TỔNG QUAN VỀ NỢ XẤU CỦA CÁC NHTM
Rủi ro tín dụng của NHTM
According to the Bank for International Settlements (BIS), credit risk is defined as the risk that a borrower fails to fulfill their obligations as per the agreement.
Mục tiêu của quản lý rủi ro tín dụng là tối đa hóa lợi nhuận đã điều chỉnh rủi ro bằng cách duy trì các tham số rủi ro tín dụng trong giới hạn chấp nhận Ngân hàng cần quản lý rủi ro tín dụng không chỉ ở cấp độ tổng thể của các khoản cấp tín dụng mà còn ở từng khoản tín dụng riêng lẻ Hiệu quả trong quản lý rủi ro tín dụng đóng vai trò quan trọng trong việc xây dựng một chiến lược hiệu quả và là yếu tố quyết định đến thành công bền vững của các tổ chức tín dụng.
Theo Điều 2, Chương I của Quyết định 493/2007/QĐ-NHNN ngày 22/04/2005, rủi ro tín dụng trong hoạt động ngân hàng được định nghĩa là khả năng xảy ra tổn thất cho tổ chức tín dụng do khách hàng không thực hiện hoặc không có khả năng thực hiện nghĩa vụ theo cam kết.
Theo Dự thảo Thông tư về hệ thống quản lý rủi ro trong hoạt động ngân hàng, Điều 2, Chương I định nghĩa "rủi ro tín dụng" là rủi ro phát sinh khi bên được cấp tín dụng hoặc đối tác không thực hiện hoặc không đủ khả năng thực hiện nghĩa vụ theo cam kết.
Các định nghĩa về nợ xấu theo chuẩn quốc tế:
Nợ xấu, hay còn gọi là “bad debt”, “non-performing loan” (NPL) và “doubtful debt”, thường được hiểu là các khoản nợ không đạt tiêu chuẩn, có thể quá hạn và bị nghi ngờ về khả năng trả nợ cũng như khả năng thu hồi vốn của chủ nợ Tình trạng này thường xảy ra khi khách hàng vay tuyên bố phá sản hoặc tẩu tán tài sản Hiện nay, có nhiều khái niệm khác nhau liên quan đến nợ xấu mà người ta thường nhắc đến.
Khái niệm của nhóm chuyên gia tư vấn Advisory Expert Group (AEG):
Nhóm chuyên gia tư vấn AEG của Liên Hợp Quốc khuyến nghị rằng định nghĩa về nợ xấu nên được sử dụng như một hướng dẫn cho các ngân hàng, không chỉ mang tính chất mô tả AEG định nghĩa nợ xấu là khoản nợ quá hạn trả lãi và/hoặc gốc trên 90 ngày, hoặc các khoản lãi chưa trả từ 90 ngày trở lên đã được nhập gốc, tái cấp vốn hoặc chậm trả theo thỏa thuận Ngoài ra, nợ xấu cũng bao gồm các khoản phải thanh toán đã quá hạn dưới 90 ngày nhưng có lý do chắc chắn để nghi ngờ về khả năng thanh toán đầy đủ Tóm lại, nợ xấu được xác định dựa trên hai yếu tố chính: thời gian quá hạn trên 90 ngày và khả năng trả nợ bị nghi ngờ.
1.1.2.1 Khái niệm nợ xấu của Ủy ban Basel về Giám sát Ngân hàng (BCBS):
BCBS không đưa ra định nghĩa cụ thể về nợ xấu, nhưng trong hướng dẫn về quản lý rủi ro tín dụng, nợ được coi là không có khả năng hoàn trả khi ngân hàng nhận thấy người vay không thể trả nợ hoặc khi khoản vay đã quá hạn trên 90 ngày Do đó, nợ xấu bao gồm tất cả các khoản cho vay quá hạn 90 ngày và có dấu hiệu người vay không thể thanh toán.
BCBS đã chỉ ra rằng các khoản vay bị giảm giá trị sẽ xảy ra khi không thể thu hồi các khoản thanh toán Giá trị tổn thất sẽ được ghi nhận bằng cách giảm trừ giá trị khoản vay thông qua một khoản dự phòng, và điều này sẽ được phản ánh trong báo cáo thu nhập của ngân hàng Do đó, lãi suất của các khoản vay này sẽ không được cộng dồn, mà chỉ xuất hiện dưới dạng tiền mặt thực tế nhận được.
1.1.2.2 Chuẩn mực Kế toán quốc tế (IAS):
Chuẩn mực Kế toán quốc tế về ngân hàng thường sử dụng thuật ngữ "nợ bị giảm giá trị" thay vì "nợ xấu" Theo chuẩn mực kế toán IAS 39, được khuyến cáo áp dụng tại một số nước phát triển từ đầu năm 2005, cần có bằng chứng khách quan để xác định một khoản vay có dấu hiệu giảm giá trị Khi nợ bị giảm giá trị, tài sản sẽ bị ghi nhận giảm do những tổn thất phát sinh từ chất lượng nợ xấu.
IAS 39 tập trung vào khả năng hoàn trả của khoản vay, bất kể thời gian quá hạn có dưới 90 ngày hay không Để đánh giá khả năng trả nợ của khách hàng, thường sử dụng phương pháp phân tích dòng tiền tương lai chiết khấu hoặc xếp hạng khoản vay Mặc dù hệ thống này lý thuyết được coi là chính xác, nhưng việc áp dụng thực tế gặp nhiều khó khăn Do đó, IAS 39 đang được Ủy ban Chuẩn mực Kế toán Quốc tế điều chỉnh trong IFRS 9.
1.1.2.3 Khái niệm nợ xấu của Tổ chức Tiền tệ Thế giới (IMF):
Theo hướng dẫn của IMF về các chỉ số tài chính lành mạnh, nợ xấu được định nghĩa là khoản vay quá hạn thanh toán gốc hoặc lãi từ 90 ngày trở lên, hoặc khi lãi suất đã quá hạn 90 ngày và được vốn hóa, cơ cấu lại hoặc trì hoãn theo thỏa thuận Ngoài ra, khoản thanh toán dưới 90 ngày nhưng có dấu hiệu rõ ràng cho thấy người vay sẽ không thể hoàn trả cũng được coi là nợ xấu Khi một khoản vay đã được xác định là nợ xấu, bất kỳ khoản vay nào thay thế cũng phải được xếp vào danh mục nợ xấu cho đến khi khoản nợ được xóa hoặc thu hồi thành công.
1.1.2.4 Khái niệm nợ xấu theo quy định của Ngân hàng Nhà nước Việt Nam:
Theo Thông tư 02/2013/TT-NHNN, nợ xấu được xác định là các khoản nợ thuộc nhóm 3 (nợ dưới chuẩn), nhóm 4 (nợ nghi ngờ) và nhóm 5 (nợ có khả năng mất vốn) Thông tư này đã được sửa đổi, bổ sung bởi Thông tư số 09/2014/TT-NHNN.
Như vậy, trừ các trường hợp khác, trường hợp phổ biến của nợ xấu được xét đến là có thời gian quá hạn từ 91 ngày trở lên
Nợ xấu được định nghĩa là khoản vay không thể thu hồi, xuất hiện khi có dấu hiệu quá hạn trả nợ gốc và lãi hoặc khi khách hàng không có khả năng trả nợ Đối với các tổ chức tín dụng và ngân hàng, nợ xấu thường là các khoản cho vay cho doanh nghiệp không thể thu hồi do thua lỗ hoặc phá sản Do đó, các doanh nghiệp cần ước tính trước các khoản nợ xấu trong chu kỳ kinh doanh hiện tại dựa trên dữ liệu nợ xấu từ các kỳ trước.
Nợ xấu là một chỉ số quan trọng để đánh giá chất lượng tín dụng của các tổ chức tín dụng (TCTD), từ đó phản ánh sức khỏe tài chính và khả năng quản trị rủi ro của TCTD đó.
Nợ xấu gia tăng có thể dẫn đến thua lỗ cho tổ chức tín dụng (TCTD) và giảm lòng tin của người gửi tiền, ảnh hưởng nghiêm trọng đến uy tín của TCTD Nếu tình trạng này kéo dài, TCTD có thể đối mặt với nguy cơ phá sản, gây ra hậu quả nghiêm trọng cho nền kinh tế và hệ thống tài chính Do đó, việc nhận diện và xử lý nợ xấu là một trong những vấn đề quan trọng trong quá trình tái cấu trúc hệ thống tài chính.
