CHƯƠNG 1 : TỔNG QUAN VỀ NGÂN HÀNG
1.7. Đánh giá hiệu quả hoạt động kinh doanh ngân hàng
1.7.2. Các chỉ tiêu cơ bản đánh giá hoạt động của ngân hàng thươngmại
1.7.2.1. Các chỉ tiêu tăng trưởng
- Tăng trưởng tổng tài sản
- Tăng trưởng tài sản cĩ chịu rủi ro thơng thường - Mức tăng trưởng lợi nhuận rịng
1.7.2.2. Các chỉ tiêu khả năng sinh lợi
- Chỉ tiêu lợi nhuận trước thuế/tổng tài sản bình quân - Chỉ tiêu lợi nhuận sau thuế/tổng tài sản bình quân
- Chỉ tiêu thu nhập lãi suất rịng/tài sản sinh lời bình quân - Chỉ tiêu chênh lệch đầu vào đầu ra
- Chỉ tiêu thu nhập lãi rịng/tổng thu nhập
- Chỉ tiêu lợi nhuận sau thuế/vốn chủ sở hữu – ROE - Tổng tài sản sinh lời/tổng tài sản
- Chi lương và hành chính/tổng thu nhập
1.7.2.3. Các chỉ tiêu thanh khoản
- Chỉ tiêu “tài sản cĩ thanh khoản/tổng tiền gởi” - Chỉ tiêu “tổng dư nợ tín dụng/tổng tiền gởi” - Chỉ tiêu “tài sản cĩ thanh khoản/tổng tài sản”
1.7.2.4. Các chỉ tiêu quản trị rủi ro
- Chỉ tiêu “vốn chủ sở hữu/tài sản chịu rủi ro - Chỉ tiêu “tổng vốn huy động/vốn chủ sở hữu
- Chỉ tiêu “dự phịng tổn thất tín dụng/dư nợ tín dụng trung bình” - Chỉ tiêu “dự trữ tổn thất tín dụng/dư nợ tín dụng
Để đi sâu vào cách tiếp cận hiệu quả hoạt động của ngân hàng, chúng ta phân tích thêm các chỉ tiêu thay thế khác như sau:
Hiệu quả hĩa tài sản cĩ (return on Asset):
= ×100
A R ROA
Trong đĩ: R là lợi nhuận rịng và A là giá trị tài sản cĩ
ROA là chỉ tiêu đánh giá hiệu quả cơng tác quản lý của ngân hàng, cho thấy khả năng trong quá trình chuyển tài sản của ngân hàng thành thu nhập rịng
Đây là một chỉ tiêu để đánh giá hiệu quả sử dụng tài sản cĩ của ngân hàng, hay nĩi cách khác đĩ là đánh giá hiệu quả đầu tư của nĩ. Nếu ROA càng cao thì hiệu quả của ngân hàng được đánh giá là tốt.
Tỷ suất lợi nhuận rịng trên vốn cổ phần (return on equity):
E R
ROE =
ROE được tính bằng cách lấy lợi nhuận (lợi tức rịng) chia cho vốn tự cĩ cơ bản trung bình(vốn cổ phần thường, cổ phần ưu đãi, các quỹ dự trữ và lợi nhuận khơng chia).
ROE đo lường tỷ lệ thu nhập cho các cổ đơng của ngân hàng. Nĩ thể hiện thu nhập mà các cổ đơng nhận được từ việc đầu tư vốn vào ngân hàng.
Đây là trường hợp phân tích ngân hàng cổ phần (như một doanh nghiệp), đĩ là lấy tỷ số lợi nhuận rịng, R, so sánh với vốn cổ phần (E). Tuy vậy, đây là một chỉ số phải phân tích cẩn thận trong từng ngân hàng cụ thể.
Hai chỉ tiêu trên chỉ là hai trong số rất nhiều chỉ tiêu mà các nhà phân tích tài chính thường áp dụng để phân tích hiệu quả kinh doanh của một doanh nghiệp và của một ngân hàng. Tuy nhiên, chúng ta đang phân tích là xây dựng một hệ thống khả dĩ để đánh giá năng lực cạnh tranh của các ngân hàng với
nhau. Ơû đĩ, khơng phải chỉ cĩ tính hiệu quả đơn thuần, mặc dù quan trọng, mà chúng ta cũng phải tính đến các yếu tố về sản phẩm, dịch vụ, phục vụ…
Thu nhập trên cổ phiếu (EPS):
Đo lường trực tiếp thu nhập của các cổ đơng tính trên mỗi cổ phiếu hiện đang lưu hành
Thu nhập sau thuế EPS =
Tổng số cổ phiếu thường phát hành
Chênh lệch lãi suất bình quân (chênh lệch lãi suất đầu vào và đầu ra):
Là chỉ tiêu truyền thống đánh giá thu nhập của ngân hàng, đo lường hiệu quả đối với hoạt động trung gian của ngân hàng trong quá trình huy động vốn và cho vay, đồng thời đo lường cường độ cạnh tranh trong thị trường của ngân hàng. Trong điều kiện các nhân tố khác khơng đổi, chênh lệch lãi suất bình qn của ngân hàng sẽ giảm khi cường độ cạnh tranh tăng lên, buộc ngân hàng phải tìm cách bù đắp mức chênh lệch lãi suất bị mất đi (thu phí từ các dịch vụ mới).
