Hệ số thanh toán tổng quát nói lên khả năng đảm bảo các khoản nợ của doanh nghiệp bằng tổng tài sản. Cụ thể năm 2020 với mỗi đồng nợ ngắn hạn được đảm bảo bởi 3.15 đồng tổng tài sản, tương tự như vậy con số này giảm 18.26% đạt 2.57 trong năm 2021. Nhìn chung giai đoạn 2 năm khả năng thanh tốn tổng quát đều lớn hơn 2, điều này phản ánh về cơ bản, mặc dù hệ số giảm nhưng với lượng tổng tài sản hiện có, cơng ty hồn tồn đáp ứng được các khoản nợ tới hạn.
Hệ số thanh toán nhanh của năm 2020 là -0.15 lần cho biết mỗi đồng nợ ngắn hạn được bù đắp bởi -0.05 tài sản ngắn hạn. Năm 2021 hệ số này giảm 61.06% so với năm 2020. Hệ số thanh tốn nhanh của cơng ty từ 2020 – 2021 đều nhỏ hơn 0,5 cho thấy tình hình cơng ty có khả năng thanh toán thấp, đang gặp khó khăn , tính thanh khoản thấp.
Hệ số thanh toán tức thời cho biết doanh nghiệp có thể thanh tốn được bao
nhiêu lần nợ ngắn hạn bằng tiền và các khoản tương đương tiền. Khả năng thanh tốn tức thời của cơng ty giai đoạn 2020 – 2021 nhìn chung khá đồng đều. Trong năm 2021 hệ số này giảm so với năm 2020 là 0,01 lần. Hiện tại hệ số này khá thấp,
-0.5 0 0.5 1 1.5 2 2.5 3 3.5 2020 2021
Hệ số khả năng thanh toán tổng quát Hệ số khả năng thanh toán nhanh Hệ số khả năng thanh toán tức thời Hệ số khả năng thanh toán lãi vay
50
trong trường hợp gặp vấn đề nếu như mà cơng ty khơng thể địi lại các khoản phải thu và không bán được hàng thì số tiền mặt công ty sẽ không thể chi trả cho các khoản nợ ngắn hạn, nếu kéo dài thời gian này, cơng ty sẽ có bị phá sản.
Hệ số thanh toán lãi vay cho biết tỷ lệ lợi nhuận tạo ra có đủ để bù đắp vào
phần chi phí lãi vay hay khơng và nó gấp bao nhiêu lần. Nhìn chung hệ số này có xu hướng giảm qua từng năm. Cụ thể năm 2020 khả năng thanh toán lãi vay là 1,70 lần, năm 2021 giảm 65.10% còn 0.59.
Về tài chính của cơng ty với các chủ nợ. Hệ số đầu tư vào tài sản ngắn hạn và dài hạn của cơng ty ở mức trung bình so với trung bình ngành. Với những cơng ty đã có kinh nghiệm sản xuất lâu đời thì tài sản chuyển dần từ tài sản dài hạn sang tài sản ngắn hạn để thúc đẩy, hỗ trợ cho quá trình bán hàng và phân phối sản phẩm. Nhìn vào cơ cấu đầu tư về tài sản có thể thấy rằng cơng ty tập trung phần lớn vào tài sản ngắn hạn cho nên hệ số của các doanh nghiệp cùng ngành đều lớn hơn 1.
Như vậy, cơ cấu tài sản và nguồn vốn của công ty tương đối khá giống với trung bình ngành và thể hiện rõ được đặc điểm của ngành này.
Tỷ lệ này do các tác động về dịch bệnh và cắt giảm các ngành nghề như BĐS, thủy lợi… . Cơng ty cần có những phương án phù hợp để cải thiện tình hình sản xuất kinh doanh, khơng để DN rơi vào tình trạng mất khả năng thanh tốn chi trả các khoản vay nợ.
2.4.2. Nhóm chỉ tiêu về khả năng hoạt động
Chỉ tiêu Năm 2020 Vòng/năm Năm 2021 Vòng/năm Chênh lệch năm 2021 so với năm 2020 Vòng quay hàng tồn kho -0.49 -1.26 154.48% Số ngày tồn kho -728.97 -286.45 -60.70%
51
Vòng quay khoản phải thu 0.16 0.15 -7.23% Kỳ thu tiền bình quân 2295.21 2474.00 7.79%
Vòng quay tổng tài sản 0.03 0.04 51.67%
Bảng 2.5. Nhóm chỉ tiêu về khả năng hoạt động của doanh nghiệp năm 2020- 2021