí vốn doanh nghiệp lại bị ứ đọng nhiều Ngồi ra, điều cịn gây khó khăn cho cơng ty cơng ty phải trả chi khí khác lớn nhƣ: lãi vay, tiền hàng cho nhà cung cấp, tiền lƣơng… Cơ cấu đầu tƣ vào tài sản chƣa hợp lý: việc đầu tƣ vào Tài sản cố định tốt Tài sản ngắn hạn nhƣng công ty lại phần lớn đầu tƣ vào Tài sản ngắn hạn nên 53 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng làm giảm hiệu suất sử dụng Tài sản cơng ty Vì vậy, cơng ty cần thay đổi cấu đầu tƣ vào tài sản Lao động doanh nghiệp tay nghề chƣa cao Trong lĩnh vực mà kỹ thuật ngƣời yếu tố định doanh nghiệp cần phải có sách phát triển, đào tạo lao động có tay nghề cao, đáp ứng cho yêu cầu phát triển khoa học kỹ thuật ngày phát triển 2.3.3.Nguyên nhân 2.3.3.1.Nguyên nhân chủ quan Do trình độ cán phân tích cịn hạn chế cơng ty chƣa có cán chuyên trách đảm nhiệm cụ thể Việc phân tích tài nhiệm vụ phịng kế tốn tài sau năm hoạt động phải tiến hành để báo cáo lên cấp Nhƣng nghiệp vụ chủ yếu phịng kế tốn tài thiên kế tốn nhiều nên việc phân tích tài chƣa đƣợc thực theo nghĩa Thơng tin sử dụng phân tích chƣa thật đầy đủ xác Trong cơng tác phân tích tài cơng ty quan tâm thơng tin báo cáo tài mà chƣa trọng thu thập thông tin khác, việc cập nhật thông tin cịn nhiều hạn chế, khơng liên tục, chƣa đầy đủ, không kịp thời 2.3.3.2.Nguyên nhân khách quan Trở ngại lớn năm 2012 đầu năm 2013 công ty thiếu vốn hoạt động sản xuất kinh doanh Tình trạng nợ đọng vốn kéo dài với giá trị lớn từ năm trƣớc đây, đƣợc cải thiện song số vốn nợ đọng lớn so với thực tế tài Cơng ty.Vốn hoạt động sản xuất kinh doanh Công ty chủ yếu nguồn vốn vay ngân hàng, vốn huy động từ cán công nhân viên phải chịu lãi suất cao với giá vật tƣ thiết bị biến động thất thƣờng nên ảnh hƣởng lớn đến hiệu sản xuất kinh doanh thu nhập ngƣời lao động Do lĩnh vực hoạt động công ty lĩnh vực xây lắp điện, cần sử dụng vốn đầu tƣ lớn, nên cơng ty phải huy động vốn bên ngồi để thực cơng trình có vốn đầu tƣ lớn Ngoài ra, hoạt động sản xuất kinh doanh chế thị trƣờng với cạnh tranh liệt nhiều đơn vị lĩnh vực tồn thành phố Cơng ty gặp khơng khó khăn trình hoạt động mình, cơng ty khơng ngừng vƣơn cao để hồn thiện khẳng định với khách hàng đối tác 54 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng Mặt khác, hoạt động ngành thống kê tình hình tài cơng ty chƣa đƣợc chuẩn xác số liệu trung bình ngành chƣa xác, mang tính chất tham khảo nên chƣa thé làm tiêu so sánh để đánh giá xác hoạt động cơng ty nhƣ so với toàn ngành 55 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng CHƢƠNG III GIẢI PHÁP NÂNG CAO NĂNG LỰC TÀI CHÍNH TẠI CÔNG TY TNHH TAS THĂNG LONG 3.1 Định hƣớng phát triển công ty thời gian tới 3.1.1 Mục tiêu phát triển ngắn hạn Đẩy mạnh tiếp thị xây lắp cơng trình điện cao Tìm kiếm xây dựng dự án đầu Hà Nội, đồng thời mở rộng thị phần xây lắp ngồi thành phố Tìm lối hội nhập quốc tế phù hợp Xây dựng thƣơng hiệu TAS “Bạn đồng hành cơng trình kỷ” Cụ thể: + Đa dạng hoá sản phẩm lĩnh