Luận văn thạc sỹ hoàn thiện hệ thống xếp hạng tín nhiệm của ngân hàng thương mại cổ phần ngoại thương việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH  NGUYỄN TRƯỜNG SINH HỒN THIỆN HỆ THỐNG XẾP HẠNG TÍN NHIỆM CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN NGOẠI THƯƠNG VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH – 2009 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH  NGUYỄN TRƯỜNG SINH HỒN THIỆN HỆ THỐNG XẾP HẠNG TÍN NHIỆM CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN NGOẠI THƯƠNG VIỆT NAM CHUYÊN NGÀNH MÃ SỐ : KINH TẾ TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG : 60.31.12 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: PGS.TS TRẦN HỒNG NGÂN TP HỒ CHÍ MINH – 2009 LỜI CAM ĐOAN Tác giả cam đoan số liệu viết xác, trung thực, đề tài “HỒN THIỆN HỆ THỐNG XẾP HẠNG TÍN DỤNG CỦA VIETCOMBANK” trình bày nghiên cứu tác giả, chưa công bố cơng trình khác Đề tài nghiên cứu hồn thành có giúp đỡ NHTM tổ chức kiểm toán Việt nam Tác giả chân thành cảm ơn tận tình hướng dẫn PGS.TS Trần Hoàng Ngân Tác giả chân thành cảm ơn nhà nghiên cứu, nhà quản trị Ngân hàng TMCP Ngoại thương Việt nam, nhà quản trị NHTM tổ chức kiểm toán nước có nêu tên đề tài nghiên cứu giúp đỡ tác giả việc tiếp cận tài liệu nghiên cứu Việc công bố số thông tin mang tính nhạy cảm ảnh hưởng đến hoạt động NHTM nên tác giả cân nhắc đưa số liệu vào đề tài nghiên cứu, mong tổ chức có liên quan thơng cảm giúp tác giả hồn thành tốt đề tài nghiên cứu MỤC LỤC Trang : DANH MỤC CÁC KÝ HIỆU, CHỮ VIẾT TẮT DANH MỤC CÁC BẢNG BIỂU GIỚI THIỆU Lý chọn đề tài 01 Xác định vấn đề nghiên cứu 02 Mục tiêu nghiên cứu đề tài 04 Đối tượng phạm vi nghiên cứu 05 Phương pháp nghiên cứu tiếp cận vấn đề 05 Kết cấu luận văn 06 Ý nghĩa khoa học thực tiễn đề tài 06 CHƯƠNG I : CÁC NGHIÊN CỨU VÀ KINH NGHIỆM VỀ XẾP HẠNG TÍN DỤNG 1.1 Tổng quan xếp hạng tín dụng 1.1.1 Khái niệm xếp hạng tín dụng 1.1.2 Đối tượng xếp hạng tín dụng 1.1.3 Tầm quan trọng xếp hạng tín dụng 10 1.1.3.1 Rủi ro tín dụng 10 1.1.3.2 Thiệt hại từ rủi ro tín dụng 11 1.1.3.3 Vai trị xếp hạng tín dụng quản trị rủi ro 12 1.1.4 Nguyên tắc xếp hạng tín dụng 12 1.1.5 Mơ hình xếp hạng tín dụng 12 1.1.6 Phương pháp xếp hạng tín dụng theo mơ hình điểm số 13 1.1.7 Quy trình xếp hạng tín dụng 14 1.2 Một số nghiên cứu kinh nghiệm xếp hạng tín 14 dụng 1.2.1 Nghiên cứu Stefanie Kleimeier mơ hình điểm 14 số tín dụng cá nhân áp dụng cho ngân hàng bán lẻ Việt nam 1.2.2 Các nghiên cứu kinh nghiệm xếp hạng tín dụng 16 thị trường tài Mỹ 1.2.2.1 Hệ thống xếp hạng tín nhiệm Moody’s S&P 1.2.2.2 Mơ hình điểm số tín dụng doanh nghiệp Edward I 18 Altman 1.2.2.3 Sự tương đồng mơ hình điểm số tín dụng 21 Edward I Altman xếp hạng tín nhiệm Standard 17 & Poor 1.2.2.4 Mơ hình điểm số