2.3.4.1 Phân tích hiệu quả sản xuất kinh doanh
Hiệu quả sản xuất kinh doanh là một phạm trù kinh tế phản ánh mối quan hệ giữa kết quả sản xuất kinh doanh nhận được với lượng yếu tố đầu vào đã hao phí để có được kết quả đó.
Hiệu quả kinh doanh =
Kết quả đầu ra
(2-13) Kết quả đầu vào
Hiệu quả sản xuất kinh doanh được thể hiện thông qua hệ thống chỉ số đánh giá hiệu quả sử dụng vốn, tài sản trong doanh nghiệp. Hiệu quả sử dụng vốn, tài sản của doanh nghiệp phản ánh trình độ, năng lực khai thác và sử dụng vốn, tài sản của doanh nghiệp vào hoạt động sản xuấ kinh doanh nhằm mục đích tối đa hóa lợi nhuận, tối thiều hóa chi phí. Để đánh giá hiệu quả sản xuất kinh doanh người ta sẽ
đánh giá hiệu quả sản xuất kinh doanh người ta sẽ đánh giá hiệu quả sử dụng tài sản dài hạn và tài sản ngắn hạn.
Hiệu quả sử dụng tài sản dài hạn
Hiệu quả sử dụng tài sản dài hạn có ý nghĩa quan trọng trong hoạt động tài chính, đó là căn cứ để xác định đưa ra các quyết định về mặt tài chính như điều chỉnh quy mô và cơ cấu vốn đầu tư mới hay hiện đại hóa tài sản cố định, các biện pháp khai thác năng lực sản xuất của tài sản cố định hiện có, nhờ đó nâng cao hiệu quả sử dụng tài sản dài hạn. Hệ thống các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả sử dụng tài sản dài hạn gồm:
Chỉ tiêu hiệu suất sử dụng tài sản dài hạn: cho biết một đồng tài sản dài hạn sẽ tạo ra bao nhiêu đồng doanh thu thuần.
Hiệu suất sử dụng tài sản dài hạn =
Doanh thu thuần trong kỳ
(2-14) Tài sản dài hạn bình quân trong kỳ
Hiệu suất sử dụng tài sản cố định
Hiệu suất sử dụng tài sản cố định là chỉ tiêu để đánh giá khái quát trình độ sử dụng toàn bộ tài sản cố định của doanh nghiệp trong một thời kỳ, thường là một năm. Trong đó tài sản cố định bình quân trong năm của doanh nghiệp tính theo giá trị còn lại của TSCĐ nhằm đánh giá trình độ sử dụng tài sản cố định sát thực tế hơn. Chỉ tiêu hiệu suất sử dụng tài sản cố định cho biết một đồng tài sản cố định tham gia vào sản xuất sẽ tạo ra bao nhiêu đồng doanh thu thuần.
Hiệu suất sử dụng tài sản cố định =
Doanh thu thuần trong kỳ
(2-15) Tài sản cố định bình quân trong kỳ
Hệ số tài sản dài hạn
Chỉ tiêu hệ số tài sản dài hạn: cho biết để tạo ra một đồng doanh thu thuần cần bao nhiêu đồng tài sản dài hạn.
Hiệu suất sử dụng tài sản dài hạn =
Tài sản dài hạn bình quân trong kỳ
(2-16) Doanh thu thuần trong kỳ
Tỷ suất lợi nhuận tài sản dài hạn
Chỉ tiêu tỷ suất lợi nhuận tài sản dài hạn: cho biết khi sử dụng một đồng tài sản sẽ tạo ra bao nhiêu đồng lợi nhuận sau thuế.
Tỷ suất
lợi nhuận TSCĐ =
Lợi nhuận sau thuế thu nhập
(2-17) Tài sản dài hạn bình quân trong kỳ
Dưới đây là bảng phân tích hiệu quả sử dụng tài sản dài hạn của Công ty cổ phần hàng hải Quảng Hưng.
