5. Kết cấu đề tài
2.2. Phân tích và đánh giá thực trạng công tác quản trị khoản phải thu tại công ty
2.2.1. Tổng quan tình hình khoản phải thu của cơng ty
Với đặc tính sản phẩm dịch vụ của mình, cơng ty TNHH Thiết bị hàng hải và Động cơ Đông Dương đã đưa ra những chính sách bán hàng nhằm tạo điều kiện thuận lợi cho khách hàng khi kinh doanh mặt hàng vật tư thiết bị bảo dưỡng cho các nhà máy cơng nghiệp và đồng thời kích thích tiêu thụ hàng hóa. Do đó, trong q trình kinh doanh cơng ty ln phát sinh các khoản phải thu. Qua tổng hợp các phiếu điều tra cho thấy: các khoản phải thu trong hoạt động kinh doanh của công ty chủ yếu tập trung vào các mặt hàng như: đầu máy, hộp số công nghiệp, thiết bị bơi trơn. Chúng ta cùng tìm hiểu tình hình các khoản phải thu trong hạn và quá hạn của doanh nghiệp trong những năm qua
2.2.1.1. Tình hình khoản phải thu trong hạn
Bảng 01: Cơ cấu các khoản phải thu trong hạn của công ty trong giai đoạn 2015-2017 Đơn vị: Triệu đồng Khoản mục Năm 2015 Năm 2016 So sánh 2015/2016 Năm 2016 Năm 2017 So sánh 2016/2017 Số tiền Tỷ trọng (%) Số tiền Tỷ trọng (%) Số tiền Tỷ trọng (%) Số tiền Tỷ trọng (%) Số tiền Tỷ trọng (%) Số tiền Tỷ trọng(% ) 1.Phải thu của khách hàng 2.379 92,75 3.459 92,28 1.080 45,4 3.459 92,28 5.569 89,68 2.110 61,00 2.Trả trước cho người bán 136 5,3 245 6,54 109 80,15 245 6,54 578 9,3 333 135,92 3.Phải thu nội bộ 0 0 0 0 0 4.Các khoản phải thu khác 50 1,95 44 1,18 (6) (12) 44 1,18 63 1,02 19 43,18 Tổng cộng 2.565 100 3.748 100 1.183 46,12 3.748 100 6.210 100 2.462 65,69
Nhìn bảng 01 có thể nhận thấy các khoản phải thu trong hạn của doanh nghiệp chỉ bao gồm các khoản phải thu từ khách hàng, trả trước cho người bán và các khoản phải thu khác, trong đó chiếm ưu thế là các khoản phải thu khách hàng.
Cũng từ bảng trên cho thấy khoản phải thu khách hàng đã tăng lên đáng kể trong 3 năm, các khoản phải thu ngắn hạn năm 2015 là 2.565 triệu đồng, năm 2016 là 3.748 triệu đồng, tăng 46,12% tương ứng với 1.183 triệu đồng. Đến năm 2017 các khoản phải thu trong hạn đã tăng lên 6.210 triệu đồng, tăng 65,59% so với năm 2016, tương ứng tăng 2.462 triệu đồng. Đây là dấu hiệu đáng lo ngại với doanh nghiệp, điều này cho thấy công nợ phải thu của doanh nghiệp từ khách hàng đã tăng lên kéo theo làm tăng chi phí thu hồi nợ, tình hình thanh khoản ngày càng giảm và dòng tiền của doanh nghiệp ngày càng hạn hẹp, tuy nhiên cũng có thể đây là dấu hiệu cho thấy doanh thu bán hàng trong những năm 2015-2017 đã tăng lên do chính sách tín dụng thương mại của cơng ty nới lỏng hơn so với trước.