1.1.3 Các nhân tố tác động đến nợ xấu :
Hạn chế nợ xấu tại các NHTM
Hạn chế nợ xấu là quá trình áp dụng các công cụ và biện pháp hiệu quả trước, trong và sau khi cấp tín dụng, nhằm giảm thiểu tối đa khả năng phát sinh nợ xấu.
Xử lý nợ xấu là hoạt động của ngân hàng nhằm giảm thiểu tổn thất do nợ xấu gây ra Các công cụ phổ biến trong quá trình này bao gồm đòi nợ, tái cấu trúc khoản nợ, bán nợ, phong tỏa tài sản của người vay, thanh lý tài sản thế chấp, gán nợ, xiết nợ, yêu cầu bồi thường từ những người có trách nhiệm liên đới, và sử dụng quỹ dự phòng tài chính Các biện pháp này giúp ngân hàng quản lý rủi ro tín dụng hiệu quả hơn.
1.2.2 Các chỉ tiêu đánh giá về nợ xấu:
Các chỉ tiêu cơ bản để đo lường mức độ hạn chế nợ xấu cũng như rủi ro tín dụng của ngân hàng như sau:
*/ Nợ quá hạn và tỷ lệ nợ quá hạn trên tổng dư nợ:
Nợ quá hạn là khoản nợ mà khách hàng không thể thanh toán một phần hoặc toàn bộ gốc và lãi đúng thời hạn đã thỏa thuận trong hợp đồng tín dụng.
Dư nợ quá hạn + Tỷ lệ nợ quá hạn trên tổng dư nợ = - x 100%
*/ Nợ xấu và tỷ lệ nợ xấu trên tổng dư nợ:
Nợ xấu được định nghĩa là khoản nợ thuộc nhóm 3, 4, 5 theo quy định tại Thông tư 02/2013/TT-NHNN của Ngân hàng Nhà nước Việt Nam, ban hành ngày 21/01/2013, và được sửa đổi bổ sung bởi Thông tư số 09/2014/TT-NHNN ngày 18/3/2014.
Dư nợ xấu + Tỷ lệ nợ xấu trên tổng dư nợ = - x 100%
*/ Tỷ lệ nợ xấu trên vốn chủ sở hữu:
Dư nợ xấu + Tỷ lệ nợ xấu trên tổng dư nợ = - x 100%
Chỉ tiêu này thể hiện khả năng chịu đựng của vốn chủ sở hữu ngân hàng trước rủi ro từ nợ xấu phát sinh.
Nợ đáng nghi ngờ, hay còn gọi là nợ có vấn đề, được xác định là các khoản nợ nhóm 2 theo quy định tại Thông tư 02/2013/TT-NHNN do Ngân hàng Nhà nước ban hành ngày 21/01/2013, và được sửa đổi bổ sung bởi Thông tư 09/2014/TT-NHNN ngày 18/3/2014 Những khoản nợ này chưa được xếp vào nhóm nợ xấu, nhưng ngân hàng có đủ lý do để nhận định rằng khách hàng đang gặp khó khăn trong khả năng trả nợ, từ đó làm tăng nguy cơ chuyển đổi thành nợ xấu.
1.2.3 Các nguyên tắc chung của ủy ban Giám sát Ngân hàng Basel trong quản lý hạn chế nợ xấu:
Hiệp định Basel II được phát triển để thay thế Hiệp định vốn ngân hàng quốc tế Basel I, được thực hiện từ năm 1988, với mục tiêu cải thiện quản lý rủi ro tín dụng Do Ủy ban Giám sát ngân hàng Basel ban hành, hiệp định này đưa ra 17 nguyên tắc quan trọng nhằm đảm bảo hiệu quả và an toàn trong hoạt động cấp tín dụng Các nguyên tắc này tập trung vào việc quản lý nợ xấu và cải thiện quy trình quản trị rủi ro tín dụng.
*/ Thiết lập một môi trường tín dụng thích hợp:
Nguyên tắc 1 yêu cầu việc phê duyệt và xem xét Chiến lược rủi ro tín dụng định kỳ, tập trung vào các vấn đề như mức độ rủi ro có thể chấp nhận và khả năng sinh lời.
Nguyên tắc 2 trong chiến lược chính sách tín dụng yêu cầu xây dựng các chính sách tín dụng rõ ràng và quy trình thủ tục cho từng khoản vay cũng như toàn bộ danh mục tín dụng Mục tiêu là xác định, đánh giá, quản lý và kiểm soát rủi ro tín dụng một cách hiệu quả.
Nguyên tắc 3 yêu cầu xác định và quản lý rủi ro tín dụng cho tất cả các sản phẩm và hoạt động Điều này đảm bảo rằng mọi sản phẩm và hoạt động mới đều phải trải qua quy trình kiểm soát thích hợp và được phê duyệt đầy đủ.
*/ Hoạt động theo một quy trình cấp tín dụng hợp lý:
Nguyên tắc 4 trong cấp tín dụng yêu cầu tiêu chuẩn đầy đủ bao gồm việc hiểu biết rõ ràng về người vay, mục tiêu và cấu trúc tín dụng, nguồn thanh toán cũng như các điều khoản và điều kiện liên quan đến việc cấp tín dụng.
Nguyên tắc 5 yêu cầu thiết lập hạn mức tín dụng tổng quát cho từng khách hàng riêng lẻ và nhóm khách hàng có liên quan, cả trong và ngoài bảng cân đối kế toán Hạn mức này cần phải có khả năng so sánh và theo dõi dựa trên xếp hạng tín dụng nội bộ, áp dụng cho các khách hàng thuộc các lĩnh vực và ngành nghề khác nhau.
Nguyên tắc 6 yêu cầu thiết lập quy trình rõ ràng cho việc phê duyệt khoản tín dụng mới, sửa đổi và gia hạn tín dụng hiện có, với sự tham gia của các bộ phận như tiếp thị, phân tích tín dụng và phê duyệt tín dụng Cần xác định trách nhiệm cụ thể cho từng bộ phận và phát triển đội ngũ nhân viên quản lý rủi ro tín dụng có kinh nghiệm và kiến thức, nhằm đảm bảo đánh giá, phê duyệt và quản lý rủi ro tín dụng một cách thận trọng.
Nguyên tắc 7 nhấn mạnh rằng việc cấp tín dụng phải dựa trên cơ sở giao dịch thương mại thông thường Điều này bao gồm việc quản lý chặt chẽ các khoản vay đối với doanh nghiệp và cá nhân liên quan, nhằm giảm thiểu rủi ro cho vay cho các bên liên quan.
*/ Duy trì một quy trình quản lý, đo lường, đánh giá và kiểm soát tín dụng có hiệu quả:
- Nguyên tắc 8: Áp dụng quy trình quản lý tín dụng có hiệu quả và đầy đủ đối với các danh mục tín dụng
Nguyên tắc 9 nhấn mạnh tầm quan trọng của việc thiết lập hệ thống kiểm soát cho từng khoản tín dụng riêng lẻ Điều này bao gồm việc đánh giá tính đầy đủ của các khoản dự phòng rủi ro tín dụng, nhằm đảm bảo rằng các điều kiện liên quan được quản lý hiệu quả và giảm thiểu rủi ro cho tổ chức tài chính.
THỰC TRẠNG NỢ XẤU VÀ HẠN CHẾ NỢ XẤU TẠI CÁC NHTM
Tốc độ tăng trưởng kinh tế suy giảm
Hình 2.1: Tốc độ tăng trưởng GDP (Nguồn: Tổng cục Thống kê)
Giai đoạn 2002 - 2007, Việt Nam nổi bật trên bản đồ kinh tế toàn cầu với tốc độ tăng trưởng bình quân đạt 7.8% Sự gia nhập tổ chức Thương mại Thế giới (WTO) vào năm 2007 đã thúc đẩy mạnh mẽ tốc độ tăng trưởng GDP của đất nước.
Kể từ khi khủng hoảng kinh tế toàn cầu bắt đầu vào năm 2008, Việt Nam đã rơi vào tình trạng tăng trưởng chậm chạp do ảnh hưởng từ các thị trường xuất khẩu lớn và sức mua trong nước giảm sút Trong giai đoạn này, tỷ lệ tăng GDP luôn dưới 7%, đạt mức thấp nhất vào năm 2012 với chỉ 5,03%, chưa bằng hai phần ba so với mức trước khủng hoảng.
