Vỡ vốn lưu động chiếm tỷ trọng lớn tổng cơ cấu nguồn vốn và cú ảnh hưởng quyết định đến kết quả kinh doanh nờn cụng ty cần chỳ trọng vào việc phõn tớch hiệu quả sử dụng vốn lưu động, cú thể tớnh toỏn cỏc chỉ tiờu sức sản xuất của vốn lưu động, sức sinh lợi của vốn lưu động. Ngoài ra cú thể tớnh toỏn thờm cỏc chỉ tiờu thể hiện khả năng sinh lợi của vốn kinh doanh.
3. Tăng cường tỡnh hỡnh tài chớnh của cụng ty
* Giải phỏp về nhu cầu vốn
Nhu cầu tăng vốn và cỏc biện phỏp tạo nguồn vốn là vấn đề quan trọng đối với bất cứ một doanh nghiệp nào vỡ điều này ảnh hưởng trực tiếp và quyết định đến quy mụ hoạt động, quỏ trỡnh hoạt động và hiệu quả kinh doanh.
Phõn tớch tài chớnh cho thấy, năm 2005 cơ cấu vốn của cụng ty chưa hợp lý với hơn 80% số vốn là vốn đi vay và chiếm dụng. Tổng nguồn vốn năm 2005 so với cỏc năm trước đó tăng lờn, nhưng vốn chủ sở hữu khụng thay đổi nhiều. Nếu năm 2002 tổng nguồn vốn là 10,004,617,533đ, trong đú vốn CSH là 4,151,367,425đ (chiếm 41.49%) thỡ đến năm 2005 khi tổng nguồn vốn đó là 24,811,259,801đ thỡ vốn CSH vẫn chỉ là 4,191,076,543đ (chiếm 16.89%). Trong vốn chủ sở hữu thỡ vốn gúp đó là 4,000,000,000đ cũng là số vốn điều lệ trong đăng ký kinh doanh và đó khụng đổi từ năm 2002. Điều này cho thấy cụng ty đó khụng cú cỏc biện phỏp hữu hiệu để tăng lượng vốn CSH, mặt khỏc cho thấy qua 4 năm hoạt động (từ năm 2002), kết quả kinh doanh (lợi nhuận sau thuế) của cụng ty khụng chuyển biến nhiều, hoạt động của cụng ty chưa cú hiệu quả và chưa cú được sự phỏt triển cần cú. Mặt khỏc, do khụng huy động tốt vốn vay ngắn hạn và chưa sử dụng vốn vay dài hạn nờn cụng ty hoạt động chủ yếu bằng chiếm dụng vỡ vậy cụng ty khú cú thể mở rộng được quy mụ hoạt động cũng như tiến hành cỏc hoạt động đầu tư khỏc.
Một số phương ỏn đề xuất để tăng cường nguồn vốn cho cụng ty:
- Cụng ty nờn huy động vốn từ cỏc thành viờn cũ cũng như cú thể kết nạp thờm cỏc thành viờn mới (hiện nay cụng ty chỉ mới cú 9 thành viờn gúp vốn).
- Thu hỳt cỏc nhà đầu tư bằng cỏch phỏt triển mọi mặt, đổi mới phương thức quản lý, giữ sự tớn nhiệm của nhà cung cấp cũng như khỏch hàng, tạo uy tớn cho cụng ty trờn thị trường.
- Tăng cường hợp tỏc, liờn kết với cỏc đối tỏc trong và ngoài nước để phỏt triển nguồn lực về mọi mặt, đồng thời để khai thỏc thị trường và cỏc loại hàng húa khỏc.
- Khai thỏc và sử dụng tốt cỏc nguồn vốn vay ngắn hạn và dài hạn
- Ngoài ra, cụng ty vẫn nờn tiếp tục sử dụng một cỏch hiệu quả vốn chiếm dụng hợp phỏp từ khỏch hàng.