Qua bảng số liệu 2-7 cho thấy, Công ty cổ phần Quảng Hưng đã có những sự thay đổi rất kịp thời trong chính sách sử dụng tài sản dài hạn qua đó hiệu quả đã tăng rõ rệt, năm 2011 một đồng tài sản dài hạn tạo ra được 4,41 đồng doanh thu thuần, cao hơn so với năm 2009 và năm 2010, Công ty đang đầu tư mở rộng sản xuất đưa tài sản dài hạn vào sản xuất tăng năng suất làm cho hiệu suất sử dụng tài sản dài hạn năm 2011 cao hơn năm 2009 và năm 2010, đồng thời để tạo ra một đồng doanh thu thì năm 2011 cũng phải huy động đến 0,23 đồng tài sản dài hạn, cao hơn so với năm 2009.
Bốc xúc đất đá là một trong những công việc không thể thiếu trong quá trình khai thác than, xác định năng lực của khâu xúc để xác định được khả năng xúc lớn nhất khi tận dụng đầy đủ máy móc thiết bị. Hiện nay Công ty cổ phần hàng hải Quảng Hưng có 15 máy xúc các loại, trong đó có 12 máy xúc đất đá.
Khâu vận tải là khâu tiếp sau khâu xúc, có nhiệm vụ vận chuyển đất đá ra những bãi thải và nơi quy định, trong những năm trước đây việc đầu tư vào máy móc thiết bị còn hạn chế thì khâu vận tải là khâu đóng vai trò quan trọng quyết định phần lớn tới năng suất lao động của toàn Công ty.
Hiệu suất sử dụng tài sản dài hạn năm 2011 cao hơn so với năm 2009 và năm 2010 và khi sử dụng một đồng tài sản dài hạn tạo ra 0,17 đồng lợi nhuận sau thuế thấp hơn so với năm 2009, 2010.
Điều này cho biết việc mở rộng sản xuất kinh doanh của Công ty đã làm cho số tài sản dài hạn tăng lên lớn, tốc độ tăng tài sản dài hạn lớn hơn tốc độ tăng của lợi nhuận trong Công ty nên không đem lại hiệu quả trong sản xuất kinh doanh và việc đầu tư của Công ty là chưa tốt.
Công ty cổ phần hàng hải Quảng Hưng cần khắc phục việc quản lý trong quá trình giám sát và sử dụng tài sản cố định trong thời gian tới để nâng cao trình độ tận dụng năng lực sản xuất của Công ty.
Bảng 2.8: Bảng phân tích tình hình sử dụng tài sản dài hạn ST
T Chỉ tiêu ĐVT Năm 2009 Năm 2010 Năm 2011
1 Doanh thu thuần
Đồn g 186.536.278.97 5 341.837.818.32 6 1.059.506.334.87 0 2 Tài sản dài hạn bình quân Đồn g 63.196.402.654 120.364.305.54 6 239.995.389.362 Đầu năm Đồn g 53.126.157.934 73.266.647.375 167.461.963.718 Cuối năm Đồn g 73.266.647.375 167.461.963.71 8 312.528.815.007 3 Nguyên giá bình quân 71.260.588.675 97.343.529.340 157.316.209.456 a Đầu năm Đồn g 55.339.646.342 87.181.531.007 107.505.527.673 b Cuối năm Đồn g 87.181.531.007 107.505.527.67 3 207.126.891.240 4 Lợi nhuận sau thuế
Đồn
g 15.205.887.856 23.806.675.402 39.742.889.841
5 Hiệu suất sử dụng TSDH đ/đ 2,95 2,84 4,41
6 Hiệu suất sử dụng TSCĐ đ/đ 2,62 3,51 6,73
7 Hệ số huy động TSDH đ/đ 0,34 0,35 0,23
8 Tỷ suất lợi nhuận TSDH đ/đ 0,24 0,20 0,17
(Nguồn: Phòng kế toán Công ty Quảng Hưng)
Hiệu quả sử dụng tài sản ngắn hạn của Công ty hàng hải Quảng Hưng Sức sản xuất của tài sản ngắn hạn:
Ssx =
Doanh thu thuần
(2-18) Tài sản ngắn hạn bình quân
Sức sinh lợi của tài sản ngắn hạn: SSL =
Lợi nhuận thuần
(2-19) Tài sản ngắn hạn bình quân
Như vậy sức sản xuất của tài sản ngắn hạn năm 2011 cao hơn năm 2009 và năm 2010, cứ một đồng tài sản ngắn hạn bình quân trong kỳ tham gia sản xuất và tạo ra được 8,6 đồng doanh thu thuần cao hơn năm 2009 là 3,88 đồng, cao hơn so với năm 2010 là 1,54 đồng. Tuy vậy năm 2011 cứ 1 đồng tài sản ngắn hạn tham gia sản xuất tạo ra 0,46 đồng lợi nhuận thuần, so với năm 2009 giảm 0, 1 đồng lợi nhuận, so với năm 2010 giảm 0, 21 đồng lợi nhuận.
Phân tích tình hình luân chuyển vốn lưu động
Trong trường hợp này, tác giả vẫn giữ nguyờn thuật ngữ “vốn lưu động” thay cho thuật ngữ “tài sản ngắn hạn” để thấy được sự luõn chuyển của nguồn vốn này trong quá trình sản xuất.
Số vòng luân chuyển: cho biết số vòng mà vốn lưu động luân chuyển được trong kỳ.
KLC =
Doanh thu thuần
(Vòng) (2 – 20) Vốn lưu động bình quân
Thời gian một vòng luân chuyển: cho biết số ngày mà vốn lưu động luân chuyển được một vòng.
TLC =
Thời gian kỳ phân tích
(Ngày) (2 - 21) Số vốn luân chuyển trong kỳ
Bảng 2.9: Bảng phân tích tình hình sử dụng tài sản ngắn hạn
STT Chỉ tiêu ĐVT Năm 2009 Năm 2010 Năm 2009
1 Doanh thu thuần đồng 186.536.278.975 341.837.818.326 1.059.506.334.870 2 Tài sản ngắn hạn
bình quân đồng 33.080.758.246 49.082.542.020 123.164.617.346 - Đầu năm đồng 39.534.117.462 26.627.399.031 71.537.685.009 - Cuối năm đồng 26.627.399.031 71.537.685.009 174.791.549.683
3 Sức sản xuất TSNH đ/đ 4,72 6,96 8,60
4 Lợi nhuận thuần đồng 21.943.653.520 32.666.015.396 57.005.940.655
5 Sức sinh lời của TSNH đ/đ 0,56 0,67 0,46
(Nguồn: Phòng kế toán Công ty Quảng Hưng)
Hệ số đảm nhiệm vốn lưu động: cho biết để tạo ra 1 đồng doanh thu trong kỳ Công ty phải huy động được bao nhiêu đồng vốn lưu động.
Doanh thu thuần
Qua bảng trên ta thấy tình hình luân chuyển của năm 2011 tốt hơn năm 2009 và năm 2010, Số vòng luân chuyển vốn lưu động của năm 2011 là 8,6 vòng, trong khi năm 2009 chỉ có 4,72 vòng còn năm 2010 là 6,96 vòng. Số vòng luân chuyển vốn lưu động nhiều do vậy thời gian của 1 vòng cũng giảm đi, so với năm 2009 số ngày của 1 vòng luân chuyển giảm 34 ngày, cũng giảm so với năm 2010 là 10 ngày/vòng.
Hệ số đảm nhiệm năm 2011 giảm trong khi số vòng luân chuyển tăng lên, thời gian một vòng luân chuyển giảm đi. Điều đó chứng tỏ hiệu quả sử dụng vốn lưu động của Công ty hàng hải Quảng Hưng năm 2011 tăng trưởng hơn so với năm 2009 và năm 2011.
Bảng 2.10: Bảng phân tích tình hình luân chuyển vốn lưu động ST
T Chỉ tiêu ĐVT Năm 2009 Năm 2010 Năm 2011
1 Doanh thu thuần Đồn g 186.536.278.97 5 341.837.818.32 6 1.059.506.334.87 0 2 Vốn lưu động bình quân (tsnhbq) Đồn g 39.534.117.462 49.082.542.020 123.164.617.346
3 Thời gian kỳ phân tích Ngày 360 360 360
4 Số vũng luừn chuyển VLĐ Vũn g 4,72 6,96 8,60 5 Thời gian một vòng luân chuyển Ngày 76 52 42 6 Hệ số đảm nhiệm VLĐ đ/đ 0,21 0,14 0,12
(Nguồn: Phòng kế toán Công ty Quảng Hưng)
Hệ thống các chỉ tiêu sinh lời của vốn là cơ sở quan trọng để đánh gía kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh mà trong một kỳ nhất định của Công ty, nó được coi là một luận cứ quan trọng để các nhà hoạch định đưa ra các quyết định tài chính của Công ty trong tương lai. Hệ thống các chỉ tiêu sinh lời vốn bao gồm:
Tỷ suất lợi nhuận trên doanh thu
Hệ số này phản ánh một đơn vị doanh thu thuần sẽ đem lại bao nhiêu đơn vị lợi nhuận. Trị số này càng lớn chứng tỏ khả năng sinh lợi của vốn càng cao và hiệu quả sản xuất kinh doanh càng lớn.