Chính phủ đã tung ra gói kích cầu một tỷ USD vào năm 2009 nhưng do những yếu kém nội tại, nền kinh tế chưa thể bứt lên
Năm 2013, mặc dù là năm bản lề trong kế hoạch 5 năm (2011 - 2015), nhưng tăng trưởng GDP chỉ đạt 5,42%, điều này tạo ra áp lực cho những năm tiếp theo để đạt được mục tiêu tăng trưởng từ 7 đến 7,5%.
Lạm phát tăng giảm đột biến
Hình 2.2: Tốc độ tăng giá tiêu dùng (Nguồn: Tổng cục Thống kê)
Việc kiểm soát lạm phát tại Việt Nam từ năm 2008 gặp nhiều khó khăn do giai đoạn trước đó tập trung quá mức vào tăng trưởng và thâm hụt cán cân thương mại kéo dài Lạm phát đạt đỉnh gần 20% vào năm 2008 và duy trì ở mức hai con số trong các năm 2010 và 2011 Nhiều tổ chức quốc tế đã bày tỏ lo ngại rằng lạm phát cao đã làm xấu đi môi trường kinh doanh tại Việt Nam, ảnh hưởng tiêu cực đến giá trị của đồng Việt Nam.
Từ năm 2012, Chính phủ đã thực hiện chính sách tiền tệ chặt chẽ nhằm kiểm soát lạm phát, đặt mục tiêu này lên hàng đầu Mặc dù chỉ số giá tiêu dùng đã giảm xuống một con số, nhưng điều này cũng dẫn đến những hệ quả tiêu cực như tăng trưởng tín dụng thấp và sự suy giảm vốn đầu tư toàn xã hội Nhiều chuyên gia phân tích cho rằng lạm phát thấp chủ yếu là do sức cầu yếu ớt, và rủi ro tăng giá vẫn luôn tiềm ẩn.
Vốn đầu tư toàn xã hội bị thu hẹp
Hình 2.3: Tỷ lệ VĐT toàn xã hội/GDP (Nguồn: Tổng cục Thống kê)
Suy thoái kinh tế và việc thắt chặt đầu tư công để kiểm soát lạm phát đã dẫn đến tỷ lệ đầu tư trên GDP liên tục giảm trong 3 năm qua Theo số liệu của Tổng cục Thống kê, tổng vốn đầu tư toàn xã hội năm 2013 ước đạt 1,091.1 nghìn tỉ đồng, tăng 8% so với năm 2012, nhưng chỉ bằng 30.4% GDP, mức đầu tư thấp so với khoảng trên 40% GDP trong giai đoạn 2005-2010 Điều này cho thấy dòng vốn đang trở nên khan hiếm và động lực đầu tư gặp vấn đề, khiến dự báo tăng trưởng GDP của Việt Nam không đạt kế hoạch và tiếp tục ở mức thấp trong những năm tới.
Sự thu hẹp tổng vốn đầu tư không nhất thiết là tiêu cực, bởi Việt Nam đang đối mặt với vấn đề đầu tư kém hiệu quả hơn là thiếu vốn Mức vốn đầu tư toàn xã hội khoảng 29% GDP là đủ cho mục tiêu tăng trưởng 6% nếu được cải thiện về hiệu quả Ông Phạm Sỹ An từ Viện Kinh tế Việt Nam cho rằng tỷ lệ đầu tư so với GDP của Việt Nam không thấp, mà trước đây đạt khoảng 40% GDP được xem là cao so với nhiều quốc gia khác Do đó, việc huy động thêm vốn đầu tư không cần thiết; ưu tiên hiện nay là nâng cao hiệu quả đầu tư, đặc biệt là đầu tư công, khi hiệu quả đầu tư của Việt Nam vẫn thấp hơn nhiều so với các nước trong khu vực ở cùng giai đoạn phát triển.
Trong tổng vốn đầu tư toàn xã hội, vốn đầu tư từ thành phần kinh tế Nhà nước chiếm tỷ lệ lớn, với 40.4% vào năm 2013 Tuy nhiên, tỷ trọng đóng góp của khu vực DNNN cho nền kinh tế lại thấp hơn so với khu vực kinh tế tư nhân Cụ thể, khu vực DNNN sử dụng 70% đất đai, 70% viện trợ ODA và 60% tín dụng của nền kinh tế, nhưng chỉ đóng góp 32% tổng GDP cả nước, cho thấy sự kém hiệu quả trong hoạt động của các DNNN so với kinh tế tư nhân.
Sản xuất công nghiệp lao đao, tồn kho lớn
Hình 2.4: Chỉ số sản xuất công nghiệp (Nguồn: Tổng cục Thống kê)
Trước năm 2007, ngành công nghiệp Việt Nam phát triển mạnh mẽ, được xem là nền tảng cho quá trình công nghiệp hóa hoàn tất vào năm 2020 Tuy nhiên, trong 5 năm qua, lĩnh vực này đã suy yếu do tác động của kinh tế toàn cầu, sức mua trong nước và nhu cầu xuất khẩu giảm Đến năm 2012, tình hình trở nên nghiêm trọng khi chỉ số sản xuất công nghiệp chỉ tăng dưới 5%.
Nhiều ngành công nghiệp chủ chốt tại Việt Nam như khai khoáng và chế tạo sắt thép đang gặp khó khăn với tồn kho cao Để giải quyết vấn đề này, Chính phủ đã triển khai nhiều giải pháp như hạ lãi suất và hỗ trợ doanh nghiệp giảm hàng tồn kho Nhờ những nỗ lực này, sản xuất công nghiệp trong 8 tháng đầu năm 2013 đã có sự cải thiện, tuy nhiên vẫn ở mức thấp.
Kết luận, nền kinh tế Việt Nam đang đối mặt với tình trạng khủng hoảng do tăng trưởng GDP chậm nhất trong 10 năm qua, lạm phát cao và sự suy giảm trong tốc độ tăng trưởng của ngành công nghiệp và dịch vụ Trong bối cảnh khó khăn này, việc phát sinh nợ xấu trong tín dụng là điều không thể tránh khỏi.
Tình hình tình chính - Ngân hàng Việt Nam trong giai đoạn 2008-2013
Hệ thống tài chính của Việt Nam rất lớn đối với một quốc gia có thu nhập trung bình thấp, với tổng tài sản đạt 5,806,182 tỷ đồng, so với GDP thực năm.
Vào năm 2013, tổng tài sản của các tổ chức tín dụng (TCTD) đạt 3,605,360 tỷ đồng, tương đương 168% GDP Mặc dù quy mô này lớn so với tiêu chuẩn quốc tế, sự phát triển của hệ thống tài chính trong những năm gần đây đã trải qua nhiều biến động, phản ánh môi trường bên ngoài không ổn định và các chính sách kinh tế vĩ mô thiếu nhất quán.
Tăng trưởng tín dụng tại Việt Nam từ năm 2006 đến nay đã diễn ra với nhiều biến động, thể hiện qua sự tăng trưởng đột ngột và giảm sút mạnh Năm 2007, tín dụng tăng 54% so với năm trước, tương đương 20% GDP, nhờ vào nguồn vốn lớn sau khi Việt Nam gia nhập WTO Tuy nhiên, vào cuối năm 2008, sự chậm lại của tín dụng và hoạt động kinh tế do khủng hoảng toàn cầu đã buộc các cơ quan chức năng phải có biện pháp ứng phó Sự nới lỏng chính sách tài khóa và tiền tệ đã dẫn đến bùng nổ tín dụng vào năm 2009 và 2010, nhưng sau đó, chính sách thắt chặt đã làm giảm mạnh tín dụng trong năm 2011 Để đối phó với lo ngại thắt chặt quá mức trong bối cảnh toàn cầu suy yếu, năm 2012, chính sách lại được nới lỏng với việc cắt giảm lãi suất và thực hiện nhiều biện pháp hành chính Tuy nhiên, mặc dù chính sách đã được nới lỏng, tăng trưởng tín dụng vẫn thấp do chất lượng bảng cân đối tài sản của các ngân hàng suy giảm và cần giảm tỷ lệ đòn bẩy.