Khi xem xột hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh của cụng ty, ta thấy hiệu quả sử dụng vốn chưa tốt, cỏc chỉ tiờu đều khỏ thấp và giảm so với năm trước. Để tăng số vũng quay của vốn, suất sinh lời của vốn, của doanh thu…, Ban giỏm đốc phải cú cỏc biện phỏp nhằm nõng cao chất lượng hàng húa, dịch vụ để số lượng hàng húa bỏn ra tăng nhưng giỏ bỏn khụng giảm. Cụng ty cần tớch cực tỡm kiếm khỏch hàng, tổ chức nghiờn cứu thị trường tiờu thụ sản phẩm, mở rộng mạng lưới và cỏc chi nhỏnh, đại lý trờn toàn quốc; tớch cực tỡm kiếm cỏc nguồn hàng cú thể thay thế cú giỏ thành hạ nhưng vẫn đảm bảo chất lượng để tăng cường khả năng cạnh tranh của cụng ty trờn thị trường.
- Ngoài ra, cụng ty cần tớch cực hơn trong cụng tỏc thu hồi cỏc khoản phải thu để tiếp tục giảm khoản này, trỏnh tỡnh trạng bị chiếm dụng vốn.. Đối với cỏc khoản phải trả, cụng ty phải lập kế hoạch trả nợ cỏc nhà cung cấp hàng năm và quản lý chặt chẽ việc thực hiện cỏc khoản phải trả để tạo uy tớn và xõy dựng mối quan hệ làm ăn tốt đẹp, lõu dài.
KẾT LUẬN
BCTC là tài liệu rất hữu ớch đối với việc quản trị doanh nghiệp, đồng thời cũng là nguồn thụng tin tài chớnh chủ yếu đối với những người ngoài doanh nghiệp. BCTC khụng những cho biết tỡnh hỡnh tài chớnh của doanh nghiệp tại thời điểm bỏo cỏo mà cũn cho thấy những kết quả hoạt động mà doanh nghiệp đạt được. Phõn tớch tài chớnh doanh nghiệp thụng qua hệ thống BCTC là cỏch sử dụng BCTC hiệu quả nhất, vỡ qua đú giỳp cho người sử dụng đỏnh giỏ chớnh xỏc được sức mạnh tài chớnh, khả năng sinh lói và triển vọng của doanh nghiệp.
Qỳa trỡnh thực tập và làm chuyờn đề tại cụng ty CETT đó giỳp em cú một cỏi nhỡn sõu sắc hơn về tầm quan trọng của hệ thống BCTC cũng như việc phõn tớch tài chớnh. Để cú hệ thống BCTC hữu ớch và trung thựcđũi hỏi cả bộ mỏy kế toỏn phải hoạt động hiệu quả, mặt khỏc phõn tớch BCTC cũng phụ thuộc và chất lượng của BCTC, bởi vỡ nếu việc phõn tớch dựa trờn cỏc thụng tin sai lệch thỡ khụng cú ý nghĩa và cũng khụng cú tỏc dụng.
Do hạn chế về nguồn thụng tin nờn em mới thực hiện phõn tớch tài chớnh của cụng ty mà chưa so sỏnh với số liệu của cỏc doanh nghiệp cựng nghành. Thụng qua phõn tớch BCTC em cũng đề xuất một số biện phỏp hoàn thiện hệ thống bỏo cỏo cũng như tỡnh hỡnh tài chớnh của cụng ty. Tuy nhiờn, do thiếu kinh nghiệm thực tế và hạn chế về trỡnh độ nờn chắc chắn chuyờn đề này sẽ khụng trỏnh khỏi những sai sút, em rất mong nhận được sự gúp ý và chỉ dẫn của thầy cụ và cỏc cỏn bộ cụng ty CETT.
Cuối cựng, em xin chõn thành cảm ơn TS. Trần Thị Nam Thanh đó nhiệt tỡnh hướng dẫn, và cỏc cỏn bộ phũng kế toỏn cụng ty CETT đó cung cấp số liệu, chỉ dẫn thực tế và tạo điều kiện thuận lợi cho em thực hiện chuyờn đề này.