Biến Số quan sát Trung bình Độ lệch
chuẩn Giá trị nhỏ nhất Giá trị lớn nhất NPL 144 .0221026 .0122648 8.00e-06 .088066 NPL1 144 .0213432 .0130965 .000595 .088066 SIZE 144 31.9601 1.206418 29.40445 34.37273 ROA 144 .0095815 .0058865 .000111 .047289 CAP 144 .1036155 .0463415 .042556 .293129 LLR 144 .0165824 .0074448 .004495 .042879 LG 144 .2609951 .2723076 -.307097 1.64959 GDP 144 .0588125 .0049651 .0525 .0668 LIR 144 .1194625 .0324432 .071175 .169538
Nguồn: Kết xuất từ phần mềm Stata
Dữ liệu trong nghiên cứu được thu thập chủ yếu từ báo cáo tài chính của 18 NHTM Việt Nam trong giai đoạn 2008-2015. Các dữ liệu vĩ mô được lấy từ số liệu thống kê của World Bank. Bộ dữ liệu thu thập được bao gồm 144 quan sát.
Bảng 4.1 cho thấy nợ xấu trung bình của 18 ngân hàng trong giai đoạn nghiên cứu là 2.21% trên tổng dư nợ, trong đó nợ xấu cao nhất thuộc về SHB 8,81% và tỷ lệ nợ xấu thấp nhất thuộc về VPBank 0,0008%. Ngoài ra, giá trị độ lệch chuẩn 1,22% thể hiện mức độ phân tán khá lớn nợ xấu của các NHTM. Hình 4.1 thể hiện xu hướng nợ xấu trung bình đã tăng trở lại vào năm 2011, sau khi giảm ở năm 2009 và 2010. Nợ xấu tiếp tục gia tăng và đạt đỉnh trong năm 2012, sau đó giảm dần ở 2013, 2014 và 2015.
Hình 4.1: Nợ xấu của các NHTM Việt Nam giai đoạn 2008-2015
Khả năng sinh lời ROA, thể hiện hiệu quả hoạt động của NHTM, có giá trị trung bình 0,958%, với giá trị nhỏ nhất là 0,011% thuộc về NCB và Saigonbank g có ROA cao nhất 4,729%. Độ biến thiên ROA trong giai đoạn này khá cao, chứng tỏ khả năng sinh lời hay hiệu quả hoạt động không đồng đều giữa các NHTM khi mà phần lớn thị phần thuộc về các NHTM vốn nhà nước có vốn lớn và năng lực kinh doanh chênh lệch nhiều so với NHTM nhỏ và vừa.
Tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản bình quân 10,36%, cao nhất là 29,31% và thấp nhất là 4,26%. Tính đến cuối năm 2015 Saigonbank có tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản cao nhất 19,11% và BIDV có tỷ lệ thấp nhất là 4,75%. Tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản trung bình có xu hướng giảm kể từ năm 2012 trở lại đây.
Hình 4.3: Cấu trúc vốn của các NHTM Việt Nam giai đoạn 2008-2015
Tốc độ tăng trưởng dư nợ có giá trị trung bình 26,01% cho thấy các ngân hàng có tốc độ tăng trưởng tín dụng khá nhanh. Tuy nhiên, tốc độ tăng trưởng tín dụng không đồng đều giữa các ngân hàng thể hiện ở giá trị độ lệch chuẩn 27,23%, có những ngân hàng có mức tăng trưởng rất cao 165% (PG Bank), nhưng cũng có những ngân hàng có mức tăng trưởng thấp, thậm chí là âm 30,7% (HDBank). Điều này một lần nữa thể hiện sự chênh lệch về thị phần giữa các NHTM tại Việt Nam. Các NHTM có vốn nhà nước chi phối tuy số lượng nhỏ nhưng chiếm thị phần cao. Còn các NHTM nhỏ tuy số lượng nhiều nhưng thị phần hạn nhỏ, tiềm lực về vốn và số lượng khách hàng hạn chế do đó thường gặp nhiều khó khăn trong việc tăng trưởng tín dụng.
Hình 4.4: Tăng trƣởng tín dụng của các NHTM Việt Nam giai đoạn 2008-2015
Quy mô tài sản có giá trị trung bình 144,8 nghìn tỷ đồng, với giá trị lớn nhất 847 nghìn tỷ đồng thuộc về BIDV và giá trị thấp nhất là 5 nghìn tỷ đồng thuộc về NamA Bank. Nhìn chung quy mô của các ngân hàng tăng qua các năm. Bảng 4.1 cũng cho thấy sự chênh lệch rất lớn về quy mô giữa các NHTM Việt Nam. Tính đến cuối năm 2015 BIDV, Vietcombank và Vietinbank là 03 ngân hàng dẫn đầu về quy mô cũng như tốc độ tăng trưởng tổng tài sản. Sacombank có tổng tài sản xấp xỉ 300 nghìn tỷ đồng, các ngân hàng như MB, SHB và ACB có tổng tài sản trên 200 nghìn tỷ đồng. Các NHTM còn lại có tổng tài sản dưới 200 nghìn tỷ đồng.
Với các biến giải thích vĩ mô như tăng trưởng GDP thực có giá trị bình quân trong giai đoạn nghiên cứu là 5,88% với độ biến thiên nhỏ 0,49% cho thấy tốc độ tăng trưởng kinh tế trong giai đoạn 2008-2015 khá ổn định. Lãi suất cho vay bình quân trong giai đoạn này 11,95%, có độ biến thiên cũng không quá lớn qua các năm thể hiện qua giá trị độ lệch chuẩn ở mức 3,24%.
Hình 4.5: Tăng trƣởng GDP thực giai đoạn 2008-2015