Mặc dù từ năm 2012, tình hình kinh tế vĩ mô đã có dấu hiệu ổn định, nhưng vẫn cần thiết phải triển khai một chương trình kết nối chặt chẽ nhằm giải quyết các điểm yếu trong hệ thống tài chính.
Mặc dù khu vực ngân hàng phát triển mạnh, quy mô của các định chế tài chính phi ngân hàng và thị trường chứng khoán vẫn còn hạn chế Các định chế tài chính phi ngân hàng, bao gồm quỹ tín dụng nhân dân, chỉ chiếm 17% GDP và 8% tổng tài sản của hệ thống tài chính Trong đó, các công ty tài chính là nhóm lớn nhất, cung cấp tài chính cho dự án và tiêu dùng, với tỷ lệ 6% GDP và 3% tổng tài sản Các công ty bảo hiểm đóng góp 4% GDP, trong khi quỹ tương hỗ dưới 1% GDP và quỹ hưu trí tư nhân có quy mô không đáng kể.
Xã hội (SSF) là nhà đầu tư thể chế lớn nhất, quản lý quỹ dự trữ lương hưu tương đương 6.5% GDP Mặc dù thị trường cổ phiếu đã phát triển nhanh chóng, nó vẫn ở giai đoạn sơ khai với tổng giá trị vốn hóa chỉ đạt 20% GDP vào năm 2011 Sự gia tăng số lượng công ty niêm yết chủ yếu do "cổ phần hóa" doanh nghiệp nhà nước, nhưng quy mô của các doanh nghiệp này vẫn còn nhỏ Thị trường trái phiếu có quy mô vừa phải, trong đó trái phiếu chính phủ chiếm ưu thế.
Mức độ tham gia của nhà nước trong lĩnh vực ngân hàng rất lớn, với sự liên kết sở hữu trực tiếp và gián tiếp Đến cuối năm 2011, năm ngân hàng thương mại nhà nước chiếm gần 40% tài sản và 48% tiền gửi khách hàng trong khu vực ngân hàng Nếu tính cả vốn góp của nhà nước và doanh nghiệp nhà nước, tổng mức tham gia của nhà nước vào hệ thống ngân hàng thương mại còn cao hơn, với khối này hiện chiếm tới 50% tổng tài sản của khu vực ngân hàng Trong khi đó, tỷ trọng của ngân hàng nước ngoài trong tổng tài sản của khu vực ngân hàng thương mại vẫn ở mức nhỏ và ổn định khoảng 10%.
Hệ thống ngân hàng Việt Nam có đặc điểm nổi bật là mức độ sở hữu chéo cao giữa các ngân hàng và giữa ngân hàng với doanh nghiệp Sở hữu này bao gồm các ngân hàng thương mại cổ phần (NHTMCP) được nắm giữ bởi các ngân hàng khác, bao gồm cả ngân hàng thương mại nhà nước (NHTMNN) và NHTMCP, cùng với sự tham gia của các tập đoàn kinh tế, trong đó có doanh nghiệp nhà nước (DNNN) Cấu trúc sở hữu này hiện vẫn chưa được hiểu rõ.
Cơ cấu cổ đông phức tạp gây ra lo ngại về xung đột lợi ích và cho vay bên có quan hệ, làm tăng rủi ro tài trợ cho các dự án thiếu minh bạch Đồng thời, cấu trúc này dẫn đến tình trạng phóng đại vốn thông qua cho vay mua cổ phần lẫn nhau, tạo điều kiện cho việc lách các quy định an toàn như giới hạn tập trung tín dụng.
Kết quả hoạt động của khu vực ngân hàng đã suy giảm trong những năm gần đây, với ROA bình quân giảm từ 1.8% năm 2007 xuống 0.5% năm 2012, con số này có thể bị phóng đại do chất lượng số liệu tài chính thấp Chất lượng số liệu tài chính kém đã ảnh hưởng đến việc đo lường chính xác các chỉ số hiệu quả như ROA, tỷ lệ nợ xấu và các hệ số vốn Nguyên nhân của sự yếu kém này bao gồm các quy định chưa đầy đủ về phân loại nợ và trích lập dự phòng, cũng như định giá tài sản thế chấp không đáng tin cậy Thêm vào đó, có những lo ngại về việc xác định giá trị các tài sản phi tín dụng lớn trên bảng cân đối của ngân hàng, đặc biệt là các khoản đầu tư chưa được báo cáo đầy đủ Tình trạng sở hữu chéo cũng làm gia tăng rủi ro trong hoạt động cho vay và góp vốn mua cổ phần lẫn nhau.
Chất lượng danh mục cho vay và mức vốn của một số ngân hàng đang gặp nhiều vấn đề nghiêm trọng Các số liệu tài chính đã được điều chỉnh dựa trên những giả định không chặt chẽ, dẫn đến tỷ lệ Nợ xấu tăng lên 12% vào cuối năm 2012 và làm giảm đáng kể tỷ lệ an toàn vốn (CAR) của một số ngân hàng Kết quả kiểm định sức chịu đựng cho thấy các ngân hàng đang đối mặt với rủi ro tín dụng và rủi ro tập trung cao Phân tích độ nhạy với những thay đổi về giả định đã xác nhận các phát hiện chính, mặc dù chất lượng số liệu tài chính vẫn còn thấp và cần dựa vào các giả định để tính toán kết quả ước tính.
Thực trạng nợ xấu của các NHTM từ năm 2008-2013
2.3.1.1 Diễn biến nợ xấu của Việt Nam:
Kể từ khi thực hiện đổi mới, hệ thống ngân hàng Việt Nam đã chuyển sang mô hình hai cấp, phát triển mạnh mẽ và từng bước hội nhập quốc tế, đóng vai trò quan trọng trong việc dẫn dắt vốn lưu thông trong nền kinh tế thị trường Hệ thống ngân hàng đã góp phần đáng kể vào sự phát triển kinh tế của đất nước, với tổng giá trị tài sản vượt qua con số ấn tượng.
Tính đến cuối năm 2011, tổng vốn tín dụng đã tăng lên gần 116% GDP, và vào cuối năm 2012, tỷ lệ này đạt 104% với tổng GDP tăng 5.03%, tương đương 138 tỷ USD Đến năm 2013, tổng GDP tiếp tục tăng 5.42%, đạt 145 tỷ USD, trong khi dư nợ tín dụng tăng 12.51%, tương đương 161.2 tỷ USD, nâng tỷ lệ dư nợ tín dụng so với GDP lên 111%.
Sự phát triển của hệ thống ngân hàng đi kèm với nhiều rủi ro gia tăng từ các yếu tố bên ngoài như bất ổn kinh tế vĩ mô, suy thoái kinh tế và khủng hoảng tài chính toàn cầu, cùng với các yếu tố bên trong như quản trị rủi ro kém và quy trình tín dụng chưa hoàn chỉnh Rủi ro nợ xấu, bên cạnh những rủi ro về lãi suất và hối đoái, đang trở thành vấn đề nghiêm trọng cần được xử lý hiệu quả Dù không thể tránh khỏi nợ xấu trong hoạt động ngân hàng, việc để nợ xấu tồn tại ở mức cao và kéo dài là điều cần phải được giải quyết khẩn cấp.
2.3.1.2 Quy mô nợ xấu của Việt Nam:
Theo tiêu chuẩn quốc tế, mức cảnh báo nợ xấu là trên 3% GDP, nhưng hiện tại nợ xấu của Việt Nam đã vượt xa ngưỡng này, gây lo ngại lớn Trong bối cảnh tăng trưởng kinh tế chậm lại và thị trường bất động sản đóng băng, nợ xấu có nguy cơ gia tăng nhanh chóng và trở nên khó xử lý hơn.
Thời gian Nợ xấu Tổng dư nợ Tỷ lệ nợ xấu
Bảng 2.2: Tổng dư nợ và tỷ lệ nợ xấu (Nguồn: Báo cáo của NHNN)
Hình 2.6: Tỷ lệ nợ xấu (Nguồn: Báo cáo của NHNN)
Theo thông báo của Ngân hàng Nhà nước, tính đến ngày 31/12/2013, nợ xấu của hệ thống ngân hàng đạt hơn 131,788 tỷ đồng, chiếm 3.79% tổng dư nợ Nếu bao gồm hơn 300,000 tỷ đồng dư nợ được cơ cấu theo quyết định 780, tỷ lệ nợ xấu của các ngân hàng Việt Nam sẽ lên khoảng 12.4% tổng dư nợ.
