Theo nội dung trong suất đầu tư xây dựng công trình STT NỘI DUNG ĐƠN VỊ MSSV 535 GHI CHÚ 0 Sản xuất xi măng 1 Loại công trình công nghiệp XM Tương ứng với số cuối MSSV Theo MSSV 1 Sản xuất gạch ốp lát.
BẢNG DỮ LIỆU STT NỘI DUNG Loại cơng trình công nghiệp Công suất ĐƠN VỊ tr T/năm Diện tích khu đất (khởi đầu 20.000 m2) m2 năm MSSV XM 1,2 20.000 535 GHI CHÚ Tương ứng với số cuối MSSV MSSV lẽ chọn dòng thứ cơng suất; số chẵn chọn dịng thứ Theo MSSV 30.700 SỐ CUỐI MSSV nhân với 20 + 20.000 Theo nội dung suất đầu tư xây dựng cơng trình Sản xuất xi măng Sản xuất gạch ốp lát ceramic Sản xuất gạch, ngói đất sét nung Sản xuất sứ vệ sinh Sản xuất kính xây dựng Sản xuất cấu kiện bê tông đúc sẵn Sản xuất vật liệu chịu lửa 80% Theo diện tích đất XD Sản xuất bia, nước giải khát 20% Theo diện tích đất XD Xay xát chế biến nông sản khác m2 60% Trừ DT đất XD cơng trình Sản xuất sản phẩm may đ/m2 30000 Thời gian đầu tư XD * 10.000 Thời gian đầu tư XD 13 Đơn giá sân bãi, giao thông, hạ tầng kỹ thuật… MSSV số chẵn, chọn 4; số lẻ chọn Mât độ xây dựng m2 40% Theo tỷ lệ % diện tích khu đất Diện tích đất XD cơng trình sản xuất m2 Diện tích đất XD cơng trình phục vụ, phụ trợ m2 15 Số cuối MSSV + 10 Diện tích giao thơng, sân bãi, xanh, hạ tầng kỹ thuật… 10 Chi phí sử dụng đất (trả hàng năm) 14 Tỷ lệ % sử dụng vốn cho năm GĐ đầu tư % 15 Tỷ lệ vốn chủ sở hữu % 60% 16 Tỷ lệ vốn vay % 40% Giả định vốn vay chiếm 40% 17 Vốn lưu động ban đầu % 19 Lãi suất mong muốn chủ đầu tư (MARR) % 20 Thời gian trả lãi vay 21 Tỷ lệ bán sản phẩm qua năm 23 Đơn giá nguyên liệu 24 Chi phí lương, bảo hiểm, văn phịng % 25 Chi phí bảo trì, sửa chữa % 26 Chí phí bán hàng % 1% doanh thu 27 Chi phí quảng cáo % 0,50% doanh thu Diện tích đất XD 11 Đơn giá XD tr.đ/tấn 1,655 SV chọn theo suất đầu tư phần XD 12 Đơn giá thiết bị tr.đ/tấn 1,64 SV lấy theo suất đầu tư phần TB 18 Lãi suất cho vay %/năm 22 Đơn giá bán sản phẩm tr.đ/tấn năm Đề cho 10%; 20%; 30%; 40% (cho năm đầu tư XD) 20%; 30%; 50% (cho năm) 5% Giả định vốn lưu động ban đầu chiếm 5% vốn chủ sở hữu 11% Lãi suất cho vay +1% 12 khơng tính năm ân hạn (trong GĐ đầu tư XD) Bắt đầu từ 50% tăng 10% năm đến đạt 100% tr.đ/tấn 0,11 1/10 đơn giá sản phẩm 5% doanh thu 1% tổng mức đầu tư 12.280 SV tính 10% Theo lãi vay thực tế Ngân hàng + 2% 1,10 SV tham khảo thị trường (cung cấp thơng tin) SV tính TỔNG MỨC ĐẦU TƯ Chỉ số giá XD bình quân Thời gian đầu tư XD (năm) STT I II III IV V NỘI DUNG CHI PHÍ BỒI HỒN, GIẢI TỎA, TÁI ĐỊNH CƯ CHI PHÍ XÂY DỰNG Chi phí XD cơng trình Chi phí XD cơng trình phục vụ, phụ trợ Chi phí sân bãi, giao thơng, hạ tầng kỹ thuật… CHI PHÍ THIẾT BỊ CHÍ PHÍ QLDC, TVĐT, CHI PHÍ KHÁC (sơ bộ) Chi phí QLDC, TVĐT, vốn lưu động, khác (chưa có lãi vay) Vốn lưu động ban đầu Lãi vay DỰ PHÒNG PHÍ TỔNG MỨC ĐẦU TƯ 1,007 Đơn vị : Triệu đồng VN THÀNH TIỀN 2763 1.999.240 1.981.120 799.187 398.036 160.460 240.690 566.366 5.348.675 CHI PHÍ DỰ PHỊNG Đơn vị : Triệu đồng VN NỘI DUNG STT KÝ HIỆU Chỉ số giá xây dựng Ixdtt 2016 1,002 Chỉ số giá xây dựng bình quân : Ixdbq = (Ixdt2017+Ixdtt2018+Ixdtt2019)/3 Ixdbq 1,0067 Mứcđộ biến động chi số giá XD ∆Ixd V'= ( XL+TB+QLDA+TVXD+CKP)= Tiến độ dự án: Dự kiến tỷ lệ sử dụng vốn Chi phí phân bổ theo tiến độ (chưa tính DDP) 10 11 12 13 Lãi vay (trong thời gian đầu tư XD) Phân bổ dự phịng phí phát sinh Phân bổ dự phịng phí trượt giá Phân bổ dự phịng phí - Năm thứ 20% Tổng cộng 35% 35% 955.909 1.672.841 1.672.841 4.779.547 47.795 8.841 56.637 95.591 17.682 113.273 26.743 167.284 30.944 198.228 213.947 167.284 30.944 198.228 240.690 477.955 88.411 566.366 477.955 G DP V T t 1 100% 477.955 t Lvay ( I 3.186 + CPDP trượt giá năm thứ 12.788 + CPDP trượt giá năm thứ 33.142 + CPDP trượt giá năm thứ 39.295 TỔNG CHI PHÍ DỰ PHỊNG 0,996 - 10% + CPDP trượt giá năm thứ Tổng chi phi dự phòng di trượt giá 2019 4.779.547 Chi phí dự phịng phát sinh Chi phí dự phịng trượt giá CHỈ SỐ GIÁ XÂY DỰNG 2017 2018 1,003 1,015 t 88.411 566.366 11,8% XDBQ I t XD t ) 1 KẾ HOẠCH VAY VỐN Tỷ lệ vốn chủ sở hữu 60% Tỷ lệ vốn vay 40% Đơn vị : Triệu đồng VN KHOẢN MỤC STT THỜI GIAN VAY VỐN (trong giai đoạn đầu tư) TỔNG SỐ Năm (ĐT) Năm (ĐT) Năm (ĐT) Năm (ĐT) 10% 20% 35% 35% 1.872.036 TiỀN TỶ LỆ 5.348.675 3.209.205 100% 40% Tỷ lệ sử dụng vốn Nhu cầu vốn cho dự án 534.868 1.069.735 1.872.036 Vốn chủ sở hữu 534.868 1.069.735 1.604.603 Số dư nợ - - (267.434) (1.872.036) Vốn vay theo tiến độ - - 267.434 1.872.036 2.139.470 Lãi vay giai đoạn đầu tư 26.743 213.947 240.690 - 60% NHU CẦU VỐN VÀ NGUỒN VỐN Đơn vị : Triệu đồng VN KHOẢN MỤC STT Nhu cầu vốn cho dự án 1.1 Đất đai 1.2 Tài sản cố định 1.2.1 Văn phịng, nhà xưởng… 1.2.2 Máy móc thiết bị 1.3 Vốn lưu động ban đầu TIỀN GHI CHÚ 5.348.675 2.763 5.185.452 3.204.332 1.981.120 160.460 Nguồn vốn 5.348.675 100% 2.1 Vốn chủ sở hữu 3.209.205 60% 2.2 Vốn vay 2.139.470 40% KẾ HOẠCH DOANH THU Đơn giá bán sản phẩm Sản lượng 1,10 tr đ/tấn 1,20 tr tấn/năm Đơn vị : Triệu đồng VN NĂM KHOẢN MỤC STT 1 Tỷ lệ Doanh thu 50% 660.000 60% 792.000 70% 924.000 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 80% 90% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 100% 1.056.000 1.188.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 KHẤU HAO Đơn vị : Triệu đồng VN STT KHOẢN MỤC NĂM 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 160.217 2.883.899 160.217 2.723.682 160.217 2.563.466 160.217 2.403.249 160.217 2.243.032 160.217 2.082.816 160.217 1.922.599 160.217 1.762.383 160.217 1.602.166 160.217 1.441.949 160.217 1.281.733 160.217 1.121.516 160.217 961.300 160.217 801.083 160.217 640.866 160.217 480.650 160.217 320.433 160.217 160.217 160.217 (0) 198.112 1.584.896 198.112 1.386.784 198.112 1.188.672 198.112 990.560 198.112 792.448 198.112 594.336 198.112 396.224 198.112 198.112 198.112 (0) 0 (0) 0 (0) 0 (0) 0 (0) 0 (0) 0 (0) 0 (0) 0 (0) 0 (0) 0 (0) 358.329 4.468.795 358.329 4.110.466 358.329 3.752.138 358.329 3.393.809 358.329 3.035.480 358.329 2.677.152 358.329 2.318.823 358.329 1.960.495 358.329 1.602.166 160.217 1.441.949 160.217 1.281.733 160.217 1.121.516 160.217 961.300 