vực liên quan kỹ thuật điện nhằm mở rộng thị trƣờng, ƣu tiên cho xây lắp điện, đẩy mạnh tiếp thị vào xây lắp cơng trình điện cao Duy trì có hiệu lực hệ thống quản lý chất lƣợng theo tiêu chuẩn ISO 9001 + Doanh thu sản xuất kinh doanh đạt 114 tỷ đồng tƣơng ứng sản lƣợng 127 tỷ đồng + Làm công tác an tồn lao động + Thực kiểm tốn độc lập tồn Cơng ty + Xúc tiến hợp tác hội nhập Quốc tế hoá lĩnh vực: Đại lý thƣơng mại; Liên doanh đấu thầu xây lắp; Liên doanh liên kết sản xuất cơng nghiệp + Tiếp tục hình thành mở rộng phát triển tổ hợp TAS 3.1.2 Chiến lƣợc phát triển kinh doanh dài hạn Chiến lƣợc phát triển ngƣời Tuyển chọn lao động có chất lƣợng, sử dụng hợp lý, bồi dƣỡng cán bộ, nâng cao trình độ, cập nhật tri thức, thơng tin tránh nguy tụt hậu Nền kinh tế phát triển, nhiên máy móc khơng thể thay đƣợc ngƣời, ngƣời lực lƣợng q trình sản xuất Phải đảm bảo lợi ích cho ngƣời lao động nhƣ xây dựng 56 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng cơng khai quỹ tiền lƣơng, quỹ phúc lơi, thực đầy đủ sách bảo hộ cho ngƣời lao động Chiến lƣợc phát triển thị trƣờng tiêu thụ Đẩy mạnh trình sản xuất, công ty trọng tăng cƣờng công tác tiếp thị, quảng bá, giới thiệu sản phẩm Mở rộng thị trƣờng kinh doanh tỉnh thành phố có tốc độ thị hóa miền Bắc, miền Trung miền Nam Chú trọng nâng cao chất lƣợng sản phẩm, tiết kiệm chi phí, hạ giá thành sản phẩm để từ nâng cao lợi cạnh tranh với công ty khác ngành Công ty tiếp tục trì tập trung phục vụ nhóm khách hàng có quan hệ truyền thống với cơng ty Đƣa biện pháp trì tốt mối quan hệ dựa biện pháp đảm bảo tốt chất lƣợng sản phẩm, có đảm bảo an tồn bảo hành kiểm tra định kì với cơng trình xây dựng Trong thời gian tới công ty phải cải thiện hệ thống nhà xƣởng, kho bãi phục vụ sản xuất, nâng cấp đại hệ thống máy móc thiết bị theo hƣớng đại hóa nhằm đáp ứng tối đa yêu cầu thị trƣờng yêu cầu khách hàng 3.2 Giải pháp nâng cao lực tài cơng ty 3.2.1.Hồn thiện sách bán hàng Vấn đề quan trọng khiến cho cơng ty gặp khó khăn việc giải vốn tồn đọng dƣới dạng khoản phải thu chiếm 58,26% năm 2012, phải thu khách hàng chiếm 57,94% tổng tài sản doanh nghiệp 3.2.1.1.Đẩy mạnh thu hồi khoản phải thu - Công ty cần gửi thƣ nhắc nợ, kết hợp gọi điện thông báo gọi điện cho khách hàng khoản nợ hạn họ đƣa yêu cầu toán khoảng thời gian ngắn mà doanh nghiệp đề kể từ thông báo - Hẹn gặp với phận chịu trách nhiệm bên khách hàng nhân viện phụ trách hợp đồng khách hàng để trao đổi khoản nợ Nếu hẹn gặp nhân viên đem lại hiệu giám đốc tài doanh nghiệp đến trực tiếp công ty khách hàng để giải dứt điểm - Khéo léo yêu cầu khách hàng nợ viết giấy cam kết toán Trong trƣờng hợp xấu tất biện pháp khơng hữu hiệu biện pháp cuối đƣa pháp luật 57 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng 3.2.1.2.Xây dựng sách nợ loại khách hàng - Phân loại khách hàng truyền thống, uy tín khách hàng để xây dựng sách ƣu tiên phù hợp với đối tƣợng - Đối với khách hàng truyền thống: Trƣớc ký hợp đồng phải