Theo thông báo báo chí vào đầu năm 2014, Ngân hàng Nhà nước cho biết rằng nếu tính toán một cách cẩn trọng, tỷ lệ nợ xấu, bao gồm cả nợ xấu đã được cơ cấu lại theo Quyết định 780/QĐ-NHNN, hiện đang ở mức khoảng 9%.
Có sự chênh lệch lớn về tỷ lệ nợ xấu được công bố từ các nguồn khác nhau, với số liệu từ các TCTD khác xa so với thông tin từ Cơ quan thanh tra Giám sát của NHNN và các tổ chức quốc tế Theo báo cáo của Moody’s ngày 18/02/2014, tỷ lệ tài sản chất lượng "Có vấn đề" (nợ xấu) ít nhất phải chiếm 15% Fitch cũng cho rằng nợ xấu của hệ thống ngân hàng Việt Nam đạt 15%, cao nhất trong số 6 quốc gia Đông Nam Á mà tổ chức này theo dõi Nếu tính trên tổng tài sản, với tỷ lệ nợ xấu trên 15%, nợ xấu tuyệt đối của hệ thống ngân hàng Việt Nam sẽ lên tới 863,381 tỉ đồng vào cuối năm 2013, tương đương gần 25% tổng dư nợ, con số đáng báo động.
Sự sai lệch trong số liệu thống kê nợ xấu giữa báo cáo của các TCTD và các cơ quan thống kê khác có thể xuất phát từ nhiều nguyên nhân khác nhau.
Các tiêu chí xác định nợ xấu theo quy định hiện hành bao gồm tiêu chí định lượng như thời gian quá hạn và số lần cơ cấu lại thời hạn trả nợ, cùng với tiêu chí định tính như chấm điểm và xếp hạng khách hàng Mặc dù những tiêu chí này phù hợp với thông lệ quốc tế, nhưng sự khác biệt trong khoản nợ rủi ro và năng lực quản trị rủi ro của các tổ chức tín dụng (TCTD) có thể dẫn đến thiếu minh bạch trong việc xác định và ghi nhận nợ xấu.
Một số tổ chức tín dụng (TCTD) không tuân thủ quy định về phân loại nợ, dẫn đến việc ghi nhận nợ xấu thấp hơn thực tế Hành động này nhằm giảm thiểu chi phí trích lập dự phòng rủi ro, gây ra những hệ lụy tiềm ẩn cho hệ thống tài chính.
Theo quy định hiện hành, khi khách hàng có khoản vay tại nhiều tổ chức tín dụng (TCTD), các TCTD phải phân loại nợ vào nhóm có rủi ro cao hơn Tuy nhiên, thực tế cho thấy một số TCTD cố tình phân loại nợ sai để làm đẹp báo cáo tài chính, dẫn đến sự chênh lệch trong nhóm nợ của khách hàng vay tại nhiều TCTD Số liệu kiểm toán ngân hàng thường cao hơn số liệu thực tế, như trường hợp nợ xấu của Ngân hàng Nam Việt với việc trích lập dự phòng thiếu, hay Ngân hàng Habubank, nơi nợ xấu cuối năm 2011 chỉ ghi nhận 4,42% trên báo cáo thường niên nhưng đã tăng lên 16,06% vào cuối tháng 2/2012.
NHNN (Bao gồm nợ cơ cấu theo NQ 810)
Vốn điều lệ Ngân hàng 419,431 419,431 419,431
Tổng tài sản ngân hàng 5,755,870 5,755,870 5,755,870
Nợ xấu/Vốn điều lệ 31% 75% 206%
Bảng 2.3: Tỷ lệ nợ xấu theo các số liệu khác nhau
(Nguồn: Báo cáo của NHNN và báo cáo triển vọng hệ thống Ngân hàng 2014 của Moody’s)
Theo thông báo của Ngân hàng Nhà nước (NHNN), tỷ lệ nợ xấu hiện tại là 3.79%, tương ứng với tổng nợ xấu năm 2013 đạt 131,788 tỷ đồng, chiếm 31% vốn điều lệ của hệ thống ngân hàng.
Mức nợ xấu trên cũng chiếm gần 4% GDP
Với tỷ lệ nợ xấu 9% theo “tính toán một cách thận trọng của NHNN”, nợ xấu
2013 sẽ ở con số 312,954 tỷ đồng Như vậy, tỷ lệ nợ xấu chiếm 75% vốn điều lệ hệ thống Ngân hàng Mức nợ xấu trên cũng chiếm gần 9% GDP
Theo báo cáo của Moody's và Fitch, tỷ lệ nợ xấu trong tổng tài sản của ngân hàng hiện đạt 15%, tương ứng với con số 863,381 tỷ đồng vào năm 2013 Điều này cho thấy nợ xấu đã chiếm tới 124% vốn điều lệ của hệ thống ngân hàng và gần 15% GDP của đất nước.
Tỷ lệ nợ xấu tại Việt Nam hiện đang ở mức đáng báo động, với ước tính dao động từ 9% theo Ngân hàng Nhà nước Việt Nam (NHNN) đến 15% theo Moody’s và Fitch Điều này ảnh hưởng nghiêm trọng đến hệ thống ngân hàng thương mại và toàn bộ nền kinh tế, gây cản trở cho quá trình luân chuyển vốn và tác động tiêu cực đến sản xuất cũng như lưu thông hàng hóa Nếu tỷ lệ nợ xấu thực tế là 15% tính theo tổng tài sản, tương đương gần 25% trên tổng dư nợ, thì Việt Nam đã ghi nhận mức nợ xấu cao hơn so với nhiều nước trong khu vực, chỉ sau Thái Lan với 47.7%, trong khi Hàn Quốc và Malaysia lần lượt là 17% và 11.4% vào thời điểm khủng hoảng tài chính.
2.3.1.3 Nợ xấu phân theo nhóm Ngân hàng:
Hình 2.7: Tỷ trọng dư nợ khối NHTMNN (Nguồn: Báo cáo của NHNN)
Hình 2.8: Tỷ trọng nợ xấu khối NHTMNN (Nguồn: Báo cáo của NHNN)
Thời điểm 31/12/2013, tổng dư nợ bốn Ngân hàng thương mại Nhà nước (BIDV, Agribank, Vietcombank, Vietinbank) đạt mức 1,573,209 tỷ đồng, chiếm 55% tổng dư nợ toàn ngành
Theo báo cáo kiểm toán năm 2013, tỷ lệ nợ xấu của 4 Ngân hàng thương mại Nhà nước (BIDV, Vietcombank, Vietinbank và Agribank) là 3.42%, thấp hơn mức 3.79% của toàn ngành Tuy nhiên, do tỷ trọng dư nợ lớn, tổng nợ xấu của các ngân hàng này đạt 53,769 tỷ đồng, chiếm 59% tổng dư nợ toàn hệ thống.
GIẢI PHÁP HẠN CHẾ NỢ XẤU TRONG NHỮNG NĂM TIẾP THEO
Nhóm giải pháp từ chính các Ngân hàng thương mại
3.1.1 Hoàn thiện chính sách quản lý rủi ro tín dụng, chính sách cấp tín dụng với khách hàng nhằm hạn chế phát sinh nợ xấu:
3.1.1.1 Chính sách quản lý rủi ro tín dụng:
Các ngân hàng thương mại cần phát triển chiến lược kinh doanh tín dụng dựa trên việc phân tích tình hình hiện tại và đánh giá rủi ro cho vay, cũng như khả năng chịu đựng rủi ro của chính họ Việc định lượng mức độ rủi ro theo từng ngành nghề sẽ là cơ sở quan trọng để xác định định hướng tín dụng phù hợp trong mỗi giai đoạn.
Chiến lược kinh doanh tín dụng cần được Ban điều hành xem xét hàng năm và xây dựng kế hoạch tổng thể cho hoạt động này Đồng thời, chiến lược phải được cụ thể hóa bằng văn bản và được truyền đạt rõ ràng trong nội bộ ngân hàng.
Để thực hiện hiệu quả chính sách quản lý rủi ro tín dụng, cần thiết lập các quy định cụ thể và văn bản giám sát nhằm đảm bảo các mục tiêu đã đề ra được thực hiện đúng cách.