Chênh lệch lãi Thu từ lãi Tổng chi phí lãi suất bình qn Tổng tài sản sinh lời phải trả lãi = x
Tỷ lệ hiệu suất sử dụng tài sản cố định:
Tỷ lệ này gồm hai phần: thứ nhất là mức thu lãi bình quân trên tài sản và thứ hai là mức thu ngồi lãi bình qn trên tài sản
Tổng thu từ hoạt động Thu nhập lãi Thu nhập ngồi lãi Tổng tài sản Tổng tài sản Tổng tài sản = x
Khi cạnh tranh trên thị trường tín dụng gia tăng và các khoản cho vay kém chất lượng ngày càng nhiều thì các ngân hàng sẽ chuyển hướng vào việc tăng thu nhập ngồi lãi (từ phí dịch vụ)
Cho thấy tài sản sinh lời chiếm bao nhiêu phần trăm trong tổng tài sản của ngân hàng. Khi tỷ lệ này giảm, sẽ làm giảm mức thu nhập hiện tại của ngân hàng
Tổng tài sản sinh lời Tỷ lệ tài sản sinh lời =
Tổng tài sản
Trong đĩ, tổng tài sản sinh lời bao gồm các khoản cho vay, các khoản cho thuê, đầu tư chứng khốn (hay bằng Tổng tài sản – Tài sản khơng sinh lời).
Mối quan hệ giữa ROA và ROE:
Lợi nhuận rịng Hệ số ROE =
Tổng vốn chủ sở hữu
Lợi nhuận rịng Tổng tài sản ROE = x Tổng tài sản Tổng vốn chủ sở hữu Tổng tài sản ROE = ROA x Tổng vốn chủ sở hữu Trong đĩ: Tổng vốn chủ sở hữu Tỷ số địn bẩy tài chính = Tổng tài sản
Mối quan hệ trên cho thấy thu nhập của một ngân hàng rất nhạy cảm với phương thức tài trợ tài sản (sử dụng nhiều nợ hơn hay nhiều vốn chủ sở hữu hơn). Một ngân hàng cĩ ROA thấp vẫn cĩ thể đạt ROE ở mức cao nếu như sử dụng nhiều nợ (gồm cả tiền gửi của khách hàng) và sử dụng tối thiểu vốn chủ sở hữu trong quá trình tài trợ tài sản.
Lợi nhuận của ngân hàng là một chỉ tiêu được các nhà quản lý ngân hàng và các cổ đơng đặc biệt quan tâm và được coi là một trong những mục tiêu của kinh doanh. Vì vậy, họ thường chun phân tích và đánh giá về khả năng sinh lời của ngân hàng. Một số yếu tố sau đây gây ảnh hưởng đến khả năng sinh lời
của ngân hàng , bao gồm: trong quản trị, các điều kiện kinh tế, quy mơ hoạt động, lãi suất, các điều kiện cạnh tranh, mức lời, lỗ chứng khốn, các khoản tín dụng tổn thất và mức khai thác tiềm năng.
KẾT LUẬN CHƯƠNG 1
Ngân hàng là loại hình kinh doanh đặc biệt với những sản phẩm đặc thù, vai trị chức năng riêng cĩ của ngân hàng. Tuy nhiên, với bất kỳ lĩnh vực kinh doanh nào thì việc làm thế nào đạt được hiệu quả trong kinh doanh cũng luơn là chủ đề đặt lên hàng đầu và đặc biệt hơn nữa trong giai đoạn hội nhập kinh tế quốc tế hiện nay với mơi trường cạnh tranh khốc liệt thì lĩnh vực tài chính ngân hàng với tỷ suất lợi nhuận bình qn ngành đáng kể tại Việt Nam ln đang trở thành mối quan tâm cho các nhà đầu tư trong nước và ngồi nước.
Trên cơ sở phân tích định tính và định lượng các chỉ tiêu tài chính sẽ đem lại cái nhìn khái quát hơn về hoạt động kinh doanh của ngân hàng và vạch ra những kế hoạch, mục tiêu cụ thể để nâng cao hiệu quả hoạt động.