tín dụng cá nhân FICO 22 1.2.3 Kinh nghiệm xếp hạng tín dụng số NHTM 24 tổ chức kiểm tốn Việt nam 1.2.3.1 Hệ thống xếp hạng tín nhiệm CIC 24 1.2.3.2 Hệ thống xếp hạng tín dụng BIDV 24 1.2.3.2.1 Xếp hạng tín dụng xếp hạng khoản vay cá nhân 25 1.2.3.2.2 Xếp hạng tín dụng doanh nghiệp 28 1.2.3.3 Hệ thống xếp hạng tín dụng Vietinbank (Trước 30 Incombank) 1.2.3.3.1 Xếp hạng tín dụng cá nhân 30 1.2.3.3.2 Xếp hạng tín dụng doanh nghiệp 32 1.2.3.3 Hệ thống xếp hạng tín dụng E&Y 34 1.2.3.3.1 Xếp hạng tín dụng cá nhân 35 1.2.3.3.2 Xếp hạng tín dụng doanh nghiệp 36 CHƯƠNG II : HỆ THỐNG XẾP HẠNG TÍN DỤNG CỦA VIETCOMBANK 2.1 Chính sách tín dụng Vietcombank 40 2.2 Nguyên tắc chấm điểm tín dụng 40 2.3 Sử dụng kết tính điểm xếp hạng tín dụng 41 2.4 Mơ hình tính điểm xếp hạng tín dụng 41 Vietcombank 2.4.1 Xếp hạng tín dụng cá nhân 41 2.4.2 Xếp hạng tín dụng doanh nghiệp 43 2.4.2.1 Mơ hình chấm điểm xếp hạng tín dụng doanh nghiệp 44 chi nhánh Vietcombank 2.4.2.2 Mơ hình chấm điểm xếp hạng tín dụng doanh nghiệp 49 VCI 2.5 Nghiên cứu số tình xếp hạng tín dụng thực 50 tế Vietcombank 2.5.1 Nghiên cứu trường hợp thứ : Doanh nghiệp 52 xếp loại A có xu hướng phát sinh nợ xấu 2.5.2 Nghiên cứu trường hợp thứ hai : Doanh nghiệp 55 xếp loại A có xu hướng phát sinh nợ xấu 2.6 Đánh giá hệ thống xếp hạng tín dụng 57 Vietcombank 2.6.1 Những kết đạt 58 2.6.2 Những hạn chế tồn cần khắc phục 59 CHƯƠNG III : HOÀN THIỆN HỆ THỐNG XẾP HẠNG TÍN DỤNG CỦA VIETCOMBANK 3.1 Mục tiêu hồn thiện xếp hạng tín dụng 63 Vietcombank 3.2 Đề xuất sửa đổi bổ sung mơ hình chấm điểm xếp hạng 64 tín dụng Vietcombank 3.2.1 Hồn thiện mơ hình chấm điểm xếp hạng tín dụng cá 64 nhân Vietcombank 3.2.2 Hồn thiện mơ hình chấm điểm xếp hạng tín dụng 67 doanh nghiệp Vietcombank 3.2.2.1 Hướng dẫn Ngân hàng Nhà nước mơ hình xếp 67 hạng tín dụng doanh nghiệp 3.2.2.2 Đề xuất sửa đổi bổ sung mơ hình chấm điểm xếp hạng 69 tín dụng doanh nghiệp Vietcombank 3.3 Kiểm chứng mơ hình chấm điểm xếp hạng tín dụng 73 Vietcombank sau điều chỉnh 3.3.1 Kiểm chứng mơ hình chấm điểm xếp hạng tín dụng cá 75 nhân Vietcombank sau điều chỉnh 3.3.2 Kiểm chứng mơ hình chấm điểm xếp hạng tín dụng 77 doanh nghiệp Vietcombank sau điều chỉnh 3.4 Các biện pháp hỗ trợ cần thiết để hệ thống xếp hạng 81 tín dụng Vietcombank phát huy hiệu KẾT LUẬN TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC I : TIÊU CHUẨN TÍNH ĐIỂM XẾP HẠNG TÍN DỤNG DOANH NGHIỆP CỦA VIETCOMABNK PHỤ LỤC II : KẾT QUẢ CHẤM ĐIỂM XHTD DOANH NGHIỆP CỦA CÔNG TY CP A PHỤ LỤC III : TIÊU CHUẨN TÍNH ĐIỂM XẾP HẠNG TÍN DỤNG DOANH NGHIỆP THEO HƯỚNG DẪN CỦA NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC PHỤ LỤC IV : TIÊU CHUẨN TÍNH ĐIỂM XẾP HẠNG TÍN DỤNG DOANH NGHIỆP THEO HƯỚNG DẪN CỦA NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC, VÀ ĐỀ XUẤT SỬA ĐỔI BỔ SUNG CỦA ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU PHỤ LỤC V : KẾT QUẢ CHẤM ĐIỂM XHTD DOANH NGHIỆP 83 CỦA CƠNG TY CP A BẰNG MƠ HÌNH SỬA ĐỔI THEO ĐỀ XUẤT CỦA ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU DANH MỤC CÁC KÝ HIỆU, CHỮ VIẾT TẮT Ký hiệu Diễn giải Basel Hiệp ước giám sát hoạt động ngân hàng BIDV Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt Nam CIC Trung tâm Thơng tin tín dụng Ngân hàng Nhà nước DNNN Doanh nghiệp Nhà nước ĐTNN Doanh nghiệp có vốn đầu tư nước ngồi E&Y Cơng ty TNHH Ernst & Young Việt Nam FICO Fair Isaac Corp Moody’s Moody’s Investors Service NHNN Ngân hàng Nhà nước Việt nam NHTM Ngân hàng thương mại R&I Rating & Investment Information SEC Ủy ban Chứng khoán Giao dịch Mỹ S&P Standard & Poor's TNHH Trách nhiệm hữu hạn TMCP Thương mại cổ phần Vietcombank Ngân hàng TMCP Ngoại thương Việt nam Vietinbank Ngân hàng Công thương Việt nam XHTD Xếp hạng tín dụng DANH MỤC CÁC BẢNG BIỂU Bảng Trang 1.01 Ký hiệu XHTD cá nhân theo Stefanie Kleimeier 15 1.02 Chỉ tiêu chấm điểm XHTD cá nhân Stefanie 16 Kleimeier 1.03 Hệ thống ký hiệu xếp hạng công cụ nợ dài hạn 18 Moody’s 1.04 Tương quan số tín dụng Z”-điều chỉnh 21 Altman với hệ thống ký hiệu xếp hạng S&P 1.05 Tỷ trọng tiêu chí đánh giá mơ hình điểm số tín 22 dụng FICO 1.06 Hệ thống ký hiệu xếp hạng VantageScore 23 1.07 Tỷ trọng tiêu chí đánh giá mơ hình điểm số tín 23 dụng VantageScore 1.08 Các tiêu chấm điểm cá nhân BIDV 25 1.09 Hệ thống ký hiệu XHTD cá nhân BIDV 26 1.10 Các tiêu chấm điểm tài sản đảm bảo 27 1.11 Ma trận kết hợp kết XHTD với kết đánh giá 27 tài sản đảm bảo BIDV 1.12 Hệ thống ký hiệu đánh giá tài sản đảm bảo BIDV 27 1.13 Điểm trọng số tiêu phi tài chấm điểm 28 XHTD doanh nghiệp BIDV Bảng 1.14 Trang Điểm trọng số tiêu tài phi tài chấm 29 điểm XHTD doanh nghiệp BIDV 1.15 Hệ thống ký hiệu xếp hạng doanh nghiệp BIDV 29 1.16 Các tiêu chấm điểm tín dụng cá nhân Vietinbank 30 1.17 Hệ thống ký hiệu XHTD cá nhân Vietinbank 32 1.18 Điểm trọng số tiêu phi tài chấm điểm 32 XHTD doanh nghiệp Vietinbank 1.19 Điểm trọng số tiêu tài phi tài chấm 33 điểm XHTD doanh nghiệp Vietinbank 1.20 Hệ hống ký hiệu XHTD doanh nghiệp Vietinbank 33 1.21 Các tiêu chấm điểm cá nhân E&Y 35,36 1.22 Hệ hống ký hiệu XHTD cá nhân E&Y 37 1.23 Các tiêu chấm điểm tài doanh nghiệp E&Y 37 1.24 Ma trận XHTD kết hợp tình hình tốn nợ 38 tình hình tài E&Y 2.01 Các tiêu chấm điểm XHTD cá nhân Vietcombank 42 2.02 Hệ thống ký hiệu XHTD cá nhân Vietcombank 43 2.03 Hướng dẫn tính tốn số tiêu phân tích tài 45 chấm điểm XHTD doanh nghiệp Vietcombank 2.04 Điểm trọng số tiêu phi tài chấm điểm 46 XHTD doanh nghiệp Vietcombank Bảng 2.05 Trang Điểm trọng số tiêu tài phi tài chấm điểm XHTD doanh nghiệp Vietcombank 47