3.1.1.2 Chính sách cấp tín dụng Để đảm bảo đưa hoạt động tín dụng NHTM phát triển theo đúng định hướng, đạt được mục tiêu an toàn, hiệu quả, tăng trưởng bền vững và kiểm soát được rủi ro cũng như tiến dần đến thông lệ quốc tế, chính sách tín dụng, quy trình cấp tín dụng của NHTM cần phải hoàn thiện những nội dung cơ bản sau đây:
Chính sách tín dụng của ngân hàng thương mại cần tập trung vào khách hàng, cân bằng lợi ích và đảm bảo quản lý rủi ro toàn hệ thống Nó phải liên kết chặt chẽ với các chính sách liên quan như chính sách khách hàng, bảo đảm tiền vay, định giá tiền vay và tiếp thị khách hàng, đồng thời phù hợp với nhu cầu của khách hàng và dựa trên hệ thống định hạng rủi ro tín dụng.
NHTM cần xây dựng cơ cấu cho vay phù hợp với từng ngành kinh tế, đồng thời thiết lập tiêu chuẩn đánh giá và kiểm soát rủi ro cũng như chất lượng tín dụng cho các lĩnh vực, hình thức sở hữu, vùng miền và sản phẩm khác nhau Việc quản lý danh mục cho vay bao gồm xác định giới hạn quy mô an toàn và mức rủi ro theo từng ngành, phù hợp với quy mô hoạt động tín dụng toàn hệ thống Đồng thời, cần xác định cơ cấu tín dụng hợp lý trong từng giai đoạn và lập kế hoạch thực hiện hàng năm, gắn liền với việc kiểm soát và nâng cao chất lượng tín dụng.
Chính sách khách hàng của NHTM tập trung vào việc duy trì và mở rộng các khách hàng chiến lược có năng lực tài chính và quản lý tốt, đồng thời phát triển các doanh nghiệp vừa và nhỏ cũng như hộ gia đình để đa dạng hóa danh sách khách hàng, tăng nhanh thị phần bán lẻ và cơ cấu tín dụng Ngân hàng cũng chú trọng đến việc phát triển các gói sản phẩm trọn gói, khép kín và xây dựng chính sách phù hợp cho từng nhóm khách hàng, bao gồm tập đoàn, tổng công ty và doanh nghiệp nhỏ và vừa Hệ thống quản lý và đánh giá khách hàng sẽ được triển khai nhằm theo dõi, phát triển và phục vụ tốt nhất cho khách hàng hiện tại và các khách hàng tiềm năng.
Chính sách khách hàng của ngân hàng thương mại cần quy định rõ các tiêu chí để xem xét cấp tín dụng, đồng thời liên kết chính sách giá với nhu cầu của khách hàng Cần điều chỉnh chính sách theo hướng chọn lọc, tập trung vào nhóm khách hàng có xếp hạng tín dụng tốt, nhằm sử dụng lãi suất ưu đãi như một công cụ thu hút những khách hàng chất lượng.
Chính sách cấp tín dụng của NHTM nên tập trung vào các nội dung:
Xây dựng quy trình cấp tín dụng theo từng lĩnh vực và ngành nghề cụ thể là rất quan trọng, bao gồm tất cả các giai đoạn từ cung ứng tín dụng đến bảo lãnh và phát hành L/C Quy trình này cần phù hợp với nhu cầu của khách hàng, cơ cấu nguồn vốn của doanh nghiệp và tính đặc thù trong kinh doanh của từng ngành Càng cụ thể hóa quy trình cấp tín dụng cho từng sản phẩm và đối tượng khách hàng, ngân hàng càng có khả năng giảm thiểu rủi ro tín dụng và nhanh chóng có biện pháp ứng phó để kiểm soát rủi ro trong trường hợp một ngành nghề gặp biến động bất lợi ảnh hưởng đến hoạt động ngân hàng.
Tín dụng và dịch vụ ngân hàng là hai hoạt động liên kết chặt chẽ, nhằm tối ưu hóa tiềm năng hợp tác với khách hàng doanh nghiệp Để phát triển, cần thiết lập quy trình cung cấp sản phẩm dịch vụ tín dụng trọn gói, bao gồm tín dụng, bảo hiểm, kinh doanh ngoại tệ và thanh toán quốc tế Mỗi gói sản phẩm sẽ đi kèm với mức phí và lãi suất ưu đãi, linh hoạt để thu hút khách hàng sử dụng toàn diện dịch vụ ngân hàng Ngân hàng thương mại cũng cần xây dựng chính sách định giá tiền vay linh hoạt, đảm bảo lãi suất cạnh tranh nhất để lôi cuốn khách hàng.
Lĩnh vực xuất nhập khẩu tại Việt Nam đang phát triển mạnh mẽ sau khi gia nhập WTO, và các ngân hàng thương mại (NHTM) cần ưu tiên phát triển tín dụng cho khách hàng trong lĩnh vực này Để hiện thực hóa định hướng này, NHTM nên tăng cường hoạt động tài trợ xuất nhập khẩu bằng cách xây dựng chính sách cụ thể cho từng nhóm khách hàng và lĩnh vực Cần có cơ chế khuyến khích các chi nhánh đẩy mạnh tài trợ xuất nhập khẩu, cùng với việc phát triển các sản phẩm dịch vụ phù hợp như cho vay linh hoạt, điều chỉnh tỷ lệ cho vay, biện pháp bảo đảm tiền vay, lãi suất và phí dịch vụ hợp lý, nhằm hỗ trợ khách hàng trong từng lĩnh vực cụ thể.
Ngân hàng thương mại có thể tổ chức hội nghị khách hàng theo từng khu vực trong lĩnh vực xuất nhập khẩu, nhằm kết nối với cả khách hàng hiện tại và khách hàng tiềm năng.
- Cơ chế phân cấp uỷ quyền: Việc phân cấp, uỷ quyền trong phê duyệt tín dụng được thực hiện theo nguyên tắc:
+ Tuân thủ các quy định của pháp luật và chế độ của Ngân hàng Đầu tư &
Phát triển Việt Nam về hoạt động tín dụng, đảm bảo an toàn, chất lượng và hiệu quả
Xác định quyền chủ động và trách nhiệm của các cấp điều hành trong hoạt động tín dụng là rất quan trọng Điều này bao gồm việc tuân thủ quy trình xét duyệt tín dụng từ giai đoạn xét duyệt cho đến giai đoạn kiểm soát, nhằm đảm bảo tính minh bạch và hiệu quả trong quản lý tín dụng.
Quy trình phân cấp và ủy quyền cần phải phù hợp với đặc điểm tổ chức, quy mô và điều kiện hoạt động của từng đơn vị Điều này cũng bao gồm khả năng của người được phân cấp, khả năng kiểm soát rủi ro của đơn vị, nhằm đảm bảo sự hiệu quả và an toàn trong hoạt động.
+ Tách biệt giữa các khâu trong quy trình cấp tín dụng, đảm bảo kiểm soát được rủi ro
3.1.2 Hoàn thiện hệ thống định hạng tín dụng nội bộ:
Hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ đóng vai trò quan trọng trong việc quản lý chất lượng tín dụng và giảm thiểu nợ xấu tại các ngân hàng thương mại như Vietcombank và BIDV Để tối ưu hóa hiệu quả của hệ thống này, các ngân hàng cần nâng cao tính thực tiễn và khả năng đánh giá chính xác, thực hiện xếp hạng tín dụng định kỳ và duy trì liên tục Điều này sẽ là cơ sở vững chắc cho việc xây dựng các chính sách quản lý rủi ro tín dụng và quản lý tín dụng hiệu quả.
Nhóm kiến nghị đối với Chính phủ, NHNN
3.2.1 Các giải pháp hạn chế nợ xấu của chính phủ và Ngân hàng nhà nước đang áp dụng:
3.2.1.1 Phương pháp hạn chế nợ xấu được các cơ quan hữu quan ưu tiên là sáp nhập các tổ chức tài chính để xử lý tổ chức có vấn đề về thanh khoản:
Lý do chính cho việc lựa chọn giải pháp sáp nhập hợp nhất là ngân sách hạn hẹp và mong muốn tránh tình trạng rút tiền hàng loạt Mặc dù giải pháp này đã giúp cải thiện tình hình thanh khoản tạm thời, nhưng vẫn chưa giải quyết được những vấn đề cốt lõi về tài sản, thanh khoản, vốn và quản trị điều hành Hơn nữa, khả năng thực hiện giao dịch mua lại và tiếp nhận nợ (P&A) chưa được quy định rõ ràng trong Luật các tổ chức tín dụng, do đó cần có cơ chế xử lý ngân hàng hiệu quả hơn để áp dụng thử nghiệm cho các tổ chức quy mô nhỏ.