160.217 801.083 160.217 640.866 160.217 480.650 160.217 320.433 160.217 160.217 160.217 (0) 1.1 1.2 1.3 Văn phòng, nhà xưởng… Nguyên giá tính khấu hao TSCĐ Giá trị khấu hao hàng năm Giá trị cịn lại TSCĐ Máy móc thiết bị 3.204.332 160.217 3.044.115 2.1 2.2 2.3 3 Nguyên giá tính khấu hao TSCĐ Giá trị khấu hao hàng năm Giá trị lại TSCĐ Chi phí ban đầu sử dung đất Tổng nguyên gia TSCĐ: Tổng giá trị khấu hao hàng năm: Tổng giá trị lại TSCĐ 1.981.120 198.112 1.783.008 5.185.452 358.329 4.827.123 + Đối với tài sản cố định công trình (nhà xưởng, văn phịng…) chọn thời gian khấu hao 20 năm + Đối với tài sản cố định máy móc thiết bị: chọn thời gian khấu hao 10 năm + Phương thức khấu hao: khấu hao đường thẳng KẾ HOẠCH TRẢ NỢ Lãi suất ngân hàng Thời gian trả nợ 10% 10 năm Đơn vị : Triệu đồng VN STT KHOẢN MỤC 1.925.523 1.711.576 NĂM 10 11 Dư nợ đầu kỳ Vay kỳ Lãi kỳ 213.947 192.552 171.158 149.763 128.368 106.974 85.579 64.184 42.789 21.395 (0) Thanh toán 427.894 406.499 385.105 363.710 342.315 320.921 299.526 278.131 256.736 235.342 (0) 4.1 Trả lãi vay 213.947 192.552 171.158 149.763 128.368 106.974 85.579 64.184 42.789 21.395 (0) 4.2 Trả nợ gốc 213.947 213.947 213.947 213.947 213.947 213.947 213.947 213.947 213.947 213.947 1.925.523 1.711.576 1.497.629 1.283.682 1.069.735 855.788 641.841 427.894 213.947 Dư nợ cuối kỳ 2.139.470 - - - 1.497.629 - 1.283.682 - 1.069.735 - 855.788 - 641.841 - 427.894 - 213.947 - (0) - (0) (0) - BẢNG CHI PHÍ Đơn giá nguyên liệu 0,11 tr đ/tấn Sản lượng 1,20 tr tấn/năm KẾ HOẠCH CHI PHÍ Chi phí lương, bảo hiểm, văn phịng 5% doanh thu Chi phí bảo trì, sửa chữa 1% tổng mức đầu tư Chí phí bán hàng 1% doanh thu Chi phí quảng cáo STT I II KHOẢN MỤC Tỷ lệ Chi phí nguyên liệu Chi phí lương, bảo hiểm, văn phịng Chi phí bảo trì, sửa chữa Chí phí bán hàng Chi phí quảng cáo Chi phí sản xuất Chi phí sử dụng đất Khấu hao Trả lãi vay Chi phí 1% doanh thu NĂM 50% 66.000 33.000 53.487 6.600 3.300 162.387 921 358.329 213.947 735.583 60% 79.200 39.600 53.487 7.920 3.960 184.167 921 358.329 192.552 735.969 70% 92.400 46.200 53.487 9.240 4.620 205.947 921 358.329 171.158 736.354 80% 105.600 52.800 53.487 10.560 5.280 227.727 921 358.329 149.763 736.739 90% 118.800 59.400 53.487 11.880 5.940 249.507 921 358.329 128.368 737.125 100% 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 271.287 921 358.329 106.974 737.510 100% 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 271.287 921 358.329 85.579 716.115 100% 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 271.287 921 358.329 64.184 694.720 100% 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 271.287 921 358.329 42.789 673.326 10 100% 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 271.287 921 358.329 21.395 651.931 11 100% 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 271.287 921 160.217 (0) 432.424 12 100% 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 271.287 921 160.217 432.424 13 100% 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 271.287 921 160.217 