Tỷ suất lợi nhuận sau thuế trên doanh thu =
Lợi nhuận sau thuế
(đ/đ) (2 - 23) Doanh thu thuần
Tỷ suất lợi nhuận vốn kinh doanh
Chỉ tiêu này cho biết khi doanh nghiệp bỏ ra 100 đồng vốn để kinh doanh, thì đơn vị đã thu được bao nhiêu đồng lợi nhuận, chỉ tiêu tỷ suất lợi nhuận trên vốn kinh doanh càng lớn thì chứng tỏ hiệu quả kinh doanh của doanh nghiệp càng cao và ngược lại.
Chỉ tiêu tỷ suất lợi nhuận vốn kinh doanh là chỉ tiêu đo lường mức sinh lời của đồng vốn, cho biết khi dựng một đồng vốn kinh doanh tạo ra bao nhiêu đồng lợi nhuận trước thuế.
Tỷ suất lợi nhuận sau thuế của VKD =
Lợi nhuận sau thuế
(đ/đ) (2 - 24) VKD bình quân
Tỷ suất lợi nhuận của vốn chủ sở hữu
Chỉ tiêu tỷ suất lợi nhuận của vốn chủ sở hữu Cho biết một đồng vốn chủ sở hữu bỏ vào kinh doanh mang lại bao nhiêu đồng lợi nhuận sau thuế.
Tỷ suất lợi nhuận
sau thuế của VCSH =
Lợi nhuận sau thuế
(đ/đ) (2 - 24) VCSH bình quân
Năm 2011, trong một đồng doanh thu có 0,04 đồng lợi nhuận sau thuế, năm 2009 trong 1 đồng doanh thu có 0,08 đồng lợi nhuận sau thuế và năm 2010 một đồng doanh thu có 0,07 lợi nhuận sau thuế. Như vậy năm 2011 hiệu quả kinh doanh
của Cụng ty thấp hơn so với năm 2009 và năm 2010 do tỉ suet lợi nhuận trên doanh thu giảm so với các năm trước.
Chỉ tiêu tỷ suất lợi nhuận vốn kinh doanh trong năm 2011 cũng giảm hơn so với năm 2009 và năm 2010, nó cho thấy khi bỏ ra một đồng vốn kinh doanh thì năm 2011 tạo ra 0,11 đồng lợi nhuận trong khi năm 2009 tạo ra 0,16 đồng lợi nhuận, và năm 2010 tạo ra 0,14 đồng lợi nhuận, giảm hơn so với năm 2009 là 0,05 đồng lợi nhuận, giảm so với năm 2010 là 0,03 đồng lợi nhuận.
Chỉ tiêu tỷ suất lợi nhuận sau thuế của vốn chủ sở hữu cho biết, 1 đồng vốn chủ sở hữu bỏ vào kinh doanh năm 2011 mang lại 0,5 đồng lợi nhuận sau thuế, thấp hơn so với năm 2009 là 0,22 đồng, tuy nhiên lại cao hơn so với năm 2010 là 0,04 đồng lợi nhuận.
Như vậy, khả năng sinh lời vốn của Công ty Hàng hải Quảng Hưng trong năm 2011 thấp hơn so với năm 2009 và năm 2010. Qua đây ta cũng thấy được tình hình sản xuất kinh doanh của Công ty năm 2011 chưa được tốt bị giảm sụt so với năm 2009 và năm 2010 nên Công ty cổ phần hàng hải Quảng Hưng cần có những biện pháp khắc phục kịp thời.