Ngân hàng Nhà nước đang ưu tiên tái cơ cấu các TCTD có tỷ lệ nợ xấu cao và dấu hiệu mất thanh khoản, thông qua việc sáp nhập một số ngân hàng Tuy nhiên, hiệu quả của các biện pháp này chưa rõ ràng, khi nhiều TCTD vẫn chưa hồi phục Một ví dụ điển hình là thương vụ sáp nhập ba ngân hàng SCB, Việt Nam Tín Nghĩa và Đệ Nhất Sau hai năm tái cơ cấu, Ngân hàng hợp nhất SCB đã giảm tỷ lệ nợ xấu từ trên 7% xuống còn 1.63%, với dư nợ vay đạt 80,003 tỷ đồng và vốn điều lệ sau hợp nhất là 13,112 tỷ đồng, lợi nhuận sau thuế đạt 42.5 tỷ đồng Tuy nhiên, chỉ tiêu lãi phải thu trên bảng cân đối kế toán vẫn cho thấy những thách thức cần khắc phục.
SCB hiện có khoản lãi dự thu lên tới 32,577 tỷ đồng, chiếm 40% tổng dư nợ, điều này dấy lên nghi ngờ về khả năng nợ xấu có thể vượt quá 70% tổng dư nợ Nếu không thu hồi được phần lãi dự thu này và phải trích lập dự phòng, SCB có thể đối mặt với tình trạng âm vốn chủ sở hữu lên đến gần 20,000 tỷ đồng.
Sau khi Habubank sáp nhập vào SHB, tính đến 31/12/2013, tổng nợ xấu tuyệt đối đạt 3,102 tỷ đồng, đã loại trừ khoản nợ chờ xử lý Vinashin 1,228 tỷ đồng Con số này cao hơn nợ xấu của Habubank theo báo cáo tài chính vào ngày 31/12/2011, khi trước sáp nhập chỉ gần 1,000 tỷ đồng.
Trường hợp tái cơ cấu Ngân hàng Đại Tín thành Ngân hàng Xây Dựng Việt Nam đã phát sinh sai phạm từ nhóm cổ đông mới là Tập đoàn Thiên Thanh, dẫn đến việc cơ quan điều tra phải vào cuộc và khởi tố vụ án.
Việc tái cơ cấu ngân hàng dường như không đạt được tiêu chí ban đầu là thu hút những nhà đầu tư có tiềm lực tài chính mạnh và kinh nghiệm quản lý ngân hàng, mà thay vào đó, lợi ích cá nhân của cổ đông được ưu tiên hơn Chẳng hạn, SHB đã tiếp nhận toàn bộ chi nhánh của Habubank trong bối cảnh NHNN ban hành quy định hạn chế mở rộng chi nhánh tại Hà Nội và TP Hồ Chí Minh, nâng yêu cầu vốn điều lệ cho mỗi chi nhánh lên 300 tỷ đồng Điều này nhằm giữ ổn định thị trường và hoạt động cho các ngân hàng, trong khi Tập đoàn Thiên Thanh lại chú trọng vào việc cho thuê toàn bộ tòa nhà công ty với giá trị thuê hơn 1,000 tỷ đồng cho 40 năm.
3.2.1.2 Thành lập Công ty TNHH MTV quản lý tài sản của các TCTD Việt
Từ năm 2003, công ty quản lý tài sản tập trung (DATC) được thành lập nhằm giảm tỷ lệ nợ xấu trong hệ thống, nhưng hiệu quả vẫn còn thấp Hiện tại, DATC hoạt động rất ít, với tài sản chủ yếu là hàng tồn kho, khoản phải thu và các khoản đầu tư kém thanh khoản tại các công ty con và liên doanh Tính đến nay, DATC đã mua tài sản khoảng 10.000 tỷ VND, chủ yếu từ các doanh nghiệp nhà nước (DNNN) Ngân hàng không mặn mà sử dụng DATC do tỷ lệ thu nợ chỉ đạt khoảng 28% giá trị ghi sổ sau khi trừ chi phí Bên cạnh đó, các AMC của ngân hàng thương mại cũng chưa hoạt động hiệu quả.
Việc thành lập VAMC vào tháng 5/2013 là một bước tiến quan trọng trong việc giải quyết nợ xấu tại Việt Nam VAMC, với vốn điều lệ 500 tỷ VND, sẽ mua nợ xấu từ các ngân hàng theo giá trị ghi sổ hoặc giá thị trường thông qua phát hành trái phiếu đặc biệt có lãi suất bằng không Các ngân hàng có thể sử dụng trái phiếu này để vay tái cấp vốn từ NHNN và phải trích dự phòng hàng năm tối thiểu 20% giá trị trái phiếu Nếu khoản nợ gốc chưa được xử lý, ngân hàng sẽ mua lại nợ từ VAMC với giá trị ghi sổ và hoàn trả trái phiếu Đặc biệt, nếu tỷ lệ nợ xấu của tổ chức tín dụng vượt quá 3% và từ chối bán nợ cho VAMC, NHNN có quyền thanh tra hoặc thuê kiểm toán độc lập để đánh giá tài sản của ngân hàng.
Chiến lược xử lý Nợ xấu thông qua VAMC vẫn chưa rõ ràng và cần một cách tiếp cận đa chiều chủ động Hiệu quả của VAMC phụ thuộc vào sức hấp dẫn đối với ngân hàng và tính chủ động trong việc xử lý Nợ xấu Các ngân hàng phải trích dự phòng 20%/năm cho trái phiếu VAMC, trong khi trái phiếu này không tính vào tài sản sinh lời Việc sử dụng trái phiếu VAMC để tiếp cận thanh khoản chỉ thu hút một số ít ngân hàng gặp khó khăn Nếu tài sản không được quản lý và giải quyết chủ động, chúng sẽ mất giá trị theo thời gian Do đó, VAMC chỉ có thể giải quyết một phần nợ xấu.
3.2.2 Các kiến nghị đề xuất đối với Chính phủ và Ngân hàng nhà nước trong việc hạn chế nợ xấu:
3.2.2.1 Tăng cường giám sát và quản lý hoạt động các NHTM:
Biện pháp cải cách cấp bách nhất là tiến hành kiểm toán tài chính đặc biệt để xác định tỷ lệ nợ xấu và kiểm toán hoạt động của các ngân hàng thương mại nhà nước Nhiều chương trình cải cách tài chính thành công dựa trên chẩn đoán hoạt động và tài chính chi tiết Để giám sát và quản lý hiệu quả hoạt động của các ngân hàng thương mại, cần thực hiện các giải pháp phù hợp.
Để nâng cao hiệu quả giám sát hoạt động ngân hàng, cần tách biệt và tăng cường chức năng giám sát an toàn của Ngân hàng Nhà nước, tập trung vào mức độ an toàn và lành mạnh của hệ thống ngân hàng, khác với chức năng thanh tra liên quan đến các vi phạm thủ tục hành chính của Thanh tra Chính phủ và Kiểm toán Nhà nước.
Hai là, tăng cường công tác thu thập, phân tích, công bố và lưu trữ dữ liệu của cơ quan, thanh tra giám sát Ngân hàng
Ba là, cần thiết phải xây dựng cơ chế giám sát hiệu quả đối với quyền sở hữu và thụ hưởng thực sự, cùng với các tập đoàn kinh tế và ngân hàng, thông qua việc mở rộng định nghĩa về các bên liên quan và liên kết.
Để nâng cao hiệu quả quản trị ngân hàng, cần ban hành chi thị mới với yêu cầu nghiêm ngặt hơn về quản lý rủi ro Điều này bao gồm việc tăng cường năng lực đánh giá và giám sát thông qua việc xây dựng các văn bản hướng dẫn về quản trị rủi ro tổng thể và cụ thể, cũng như các hướng dẫn nội bộ để đảm bảo tính minh bạch và hiệu quả trong hoạt động ngân hàng.