432.424 14 100% 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 271.287 921 160.217 432.424 15 100% 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 271.287 921 160.217 432.424 16 100% 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 271.287 921 160.217 432.424 17 100% 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 271.287 921 160.217 432.424 18 100% 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 271.287 921 160.217 432.424 19 100% 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 271.287 921 160.217 432.424 20 100% 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 271.287 921 160.217 432.424 DỰ TRÙ LÃI, LỖ Thuế TNDN 20% Đơn vị : Triệu đồng VN STT I II III IV V VI KHOẢN MỤC Doanh thu Chi phí nguyên liệu Chi phí lương, bảo hiểm, văn phịng Chi phí bảo trì, sửa chữa Chí phí bán hàng Chi phí quảng cáo Chi phí sử dụng đất Chi phí Lợi nhuận gộp Khấu hao Lợi nhuận trước thuế lãi (EBIT) Trả lãi vay Lợi nhuận trước thuế (EBT) Thuế TNDN Lợi nhuận sau thuế (EAT) 660.000 66.000 33.000 53.487 6.600 3.300 921 163.308 496.692 358.329 138.364 213.947 (75.583) 792.000 79.200 39.600 53.487 7.920 3.960 921 185.088 606.912 358.329 248.584 192.552 56.031 924.000 92.400 46.200 53.487 9.240 4.620 921 206.868 717.132 358.329 358.804 171.158 187.646 1.056.000 105.600 52.800 53.487 10.560 5.280 921 228.648 827.352 358.329 469.024 149.763 319.261 1.188.000 118.800 59.400 53.487 11.880 5.940 921 250.428 937.572 358.329 579.244 128.368 450.875 1.320.000 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 921 272.208 1.047.792 358.329 689.464 106.974 582.490 1.320.000 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 921 272.208 1.047.792 358.329 689.464 85.579 603.885 1.320.000 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 921 272.208 1.047.792 358.329 689.464 64.184 625.280 1.320.000 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 921 272.208 1.047.792 358.329 689.464 42.789 646.674 (75.583) 11.206 44.825 37.529 150.117 63.852 255.409 90.175 360.700 116.498 465.992 120.777 483.108 125.056 500.224 129.335 517.339 NĂM 10 1.320.000 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 921 272.208 1.047.792 358.329 689.464 21.395 668.069 133.614 534.455 11 1.320.000 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 921 272.208 1.047.792 160.217 887.576 (0) 887.576 177.515 710.061 12 1.320.000 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 921 272.208 1.047.792 160.217 887.576 887.576 13 1.320.000 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 921 272.208 1.047.792 160.217 887.576 887.576 14 1.320.000 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 921 272.208 1.047.792 160.217 887.576 887.576 15 1.320.000 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 921 272.208 1.047.792 160.217 887.576 887.576 16 1.320.000 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 921 272.208 1.047.792 160.217 887.576 887.576 17 1.320.000 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 921 272.208 1.047.792 