Cùng với đó, khoản trả trước cho người bán cũng có xu hướng tăng mạnh trong những năm gần đây, năm 2016 là 245 triệu đồng tăng 80,15% so với năm 2015 và đặc biệt là năm 2017 tăng 135,92% so với năm 2016 tương đương tăng 333 triệu đồng. Điều này xuất phát từ việc những sản phẩm của doanh nghiệp đều được nhập khẩu từ nước ngoài phải ký quỹ trước khi nhận hàng, các khoản ký quỹ này có xu hướng tăng lên do đối tác lo ngại rủi ro tín dụng và ngồi ra tỷ giá hối đối trong thời gian qua biến động gây nhiều bất lợi doanh nghiệp. Việc tăng mạnh của các khoản trả trước cho người bán đặt doanh nghiệp nói chung và ban quản trị nói riêng cần có biện pháp hạ thấp hơn nữa giá trị của các khoản phải thu này thơng qua việc sử dụng các cơng cụ phịng ngừa rủi ro.
Các khoản phải thu khác chiểm tỉ trọng nhỏ, dưới 2% trong tổng giá trị khoản phải thu trong hạn của công ty trong giai đoạn 2015-2017 và giao động khơng nhiều.
2.2.1.2 Tình hình các khoản thu quá hạn
Từ khi thanh lập đến nay, trải qua nhiều năm hoạt động, kết quả kinh doanh của doanh nghiệp nói chung tương đối ổn định, tuy nhiên việc đánh đổi để có doanh thu cao dẫn tới mở rộng thêm các khoản phải thu, vơ hình chung cơng ty đã làm
tăng thêm rủi ro trong thu hồi nợ khi khoản phải thu trở thành khoản phải thu khó địi. Tình hình các khoản phải thu khó địi của cơng ty TNHH Thiết bị hàng hải và Động cơ Đông Dương giai đoạn 2015-2017 như sau:
Biểu đồ 02: So sánh số lượng khoản phải thu quá hạn giai đoạn 2015-2017
Đơn vị: Triệu đồng
(Nguồn: Báo cáo nợ quá hạn)
Bảng 02: Chỉ tiêu nợ khó địi/ tổng khoản phải thu
Đơn vị: Triệu đồng
Năm
Chỉ tiêu Năm 2015 Năm 2016 Năm 2017
Nợ khó địi 126 110,837 100,3
Tổng khoản phải thu 2691 3858,84 6310,30
Nợ khó địi/ Tổng khoản
phải thu 4,68% 2,87% 1,59%
Nợ khó địi của cơng ty là khoản nợ khó địi của khách hàng, tỷ lệ nợ khó địi trên tổng doanh thu của cơng ty tương đối nhỏ và có sự biến động trong 3 năm
2015, 2016, 2017 cụ thể tỷ lệ này lần lượt là 4,68%; 2,87%; 1,59%. Tỷ lệ này tương đối nhỏ cho thấy bước đầu hiệu quả của các chính sách quản trị khoản phải thu của cơng ty. Mặc dù vậy, để tránh những rủi ro và giảm thiểu tối đa các khoản phải thu khó địi cho cơng ty thì cần nghiên cứu, tìm ra hướng giải quyết thích hợp để nhanh chóng thu hồi các khoản nợ q hạn.
2.2.1.3 Các chỉ tiêu đánh giá thực trạng khoản phải thu
- Chỉ tiêu giữa tổng khoản phải thu/doanh thu: đây là chỉ tiêu cho thấy để tạo
ra một đồng doanh thu doanh nghiệp đã phải tăng các khoản thu bao nhiêu. Tìm hiểu tỷ lệ này cho chúng ta thấy được sự đánh đổi giữa việc tăng các khoản nợ với việc tăng doanh số tại công ty TNHH Thiết bị hàng hải và Động cơ Đơng Dương.