qua kiểm tra phận quản lý cơng nợ Phịng Kế tốn- Tài để chắn khách hàng khơng có lịch sử nợ xấu, nợ khó địi Nếu khách hàng có khoản nợ cũ u cầu khách hàng toán xong nợ cũ chấp nhận tốn nợ cũ tiếp tục ký hợp đồng Yêu cầu khách hàng toán dứt điểm giai đoạn để tránh tồn đọng sang giai đoạn sau đồi với hợp đồng có giá trị lớn phải u cầu phía khách hàng phải đặt cọc theo phần trăm giá trị hợp đồng - Đối với khách hàng mới: Trƣớc ký hợp đồng mà có ƣu tiên toán trả chậm cho khách hàng cơng ty cần tiến hành khảo sát trụ sở cơng ty khách hàng văn phịng cơng ty để trao đổi thu thập thơng tin, đánh giá uy tín độ tin cậy khách hàng Sau đề xuất hạn mức tín dụng cho khách hàng 3.2.1.3.Giải pháp khác - Sau ký hợp đồng, công ty nên gửi bảng liệt kê, hoá đơn cho khách hàng kỳ hạn chuyển phát nhanh, thƣ đảm bảo để chắn khách hàng nhận đƣợc giấy tờ thời gian ngắn liên lạc với khách hàng để giải vƣớng mắc, đẩy nhanh tiến trình tốn - Gửi thƣ mắc nợ cho khách hàng, hẹn gặp đến thăm khách hàng thấy trao đổi qua điện thoại mail không hiệu - Cần có kết hợp tốt phịng tài phịng kinh doanh cơng tác thu hồi nợ Phịng kinh doanh có nhiệm vụ thƣờng xuyên đốc thúc khách hàng toán thời hạn có phản hồi kịp thời cho phận tốn cơng nợ phận tài – kế tốn nhƣ ban giám đốc để có biện pháp kịp thời 3.2.2.Nâng cao quản trị tài 3.2.2.1.Quản trị tiền mặt Do tiền mặt chiếm tỷ trọng nhỏ kết cấu tài nên đƣợc quan tâm vấn đề cải thiện tình hình tài Tuy nhiên, tiền mặt thiếu hụt gây 58 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng trở ngại khơng nhỏ q trình hoạt động, làm tính linh hoạt hoạt động sản xuất kinh doanh Do đó, quản trị tiền mặt, đặc biệt việc xác định mức tiền mặt hợp lý điều cần thiết Bởi giữ nhiều tiền khơng tốt tiền két tiền chết, khơng có khả sinh lời lại phải chịu chi phí lãi vay Vì vậy, cơng ty nên lấp lịch trình theo dõi luân chuyển tiền mặt mà có biện pháp điều chỉnh hợp lý; thực sách khuyến khích trả tiền mặt để nhanh chóng đƣa tiền vào trình kinh doanh 3.2.2.2.Quản trị hàng tồn kho Hàng tồn kho loại tài sản có tính khoản thấp, mà doanh nghiệp thƣờng muốn bán đƣợc hàng ghi nhận khoản phải thu hàng tồn kho, nữa, lợi nhuận thu đƣợc việc bán chịu sản phẩm nặng gia tăng rủi ro việc thu tiền bán chịu Vì kiểm sốt đầu tƣ tồn kho điều thiếu Công ty Muốn đƣợc vậy, công ty cần phải: - Xác định tính chất loại sản phẩm mà công ty gia công Đồng thời Công ty phải vào thời vụ để tiến hành tăng dự trữ tồn kho Quản trị vốn cố định: Cần lựa chọn đắn việc đầu tƣ thêm tài sản cố định để tránh tình trạng lãng phí Nâng cao trình độ, ý thức sử dụng bảo quản tài sản cố định Lập kế hoạch sửa chữa bảo hành kịp thời 3.2.3 Nâng cao chất lƣợng đội ngũ công nhân viên Đội ngũ lao động yếu tố có ý nghĩa định đến hiệu sản xuất kinh doanh công ty Các công ty nên quan tâm đến chất lƣợng lao động Đây nhân tố sống định đến thành bại doanh nghiệp Trong trình sản xuất kinh doanh lao động tác động đến khâu, đến q trình tiêu thụ sản phẩm, hay