Để ung cấp một khuôn khổ mà trong đó đánh giá được thái độ của thuộc cấp mà cụ thể hơn là tuân theo cấp trên để giám sát tiến trình hoạt động đến mục tiêu tổ chức, một số tổ chức đã bổ sung thêm một vài tiêu chuẩn cơ bản quản lý theo mục tiêu. Quản lý theo mục tiêu là hệ thống đánh giá nhân viên dựa trên khả năng hoàn thành công việc theo mục tiêu của tổ chức hoặc dựa trên những hiệu suất tiêu chuẩn và phụ thuộc vào chi phí hoạt động của tổ chức. Lợi ích qua việc quản lý theo mục tiêu là giúp cho tổ chức không cần lập các kế hoạch mục tiêu và quản lý kế hoạch mục tiêu đó. Bao gồm 3 bước sau:
Bước 1: xác định rõ mục tiêu và thiết lập từng mức hoạt động của tổ chức. Quản lý theo mục tiêu bắt đầu khi ban lãnh đạo thiết lập mục tiêu tổng thể của tổ chức. Ví dụ như phát thảo kế hoạch tài chính, sau đó mục tiêu được phân bổ ra, quản lý các bộ phận thiết lập mục tiêu riêng của họ để hoàn thành mục tiêu chung. Cuối cùng các nhà quản lý và nhân liên lao động tham gia thực hiện mục tiêu mà đã đựơc giao nhằm hoàn thành mục tiêu chung.
trưng cơ bản của quản lý theo mục tiêu là tham gia một cách tự nhiên. Nhà quản lý phải cùng ngồi lại với thuộc cấp nhằm báo cáo trực tiếp và cùng với họ phân định ra mục tiêu có tính phù hợp và khả thi tới cấp dưới, và thoả thuận về vấn đề ấy mà thuộc cấp phải tuân theo để hoàn thành mục tiêu chung. Sự tham gia của nhân viên cấp dưới trong quá trình thiết lập mục tiêu là cách cũng cố nhiệm vụ của họ để họ hoàn thành mục tiêu và thu đựơc lợi ích. Một vấn đề nữa (cả cá nhân và nhóm) khi tham gia thiết lập mục tiêu là họ có thể phát biểu ý kiến của mình để họ có thể hoàn thành mục tiêu của tổ chức.
Bước 3: quản lý và nhân viên cấp dưới nên đánh giá định kỳ tiến trình thực hiện mục tiêu. Một mục tiêu được định ra dựa trên sự đồng thuận giữa các quản lý các cấp, nhà quản lý có trách nhiệm tổng hợp lại những mục tiêu. Định kỳ, họ cùng ngồi lại với nhân viên để đánh giá tiến trình thực hiện của họ. Tăng lương và đề bạt thông thường được liên kết với quá trình thực hiện mục tiêu. Các nhà quản lý hoàn thành mục tiêu nhận được phần thưởng lớn hơn những người hoàn thành mục tiêu thấp hơn (vấn đề thiết kế hệ thống thưởng như thế nào để thúc đẩy các nhà quản lý và nhân viên sẽ đựơc bàn luận trong chương 10).