CHƯƠNG 3 PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU
3.2. Xử lý dữ liệu
3.2.1. Kỳ vọng dấu
Bảng 3.1. Kỳ vọng dấu của các biến được sử dụng trong bài
Biến Ký hiệu Miêu tả Kỳ vọng
dấu
Nguồn dữ liệu
Biến phụ thuộc
-Z-score -Log [(ROA+Equity/Asset)/Độ lệch chuẩn của ROA)]
Ghi chú: -Z-score bằng Z-score nhân với (-1)
Tính tốn từ báo cáo thường niên
LLP Dự phịng rủi ro tín dụng/Tổng tài sản Tính tốn từ báo cáo thường niên
LC LC = Liquidity creation/asset.
Liquidity creation = 0.5xTài sản không thanh khoản + 0.5xNợ phải trả thanh khoản - 0.5xTải sản thanh khoản - 0.5xNợ phải trả không thanh khoản - 0.5xVốn chủ sở hữu
Tính tốn từ bảng cân đối kế toán các ngân hàng
OFF_BS Tổng tài sản ngoại bảng/Tổng tài sản Báo cáo thường niên 28 ngân hàng
Biến độc
lập
Deposit Tổng tiền gửi/Tổng tài sản + Báo cáo thường niên 28 ngân hàng
Biến kiểm soát
Asset Logarit tự nhiên của Tổng tài sản + Tính tốn từ báo cáo thường niên Loan Dư nợ cho vay/Tổng tài sản + Tính tốn từ báo
cáo thường niên Equity Tổng vốn chủ sở hữu/Tổng tài sản - Tính tốn từ báo
cáo thường niên ROA Thu nhập ròng sau thuế/Tổng tài sản - Tính tốn từ báo
cáo thường niên
GDP GDP + IMF
Unempl Chỉ số thất nghiệp của Việt Nam + IMF
M2 Hệ số tạo tiền M2 +/- IMF
Vix The implied volatility of S&P 500 options contracts)
+ Yahoo Finance
Big Bằng 1 nếu ngân hàng có tổng tài sản trung bình lớn hơn tổng tài sản trung bình của các NH được quan sát, bằng 0 nếu ngược lại
+ Tính tốn từ báo cáo thường niên
Owner Bằng 1 nếu NH thuộc 1 trong 4 NH BIDV, CTG, VCB, AGR
+
Nguồn: Đánh giá của tác giả