Năm nay, chúng tôi sẽ tăng cường đánh giá và giám sát các nguyên tắc phân loại tài sản cũng như trích lập dự phòng của các ngân hàng Điều này bao gồm việc xác định giá trị tài sản thế chấp thông qua việc xây dựng hướng dẫn nội bộ và nâng cao năng lực cho cán bộ giám sát.
Kiến nghị đối với khách hàng vay vốn của NHTM
Khách hàng vay vốn cần tự cải thiện và nâng cao năng lực tài chính, quản trị, công nghệ và khả năng cạnh tranh Họ nên chủ động phối hợp với các ngân hàng thương mại để xây dựng và triển khai các phương án cơ cấu lại nợ, nhằm giải quyết khó khăn trong sản xuất kinh doanh Đồng thời, việc phát triển thị trường, tiêu thụ hàng hóa và đẩy mạnh xuất khẩu cũng rất quan trọng Khách hàng cần tham gia tích cực vào các chương trình hỗ trợ doanh nghiệp do Chính phủ, các Bộ, ngành và địa phương tổ chức.
Doanh nghiệp cần nâng cao hiệu quả kinh doanh bằng cách đảm bảo cơ cấu vốn hợp lý, sử dụng vốn hiệu quả và ổn định lượng tiền mặt cho cán cân thanh toán Họ cũng nên cân đối hệ số vốn vay trên vốn chủ sở hữu không vượt quá trung bình ngành, đồng thời thường xuyên đánh giá tình hình tài chính qua các tỷ số tài chính đặc trưng Điều này sẽ giúp đưa ra những kiến nghị cảnh báo về tình hình tài chính, từ đó có giải pháp xử lý và ngăn ngừa nợ xấu một cách hiệu quả.
Các giải pháp được đề xuất dựa trên đánh giá thực trạng nợ xấu và nguyên nhân gây ra, nhằm hỗ trợ các nhà hoạch định chính sách và quản lý ngân hàng trong việc xây dựng chính sách và quản lý đầu tư hiệu quả Bên cạnh đó, luận văn cũng chỉ ra một số hạn chế và hướng nghiên cứu tiếp theo, nhằm khuyến khích các nhà nghiên cứu chú trọng hơn đến vấn đề nợ xấu trong hệ thống ngân hàng, một chủ đề đang thu hút sự quan tâm của xã hội hiện nay.
CHƯƠNG 1 TỔNG QUAN VỀ NỢ XẤU CỦA CÁC NHTM 1
1.1 Rủi ro tín dụng của NHTM 1
1.1.2.1 Khái niệm nợ xấu của Ủy ban Basel về Giám sát Ngân hàng (BCBS) 2
1.1.2.2 Chuẩn mực Kế toán quốc tế (IAS) 2
1.1.2.3 Khái niệm nợ xấu của Tổ chức Tiền tệ Thế giới (IMF): 3
1.1.2.4 Khái niệm nợ xấu theo quy định của Ngân hàng Nhà nước Việt Nam: 3
1.1.3 Các nhân tố tác động đến nợ xấu 4
1.1.4 Tác hại của nợ xấu 7
1.2 Hạn chế nợ xấu tại các NHTM 9
1.2.2 Các chỉ tiêu đánh giá về nợ xấu: 9
1.2.3 Các nguyên tắc chung của ủy ban Giám sát Ngân hàng Basel trong quản lý hạn chế nợ xấu: 10
1.2.4 Kinh nghiệm hạn chế nợ xấu của các nước trên thế giới 13
1.2.4.1 Kinh nghiệm hạn chế nợ xấu của Hàn Quốc: 13
1.2.4.2 Kinh nghiệm hạn chế nợ xấu của Trung Quốc: 15
1.2.4.3 Kinh nghiệm hạn chế nợ xấu của Thái Lan: 17
1.2.4.4 Bài học cho Việt Nam: 20
CHƯƠNG 2: THỰC TRẠNG NỢ XẤU VÀ HẠN CHẾ NỢ XẤU TẠI CÁC NHTM 22
2.1.1 Tốc độ tăng trưởng kinh tế suy giảm 24
2.1.2 Lạm phát tăng giảm đột biến 25
2.1.3 Vốn đầu tư toàn xã hội bị thu hẹp 26
2.1.4 Sản xuất công nghiệp lao đao, tồn kho lớn 27
2.2 Tình hình tình chính - Ngân hàng Việt Nam trong giai đoạn 2008-2013 29
2.3 Thực trạng nợ xấu của các NHTM từ năm 2008-2013 32
2.3.1.1 Diễn biến nợ xấu của Việt Nam 32
2.3.1.2 Quy mô nợ xấu của Việt Nam: 33
2.3.1.3 Nợ xấu phân theo nhóm Ngân hàng: 37
2.3.1.4 Nợ xấu bất động sản: 39
2.3.1.5 Nợ xấu của Doanh nghiệp nhà nước: 40
2.3.2 Thực trạng hạn chế nợ xấu tại NHTM: 41
2.3.2.1 Gia hạn nợ theo Nghị quyết số 11/NQ-CP ngày 24/02/2011 và Quyết định 780/QĐ-NHNN ngày 23/04/2012: 41
2.3.2.2 Tăng trưởng dư nợ ròng để giảm tỷ lệ nợ xấu: 43
2.3.2.3 Tăng cường trích dự phòng rủi ro để giảm nợ xấu: 43
2.3.2.5 Hiệu quả của việc hạn chế nợ xấu tại NHTM: 46
2.3.3 Những nguyên nhân góp phần làm phát sinh và tăng nợ xấu Ngân hàng 47
2.3.3.1 Tăng trưởng nóng của thị trường bất động sản: 47
2.3.3.2 Cơ chế xử lý tài sản đảm bảo phức tạp và mất thời gian 48
2.3.3.3 Công tác báo cáo tài chính ở Việt Nam còn chưa minh bạch, rõ ràng: 48
2.3.3.4 Trung tâm Thông tin tín dụng (CIC) chưa hỗ trợ tối ưu các Ngân hàng trong việc đánh giá khách hàng vay nhằm hạn chế nợ xấu: 49
2.3.3.5 Quyền chủ nợ và cơ chế phá sản chưa được đảm bảo: 50
2.3.3.6 Khuôn khổ thanh tra giám sát chưa được tăng cường một cách mạnh mẽ 52
2.3.3.7 Quản lý và giám sát hoạt động ngân hàng còn nhiều bất cập 52
2.3.3.8 Hiệu quả của công tác giám sát cũng bị ảnh hưởng bởi các lỗ hổng nghiêm trọng trong khuôn khổ pháp lý 53
2.3.3.9 Quản trị rủi ro ngân hàng chưa được thực hiện tốt 54
CHƯƠNG 3 GIẢI PHÁP HẠN CHẾ NỢ XẤU TRONG NHỮNG NĂM TIẾP THEO 56
3.1 Nhóm giải pháp từ chính các Ngân hàng thương mại: 56
3.1.1 Hoàn thiện chính sách quản lý rủi ro tín dụng, chính sách cấp tín dụng với khách hàng nhằm hạn chế phát sinh nợ xấu: 56
3.1.1.1 Chính sách quản lý rủi ro tín dụng: 56
3.1.1.2 Chính sách cấp tín dụng 56
3.1.2 Hoàn thiện hệ thống định hạng tín dụng nội bộ: 59
3.1.3 Hoàn thiện tổ chức quản lý rủi ro tín dụng theo mô hình chuyên môn hóa để hạn chế nợ xấu: 61
3.1.4 Giám sát chặt chẽ sự tuân thủ quy trình, quy chế tín dụng 62
3.1.4.1 Tăng cường hoạt động kiểm tra nội bộ 62
3.1.4.2 Xây dựng mô hình kiểm tra nội bộ độc lập: 63
3.1.4.3 Có biện pháp khắc phục kịp thời những tồn tại do kiểm toán phát hiện về chất lượng tín dụng: 63
3.1.5 Nâng cao chất lượng công tác phân tích, thẩm định khách hàng và phương án vay vốn 64
3.1.6 Phát triển hệ thống thông tin: 66
3.1.7 Lựa chọn cổ đông chiến lược phù hợp: 67
3.2 Nhóm kiến nghị đối với Chính phủ, NHNN: 68
3.2.1 Các giải pháp hạn chế nợ xấu của chính phủ và Ngân hàng nhà nước đang áp dụng: 68