Năm 2011, trong một đồng doanh thu có 0,04 đồng lợi nhuận sau thuế, năm 2009 trong 1 đồng doanh thu có 0,08 đồng lợi nhuận sau thuế và năm 2010 một đồng doanh thu có 0,07 lợi nhuận sau thuế. Như vậy năm 2011 hiệu quả kinh doanh của Cụng ty thấp hơn so với năm 2009 và năm 2010 do tỉ suet lợi nhuận trên doanh thu giảm so với các năm trước.
Chỉ tiêu tỷ suất lợi nhuận vốn kinh doanh trong năm 2011 cũng giảm hơn so với năm 2009 và năm 2010, nó cho thấy khi bỏ ra một đồng vốn kinh doanh thì năm 2011 tạo ra 0,11 đồng lợi nhuận trong khi năm 2009 tạo ra 0,16 đồng lợi nhuận, và năm 2010 tạo ra 0,14 đồng lợi nhuận, giảm hơn so với năm 2009 là 0,05 đồng lợi nhuận, giảm so với năm 2010 là 0,03 đồng lợi nhuận.
Bảng 2.11: Bảng phân tích khả năng sinh lời của vốn kinh doanh
STT Chỉ tiêu ĐVT Năm 2009 Năm 2010 Năm 2011
1 Doanh thu thuần Đồng 186.536.278.975 341.837.818.326 1.059.506.334.870
2 Lợi nhuận sau thuế Đồng 15.205.887.856 23.806.675.402 39.742.889.841
3 Tài sản bình quân Đồng 96.277.160.901 169.446.847.566 363.160.006.708 a Đầu năm Đồng 92.660.275.395 99.894.046.406 238.999.648.726 b Cuối năm Đồng 99.894.046.406 238.999.648.726 487.320.364.690 4 Vốn chủ sở hữu bình quân Đồng 21.157.460.113 51.906.244.658 79.877.558.897 a Đầu năm Đồng 16.034.404.244 26.280.515.981 77.531.973.335 b Cuối năm Đồng 26.280.515.981 77.531.973.335 82.223.144.459
5 Vốn kinh doanh bình quân Đồng 96.277.160.901 169.446.847.566 363.160.006.708
6 Tỷ suất LN sau thuế/ DT đ/đ 0,08 0,07 0,04
7 Tỷ suất lợi nhuận VKD đ/đ 0,16 0,14 0,11
8 Tỷ suất lợi nhuận VCSH đ/đ 0,72 0,46 0,50
Chỉ tiêu tỷ suất lợi nhuận sau thuế của vốn chủ sở hữu cho biết, 1 đồng vốn chủ sở hữu bỏ vào kinh doanh năm 2011 mang lại 0,5 đồng lợi nhuận sau thuế, thấp hơn so với năm 2009 là 0,22 đồng, tuy nhiên lại cao hơn so với năm 2010 là 0,04 đồng lợi nhuận.
Như vậy, khả năng sinh lời vốn của Công ty Hàng hải Quảng Hưng trong năm 2011 thấp hơn so với năm 2009 và năm 2010. Qua đây ta cũng thấy được tình hình sản xuất kinh doanh của Công ty năm 2011 chưa được tốt bị giảm sụt so với năm 2009, 2010, vì vậy Công ty cần có biện pháp khắc phục tình trạng này để nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh.
2.3.5. Phân tích ảnh hưởng của tình hình sử dụng lao động tới hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty cổ phần hàng hải Quảng Hưng
Từ bảng trên ta thấy, tổng doanh thu của năm 2011 tăng cao so với các năm 2009 và năm 2010 là do mở rộng quy mô sản xuất , do vậy công ty đã tuyển thêm đội ngũ cán bộ công nhân viên cho công ty. Tổng số cán bộ công nhân viên năm 2009 là 466 người trong đó có 430 công nhân sản xuất, năm 2011 tổng số công nhân viên là 930 người, trong đó có 870 công nhân sản xuất, tẵng 464 người so với năm 2009 tương ứng gần 100%, so với năm 2010 số lao động tăng 265 người tương ứng là 40%.
Năng suất lao động bình quân 1 công nhân viên trong năm 2011 là 1.139.352.001 đồng tăng so với năm 2009 là 739.059.557 đồng tương ứng với 185%, tăng 25.058.063 đồng so với năm 2010 tương đương 122%. Dựa vào số liệu này cho thấy doanh nghiệp đã nâng cao năng suất lao động bằng cách đưa nhiều