nói cách khác lao động nguồn gốc sáng tạo cải vật chất cho xã hội Do công ty cần phải phát huy sức mạnh đội ngũ lao động khơi dậy họ tiềm to lớn tạo cho họ động lực để họ phát huy đƣợc hết khả làm việc Công ty cần nâng cao tiêu chuẩn tuyển chọn lao động, đảm bảo chất lƣợng lao động tuyển thêm Đồng thời củng cố nâng cao tay nghề nguồn lao động sẵn có Cơng ty cần phải tổ chức cho cán khoa học kỹ thuật, công nhân giỏi nghè giàu kinh nghiệm tham quan học tập thực tế nƣớc công nghiệp phát 59 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng triển để trực tiếp nắm bắt tiến khoa học kỹ thuật áp dụng vào thực tế cơng ty Ngƣời lao động phát huy có hiệu khả trình độ họ đƣợc khuyến khích đánh giá khả bên cạnh sách đào tạo bồi dƣỡng trình độ, công ty cần phải ý đến việc phân phối thù lao lao động thu nhập với khả công sức ngƣời lao động Làm đƣợc nhƣ tạo động lực thúc đẩy ngƣời lao động tự nâng cao trình độ lực để tiến hành cơng việc có chất lƣợng tốt Việc đào tạo đội ngũ cán công nhân viên cơng ty đem lại hiệu vô lớn việc nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh cảu công ty Để làm đƣợc điều cơng ty cần: - Trích lập ngân quỹ phục vụ cho công tác đào tạo bồi dƣỡng đội ngũ lao động - Có sách khuyến khích hỗ trợ cán cơng nhân viên có điều kiện tự đào tạo nâng cao trình độ chuyên mơn - Có sách sử dụng hợp lý cán cơng nhân viên qua đào tạo trình độ đƣợc nâng cao lên nhƣ đề bạt tăng bậc lƣơng, tun truyền vị trí cơng tác đến nơi phù hợp có trình độ cao 60 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng KẾT LUẬN Phân tích tình hình tài doanh nghiệp cơng việc khó phức tạp nhƣng lại có vai trị quan trọng khơng thể thiếu doanh nghiệp Với phát triển khoa học cơng nghệ thơng tin việc phân tích tài ngày đƣợc hồn thiện mang lại hiệu lớn, thực trở thành công cụ đắc lực cho nhà quản trị doanh nghiệp Công ty TNHH TAS Thăng Long phát huy tốt cơng cụ tài chính, tích cực tìm hƣớng hiệu quả, thƣờng xuyên đề biện pháp nhằm không ngừng nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh để công ty ngày phát triển Kết hợp kiến thức học với hiểu biết thực tế qua q trình thực tập cơng ty, luận văn cuối khóa em đạt đƣợc kết sau: - Thứ nhất, khóa luận nêu lên hiểu biết chung tình hình tài doanh nghiệp - Thứ hai, khóa luận đánh giá đƣợc thực trạng tài cơng ty, từ điểm mạnh nhƣ hạn chế cần khắc phục - Thứ ba, khóa luận mạnh dạn đƣa số biện pháp tham khảo nhằm nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh, lực tài công ty 61 SV: Trịnh Thị Nhuần Lớp: 510TCN Ngành: Tài - Ngân hàng DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO Báo cáo tài Cơng ty TNHH TAS Thăng Long năm 2011, 2012 2013 PGS.TS Lƣu Thị Hƣơng (năm 2005), Giáo trình Tài doanh nghiệp, NXB Đại học kinh tế quốc dân PGS.TS Nguyễn Văn Cơng (năm 2012), Phân tích hoạt động kinh doanh, NXB Đại học kinh tế quốc dân Ths.Trần Minh Tuấn (năm 2012), Giáo trình mơn Phân tích tài doanh nghiệp, NXB Đại học kinh tế quốc dân 62