Cơng thức tính:
Bảng 03: Chỉ tiêu các khoản phải thu trên doanh thu
Đơn vị: Triệu đồng
Năm
Chỉ tiêu Năm 2015 Năm 2016 Năm 2017
Các khoản phải thu 2691 3858,84 6310,3
Doanh thu 19.606 21.690 35.001
Các khoản phải thu/Doanh thu
13,73% 17,79% 18,03%
Qua bảng trên ta thấy khoản phải thu trên doanh thu của cơng ty có xu hướng tăng trong giai đoạn 2015-2017, cụ thể năm 2016 là 17,79% cao hơn năm 2015 (13,73%) đến năm 2017 là 18,03% vẫn giữ ở mức cao hơn năm 2015. Năm 2016 doanh thu tăng lên so với năm 2015 chứng tỏ công ty đã mở rộng sản xuất kinh doanh tăng thêm doanh thu cũng như tăng thêm khoản phải thu chưa tốt làm tỷ lệ này tăng mạnh. Đến năm 2017 tỷ lệ khoản phải thu trên doanh thu vẫn có xu hướng tăng nhưng mức tăng chậm và vẫn giữ ở mức khá cao chứng tỏ các chính sách quản trị khoản phải thu của cơng ty đã phần nào tác động tích cực đến khoản phải thu.
- Chỉ tiêu tổng khoản phải thu/vốn lưu động: Chỉ tiêu này đánh giá tỷ trọng
các khoản phải thu trong tổng vốn lưu động của doanh nghiệp.
Cơng thức tính: x 100
Bảng 04: Chỉ tiêu khoản phải thu trên tổng vốn lưu động
Đơn vị: Triệu đồng
Năm
Chỉ tiêu Năm 2015 Năm 2016 Năm 2017
Khoản phải thu 2691 3585,84 6310,3
Tổng vốn lưu động 20.906 26.936 35.058
Khoản phải thu trên vốn lưu động
12,87% 13,31% 17,99%
Từ các tỷ lệ cho thấy, các khoản phải thu chiếm tỷ trọng tương đối nhỏ trong tổng vốn lưu động của doanh nghiệp. Nhưng tỷ lệ này đang có xu hướng tăng lên từ 12,87% vào năm 2015 đến 17,99% vào năm 2017 nhưng tỷ lệ này vẫn đang giữ ở mức khá ổn định và có thể kiểm soát được. Với tỷ lệ chiếm chưa đến 20% tổng vốn lưu động thì các khoản phải thu khơng ảnh hưởng nhiều tới khả năng thanh toán của doanh nghiệp cũng như khả năng quay vòng vốn cho hoạt động sản xuất kính doanh.
- Chỉ tiêu về kỳ thu tiền bình qn (số ngày của một vòng quay các khoản phải thu): Chỉ tiêu này phản ánh số ngày cần thiết bình quân để thu được các khoản phải thu.
- Chỉ tiêu về vòng quay khoản phải thu: Chỉ tiêu này phản ánh tốc độ biến đổi
Bảng 05: Chỉ tiêu kỳ thu tiền bình quân
Chỉ tiêu Đơn vị Năm 2015 Năm 2016 Năm 2017
Doanh thu thuần Triệu đồng 19.606 21.690 35.001
Khoản phải thu bình quân
Triệu đồng 2253,56 3274,92 5084,57 Vòng quay khoản
phải thu
Vịng 8,7 6,6 6,9
Kỳ thu tiền bình qn Ngày 41 54 52
Xem xét kỳ thu tiền bình quân năm 2015 chỉ tiêu này là 41 ngày tương ứng với số vòng quay khoản phải thu là 8,7 vòng. Năm 2016 kỳ thu tiền bình quân tăng đột biến là 54 ngày tương ứng với 6.6 vòng quay 1 năm. Đây là dấu hiệu đáng lo ngại, kỳ thu tiền bình quân tăng cao chứng tỏ thời gian thu hồi khoản phải thu chậm. Kỳ thu tiền bình quân năm 2017 là 52 ngày tương ứng với số vòng quay là 6,9 giảm hơn so với năm 2016. Điều này cho thấy sự khó khăn trong cơng tác thu hồi nợ nhưng bước đầu doanh nghiệp đã dần kiểm sốt được tình hình.