2.4.1 Lý thuyết lập quy (regulation theory)
Các lý thuyết lập quy tranh luận vai trò của việc lập quy và tổ chức lập quy. Theo đó, lý thuyêt lợi ích xã hội (public – interest theory) cho rằng các quy định cần được thiết lập nhằm đáp ứng yêu cầu của xã hội trong việc điều chỉnh sự bất công hoặc không hiệu quả của giá cả thị trường, qua đó bảo vệ lợi ích chung của xã hội. Tuy nhiên, các lý thuyết nhóm lợi ích (interest- group theory) và lý thuyết lợi ích cá nhân (private – interest theory) hoài nghi về sự khách quan của các tổ chức lập quy khi cho rằng các tổ chức này có thể bị chi phối bởi lợi ích nhóm hoặc lợi ích cá nhân của những người có chức năng lập quy (Godfrey et al, 2003). Lý thuyết lập quy đã được sử dụng làm nền tảng cho việc tăng cường vai trị tổ chức lập quy trong kế tốn và hình thành chuẩn mực kế tốn.
Áp dụng vào lĩnh vực đo lường GTHL, lý thuyết lập quy đề cập đến các quy định của nhà nước có liên quan đến pháp lý tác động vào thị trường hoạt động và quy định những thông tin đo lường cho thị trường hoạt động.
2.4.2 Lý thuyết thơng tin hữu ích (decision usefulness theory)
Lý thuyết thơng tin hữu ích là lý thuyết quy chuẩn được sử dụng như một lý thuyết nền tảng để xây dựng khn mẫu lý thuyết kế tốn hiện nay của chuẩn mực báo cáo tài chính quốc tế và chuẩn mực kế tốn ở nhiều quốc gia. Lý thuyết thơng tin hữu ích nhấn
mạnh nhiệm vụ cơ bản của báo cáo tài chính là cung cấp thơng tin hữu ích và thích hợp cho các đối tượng sử dụng trong việc ra quyết định kinh tế. Lý thuyết thơng tin hữu ích cũng đề cập đến khái niệm cân bằng lợi ích – chi phí, là một khía cạnh quan trọng cần quan tâm khi thiết lập các chuẩn mực (Godfrey et al, 2003).
Lý thuyết thơng tin hữu ích áp dụng trong đo lường giá trị hợp lý thể hiện một cơ sở đo lường được áp dụng thì cơ sở đo lường đó phải cung cấp thơng tin hữu ích cho người sử dụng BCTC, việc thay đổi giá trị hợp lý so với giá gốc trong các chuẩn mực kế tốn nhằm mục đích nâng cao tính hữu ích của BCTC.
2.4.3 Lý thuyết thông tin bất cân xứng
Theo các nhà kinh tế học, bất cân xứng thơng tin có thể xảy ra khi các bên tham gia giao dịch cố tình che đậy thơng tin, người mua khơng có thơng tin xác thực, đầy đủ và kịp thời nên dẫn tới trả giá thấp hơn giá trị thực của hàng hóa. Hậu quả là người bán khơng cịn động lực để sản xuất hàng hóa có giá trị và có xu hướng cung cấp những sản phẩm trung bình trên thị trường. Sau cùng, bất cân xứng thơng tin thậm chí cịn có thể dẫn đến tình trạng trên thị trường chỉ cịn lại những sản phẩm có chất lượng kém, hàng hóa tốt bị loại bỏ dẫn đến sự lựa chọn đối nghịch (adverse selection) cho cả hai bên. Bất cân xứng thơng tin cịn gây ra rủi ro đạo đức (moral hazard) và độc quyền về thông tin (information monopoly).
Lý thuyết thơng tin bất cân xứng giải thích cho cơ chế hình thành thị trường hàng hóa tập trung, nếu doanh nghiệp khơng chủ động cung cấp thông tin đầy đủ, kịp thời; có hiện tượng rị rỉ thơng tin chưa hoặc khơng được phép công khai (thường phổ biến trong các phiên đấu giá cổ phiếu hoặc các đợt phát hành thêm cổ phiếu); doanh nghiệp cung cấp thông tin không đồng nhất với các đối tượng nhà đầu tư khác nhau (ví dụ như ưu tiên cho các nhà đầu tư chiến lược); tin đồn thất thiệt liên quan tới doanh nghiệp ảnh hưởng tới uy tín của doanh nghiệp; việc đưa tin của các phương tiện truyền thông không đầy đủ, chính xác…thì sẽ khơng có thơng tin chính xác cung cấp đầu vào cho hoạt động định giá theo GTHL.
2.4.4 Lý thuyết tín hiệu ( signaling theory)
Lý thuyết tín hiệu ra đời năm 1973, từ ngành kinh tế học trong điều kiện thị trường xuất hiện hiện tượng bất đối xứng về thông tin (Spence 1973, Tirole 1988).Lý thuyết tín hiệu được áp dụng để giải thích cho sự bất đối xứng thông tin giữa nhà quản lý và các
đối tượng khác như cổ đông, chủ nợ, nhân viên, lý thuyết này sẽ đưa ra một trạng thái cân bằng trong đó đối tượng có lợi ích về thơng tin tốt hơn nên cung cấp một số tín hiệu cho các đối tượng khác.
Áp dụng lý thuyết tín hiệu vào GTHL có thể giả định rằng nếu nhà quản lý có thơng tin hữu ích về đo lường GTHL các khoản mục tài sản và nợ phải trả, nhà quản lý sẽ phát tín hiệu tạo điều kiện cho nhân viên kế toán tiếp cận các quy định pháp lý mới về GTHL và nhà quản lý sẽ áp dụng kế toán đo lường GTHL để cung cấp thơng tin thích hợp và đáng tin cậy hơn cho nhà đầu tư.
2.4.5 Lý thuyết ủy nhiệm
Lý thuyết ủy nhiệm (agency theory) được phát triển bởi Jensen và Meckling trong một công bố năm 1976. Lý thuyết này nghiên cứu mối quan hệ giữa bên ủy nhiệm (principal) và bên được ủy nhiệm (agent). Thông qua hợp đồng, bên được ủy nhiệm thực hiện một số công việc đại diện cho bên được ủy nhiệm, chẳng hạn như, trong hợp đồng giữa các cổ đông và nhà quản lý, các cổ đơng ủy nhiệm cho nhà quản lý thay mình sử dụng vốn để kinh doanh.
Lý thuyết ủy nhiệm cho rằng cả hai bên (bên ủy nhiệm và bên được ủy nhiệm) đều tối đa hóa lợi ích của mình, vấn đề là làm sao cho bên được ủy nhiệm hành xử theo hướng tối đa hóa lợi ích của bên ủy nhiệm.
Như vậy áp dụng trong đo lường GTHL có thể giả định rằng nhà quản lý sẽ áp dụng kế toán GTHL trong các khoản mục tài sản và nợ phải trả hay không tùy thuộc vào lợi ích mà định giá theo GTHL mang lại, nếu nhà quản lý thấy áp dụng kế toán đo lường GTHL tạo ra lợi nhuận hợp lý, cung cấp thơng tin hữu ích cho BCTC, nâng cao uy tín của nhà quản lý, họ sẽ chọn đo lường theo GTHL và ngược lại nếu chi phí đo lường GTHL quá cao ảnh hưởng nhiều đến kết quả kinh doanh, họ có xu hướng khơng lựa chọn GTHL.