160.217 887.576 887.576 18 1.320.000 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 921 272.208 1.047.792 160.217 887.576 887.576 19 1.320.000 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 921 272.208 1.047.792 160.217 887.576 887.576 20 1.320.000 132.000 66.000 53.487 13.200 6.600 921 272.208 1.047.792 160.217 887.576 887.576 177.515 710.061 177.515 710.061 177.515 710.061 177.515 710.061 177.515 710.061 177.515 710.061 177.515 710.061 177.515 710.061 177.515 710.061 KẾ HOẠCH NGÂN LƯU WACC 10,6% Đơn vị : Triệu đồng VN I NĂM KHOẢN MỤC STT Ngân lưu vào 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 660.000 792.000 924.000 1.056.000 1.188.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 660.000 792.000 924.000 1.056.000 1.188.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 1.320.000 735.583 747.175 773.883 800.591 827.300 854.008 836.892 819.776 802.661 785.545 609.939 609.939 609.939 609.939 609.939 609.939 609.939 609.939 609.939 609.939 735.583 735.969 736.354 736.739 737.125 737.510 716.115 694.720 673.326 651.931 432.424 432.424 432.424 432.424 432.424 432.424 432.424 432.424 432.424 432.424 11.206 37.529 63.852 90.175 116.498 120.777 125.056 129.335 133.614 177.515 177.515 177.515 177.515 177.515 177.515 177.515 177.515 177.515 177.515 Doanh thu II Ngân lưu 5.348.675 Chi phí đầu tư (TMĐT) 5.348.675 Chi phí Thuế TNDN III Tổng ngân lưu (TIPV) Khấu hao III Tổng ngân lưu ròng (TIPV) -5.348.675 -75.583 44.825 150.117 255.409 360.700 465.992 483.108 500.224 517.339 534.455 710.061 710.061 710.061 710.061 710.061 710.061 710.061 710.061 710.061 710.061 358.329 358.329 358.329 358.329 358.329 358.329 358.329 358.329 358.329 358.329 160.217 160.217 160.217 160.217 160.217 160.217 160.217 160.217 160.217 160.217 -5.348.675 282.745 403.154 508.445 613.737 719.029 824.321 841.436 858.552 875.668 892.784 870.277 870.277 870.277 870.277 870.277 870.277 870.277 870.277 870.277 870.277 Dòng ngân lưu quy đổi -5.348.675 255.647 329.580 375.819 410.168 434.481 450.366 415.657 383.465 353.625 325.983 287.310 259.774 234.877 212.366 192.013 173.610 156.971 141.927 128.325 116.026 Dòng ngân lưu cộng dồn -5.348.675 -5.093.028 -4.763.449 -4.387.630 -3.977.461 -3.542.980 -3.092.615 -2.676.957 -2.293.492 -1.939.867 -1.613.884 -1.326.574 -1.066.799 -831.922 -619.556 -427.543 -253.933 -96.961 44.966 173.291 289.317 NPV 289.317 IRR 11% Thời gian hoàn vốn (PP) ... Nguyên giá tính khấu hao TSCĐ Giá trị khấu hao hàng năm Giá trị lại TSCĐ Máy móc thi? ??t bị 3.204.332 160.217 3.044.115 2.1 2.2 2.3 3 Nguyên giá tính khấu hao TSCĐ Giá trị khấu hao hàng năm Giá trị... kiến tỷ lệ sử dụng vốn Chi phí phân bổ theo tiến độ (chưa tính DDP) 10 11 12 13 Lãi vay (trong thời gian đầu tư XD) Phân bổ dự phịng phí phát sinh Phân bổ dự phịng phí trượt giá Phân bổ dự phịng... CPDP trượt giá năm thứ 12.788 + CPDP trượt giá năm thứ 33.142 + CPDP trượt giá năm thứ 39.295 TỔNG CHI PHÍ DỰ PHỊNG 0,996 - 10% + CPDP trượt giá năm thứ Tổng chi phi dự phòng di trượt giá 2019