Trong rất nhiều các phần mềm tính toán sau khi có đầy đủ bộ số liệu tính toán, đã có những công cụ tính toán hữu hiện xác định các chỉ số, các nhà phân tích kỹ thuật vận dụng những chỉ số đó vào công tác phân tích của mình, một trong những phần mềm thống kê đó là Metastock.
3.1. Các loại chỉ số
3.1.1 Đường trung bình trượt (Moving Average)
Đường trung bình trượt là giá trị trung bình là giá trị trung bình tại từng thời điểm, khi phân tích chúng ta phải chọn một khoảng thời gian thích hợp để phân tích. Đường trung bình trượt là chỉ báo quan trọng để theo rừi khuynh hướng biến động của giỏ CK và sự đảo chiều của những khuynh hướng này.
Có 4 loai đường trung bình trượt: đường trung bình trượt giản đơn( SMA), đường trung bình trượt tuyến tính có trọng số, đường trung bình trượt tính theo hệ số mũ, đường trung bình trượt biến đổi( VMA) 3.1.2 Đường chuẩn MACD
MACD là chỉ tiêu biểu diễn sự quy tụ hay phân kỳ
lượng dung để báo hiệu sự thay đổi của khuynh hướng biến động giá chứng khoán, và để dự báo khuynh hướng mới.
Đường MACD tỏ ra có hữu hiệu trên thị trường chứng khoán có tính ổn định cao hơn là thị trường có tính bất ổn. Có 2 khả năng chính của những tín hiệu phát sinh bởi đường MACD đó là : sự xuyên chéo và sự phân kỳ.
- Sự xuyên chéo : - Sự phân kỳ :
3.1.3 Đường MACD Histogram( MACD_H)
Đường MACD_H bao gồm những đường kẻ sọc thẳng đứng, trong vùng giữa đường MACD_H va đường Zeroline của nó dễ dàng phân biệt với đường MACD và đường tín hiệu của nó.
Thông thường sự thay đổi của đường MACD_H trước sự thay đổi của đường MACD, những tín hiệu mà đường MACD mang lại thường thể hiện qua chiều hướng của nó, còn đường MACD thì mang lại tín hiệu thông qua sự xuyên chéo đường không và sự phân kỳ của nó.
3.1.4 Chỉ số kênh hàng hoá ( Commodity Channel Index: CCI)
CCI là một chỉ báo kỹ thuật trong PTKT, là một chỉ số động lượng cung cấp cho chúng ta những chỉ báo kỹ thuật về các điểm Overbought và Oversould của CK trên thị trường.
Đường CCI được sử dụng để tính toán và xác định thời điểm mua và bán CK, công thức tính :
Đường CCI là đường so sánh CK tại thời điểm hiện
tại với trung bình giá chứng khoán trong một khoảng thời gian xác định, đường CCI càng tiến đến 100 nghĩa là giá CK càng ngày càng tăng so với
trung bình giá của nó và ngược lại.
P = H+L+C P : giá CK trung bình hằng ngày 3 H : giá CK cao nhất trong ngày MAn = P1+P2+...+Pn L : giá CK thấp nhất trong ngày
n C : Giá CK đóng cửa trong ngày
1 n
n i
MA MD n
=
−
=∑ MA : trung bình trượt giá CK MD : median deviation 0,015.
P MAn
CCI MD
= −
3.1.5 Đường RSI (Relative strength index : RSI )
Chỉ số RSI ( chí số sức mạnh tương đối) là chỉ số có thể cung cấp cho chúng ta những cảnh báo sớm những cơ hội mua và bán chứng khoán.
Là chí số động lượng đo sức mạnh tương đối của một chứng khoán nhất định hoặc của cả thị trường, sự phân kỳ là một dấu hiệu hết sức quan trọng mà đường RSI đem lại.
Đường RSI vượt qua đường chỉ báo kỹ thuật trên tức là đường 70% thì đó là dấu hiệu để bán chứng khoán, đường RSI dưới đường 30% đó là chỉ báo cho cơ hội đầu tư đang đến gần.
3.1.6 Bộ giao động stochastic
Là một chỉ số động lượng mà nó có thể cho biết sức mạnh hoặc tình trạng yếu kém của thị trường, thông thường nó đem lại tín hiệu sớm của xu hướng đổi chiều.
Stochastic được phát triển bởi Dr Georpe Lane và được minh hoạ bởi hai đường tín hiệu : % k là đường tín hiệu sớm và đường % D là đường tín hiệu trễ.
3.2 Thực trạng và giải pháp
3.2.1 Những khó khăn và trở ngại trong phân tích kỹ thuật
- Bộ số liệu phân tích là một khó khăn đối với nhà phân tích kỹ thuật, nếu như bộ số liệu không chính xác không liền mạch thì sẽ dẫn đến kết quả sai.
- Dự đoán trong phân tích cơ bản đối lập với phân tích kỹ thuật: bởi lẽ những nhà phân tích kỹ thuật luôn vận động theo nhịp thị trường bằng cách đoán nhận xu thế của nó, trong khi những nhà phân tích cơ bản lại chịu ảnh hưởng từ những biến động của thị